Gündem ULUSLARARASI PİYASALAR. Dünya Borsaları. Yurtdışı Gündem Döviz - Emtia Tahvil - Eurobond Hisse

Transkript

1 ULUSLARARASI PİYASALAR ABD borsaları dün, Fed toplantı tutanaklarının, üyelerin ekonominin gelecek ay yapılacak faiz artırımını kaldırabilecek denli güçlü olduğunu düşündüklerini ve aynı zamanda faiz artırımlarının kademeli yapılacağını vurguladıklarını göstermesinin ardından, yaklaşık bir ayın en hızlı yükselişini sergiledi. S&P 500 endeksi %1.62, Dow Jones endeksi ise %1.42 yükseliş ile günü tamamladı. ABD 10 yıllık tahvil faizi dün %2.26 seviyesinden işlem görürken, Brent petrol varil fiyatı ise $44,51 seviyesinde. Asya borsaları, ABD ekonomisinin yeterince güçlü olduğu inancıyla yükselirken, vadeli Dow Jones sözleşmesi ise %0.18 prim ile seyrediyor. Bugün Avrupa da Avrupa Bölgesi cari dengesi açıklanırken, ABD de ise Philadelphia FED imalat endeksi ve haftalık işsizlik maaşı başvuruları takip edilecek. Gündem Veri Açıklanan Beklenti Önceki ABD DOE Ham Petrol Stoğu 225bin 4224bin ABD Konut İzinleri 4,10% 3,80% -4,80% İngiltere Perakende Satışlar (Aylık) (Ekim) -0,10% 1,90% ABD Haftalık İşsizlik Başvuruları 270bin 276bin ECB Para Politikası Toplantısı Tutanakları Dünya Borsaları Ülke Endeks Günlük Değ. YBB Türkiye (BIST-100) ,79% -6,07% ABD (DJI) ,42% -0,48% Almanya (DAX) ,10% 11,77% İngiltere (FTSE100) ,16% -4,37% Japonya (N225) ,07% 13,80% MSCI Gelişmiş Piyasalar End ,15% -13,80% Çin (SZCOMP) ,46% 10,83% Rusya (IRTS) 877 1,64% 10,86% Brezilya (BVSP) ,40% -5,14%

2 Tahminlerimiz Veriler DÖVİZ ABD de dün yayımlanan FOMC tutanaklarının ardından USD bir çok para birimine karşı değer kaybetti. 2,86 kritik desteğinin altına gerileyen USD/TL paritesinin de diğer GOÜ çaprazlarına paralel bir seyir izlediğini görüyoruz. Teknik olarak, 2,87 altında kalındıkça TL lehine kısa vadeli görünümün korunmasını bekliyoruz. Bu görünümde, hafta kapanışının 2,86 altından yapılmasını, 2,83-2,8290 bölgesinin hedeflendiği şeklinde yorumlayacağız. ECB beklentilerinin, Londra seansında Euro üzerinde baskı kurduğunu görmüştük. FOMC tutanaklarının ardından ise USD deki dengelenme ile EUR/USD paritesinde de 1,0720 direncine düzeltme izledik. Teknik olarak düşüş kanalı korunuyor. Paritenin 1,0720 etrafında dengelenme Döviz Piyasaları Döviz Kurları/Pariteler Son Fiyat Günlük Değ. YBB USD / TL 2,8560-0,19% 22,30% EUR / TL 3,0585 0,22% 8,20% SEPET KUR 2,9572 0,02% 14,61% CHF / TL 2,8136 0,24% 19,64% GBP / TL 4,3665 0,12% 19,99% EUR / USD 1,0700 0,36% -11,56% GBP / USD 1,5275 0,25% -1,95% USD / JPY 123,29-0,29% 3,00% yaşayabileceğini düşünüyoruz. Ancak henüz bir trend dönüş sinyali almıyoruz. ALTIN Dün yayımlanan FOMC tutanaklarının ardından, uzun USD pozisyonlarında yaşanan realizasyon, altın fiyatlarını da kısmen pozitif etkiliyor. Bu görünümde $1082 direncinin test edilebileceğini düşünüyoruz. Ancak bu bölgenin altında kalındıkça kısa vadeli baskının sürmesini bekliyoruz PETROL Dün açıklanan DOE ham petrol stok verileri beklentilerin altında kalmasına rağmen artarak ABD deki stoklar 85 yıldır ilk defa 3 milyar varili geçti. Emtia Piyasaları Ürün Kapanış Günlük Değ. YBB Altın ($/ons) 1.078,36 0,70% -8,96% Altın (TL/gr) 99,01 0,50% 11,38% Gümüş ($/ons) 14,27 0,60% -9,15% Bakır ($/lb) 211,62 0,19% -26,50% Brent Petrol ($/Varil) 44,52 0,63% -22,66% OPEC in 4 Aralık taki toplantısında ise bir arz kısıtlamasına gidilmemesi beklenirken yakın zamanda İran ın da küresel petrol piyasalarına katılması ile fiyatların daha da dip seviyeleri görmesi konuşuluyor.

3 TAHVİL 14/06/2017 vadeli gösterge tahvil dün %10.41 bileşik faiz ile işlem görürken, ertesi gün valörlü işlemlerin ortalaması değişmedi. Gösterge tahvilin gün içinde % aralığında işlem görmesini bekliyoruz. TCMB nin bugün 7 milyar TL lik haftalık repo dönüşü bulunuyor. Tahvil piyasasında dün FOMC toplantı tutanakları öncesinde TL nin USD karşısında değer kazanmasına rağmen faizlerde sınırlı yükselişler gerçekleşti. Bunu tutanakların sınırlayıcı etkisini bağlarken, tutanaklardan beklentiler dahilinde bir görüş çıkması ile bugün piyasa açılışında faizlerin gerilemesini bekliyoruz. Bu anlamda kısa vadelilerdeki alım görüşümüzü korumakla beraber, uzun vadeli tahvillerde de bir sonraki ABD tarım dışı istihdam verisine kadar kademeli alım denenebilir. EUROBOND Türkiye nin 5 yıllık CDS primi dün baz puan aralığında işlem görürken, bu sabah baz puan seviyesinde bulunuyor vadeli USD cinsi Türkiye Eurobondu ise bu sabah $166.6 seviyesinde. USD cinsi Eurobondlar FOMC toplantı tutanaklarından beklentilerin dahilinde açıklamaların çıkması ve faiz artışının kademeli yapılacağı vurgu ile değer kazanırken, bu gelişme ile birlikte USD cinsi Eurobond larda yeniden alım tarafına geçiyoruz. 1 aylık dönemde 60 baz puana kadar yükselen vadeli Eurobond lar ise alım önceliğimiz olacak. EUR cinsi tahviller için ise ECB toplantısından çıkan ek parasal genişlemenin bu yıl içerisinde yapılabileceği açıklamalarından dolayı olumlu görüşümüzü koruyoruz ve EUR cinsi tahvillerde alım öneriyoruz. TCMB O/N Borç Alma O/N Borç Verme Politika Faizi Oran 7,25% 10,75% 7,50% Repo Vade Ortalama (%) Günlük Değ. (puan) Aylık Değ. (puan) Gecelik 9,96 0,00 0,28 İzlediğimiz Bono ve Tahviller TL Bonolar Vade Bileşik Faiz Vadeye Kalan Gün Günlük Değ. (%) Kısa 10,61% 69 0,05% Kısa 10,55% 237-0,06% Orta 10,41% 818 0,17% Orta 10,13% ,05% Uzun 10,12% ,09% Uzun 10,01% ,05% Mevduat Eş Değeri Günlük İlk Kupon Eurobond Faiz Fiyat YBB Değ. (%) Tarihi ,20% 96,33 0,74% ,10% ,75% 166,69 0,47% ,24% ,95% 104,23 0,57% ,57%

4 HİSSE Düne yatay eğilimle başlayan BİST100 endeksinde seçim sonrası süreçte oluşan alçalan trend altında baskı devam ederken, kapanış %0.7 lik düşüşle 80,514 seviyesinden gerçekleşti. İşlem hacmi önceki güne göre %8 düşerek 3.323mnTL oldu. BİST100 endeksine dahil 78 hisse değer kaybetti, 16 hisse değer kazandı. BİST100 endeksinde güne tepki alımlarıyla başlanmasını bekliyoruz. Kısa vadeli yükselen trend üzerinde hareket eden endekste düzeltme sürüyor. Ancak genel itibariyle teknik görünümün hala pozitif olduğunu belirtelim. Bu aşamada 79,500-80,000 destek bölgesi stop-loss olmak üzere pozisyonlar korunabilir. 81,000-81,500 ve 82,500 ise direnç seviyesidir. 81,500 hareketin kısa vadede güçlenebilmesi için geçilmesi gereken seviyedir, dolayısıyla pozisyon artırımları bu seviye üzerinde gerçekleştirilmelidir. BIST BIST Endeksler Kapanış Günlük Değ. Max. Min. YBB BIST ,79% % BIST ,71% % BIST BANKACILIK ,18% % BIST SANAYİ ,84% % Değer Tablosu (mn) Toplam Halka açık BIST (mln TL) En Çok İşlem Gören Kapanış Günlük Değ. Max. Min. YBB GARAN 7,94-1,24% 8,11 8,00-16% HALKB 12,05-2,03% 12,40 12,30-12% THYAO 8,71-2,46% 9,06 8,92-15% VİOP Güne hafif satıcılı başlayan kontrat gün içinde yine dalgalı zayıf seyretti ve özellikle günün ikinci yarsından artan satışlarla günü %0.6 lık kayıpla seviyesinden kapattı. Kısa vadeli alçalan kanal içinde hareket eden kontratta desteğinin altında görünüm biraz daha zayıfladığını görüyoruz. Ancak desteğinin halen kritik destek olarak takip ediyoruz. Kontratta ve direnç seviyeleri iken aşılmadıkça görünüm zayıf kalacaktır. Kontratın güne tepki alımlarıyla başlamasını bekliyoruz. Yatırımcılara seviyesini long pozisyonlar için stop-loss olarak izlemelerini öneriyoruz VİOP VOB Endeksler Kapanış Günlük Değ. Max. Min. YBB BIST ,64% %

5 YASAL UYARI: Bu rapordaki veri ve grafikler güvenirliliğine inandığımız sağlam kaynaklardan derlenmiş olup, yapılan yorumlar sadece GARANTİ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş. nin görüşünü yansıtmaktadır. Türkiye Garanti Bankası A.Ş. nin bu rapordaki veri ve içeriğe ilişkin herhangi bir sorumluluğu bulunmamaktadır. Bu bilgiler ışığında yapılan ve yapılacak olan ileriye dönük yatırımların sonuçlarından Şirketimiz ve Türkiye Garanti Bankası A.Ş. hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. Ayrıca, Garanti Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.'nin yazılı izni olmadıkça bu raporların içeriği kısmen ya da tamamen üçüncü kişilerce hiçbir şekil ve ortamda yayınlanamaz, iktisap edilemez, alıntı yapılamaz, kullanılamaz. Rapor gönderilen kişiye özel ve münhasırdır. İlave olarak, bu raporun gönderildiği ve yukarıdaki açıklamalarımız doğrultusunda kullanıldığı ülkelerdeki yasal düzenlemelerden kaynaklı tüm talep ve dava haklarımız saklıdır. 5