KATILIM EMEKLiLiK VE HAYAT A.Ş. KATILIM DEĞİŞKEN GRUP EMEKLiLiK YATIRIM FONU FAALİYET RAPORU

Transkript

1 KATILIM EMEKLiLiK VE HAYAT A.Ş. KATILIM DEĞİŞKEN GRUP EMEKLiLiK YATIRIM FONU FAALİYET RAPORU I - Fon Bilgileri İçtüzük Ticaret Siciline Tescil Tarihi : İzahname Ticaret Sicili Tescil Tarihi : Halka Arz Tarihi : Fon un Türü Faaliyeti : Diğer Fonlar Esnek Fon : Portföy İşletmeciliği Kayda Alınmış Nominal Fon Tutarı : TL Risk Grubu Portföy Yöneticisi : Orta Risk Grubu :Albaraka Portföy Yönetimi A.Ş A.Ş. Fon Kurulu leri : Fon Kurulu Başkanı AYHAN SİNCEK İSMAİL AYDEMİR FATİH BOZKURT Avşar R. Sungurlu ÖMER CAN HERGENÇ Fon Müdürü Fon Denetçisi : Fatih BOZKURT : İbrahim Gökdemir Telefon No / Faks No : / Adresi.com.tr Web Adresi :kefonyonetimi@katilimemeklilik : Tanım Emeklilik Yatırım Fonu, Emeklilik Şirketleri tarafından emeklilik sözleşmesi çerçevesinde alınan ve katılımcılar adına bireysel emeklilik hesaplarında izlenen katkıların, riskin dağıtılması ve inançlı mülkiyet esaslarına göre işletilmesi amacıyla oluşturulan malvarlığıdır. Süresiz olarak kurulan fonun tüzel kişiliği yoktur. Fon, Katılım Emeklilik ve Hayat A.Ş. emeklilik planları kapsamında katılımcılara sunulur. Fonun Amacı Portföyünde katılım bankacılığı esaslarına uygun olan farklı yatırım araçlarına yer verilerek yatırım araçlarının çeşitlendirilmesi ile uzun vadede istikrarlı getiri elde edilmesidir

2 Yatırım Stratejisi Fon yönetiminde ilgili Yönetmelik hükümleri saklı kalmak üzere aşağıdaki sınırlamalara uyulur. VARLIK TÜRÜ EN AZ % EN ÇOK % Yurtiçi Ortaklık Payları (Danışma Kurulu tarafından icazeti alınmış ortaklık payları) Yabancı Ortaklık Payları *(Danışma Kurulu tarafından 0 50 icazeti alınmış ortaklık payları) Katılma Hesapları (TL-Döviz) ** 0 25 Türkiye de ve Uluslararası Piyasalarda İhraç Edilen Kira Sertifikaları (TL-Döviz)** Altın ve Kıymetli Madenler ile Bunlara Dayalı Sermaye Piyasası Araçları (TL-Döviz) Girişim Sermayesi Yatırım Fonu***/ Yatırım Fonu / Borsa Yatırım Fonu / Yabancı Yatırım Fonu / Yabancı Borsa Yatırım Katılma Payları *** 0 20 Vaad Sözleşmesi (Satım vaadiyle alım) 0 10 Gayrimenkul Sertifikası 0 20 *Fon portföy değerinin en fazla %50 si yabancı para ve sermaye piyasası araçlarına yatırılabilir. Yurtdışında yerleşik ihraççıların ihraç ettiği para ve sermaye piyasası araçları yabancı varlık olarak kabul edilmektedir. ** Döviz cinsinden ihraç edilen para ve sermaye piyasası araçlarına yapılacak yatırım fon portföy değerinin %80 ve daha fazlası olamaz. *** Tek bir girişim sermayesi yatırım fonuna yapılan yatırım tutarı, fon portföyünün %5 ini geçemez. **** Tek bir yatırım fonuna yapılan yatırım tutarı, fon portföyünün %4 ünü geçemez. Fon un karşılaştırma ölçütü, portföyün yatırım amaç ve stratejisi ile portföydeki ağırlıkları dikkate alınarak her vadedeki kamu kira sertifikası, özel sektör kira sertifikası, katılım endeksi ve karpayı işlemlerinin getirisini temsil eden endekstir. Fonun Eşik Değeri aşağıdaki gibidir: %100 BİST -KYD Kamu Kira Sertifikası Endeksi Karşılaştırma ölçütü dikkate alınmakla birlikte piyasa koşullarına göre, karşılaştırma ölçütünde yer alan varlıklara alt ve üst bant içerisinde kalmak suretiyle yatırım yapılabilir: Fon Kuruluş Bilgileri Sermaye Piyasası Kurulu ndan alınan tarih, sayılı izinle kuruluşuna izin verilen Fon un içtüzüğü tarihinde İstanbul Ticaret Sicili Memurluğu tarafından sayı ile tescil edilmiş olup tarih, 8583 sayılı Ticaret Sicili Gazetesi nde ilan edilmiştir tarihinde Sermaye Piyasası tarafından EYF. 239 / 629 sayılı belge ile kayda alınan Fon, Alemdağ Vergi Dairesi nin mükellefidir. Katılımcıları bilgilendirme amaçlı fon izahnamesi tarihinde İstanbul Ticaret Sicili Memurluğu tarafından tescil edilmiş ve tarih, 8610 sayılı Türkiye Ticaret Sicili

3 Gazetesinde ilan edilmiştir. 23 Temmuz 2014 tarihinden itibaren Katılım Emeklilik ve Hayat A.Ş. emeklilik planları içerisinde katılımcılara sunulmaya başlanmıştır. Dönem İçinde Meydana Gelen Değişiklikler A) Sermaye Piyasası Kurulu nun tarih ve E.1794 sayılı izni ile aşağıdaki değişiklikler olup, söz konusu değişiklikler tarihinden itibaren uygulanmaya başlanacaktır. 1- Fonun Portföy Yönetim Şirketi aşağıdaki şekilde değiştirilmiştir. Eski Portföy Yönetim Şirketi: KT Portföy Yönetimi A.Ş Yeni Portföy Yönetim Şirketi:Albaraka Portföy Yönetimi A.Ş B) Sermaye Piyasası Kurulu ndan alınan 08/06/2018 tarih ve E.6519 sayılı izin doğrultusunda 02/07/2018 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere izahnamenin aşağıdaki maddelerinde değişiklik yapılmış olup yeni maddeler aşağıdak i gibidir; 1.6. Fonun Bağımsız Denetimini Yapan Kuruluş Fon un finansal raporlarının bağımsız denetimi PWC Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. tarafından yapılmaktadır. V. FON BİRİM PAY DEĞERİNİN, FON NET VARLIK DEĞERİNİN VE FON PORTFÖY DEĞERİNİN BELİRLENME ESASLARI 5.1. "Fon Portföy Değeri", portföydeki varlıkların Yönetmelik te belirlenen ilkeler çerçevesinde hesaplanan değerlerinin toplamıdır. Fon Net Varlık Değeri ise, Fon Portföy Değerine nakit ile fon alacaklarının eklenmesi ve fon borçlarının düşülmesi suretiyle hesaplanır Fonun birim pay değeri, net varlık değerinin dolaşımdaki pay sayısına bölünmesiyle elde edilir. Bu değer her iş günü sonu itibariyle Yönetmelik te belirlenen ilkeler çerçevesinde hesaplanır ve payların alım-satım yerlerinde ilan edilir Savaş, doğal afetler, ekonomik kriz, iletişim sistemlerinin çökmesi, portföydeki varlıkların ilgili olduğu pazarın, piyasanın, platformun kapanması, bilgisayar sistemlerinde meydana gelebilecek arızalar, şirketin mali durumunu etkileyebilecek önemli bir bilginin ortaya çıkması gibi olağanüstü durumların meydana gelmesi halinde, değerleme esaslarının tespiti hususunda fon kurulu karar alabilir. Ayrıca söz konusu olaylarla ilgili olarak KAP ta açıklama yapılır numaralı maddede belirtilen durumlarda, Kurulca uygun görülmesi halinde, payların birim pay değerleri hesaplanmayabilir ve payların alım satımı durdurulabilir Fon portföyünde yer alan varlıkların değerlemesine ilişkin olarak, Yönetmelik uyarınca fon kurulu kararı ile belirlenen değerleme esasları aşağıdaki gibidir: Vadeli Katılma Hesabı: Katılma hesapları katılım bankalarının çalışma prensipleri gereği vade sonunda getirisi belli olmayan para piyasası aracıdır. Katılma hesaplarında değerleme yapılırken her gün dağıtılan kar payı havuzundaki gösterge kar payı oranları dikkate alınarak değerleme yapılması esastır. Buna göre, vade başında getiri oranı belli olmadığı için katılma hesabı değerlemesinde vade başında o tarihte dağıtılan kar payı oranı baz alınır ve her gün ilgili bankalardan e-posta yoluyla alınan o tarihte dağıtılan kar payı oranları baz alınarak

4 basit usulle kar payı oranlarına göre, günlük bazda katılma hesabının değerlemesi yapılır. Vade sonunda gerçekleşen kar payı oranına göre değerleme tutarı netleştirilir. Kira Sertifikaları (TL): Türk Lirası cinsi kira sertifikalarında değerleme, ilgili kira sertifikasının Borsa İstanbul borçlanma araçları piyasası günlük bülteninde geçen ağırlıklı ortalama günlük fiyatı içverim oranı ile ilerletilmesiyle değerleme fiyatına ulaşılır. İlgili piyasada işlem görmemesi üzerinde bir önceki günün değerleme fiyatına içverim ilerletilmesiyle değerleme fiyatı elde edilir. Kira Sertifikaları (Yabancı):Yabancı kira sertifikalarına ilişkin olarak Bloomberg veri dağıtım ekranlarından TSİ arasında alınan alış ve satış fiyat kotasyonlarının ortalamasına (temiz fiyat) fon fiyatı hesaplanacak gün itibariyle birikmiş olan kira getirisinin eklenmesi ile hesaplanmış kirli fiyat kullanılır. Bu hesaplama tam işgünü olmayan günlerde TSİ arasında alınan alış ve satış fiyat kotasyonlarının ortalaması (temiz fiyat) kullanılır. Alış yada satış kotasyonu bulunmaması durumunda ise değerlemede kullanılacak kirli fiyat, bir önceki günün kirli fiyatının ertesi güne kira iç verim oranı ile ilerletilmesiyle elde edilir. Kira sertifikalarına dayalı Vaad Sözleşmelerinde: ilgili sözleşmenin dayanağı olan kira sertifikasının sözleşme yapılan tarihteki kupon getirisi üzerinden Türk Lirası karşılığı olarak sözleşme yapılmakta ve sözleşme tutarı TL kar payı/kupon getirisi kadar arttırılarak, vade sonunda ilgili getiri hesaplanmaktadır Dövize dayalı vaad sözleşmelerinde: ilgili sözleşmenin dayanağı olan yabancı para cinsinin sözleşme yapılan tarihteki döviz kuru üzerinden Türk Lirası karşılığı olarak sözleşme yapılmakta ve sözleşme tutarı TL kar payı getirisi kadar arttırılarak, vade sonundaki bakiye hesaplanmaktadır. Dayanak varlık olarak döviz kuru değerlendirilmekte vaad sözleşmesinin getirisinde vade sonundaki Döviz kurunun bir değerleme etkisi olmamaktadır Borsa dışında taraf olunacak sözleşmelere ilişkin olarak aşağıdaki esaslara uyulur: Fon hizmet birimi tarafından vaad sözleşmelerinin adil bir fiyat içerip içermediği doğrulanabilir ve güvenilir yöntemler kullanılarak kontrol edilir. Vaad sözleşmelerinin adil fiyat içerip içermediği sözleşme kapsamında tek taraflı vaad ile alım/satım işlemine konu olacak kamu ve/veya özel sektör kira sertifikalarının fiyatları ve vaad oranının söz konusu kira sertifikalarının piyasa değeri ile uygunluğu denetlenerek kontrol edilir Fon Portföyündeki Varlıkların Alım Satımına Aracılık Eden Kuruluşlar ve Aracılık İşlemleri İçin Ödenen Komisyonlar Fon portföyünde yer alan varlıkların alım satımına Oyak Yatırım Menkul Değerler A.Ş. aracılık etmektedir. BIST de yapılan altın ve diğer kıymetli maden alım satımlarına Kuveyt Türk Katılım Bankası A.Ş. aracılık etmektedir. Söz konusu aracılık işlemleri için uygulanan komisyon oranları aşağıda yer almaktadır: 1) Pay komisyonu: 0, BSMV 2) Kira sertifikası komisyonu: 0, BMSV 3) Kıymetli Madenler Komisyonu:0,0004+BSMV 4) Vaad sözleşmeleri: Komisyon uygulanmayacaktır. Döneme Ait Fon İşlemleri Fon portföyünün aylık bazda ortalama varlık dağılımı aşağıdaki gibi gerçekleşmiştir. Yıl Ay Kira Sertifikası Kamu Kira Sertifikası Özel Katılma Hesabı Yatırım Fonu Ortaklık Payı 2018 OCAK 17,54% 56,66% 15,28% 0,00% 10,52% 2018 ŞUBAT 18,25% 49,75% 15,11% 0,00% 16,89%

5 2018 MART 16,30% 53,64% 14,41% 0,00% 15,65% 2018 NİSAN 15,98% 53,88% 14,96% 0,00% 15,18% 2018 MAYIS 15,88% 54,61% 15,87% 0,98% 12,66% 2018 HAZİRAN 16,13% 57,68% 16,05% 1,79% 8,35% 2018 TEMMUZ 17,42% 57,38% 15,89% 1,73% 7,58% 2018 AĞUSTOS 17,86% 58,57% 16,58% 0,39% 6,60% 2018 EYLÜL 17,32% 57,24% 18,19% 0,00% 7,25% 2018 EKİM 16,46% 50,20% 20,59% 0,00% 12,75% 2018 KASIM 16,26% 39,89% 21,46% 0,00% 22,39% 2018 ARALIK 16,56% 38,93% 20,14% 0,00% 24,37% Fon un kamu ve özel sektör kira sertifikası, Katılım Endeksi ortaklık payı Bizim Menkul Değerler A.Ş. aracılığı ile yapılmıştır. Fon a ait kıymetler Takasbank daki fon deposunda saklanmaktadır. Fon nakdi ve nakit hareketleri 02/04/2018 tarihine kadar Bizim Menkul Değerler A.Ş Genel Müdürlük 02/04/ /12/2018 tarihine kadar Oyak Yatırım Menkul Değerler A.Ş aracılığı ile ve Kuveyt Türk Katılım Bankası A.Ş. Özel Bankacılık Şubesi ndeki fon hesaplarında izlenmektedir. Fon un nakit ve varlık takas işlemleri Katılım Emeklilik ve Hayat A.Ş. Fon Yönetimi ve Fon Hizmet Birimi, Kuveyt Türk ve 02/04/2018 tarihine kadar Bizim Menkul Değerler A.Ş. 02/04/ /12/2018 tarihine kadar Oyak Yatırım Menkul Değerler A.Ş koordinasyonunda Takasbank uzaktan erişim sistemi, Kuveyt Türk Nakit Yönetimi Sistemi ve yazılı talimatlar aracılığıyla gerçekleştirilmektedir. Fon fiyatı, portföy yapısı ve fon performansı ile ilgili bilgiler sitesinde hergün yayınlanmaktadır. Fonun Performansına İlişkin Bilgiler döneminde; Fon un Birim Pay Fiyatı % 16,00 Fon un Karşılaştırma Ölçütü(Eşik Değeri) % 20,57 performans göstermiştir. AYHAN SİNCEK İSMAİL AYDEMİR FATİH BOZKURT AVŞAR R. SUNGURLU ÖMER CAN HERGENÇ Fon Kurulu Başkan Fon Kurulu si Fon Kurulu si Fon Kurulu si Fon Kurulu si