SERMAYE PİYASASI KURULU PAYLARIN HALKA ARZINDA KULLANILACAK İHRAÇÇI BİLGİ DOKÜMANI

Transkript

1 SERMAYE PİYASASI KURULU PAYLARIN HALKA ARZINDA KULLANILACAK İHRAÇÇI BİLGİ DOKÜMANI 1

2 ELCAB KABLO PROFİL SANAYİ TİCARET ANONİM ŞİRKETİ İhraççı Bilgi Dokümanıdır Bu ihraççı bilgi dokümanı Sermaye Piyasası Kurulunca /.../.. tarihinde onaylanmıştır. Bu ihraççı bilgi dokümanı, sermaye piyasası aracı notu ve özet ile birlikte geçerli bir izahname oluşturur. Bu nedenle, sermaye piyasası araçlarına ilişkin yatırım kararları ihraççı bilgi dokümanı, sermaye piyasası aracı notu ve özetin bir bütün olarak değerlendirilmesi sonucu verilmelidir. İhraççı bilgi dokümanının ilanından söz konusu doküman kapsamında halka arz işlemini gerçekleştirmek için Sermaye Piyasası Kuruluna onaylanmak amacıyla sermaye piyasası aracı notu sunuluncaya kadar geçen süre boyunca bu ihraççı bilgi dokümanının güncellenmesi gerekmez. İhraççı bilgi dokümanının onaylanması, ihraççı bilgi dokümanında yer alan bilgilerin doğru olduğunun Kurulca tekeffülü anlamına gelmeyeceği gibi, ihraç edilecek sermaye piyasası araçlarına ilişkin bir tavsiye olarak da kabul edilemez. Bu ihraççı bilgi dokümanı ile birlikte incelenmesi gereken sermaye piyasası aracı notu ve özet, ortaklığımızın ve halka arzda satışa aracılık edecek Neta Yatırım Menkul Değerler A.Ş. nin ve Elcab Kablo Profil Sanayi Ticaret A.Ş. nin adresli internet siteleri ile Kamuyu Aydınlatma Platformu (KAP) nda (kap.gov.tr) yayımlanmıştır. Ayrıca başvuru yerlerinde incelemeye açık tutulmaktadır. Sermaye Piyasası Kanunu(SPK) nun 10 uncu maddesi uyarınca, izahnameyi oluşturan belgeler ve bu belgelerin eklerinde yer alan yanlış, yanıltıcı ve eksik bilgilerden kaynaklanan zararlardan; ihraççı sorumludur. Zararın ihraççıdan tazmin edilememesi veya edilemeyeceğinin açıkça belli olması halinde; halka arz edenler, ihraca aracılık eden lider yetkili kuruluş, varsa garantör ve ihraççının yönetim kurulu üyeleri kusurlarına ve durumun gereklerine göre zararlar kendilerine yükletilebildiği ölçüde sorumludur. Bağımsız denetim, derecelendirme ve değerleme kuruluşları gibi izahnameyi oluşturan belgelerde yer almak üzere hazırlanan raporları hazırlayan kişi ve kurumlar da hazırladıkları raporlarda yer alan yanlış, yanıltıcı ve eksik bilgilerden SPKn hükümleri çerçevesinde sorumludur. 2

3 GELECEĞE YÖNELİK AÇIKLAMALAR Bu ihraççı bilgi dokümanı, düşünülmektedir, planlanmaktadır, hedeflenmektedir, tahmin edilmektedir, beklenmektedir gibi kelimelerle ifade edilen geleceğe yönelik açıklamalar içermektedir. Bu tür açıklamalar belirsizlik ve risk içermekte olup, sadece ihraççı bilgi dokümanının yayım tarihindeki öngörüleri ve beklentileri göstermektedir. Birçok faktör, ihraççının geleceğe yönelik açıklamaların öngörülenden çok daha farklı sonuçlanmasına yol açabilecektir. 3

4 İÇİNDEKİLER 1. İHRAÇÇI BİLGİ DOKÜMANININ SORUMLULUĞUNU YÜKLENEN KİŞİLER BAĞIMSIZ DENETÇİLER SEÇİLMİŞ FİNANSAL BİLGİLER RİSK FAKTÖRLERİ İHRAÇÇI HAKKINDA BİLGİLER FAALİYETLER HAKKINDA GENEL BİLGİLER GRUP HAKKINDA BİLGİLER MADDİ DURAN VARLIKLAR HAKKINDA BİLGİLER FAALİYETLERE VE FİNANSAL DURUMA İLİŞKİN DEĞERLENDİRMELER EĞİLİM BİLGİLERİ KÂR TAHMİNLERİ VE BEKLENTİLERİ İDARİ YAPI, YÖNETİM ORGANLARI VEÜST DÜZEY YÖNETİCİLER ÜCRET VE BENZERİ MENFAATLER PERSONEL HAKKINDA BİLGİLER ANA PAY SAHİPLERİ İLİŞKİLİ TARAFLAR VE İLİŞKİLİ TARAFLARLA YAPILAN İŞLEMLER HAKKINDA BİLGİLER İHRAÇÇININ FİNANSAL DURUMU VE FAALİYET SONUÇLARI HAKKINDABİLGİLER DİĞER BİLGİLER ÖNEMLİ SÖZLEŞMELER UZMAN RAPORLARI VE ÜÇÜNCÜ KİŞİLERDEN ALINAN BİLGİLER: İNCELEMEYE AÇIK BELGELER EKLER

5 KISALTMA VE TANIMLAR Amerikan Doları Avro Elcab Kablo Profil Sanayi Ticaret Anonim Şirketi Gayri Safi Yurt İçi Hasıla Neta Yatırım Menkul Değerler A.Ş. BİAŞ Takas ve Saklama Bankası A.Ş. Borsa İstanbul Anonim Şirketi Borsa İstanbul Anonim Şirketi Kotasyon Kamuyu Aydınlatma Platformu Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş. Sermaye Piyasası Kanunu Sermaye Piyasası Kurulu Türkiye Büyük Millet Meclisi Türk Lirası Türk Ticaret Kanunu Türk Ticaret Sicil Gazetesi Madde Uluslararası Finansal Raporlama Standartları Serbest Muhasebeci Mali Müşavir Teminat, Rehin, İpotek Uluslararası Muhasebe Standartları Yatırım Amaçlı Gayrimenkul Küçük ve Orta Ölçekli İşletmeleri Geliştirme ve Destekleme İdaresi Başkanlığı Çevresel Etki Değerlendirmesi Gelişen İşletmeler Piyasası İstanbul Sanayi Odası USD EURO Şirket, Ortaklık, Elcab Kablo GSYİH NetaYatırım Takasbank BİAŞ veya Borsa BİAŞ Kotasyon KAP MKK SPKn SPK, Kurul TBMM TL TTK TTSG Md UFRS SMMM TRİ UMS YAG KOSGEB ÇED GİP ISO 5

6 1. İHRAÇÇI BİLGİ DOKÜMANININ SORUMLULUĞUNU YÜKLENEN KİŞİLER Kanuni yetki ve sorumluluklarımız dahilinde ve görevimiz çerçevesinde bu ihraççı bilgi dokümanı ve eklerinde yer alan sorumlu olduğumuz kısımlarda bulunan bilgilerin ve verilerin gerçeğe uygun olduğunu ve ihraççı bilgi dokümanında bu bilgilerin anlamını değiştirecek nitelikte bir eksiklik bulunmaması için her türlü makul özenin gösterilmiş olduğunu beyan ederiz İhraççı Elcab Kablo Profil Sanayi Ticaret A.Ş. Nejdet Tıskaoğlu Refik Balkan Yönetim Kurulu Bşk. Yönetim Kurulu Eş Bşk. Sorumlu Olduğu Kısım: İHRAÇÇI BİLGİ DOKÜMANININ TAMAMI Neta Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Mehmet Bedir Mustafa Çakmak Genel Müdür Takas ve Operasyon Uzmanı Sorumlu Olduğu Kısım: İHRAÇÇI BİLGİ DOKÜMANININ TAMAMI 6

7 2. BAĞIMSIZ DENETÇİLER 2.1. Bağımsız denetim kuruluşunun ticaret unvanı, adresi ve sorumlu ortak baş denetçinin adı soyadı: Elcab Kablo Profil Sanayi Ticaret Ltd.Şti nin yılı Bağımsız Denetim Raporu Can Uluslararası Bağımsız Denetim ve S.M.M.M. A.Ş. firması, Dünya Ticaret Merkezi A2 Blok No.457 Yeşilköy adresinde Sorumlu Ortak Baş Denetçi Süleyman Hilmi Dönmez tarafından yapılmıştır. Elcab Kablo Profil Sanayi Ticaret A.Ş. nin ara döneme ait Bağımsız Denetim Raporu Ulusal Bağımsız denetim ve Yeminli Mali Müşavirlik A.Ş. firması, İstanbul Vizyon Park C 2 Blok Kat:6 No: Yenibosna Bahçelievler İstanbul adresinde Sorumlu Ortak Baş Denetçi Ömer Necdet Aydemir tarafından yapılmıştır Bağımsız denetim kuruluşlarının/sorumlu ortak baş denetçinin görevden alınması, görevden çekilmesi ya da değişmesine ilişkin bilgi: Elcab Kablo Profil Sanayi Ticaret Ltd.Şti. nin 2012 ve Elcab Kablo Profil Sanayi Ticaret A.Ş. nin ara dönem finansal tablolarını denetleyen Can Uluslararası Bağımsız Denetim ve S.M.M.M. A.Ş ve Ulusal Bağımsız denetim ve Yeminli Mali Müşavirlik A.Ş. firmalarının Bağımsız Denetim Raporundaki sorumlu ortak baş denetçilerine ait herhangi bir değişiklik mevcut değildir. 3. SEÇİLMİŞ FİNANSAL BİLGİLER Özel Bağımsız Denetimden Geçmiştir. (TL) * Dönen Varlıklar Nakit ve Nakit Benzerleri Ticari Alacaklar Stoklar Duran Varlıklar Maddi Duran Varlıklar Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Aktif Toplamı Kısa Vadeli Yükümlülükler Finansal Borçlar Ticari Borçlar Uzun Vadeli Yükümlülükler Finansal Borçlar Öz Kaynaklar Ana Ortaklığa ait Özkaynaklar Azınlık Payları Bürüt Kar/Zarar

8 Faaliyet Karı/Zararı Sürdürülen Faaliyetler Dönem Karı/Zararı Dönem Karının/Zararının Dağılımı Azınlık Payları Ana Ortaklık Payları Pay Başına Kazanç/Kayıp Özel Bağımsız Denetimden Geçmiştir. (TL) * Hasılat Brüt Kar/Zarar Esas Faaliyet Karı/Zararı Sürdürülen Faaliyetler Dönem Karı/Zararı Dönem Karı/Zararı Ana Ortaklık Payları Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı * finansal veriler bağımsız denetimden geçmemiş olup, UFRS uygulanmıştır. Yatırımcı, yatırım kararını vermeden önce ihraççının finansal durum ve faaliyet sonuçlarına ilişkin ayrıntılı bilgilerin yer aldığı işbu ihraççı bilgi dokümanının 9 ve 17 no lu bölümlerini de dikkate almalıdır. 4. RİSK FAKTÖRLERİ Borsa üyeleri, müşterilerinin GİP te işlem görecek paylarının birincil ve ikincil piyasa işlemlerine aracılık yapmadan önce, ortaklık paylarının GİP Listesi ne kabul edilme kriterleri, piyasa danışmanı uygulaması, kamuyu aydınlatma hususunda GİP ve Pay Piyasası arasındaki farklılıklar ve GİP te işlem görecek paylara yatırım yapmanın riski ve karşılaşabilecekleri diğer riskler konusunda yatırımcıları bilgilendirmekle yükümlüdür. Üyelerin GİP Risk Bildirim Formu nu müşterilerinin emirlerinin GİP e iletilmesine ilk defa aracılık etmeden önce müşterilerine imzalatmaları zorunludur İhraççıya ve faaliyetlerine ilişkin riskler: Şirket in önemli tedarikçilerinin kaybedilmesi Şirket in üretim işleyişini olumsuz etkileyebilir. Şirket in alıcı firmalarına geniş bir ürün çeşidi sunması, hammadde ve yardımcı malzemeleri tedarik etmesine bağlıdır. Ana Hammadde girdisi olan bakır ve silikon tedarikleri sırasında piyasada oluşabilecek daralma ve/veya yüksek kur artışından dolayı faaliyetlerinde aksama riski bulunmaktadır. Silikon alımları dağıtıcı firma tarafından sağlanmaktadır, tamamı ithal ürünlerdir. Yüksek kur riski girdi maliyetlerini olumsuz etkiyebilir. Bu hammadde alımlarından kaynaklanan riskler faaliyetinin devamı, büyüme ve borçlarını ödemede olumsuz riskler oluşturabilir Şirket in gelirleri, ekonomik büyümeye ve piyasadaki tüketici talebine bağlı olduğundan Şirket in gelirleri 8

9 Tüketici talebinde oluşabilecek bir azalma, ekonomik belirsizlikler, yüksek kur artışları, gümrük vergi düzenlemelerinde olumsuz değişiklikler Şirket in gelirleri üzerinde azalma riski bulunmaktadır Şirket in Müşterilerinin ödeme güçlüğüne düşmesi Şirket in mali durumunu olumsuz etkileyebilir. Şirket in müşterilerinin bir kısmının ödeme güçlerini kaybetmesi durumunda bir kısmı şüpheli alacak haline dönüşebilir ya da tahsil edilemeyebilir ve şirketin mali durumu olumsuz etkilenebilir Döviz kurunda yaşanan artışlar Şirket in yabancı para cinsinden olan ticari ve finansal borçlarından kur farkı gideri / geliri oluşmasına neden olabilir. Şirket in maruz kaldığı kur riski, kullanmış olduğu USD ve EURO cinsinden kredilerden kaynaklanmaktadır. Finansal tablolardaki tutarlar için kur artışlarından kaynaklanacak tutarları faaliyet dışı zarar yazmasına neden olabilir Şirket faaliyetleri ile ilgili olarak çeşitli hukuki davalara muhatap olmuş olup, gelecekte de benzeri davalar ile karşılaşabilir. Küçükçekmece 2. İcra Md. Atalay Kalıp Elk. San. Tic. Ltd. Karşılıksız çeklerden dolayı alacak takibi yapılmıştır. Şu ana kadar Yeni çek yasasından dolayı tahsilat yapılamamıştır Şirket, müşteri talep ve isteklerine, eğilimlerine, ürün hizmetlerindeki değişikliklere uyum sağlamayabilir, hizmet kalitesini yeterli düzeyde tutamayabilir, müşteri memnuniyeti sağlayamayabilir. Şirket müşteri talep ve isteklerine eğilimlerine ürün hizmet ve kalitesine yeterli önemi veremeyebilir ve Şirket satış sonrası hizmetleri müşteriler açısından yeterli düzeyde tatmin yaratmayabilir. Bu durum müşterilerle olan ilişkilere ve ürünlere olan talebi olumsuz etkileyebilir. Müşterilerin tercihleri ve talepleri doğru analiz edilmediği taktirde Şirket in Pazar payı olumsuz etkilenebilir. Şirket bu nedenle değişen ürün teknolojisinde dolayı tercih ve alımlarının değişime olabilir. Bu sonuçta talebi olumsuz etkileyebilir Şirket yapmış olduğu sözleşmelerde, sözleşme yükümlülüklerini yerine getirememe riski bulunmaktadır. Şirket dönemlik yaptığı sözleşmeye bağlı tedarik anlaşmalarında işlemlerine ve sorumluluklarını yerine getirmektedir. Fakat piyasalardaki olumsuz değişiklerden kaynaklı sözleşme sonuçlarını yerine getiremeyebilir Şirket ürün grupları itibariyle hitap ettiği sektörde yaşanabilecek daralmadan dolayı oluşabilecek satış riski bulunmaktadır. Şirket satışlarının % 50 yakın kısmı İhracat olarak gerçekleştirmektedir. Şirket 2011 ve 2012 yılı cirosundaki artışlar, genel olarak beyaz eşya ve elektrikli ev aletleri ürünleri üreten firmalara hitap etmektedir. Bu sektördeki daralma ve teknoloji gibi değişikler talebi azaltacağından, satışların düşme riski bulunmaktadır. Yurtdışındaki müşterilerin ülkelerindeki ekonomi politikalarındaki değişiklik ve krizler satış riski bulundurmaktadır Üretim Maliyetlerinin % 80 ni oluşturan hammadde girdisinin döviz kuruna bağlı olması nedeniyle döviz kuru dalgalanmalarından dolayı karlılık üzerinde risk bulunmaktadır. Hammadde alımları döviz cinsinden ilgili kur karşılığı TL olarak yapıldığından dünya bakır piyasasındaki artış ve silikon fiyatlarının döviz karşılığı TL alım yapıldığından yükselmesi 9

10 karlılığı düşürme riski bulunmaktadır. Yapılan satış anlaşmalarında Türk Lirası üzerinden yapıldığından aradaki fark müşterilere yansıtılamamaktadır Şirket düşük karlılık sebebiyle gelecek yıllarda yeni kaynak ihtiyacı duyabilir. Şirket son yıllarda kar elde etmiş olmasına karşılık net karında düşün yaşanmaktadır. Yüksek finansman borçlanma ihtiyaçlarının yarattığı faaliyet dışı zararlar gelecek yıllarda yeni kaynak ihtiyacı duymasını gerekli kılabilir Kur ve Hammadde fiyatlarındaki dalgalanma brüt kar marjını baskı altına alma riski bulunmaktadır. Şirket kar marjlarının yıllar itibariyle dalgalı özellikle son dönemde yükseliş trendinde olması ve ekonomik krizlerden daha çabuk etkilenmesine neden olabilir. Talep eksikliğine yol açacağından kısa vadede kar marjını aşağı yönlü harekete sebep olması mümkün olabilir İhraççının içinde bulunduğu sektöre ilişkin riskler: Şirket yer aldığı sektörde çok sayıda şirket faaliyet göstermektedir. Sektördeki rekabet koşullarının sertleşmesi, sektördeki genel karlılık seviyesini olumsuz etkileyecektir. Fiyat baskısı, rekabetin yoğun olduğu yerlerde Şirket in faaliyetlerini, büyüme beklentilerini ve finansal durumunu olumsuz etkileyebilir. Piyasada talep olan firmaların belli bir piyasası bulunmaktadır. Mevcut veya yeni rakiplerin agresif fiyatlandırma politikaları yüzünden Şirket kar marjlarının baskı altına girmesi mümkündür. Şirket in faaliyet gösterdiği sektör dünyada ve ülkemizde yaşanan ekonomik veya siyasal krizlerin yol açtığı her türlü daralmadan direkt olarak etkilenme riskini taşımaktadır. Kayıt dışı faaliyet gösteren küçük ölçekte işletmeler haksız rekabet yaratarak fiyat dezavantajına sebep olabilmektedir Sektörde nitelikli ara eleman eksikliği, çalışanların kariyer basamağı olarak kablo sektörüne sıcak bakmamaları, eğitimli tecrübeli kalifiye eleman bulma zorluğu sektörü negatif yönde etkileyen unsur olarak görülebilir. Şirket, kilit pozisyonlardaki çalışanlarını stratejisini hayata geçirebilmesine ve rekabet gücünü korumasına imkan verecek şekilde yeniden eğitemeyebilir veya gerekli vasıflara sahip yeterli sayıda yeni personeli makul bir maliyet üzerinden işe alamayabilir veya eğitemeyebilir. Şirket, stratejisini uygulayabilmek açısından ayrıca üst düzey yönetim personelinin varlığına ihtiyaç duymaktadır. Üst düzey yönetimin bir veya daha fazla üyesinin kaybı Şirket in mali durumun ve faaliyet sonuçları üzerinde önemli olumsuz etkiye sahip olabilir Diğer riskler: Sermaye Risk Yönetimi Şirket sermaye yönetiminde, bir yandan faaliyetlerinin sürekliliğini sağlamaya çalışırken, diğer yandan da borç ve özkaynak dengesini en verimli şekilde kullanarak karını arttırmayı hedeflemektedir. Şirket, yılındaki toplam borçları TL ilen ara dönemdeki toplam borç TL dir yılındaki Net borç Toplam sermayeye oranı % 59,33 iken, ara dönemde artarak % 63,69 seviyesine ulaşmıştır Faiz Oranı Riski yılına ait kısa vadeli finansal borçlanma faiz aralığı %7,62 - % 12,99 oranındadır ara dönem kısa vadeli finansal borçlanma faiz aralığı %5,19 - %10,02 10

11 oranındadır. Şirket in ara döneme ait döviz cinsinden TL ye çevrilmiş kısa vadeli borçlanma faiz oranı vadeleri için ortalama faiz oranı %16,28 dir. Şirket in Kredilerine ait vadeler 6 ay ile 12 arasındadır. Taşıt kredileri vadeli diğer finansal borçlar Finansal kiralama bedellerinden oluşmaktadır. Şirket bu finansal borçlar için TL ipotek, TL teminat çeklerini vermiştir Fiyat Riski Şirket fiyat değişimlerinden dolayı satış fiyatlarının etkilenmesi nedeniyle fiyat riskine maruz kalmaktadır. Şirket fiyat riskini farklı işletme yöntemleriyle, yatırım maliyetlerini düşürerek fiyat riskini gidermektedir. Şirket kuruluşlarla yapmış olduğu sözleşme riskini ise ilgili kuruluşların özel sebep olmadığı sürece sözleşme süresi bitmesi takiben sözleşme revize edilerek aynı şekilde devam etmektedir. Şirket faaliyet gösterdiği alanda firmaların ciddi yatırım maliyeti beklediği ve bu alanda şirket haricinde az kuruluş olması sebebiyle firmanın önceki yatırımlarından dolayı en düşük fiyat verebilmektedir Kur Riski Şirket maruz kaldığı kur riski, kullanmış olduğu Euro ve USD krediler ve dövize endeksli alımlardan oluşmaktadır. Şirket in finansal verilerine göre; USD nin TL karşısında % 10 değişmesi halinde, USD net yükümlülüğü ara dönemi için TL, EURO nin TL karşısında % 10 değişmesi halinde, EURO net yükümlülüğü ara dönemi için TL, GBP nin TL karşısında % 10 değişmesi halinde, GBP net yükümlülüğü ara dönemi için TL,Döviz in TL karşınıda % 10 değişmesi halindeki etkisi toplam tutarı TL dir Kredi Riski Şirket in yılına ait ticari alacaklardan TL ve diğer taraf alacaklarından TL maruz kalınan azami kredi riski bulunmaktadır. Şirket in ara döneme ait maruz kalınan azami kredi riski toplamda TL dir Likidite Riski Şirket yönetimi, fon kaynaklarını dağıtarak mevcut ve muhtemel yükümlülüklerini yerine getirmek için yeterli tutarda nakit ve benzeri kaynağı bulundurmak suretiyle likidite riskini yönetmektedir. Şirket ara dönem finansal borçları TL, finansal kiralama yükümlülükleri TL, yılında finansal borçları TL, finansal kiralama yükümlülükleri TL dir. 5. İHRAÇÇI HAKKINDA BİLGİLER 5.1. İhraççı hakkında genel bilgi: İhraççının ticaret unvanı: Elcab Kablo Profil Sanayi Ticaret Anonim Şirketi İhraççının kayıtlı olduğu ticaret sicili ve sicil numarası: Şirket; - Atatürk Mahallesi Ömür Sokak No.9 Arnavutköy İstanbul - İstanbul Ticaret Sicili Memurluğu - Ticaret sicil numarası Şeklindedir. 11

12 İhraççının kuruluş tarihi ve süresiz değilse, öngörülen süresi: Şirket, tarihinde tescil olarak Limited Şirket olarak kurulmuş ve tarih ve 5969 sayılı Ticaret Sicil Gazetesinde ilan olmuştur. Kuruluş ana sözleşmesinde bulunan süre 99 yıldır. Şirket, tarihinde kanuni statüsünü Limited Şirket ten tür değiştirerek Anonim Şirket e dönüşmüştür olup, tarih ve 8267 sayılı Ticaret Sicil Gazetesinde tescil edilmiştir. Şirket, tarihinde tescil olunan tarih 8397 sayılı Ticaret sicil Gazetesinde yayınlanan ana sözleşme tadilinde şirketin süresi süresiz olarak tescil olmuştur İhraççının hukuki statüsü, tabi olduğu mevzuat, ihraççının kurulduğu ülke, kayıtlı merkezinin ve fiili yönetim merkezinin adresi, internet adresi ve telefon ve fax numaraları: Ticaret Ünvanı Hukuki Statüsü Merkez Adresi* Tabi Olduğu Yasal Mevzuat İhraççının Kurulduğu Ülke : Elcab Kablo Profil Sanayi Ticaret Anonim Şirketi : Anonim Şirket : Atatürk Mahallesi Ömür Sokak No.9 Arnavutköy İstanbul : T.C. Kanunları : Türkiye Telefon ve Faks Numaraları : / İnternet Adresi *Şirketin fiili adresi ile yönetim adresi aynıdır. : İhraççı faaliyetlerinin gelişiminde önemli olaylar: olarak Elcab Kablo Profil Sanayi ve Ticaret Limited Şirket kurulmuştur tarihinde Şirket, Anonim Şirket olarak faaliyetlerine devam etmektedir. Ana faaliyet konusu bakımından Elcab Kablo Profil Sanayi ve Ticaret A.Ş, silikon kablo imalatı, silikon makaron ve profiller imalat ihracat alım ve satımı ve konusuyla ilgili sınai fabrikalar tesisler kurmak ve işletmektir yılında 250 m2 işyerinde listedeki ekipman ve makinalarla ile işe Kablo gruplaması yaparak üretime başlamıştır yılında listede belirtilen makine ve ekipman yatırımı yapılarak kablo gruplamalarında kullanılan kabloyu dışarıdan tedarik yerine bünyesinde üretmeye başlamıştır. Kablo ve makaron satışı yapmaya da başlamıştır yılında Alman VDE ve diğer uluslararası Kalite belgeleri alınarak yurtdışına ihracat yapılması için gerekli işlemleri tamamlamıştır yılında makine ve ekipman yatırımı yapılmıştır. 12

13 2007 yılında şu anki merkez ve üretim yaptığı binanın 2 parsel olarak 1820 m2 arsa alınmış ve inşaata başlanmıştır yılında makine ve ekipman yatırımı yapılmıştır yılından Ağustos ayında inşaatın tamamlanmış olan m2 lik kısmında önceki adresinden taşınarak üretime başlamıştır yılında makine ve ekipman yatırımı yapılmıştır yılında inşaatın tamamlanan 1000 m2 yer ile m2 kapalı alanda devam etmektedir yılında makine ve ekipman yatırımı yapılmıştır yılında inşaatın tamamlanan 1000 m2 yer ile m2 kapalı alanda devam etmektedir yılında PVC kablo bölümünü üretime geçmiştir. Listede belirtilen makine ve ekipman yatırımı yapılmıştır yılında inşaatın tamamlanan 1000 m2 yer ile m2 kapalı alan fabrikanın inşaatı tamamlanmıştır. 2011, 2012 ve 2013 yıllarında makine ve ekipman yatırımı yapılmıştır. Şirket in ürün çeşitliliği makine parkurunun artması ve ilgili kalite kontrol laboratuvarında Alman VDE standartlarına göre oluşturulmuştur. Müşteri odaklı tasarım ve üretim yapmaktadır. Şirket 2008 yılında taşındığı yerinde yapılan yatırımlarla tam entegre bir tesis olarak hizmet vermektedir. Ana sektörü olan Beyaz Eşya üreticilerinin önemli bir tedarikçisidir. Ürün gamı ve kalite olarak önemli ürünler üretmektedir. Şirket Kurumsal kaynakların yönetimi üretim, finans, Stok yapılanması ve kontrolleri için ERP programını kullanmaktadır. Şirket Ürettiği ürünler ile ilgili VDE, İSO, CE, Gost vb Tüm belge ve kalite sertifikalarına sahiptir. Şirket Küçük ve Orta Ölçekli İşletmeleri Geliştirme ve Destekleme İdaresi Başkanlığı (KOSGEB), İstanbul Maden ve Metaller İhracatçı Birliklerin den (İMMİB) yurtdışı ve yurtiçi fuar destekleri, Makine desteği, Katalog ve tanıtım destekleri, Program desteği desteklerinden yararlanmaktadır yılında ilki düzenlenen Avrupa Küçük ve Orta Büyüklükteki İşletmeler (SME) haftasında 34 ülkenin katılımı ile gerçekleşen fuarda Türkiye den ülkemizi temsil etmiştir. Şirket 2009 yılındaki Avrupa Küçük ve Orta Büyüklükteki İşletmeler (SME) haftasına KOSGEB tarafından 2004 yılından 2009 yılına kadar olan büyüme ve başarı öyküsünden dolayı davet edilmiştir. Şirket bu süreçte gelişmeler ve yatırımları ile her sene artan ciro ile büyümeye devam etmektedir. Yurtdışındaki fuarları ve gelişmeleri takip etmektedir. Yılda ortalama 4-5 fuara katılmaktadır. Her sene artan Pazar payı ile üretiminin % 45 ini yurtdışı müşterilerine satmaktadır yılı itibariyle dünyada 40 ın üzerinde farklı ülkeye ihracat yapmaktadır Yatırımlar: İhraççı bilgi dokümanında yer alması gereken finansal tablo dönemleri itibariyle ihraççının önemli yatırımları ve bu yatırımların finansman şekilleri hakkında bilgi: 13

14 Elcab Kablo Profil Sanayi Ticaret A.Ş. nin , ve tarihleri arasında yapmış olduğu yatırımlar aşağıdaki gibidir. Aktife Giriş Miktar Açıklama Finansman Şekli Yılı Adet Silikon kablo hattı Fırın dahil Finansal Kiralama Tk Elektrik kontrol panoları Finansal Kiralama Adet Motorlu kablo boşaltıcı makinası Finansal Kiralama Adet Otomatik kablo sarma makinası Finansal Kiralama Adet Mastik makinası Finansal Kiralama Adet Kablo gruplama Board Finansal Kiralama Adet Fabrika havalandırma tesisatı Finansal Kiralama Adet Bakır tel gergi sehpası Özkaynaklar Adet Silikon Kablo Pudralama makinası Özkaynaklar Adet Otomatik Silikon kablo makinası Özkaynaklar Adet Terminal baskı presi Finansal Kiralama Adet Terminal baskı kalıbı Finansal Kiralama Adet Terminal Krimpleme kalıbı Finansal Kiralama Adet PLC kontrollü conta kesme ve işlem makinası Finansal Kiralama Adet Konveyör bant Finansal Kiralama Adet Silikon Kablo cam elyaf sıvı çekim hattı Finansal Kiralama Adet Kablo makara sistemi Özkaynaklar Adet % 100 fişli kablo test cihazı Özkaynaklar Adet Silikon kablo sarma makinası Özkaynaklar Adet Silikon kablo hattı Finansal Kiralama Adet Silikon conta hattı Finansal Kiralama Adet Silikon conta kesme makinası Finansal Kiralama Adet Silikon kablo cam elyaf örgü makinası Finansal Kiralama Adet Cam elyaf sarım makinası Finansal Kiralama Adet PLC kontrollü conta makinası Finansal Kiralama Adet PLC kontrollü Silikon kablo makinası Finansal Kiralama Adet Silikon kablo hamur makinası Finansal Kiralama Adet Silikon conta hattı Finansal Kiralama Adet Silikon kablo cizgi makinası Finansal Kiralama Adet Karkas makinası Özkaynaklar Adet TTR kesme makinası Finansal Kiralama Adet TTR kablo boşaltıcı Finansal Kiralama Adet TTR kablo toplayıcı Finansal Kiralama Adet Terminal baskı presi Finansal Kiralama Adet Soyçak Finansal Kiralama Adet Otomatik kablo bağı makinası Özkaynaklar Adet Silikon kablo koli sarma makinası Finansal Kiralama Adet Silikon conta makinası Finansal Kiralama 14

15 Adet Silikon kablo makinası Finansal Kiralama Adet Silikon kablo hamur makinası Finansal Kiralama Adet Silikon kablo cam elyaf örgü makinası Finansal Kiralama Adet Ütü kordonu makinası Finansal Kiralama Adet Silikon kablo cam elyaf örgü makinası Finansal Kiralama Adet Otomatik kablo kesme ve terminal baskı makinası Finansal Kiralama Adet Silikon kablo Board Finansal Kiralama İhraççı tarafından yapılmakta olan yatırımlarının niteliği, tamamlanma derecesi, coğrafi dağılımı ve finansman şekli hakkında bilgi: Yoktur İhraççının yönetim organı tarafından geleceğe yönelik önemli yatırımlar hakkında ihraççıyı bağlayıcı olarak alınan kararlar, yapılan sözleşmeler ve diğer girişimler hakkında bilgi: Yapılaması planlanan yatırımlar; Sermaye : ,00 TL ( Adet) Arttırılacak : ,00 TL ( Adet) Toplam : ,00 TL ( Adet) Arttırılan Sermaye Tutarı ile yatırım planları şu şekildedir. Artırımdan gelecek olan tutar : % 60 civarı miktarı makine ve teçhizat parkurunun yenilenmesi ve yeni makine yatırımı için kullanılacaktır. Kalan % 40 tutarı civarı Kısa Vadeli finansman yükünü ödemek ve yapılandırmak için kullanılacaktır. 1. Yatırım Makine Adı Miktar Özellikleri Tahmini Fiyatı : Kablo Hamur hazırlama Makinası (İthal Üründür) : 1 Adet : İş güvenliği ve çevre korunması için kapalı sistem hamur hazırlama makinasıdır. İstenilen miktarda, hızda ve yüksek kalitede kablo hamuru hazırlayabilmektedir. Hem işçilik maliyetini hem de zamandan tasarruf sağlayarak kullanıldığı bölümün kapasitesinde ortalama % 35 oranında artırım sağlayacaktır. : ,00 EUR 2. Yatırım Makine Adı Miktarı : Silikon Kablo Hattı (İthal Üründür) : 2 Adet 15

16 Özellikleri Tahmini Fiyatı : Yeni sistem tam otomatik kablo hattıdır. Tam otomatik olarak besleme sistemi ile bulunduğu üretim hattında % 40 oranında kapasite artırımı sağlayacaktır. : ,00 EUR 3. Yatırım Makine Adı Miktarı Özellikleri Tahmini Fiyatı : Kablo koli sarma makinası (İthal Üründür) : 2 Adet : Tam otomatik kablo sarım makinasıdır. Yeni teknoloji üründür. Üretimden çıkan mamullerin hızlı sevkiyat ve artan üretim kapasitesini sevkiyata hızlı olarak hazırlanmasını sağlar. Bulunduğu bölümde ortalama % 65 oranında kapasite artışı sağlayacaktır. : ,00 EUR İhraççıyla ilgili teşvik ve sübvansiyonlar vb. ile bunların koşulları hakkında bilgi: Gerçekleşen Destekler Kurum Adı Tarihi Tutarı Açıklama KOSGEB ,00 Tanıtım Desteği KOSGEB ,00 Tanıtım Desteği KOSGEB ,00 Tanıtım Desteği KOSGEB ,20 Test Analiz ve Kalibrasyon Desteği KOSGEB ,13 Test Analiz ve Kalibrasyon Desteği KOSGEB ,50 Test Analiz ve Kalibrasyon Desteği KOSGEB ,50 Test Analiz ve Kalibrasyon Desteği KOSGEB ,50 Test Analiz ve Kalibrasyon Desteği İMMİB ,50 Yurtdışı Tanıtım Fuar Desteği Devam Eden Projeler Kurum Adı Tarihi Tutarı Açıklama KOSGEB ,00 Sistem ve Erp Yazılım Desteği KOSGEB Personel Desteği KOSGEB Bağımsız Denetim Desteği KOSGEB G.İ.P. Desteği 6. FAALİYETLER HAKKINDA GENEL BİLGİLER 6.1. Ana faaliyet alanları: İhraççı bilgi dokümanında yer alması gereken finansal tablo dönemleri itibariyle ana ürün/hizmet kategorilerini de içerecek şekilde ihraççı faaliyetleri hakkında bilgi: NET SATIŞLAR (TL) % % % EV ÜRÜNLERİ ,52 7,60% ,64 5,96% ,20 6,99% 16

17 GRUPLAMA ,85 28,63% ,66 27,23% ,72 25,65% FİŞLİ KABLO ,53 12,57% ,78 13,76% ,94 11,27% KABLO SATIŞ ,54 49,17% ,04 51,35% ,74 54,34% ENDÜSTRİYEL ÜRÜNLER ,56 2,04% ,88 1,69% ,40 1,75% TOPLAM ,00 100,00% ,00 100,00% ,00 100,00% 6.2. Başlıca sektörler/pazarlar: Faaliyet gösterilen sektörler/pazarlar ve ihraççının bu sektörlerdeki/pazarlardaki yeri ile avantaj ve dezavantajları hakkında bilgi: Kablo Sektörü Haberleşme ve elektrikli alet gereksinimi arttıkça, iletişim teknolojileri ve elektrikli alet çeşitliliği de gelişmektedir. Kablo, günlük hayatta kullandığımız hemen hemen her cihazda karşımıza çıkan bir üründür. Büyük enerji nakil kablolarından, telekomünikasyon optik kablolarına kadar çok geniş bir kullanım alanı vardır. Telekomünikasyon hizmetlerinde kullanılabilecek altyapılar ikiye ayrılabilir. Bunlar frekans bandı, uydu pozisyonu gibi miktarı belli ve kısıtlı, bir başka ifade ile tükenebilir kaynaklara dayalı altyapılar ile kabloların kullanıldığı tükenmeyen kaynaklara dayalı altyapılardır. Tükenebilir kaynaklara dayalı altyapılar; sabit kablosuz yerel şebeke, birinci ve ikinci nesil cep telefonu şebekeleri, 3. nesil cep telefonu şebekesi ve uydulardan oluşmaktadır. Tükenmeyen kaynaklara dayalı altyapılar ise bakır kablolara dayalı yerel telefon şebekesi, kablo TV şebekesi, fiber optik şebeke ve yerel elektrik dağıtım şebekesi kullanılarak oluşturulabilir. Kablo İhracatının Ana Ürün Gruplarına Göre Dağılımı: İhracatın ana ürün gruplarına göre bakıldığında 2011 yılı ihracatı 2010 yılına göre; Enerji Kablosunda +% 9, Haberleşme Kablolarında +% 11, Emaye Bobin Tellerinde +% 18 İhracatın ana ürün gruplarına göre bakıldığında 2012 yılı ihracatı 2011 yılına göre; Enerji Kablosunda +% 9, Haberleşme Kablolarında +% 12, Emaye Bobin Tellerinde +% 9 artış göstereceği beklenmektedir. Şirket in Faaliyet Gösterdiği Sektör İçindeki Üretim Yeri Elcab Kablo, üretim yelpazesi olarak genel olarak aşağıdaki ürün gruplarında üretim yapmaktadır. Şirket'in Ana Ürün Grupları Silikon Kablolar (SIA, SIAF, GL, SIM-H) Fişli Kablolar Kablo & Komponent Gruplama Ütü Kordonu 17

18 Silikon Sızdırmazlık Elemanları Makaronlar Fitiller Silikon Kablolar (SIA, SIAF, GL, SIM-H) Silikon kablo üretimini gerçekleştirebilmek için, önceden hazırlanmış olan reçeteler vasıtasıyla karışım işlemlerine başlanmaktadır. Bu ürünlerin içerisinde ana ham madde silikon kauçuk olup diğer kimyasallar (boya, pişirici, ısı dayanımını arttırıcılar ) ilave edilerek karışım hazırlanmakta ve ilgili kablo bölümüne bırakılmaktadır. Silikon kauçuklar ve diğer kimyasallar (Solpro, Organik kimya ) Kuvars ( Dağaltı) Pişirici (Protek) Üretim emirleri planına göre bükülü vaziyette alınmış bakırlar ilgili makinalara kalıplarıyla beraber takılmaktadırlar. Hazırlanan hamurlar exturizyon makinasına dilimler halinde koyularak bakırın üzerine silikon kaplama işlemi yapılmakta ve fırında pişirme işlemi sağlanmaktadır. Bükülü bakırlarda (Sarda Bakır, Niğdeli oğlu ve Hak Bakır ) dan alınmaktadır. Üretilen kablo işlemleri bittikten sonra, kablo ambalajlama ve paketleme işlemi yapılmaktadır. Şirket in üretmiş olduğu ürünün ciro payı içerisinde %50 lik bir oranı teşkil etmektedir. Şirket in yurt içi pazarda Simfer, Kumtel, Pelsan başlıca müşterileri olmakla birlikte, yurt dışı pazarında Polonya, Ekvator, Sudi Arabistan, Almanya ülkeleridir. Kablo & Komponent Gruplama Kablo gruplamalarını oluşturan malzemelerin başında ağırlıklı olarak (kablo, terminal, konvektörler, sinyal lamları ) ve diğer yardımcı malzemeler (klemensler) oluşturmaktadır. Üretilmiş olan kolilerde hazır şekilde bekleyen kablolar otomatik makinalarda kesilmekte ve uçlarına terminaller basılmaktadır. Bu ürünlerde ortalama olarak cironun %25 ile %30 civarındaki kısmını teşkil etmektedirler. Bu ürünler elektrikli ev aletleri içerisindeki iç donanım kablosu olarak kullanılmaktadır. Ağırlıklı olarak, iç pazar ve dış pazarda kullanılır. İç Pazar ; (Termikel, Simfer, Digiçağ, Esco vb.) Bu ürünleri oluşturmak için, Silikon kablo ( ELCAB KABLO kendi üretimi) Terminaller ve konvektör ( Hisar, Mesa, Hatko, TKS) Klemens ( Nersan) Sinyal lambası ( Anel) Silikon Sızdırmazlık Elemanları Bu ürün grubu dışarıda yaptırılmış olan kalıplar vasıtasıyla makinaya uygun kalıp takılır. Hazırlanmış olan silikon hamurlar dilimlenerek makine ağına verilir. Kalıplar şekil alarak fırına verilir. Pişme ve form alma işlemi tamamlanmaktadır. Otomatik conta kesen ve delen makinalarda teknik resimlere göre ayarlanmak vasıtasıyla işlemleri yapılmaktadır. Metal pimler takılır, silikon yapıştırıcılarla yapıştırılır. Ağırlıklı olarak Yurt içi ve yurt dışı firmalara satılmaktadır. Yurt içi ( Simfer, Ahad, Esco, Icf, Kumtel) Üretilen tüm Ürünler altta listesi bulunan sertifikalardaki Üretim Proseslerinde ve Yüksek Kalite standartlarında yapılmaktadır. 18

19 Fişli Kablo VDE Belgesi ISO Belgesi Elcab Siaf GL Belgesi Silikon Kablo VDE Belgesi İntertek silikon Kablo, Profil ve conta sertifikası Gost Sertifikası (Rusya) Elcab H05VV-F Sertifikası İSO 9001 : 2008 Belgesi Elcab Siaf Elcab Simh Elcab Kablo Profil Sanayi ve Ticaret A.Ş. nin merkez ve üretim yeri Atatürk Mahhallesi Ömür Sokak No: 9 Arnavutköy, İstanbul dur. Şirket in fiili binası m 2 kapalı alandan oluşmaktadır. Şirket in fiili merkezinde bulunan üretim hattı, zemin, birinci ve ikinci kattan oluşmaktadır. Elcab Kablo Profil Sanayi ve Ticaret A.Ş. nin üretim hatları aşağıdaki tablolarda belirtilmiştir. ELCAB KABLO PROFİL SANAYİ TİCARET ANONİM ŞİRKETİ ÜRETİM HATTI ZEMİN KAT SİLİKON SİLİKON SİMH KABLO KABLO KABLO ÇEKME ÇEKME HATTI 2 HATTI HATTI 1 SİLİKON KABLO HATTI 3 CONTA PROFİL ÇEKME HATTI KANGALLAMA BÖLÜMÜ KOLİ SARIM METRAJ BÖLÜMÜ HAMURHANE HATTI LABORATUAR Büküm Makinası 1 Boşaltıcı Boşaltıcı Boşaltıcı Silikon Çekme Makinası 5 Adet Kangal sarım Makinası 1 adet Hat 1 Koli sarım Makinası 1 Ad. + Pano HAMUR HAZIRLMA MAKİNASI 3 ADET Ürün Performans Fırın Conta Profil Büküm Makinası 2 Ekstruder Yazı Makinası Fırın Kablo Çekme Palet Toplayıcı Çekici Sehpa Cetvel Ekstroder (Bodinöz) Yazı Makinası Çap Ölçer Fırın 5 Adet Spark Test Cihazı Pudra Makinası Cetvel Ekstruder (Bodinoz) Ekstruder (Çizgi) Yazı Makinası Çap Ölçer Fırın 5 Adet Pano Kontrol Cetvel Ekstruder Çap ölçer Yazı Makinası Fırın 5 adet Kontrol Panosu Spark Test cihazı Ekstruder (Bodinoz) 5 Adet Dik Fırın 5 Adet Çekici ve Elektrik Panosu 5 adet Profil ve Makaron Sarma Makinası 1 adet Makaron Kesme Makinası 1 Adet Otomatik Kangal sarım makinası 1 ad. Boşaltıcı Sehpa 1 Ad. Shrink Makinası 1 Ad. Hat 1 Boşaltıcı densir Hat 1 Spark Test Cihazı Hat 2 Koli sarım Makinası 1 Ad. + Pano Hat 2 Boşaltıcı Sehpa Hat 2 Spark Test Cihazı Hat 3 Koli sarım Makinası 1 Ad. + Pano Hat 3 Boşaltıcı Sehpa Hassas Terazi OMH Metre Profil Basma Test Hassas Terazi Digital Mikroskop Yüksek Gerilim cihazı Numune Test Kaşık aracı 19

20 Çekici Toplayıcı Spark Test Pudra Makinası Hat 3 Spark Test Cihazı Projektör Pudra Makinası Çekici Toplayıcı Sehpa Çekici Toplayıcı Sehpa Kalıp Çıkarma Numune Presi Kontrol Panosu ÜRETİM HATTI KAT 1 MAKİNALAR PVC KABLO ÇEKME HATTI TTR KABLO HATTI PVC TTR OTOMATİK KESME FİŞLİ KABLO MAKİNALARI BÜKÜM HATTI Vinç 2 ton 1 Adet Boşaltıcı Boşaltıcı Boşaltıcı PVC KIRMA MAKİNASI Boşaltıcı 4 adet Post cure Fırını 1 Adet Ekstruder (Bodinoz) Pudra Makinası Cetvel (Densir) ENJEKSİYON MAKİNASI Büküm makinası 1 adet Makaron Kesme Makinası 1 Adet Ekstruder (Çizgi ) Esktruder (Bodinoz) Kesme Otomatik OTOMATİK KARKAS ÇAKMA MAKİNASI 2 ADET Çekici Sehpa 1 Ad (Manuel) Otomatik conta Kesme Makinası 1 Adet Su teknesi Kontrol Panosu Konveyör TERMİNAL BASKI MAKİNASI SOYCAK 3 ADET Kalıp Çıkarma Presi 1 Adet Spark Test Su Teknesi TERMİNAL BASKI MAKİNASI MANUEL 1 ADET Conta Kesme Mak. Pedallı 1 Adet Çekici Toplayıcı Çekici Toplayıcı YÜKSEK GERİLİM TEST CİHAZI 2 ADET Baskı conta Kesme 2 adet Kontrol Panosu KABLO SARMA MAKİNASI 1 ADET Conta silikonlama Makinası 3 adet Conta silikonlama Konveyör 2 adet Dijital Terazi 1 adet Su Pompası + Tank 2 Adet Yangın Pompası 1 Adet Hidrofor + Soğutma Ünitesi Teminal Baskı Presi 16 adet Kablo Kesim Makinası 1 (KM) Kablo Kesim Makinası 2 (Junqiad) Kablo Kesim Makinası 3 (Kodera) Kablo Kesim Makinası 4 (KM) Otomatik Kesme Krimpleme (KM) 1 Ad + Densır Otomatik Kesme Krimpleme (KM Kısa Konveyör) 1 Ad + Densır Otomatik Kesme Krimpleme (KO DERA) 1 Ad + Densır Otomatik Kesme Krimpleme (KM) 1 Ad + Densır 20