Günlük Bülten. 11 Mayıs 2015 Pazartesi. Borsa İstanbul. Tahvil ve Bono Piyasası VIOP. FX Piyasaları

Transkript

1 Günlük Bülten Borsa İstanbul S&P, Türkiye nin yabancı para cinsinden kredi notunu BB+ ile korurken, TL cinsinden kredi notunu sürpriz bir şekilde BBB den BBB- ye indirirken görünümü negatif olarak teyit etti. Bugün BİST-100 endeksinin yatay bir açılış yapmasını bekliyoruz. Açılış sonrası ün üzerine çıkılması ve destek haline gelmesi durumunda alımlar bir miktar daha devam edebilir üzerinde ve dirençleri takip edilecek. Aşağıda ise ve destekleri öne çıkıyor nin aşağısında satışlar aralığına kadar devam edebilir. Tahvil ve Bono Piyasası Tahvil ve bono piyasası geçen hafta alıcılı bir seyir izledi. 2 yıl vadeli gösterge tahvilin faizi geçen hafta %10.46 açılış yaptı ve haftayı %10.02 den kapattı. Gösterge faizde en düşük değer %9.94 olurken en yüksek değer ise %10.46 oldu. Geçen haftanın son işlem gününde TCMB, 15 Mayıs vadeli 21 milyar TL tutarlı repo ihalesi açtı. TCMB repo ihalesinde faiz oranını %7.5 olarak ilan etti. VIOP Haziran vadeli endeks kontratı gün içinde 100,550 ve 103,725 arasında dalgalanarak günü 103,625 seviyesinden kapattı. Endeks kontratında adet işlem oldu. Açık pozisyon sayısı artarak olarak gerçekleşti. Teknik olarak kısa vadede destek 102,350 ve direnç 103,825 seviyelerinde bulunmaktadır. Günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde seyreden kontratta, gün içi al sat stratejisi olarak; short pozisyon için 103,100 seviyesinin aşağı kırılması durumunda 103,500 seviyesine stop konularak 102,350 destek seviyesi takip edilebilir, long pozisyon için 103,825 seviyesinin yukarı kırılması durumunda 103,200 seviyesine stop konularak hedef olarak 104,900 direnç seviyesi takip edilebilir. On dakikalık grafikte RSI kendi ortalaması üzerinde aşırı alım bölgesinde dalgalanırken MACD sıfır seviyesi üzerinde sinyal çizgisini üzerinde yukarı yönlü eğilimini korumaktadır. FX Piyasaları 11 Mayıs 2015 Pazartesi Günlük Veriler Kapanış Günlük Değ. % Yılbaşı Değ. % Hisse Senedi Piyasaları BIST , % -1.94% BIST , % -3.23% BIST Mali 147, % -7.44% BIST Sanayi 83, % 5.46% BIST 100 İşlem Hacmi (Mln TL) 3,880 BIST-30 Yakın Vade % - Sabit Getirili Menkul Kıymet Gösterge Faiz (2 yıllık) 10.02% -1.86% 24.94% Bono Faizi (10 yıllık) 9.33% -0.96% 17.21% Gecelik Faiz 9.65% -0.21% -3.88% CDS TR (5 yıllık) % 19.75% Emtia ve Pariteler Altın (Ons/$) 1, % 0.13% Brent Petrol % 13.36% USD/TRY % 15.48% EUR/TRY % 7.50% Döviz Sepeti % 10.75% Yurtdışı Piyasalar Dow Jones 18, % 2.07% S&P 500 2, % 2.77% Nasdaq 5, % 5.65% Çin 4, % 30.02% Japonya 19, % 11.05% Hindistan 27, % -2.60% Hong Kong 27, % 16.04% Almanya 11, % 19.41% Fransa 5, % 19.13% İngiltere 7, % 7.32% Makroekonomik Veriler Cari (T) Büyüme (%) 2.9% 2.9% 3.1% Enflasyon (%) 7.55% 7.55% 6.9% İşsizlik Oranı (%) 10.9% 10.9% 10.4% Cari Denge/GSYH (%) -5.8% -5.8% -4.4% * Tahminler Gedik Yatırım Danışmanlığı ve Araştırma Birimine aittir. Dolar/TL hafta içinde ve arasında dalgalanarak haftayı seviyesinden kapattı. Cuma günü S&P Türkiye not değerlendirmesinde yabancı para cinsinden herhangi bir değişiklik yapmazken yerel para cinsinden kredi notunu düşürdü. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek ve en kuvvetli direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Bu sabah günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde seyreden kurda, gün içi al sat stratejisi olarak; short pozisyon için seviyesi aşağı kırılınca a stop konularak destek seviyesi takip edilebilir, long pozisyon için direncinin yukarı kırılması halinde a stop konularak seviyesi hedef olarak belirlenebilir. Bugün ABD den conference board takip edilecek. Günlük Bülten, 27 Nisan 2015 Pazartesi Gedik Yatırım Araştırma 1

2 PİYASALAR ve BIST-100 Borsa İstanbul Son günlerin en önemli veri akışının olduğu Cuma günü, ABD tarafından piyasaları rahatlatıcı sinyaller gelirken, S&P beklenmedik sürpriz yaptı. Güne alıcılı bir açılışla başlayan BIST-100 endeksi, yurtiçinde sanayi üretim verisinin %4.7 ile beklentilerin (%1.1) çok üstünde artması ve ABD tarım dışı istihdam verisinin ise 223 bin ile beklentilerin (233 bin) altında kalması sonrası gün boyu olumlu seyrini korudu. Hafta içinde dalgalı bir seyir izleyen endeks, haftanın son işlem gününü %1.80 artışla seviyesinden kapattı. Yurtiçi piyasalar kapandıktan sonra kredi değerlendirme notunu açıklayan S&P, Türkiye nin yabancı para cinsinden kredi notunu BB+ ile korurken, TL cinsinden kredi notunu sürpriz bir şekilde BBB den BBB- ye indirirken görünümü negatif olarak teyit etti. Not düşüşünü TCMB nin bağımsızlığı üzerindeki zorlukları yansıttığı belirtilirken, yabancı para cinsinden notun daha önemli olması nedeniyle kararın piyasalara etkisinin sınırlı olumsuz olacağını düşünüyoruz. ABD TDİ verisi sonrası seviyelerine gerileyen Dolar/TL kuru, S&P kararı sonrası tekrar 2.69 seviyelerinin üstüne çıktı. Bugün yurtiçinde veri akışı sakin. Yurtdışında ise İngiltere Merkez Bankası faiz kararı ve Euro Bölgesi Maliye Bakanları toplantısı takip edilecek. Analiz yapıldığı an itibariyle Dolar/TL kuru civarında. Asya piyasaları Çin in faiz indirimi sonrası alıcılı bir seyir izliyor. ABD vadeliler ise yatay. Bugün BİST-100 endeksinin yatay bir açılış yapmasını bekliyoruz. Açılış sonrası den e çekilen %50 Fibonacci düzeltme seviyesine denk gelen takip edilecek. Bu seviyenin üzerine çıkılması ve destek haline gelmesi durumunda alımlar bir miktar daha devam edebilir üzerinde ise ve dirençleri takip edilecek. Aşağıda ise ve destekleri öne çıkıyor nin aşağısında satışlar aralığına kadar devam edebilir. Mevcut durumda yatırımcılar mevcut pozisyonlarını koruyabilir. Yeni pozisyon açmak için ise e doğru geri çekilmelerde yada ün üzerine çıkılarak destek haline gelmesi durumunda alım denenebilir. Alım yapıldığı takdirde stop olarak takip edilebilir. BİST-30 Yakın Vade Haziran vadeli endeks kontratı gün içinde 100,550 ve 103,725 arasında dalgalanarak günü 103,625 seviyesinden kapattı. Endeks kontratında adet işlem oldu. Açık pozisyon sayısı artarak olarak gerçekleşti. Teknik olarak kısa vadede destek 102,350 ve direnç 103,825 seviyelerinde bulunmaktadır. Günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde seyreden kontratta, gün içi al sat stratejisi olarak; short pozisyon için 103,100 seviyesinin aşağı kırılması durumunda 103,500 seviyesine stop konularak 102,350 destek seviyesi takip edilebilir, long pozisyon için 103,825 seviyesinin yukarı kırılması durumunda 103,200 seviyesine stop konularak hedef olarak 104,900 direnç seviyesi takip edilebilir. On dakikalık grafikte RSI kendi ortalaması üzerinde aşırı alım bölgesinde dalgalanırken MACD sıfır seviyesi üzerinde sinyal çizgisini üzerinde yukarı yönlü eğilimini korumaktadır. Hakan Çal İbrahim Bayraktar Ali Erkan Tanacıoğlu Günlük Bülten, 27 Nisan 2015 Pazartesi Gedik Yatırım Araştırma 2

3 FX PİYASALARI Dolar /TL Dolar/TL hafta içinde ve arasında dalgalanarak haftayı seviyesinden kapattı. Cuma günü S&P Türkiye not değerlendirmesinde yabancı para cinsinden herhangi bir değişiklik yapmazken yerel para cinsinden kredi notunu düşürdü. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek ve en kuvvetli direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Bu sabah günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde seyreden kurda, gün içi al sat stratejisi olarak; short pozisyon için seviyesi aşağı kırılınca a stop konularak destek seviyesi takip edilebilir, long pozisyon için direncinin yukarı kırılması halinde a stop konularak seviyesi hedef olarak belirlenebilir. Saatlik grafikte sıfır seviyesi üzerinde bulunan MACD sinyal çizgisi üzerinde al konumunda yukarı yönlü seyretmektedir. Bugün ABD den conference board takip edilecek. Euro/Dolar Haftayı seviyesinden kapatan parite hafta içinde en düşük seviyesini görürken, en yüksek seviyesini test etti. Cuma günü ABD tarım dışı istihdam verisi beklenti altında 223 bin ve İşsizlik oranı yüzde 5,4 açıklandı. Veriler sonrasında paritede volatil hareketler görüldü. Bu sabah günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması altında hareket eden paritede teknik olarak kısa vadede destek direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Gün içi al sat stratejisi olarak destek seviyesinin aşağı kırılması halinde seviyesine stop konularak destek seviyesi için short pozisyon açılabilir seviyesinin yukarı kırılması halinde stop olmak üzere direnç seviyesi takip edilebilir. Saatlik grafikte CCI kendi ortalaması ve alt referansı altında yukarı yönlü seyretmektedir. RSI kendi ortalaması altında ve aşırı satım seviyesinde bulunmaktadır. Bugün veri akışı sakin olmakla birlikte Euro bölgesinde Almanya toptan satış fiyat endeksi takip edilecek. Altın (ons) Haftayı 1188 seviyesinden kapatan Ons Altın hafta içinde 1177 ve 1199 seviyeleri arasında dalgalandı. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek 1179 ve en kuvvetli direnç 1192 seviyelerinde bulunmaktadır. Bu sabah günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması altında seyreden altında gün içi al sat stratejisi olarak 1185 seviyesinin aşağı kırılmasıyla 1190 stop olmak üzere 1179 ve devamında 1170 destek seviyesi short pozisyon hedefi olarak takip edilebilir. Long pozisyon için 1192 direnç seviyesinin yukarı kırılması durumunda 1187 stop olmak üzere 1200 direnç seviyesi izlenebilir. Teknik indikatörlere baktığımızda saatlik grafikte MACD sıfır seviyesi üzerinde sinyal çizgisini aşağı kırarak sat sinyali üretmektedir. RSI kendi ortalamasını aşağı kırarak aşağı yönde hareket etmektedir. Hareketli ortalamalar ise düşüş eğilimindeler. Bugün ABD den conference board takip edilecek. A.ErkanTanacıoğlu Günlük Bülten, 27 Nisan 2015 Pazartesi Gedik Yatırım Araştırma 3

4 HABERİ KAP İş Bankası (ISCTR): Banka, Euro ve Dolar cinsinden, 364 gün ve 367 gün olmak üzere iki farklı vadede sendikasyon kredisi sağlamak üzere uluslararası bankalar konsorsiyumuna yetki vermiştir. Yapı ve Kredi Bankası (YKBNK): Yapı ve Kredi Bankası'nın 2015 yılı 3 aylık konsolide olmayan net karı TL (2014/3 aylık: TL) olarak açıklandı. Vakıflar Bankası (VAKBN): Banka, TL nominal değerli 112 gün vadeli ve TL nominal değerli 175 gün vadeli, toplam TL nominal Vakıfbank bonolarının ihraç ve halka arzı Mayıs 2015 tarihlerinde gerçekleştirilecektir. Söz konusu bonolara, halka arz büyüklüğünden fazla talep gelmesi durumunda toplam halka arz miktarı TL nominal tutara yükseltilebilecektir. Sabancı Holding (SAHOL, KORDS): Sabancı Holding, Kords payları ile ilgili olarak 5,00 TL fiyattan nominal değerli pay satışı gerçekleştirmiştir. Koç Holding (KCHOL): Koç Holding'in 2015 yılı 3 aylık konsolide net karı TL (2014/3 aylık: TL) olarak açıklandı. Aselsan (ASELS): Aselsan ile bir yurtdışı müşteri arasında Gece Görüş Projesi ile ilgili olarak 07/05/2015 tarihinde toplam bedeli dolar tutarında bir sözleşme imzalanmıştır. Söz konusu sözleşme kapsamında teslimatlar 2015 yılında gerçekleştirilecektir. Şişe Cam (SISE): Şişe Cam'ın 2015 yılı 3 aylık konsolide net karı TL (2014/3 aylık: TL) olarak açıklandı. Tüpraş (TUPRS): Tüpraş'ın 2015 yılı 3 aylık konsolide net karı TL (2014/3 aylık: TL) olarak açıklandı. Şirket Genel Kurul u tarafından Yönetim Kuruluna kar payı avansı dağıtımına ilişkin verilen yetkiye istinaden, 2015 yılı ilk üç aylık ara dönem finansal sonuçlarına göre kar payı dağıtılmamasına karar verilmiştir. Goodyear (GOODY): Şirket 1 TL nominal değerli pay için brüt 0, TL, 0, TL net nakit kar payı ödemesini 12 Mayıs 2015 tarihinde gerçekleştirecektir. Sarkuysan (SARKY): Şirket, çıkarılmış TL sermayesinin %25 oranında bedelsiz olarak TL artırılarak, TL'ye çıkartılmasına karar vermiştir. Viking Kağıt (VKING): Şirket toplamı olan TL tutarındaki bilanço açığının TL'lık kısmının sermayenin azaltılması yoluyla kapatılmasını teminen çıkarılmış sermayesinin TL'ndan TL'na azaltılmasına ve azaltılan tutarın geçmiş yıl zararlarına mahsup edilmesine, eşanlı olarak TL (%80) sermaye artırımı yapılarak, çıkarılmış sermayesinin tamamı nakden karşılanmak üzere TL'na artırılmasına karar vermiştir. Ceren Bakçay Günlük Bülten, 27 Nisan 2015 Pazartesi Gedik Yatırım Araştırma 4

5 HAFTALIK VERİ TAKVİMİ Tarih Dönem Beklenti Önceki Gerçekleşen Pazartesi 14:00/İngiltere/Faiz Oranı Kararı Mayıs 0.50% 0.50% 14:00/İngiltere/BOE Varlık Alım Hedefi Mayıs 375 Milyar Euro 375 Milyar Euro 16:00/Avro Bölgesi Maliye Bakanları Toplantısı 17:00/ABD/CB İstihdam Trend Endeksi Mayıs Salı 02:21/İngiltere/BRC Perakande Satış Denetimi (Yıllık %) Nisan 3.20% 10:00/Türkiye/Cari Açık Mart 4.76 Milyar Dolar 3.2 Milyar Dolar 11:30/İngiltere/Sanayi Üretim Endeksi(Aylık %) Mart 0.10% 0.10% 11:30/İngiltere/Sanayi Üretim Endeksi(Yıllık %) Mart 1.00% 1.10% 11:30/İngiltere/İmalat Üretim Endeksi(Aylık %) Mart 0.30% 0.40% 19:45/ABD/FED /Williams Konuşması 21:00/ABD/Federal Bütçe Dengesi Nisan 138 Milyar Dolar -53 Milyar Dolar Çarşamba 02:50/Japonya/Cari Hesap (Mevsimsel olarak Ayarlanmamış) Mart 2060 Milyar Yen 1440 Milyar Yen 08:30/Çin/Sanayi Üretim Endeksi (Yıllık %) Nisan 6.00% 5.60% 08:30/Çin/Perakende Satışlar (Yıllık %) Nisan 10.5% 10.2% 09:00/Almanya/TÜFE(Aylık %) Nisan -0.10% -0.10% 09:00/Almanya/TÜFE(Yıllık %) Nisan 0.40% 0.40% 09:00/Almanya/GSYİH 1. Çeyrek (Yıllık %) Nisan 1.4% 1.60% 11:30/İngiltere/İşsizlik Oranı(Üç Aylık %) Mart 5.60% 5.60% 12:00/AB/GSYİH 1.Çeyrek 0.45% 0.30% 1Ç :00/AB/GSYİH (Yıllık %) 1.10% 0.90% 12:00/AB/Sanayi Üretimi Endeksi (Aylık %) Mart 0.20% 1.10% 12:00/AB/Sanayi Üretimi Endeksi (Yıllık %) Mart 1.50% 1.60% 12:30/İngiltere/BOE Enflasyon Raporu 14:00/ABD/MBA Mortgage Başvuruları 08.May -4.60% 15:30/ABD/Çekirdek Perakende Satışlar (Aylık %) Nisan 0.50% 0.40% 15:30/ABD/Perakende Satışlar (Aylık) Nisan 0.30% 0.90% 17:00/ABD/İşletme Stokları Mart 0.30% 0.30% Perşembe 10:00/Türkiye/Tarım ÜFE (Aylık %) Nisan 2.48% 10:00/Türkiye/Tarım ÜFE (Yıllık %) Nisan 15.40% 15:30/ABD/Çekirdek Üretici Fiyat Endeksi (Aylık %) Nisan 0.20% 0.20% 15:30/ABD/Çekirdek Üretici Fiyat Endeksi (Yıllık %) Nisan 1.10% 0.90% 15:30/ABD/ Üretici Fiyat Endeksi (Aylık %) Nisan 0.20% 0.20% 15:30/ABD/Üretici Fiyat Endeksi (Yıllık %) Nisan -0.80% -0.80% 15:30/ABD/Haftalık İşsizlik Başvuruları 09.May 278 Bin 265 Bin Cuma 02:50/Japonya/ÜFE (Aylık %) Nisan 0.10% 0.30% 02:50/Japonya/ÜFE (Yıllık %) Nisan -2.10% 0.70% 02:50/Japonya/BOJ Başkanı Kuroda'nın Konuşması 08:00/Japonya/Tüketici Güven Endeksi Nisan :00/Türkiye/İşsizlik Oranı (Aylık %) Şubat 11.50% 11.30% 11:00/Türkiye/Bütçe Dengesi Nisan -6.8 Milyar TL 12:00/AB/Ticaret Dengesi Nisan 20.3 Milyar Euro 14:30/Türkiye/TCMB TÜFE Beklenti Anketi Mayıs 7.29% 15:30/ABD/New York FED Sanayi Endeksi Mayıs 5.00% -1.19% 16:15/ABD/Kapasite Kullanım Oranı Nisan 78.40% 78.40% 16:15/ABD/Sanayi Üretimi Endeksi(Aylık %) Nisan 0.20% -0.60% 16:15/ABD/İmalat Üretim Endeksi(Aylık %) Nisan 0.20% 0.10% 17:00/ABD/Michigan Tüketici Beklentileri Mayıs Yunanistan/Fitch, Yunanistan Kredi Notu Değerlendirmesi İtalya/S&P, İtalya Kredi Notu Değerlendirmesi Takvim açıklanacak tüm verileri kapsamamaktadır. Tahminler Bloomberg, TradingInvest, Investing.com kaynaklarından alınmıştır. Günlük Bülten, 27 Nisan 2015 Pazartesi Gedik Yatırım Araştırma 5

6 Araştırma Ekibi Gedik Yatırım Menkul Değerler Murat Tanrıöver Genel Müdür Yardımcısı Üzeyir Doğan Yatırım Dan. ve Araştırma Müdürü Araştırma Ceren Bakçay Gıda&İçecek, Kimyasallar, Cam, Holdingler *116 Ali Erkan Tanacıoğlu FX Piyasaları, Lastik, Boya, Çimento *113 Erol Gürcan Bankalar, Bilişim&Teknoloji, İletişim, Turizm, Ambalaj *117 İbrahim Bayraktar Enerji, Gyo *114 Hakan Çal Metal Ana Sanayi *119 Yılmaz Altun Gıda, Teknoloji Perakendeciliği, Otomotiv, Holdingler *115 Ünvan : Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Adres : Avni Dilligil Sk. Çelik İş. Merkezi, B Blok Kat:2 Da:11 Mecidiyeköy/ İstanbul (Yatırım Danışmanlığı Araştırma Birimi) Tel : (90) gyd@gedik.com YASAL UYARI Burada yer alan bilgiler Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından genel bilgilendirme amacı ile hazırlanmıştır. Yatırım Danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak Yatırım Danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Herhangi bir yatırım aracının alım-satım önerisi ya da getiri vaadi olarak yorumlanmamalıdır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan fiyatlar, veriler ve bilgilerin tam ve doğru olduğu garanti edilemez; içerik, haber verilmeksizin değiştirilebilir. Tüm veriler, Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan alınmıştır. Bu kaynakların kullanılması nedeni ile ortaya çıkabilecek hatalardan Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu değildir. Günlük Bülten, 27 Nisan 2015 Pazartesi Gedik Yatırım Araştırma 6

7 Şubelerimiz Genel Müdürlük Cumhuriyet Mah.E-5 Yanyol No: Yakacık/Kartal/İSTANBUL Tel: (216) E-Posta: İstanbul Altıyol Hacı Mehmet Sok. 24 E Dalyan Konut Sitesi D: Fenerbahçe/Kadıköy Tel: (216) E-Posta: altiyol@gedik.com Bakırköy Cevizlik Mah. Muhasebeci Sok. Neşe Han No:1 Kat:3 Bakırköy Tel: (212) E-Posta: bakirkoy@gedik.com Etiler Aytar Cad. Metro İşhanı No: 10, D:7, K: 3 Levent / Beşiktaş Tel: (212) E-Posta: etiler@gedik.com Gedik Private Cadde Bağdat Cad. No:351/5 Esen apt. Tel : (216) E-posta: gedikprivate@gedik.com Kapalıçarşı Kürkçüler Sk. No:25 Eminönü / Kapalıçarşı Tel: (212) E-Posta: kcarsi@gedik.com Maltepe Gedik İş Hanı Bağdat Cad. No: 162 K: 2 Maltepe Tel: (216) E-Posta: maltepe@gedik.com Perpa Gülbahar Mah. Avni Dilligil Sk. Çelik İş Merkezi B Blok No 9/11 Mecidiyeköy Tel: (212) E-Posta: perpa@gedik.com Tophane Necatibey Cad. Alipasa Degirmen Sok. No: Tophane/Karaköy Tel: (212) E-Posta: tophane@gedik.com Ümraniye Atatürk Mah. Alemdağ Cad. No: 122/2 Ümraniye Tel: (216) E-Posta: umraniye@gedik.com Ankara Çankaya Simon Bolivar Cad. No: 8/6 Çankaya Tel: (312) E-Posta: cankaya@gedik.com Kızılay Sümer Birinci Sok. No:13/3 Demirtepe Tel: (312) E-Posta: ankara@gedik.com Ulus Ulus Şehir Çarşısı No: 170 Ulus Tel: (312) E-Posta: ulus@gedik.com Antalya Tahıl Pazarı Mah.404 Sok.Hafız Ahmet Bedesteni No:5/29-30 Tel: (242) E-Posta: antalya@gedik.com Bursa Şehreküstü Mah. Aytı Plaza İş Merkezi No: 17 Fomara Tel: (224) E-Posta: bursa@gedik.com Denizli Saraylar Mah.İkinci Ticari Yol Sk.No: 56 Kat:4 Tel: (258) E-Posta: denizli@gedik.com Düzce Şerefiye Mah. Cengiz Topel Sk. Taşhan Apt. No : Tel: (380) E-Posta: duzce@gedik.com Elazığ Yeni Mah. Gazi Cd. No : 28/3 Tel: (424) / E-Posta: elazig@gedik.com Eskişehir Köprübaşı Şen Sok. Onur İşhanı No:1 Kat:4 Tel: (222) E-Posta: eskisehir@gedik.com Kocaeli Hacı Halil Mah. Hükümet Cad. No: 95 Gebze Tel: (262) E-Posta: gebze@gedik.com İzmir Cumhuriyet Bulvarı No:131 Cevher Apt. Kat:2 D:3/4 Alsancak Tel: (232) E-Posta: izmir@gedik.com Konya Nalçacı Cad. Acentacılar Sitesi No:81 Selçuklu Tel: (332) E-Posta: konya@gedik.com Manisa Anafartalar Mah. Mustafa Kemal Paşa Cad. Kamil Menteş Apt. No:34/1 Tel: (236) E-Posta: manisa@gedik.com Uşak İsmetpaşa Cad. No: 63 K:2 Mavi Plaza Tel: (276) E-Posta: usak@gedik.com Günlük Bülten, 27 Nisan 2015 Pazartesi Gedik Yatırım Araştırma 7