GÜNLÜK BÜLTEN

Transkript

1 Tekstil Yatırım er GÜNLÜK BÜLTEN Đç Piyasalar 22/03/2011 Kapanış Değişim % IMKB IMKB USD/TL 1, EUR/USD 1, ALTIN 1, PETROL (BRENT) /03/2011 Piyasa Verileri USD/TL Dün EUR/USD Tahvil ( ) BRENT Dış Piyasalar 22/03/2011 Kapanış Değişim % Bovespa 67, XETRA DAX 6, Dow Jones 12, FTSE 5, Nikkei 9, S&P 500 1, Vadeli Piyasalar 23/03/2011 Değişim % FDOW FSPX FDAX Bakış Açısı Sıkılaştırıcı Etki Sağlandımı? Ocak ayı sonunda yapılan Merkez Bankası toplantısında Aralık ayında alınan tedbirlerin (daha yüksek zorunlu karşılık oranlarının uygun bir bileşim olacağı değerlendirmesi) kredi arzı üzerindeki sıkılaştırıcı etkisinin önümüzdeki günlerde gözlenmeye başlanacağı belirtilirken, bu doğrultuda zorunlu karşılık oranlarında ilave bir artırımın gerekli olduğuna vurgu yapılmıştı. Bugün 14:00'de yapılacak toplantıda zorunlu karşılık oranlarında değişiklik olup olmayacağı önem kazanırken, dün vurgu yaptığımız yıllıklandırılmış kredilerin %35 oranında büyümeye işaret etmesinin referans alınabileceğini düşünüyoruz. Kemer Sıkma Oylaması Portekiz'de hükümetin yeni tedbirleri bugün parlamento da oylanacak. Azınlık hükümetinin Başbakanı Jose Socrates, yeni bütçe tedbirlerinin kabul edilmemesi halinde politik kriz çıkacağı uyarısında bulunurken, hükümet sözcüsü, tedbirler geçmezse hükümetin istifa etmesi seçeneğini göz ardı edemeyiz açıklamasında bulunmuştu. Oylamanın parite ve metal fiyatları üzerinde etkili olabileceği düşünülüyor. Yükselen Beklentiler Merkez Bankası tarafından düzenlenen beklenti anketinde, yıl sonu Gayri Safi Yurtiçi Hasıla büyüme beklentisi yüzde 4,9 olurken, yıl sonu cari işlemler dengesinde meydana gelebilecek açık beklentisi 50.9 milyar dolardan, 51.6 milyar dolara çıktı. Yüzde 6,77 olan yıl sonu TÜFE beklentisi ise yüzde 6,85'e seviyesine yükseldi. Kottan Çıkma Süreci Petrol Ofisi dün yaptığı açıklamada Şirket hisselerinin borsa kotundan çıkarılması amacıyla Đstanbul Menkul Kıymetler Borsası'na başvuruda bulunulmasına karar verdiğini açıkladı. Hatırlatma yapmak gerekirse SPK tarih toplantısında, payları imkb de islem gören şirketlerin kendi istekleri ile Borsa kotundan çıkmak istemeleri durumunda uymaları gereken ilke ve esasları belirlemişti. Şirket hisselerinin kottan çıkarılmasına ilişkin Borsa Yönetim Kurulu karar tarihinden itibaren 3 yıllık sürenin sonunda Takasbank nezdinde tutulan blokaj kaldırılacak ve hakim ortağın/ortakların bu sürenin sonunda başvuran ortakların paylarını satın alma yükümlülüğü kalmayacaktı. Daha önce basında yer alan haberlerde Denizbank ve Finansbank bu konuda adı geçen şirketler olarak yer almıştı. Kısa vadede %40'a yakın prim yapan hissede geri çekilme görülebileceğinden temkinli olunmasında fayda olabilir. Piyasa Beklentisi 10 günlük ortalama 64000'de olup, önemli direnç seviyesidir. Gündem ABD Yeni Konut Satışları beklenti: 290 bin önceki:284 Avro Bölg. Ocak Yeni Sanayi Siparişleri 12:00 Beklenti: %1.0 önceki:%2.1 TCMB, faiz kararını açıklayacak 14:00 ABD Şubat Yeni Konut Satışları 16:00 EGCYH 10:00, ARCLK 14:00, FROTO 11:00 ve ISFIN 14:30 Genel Kurul toplantıları (Egeli & Co Yatırım Ortaklığı A.Ş.'nin, Menkul Kıymet Yatırım Ortaklığından ''Tarım Temalı Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklığına dönüşümü)

2 Küresel Piyasalar Đngiltere Şubat ayı TÜFE %0,7(bkl %0,6), yıllık bazda %4,4(bkl %4,3) ve çekirdek TÜFE tarihin en yüksek seviyesi olan %5,5 gerçekleşti. Libya'ya müdahaleler devam ederken Japonya'da Tokyo şebeke suyunda radyoaktif iyot oranının bebekler için kabul edilebilir yasal sınırın 2 katına çıkmasının ardından Asya borsalarının 4 günlük yükselişin ardından değer kaybetmesine neden oldu. Deprem ve tsunaminin ardından Japonya'da hasarın 25 trilyon yen ($309 milyar) olduğu tahmin edilirken, hasar gören altyapı ve binaların onarımı adına bir kurum oluşturulabileceği belirtiliyor. Euro/dolar, AB liderlerinin bu hafta yapacakları toplantıda kalıcı bir çözüm konusunda uzlaşmakta sıkıntı yaşanacağı beklentisi ile 14 döviz karşısında değer yitiren euroda 1,4083-1,3940 destekler, 1,4205-1,4250 dirençler. Altın, Asya seansında yatay seyreden metalde kar satışları görebiliriz, 1404 üzerinde kalındığı sürece yükseliş trendi görebiliriz. Petrol, Libya'ya yapılan müdahale ile $105 seviyesini aşan petrolde Japonya'da yaşanan depremin talebi kısacağı beklentisi fiyatların yükselişini sınırlandırmaya devam ediyor. Şirket Haberleri Mali Tablolar FK 12 FK Penguen Gıda Đhlas Holding Pimaş Enka Đnşaat Kartonsan Brüt 0, Nakit Kar Payı Dağıtım tarihi Akbank 0,1425 Nakit Kar Payı Dağıtım tarihi Petrol Ofisi Şirket hisselerinin borsa kotundan çıkarılması amacıyla Đstanbul Menkul Kıymetler Borsası'na başvuruda bulunulmasına karar verilmiştir. ĐMKB'ye başvuru zorunlu çağrı sürecinin bitimi olan tarihini takip eden 15 takvim günü içinde ve OMV Enerji Holding A.Ş. tarafından teklif edilen ve zorunlu çağrıya konu her bir hisse için çağrı fiyatı olan 7,01 TL üzerinden yapılacaktır. %18.60 oranındaki T. Garanti Bankası A.Ş hisselerinin Banco Bilbao Vizcaya Argentaria S.A'ya (BBVA) devri hususundaki resmi merci onayları alınarak, anılan hisselerin BBVA'a devrinin 22 Mart 2011 tarihinde tamamlandığı bildirilmiştir." Halk Bankası Halk Hayat ve Emeklilik A.Ş.'nin bireysel emeklilik alanında da faaliyet göstermesine ilişkin T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı'ndan alınan izin kapsamında Ruhsat alımına ilişkin çalışmalar devam etmektedir. Bankamız lider sermayedarlığında ve bağlı ortaklığında TL ödenmiş sermayeli ve "Halk Portföy Yönetimi Anonim Şirketi" unvanı ile bir portföy yönetim şirketi kurulmasına ve kuruluşla ilgili ön izin için SPK ve BDDK'ya müracaat edilmesine karar verilmiştir. Bakır, 4,36 seviyesini aşmaya çalışan bakırda ise bu seviyenin aşılması durumunda hedef 4,4290. Ekonomi Haberleri Alkim Kağıt talep artışına bağlı olarak yaptığı yatırımlarda üretim kapasitesini yüzde 20 arttırırken, maliyetlerde de yüzde 4 civarında bir azalma sağladı. Ana üretim hattındaki kağıt makinesinin hızı "dakikada 600 metreden 720 metreye" yükseltilerek üretimde yüzde 20 kapasite artışı gerçekleştirildi. Gölcüklü Connect in abisi yeni Transit e de ABD yolu göründü. FORD Otosan, 630 milyon dolar yatırımla üreteceği 7 nci nesil Transit modelini de kardeşi Transit Connect gibi Amerika ya ihraç etmeye hazırlanıyor. Geçtiğimiz yıl Ford Otosan tarafından düğmeye basılan ve Türkiye de bir modele yapılan en büyük yatırım olan yeni nesil Transit in, Amerika da hızla artan ticari araç rekabetinde önemli koz olacağı belirtiliyor. Türk Traktör: Çiftçinin alım gücü artıyor. Türk Traktör Genel Müdür Yardımcısı Đrfan Özdemir, tarımda hızlı bir değişim yaşanan Türkiye'de çiftçinin alım gücünün arttığını söyledi. EPDK'dan 1,8 milyon TL ceza. Enerji Piyasası Düzenleme Kurumu (EPDK), petrol piyasasında faaliyet gösteren 21 şirkete toplam 1 milyon 831 bin TL idari para cezası verdi. Marka değerlendirme alanında faaliyet gösteren bağımsız kuruluş Brand Finance'ın "The BrandFinance Banking 500" listesine göre, Bank of America'yı yine ABD'den Wells Fargo ve Đngiltere'den HSBC izliyor. Đlk 500 bankanın bulunduğu listeye giren Türk bankalarından Đş Bankası 75'inci, Akbank 94'üncü ve Garanti Bankası 95'inci sırada yer aldı. Đş Bankası geçen yıl 91, Akbank 115 ve Garanti Bankası 123'üncü sırada yer alıyordu. Listeye giren diğer Türk bankaları sırasıyla Yapı Kredi, Vakıfbank, Halkbank, Finansbank, TEB, Denizbank, Bank Asya ve Şekerbank oldu Nisan da görev süresi dolacak olan Merkez Bankası Başkanı Yılmaz, bugün faiz toplantısına son kez katılacak. "Acı Biber Sosu Paprika" ürünüyle acı sos ürünleri pazarında en büyük paya sahip olan Tukaş, yeni ürünü ile sos pazarındaki hedefini yükseltti.

3 Teknik Bakış Endeks günü %1.03 artış (+658) ve puan ile tamamladı. Đşlem hacmi milyon TL oldu. ĐMKB-30 da SISE %5.90, TCELL %3.73, AKBNK %2.37 ile en çok değer kazanan hisseler oldu. Endeks 1.seans önemine değindiğimiz 200 günlük ortalama 64865'de zorlanırken, 2.seans gördü /66100 sonraki direnç seviyeleridir. Bu seviyeler satış fırsatı yaratabilir. 10 günlük ortalama günlük işlemlerde ara destek olarak izlenebilir stop-loss. Destek Direnç ĐMKB Bilgi Notu Hisse Kapanış Destek Direnç Not GUSGR HEKTS MRSHL NUHCM

4 SGMK&DOVĐZ&CDS Gösterge Tahvil Tahvil bono piyasasında gösterge tahvil ilk seansta %8,59-8,67 bandında hareket ederek günü % 8,65 seviyesinde kapattı. Valörlü işlemlerde ise gösterge varlık %8,58-8,66 seviyeleri arasında hareket ederek kapanışı %8,59 seviyesinden gerçekleştirdi. Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası Para Politikası Kurulu toplantısı Durmuş Yılmaz'ın son kez başkanlığında bugün gerçekleştirilecek. Toplantı kararlarında piyasa beklentisi olarak faiz ve munzam karşılıklarında bir değişiklik yapılmayacağı görüşü hakim. Tahvil Bono piyasasında 8,60 seviyelerinde alımın geldiği faiz seviyelerinde bugün PPK toplantısı sonuçlarının piyasa beklentisi doğrultusunda gelmesi halinde yatay seyrine devam ederek %8,55-8,70 bandı arasında hareket etmesini bekliyoruz. VOB YORUMU Nisan vadeli endeks kontratları aşağıda 78,300 yukarıda 79,375 gördüğü günde kapanışı 79,000 seviyesinden tamamladı. VOB ENDEKS KONTRATI: VIX Daha önce 2 kez denediği ve satış fırsatı olarak değerlendirilen 79,500 seviyesi önemli direnç olarak karşımıza çıkmakta. Bu seviye yukarı yönlü aşılır ise 81,500 seviyelerine doğru hareketin devamı beklenebilir. Aşağıda ise ilk etapta 78,000 in üzerinde kalabilmek önemli olacak fakat asıl destek 76,000 kırılmadan yükselişi sorgulamamak gerekmekte. Nisan vadeli endeks kontratlarında bugün gün içi dirençler 79,500-80,000 ve 81,500, Aşağıda destekler olarak ise 78,000-77,500 ve 77,000 seviyeleri takip edilebilir.

5 +90 (212) Uğur Konuk Varlık Yönetimi Genel Müdür Yardımcısı 1577 Timuçin Alp Araştırma Müdür Yardımcısı 1570 Erdem Kaylı Araştırma Yönetmen 1571 Şebnem Türkeli Vadeli Đşlemler Yönetmen Yardımcısı 1539 Ayşe Özkuran Varlık Yönetimi Yönetmen Yardımcısı 1593 Göktan Akbaş Yurt Dışı Piyasalar Uzman 1580 Öneri, eleştiri ve sorularınız için adresine göndereceğiniz e-posta ile bize ulaşabilirsiniz. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. UYARI