ARAŞTIRMA GÜNE BAŞLARKEN PİYASALARA BAKIŞ PİYASA EKRANI DEĞERLEME TABLOSU (İMKB-100) SEKTÖR & ŞİRKET HABERLERİ TEKNİK ANALİZ.

Transkript

1 GÜNE BAŞLARKEN 5 Temmuz 2013 GÜNDEM 5 Temmuz Cuma 13:00 Almanya Fabrika Siparişleri (Mayıs) (Aylık) Önceki Veri: -%2.30 / Beklenti: % :00 Almanya Fabrika Siparişleri (Mayıs) (Yıllık) Önceki Veri: -%0.40 / Beklenti: % :10 İngiltere tahvil satacak. 15:30 ABD Tarım Dışı İstihdam Değişikliği (Haziran) Önceki Veri: 175bin / Beklenti: 165bin kişi 15:30 ABD İşsizlik Oranı (Haziran) Önceki Veri: %7.60 / Beklenti: %7.50 PİYASA EKRANI BİST-100 Kapanış (TL/$) 75,410 / 38,707 Değişim TL $ Günlük 2.29% 2.27% Aylık -8.69% % YBB -3.58% % Günlük İşlem Hacmi (mn) 2,392 1,228 3 Aylık Ort. İşlem Hacmi (mn) 2,991 1,618 Yabancı Takas Oranı 63.83% Gösterge Bileşik Faiz 7.96% Eurobond Faizi (15 Ocak 2030) 5.53% Eurobond spread Döviz Sepeti Günlük Değişim 0.19% DEĞERLEME TABLOSU (İMKB-100) Piyasa Değeri (mlr ABD $) 278,361 Halka Açık Piyasa Değeri (mlr ABD $) 79,015 Çarpanlar T 2014T F/K FD/FVAÖK F/DD (Bankalar) Satış Büyümesi 12% 8% 9% FVAÖK Büyümesi -1% 13% 11% Kar Büyümesi (Banka dışı) 39% 5% 11% Kar Büyümesi (Banka) 20% 12% 7% Kar Büyümesi (Toplam) 30% 8% 9% TEKNİK ANALİZ SEVİYESİ ÖNEMİNİ KORUYOR desteğinden gelen alımlarla dünü (+%2.29) seviyesinden tamamlayan BİST100 endeksinde, 42 hisse değer kazandı, 32 hisse değer kaybetti. Hızlı toparlanmaya karşın işlem hacmi ise önceki güne göre %14 azalarak mntl olarak gerçekleşti. BIST100 endeksinin güne yatay eğilimle başlamasını bekliyoruz. Seans içi göstergelerde dün yaşanan hızlı toparlanmayla birlikte aşırı alım seviyeye yaklaşan endekste, açılış sonrasında kar satışları görülebilir. Olası geri çekilmelerin destek aralığıyla sınırlı kalması halinde toparlanmanın ve dirençlerine yönelik devamı beklenebilir. Genel görünümde ise kısa vadeli alçalan trendin kırılması sonrasında olumlu eğilimde değişiklik olmasa da, volatilitenin yükselmesi açısından seviyesi önemli bir destek konumunda. PİYASALARA BAKIŞ FED kaynaklı likidite kaygılarının arttığı dönemde ECB Başkanı Draghi nin uzun bir dönem boyunca faizlerin düşük kalabileceğini açıklaması dün risk iştahının artmasını sağlayan faktör oldu. Söz konusu gelişmeye paralel olarak Avrupa da bankacılık hisseleri öncülüğünde toparlanma yaşanırken, yeni günde Asya piyasalarında olumlu görünüm hakim. Dün tatil nedeniyle kapalı olan ABD piyasaları haftanın son gününde yeniden işleme açılıyor. Günün ajandasında ise ABD de açıklanacak istihdam verileri öne çıkıyor. Avrupa piyasalarında dün yaşanan yükselişin ardından istihdam verileri öncesinde yükseliş ivme kaybedebilir, bölgede yataya yakın açılış öngörüyoruz. Küresel piyasalarda ECB kaynaklı artanriskalmaiştahı dün Borsa İstanbul da da etkisini gösterirken, kritik seviyesi üzerinde kapanış gerçekleşti. Yeni günde Haziran ayı yabancı işlemleri öne çıkarken, Haziran ayında 1.2 milyar$ lık net satış gerçekleştiği görülüyor. BİST100 endeksinde %11 lik düşüşün gerçekleştiği Haziran ayına ilişkin veriler sürpriz niteliğinde değil. Dün yaşanan hızlı toparlanma sonrasında yeni güne Türk Lirası nda yatay eğilimle başlanıyor, BİST100 endeksinde de bu paralelde açılış bekliyoruz. Açılış sonrasındaki olası gerilemelerin destek aralığının korunması toparlanmanın devamı açısından destekleyici olacaktır. Tahvil-Bono Piyasası: 13/05/2015 vadeli gösterge tahvil dün %7.96 bileşik ile işlem görürken, bugün valörlü işlem olmadı. Gösterge tahvilin gün içinde % bileşik aralığında işlem görmesini bekliyoruz. Eurobond Piyasası: Türkiye nin 5 yıllık CDS primi dün baz puan aralığında işlem görürken bu sabah 190 baz puan seviyesinde bulunuyor vadeli USD cinsi Türkiye Eurobondu ise bu sabah $170.0 seviyesinde. Döviz Piyasası: Dolar, Avrupa Merkez Bankası (ECB) ve İngiltere Merkez Bankası'nın (BOE) gevşek para politikalarının sürdürüleceğine ilişkin açıklamalarının ardından dün global piyasalarda değer kazandı. Dolar, ABD'de bugün açıklanacak istihdam verilerinin Fed'in tahminlerine paralel iyileşmeye işaret etmesi halinde kazanımlarını artırabilir. SEKTÖR & ŞİRKET HABERLERİ Yabancı İşlemleri: İMKB'nin açıkladığı verilere göre yabancı yatırımcılar Haziran ayında net 1.2 milyar$ satış gerçekleştirdi; BİST100 endeksi %11.3 değer kaybetti. Bankacılık Sektörü:3. Köprü projesine 7 Türk bankası 2.3mlr ABD$ büyüklüğünde finansman sağladı Elektrik Sektörü: Haziran ayında Türkiye nin elektrik tüketimi yıllık bazda %0.3 artarak 20,113 GWh oldu. EKGYO TUT: EKGYO Bakırköy ihalesinde arsa bedelinin 2.82 katı, 553mn TL teklif geldi. (+) EREGL TUT: İsdemir'de grev kararının 15 Temmuz 2013 tarihinde uygulanmasına karar verildi (-) Günlük Olarak Takip Edilebilecek Hisseler Hisse Destekler Dirençler HALKB KRDMD ARCLK Bu rapordaki veri ve grafikler güvenirliliğine inandığımız sağlam kaynaklardan derlenmiş olup, yapılan yorumlar sadece GARANTİ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş. nin görüşünü yansıtmaktadır. Bu bilgiler ışığında yapılan ve yapılacak olan ileriye dönük yatırımların sonuçlarından Şirketimiz hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. İletişim : arastirma@garanti.com.tr 1

2 PİYASALARA BAKIŞ FED kaynaklı likidite kaygılarının arttığı dönemde ECB Başkanı Draghi nin uzun bir dönem boyunca faizlerin düşük kalabileceğini açıklaması dün risk iştahının artmasını sağlayan faktör oldu. Söz konusu gelişmeye paralel olarak Avrupa da bankacılık hisseleri öncülüğünde toparlanma yaşanırken, yeni günde Asya piyasalarında olumlu görünüm hakim. Dün tatil nedeniyle kapalı olan ABD piyasaları haftanın son gününde yeniden işleme açılıyor. Günün ajandasında ise ABD de açıklanacak istihdam verileri öne çıkıyor. Avrupa piyasalarında dün yaşanan yükselişin ardından istihdam verileri öncesinde yükseliş ivme kaybedebilir, bölgede yataya yakın açılış öngörüyoruz. Küresel piyasalarda ECB kaynaklı artan risk alma iştahı dün Borsa İstanbul da da etkisini gösterirken, kritik seviyesi üzerinde kapanış gerçekleşti. Yeni günde Haziran ayı yabancı işlemleri öne çıkarken, Haziran ayında 1.2 milyar$ lık net satış gerçekleştiği görülüyor. BİST100 endeksinde %11 lik düşüşün gerçekleştiği Haziran ayına ilişkin veriler sürpriz niteliğinde değil. Dün yaşanan hızlı toparlanma sonrasında yeni güne Türk Lirası nda yatay eğilimle başlanıyor, BİST100 endeksinde de bu paralelde açılış bekliyoruz. Açılış sonrasındaki olası gerilemelerin destek aralığının korunması toparlanmanın devamı açısından destekleyici olacaktır. Tahvil-Bono Piyasası: 13/05/2015 vadeli gösterge tahvil dün %7.96 bileşik ile işlem görürken, bugün valörlü işlem olmadı. Gösterge tahvilin gün içinde % bileşik aralığında işlem görmesini bekliyoruz. Eurobond Piyasası: Türkiye nin 5 yıllık CDS primi dün baz puan aralığında işlem görürken bu sabah 190 baz puan seviyesinde bulunuyor vadeli USD cinsi Türkiye Eurobondu ise bu sabah $170.0 seviyesinde. Döviz Piyasası: Dolar, Avrupa Merkez Bankası (ECB) ve İngiltere Merkez Bankası'nın (BOE) gevşek para politikalarının sürdürüleceğine ilişkin açıklamalarının ardından dün global piyasalarda değer kazandı. Dolar, ABD'de bugün açıklanacak istihdam verilerinin Fed'in tahminlerine paralel iyileşmeye işaret etmesi halinde kazanımlarını artırabilir. Yurtiçinde ise TL deki değer kaybını engellemek üzere TCMB $250 mn tutarında döviz ihalesi daha düzenledi. Bu sabah /$ , $/Yen , /Yen seviyesinde bulunuyor. TL bu sabaha seviyesinden başlıyor. $/TL nin gün içinde aralığında işlem görmesini bekliyoruz ve 1.93 destek, 1.95 ve ise direnç seviyeleridir. Uluslararası Piyasalar: Dün ABD piyasalarının kapalı olması nedeniyle Avrupa daki gelişmeler global piyasalar üzerinde normalden daha fazla etkili oldu. ABD borsaları Bağımsızlık Günü tatili nedeniyle dün kapalı kalmıştı. Piyasalar, bugün açıklanacak olan ve FED in tahvil alımları konusunda izleyeceği yol üzerinde etkili olabilecek tarım dışı istihdam verisini dikkatle izliyor. Beklenti istihdamın Haziran'da 165,000 kişi artması, işsizlik oranının da %7.5'e gerilemesi yönünde. Bu sabah ABD 10 yıllık tahvil faizi %2.53, Brent petrol varil fiyatı ise $105.5 seviyesinde. Asya borsalarında alıcılı bir seyir izlenirken, vadeli Dow Jones sözleşmeleri ise %0.9 prim ile işlem görüyor. Değerli Madenler: Altın bu sabah $1,244, gümüş ise $19.3 seviyelerinden işlem görüyor. Platin fiyatları $1,334, paladyum ise $674 seviyesinde bulunuyor. Bakır ise $312 seviyesinden işlem görüyor. 2

3 TEKNİK ANALİZ SEVİYESİ ÖNEMİNİ KORUYOR BİST100 (Günlük, TL) desteğinden gelen alımlarla dünü (+%2.29) seviyesinden tamamlayan BİST100 endeksinde, 42 hisse değer kazandı, 32 hisse değer kaybetti. Hızlı toparlanmaya karşın işlem hacmi ise önceki güne göre %14 azalarak mntl olarak gerçekleşti. BIST100 endeksinin güne yatay eğilimle başlamasını bekliyoruz. Seans içi göstergelerde dün yaşanan hızlı toparlanmayla birlikte aşırı alım seviyeye yaklaşan endekste, açılış sonrasında kar satışları görülebilir. Olası geri çekilmelerin destek aralığıyla sınırlı kalması halinde toparlanmanın ve dirençlerine yönelik devamı beklenebilir. Genel görünümde ise kısa vadeli alçalan trendin kırılması sonrasında olumlu eğilimde değişiklik olmasa da, volatilitenin yükselmesi açısından seviyesi önemli bir destek konumunda. Günlük Olarak Takip Edilebilecek Hisseler Hisse Destekler Dirençler HALKB KRDMD ARCLK

4 SEKTÖR HABERLERİ Bankacılık Sektörü: 3. Köprü projesine 7 Türk bankası 2.3mlr ABD$ büyüklüğünde finansman sağladı Bloomberg de yer alan habere göre; İstanbul 3. Köprü projesine 7 Türk bankası 2.3mlr ABD$ büyüklüğünde ve 10 yıl vadeli finansman sağladı. Kredinin maliyeti henüz açıklanmamakla birlikte finansman sağlayan bankaların GARAN (Not Yok), ISCTR(TUT), VAKBN (AL), Ziraat, HALKB (TUT), AKBNK (AL) ve YKBNK (AL) olduğu belirtildi. Beklentimiz yılın ikinci yarısında proje finansmanlarının artacağı yönündeydi, sektör yetkilileri de bunu belirtmişlerdi. Bahsedilen proje finansmanı sektörün toplam yabancı para kredilerinin %1.8 ini oluşturuyor. Kredinin fiyatı henüz belli olmamakla birlikte önümüzdeki dönemde proje finansmanlarının sektörün karına önemli katkı yapabileceğini düşünüyoruz. Elektrik Sektörü: Haziran ayında Türkiye nin elektrik tüketimi yıllık bazda %0.3 artarak 20,113 GWh oldu. İlk 6 ayda ise elektrik tüketimi yıllık bazda değişmeyerek 119,373GWh oldu. Üretim tarafında ise Haziran ayında %0.7 düşüş ile 19,715 GWh üretim gerçekleşirken, 6A13 de üretim %2.1 azalarak 116,288 GWh oldu. ŞİRKET HABERLERİ EKGYO TUT (Son Fiyat: TL2.74 / Piyasa Değeri: TL6,850mn): Emlak Konut GYO Bakırköy arsası ihalesi 2. oturumunda Akzirve Gayrimenkul 553mn TL ile en yüksek teklifi verdi. Yüksek ilgi gören ihalede teklif bedeli arsa bedelinin 2.82 katıdır. Nihai oturumda oluşan yüksek çarpanın hisseyi olumlu etkilemesini bekliyoruz. EREGL TUT (Son Fiyat: TL1.95 / Piyasa Değeri: TL6,825mn): Erdemir in bağlı ortaklığı olan İskenderun Demir ve Çelik A.Ş. ile Çelik-İş Sendikası arasında başlamış olan 25. Dönem Toplu İş Sözleşmesi görüşmeleri sürecinde, Çelik- İş Sendikası tarafından 24 Mayıs 2013 tarihinde alınan grev kararının 15 Temmuz 2013 tarihinde uygulanmasına karar verildi; karar 4 Temmuz 2013'de İskenderun Demir ve Çelik A.Ş. 'ye tebliğ edildi. Hatırlanacağı üzere Erdemir de Türk Metal Sendikasının 11 Haziran da aldığı grev kararı 14 Haziran da şirkete tebliğ edilmişti; Sendika Erdemir de grev tarihi henüz açıklamadı. Görüşmeler ve yasal süreç devam ediyor; ancak önümüzdeki 10 gün kritik. İsdemir in ardından Erdemir de de grev tarihi açıklanabilir; belirsizlik kısa vadede hisse için olumsuzdur. 4

5 HAZİRAN AYI YABANCI İŞLEMLERİ BİST'nin açıkladığı verilere göre yabancı yatırımcılar Haziran ayında net 1.2 milyar$ satış gerçekleştirdi; BİST100 endeksi %11.3 değer kaybetti. Böylelikle yıl başından bu yana hisse senedi piyasasında net satış tutarı 562 milyon$ olarak gerçekleşti. Net satış tarafında ilk 5 sırayı bankacılık sektörü hisseleri alırken, aylık bazda bankacılık hisselerinde net satış tutarı 770 milyon$ olarak gerçekleşti. Yabancı yatırımcılar bankacılık sektörü hisselerinde yılın başından bu yana net satış tarafına geçerken, satış tutarı yıllık bazda 702 milyon$ olarak gerçekleşti. En fazla alış/satış yapılan hisseler: Net Alış ABD$ Net Satış AKSA 7,921,466 HALKB -219,237,642 TTRAK 7,416,175 ISCTR -202,677,418 NTHOL 6,938,780 YKBNK -114,649,958 BRISA 5,939,459 VAKBN -92,588,317 DOHOL 5,824,049 GARAN -74,139,514 YKBYO 5,651,982 SAHOL -55,346,785 TKFEN 4,907,467 AKBNK -45,953,679 TAVHL 4,687,264 KRDMD -41,236,444 AEFES 4,564,416 BIMAS -34,199,890 TTKOM 4,239,002 THYAO -30,354,996 CIMSA 4,021,966 EKGYO -28,272,585 GUBRF 2,612,306 KOZAL -25,536,016 KOMHL 2,453,079 ASELS -20,379,071 NTTUR 2,340,617 KCHOL -19,729,089 BIZIM 2,285,112 IPEKE -19,680,470 BOLUC 2,267,963 TUPRS -19,658,581 AKCNS 2,219,882 AKSEN -16,919,976 KARSN 2,208,554 OTKAR -16,322,933 AKFEN 2,009,389 ARCLK -16,300,856 SODA 1,947,632 KOZAA -13,532,804 5

6 KURUMSAL İŞLEMLER Nakit Temettü Dağıtımı Hisse Başına Brüt (TL) Brüt Temettü Verimi (%) Sermaye Artırımı Mevcut Sermaye (mn TL) Şirket İMKB Kodu Tarih Toplam (mn TL) Bedelli (%) Bedelsiz (%) Kapanış (TL) Ittifak Holding ITTFH Bastas Baskent Cimento BASCM % 2.50 Euro B Tipi Men. Kiy. Y.OEMBYO % 0.70 Euro Trend Y.O. ETYAT % 0.76 Good-Year GOODY % Nuh Cimento NUHCM % Atlas Y.O. ATLAS Derimod DERIM Gedik Y.O. GDKYO Kapital Yatirim Holding KPHOL Matas Matbaacilik MATAS Orge Enerji ORGE Osmanli Menkul Deg. OSMEN Selcuk Gida SELGD Trabzonspor TSPOR Dogusan DOGUB Arsan Tekstil ARSAN Karsan Otomotiv KARSN Kombassan Holding KOMHL Beyaz Filo Oto Kiralama BEYAZ Galatasaray GSRAY Mensa Holding A.S MEMSA Borusan Boru BRSAN Finansbank FINBN Vakif Fin. Kir. VAKFN Vakif G.M.Y.O. VKGYO Fenis Aluminyum FENIS Garanti Y.O. GRNYO Aviva Sigorta AVIVA Garanti Faktoring GARFA Pimas PIMAS Milpa MIPAZ

7 AL TAVSİYELERİMİZİN GÜNLÜK PERFORMANSI Kapanış Fiyatı (TL) Değişim Akbank % Akfen Holding % Migros % Sabanci Holding % Turkcell % Trakya Cam % T. Vakiflar Bankasi % Yapi Ve Kredi Bankasi % Portföyümüzün Getirisi 2.63% BİST ,410 73, % Relatif Performans 0.33% AL Listemiz; AKBNK, AKFEN, MGROS, SAHOL, TCELL, TRKCM, VAKBN ve YKBNK hisselerinden oluşmaktadır. 10% % 73% % 60% 53% 2% 1% 45% -2% 30% -6% -4% -5% 15% 14% -10% AL Tavsiyelerimiz BIST-100 Endeks Relatif 0% AL Tavsiyelerimiz BIST-100 Endeks Relatif AL listemizin performansı 28 Haziran tarihinde hesaplanmıştır. 7

8 TAVSİYE LİSTESİ Hisse Temel Kapanış Hedef Artış Piyasa Değeri Ort. F/K F/DD Özkaynak Get. Tavsiye (TL) Fiyat* Potansiyeli (mn ABD$) Hacim** 2013T 2014T 2013T 2014T 2013T 2014T FİNANSAL Bankalar Banks % 14.6% Akbank AKBNK AL % 15, % 14.4% Garanti Bankası GARAN , Halk Bankası HALKB TUT % 10, % 18.3% İş Bankası ISCTR TUT % 12, % 12.3% Vakıfbank VAKBN AL % 5, % 13.4% YKB YKBNK AL % 9, % 13.9% TSKB TSKB TUT % 1, % 16.7% Hisse Temel Kapanış Hedef Artış Piyasa Değeri Ort. F/K Düz. NAD Düz. NAD Tavsiye (TL) Fiyat* Potansiyeli (mn ABD$) Hacim** 2013T 2014T (mntl) prim / iskonto Holdingler Akfen Holding AKFEN AL % ,198-57% Doğan Holding DOHOL TUT % 1, ,793-37% Doğan Yayın DYHOL TUT % ,928-29% Koç Holding KCHOL TUT % 12, ,135-3% Sabancı Holding SAHOL AL % 10, ,537-22% Şişe Cam SISE TUT % 2, ,555-26% Hisse Temel Kapanış Hedef Artış Piyasa Değeri Ort. F/K FD/FVAÖK F/DD Tavsiye (TL) Fiyat* Potansiyeli (mn ABD$) Hacim** 2013T 2014T 2013T 2014T Trailing GYO Emlak GYO EKGYO TUT % 3, İş GYO ISGYO TUT % Sinpaş GYO SNGYO TUT % Torunlar GYO TRGYO TUT % Hisse Temel Kapanış Hedef Artış Piyasa Değeri Ort. F/K FD/FVAÖK FD/Satış Tavsiye (TL) Fiyat* Potansiyeli (mn ABD$) Hacim** 2013T 2014T 2013T 2014T 2013T 2014T SANAYİ Adana Çimento ADANA TUT % Anadolu Efes AEFES TUT % 7, Akçansa AKCNS TUT % 1, Ak Enerji AKENR TUT % Aksa Enerji AKSEN TUT % 1, Anadolu Cam ANACM AL % Anel Elektrik ANELE TUT % Arçelik ARCLK TUT % 4, Aygaz AYGAZ TUT % 1, Banvit BANVT AL % BİM BIMAS TUT % 6, Bimeks BMEKS TUT % Bizim Toptan BIZIM TUT % Bolu Çimento BOLUC TUT % Coca-Cola İçecek CCOLA TUT % 7, Çimsa CIMSA TUT % Doğuş Otomotiv DOAS , Enka İnşaat ENKAI TUT % 8, Ereğli Demir Çelik EREGL TUT % 3, Ford Otosan FROTO TUT % 4, Hürriyet HURGZ TUT % Indeks INDES AL % Ipek Enerji IPEKE TUT % Karsan KARSN TUT % Koza Maden KOZAA TUT % Koza Altın KOZAL TUT % 1, Kardemir (D) KRDMD TUT % Logo Yazılım LOGO TUT % Mardin Çimento MRDIN TUT % Migros MGROS AL % 1, Petkim PETKM TUT % 1, Tat Konserve TATKS TUT % TAV Havalimanları TAVHL TUT % 2, Tekfen Holding TKFEN TUT % 1, Turkcell TCELL AL % 12, Türk Hava Yolları THYAO TUT % 5, Tofaş TOASO TUT % 3, Trakya Cam TRKCM AL % Türk Telekom TTKOM Not Yok , Türk Traktör TTRAK TUT % 1, Tüpraş TUPRS TUT % 5, Ünye Çimento UNYEC TUT % BİST-100 XU100 75,410 94,903 26% 235,944 1, *: 2013 yıl sonu hedefi **: 6 aylık (milyon ABD$) Halka açık grup şirketlerimiz olan GARAN, DOAS, GARFA, DGGYO, GRNYO için tavsiye vermeyip tahmin yapmıyoruz 8

9 VERİ AKIŞI 5 Temmuz Cuma 13:00 Almanya Fabrika Siparişleri (Mayıs) (Aylık) Önceki Veri: -%2.30 / Beklenti: % :00 Almanya Fabrika Siparişleri (Mayıs) (Yıllık) Önceki Veri: -%0.40 / Beklenti: % :10 İngiltere tahvil satacak. 15:30 ABD Tarım Dışı İstihdam Değişikliği (Haziran) Önceki Veri: 175bin / Beklenti: 165bin kişi 15:30 ABD İşsizlik Oranı (Haziran) Önceki Veri: %7.60 / Beklenti: % Temmuz Pazartesi AB Maliye Bakanları Brüksel de toplanacaklar. 02:50 Japonya Cari Denge (Mayıs) Önceki Veri: JPY750.0 mlr. / Beklenti: m.d 09:00 Almanya Ticaret Dengesi (Mayıs) Önceki Veri: 18.1 mlr / Beklenti: m.d 10:00 Türkiye Sanayi Üretimi (Mayıs) (Aylık) Önceki Veri: %1.30 / Beklenti: m.d 10:00 Türkiye Sanayi Üretimi (Mayıs) (Yıllık) Önceki Veri: %3.40 / Beklenti: m.d 11:30 AB Sentix Confidence (Temmuz) Önceki Veri: / Beklenti: m.d 13:00 Almanya Sanayi Üretimi (Mayıs) (Aylık) Önceki Veri: %1.80 / Beklenti: m.d 13:00 Almanya Sanayi Üretimi (Mayıs) (Yıllık) Önceki Veri: %1.00 / Beklenti: m.d 15:50 Fransa tahvil satacak. 9 Temmuz Salı 11:30 İngiltere Sanayi Üretimi (Mayıs) (Aylık) Önceki Veri: %0.10 / Beklenti: m.d 11:30 İngiltere Sanayi Üretimi (Mayıs) (Yıllık) Önceki Veri: -%0.60 / Beklenti: m.d 11:30 İngiltere İmalat Endeksi (Mayıs) (Aylık) Önceki Veri: -%0.20 / Beklenti: m.d 11:30 İngiltere İmalat Endeksi (Mayıs) (Yıllık) Önceki Veri: -%0.50 / Beklenti: m.d 12:30 İngiltere tahvil satacak. 23:30 ABD API Ham Petrol Stokları Önceki Veri: m.d / Beklenti: m.d 9

10 Bu rapordaki veri ve grafikler güvenirliliğine inandığımız sağlam kaynaklardan derlenmiş olup, yapılan yorumlar sadece GARANTİ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş. nin görüşünü yansıtmaktadır. Bu bilgiler ışığında yapılan ve yapılacak olan ileriye dönük yatırımların sonuçlarından Şirketimiz hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. Ayrıca, Garanti Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.'nin yazılı izni olmadıkça bu raporların içeriği kısmen ya da tamamen üçüncü kişilerce hiç bir şekil ve ortamda yayınlanamaz, iktisab edilemez, alıntı yapılamaz, kullanılamaz. Rapor gönderilen kişiye özel ve münhasırdır. İlave olarak, bu raporun gönderildiği ve yukarıdaki açıklamalarımız doğrultusunda kullanıldığı ülkelerdeki yasal düzenlemelerden kaynaklı tüm talep ve dava haklarımız saklıdır. Garanti Yatırım Etiler Mahallesi Tepecik Yolu Demirkent Sokak No Beşiktaş, İstanbul Telefon: Faks: