TURKISFUND (SICAV) YATIRIM FONU

Transkript

1 TURKISFUND (SICAV) YATIRIM FONU KASIM 2009

2 1

3 Turkisfund (SICAV) : Türk Sermaye Piyasalarının Uluslararası Arenadaki Sembolü (1) Lüksemburg'da kurulmuş olan Turkisfund (SICAV), Türk sermaye piyasalarına yatırım yapan ve baz para birimi Euro olan ilk Türk yatırım fonudur. 2

4 Turkisfund (SICAV): Kurumsal Yatırımcılarımıza Sunduğumuz Global Fırsatlar 1 Türkisfund ( İş Portföy Yönetimi tarafından yönetilmektedir. 2 Lipper ve Morningstar sıralamaları 3 Türkisfund (SICAV) Fonları; Isbank GmbH Almanya Isbank Londra Isbank GmbH Hollanda 4 Operasyon ve Pazarlama faaliyetleri Lüksemburg ofisi tarafından yürütülmektedir. tarafından yatırımcılara sunulmaktadır. 3

5 Turkisfund (SICAV) : Türk Sermaye Piyasalarının Uluslararası Arenadaki Sembolü (2) Turkisfund (SICAV), Avrupa da yaşayan bireysel ve kurumsal yatırımcılara Türk Sermaye Piyasalarında yatırım yapma imkanı tanımaktadır. Turkisfund (SICAV), kolektif yatırım araçlarının tüm AB üyesi ülkelerde yatırımcılara açık olmasının koşullarını belirleyen ve fon mevzuatının son düzenlemesi olan UCITS III direktiflerine 2007 yılında tam uyumlu hale getirilmiştir. Turkisfund (SICAV) yatırım fonları AB pasaportu almış ve tüm üye ülkelerde dolaşım hakkı kazanmıştır. Bu pasaport ile hedef; Almanya, Hollanda, İngiltere ve Lüksemburg üzerinden satışış yapılan fonların Fransa ve İtalyay başta olmak üzere diğer AB ülkelerinde de tescil ettirilerek satışa sunulması ve müşteri ağının genişletilmesidir. 4

6 Turkisfund (SICAV) : UCITS Nedir? Avrupa Birliği, 1985 yılında yayınladığı bir direktifle yatırım fonları ve yatırım ortaklıkları gibi kolektif yatırım amacı ile kurulan yapıları tanımlamış, işleyiş esaslarını düzenlemiştir. Direktifin öngördüğü koşulları taşıyan fonlar, UCITS (Undertakings for Collective Investment in Transferable Securities) olarak adlandırılmaktadır. UCITS Direktifinin başlıca üç amacı vardır: Yatırım fonlarının başka ülkelerdeki yatırımcılara sunumunu kolaylaştırmak. Yatırım fonları için AB çapında uyumlaştırılmış bir yasal çerçeve oluşturmak. Yatırımcı haklarının korunmasını sağlamak. 5

7 Turkisfund (SICAV) : Avantajlar Turkisfund (SICAV); 11 yıllık geçmişi ile İş Portföy Yönetimi nin deneyimli kadrosunun yönettiği ve düşük yönetim giderleri olan bir fon olarak Türk sermaye piyasalarına yatırım yapmak isteyen yatırımcılar tarafından tercih edilmektedir. Yatırımcılar; birikimlerini Avrupa Birliği standartlarına tam uyumlu bir yatırım fonu ile değerlendirmektedir. Türk para ve sermaye piyasalarına, py Türkiye nin önde gelen portföy yönetimi şirketi tarafından yönetilen fonlar aracılığıyla yatırım yapmaktadır. fonların fiyatlarını ve performanslarını kolayca takip edebilmektedir. portföylerini i çeşitlendirip, il dii risklerini ikl iiazaltabilmektedir. 6

8 Turkisfund (SICAV) Şemsiye Fonları Turkisfund Turkisfund Turkisfund TURKISFUND Equities Bonds Eurobonds SICAV FUND 7

9 Turkisfund Equities (Hisse Senedi) Yatırım Stratejisi (1) Turkisfund Equities, İMKB de işlem gören, yüksek getiri potansiyeli taşıyan şirketlerin hisse senetlerine yatırım yapmaktadır. Portföy oluşturulurken likiditesi yüksek şirketlerin hisse senetlerinin seçilmesine özen gösterilir. Portföyün asgari %51 i Türkiye de kurulmuş ve İMKB ye kote olan ülkemizin önde gelen şirketlerinin hisse senetlerinden oluşmaktadır. Fonun toplam varlıklarının %0 dan %49 una kadar olan kısmıyla, Türkiye Cumhuriyeti Hazinesi ve diğer kamu otoriteleri ile Türk şirketleri tarafından ihraç edilen sabit getirili menkul kıymetlere yatırım yapılmaktadır. 8

10 Turkisfund Equities (Hisse Senedi) Yatırım Stratejisi (2) Turkisfund Equities varlıklarının dağılımı piyasa dinamiklerine göre aktif olarak belirlenmektedir. Yatırım yapılan hisse senetleri; karlılık büyümeü potansiyeli yönetim şeffaflığı rakiplerin gücü v.b. kriterler dikkate alınarak seçilir. Karşılaştırma Ölçütü: İMKB 30 Endeksi x %100 9

11 Turkisfund Equities (Hisse Senedi) Yatırımcı Profili Turkisfund Equities bireysel ve kurumsal yatırımcılara açıktır; İMKB Hisse Senetleri Piyasasındaki getiri fırsatlarından yararlanmak isteyen ve bu piyasalardaki dalgalanmaların riskini alabilecek, uzun vade yatırım anlayışı olan, çeşitlendirilmiş bir portföy yapısı içerisinde i i yatırım yapmak ki isteyen yatırımcılar için tasarlanmıştır. 10

12 Turkisfund Equities & İMKB 100 & Euro Stoxx Endeks Getirileri 100% 80% 60% 40% 20% 0% -20% Ekim 09-40% -60% -80% Turkisfund Equities İMKB 100 Euro Stoxx Ekim.09 Kümülatif Turkisfund Equities 68% 29% 81% -11% 32% -53% 77% 287% İMKB100 76% 29% % -16% 54% -61% 70% 256% Euro Stoxx 15% 7% 21% 15% 7% -44% 12% 15% 11 Getiriler EUR bazında hesaplanmıştır.

13 Turkisfund Bonds (Tahvil) Yatırım Stratejisi Turkisfund Bonds, ağırlıklı olarak Türkiye Cumhuriyeti Hazinesi ve diğer kamu otoriteleri ile Türk şirketleri tarafından ihraç edilen sabit getirili menkul kıymetlere yatırım yapmaktadır. Portföy ağırlıklı olarak kamu borçlanma senetlerinden oluşturulduğundan dolayı, fonun likiditesi yüksektir. Fon varlıklarının asgari %51 i sabit getirili menkul kıymetlerde değerlendirilirken, portföyün %0 dan %49 una kadar olan kısmıyla ise İMKB de işlem gören şirketlerin hisse senetlerine yatırım yapılmaktadır. Makroekonomik beklentiler ve piyasa dinamikleri incelenerek bonolarda vade, tür (sabit, değişken, enflasyona endeksli) bazında değişiklikler yapılarak portföye katma değer yaratılmaktadır. Karşılaştırma Ölçütü: KYD Tüm Endeksi x %90 + İMKB 30 Endeksi x %10 12

14 Turkisfund Bonds (Tahvil) Yatırımcı Profili Turkisfund Bonds bireysel ve kurumsal yatırımcılara açıktır; TC Hazine Bonoları ve tahvillerin getirilerinden il i yararlanmak isteyen, orta vade yatırım anlayışı olan, çeşitlendirilmiş bir portföy yapısı içerisinde yatırım yapmak isteyen yatırımcılar için tasarlanmıştır. 13

15 Turkisfund Bonds & KYD TL Bono 365 Gün & İMKB 100 & Euro Stoxx Endeks Getirileri 100% 80% 60% 40% 20% 0% 20% 40% 60% 80% Ekim 09 Turkisfund Bonds ISE 100 KYD 365 Günlük Bono Endeksi Euro Stoxx Ekim.09 Kümülatifül Turkisfund Bonds 69% 30% 61% -10% 30% -14% 22% 334% KYD 365 Günlük Bono Endeksi 72% 25% 41% -4% 34% -4% 15% 333% İMKB % 29% 83% -16% 54% -61% 70% 256% Euro Stoxx 15% 7% 21% 15% 7% -44% 12% 15% 14 Getiriler EUR bazında hesaplanmıştır.

16 Turkisfund Eurobonds (Euro Tahvil) Yatırım Stratejisi Turkisfund Eurobonds, ağırlıklı olarak Türkiye dışında Euro cinsinden ihraç edilmiş olan tahvillere yatırım yapmaktadır. Portföye, likitidesi yüksek varlıkların seçilmesine özen gösterilir. Fon varlıklarının asgari %51 i ile Türkiye Cumhuriyeti Hazinesi nin ihraç ettiği Eurobondlara yatırım yapılmaktadır. Portföyün %0 dan %49 una kadar olan kısmıyla AB üyesi ülkeler veya yerel otoriteleri, uluslararası kuruluşlar, Türkiye veya AB üyesi ülkelerde kurulu olan kamu ve özel sektör şirketlerinin ihraç ettiği uluslararası tahvil ve bonolara yatırım yapılmaktadır. Karşılaştırma Ölçütü: KYD Eurobond Endeksi x %100 15

17 Turkisfund Eurobonds (Euro Tahvil) Yatırımcı Profili Turkisfund Eurobonds bireysel ve kurumsal yatırımcılara açıktır; T.C. Hazinesi tarafından ihraç edilmiş Eurobondların getirilerinden yararlanmak isteyen orta vade yatırım anlayışı olan, çeşitlendirilmiş bir portföy yapısı içerisinde yatırım yapmak isteyen yatırımcılar için tasarlanmıştır. 16

18 Turkisfund Eurobonds Fonunun & Karşılaştırma Ölçütünün Getirileri 20% 15% 10% 5% 0% 5% Oct 09 Turkisfund Eurobonds Performance (%) Turkisfund Eurobonds Benchmark(%) Ekiml09 Kümülatif Turkisfund Eurobonds (%) 6% 5% 0% -1% -4% 10% 18% Turkisfund Eurobonds Karşılaştırma Ölçütü (%) 8% 5% 2% 3% 0% 17% 41% 17 Getiriler EUR bazında hesaplanmıştır.

19 Kurucu Banka: Isbank GmbH Frankfurt KURUCU BANKA VE ALIM/SATIM ŞUBELERİ Saklamacı Kuruluş: CASEIS Bank Alım/Satım Şubeleri: Isbank GmbH Frankfurt Isbank Londra Şubesi Isbank GmbH Amsterdam Şubesi Turkisfund (SICAV) UCITS III direktiflerine 2007 yılında tam uyumlu hale getirilmiştir. 18

20 YÖNETİM BİLGİLERİ Portföy Yöneticisi: İş Portföy Yönetimi A.Ş. Değerlendirme Günü: Equities & Bonds-her iş günü Eurobonds- Pazartesi ve Çarşamba günü Alım/Satım Zamanı: 12:00 Lüksemburg Takas Süresi: T+2 Satış Komisyonu: Sınıf A: %5 e kadar Sınıf I: %3 e kadar Minumum Yatırım Miktarı: Sınıf A-Euro: 1,000 Sınıf I-Euro: 10, Fon Yönetimi Komisyonu: %0.6 yıllık Dağıtım Komisyonu: %0.4 yıllık 19

21 Turkisfund Geçmiş Getirileri Ekim Turkisfund Equities Turkisfund Bonds Turkisfund Eurobonds Portföy Karşılaştırma Ölçütü Portföy Karşılaştırma Ölçütü Portföy Karşılaştırma Ölçütü % 70.95% 69.15% 67.75% % 28.64% 30.29% 25.80% 6.32% 8.11% % 65.94% 60.94% 50.90% 5.44% 4.79% % % % -7.88% 0.05% 2.47% % 47.74% 30.00% 40.12% -0.86% 3.13% % % % % -3.68% 0.47% Ekim % 66.52% 21.77% 18.58% 10.16% 16.84% Kümülatif % % % % 17.99% 40.54% 20 Getiriler EUR bazında hesaplanmıştır.

22 Turkisfund ın Kuruluştan İtibaren Getirileri* Kuruluştan İtibaren Kümülatif Getiriler Kuruluştan İtibaren Yıllık Bazda Getiriler 600% 500,16% 20% 18,77% 400% 15% 10,59% 200% 187,64% 53,52% 52% 10% 5% 4,88% 0% Turkisfund Bonds Turkisfund Equities Turkisfund Eurobonds 0% Turkisfund Bonds Turkisfund Equities Turkisfund Eurobonds Turkisfund Bonds % Turkisfund Bonds 18.77% Turkisfund Equities % Turkisfund Equities 10.59% Turkisfund Eurobonds 53.52% Turkisfund Eurobonds 4.88% * *Turkisfund Bonds ve Equities tarihi itibariyle hesaplanmıştır. Turkisfund Eurobonds tarihi itibariyle hesaplanmıştır. 21

23 Başarılarımız (1) Turkisfund-Equities tarihinde Morningstar ın 10 en iyi performans gösteren fonlar listesinde birinci sırada... 22

24 Başarılarımız (2) Uluslararası basında yer alan haberler 9 Feb

25 Başarılarımız (3) Turkisfunds-Bonds 30 Aralık 2005 tarihine kadar 36 ay boyunca Bloomberg in en iyi performans gösteren bono fonları listesinde birinci sırada yer aldı. 10 Ocak Top 10 European Bond Funds 36 Months to December 30 (Table) :40 (New York) Jan. 10 (Bloomberg) -- The following is a list of the best-performing European Bond funds over the last 36 months to December 30, Ranked by Three-year return and currency adjusted to the Euro. The Tuerkisfund - Bonds is the best performer, with a return of percent. ========================================================================= 3 Year 1 Year 1 Month Size Bloomberg Fund Name/Manager Return Return Return mln Ticker ========================================================================= ====== 1 Tuerkisfund - Bonds 193.0% 61.0% 3.2% 10.7 TURKBDS LX * Team Managed 2 Barclays Ascent Asset Alloca 174.9% 33.7% -4.2% BAGLAAA ID * Team Managed 3 FFTW Euro Hedged Global Bond 98.3% 1.8% 0.1% 4.8 FFTHSTB LX * Team Managed 4 Experta Fund - Japan CB 87.7% 59.7% 11.6% EXPNCBA LX * Team Managed 5 Cajas Espanolas de Ahorros I 83.2% 34.7% 4.0% 31.3 CAJCLAI LX * Team Managed ========================================================================= ====== 3 Year 1 Year 1 Month Size Bloomberg Fund Name/Manager Return Return Return mln Ticker ========================================================================= ====== 6 Cajas Espanolas de Ahorros V 83.1% 34.7% 4.1% 4.6 CAJCLSV LX * Team Managed 7 Cajas Espanolas de Ahorros XXII 83.0% 34.7% 4.1% 4.7 CAJXXII LX * Team Managed 8 Aberdeen Sovereign High Yield 79.5% 21.2% -0.4% 30.1 ASHYBDT AV * Team Managed 9 Investec Managed Distribution 75.2% 13.1% 0.3% 59.4 GUIINSI LN * Alastair Mundy 10 UBS (Lux) Emerging - Latin Amer 62.2% 34.6% 0.9% 62.6 UBSEELB LX * Team Managed ========================================================================= Note: Total asset data have not been currency adjusted. Source: Bloomberg

26 İletişim Bilgileri Pazarlama ve İş Geliştirme Departmanı Tel: 0 (212) Tel: 0 (212) Turkisfund Direktörü Tel: Zeynep Aslan İş Portföy Yönetimi A.Ş. Ş Genel Müdürlük İş Kuleleri Kule 2 Kat Levent - İstanbul Tel: 0 (212) Fax: 0 (212)

27 Burada yer alan yatırım bilgi, g,yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı ş ğ kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir sonuçlar doğurmayabilir. 26

28 TEŞEKKÜRLER 27