Günlük Bülten,6 Mayıs 2016 Cuma

Transkript

1 Günlük Bülten Borsa İstanbul Bugün S&P, Türkiye için kredi notu değerlendirme raporunu açıklayacak. En son 06 Kasım 2015 te değerlendirmede bulunan S&P, Türkiye nin kredi notunu BB+ ve görünümünü negatif olarak korumuştu. Türkiye yi üç derecelendirme kuruluşu arasında yatırım yapılabilir seviyenin altında değerleyen tek kurum olan S&P olduğu için gelecek raporun etkileri sınırlı kalacaktır. Yurtdışında ise ABD tarafından gelecek Tarım Dışı İstihdam ve Enflasyon açısından önem arz eden ABD Ortalama Saatlik Ücretler takip edilecek. Bugün BIST- 100 endeksinde hafif satıcılı bir açılış bekliyoruz. Açılış ile beraber kısa vadeli destek noktası takip edilecek ün altında dünün en düşük seviyesi olan öne çıkıyor. Özellikle altında satış baskısının artarak aralığına kadar düşüşün devam etmesi beklenebilir. Bu nedenle dün açılan kısa vadeli pozisyonlar için stop seviyesinin takip edilmesi gerektiğini düşünüyoruz. Yukarıda ise kısa vadeli sıralı direnç seviyeleri takip edilebilir. Endeksteki satış baskısının son bularak tekrar yükselişin eğilimine geçmesi için ise üzerinde kapanış gerçekleşmesi gerektiğini düşünüyoruz altında kalındığı sürece yeni pozisyon açılması riskli olacaktır. Tahvil ve Bono Piyasası Tahvil ve bono piyasası dün alıcılı bir seyir izledi. 2 yıl vadeli gösterge tahvilin faizi %9.70 seviyesinden kapanış yaptı. Gösterge faizde gün içi en yüksek seviye %9.81 olurken en düşük seviye ise %9.51 oldu. TCMB, 12 Mayıs vadeli 5 milyar TL tutarlı repo ihalesi açtı. İhaleye 9.9 milyar TL teklif geldi. İhalede basit faiz oranı %7.5, bileşik faiz oranı ise %7.78 seviyesinde gerçekleşti. VIOP Haziran vadeli endeks kontratı gün içinde ve arasında dalgalanarak günü seviyesinden kapattı. Endeks kontratında 293,555 adet işlem oldu. Açık pozisyon sayısı 8,797 azalarak 247,912 olarak gerçekleşti. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek ve en kuvvetli direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması altında seyreden kontratta, al sat stratejisi olarak; short pozisyon için seviyesi kırılınca stop olmak üzere ve devamında destek seviyeleri takip edilebilir. Long pozisyon için seviyesi yukarı kırılınca 97,000 stop olmak üzere ve devamında direnç seviyeleri izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması üzerinde yukarı yönlü hareket ederken, MACD de 0 seviyesinin ve kendi ortalamasının üzerinde hareket etmektedir. Kısa vadeli hareketli ortalamaların yataya yakın bir eğilime sahip olduklarını görüyoruz. FX Piyasaları Günlük Veriler 6 Mayıs 2016 Cuma Kapanış Günlük Değ. % Yılbaşı Değ. % Hisse Senedi Piyasaları BIST , % 9.72% BIST-30 96, % 10.34% BIST Banka 127, % 6.59% BIST Sanayi 82, % 13.55% BIST 100 İşlem Hacmi (Mln TL) BIST-30 Yakın Vade % - Sabit Getirili Menkul Kıymet Gösterge Faiz (2 yıllık) 9.70% 2.00% % Bono Faizi (10 yıllık) 9.81% 1.87% -8.66% Gecelik Faiz 9.57% 0.00% -6.91% CDS TR (5 yıllık) % -2.43% Emtia ve Pariteler Altın (Ons/$) 1, % 20.68% Brent Petrol % 18.46% USD/TRY % 0.41% EUR/TRY % 5.52% Döviz Sepeti % 2.71% Yurtdışı Piyasalar Dow Jones 17, % 1.35% S&P 500 2, % 0.37% Nasdaq 4, % 2.70% Çin 2, % % Japonya 16, % % Hindistan 25, % -3.27% Hong Kong 20, % -6.68% Almanya 9, % -8.30% Fransa 4, % -6.85% İngiltere 6, % -2.00% Makroekonomik Veriler Cari (T) Büyüme (%) 4.0% 3.36% 3.4% Enflasyon (%) 6.57% 8.81% 7.5% İşsizlik Oranı (%) 11.1% 10.30% 11.0% Cari Denge/GSYH (%) -4.5% -4.5% -4.3% * Tahminler Gedik Yatırım Danışmanlığı ve Araştırma Birimine aittir. Dolar/TL gün içinde ve arasında dalgalanarak günü seviyesinden kapattı. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek ve en kuvvetli direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Bu sabah günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde seyreden kurda gün içi al sat stratejisi olarak; short pozisyon için seviyesi aşağı kırılınca seviyesine stop konularak destek seviyesi takip edilebilir. Long pozisyon için seviyesinin yukarı kırılmasıyla seviyesine stop konularak direnci hedef olarak izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması üzerinde yukarı yönlü seyretmektedir. MACD sıfır seviyesi üzerinde yukarı yönlü toparlanma eğilimindedir. Hareketli ortalama eğilimlerinin yukarı yönlü olduklarını görüyoruz. Bugün ABD tarafında ortalama saatlik kazançlar, tarım dışı istihdam, işsizlik oranı izlenecek.

2 PİYASALAR ve BIST-100 Borsa İstanbul Dün yurtiçinin en önemli gündem maddesi Başbakan Ahmet Davutoğlu nun veda konuşmasıydı. Konuşma öncesi BİST 100 endeksi boşluklu bir şekilde açılmış ve seviyeleri görülmüştü. Sonrasında hafif toparlanan endeks Ahmet Davutoğlu nun konuşmasını beklemeye başladı. Davutoğlu nun konuşmasını pozitif olarak algılayan piyasa olumlu tepki verdi. Kısa vadeli dolar/tl de geri çekilmeler yaşanırken pay piyasasında alımlar hızlandı. Ancak pozitife geçen piyasa gün sonuna doğru tekrar negatife döndü ve seviyesinde kapanış yaptı. Seans kapanışına doğru Moody s tarafından gelen siyasi belirsizliğin tekrar artması durumunda kredi notunun olumsuz etkileneceği açıklaması 2.89 seviyelerine kadar gerileyen Dolar/TL de alımların tekrar artmasına neden oldu ve seviyelerine kadar artış gösterdi. Bu sabah itibariyle Dolar/TL seviyelerinde hareket etmekte. 2 yıllık gösterge tahvilin faizi de %9.70 seviyelerinde bulunmakta. Bugün S&P, Türkiye için kredi notu değerlendirme raporunu açıklayacak. En son 06 Kasım 2015 te değerlendirmede bulunan S&P, Türkiye nin kredi notunu BB+ ve görünümünü negatif olarak korumuştu. Türkiye yi üç derecelendirme kuruluşu arasında yatırım yapılabilir seviyenin altında değerleyen tek kurum olan S&P olduğu için gelecek raporun etkileri sınırlı kalacaktır. Yurtdışında ise ABD tarafından gelecek Tarım Dışı İstihdam ve Enflasyon açısından önem arz eden ABD Ortalama Saatlik Ücretler takip edilecek. Bu sabah Dolar/TL kuru civarında. ABD vadeliler satıcılı, Asya piyasalarında ise karışık bir seyir hakim. Bugün BIST-100 endeksinde hafif satıcılı bir açılış bekliyoruz. Açılış ile beraber kısa vadeli destek noktası takip edilecek ün altında dünün en düşük seviyesi olan öne çıkıyor. Özellikle altında satış baskısının artarak aralığına kadar düşüşün devam etmesi beklenebilir. Bu nedenle dün açılan kısa vadeli pozisyonlar için stop seviyesinin takip edilmesi gerektiğini düşünüyoruz. Yukarıda ise kısa vadeli sıralı direnç seviyeleri takip edilebilir. Endeksteki satış baskısının son bularak tekrar yükselişin eğilimine geçmesi için ise üzerinde kapanış gerçekleşmesi gerektiğini düşünüyoruz altında kalındığı sürece yeni pozisyon açılması riskli olacaktır. Ayrıca kurda görülen yükselişin Merkez Bankası nın faiz indirim sürecini engelleyeceği beklentisi, son dönemde bankacılık endeksinde görülen pozitif ayrışmanın son bulmasına neden olacaktır. BİST-30 Yakın Vade Haziran vadeli endeks kontratındaki sert düşüş dün de devam etti. Gün içinde ve arasında dalgalanarak günü seviyesinden kapattı. Endeks kontratında adet işlem oldu. Açık pozisyon sayısı azalarak olarak gerçekleşti. Yurtiçi siyasi gündemde yaşanılan gelişmeler nedeniyle endeks kontratı güne sert bir düşüşle başlayabilir ve gün içinde takip edilecek veri akışları ile özellikle kurun izleyeceği seyir gün içinde oynaklığın önemli ölçüde artmasına yol açabilir. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek ve en kuvvetli direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması altında seyreden kontratta, al sat stratejisi olarak; short pozisyon için seviyesi kırılınca stop olmak üzere kısa vadeli en güçlü destek seviyesi olan ve devamında ile destek seviyeleri takip edilebilir. Long pozisyon için seviyesi yukarı kırılınca 98,600 stop olmak üzere ve devamında direnç seviyeleri izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması altında aşağı yönlü hareket etmektedir. Erol Gürcan İbrahim Bayraktar Hakan Çal

3 FX PİYASALARI Dolar /TL Dolar/TL gün içinde ve arasında dalgalanarak günü seviyesinden kapattı. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek ve en kuvvetli direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Bu sabah günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde seyreden kurda gün içi al sat stratejisi olarak; short pozisyon için seviyesi aşağı kırılınca seviyesine stop konularak destek seviyesi takip edilebilir. Long pozisyon için seviyesinin yukarı kırılmasıyla seviyesine stop konularak direnci hedef olarak izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması üzerinde yukarı yönlü seyretmektedir. MACD sıfır seviyesi üzerinde yukarı yönlü toparlanma eğilimindedir. Hareketli ortalama eğilimlerinin yukarı yönlü olduklarını görüyoruz. Bugün ABD tarafında ortalama saatlik kazançlar, tarım dışı istihdam, işsizlik oranı izlenecek. Euro/Dolar Günü seviyesinden kapatan parite gün içinde en düşük seviyesini görürken, en yüksek seviyesini test etti. Bu sabah günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde hareket eden paritede teknik olarak kısa vadede destek direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Gün içi al sat stratejisi olarak seviyesi aşağı kırılınca seviyesine stop konularak destek seviyesi için short pozisyon açılabilir. Long pozisyon için seviyesinin yukarı kırılması halinde seviyesi stop olmak üzere direnç seviyesi takip edilebilir. Saatlik grafikte CCI kendi ortalaması üzerinde ve yukarı yönlü hareket etmektedir. RSI kendi ortalaması üzerinde ve yukarı yönlü toparlanma eğilimindedir. Kısa vadeli hareketli ortalamaların düşüş sonrasında ivme kaybettiği ve yatay seyrettiği görülmektedir. Bu noktada 1385 desteğinin önemli olduğunu düşünüyoruz. Bugün Euro bölgesinde perakende satın alma müdürleri endeksi takip edilecek. Altın (ons) Günü 1278 seviyesinden kapatan Ons Altın gün içinde 1268 ve 1286 seviyeleri arasında dalgalandı. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek 1270 ve en kuvvetli direnç 1304 seviyelerinde bulunmaktadır. Bu sabah günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde hareket eden sarı metalde short pozisyon için 1270 seviyesi aşağı kırılınca 1280 stop olmak üzere 1246 destek seviyesi izlenebilir. Long pozisyon için 1287 direnç seviyesinin yukarı kırılması durumunda 1282 stop olmak üzere 1304 direnç seviyesi takip edilebilir. Saatlik grafikte MACD sıfır seviyesi altında yukarı yönlü hareket etmektedir. RSI kendi ortalaması etrafında dalgalanarak kararsız bir yapı sergilemektedir. Kısa vadeli hareketli ortalama eğilimlerinin yükseliş ivmesini kaybettiği ve yatay hareket ettikleri görülmektedir. Bugün ABD tarafında ortalama saatlik kazançlar, tarım dışı istihdam, işsizlik oranı izlenecek. Ali ErkanTanacıoğlu

4 HABERİ KAP. YAPI VE KREDİ BANKASI / YKBNK :28:46: Banka uluslararası bankalardan 381 milyon Dolar ve milyon Avro olmak üzere 367 gün vadeli iki ayrı dilimden oluşan sendikasyon kredisi sağlanmıştır. OTOKAR / OTKAR :57:06: Şirket, İç Güvenlik Kuvvetleri'nin ihtiyacı olan çeşitli tipte 4x4 Taktik Tekerlekli Zırhlı Araçlar ile bu araçların yedek parça ve eğitimini kapsayan 64,8 Milyon Euro tutarındaki bir siparişi kesinleştirmiştir. ENKA İNŞAAT / ENKAI :37:22: Mehmet Sinan Tara şirket payları ile ilgili olarak TL fiyat aralığından adet alış işlemi gerçekleştirmiştir. SASA POLYESTER / SASA :30:58: Şirket mevcut TL olan sermayesini bedelsiz olarak %23,11604 oranında arttırarak TL ye çıkarılmasına karar vermiştir. İŞ BANKASI / ISATR, ISBTR, ISCTR, ISKUR :06:29: Banka, Euro ve ABD Doları cinsinden olmak üzere iki ayrı kredi diliminden oluşan 367 gün vadeli sendikasyon kredisi sağlamak üzere uluslararası bankalar konsorsiyumuna yetki vermiştir. SABANCI HOLDİNG / SAHOL [CRFSA] :33:55: Carrefoursa payları ile ilgili olarak 6,70-6,97 TL fiyat aralığından TL nominal değerli payların satış işlemi ortaklık tarafından gerçekleştirilmiştir. KARSAN OTOMOTİV / KARSN :54:52: Şirket Helsinki / Finlandiya da faaliyet gösteren MaaS Finland Oy şirketinin toplam Euro tutarındaki yeni hisse ihracına diğer hissedarların katılımı sonucunda, Euro tutarında ödemiş ve sermaye payı %17,53 olmuştur. BİMEKS / BMEKS :17:13: Angermann AG ile imzalanan Gizlilik anlaşması kapsamında, inceleme ve değerlendirme çalışmalarımız devam etmektedir. TURCAS PETROL / TRCAS :34:20: BM Mühendislik Turcas BM Kuyucak Jeotermal Elektrik Üretim de sahip olduğu %46 oranındaki hisselerinin tamamının ( ,00 adet ,00 TL nominal değerli hisse) TEHAŞ tarafından satın alımı konusunda taraflar arasında mutabakata varılmıştır. ZORLU ENERJİ / ZOREN :36:10: Şirketin %100 bağlı ortaklığı Zorlu Doğal Elektrik Üretim Denizli-Aydın/Sarayköy ve Buharkent ilçelerinde kurmayı planladığı 60 MW kurulu güce sahip olacak Kızıldere VI jeotermal enerji santrali yatırımı için EPDK na önlisans başvurusunda bulunmuştur. ODAŞ ELEKTRİK / ODAS :42:00: Şirkete yönelik olarak Alternatif Bank tarafından 5 yıl vadeli toplam 40 Milyon Euro tutarındaki kredi şirketin kullanımına açılmıştır. OYLUM SINAİ YATIRIMLAR / OYLUM :47:15: Şirket ile Dubai merkezli Bracknor Investment Group ile stratejik ortaklık fırsatları ile ilgili görüşmelere başlamış olup "Gizlilik Sözleşmesi" imzalanmıştır. AKDENİZ GÜVENLİK HİZMETLERİ / AKGUV :30:01: Şirketin %100 oranında ortak olduğu Atak Koruma ve Güvenlik bağlı işletme ve birimlerin (Diyarbakır, Şanlıurfa, Mardin, Siirt, Şırnak, Batman) Koruma ve Güvenlik Hizmet Alımı işine ilişkin olarak 12 ay süre ile " ,87 TL + KDV" bedelli sözleşme imzalanmıştır. YİBİTAŞ / YBTAS :46:51: Şirket 1 TL nominal değerli pay için net 40, TL kar payı dağıtılmasına karar vermiştir. TEMAPOL POLİMER PLASTİK / TMPOL :29:54: Ali Çetin Şener TL fiyat aralığından adet alış işlemi gerçekleştirmiştir. Ceren Bakçay

5 HAFTALIK VERİ TAKVİMİ Tarih Dönem Beklenti Önceki Gerçekleşen Pazartesi 02:15/ABD/FED Dudley Konuşması 05:00/Japonya/Markit PMI İmalat Nisan :00/Türkiye/Markit/ISO PMI İmalat Nisan :55/Almanya/Markit PMI İmalat Nisan :00/Euro Bölgesi/Markit PMI İmalat Nisan :50/ABD/FED Lockhart Konuşması 16:45/ABD/Markit PMI İmalat Nisan :00/ABD/ISM İmalat Sanayi Endeksi Nisan :00/ABD/İnşaat Harcamaları (aylık) Mart 0.50% 0.50% 0.30% 17:00/Euro Bölgesi/ECB Başkanı Draghi'nin Konuşması AKCNS, ISCTR ve YKBNK 1Ç16 Finansal Sonuçları BIST'te Konsolide Olmayan Finansal Sonuçlar için Son Gün Salı 00:30/ABD/FED Williams Konuşması 04:45/Çin/Caixin PMI İmalat Nisan :00/Türkiye/TÜFE (aylık) Nisan 1.04% -0.04% 0.78% 10:00/Türkiye/TÜFE (yıllık) Nisan 6.83% 7.46% 6.57% 10:00/Türkiye/Çekirdek TÜFE (yıllık) Nisan 9.51% 9.41% 10:00/Türkiye/Yurt İçi ÜFE (aylık) Nisan 0.40% 0.52% 10:00/Türkiye/Yurt İçi ÜFE (yıllık) Nisan 3.80% 2.87% 11:30/İngiltere/Markit PMI İmalat Nisan :00/Euro Bölgesi/ÜFE (aylık) Mart -0.10% -0.70% 0.30% 12:00/Euro Bölgesi/ÜFE (yıllık) Mart -4.60% -4.20% -4.20% 17:00/ABD/IBD/TIPP Ekonomik İyimserlik Nisan :30/ABD/FED Master Konuşması SISE 1Ç16 Finansal Sonuçları Çarşamba 02:00/ABD/FED Lockhart Konuşması 10:55/Almanya/Markit PMI İmalat Dışı Nisan :55/Almanya/Makit PMI Bileşik Nisan :00/Euro Bölgesi/Markit PMI İmalat Dışı Nisan :00/Euro Bölgesi/Makit PMI Bileşik Nisan :00/Euro Bölgesi/Perakende Sarışlar (aylık) Mart 0.00% 0.20% -0.50% 12:00/Euro Bölgesi/Perakende Sarışlar (yıllık) Mart 2.70% 2.40% 2.10% 14:00/ABD/MBA Mortgage Başvuruları 29.Nis -4.10% -3.40% 14:30/Türkiye/TÜFE Bazlı Reel Efektif Döviz Kuru Nisan :15/ABD/ADP İstihdam Raporu Nisan 198 Bin 200 Bin 156 Bin 15:30/ABD/Dış Ticaret Dengesi Mart -46 Mlr $ Mlr $ Mlr $ 16:45/ABD/Markit PMI İmalat Dışı Nisan :45/ABD/Markit PMI Bileşik Nisan :00/ABD/Fabrika Siparişleri Mart 0.70% -1.70% 1.10% 17:00/ABD/Fabrika Siparişleri-Ulaşım Hariç Mart -0.80% 0.80% AEFES ve CCOLA 1Ç16 Finansal Sonuçları Perşembe 04:45/Çin/Caixin PMI İmalat Dışı Nisan :30/İngiltere/Markit PMI İmalat Dışı Nisan :30/ABD/Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları 30.Nis 257 Bin 275 Bin 18:30/ABD/FED Bullard Konuşması TUPRS, VAKBN ve TKFEN 1Ç16 Finansal Sonuçları Cuma 02:15/ABD/FED Kaplan ve Lockhart Konuşması 15:30/ABD/Tarım Dışı İstihdam Nisan 200 Bin 215 Bin 15:30/ABD/Özel Sektör İStihdam Nisan 195 Bin 195 Bin 15:30/ABD/İşsizlik Oranı Nisan 5.00% 5.00% 15:30/ABD/Ortalama Saatlik Kazançlar (aylık) Nisan 0.30% 0.30% 15:30/ABD/Ortalama Saatlik Kazançlar (yıllık) Nisan 2.40% 2.30% SAHOL vedoas 1Ç16 Finansal Sonuçları S&P, Türkiye Kredi Notu Derecelendirme Raporunu Açıklayacak Takvim açıklanacak tüm verileri kapsamamaktadır. Tahminler Bloomberg, TradingInvest, Investing.com kaynaklarından alınmıştır.

6 Araştırma Ekibi Gedik Yatırım Menkul Değerler Murat Tanrıöver Genel Müdür Yardımcısı Üzeyir Doğan Araştırma Müdürü Araştırma Ceren Bakçay Gıda&İçecek, Kimyasallar, Cam, Holdingler *3055 Ali Erkan Tanacıoğlu FX Piyasaları, Lastik, Boya, Çimento *3057 Erol Gürcan Bankalar, Bilişim & Teknoloji, İletişim, Turizm, Ambalaj *3054 İbrahim Bayraktar Enerji, Gyo *3068 Hakan Çal Metal Ana Sanayi *3056 Yılmaz Altun Gıda, Teknoloji Perakendeciliği, Otomotiv, Holdingler *3053 Ünvan : Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Adres : Necatibey Cad. Alipaşa Degirmen Sok. No: Tophane/Karaköy/ İSTANBUL (Yatırım Danışmanlığı Araştırma Birimi) Tel : (90) gyd@gedik.com YASAL UYARI Burada yer alan bilgiler Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından genel bilgilendirme amacı ile hazırlanmıştır. Yatırım Danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak Yatırım Danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Herhangi bir yatırım aracının alım-satım önerisi ya da getiri vaadi olarak yorumlanmamalıdır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan fiyatlar, veriler ve bilgilerin tam ve doğru olduğu garanti edilemez; içerik, haber verilmeksizin değiştirilebilir. Tüm veriler, Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan alınmıştır. Bu kaynakların kullanılması nedeni ile ortaya çıkabilecek hatalardan Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu değildir.

7 Şubelerimiz İSTANBUL Genel Müdürlük Cumhuriyet Mah. E-5 Yanyol No: Yakacık/Kartal/İSTANBUL Tel: (216) pbx Faks: (216) Bakırköy Cevizlik Mah. Muhasebeci Sok. Neşe Han No: 1 Kat:3 Bakırköy/İSTANBUL Tel:(212) Faks: (212) Erenköy Bağdat Cad. Kantarcı Rıza Sok. Sarıca Apt. No: 3 Kat: 1 Daire: 4 Erenköy/ Kadıköy/İSTANBUL Tel: (216) Faks: (216) Etiler Aytar Cad. Metro İşhanı No: 10, D: 6, K: 2 Levent /Beşiktaş/İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Kapalıçarşı Kürkçüler Sk. No: 25 Eminönü/Kapalıçarşı/İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Şişli Esentepe Mah. Büyükdere Cad. Levent Loft Residence A BLOK No: 201 K: 6 D: 106 Şişli/İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Ümraniye Atatürk Mah. Alemdağ Cad. No: 122/1 Ümraniye/İSTANBUL Tel: (216) Faks: (216) Altıyol (Fenerbahçe Şubesi) Hacı Mehmet Sok. 24 E Dalyan Konut Sitesi D: Fenerbahçe/Kadıköy/İSTANBUL Tel: (216) (pbx) Faks: (216) Gedik Private Zorlu Center Şubesi Levazım mah. Koru sok. No:2 Zorlu Center Teras Evler K:2 D:207 Beşiktaş/İstanbul Tel: (212) Faks: (212) Tophane Necatibey Cad. Alipaşa Degirmen Sok. No: Tophane/Karaköy/ İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Maltepe Bağlarbaşı Mah. Bağdat Caddesi. Gedik İş Merkezi A Blok No: 414 Kat: 2 Daire: 22 İSTANBUL Tel: (216) Faks: (216) Şaşkınbakkal Bağdat Cad. Esen Apt. No: 351/5 Şaşkınbakkal/İSTANBUL Tel: (216) Faks: (216) İzmit Şubesi Yenişehir mah. Demokrasi cad. no:54/c Daire:201 Kocaeli/İzmit (262) ANKARA Kızılay Sümer Birinci Sok. No: 13/3 Demirtepe/ANKARA Tel: (312) Faks: (312) Çankaya Simon Bolivar Cad. No: 8/6 Çankaya/ANKARA Tel: (312) Faks: (312) Ulus Ulus Şehir Çarşısı 4. Kat No: 170 Ulus/ANKARA Tel: (312) Faks: (312) ANTALYA Tahıl Pazarı Mah.404 Sok. Hafız Ahmet Bedesteni No: 5/29-30 ANTALYA Tel: (242) (pbx) Faks: (242) BURSA Fethiye Mah. Sanayi Cad. Corner Plus İş Merkezi No:263 Kat:2 D:22/26 Nilüfer/BURSA Tel: (224) Faks: (224) DÜZCE Cedidiye Mah. Hafız Hasan Efendi Cad. No: 17/1 Merkez/DÜZCE Tel: (380) Faks: (380) DENİZLİ Saraylar Mah. İkinci Ticari Yol Sok. No: 32 Kat: 4 DENİZLİ Tel: (258) Faks: (258) ELAZIĞ Yeni Mah. Gazi Cd. No: 28/3 ELAZIĞ Tel: (424) / Faks: (424) ESKİŞEHİR Sakarya Cad. Köprübaşı Şen Sok. Onur İşhanı No: 1 Kat: 4 ESKİŞEHİR Tel: (222) Faks: (222) GEBZE Hacı Halil Mah. Hükümet Cad. No: 95 Gebze/KOCAELİ Tel: (262) Faks: (262) İZMİR Cumhuriyet Bulvarı No:131 Cevher Apt. Kat: 2 D: 3/4 Alsancak/İZMİR Tel: (232) Faks: (232) KONYA Beyazıt Mahallesi, Hüsnü Aşk Sok. Bezirci İş Merkezi Kat:4 D:403 Selçuklu / KONYA Tel: (332) Faks: (332) MALATYA Büyük Hüseyin Bey Mah. Atatürk Cad. Anadolu İş Merkezi K: 3 No: 23 D: Battalgazi / MALATYA Tel: (422) Faks: (422) MANİSA Anafartalar Mah. Mustafa Kemal Paşa Cad. Kamil Menteş Apt. No: 34/1 MANİSA Tel: (236) Faks: (236) MERSİN Mahmudiye Mah. Atatürk Cad. Adil Kanun İş Hanı Kat: 2 Akdeniz / Mersin Tel: (324) Faks: (324) / UŞAK İsmetpaşa Cad. No: 63 K: 2 Mavi Plaza UŞAK Tel: (276) Faks: (276)