TESCO KĠPA KĠTLE PAZARLAMA TĠCARET VE GIDA SANAYĠ A.ġ. 1 MART - 27 KASIM 2011 HESAP DÖNEMĠNE AĠT ÖZET FĠNANSAL TABLOLAR

Transkript

1 TESCO KĠPA KĠTLE PAZARLAMA TĠCARET VE GIDA SANAYĠ A.ġ. 1 MART - 27 KASIM 2011 HESAP DÖNEMĠNE AĠT ÖZET FĠNANSAL TABLOLAR

2 ĠÇĠNDEKĠLER SAYFA 27 KASIM 2011 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE ÖZET BĠLANÇO KASIM 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN DÖNEME AĠT ÖZET KAPSAMLI ZARAR TABLOSU KASIM 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN DÖNEME AĠT ÖZET ÖZKAYNAK DEĞĠġĠM TABLOSU KASIM 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN DÖNEME AĠT ÖZET NAKĠT AKIM TABLOSU... 5 ÖZET FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR NOT 1 ġġrket ĠN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU... 6 NOT 2 FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR NOT 3 ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI NOT 4 YATIRIM AMAÇLI GAYRĠMENKULLER NOT 5 MADDĠ DURAN VARLIKLAR NOT 6 FĠNANSAL BORÇLAR NOT 7 TĠCARĠ BORÇLAR NOT 8 ÖZKAYNAKLAR NOT 9 SATIġ GELĠRLERĠ VE SATIġLARIN MALĠYETĠ NOT 10 YABANCI PARA POZĠSYONU NOT 11 HĠSSE BAġINA KAYIP NOT 12 KARġILIKLAR, ġarta BAĞLI VARLIKLAR VE YÜKÜMLÜLÜKLER NOT 13 BĠLANÇO TARĠHĠNDEN SONRAKĠ OLAYLAR NOT 14 FĠNANSAL TABLOLARIN ANLAġILABĠLĠR OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI GEREKEN DĠĞER HUSUSLAR... 26

3 27 KASIM 2011 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE ÖZET BĠLANÇO Cari dönem Önceki dönem (Bağımsız incelemeden geçmemiģ) (Bağımsız denetimden geçmiģ) Notlar 27 Kasım ġubat 2011 VARLIKLAR Dönen Varlıklar Nakit ve nakit benzerleri Ticari alacaklar Diğer ticari alacaklar ĠliĢkili taraflardan ticari alacaklar Diğer alacaklar Diğer alacaklar ĠliĢkili taraflardan diğer alacaklar Stoklar Diğer dönen varlıklar Duran Varlıklar Diğer alacaklar Yatırım amaçlı gayrimenkuller Maddi duran varlıklar Maddi olmayan duran varlıklar ErtelenmiĢ vergi varlığı Diğer duran varlıklar TOPLAM VARLIKLAR Ekteki dipnotlar bu özet mali tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 1

4 27 KASIM 2011 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE ÖZET BĠLANÇO Cari dönem Önceki dönem (Bağımsız (Bağımsız incelemeden denetimden geçmemiģ) geçmiģ) Notlar 27 Kasım ġubat 2011 KAYNAKLAR Kısa Vadeli Yükümlülükler Finansal borçlar Ticari borçlar Diğer ticari borçlar ĠliĢkili taraflara ticari borçlar Diğer borçlar Diğer kısa vadeli borçlar ĠliĢkili taraflara diğer borçlar Borç karģılıkları ÇalıĢanlara sağlanan faydalara iliģkin karģılıklar Diğer kısa vadeli yükümlülükler Uzun Vadeli Yükümlülükler Diğer borçlar Diğer uzun vadeli borçlar ĠliĢkili taraflara diğer borçlar ÇalıĢanlara sağlanan faydalara iliģkin karģılıklar Diğer uzun vadeli yükümlülükler ÖZKAYNAKLAR ÖdenmiĢ sermaye Sermaye enflasyon düzeltmesi farkları Hisse senedi ihraç primleri Kardan ayrılan kısıtlanmıģ yedekler GeçmiĢ yıllar zararları ( ) ( ) Net dönem zararı (18.640) (12.587) TOPLAM KAYNAKLAR Ekteki dipnotlar bu özet mali tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 2

5 27 KASIM 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN DÖNEME AĠT ÖZET KAPSAMLI ZARAR TABLOSU Notlar Cari dönem Cari dönem Önceki dönem Önceki dönem (Bağımsız incelemeden geçmemiģ) (Bağımsız incelemeden geçmemiģ) (Bağımsız incelemeden geçmemiģ) (Bağımsız incelemeden geçmemiģ) 1 Mart - 27 Kasım Ağustos - 27 Kasım Mart - 28 Kasım Ağustos - 28 Kasım 2010 FAALĠYETLER SatıĢ gelirleri SatıĢların maliyeti (-) 9 ( ) ( ) ( ) ( ) BRÜT KAR Pazarlama satıģ ve dağıtım giderleri (-) ( ) (32.059) (87.697) (31.685) Genel yönetim giderleri (-) ( ) (99.266) ( ) (90.587) Diğer faaliyet gelirleri Diğer faaliyet giderleri (-) (1.163) (444) (499) (352) FAALĠYET KARI/(ZARARI) (3.445) Finansal gelirler (579) Finansal giderler (-) (33.118) (6.839) (30.102) (10.914) VERGĠ ÖNCESĠ ZARAR (18.059) (32.682) (8.862) Vergi gideri (581) (1.564) (354) 343 ErtelenmiĢ vergi geliri/(gideri) (581) (1.564) (354) 343 DÖNEM ZARARI (18.640) (33.036) (8.519) VERGĠ SONRASI DĠĞER KAPSAMLI GELĠR TOPLAM KAPSAMLI ZARAR (18.640) (33.036) (8.519) Hisse baģına kayıp (0,1567) 0,0516 (0,2955) (0,0762) Ekteki dipnotlar bu özet mali tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 3

6 27 KASIM 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN DÖNEME AĠT ÖZET ÖZKAYNAK DEĞĠġĠM TABLOSU Sermaye Sermaye enflasyon düzeltmesi farkları Hisse senedi ihraç primleri Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler Geçmiş yıllar zararları Net dönem zararı Toplam 1 Mart 2010 itibariyle bakiyeler (65.384) (55.603) (önceden raporlanan) Yeniden düzenleme etkisi (*) Mart 2010 itibariyle bakiyeler (yeniden düzenlenmiş haliyle) (65.384) (52.599) Transfer (52.599) Toplam kapsamlı zarar (33.036) (33.036) 28 Kasım 2010 itibariyle bakiyeler ( ) (33.036) Mart 2011 itibariyle bakiyeler ( ) (12.587) Sermaye Artırımı (Not:8) Transfer (12.587) Toplam kapsamlı zarar (18.640) (18.640) 27 Kasım 2011 itibariyle bakiyeler ( ) (18.640) (*) ġirket yönetimi, 1 Mart 28 ġubat 2011 hesap dönemine ait finansal tablolarını UMS 8 Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde DeğiĢiklikler, ve Hatalar a ( UMS 8 ) uygun olarak üç dönem karģılaģtırmalı olarak sunmuģtur. 28 ġubat 2011 tarihinde sona eren hesap dönemi itibari ile geçmiģe dönük olarak yapılan düzeltmelerin etkisi GeçmiĢ Yıllar Zararları ve Net Dönem Zararı hesaplarına yansıtılmıģtır. UMS 8 e uygun olarak yapılan düzeltmelerin detayı 13 Mayıs 2011 tarihinde yayınlanan ve 28 ġubat 2011 tarihinde sona eren hesap dönemine ait finansal tablolarla iliģkin raporda ve ekteki dipnotlarda Not 14 te açıklanmıģtır. Ekteki dipnotlar bu özet mali tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 4

7 27 KASIM 2011 TARĠHĠNDE SONA EREN DÖNEME AĠT ÖZET NAKĠT AKIM TABLOSU Cari dönem Önceki dönem (Bağımsız (Bağımsız incelemeden incelemeden geçmemiģ) geçmemiģ) 1 Mart- 1 Mart- 27 Kasım 28 Kasım Notlar ĠĢletme faaliyetlerinden elde edilen nakit akımları Vergi öncesi zarar (18.059) (32.682) Vergi öncesi zarar ile iģletme faaliyetlerinden sağlanan net nakit mutabakatı için gerekli düzeltmeler: - Amortisman ve itfa payları Kıdem tazminatı karģılığı Faiz gelirleri (2.451) (311) - Faiz giderleri Borç karģılıkları 12 (1.442) (Ġptal edilen)/ayrılan Ģüpheli alacak karģılığı (137) Stok değer düģüklüğü karģılığı/(iptali) (1.120) - Maddi duran varlık satıģ zararı/(karı) 47 (50) - Türev enstrüman değerlemesinden kaynaklanan zarar Varlık ve yükümlülüklerdeki değiģimler: - Ticari alacaklardaki (artıģ)/azalıģ Stoklardaki artıģ (59.591) (37.153) - Diğer alacaklardaki artıģ (2.044) (155) - ĠliĢkili taraflardan diğer alacaklardaki artıģ 3 (9.126) 66 - Diğer dönen varlıklardaki artıģ (60.891) (12.244) - Diğer uzun vadeli alacaklardaki artıģ (80) (3) - Diğer duran varlıklardaki (artıģ)/ azalıģ Kısa vadeli ticari borçlardaki artıģ ĠliĢkili taraflara borçlardaki artıģ/(azalıģ) 3 ( ) Diğer kısa vadeli borçlar ve yükümlülüklerdeki azalıģ/ (artıģ) (4.479) Diğer uzun vadeli borçlar ve yükümlülüklerdeki azalıģ (393) (45) - Ödenen kıdem tazminatı (2.427) (2.124) ĠĢletme faaliyetlerinden sağlanan net nakit ( ) 231 Yatırım faaliyetleri - Tahsil edilen faiz Maddi ve maddi olmayan duran varlık alımları 4-5 ( ) ( ) - Maddi ve maddi olmayan duran varlık satıģ hasılatı Yatırım faaliyetlerinde kullanılan net nakit ( ) ( ) Finansman faaliyetleri - Sermaye artırımından elde edilen nakit ĠliĢkili taraflara ticari olmayan borçlara iliģkin ödenen faiz (5.888) (6.414) - Banka kredilerindeki artıģ / (azalıģ) ( ) Ödenen faiz (25.763) (5.375) Finansman faaliyetlerinden sağlanan nakit Nakit ve nakit benzeri değerlerdeki net artıģ/ (azalıģ) (37.406) Nakit ve nakit benzeri değerlerin dönem baģı bakiyesi Nakit ve nakit benzeri değerlerin dönem sonu bakiyesi Ekteki dipnotlar bu mali tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 5

8 1. ġġrket ĠN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU Tesco Kipa Kitle Pazarlama Ticaret ve Gıda Sanayi A.ġ. ( ġirket ) 1992 yılında Ġzmir de kurulmuģ olup ana faaliyet konusu hipermarket, süpermarket ve benzeri mağaza ve tesisleri aracılığıyla her türlü gıda ve tüketim maddeleri ticareti ile alıģveriģ merkezleri, akaryakıt satıģ ve servis istasyonları iģletmeciliği yapmaktır. ġirket, 27 Kasım 2011 tarihi itibariyle 52 hipermarket ve alıģveriģ merkezi (28 ġubat 2011: 46), 69 ekspres market (28 ġubat 2011: 66), 14 süpermarket (28 ġubat 2011: 9) ve 3 akaryakıt istasyonuyla (28 ġubat 2011: 3) toplam m² (28 ġubat 2011: m²) satıģ alanında faaliyet göstermektedir. Ayrıca, Ģirket faaliyet konuları arasına elektrik üretiminin eklenmesini sağlamak amacıyla, Sermaye Piyasası Kurulu nun ( SPK ) ve Sanayi ve Ticaret Bakanlığı nın onaylarını müteakiben, Enerji Piyasası Düzenleme Kurulu ndan otoprodüktör lisansı almıģ ve 4 Mayıs 2009 tarihi itibariyle elektrik üretimine baģlamıģtır. ġirket in ana ortaklığı Büyük Britanya da yerleģik Tesco PLC dir ve Ģirket in hisseleri Ġstanbul Menkul Kıymetler Borsası nda iģlem görmektedir. ġirket in 27 Kasım 2011 tarihi itibariyle bünyesinde istihdam edilen ortalama personel sayısı dır (28 ġubat 2011: 8.002). ġirket in içinde bulunduğu perakendecilik sektöründen kaynaklanan ara dönem finansal tabloları önemli ölçüde etkileyebilecek mevsimsel veya dönemsel özellikler taģıyan faaliyetler bulunmamaktadır. ġirket in kayıtlı genel müdürlük adresi aģağıdaki gibidir: Yeni Havaalanı Caddesi No: 40, Çiğli-Ġzmir ġirket in finansal tabloları, yönetim kurulu tarafından onaylanmıģ ve 28 Aralık 2011 tarihinde yayınlanması için yetki verilmiģtir. 2. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR ġirket in hesap dönemi 11 Ağustos 2005 tarih ve 12 no lu Yönetim Kurulu kararı çerçevesinde yapılan baģvurular ile bağlantılı olarak T.C. Maliye Bakanlığı Gelirler Genel Müdürlüğü nün 1 Ocak - 31 Aralık olan hesap döneminin 1 Mart - 28 ġubat olarak değiģtirilmesine izin veren 22 Ağustos 2005 tarih ve sayılı yazısı çerçevesinde tadil edilmiģtir. Buna göre hesap dönemi her yılın Mart ayının 1. günü baģlar ve ġubat ayının son günü sona erer. 2.1 Sunuma ĠliĢkin Temel Esaslar ġirket, yasal defterlerini ve kanuni finansal tablolarını Türk Ticaret Kanunu ( TTK ) ve vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta ve hazırlamaktadır. Sermaye Piyasası Kurulu ( SPK ) Seri: XI No: 29 sayılı Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya ĠliĢkin Esaslar Tebliğ ile iģletmeler tarafından düzenlenecek finansal raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına iliģkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu Tebliğ, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra baģlayan hesap dönemlerine ait ilk ara finansal tablolardan geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiģtir ve bu Tebliğ ile birlikte Seri: XI. No: 25 "Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ" yürürlükten kaldırılmıģtır. Bu tebliğe istinaden, iģletmeler finansal tablolarını Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle Uluslararası Finansal Raporlama Standartları ( UMS/UFRS ) na göre hazırlamaları gerekmektedir. Ancak Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS nin Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu ( UMSK ) tarafından yayımlananlardan farkları Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu ( TMSK ) tarafından ilan edilinceye kadar UMS/UFRS ler uygulanacaktır. Bu kapsamda, benimsenen standartlara aykırı olmayan, TMSK tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları ( TMS/TFRS ) esas alınacaktır. 6

9 2. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı) 2.1 Sunuma İlişkin Temel Esaslar (devamı) Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS nin UMSK tarafından yayımlananlardan farkları TMSK tarafından ilan edilinceye kadar, finansal tablolar SPK Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği çerçevesinde UMS/UFRS ye göre hazırlanmaktadır. ĠliĢikteki finansal tablolar ve dipnotlar, SPK tarafından 14 Nisan 2008 tarihli duyuru ile uygulanması zorunlu kılınan formatlara uygun olarak sunulmuģtur. Bu kapsamda geçmiģ dönem finansal tablolarında bazı sınıflamalar yapılmıģtır. SPK, halka açık Ģirketlerin UMS 34 Ara Mali Tablolar standardı uyarınca ara dönem mali tablolarının sunumunda tam set veya özet sunumun uygulanabilmesine izin vermiģtir. Buna bağlı olarak ġirket, 27 Kasım 2011 tarihi itibari ile hazırlanan ara dönem finansal tablolarını özet sunumu tercih ederek hazırlamıģtır. Bu tebliğe istinaden UMS/UFRS ye uygun olarak hazırlanan yıllık finansal tabloların içermesi gerekli açıklama ve dipnotlar UMS 34 uyarınca özetlenmiģ veya yer verilmemiģtir. Ekteki özet finansal tablolar, 28 ġubat 2011 tarihli bağımsız denetimden geçmiģ bilanço ve ekli dipnotları ile birlikte okunmalıdır. Ara dönem finansal sonuçları tek baģına dönem sonu sonuçlarının bir göstergesi olmazlar. Kullanılan Para Birimi ġirket in her iģletmesinin kendi finansal tabloları faaliyette bulundukları temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuģtur. Her iģletmenin finansal durumu ve faaliyet sonuçları, ġirket in geçerli para birimi olan ve finansal tablolar için sunum para birimi olan TL cinsinden ifade edilmiģtir. Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi SPK nın 17 Mart 2005 tarih ve 11/367 sayılı kararı uyarınca, Türkiye'de faaliyette bulunan ve SPK Muhasebe Standartları'na (UMS/UFRS uygulamasını benimseyenler dahil) uygun olarak finansal tablo hazırlayan Ģirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasına son verilmiģtir. Buna istinaden, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren UMSK tarafından yayımlanmıģ 29 No lu Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama Standardı ( UMS/TMS 29 ) uygulanmamıģtır. 2.2 Muhasebe Politikalarındaki DeğiĢiklikler Muhasebe politikalarında yapılan önemli değiģiklikler geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir. 2.3 Muhasebe Tahminlerindeki DeğiĢiklikler ve Hatalar Muhasebe tahminlerindeki değiģiklikler, yalnızca bir döneme iliģkin ise, değiģikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere iliģkin ise, hem değiģikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemlerde, ileriye yönelik olarak uygulanır. ġirket in bu dönem içerisinde muhasebe tahminlerinde önemli bir değiģikliği olmamıģtır. Tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir. 2.4 KarĢılaĢtırmalı Bilgiler Ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi Finansal tablolardaki sayısal veriler önceki dönemle karģılaģtırmalı olarak sunulmuģtur. Finansal tabloların kalemlerinin gösterimi veya sınıflandırılması değiģtiğinde karģılaģtırılabilirliği sağlamak amacıyla, önceki dönem finansal tabloları da buna uygun olarak yeniden sınıflandırılır ve bu hususlara iliģkin olarak açıklama yapılır. Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, ġirket in finansal tabloları önceki dönemle karģılaģtırmalı hazırlanmaktadır. ġirket, 27 Kasım 2011 tarihi itibariyle hazırlanmıģ bilançosunu 28 ġubat 2011 tarihi itibariyle hazırlanmıģ bilançosu ile, 1 Mart - 27 Kasım 2011 hesap dönemine ait kapsamlı zarar tablosunu, 29 Ağustos-27 Kasım 2011, 1 Mart - 28 Kasım 2010, 30 Ağustos-28 Kasım 2010 hesap dönemlerine ait kapsamlı zarar tablosu ile karģılaģtırmalı olarak düzenlemiģtir. ġirket, ayrıca 1 Mart- 27 Kasım 2011 hesap dönemine ait nakit akım tablosu ve özkaynak değiģim tablosunu 1 Mart-28 Kasım 2010, hesap dönemine ait nakit akım tablosu ve özkaynak değiģim tablosu ile karģılaģtırmalı olarak düzenlemiģtir. 7

10 2. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı) 2.4 KarĢılaĢtırmalı Bilgiler Ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi (devamı) ġirket in 27 Kasım 2011 ve 28 ġubat 2011 tarihleri itibariyle hazırlanmıģ bilançosu ve 1 Mart - 27 Kasım 2011 ve 29 Ağustos-27 Kasım 2011, 1 Mart - 28 Kasım 2010, 30 Ağustos-28 Kasım 2010 hesap dönemlerine ait kapsamalı gelir tablosu, nakit akım tablosu ve özkaynak değiģim tablosu da SPK nın 9 Nisan 2008 tarihinde yayımlamıģ olduğu Seri XI, No:29 Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya ĠliĢkin Esaslar Tebliği ( Tebliğ ) esas alınarak hazırlanmıģtır. ġirket yönetimi, Not 14 te açıklandığı üzere cari dönemde karģılaģtırmalı olarak sunduğu kapsamlı zarar tablosunu geçmiģe dönük olarak yeniden düzenlemiģtir. 2.5 Yeni ve Revize EdilmiĢ Uluslararası Finansal Raporlama Standartları AĢağıdaki yeni ve güncellenmiģ standartlar ve yorumlar dıģında, 27 Kasım 2011 tarihi itibariyle hazırlanan finansal tablolar, 28 ġubat 2011 tarihi itibariyle hazırlanan finansal tablolar ile tutarlı olarak hazırlanmıģtır. a) 2011 yılından itibaren geçerli olup, ġirket in finansal tablolarını etkilemeyen standartlar, mevcut standartlara getirilen değiģiklikler ve yorumlar UMS 1 Finansal Tabloların Sunumu (2010 yılında yayınlanan UFRS lerde Yapılan ĠyileĢtirmeler in bir kısmı olarak) UMS 1 e yapılan değiģiklik, ġirket in diğer kapsamlı gelir kalemleri ile ilgili gerekli analizini özkaynak hareket tablosunda veya dipnotlarda verebileceğine açıklık getirmektedir. UFRS 7 Finansal Araçlar: Açıklamalar (2010 yılında yayınlanan UFRS lerde Yapılan ĠyileĢtirmeler in bir kısmı olarak) Bu değiģiklik, finansal tablo kullanıcılarının finansal araçlardan kaynaklanan risklerin niteliği ve düzeyi hakkında genel bir resim çizmesi açısından sayısal açıklamalar kapsamında niteliksel açıklamalarda bulunulmasını teģvik etmektedir. DeğiĢiklik ayrıca, kredi riski ve bilanço tarihi itibariyle elde tutulan teminatlarla ilgili yapılması gereken açıklama düzeyini belirtirken, koģulları yeniden görüģülmüģ bulunan alacaklarla ilgili verilen dipnot gerekliliğini kaldırmıģtır. UMS 24 (2009) İlişkili Taraf Açıklamaları Kasım 2009 da UMS 24 ĠliĢkili Taraf Açıklamaları güncellenmiģtir. Standarda yapılan güncelleme, devlet iģletmelerine, yapılması gereken dipnot açıklamalarına iliģkin kısmi muafiyet sağlamaktadır. Bu güncellenen standardın, 1 Ocak 2011 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemlerde uygulanması zorunludur. UMS 32 (DeğiĢiklikler) Finansal Araçlar: Sunum ve UMS 1 Finansal Tabloların Sunumu UMS 32 ve UMS 1 standartlarındaki değiģiklikler, 1 ġubat 2010 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerlidir. Bu değiģiklikler finansal tablo hazırlayan bir iģletmenin fonksiyonel para birimi dıģındaki bir para birimini kullanarak ihraç ettiği hakların (haklar, opsiyonlar ya da teminatlar) muhasebeleģtirilme iģlemleri ile ilgilidir. Önceki dönemlerde bu tür haklar, türev yükümlülükler olarak muhasebeleģtirilmekteydi ancak bu değiģiklikler, belirli Ģartların karģılanması doğrultusunda, bu tür ihraç edilen hakların opsiyon kullanım fiyatı için belirlenen para birimine bakılmaksızın, özkaynak olarak muhasebeleģtirilmesi gerektiğini belirtmektedir. UFRS 1 (değiģiklikler) UFRS nin İlk Olarak Uygulanması Diğer İstisnai Durumlar 1 Temmuz 2010 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerli olan UFRS 1 standardındaki değiģiklikler, UFRS 7 gerçeğe uygun değer açıklamalarının karģılaģtırmalı sunumu açısından UFRS leri ilk kullanan iģletmelere sınırlı muafiyet getirmektedir. 8

11 2. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı) 2.5 Yeni ve Revize EdilmiĢ Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı) (a) 2011 yılından itibaren geçerli olup, ġirket in finansal tablolarını etkilemeyen standartlar, mevcut standartlara getirilen değiģiklikler ve yorumlar (devamı) UFRYK 14 (DeğiĢiklikler) Asgari Fonlama Gerekliliğinin Peşin Ödenmesi UFRYK 14 yorumunda yapılan değiģiklikler 1 Ocak 2011 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerlidir. TanımlanmıĢ fayda emeklilik planına asgari fonlama katkısı yapması zorunlu olan ve bu katkıları peģin ödemeyi tercih eden iģletmeler bu değiģikliklerden etkilenecektir. Bu değiģiklikler uyarınca, isteğe bağlı peģin ödemelerden kaynaklanan fazlalık tutarı varlık olarak muhasebeleģtirilir. UFRYK 19 Finansal Yükümlülüklerin Özkaynak Araçları Kullanılarak Ödenmesi UFRYK 19, 1 Temmuz 2010 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerlidir. UFRYK 19 sadece bir yükümlülüğünün tamamını ya da bir kısmını ödemek amacıyla özkaynak araçları ihraç eden iģletmelerin kullanacağı muhasebe uygulamalarına açıklık getirir. UFRYK 20, Yerüstü Maden ĠĢletmelerinde Üretim AĢamasındaki Harfiyat (Dekapaj) Maliyetleri 19 Ekim 2011 tarihinde UMSK yerüstü maden iģletmelerinde üretim aģamasındaki harfiyat maliyetlerinin muhasebeleģtirilmesine açıklık getiren UFRYK 20 Yerüstü Maden ĠĢletmelerinde Üretim AĢamasındaki Harfiyat (Dekapaj) Maliyetleri yorumunu yayınlamıģtır. Mayıs 2010, Yıllık ĠyileĢtirmeler UMSK, yukarıdaki değiģikliklere ve yeniden güncellenen standartlara ek olarak, Mayıs 2010 tarihinde aģağıda belirtilen ve baģlıca 5 standardı/yorumu kapsayan konularda açıklamalarını yayınlamıģtır: UFRS 1 Uluslararası Finansal Raporlama Standartlarının Ġlk Olarak Uygulanması; UFRS 3 ĠĢletme BirleĢmeleri; UMS 27 Konsolide ve Konsolide Olmayan Finansal Tablolar; UMS 34 Ara Dönem Finansal Raporlama; ve UFRYK 13 MüĢteri Bağlılık Programları. 1 Temmuz 2010 tarihinde veya bu tarih sonrasında geçerli olan UFRS 3 ve UMS 27 deki değiģiklikler haricindeki tüm diğer değiģiklikler, erken uygulama opsiyonu ile birlikte, 1 Ocak 2011 tarihinde veya bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemlerden itibaren geçerlidir. Söz konusu standartlar, değiģiklikler ve yorumların ġirket in finansal performansı veya finansal durumuna önemli bir etkisi olmamıģtır. (b) Henüz yürürlüğe girmemiģ ve ġirket tarafından erken uygulaması benimsenmemiģ standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değiģiklikler ve yorumlar UFRS 1 (değiģiklikler) UFRS nin Ġlk Olarak Uygulanması Diğer Ġstisnai Durumlar 20 Aralık 2010 tarihinde, UFRS standartlarını ilk kez uygulayacak olan mali tablo hazırlayıcılarına UFRS ye geçiģ dönemi öncesinde ortaya çıkan iģlemlerin yeniden yapılandırılmasında kolaylık sağlanması ve ilk kez UFRS ye göre mali tablo hazırlayan ve sunan Ģirketlerden yüksek enflasyonist ortamdan yeni çıkanları için açıklayıcı bilgi sağlamak amacıyla UFRS 1 e ilave değiģiklikler getirilmiģtir. Bu değiģiklikler 1 Temmuz 2011 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerli olacaktır. ġirket halihazırda UFRS ye uygun finansal tablo hazırladığından bu değiģiklikler ġirket için geçerli değildir. 9

12 2. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı) 2.5 Yeni ve Revize EdilmiĢ Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı) (b) Henüz yürürlüğe girmemiģ ve ġirket tarafından erken uygulaması benimsenmemiģ standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değiģiklikler ve yorumlar (devamı) UFRS 7 Finansal Araçlar: Açıklamalar UFRS 7 Finansal Araçlar: Açıklamalar standardı bilanço dıģı faaliyetler ile ilgili yapılan kapsamlı inceme çalıģmalarının bir parçası olarak Ekim 2010 tarihinde değiģtirilmiģtir. Bu değiģiklikler, mali tablo kullanıcılarının finansal varlıklara iliģkin devir iģlemlerini ve devri gerçekleģtiren iģletmede kalan risklerin yaratabileceği etkileri anlamasına yardımcı olacaktır. Ayrıca bu değiģiklikler uyarınca, oransız devir iģlemlerinin raporlama dönemi sonunda gerçekleģtirilmesi halinde daha fazla açıklama yapılması gerekmektedir. Bu değiģiklikler 1 Temmuz 2011 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerli olacaktır. ġirket, bu standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluģabilecek etkileri henüz değerlendirmemiģtir. UFRS 9 Finansal Araçlar: Sınıflandırma ve Ölçme Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (UMSK), Kasım 2009 da UFRS 9 un finansal araçların sınıflandırılması ve ölçümü ile ilgili birinci kısmını yayımlamıģtır. UFRS 9, UMS 39 Finansal Araçlar: MuhasebeleĢtirme ve Ölçme nin yerine kullanılacaktır. Bu Standart, finansal varlıkların, iģletmenin finansal varlıklarını yönetmede kullandığı model ve sözleģmeye dayalı nakit akıģ özellikleri baz alınarak sınıflandırılmasını ve daha sonra gerçeğe uygun değer veya itfa edilmiģ maliyetle değerlenmesini gerektirmektedir. Bu yeni standardın, 1 Ocak 2013 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemlerde uygulanması zorunludur. ġirket, bu standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluģabilecek etkileri henüz değerlendirmemiģtir. UMS 12 Gelir Vergisi UMS 12 Gelir Vergisi standardı, Aralık 2010 tarihinde değiģikliğe uğramıģtır. UMS 12 uyarınca varlığın defter değerinin kullanımı ya da satıģı sonucu geri kazanılıp, kazanılmamasına bağlı olarak varlıkla iliģkilendirilen ertelenmiģ vergisini hesaplaması gerekmektedir. Varlığın UMS 40 Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller standardında belirtilen gerçeğe uygun değer yöntemi kullanılarak kayıtlara alındığı durumlarda, defter değerinin geri kazanılması iģlemi varlığın kullanımı ya da satıģı ile olup olmadığının belirlenmesi zorlu ve subjektif bir karar olabilir. Standarda yapılan değiģiklik, bu durumlarda varlığın geri kazanılmasının satıģ yoluyla olacağı tahmininin seçilmesini söyleyerek pratik bir çözüm getirmiģtir. Bu değiģiklikler 1 Ocak 2012 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerli olacaktır. ġirket, bu standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluģabilecek etkileri henüz değerlendirmemiģtir. UFRS 10 Konsolide Mali Tablolar UFRS 10 standardı, konsolidasyon ile ilgili açıklamaların yer aldığı UMS 27 Konsolide ve Bireysel Mali Tablolar ile UFRYK 12 Konsolidasyon Özel Amaçlı ĠĢletmeler standartlarının yerine getirilmiģtir. Bu standart, konsolidasyona tabi olan iģletmelerin doğasına bakılmaksızın ( örneğin; oy çoğunluğuna ya da genellikle özel amaçlı iģletmelerdeki gibi diğer sözleģmeye bağlı düzenlemelere bağlı olarak kontrol edilen iģletme olup, olmadığına bakılmaksızın) kontrol esasına bağlı olan tüm iģletmeler için tek bir konsolidasyon modelinin kullanılmasını öngörmektedir. UFRS 10 kapsamında kontrol, ana Ģirketin 1) konsolidasyona tabi olan iģletme üzerinde gücünün olup olmadığı; 2) konsolidasyona tabi olan iģletmeye katılımıyla herhangi bir getiri elde edip, etmeyeceği; ve 3) konsolidasyona tabi olan iģletme üzerinde elde edilecek getirilerin tutarını etkileyebilecek gücünün olup, olmadığına göre belirlenir. Bu değiģiklikler 1 Ocak 2013 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerli olacaktır. ġirket, bu standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluģabilecek etkileri henüz değerlendirmemiģtir. 10

13 2. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı) 2.5 Yeni ve Revize EdilmiĢ Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı) (b) Henüz yürürlüğe girmemiģ ve ġirket tarafından erken uygulaması benimsenmemiģ standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değiģiklikler ve yorumlar (devamı) UFRS 11 Ortak Düzenlemeler UMS 31 ĠĢ Ortaklıklarındaki Paylar standardının yerine getirilen UFRS 11 standardında ortak düzenlemeler için getirilen yeni muhasebe gerekliliklerine yer verilmiģtir. MüĢterek kontrol altındaki iģletmelerin muhasebe iģlemlerinde kullanılan oransal konsolidasyon yöntemi opsiyonu bu Standart uyarınca kaldırılmıģtır. UFRS 11 standardı ayrıca müģterek kontrol altında olan varlıkların ortak faaliyetler ile ortak giriģimler olarak ayrılması iģlemini de ortadan kaldırmıģtır. Ortak faaliyet, müģterek kontrolü olan tarafların varlık haklarının ve yükümlülük zorunluluklarının olduğu ortak bir düzenlemedir. Ortak giriģim ise, müģterek kontrolü olan tarafların net varlık haklarına sahip olduğu ortak bir düzenlemedir. Bu değiģiklikler 1 Ocak 2013 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerli olacaktır. ġirket, bu standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluģabilecek etkileri henüz değerlendirmemiģtir. UFRS 12 Diğer ĠĢletmede Bulunan Paylara ĠliĢkin Açıklamalar UFRS 12, bir iģletmenin katılımının olduğu Ģirketlere ait olan konsolide ve konsolide olmayan mali tablolara iliģkin ileri düzeyde açıklamalar getirmiģtir. Bu standardın amacı; mali tablo kullanıcılarının kontrol esasını, konsolide varlık ve yükümlülükler üzerinde olabilecek kısıtlamaları, konsolide olmayan Ģirketlere katılımdan kaynaklanabilecek riskleri, ve kontrol gücü olmayan pay sahiplerinin konsolide Ģirket faaliyetlerine katılımını değerlendirebilmesi açısından bilgi sağlamaktır. Bu değiģiklikler 1 Ocak 2013 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerli olacaktır. ġirket, bu standardın uygulanması sonucunda finansal tablolarında oluģabilecek etkileri henüz değerlendirmemiģtir. UMS 27 Bireysel Mali Tablolar (2011) Bireysel mali tablolara iliģkin olarak öngörülen gerekliliklerde herhangi bir değiģiklik yapılmamıģ ve buradaki bütün açıklamalar yeniden düzenlenen UMS 27 standardına ilave edilmiģtir. UMS 27 standardındaki diğer bilgiler ise UFRS 10 standardında yer alanlar ile değiģtirilmiģtir. UMS 28 ĠĢtiraklerdeki ve Ortak GiriĢimlerdeki Yatırımlar (2011) UMS 28, UFRS 10, UFRS 11 ve UFRS 12 standartlarının yayınlanmasıyla birlikte yeniden düzenlenmiģtir. UFRS 13 Gerçeğe Uygun Değer Hesaplamaları UMSK, UFRS ler kapsamında gerçeğe uygun değer ölçümünün kullanılmasını belirten açıklamalarını rehber niteliğinde tek bir kaynakta toplamak amacıyla UFRS 13 Gerçeğe Uygun Değer Hesaplamaları standardını 12 Mayıs 2011 tarihinde yayınlamıģtır. Bu standart, gerçeğe uygun değer tanımını yaparken, gerçeğe uygun değer hesaplamaları ile ilgili verilecek açıklama gerekliliklerini de belirtir. Bu standartta gerçeğe uygun değer hesaplamalarının gerekli olduğu durumlara açıklık getirilmez; ancak bir baģka standardın öngördüğü durumlarda gerçeğe uygun değerin nasıl hesaplanacağı ile ilgili açıklamalara yer verilir. Bu değiģiklikler 1 Ocak 2013 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerli olacaktır. ġirket, yapılan bu değiģikliklerin uygulanması sonucu ortaya çıkacak etkileri henüz değerlendirmemiģtir. UMS 1 Finansal Tabloların Sunumu (2011) Diğer Kapsamlı Gelir Kalemlerinin Sunumu UMS 1 standardında yapılan değiģiklikler diğer kapsamlı gelir içinde yer alan kalemlerin sunumu ve diğer kapsamlı gelir içinde sınıflandırılması konusunda açıklayıcı bilgilere yer verir. Bu değiģiklikler 1 Temmuz 2012 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerli olacaktır. ġirket, yapılan bu değiģikliklerin uygulanması sonucu ortaya çıkacak etkileri henüz değerlendirmemiģtir. 11

14 2. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı) 2.5 Yeni ve Revize EdilmiĢ Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı) (b) Henüz yürürlüğe girmemiģ ve ġirket tarafından erken uygulaması benimsenmemiģ standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değiģiklikler ve yorumlar (devamı) UMS 19 Çalışanlara Sağlanan Faydalar (2011) ( Değişiklikler ) UMS 19 standardında yapılan değiģiklikler, tanımlanmıģ fayda planları ve kıdem tazminatı ile ilgili muhasabe iģlemlerine değiģiklik getirmektedir. Bu değiģiklikler 1 Ocak 2013 tarihinde ya da bu tarih sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerli olacaktır. ġirket, yapılan bu değiģikliklerin uygulanması sonucu ortaya çıkacak etkileri henüz değerlendirmemiģtir. 2.6 Önemli Muhasebe Değerlendirme, Tahmin ve Varsayımları Ara dönem özet finansal tabloların hazırlanması, bilanço tarihi itibariyle raporlanan varlıklar ve yükümlülüklerin tutarlarını, Ģarta bağlı varlıkların ve yükümlülüklerin açıklamasını ve hesap dönemi boyunca raporlanan gelir ve giderlerin tutarlarını etkileyebilecek tahmin ve varsayımların kullanılmasını gerektirmektedir. Bu tahmin ve varsayımlar, ġirket yönetiminin mevcut olaylar ve iģlemlere iliģkin en iyi bilgilerine dayanmasına rağmen, fiili sonuçlar varsayımlardan farklılık gösterebilir. ġirket in önemli muhasebe varsayım ve tahminleri Ģunlardır: Ertelenmiş Vergi ġirket, vergiye esas yasal finansal tabloları ile UFRS ye göre hazırlanmıģ finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiģ vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebeleģtirmektedir. ErtelenmiĢ vergi varlıklarının kısmen ya da tamaman geri kazanilabilir tutarı mevcut koģullar altında tahmin edilmiģtir. Değerlendirme sırasında, gelecekteki kar projeksiyonları, cari dönemlerde oluģan zararlar, kullanılmamıģ zararların ve diğer vergi varlıklarının son kullanılabileceği tarihler ve gerektiğinde kullanılabilecek vergi planlama stratejileri göz önünde bulundurulmuģtur. Elde edilen veriler ıģığında, ġirket in gelecekte elde edilecek vergiye tabi kar ertelenmiģ vergi varlıklarının tamamını karģılamaya yetmiyorsa, ertelenmiģ vergi varlığının tamamı ve bir kısmına karģılık ayrılır. ġirket, gelecekteki kar projeksiyonlarını değerlendirerek kullanabileceği ertelenmiģ vergi varlığını tahmin etmiģ ve bu tutarlar üzerinden ertelenmiģ vergi varlığı hesaplamıģtır. Karşılıklar ġirket in geçmiģ olaylar sonucunda, elinde bulundurduğu yasal ya da yaptırıcı bir yükümlülüğün mevcut bulunması ve bu yükümlülüğü yerine getirmek amacıyla geleceğe yönelik bir kaynak çıkıģının muhtemel olduğu, ayrıca ödenecek miktarın güvenilir bir Ģekilde tahmin edilebildiği durumlarda ayrılmaktadır. ġirket lehine ve aleyhine açılmıģ ve halihazırda devam eden muhtelif davalar bulunmaktadır. ġirket yönetimi, her dönem sonunda bu davaların olası sonuçlarını ve finansal etkisini değerlendirmekte ve bu değerlendirme sonucunda olası yükümlülüklere karģı gerekli görülen karģılıklar ayrılmaktadır. Stok değer düşüklüğü ġirket, stok değer düģüklüğünü geçmiģ tecrübelerine dayanarak yavaģ hareket gören stoklardaki istatistiki etkisi ve stokların net gerçekleģebilir değerini göz önünde bulundurularak hesaplamaktadır. Maddi duran varlıkların faydalı ömürleri ġirket, maddi duran varlıkların faydalı ömürleri dikkate alarak amortisman ayırmaktadır. 12

15 3. ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI ĠliĢkili taraflardan ticari alacaklar 27 Kasım ġubat 2011 Tesco Internatıonal Clothing Brand S.R.O Tesco International Sourcing Ltd Tesco International Services Ltd Tesco Stores Ltd Diğer ĠliĢkili taraflardan diğer alacaklar 27 Kasım ġubat 2011 Tesco PLC ĠliĢkili taraflara kısa vadeli ticari borçlar 27 Kasım ġubat 2011 Tesco International Clothing Brands R.O Tesco International Services Ltd Dunnhumby Ltd Diğer ĠliĢkili taraflara kısa vadeli diğer borçlar 27 Kasım ġubat 2011 Tesco Stores Ltd ġubat 2011 tarihi itibariyle Tesco Stores Ltd. ye olan borçlar, söz konusu Ģirketten alınan TL ve TL lik kredilerin ana paraları ve TL tutarındaki faiz tahakkuklarından oluģmaktadır. Söz konusu borçlar, Not 8 de açıklanan sermaye artıģı ile birlikte, öncelikli olarak Tesco Stores Ltd. den Tesco PLC ye devredilmiģ, daha sonra Tesco PLC tarafından yapılan sermaye artıģına istinaden kalan borç bakiyesi mahsup edilmiģtir. ĠliĢkili taraflara uzun vadeli diğer borçlar 27 Kasım ġubat 2011 Tesco PLC Tesco PLC ye olan borç, söz konusu Ģirketten alınan toplam TL tutarında 2 Ekim 2058 vadeli, faizsiz krediden oluģmaktadır. 13

16 3. ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI (devamı) 1 Mart- 29 Ağustos- 1 Mart- 30 Ağustos- ĠliĢkili Ģirketlerden mal alımları 27 Kasım Kasım Kasım Kasım 2010 Tesco International Sourcing Ltd Tesco Stores Ltd Mart- 29 Ağustos- 1 Mart- 30 Ağustos- ĠliĢkili Ģirketlerden hizmet alımları 27 Kasım Kasım Kasım Kasım 2010 Tesco Stores Ltd Dunnhumby Ltd Tesco International Services Ltd Tesco PLC Tesco Hindustan Service Centre Private Ltd Diğer Mart- 29 Ağustos- 1 Mart- 30 Ağustos- ĠliĢkili Ģirketlere hizmet satıģları 27 Kasım Kasım Kasım Kasım 2010 Tesco International Services Ltd Tesco Stores Ltd Tesco International Clothing Brand S.R.O Diğer Mart- 29 Ağustos- 1 Mart- 30 Ağustos- ĠliĢkili taraflara finansman giderleri 27 Kasım Kasım Kasım Kasım 2010 Tesco Stores Ltd Cari dönemde, üst düzey yönetime sağlanan ücret ve benzeri menfaatlerin detayı Ģu Ģekildedir; 1 Mart- 29 Ağustos- 1 Mart- 30 Ağustos- 27 Kasım Kasım Kasım Kasım 2010 Kısa vadeli faydalar Prim ödemeleri ĠĢten ayrılma sonrası sağlanan faydalar Diğer uzun vadeli faydalar

17 4. YATIRIM AMAÇLI GAYRĠMENKULLER Arazi ve Arsalar Binalar Toplam Maliyet değeri 1 Mart 2011 açılıģ bakiyesi Transferler Kasım 2011 kapanıģ bakiyesi BirikmiĢ amortismanlar 1 Mart 2011 açılıģ bakiyesi - (13.507) (13.507) Dönem gideri - ( 4.064) (4.064) 27 Kasım 2011 kapanıģ bakiyesi - (17.571) (17.571) 27 Kasım 2011 itibariyle net defter değeri ġubat 2011 itibariyle net defter değeri Arazi ve Arsalar Binalar Toplam Maliyet değeri 1 Mart 2010 açılıģ bakiyesi Alımlar Kasım 2010 kapanıģ bakiyesi BirikmiĢ amortismanlar 1 Mart 2010 açılıģ bakiyesi - (8.999) (8.999) Dönem gideri - (3.191) (3.191) 28 Kasım 2010 kapanıģ bakiyesi - (12.190) (12.190) 28 Kasım 2010 itibariyle net defter değeri

18 5. MADDĠ DURAN VARLIKLAR Arazi ve arsalar Yeraltı ve yerüstü düzenleri Tesis, makine ve cihazlar TaĢıtlar DemirbaĢlar Özel maliyetler Yapılmakta olan yatırımlar Binalar Toplam Maliyet Değeri 1 Mart 2011 itibariyle açılıģ bakiyesi Alımlar Transferler (*) ( ) (15.587) ÇıkıĢlar (1.352) (320) (1.640) (1.050) - (4.362) 27 Kasım 2011 itibariyle kapanıģ bakiyesi BirikmiĢ Amortismanlar 1 Mart 2011 itibariyle açılıģ bakiyesi - (862) (34.459) (57.169) (6.207) (80.246) (34.081) - ( ) Dönem gideri - (204) (8.006) (16.080) (1.333) (19.315) (9.899) - (54.837) ÇıkıĢlar Kasım 2011 itibariyle kapanıģ bakiyesi - (1.066) (42.465) (72.179) (7.220) (98.002) (43.713) - ( ) 27 Kasım 2011 itibariyle net defter değeri ġubat 2011 itibariyle net defter değeri (*) 1 Mart Kasım 2011 döneminde Maddi Duran Varlıklar hesabından TL Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller (Not 4) ve 191 TL Maddi Olmayan Duran Varlıklar hesaplarına transfer olmuģtur. 16

19 5. MADDĠ DURAN VARLIKLAR (devamı) Arazi ve arsalar Yeraltı ve yerüstü düzenleri Tesis, makine ve cihazlar TaĢıtlar DemirbaĢlar Özel maliyetler Yapılmakta olan yatırımlar Binalar Toplam Maliyet Değeri 1 Mart 2010 itibariyle açılıģ bakiyesi Alımlar Transferler ( ) (61.239) ÇıkıĢlar (43) (113) (644) (770) - (1.571) 28 Kasım 2010 itibariyle kapanıģ bakiyesi BirikmiĢ Amortismanlar 1 Mart 2010 itibariyle açılıģ bakiyesi - (604) (25.300) (38.447) (4.391) (56.062) (22.712) - ( ) Dönem gideri - (190) (5.780) (13.734) (1.418) (18.090) (7.877) - (47.090) ÇıkıĢlar Kasım 2010 itibariyle kapanıģ bakiyesi - (794) (31.080) (52.165) (5.734) (73.926) (30.469) - ( ) 28 Kasım 2010 itibariyle net defter değeri

20 5. MADDĠ DURAN VARLIKLAR (devamı) Maddi duran varlıklara ait amortisman süreleri aģağıdaki gibidir: Yeraltı ve yerüstü düzenleri Binalar Tesis, makina ve cihazlar TaĢıtlar DemirbaĢlar Özel maliyetler Faydalı Ömür 5-40 yıl 50 yıl 3-40 yıl 4-10 yıl 5-50 yıl 5-40 yıl TL tutarındaki cari dönem amortisman ve itfa payı giderleri genel yönetim giderlerine dahil edilmiģtir (1 Mart Kasım 2010: TL). 27 Kasım 2011 itibariyle, ġirket in yatırım amaçlı gayrimenkullerin üzerinde TL (28 ġubat 2011: TL) ipotek bulunmaktadır. 6. FĠNANSAL BORÇLAR 27 Kasım ġubat 2011 TL krediler TL spot krediler faizsiz ġubat 2011 itibariyle kısa vadeli TL kredilerin ağırlıklı ortalama faiz oranı yıllık %7,23 olup, vadeleri 6 ay içerisindedir. Kısa vadeli faizsiz spot kredilerin vadeleri 5 gün (28 ġubat 2011: 3 gün) içerisindedir. Söz konusu kredilerin makul değerlerinin taģınan değerlerine yaklaģık olduğu tahmin edilmektedir. 7. TĠCARĠ BORÇLAR 27 Kasım ġubat 2011 Ticari borçlar ĠliĢkili taraflara ticari borçlar (Not 3) Satıcılara borçlar ticari mal alımlarından ve yapılmakta olan maddi duran varlık yatırımlarından kaynaklanmaktadır. 27 Kasım 2011 tarihi itibariyle kısa vadeli ticari borçların ortalama vadeleri 2 aydır (28 ġubat 2011: 2 ay). 18

21 8. ÖZKAYNAKLAR 27 Kasım 2011 ve 28 ġubat 2011 itibariyle sermaye yapısı aģağıdaki gibidir: Ortaklar (%) 27 Kasım 2011 (%) 28 ġubat 2011 Tesco PLC 95, , Diğer 4, , Nominal sermaye ġirket in 27 Kasım 2011 itibariyle sermayesi TL olup (28 ġubat 2011: TL) her biri 1 TL değerinde adet (28 ġubat 2011: adet) paya bölünmüģtür. Paylar A ve B olarak iki gruba ayrılmıģtır. 27 Kasım 2011 ve 28 ġubat 2011 itibariyle sermaye enflasyon düzeltmesi aģağıdaki gibidir: 28 Ağustos ġubat 2011 Sermaye enflasyon düzeltmesi farkları ġirket in TL kayıtlı sermaye tavanı içerisinde, TL olan nominal sermayesi TL (% 56,23 oranında) nakit olarak artırılarak TL'ye çıkarılmıģtır. Artırım sırasında mevcut ortakların rüçhan hakları, nominal değeri 1 TL olan beher hisse için toplam 8,43 TL karģılığında, tarihleri arasında primli olarak kullandırılmıģtır. Rüçhan haklarının kullanılmasından sonra kalan paylar, Ġstanbul Menkul Kıymetler Borsası Birincil Piyasada 1 TL nominal değerli 1 pay için 8,44 TL fiyattan tarihleri arasında halka arz edilmiģtir. 4 Ekim 2011 tarihi itibariyle sermaye artırımına konu tüm hisselerin satıģ iģlemi tamamlanmıģtır. Sözkonusu sermaye artırımından TL tutarında nakit giriģi sağlanmıģtır. Sermaye Piyasası Kurulu tarafından verilen 24 Ekim 2011 Tarih 1901 sayılı, "Sermaye Artırımının Tamamlanmasına ĠliĢkin Belge" 27 Ekim 2011 tarihinde, müracaatımız sonucunda Ġzmir Ticaret Sicil Memurluğu tarafından tescil edilmiģtir. Bu itibarla, sermaye artırım iģlemi usulüne uygun olarak tamamlanmıģ ve çıkarılmıģ sermayemiz Türk Lirası olarak tescil edilmiģtir TL (28 ġubat 2011: TL) tutarındaki hisse senedi ihraç primi, ġirket in sermaye artıģı sırasındaki hisse senetlerinin fiyatı ile nominal değerleri arasındaki farkı temsil eder. 13 ġubat 2004 tarihli Olağanüstü Genel Kurul kararıyla yapılan değiģiklik sonrası ġirket in (A) Grubu hisseleri nama yazılıdır. (A) Grubu hisselere sahip hissedarlar ġirket in Pay Defteri ndeki kayıtlara uygun olarak belirlenir. ġirket in (B) Grubu hisseleri hamiline yazılı hisselerdir. Nama yazılı hisse senetleri ciro ve teslim edilmek suretiyle devredilirler. Hisselerin devri ancak Yönetim Kurulu nun söz konusu hisse devir iģlemine izin vermesi ve bunun ġirket in Pay Defteri ne kaydı halinde mümkündür. Yönetim Kurulu hiç bir gerekçe göstermeksizin hisse senedinin devrine izin vermemek ve izinsiz yapılan devirleri pay defterine kaydetmemek hakkına sahiptir. Ancak; a) (A) Grubu hissedarların hisselerini kanuni mirasçılarına devretmeleri, b) (A) Grubu hissedarların çoğunluğuna sahip oldukları Ģirketlere ve/ veya hükmi Ģahıs Ģirket ortaklarının kendilerinin çoğunluğuna sahip Ģahıs ve/veya Ģirketlere devretmeleri halinde bu hususların belge ile Yönetim Kurulu na tevsiki Ģartı ile Yönetim Kurulu nca Pay Defterine kaydedilir. 19

22 8. ÖZKAYNAKLAR (devamı) ġirket in iģleri ve idaresi Genel Kurul tarafından Türk Ticaret Kanunu nun hükümlerine göre hissedarlar arasından seçilecek en az dokuz üyeden oluģan bir Yönetim Kurulu tarafından yürütülür. Yönetim Kurulu Üyelerinin beģ adedi; (A) Grubu pay sahiplerinin çoğunluğunun göstereceği adaylar arasından seçilir. Yönetim Kurulu nun görev yapması sırasında herhangi bir nedenle bir üyelik açıldığı takdirde Türk Ticaret Kanunu nun 315. maddesi gereğince ilk Genel Kurul toplantısına kadar görev yapmak üzere, Yönetim Kurulu tarafından yeni bir üye seçilecektir. Yönetim Kurulu Üyeleri en çok üç yıl için seçilirler. Süresi sona eren Yönetim Kurulu Üyeleri yeniden seçilebilirler. Genel Kurul gerek görürse, Yönetim Kurulu Üyelerini her zaman değiģtirebilir. Ayrıca, olağan ve olağanüstü genel kurul toplantılarında (A) Grubu pay sahiplerinin her bir hisse için 100 oy hakkı bulunmaktadır. (B) Grubu hisselerine ise tanınan herhangi bir imtiyaz yoktur. 9. SATIġ GELĠRLERĠ VE SATIġLARIN MALĠYETĠ 1 Mart - 27 Kasım Ağustos - 27 Kasım Mart - 28 Kasım Ağustos - 28 Kasım 2010 Ticari mal satıģları Diğer satıģlar SatıĢ iskontoları (-) (944) (252) (418) (180) SatıĢ iadeleri (-) (6.247) (1.182) (2.124) (1.257) Net satıģlar SatıĢların maliyeti ( ) ( ) ( ) ( ) Brüt Kar ġirket in, diğer satıģlarından kaynaklanan gelirlerinin TL tutarındaki (1 Mart - 28 Kasım 2010: TL) kısmı kira gelirlerinden, geri kalan tutar ise satıcı ve taģeronlara sağladığı hizmetlerden oluģmaktadır. 20

23 10. YABANCI PARA POZİSYONU ġirket in yabancı para cinsinden parasal varlıklarının ve parasal yükümlülüklerin yabancı para dağılımı aģağıdaki gibidir: 27 Kasım 2011 TL KarĢılığı (Fonksiyonel Ġngiliz para birimi) ABD Doları Euro Sterlini 1. Ticari Alacak a. Parasal finansal varlıklar b. Parasal olmayan finansal varlıklar DÖNEN VARLIKLAR Diğer DURAN VARLIKLAR TOPLAM VARLIKLAR Ticari Borçlar Finansal Yükümlülükler a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler KISA VADELĠ YÜKÜMLÜLÜKLER TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER Bilanço dıģı türev araçların net varlık / yükümlülük pozisyonu a Aktif karakterli bilanço dıģı döviz cinsinden türev ürünlerin tutarı b. Pasif karakterli bilanço dıģı döviz cinsinden türev ürünlerin tutarı Net yabancı para varlık yükümlülük pozisyonu 360 (121) Parasal kalemler net yabancı para varlık / yükümlülük 360 (121) pozisyonu 15. Ġthalat

24 10. YABANCI PARA POZĠSYONU (devamı) 28 ġubat 2011 TL KarĢılığı (Fonksiyonel ABD Ġngiliz para birimi) Doları Euro Sterlini 1. Ticari Alacak a. Parasal finansal varlıklar b. Parasal olmayan finansal varlıklar DÖNEN VARLIKLAR Diğer DURAN VARLIKLAR TOPLAM VARLIKLAR Ticari Borçlar Finansal Yükümlülükler a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler KISA VADELĠ YÜKÜMLÜLÜKLER TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER Bilanço dıģı türev araçların net varlık / yükümlülük pozisyonu a Aktif karakterli bilanço dıģı döviz cinsinden türev ürünlerin tutarı b. Pasif karakterli bilanço dıģı döviz cinsinden türev ürünlerin tutarı Net yabancı para varlık yükümlülük pozisyonu (2.242) (1.077) 14. Parasal kalemler net yabancı para varlık / yükümlülük (2.242) (1.077) pozisyonu 15. Ġthalat Ġhracat

25 10. YABANCI PARA POZĠSYONU (devamı) Kur riskine duyarlılık ġirket, baģlıca ABD Doları, EURO ve Ġngiliz Sterlini cinsinden kur riskine maruz kalmaktadır. AĢağıdaki tablo ġirket in ABD Doları, EURO ve Ġngiliz Sterlini kurlarındaki %10 luk değiģime olan duyarlılığını göstermektedir. Kullanılan %10 luk oran, %10 luk sermaye taahhüdünün limitiyle sınırlı olması dolayısıyla Ģirket için mantıklı bir çıta oluģturmaktadır. ġirket in raporlama tarihinde maruz kaldığı kur riskine iliģkin duyarlılık analizleri, mali yılın baģlangıcındaki değiģikliğe göre belirlenir ve tüm raporlama dönemi boyunca sabit tutulur. Negatif tutar ABD Doları nın, EURO nun ve Ġngiliz Sterlini nin TL karģısında %10 luk değer artıģının net karda azalıģ etkisini ifade eder. 1 Mart Kasım 2011 Yabancı paranın değer kazanması Kar / (Zarar) Yabancı paranın değer kaybetmesi ABD Doları'nın TL karģısında % 10 değerlenmesi halinde 1 - ABD Doları net varlık / yükümlülüğü ( 23) ABD Doları riskinden korunan kısım (-) ABD Doları net etki (1 +2) ( 23) 23 Euro'nun TL karģısında % 10 değerlenmesi halinde 4 - Euro net varlık / yükümlülük 22 ( 22) 5 - Euro riskinden korunan kısım (-) Euro net etki (4+5) 22 ( 22) Ġngiliz Sterlini'nin TL karģısında % 10 değerlenmesi halinde 7 - Ġngiliz Sterlini net varlık / yükümlülük 37 ( 37) 8 - Ġngiliz Sterlini riskinden korunan kısım (-) Ġngiliz Sterlini net etki (7+8) 37 ( 37) Toplam ( ) 36 ( 36) 1 Mart Kasım 2010 Yabancı paranın değer kazanması Kar / (Zarar) Yabancı paranın değer kaybetmesi ABD Doları'nın TL karģısında % 10 değerlenmesi halinde 1 - ABD Doları net varlık / yükümlülüğü 13 ( 13) 2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-) ABD Doları net etki (1 +2) 13 ( 13) Euro'nun TL karģısında % 10 değerlenmesi halinde 4 - Euro net varlık / yükümlülük 22 ( 22) 5 - Euro riskinden korunan kısım (-) Euro net etki (4+5) 22 ( 22) Ġngiliz Sterlini'nin TL karģısında % 10 değerlenmesi halinde 7 - Ġngiliz Sterlini net varlık / yükümlülük ( 300) Ġngiliz Sterlini riskinden korunan kısım (-) Ġngiliz Sterlini net etki (7+8) ( 300) 300 Toplam ( ) ( 265)