37,000 36,000 35,000 34,000 33,000 32,000 31,000

Transkript

1 Bülten PİYASA KAPANIŞLARI Kapanış İMKB ,456 %0.0 İMKB-100 (US$/Yılbaşından beri Değ.) 22,614 -%23.7 $/YTL %0.1 Bono Faizi ( 9 Nisan 2008) %2.7 Turkcell ADR (YTL karşılık/ Değ.) 7.74 %4.1 İMKB , İşlem Hacmi ($ mn) 33, İMKB , , ,456 EN ÇOK İŞLEM GÖRENLER İşlem Fiyat Hacmi ($ mn) (YTL) Yapı Ve Kredi Bankası % Sabancı Holding % İş Bankası (C) % Garanti Bankası % Akbank % EN ÇOK ARTANLAR EN ÇOK DÜŞENLER Meges Boya %11.1 Egeli & Co. Yat. Ort. -%7.7 Deniz Yat. Ort. %11.0 Atlas Yat. Ort. -%6.4 Yapı Kredi Sigorta %10.6 Başkent Yat. Ort. -%5.3 Yapı Kredi Fin. Kir. %10.5 Deva Holding -%5.2 Brisa %10.3 Transtürk Holding -%5.1 PORTFÖY ÖNERİLERİ Kapanış Piyasa Dğ. (YTL) ($ mn) Akçansa 6.25 % Doğan Holding %1.7 2,697 Hürriyet Gazetecilik % Sabancı Holding 4.38 %2.3 5,028 Şişe Cam %1.9 1,145 Tofaş Otomobil Fab %2.9 1,282 Tüpraş %0.0 4,232 BONO & PARA PİYASALARI YTL O/N oranları Basit %17.8 Bileşik %19.4 Eurobond (2030) Spread 237 Fiyat Faiz %8.2 $/YTL değişimi Aybaşından bu güne -0.1% Yılbaşından bu güne 16.9% EKONOMİK VERİLER Haziran Aylık Yıllık 2005 TÜFE %0.3 %10.1 %7.7 ÜFE %4.0 %12.5 % /06 28/06 29/06 30/06 03/07 37,000 36,000 35,000 34,000 33,000 32,000 31,000 PİYASA GÖRÜŞÜ Alıcılı bir açılış bekliyoruz Haziran ayı TÜFE verisinin beklentilerin oldukça altında kalmasına bağlı olarak hisse senedi piyasasının alıcılı açılmasını bekliyoruz. DÜNÜN YORUMU IMKB-100 endeksi enflasyon verileri öncesinde yatay seyrederek 35,456 seviyesinden kapadı. HAFTANIN GÜNDEMİ 4 Temmuz - Hazine nin 364 günlük iskontolu tahvil ihalesi ile 728 günlük değişken faizli tahvil ihalesi - AB dönem başkanı Finlandiya hükümeti ve Avrupa Komisyonu arasındaki görüşmelerde Türkiye ve Kıbrıs konusu da ele alınacak. 5 Temmuz - Dışişleri Bakanı Gül ABD'de temaslarda bulunacak. (7 Temmuz'a kadar) - AB-İran görüşmesi - Hazine'nin 6,719mn YTL'si piyasaya olmak üzere 8,509mn YTL'lik iç borç itfası. - Haziran 2006 nakit bütçesinin açıklanması bekleniyor. Hazine beklentisi: 1.7 milyar YTL faiz dışı fazla. EKONOMİ VE POLİTİKA HABERLERİ - TÜFE Haziran ayında beklentilerin altında geldi - Talat ve Papadopulos, diyaloğun sürmesi ile ilgili ihtiyatlı iyimserlik içeren mesajlar verdi - Adabank ın %99.9 unu Kuveytli bir yatırım grubu 45.1 mn YTL ye satın aldı - 91 günlük ihalede ortalama bileşik faiz %22.55 oldu - Benzinin pompa fiyatının % oranında artması bekleniyor ŞİRKET HABERLERİ - Dexia, Denizbank için Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu'na başvuruda bulundu. - ALGYO nun %54 bedelsiz sermaye artırımı 12 Temmuz da gerçekleşecek - Trakya Cam'ın Lüleburgaz'daki Düzcam hattında sel baskını sebebiyle geçici olarak üretim durduruldu. Kayıpların sigortalı olduğu bildirildi. - Anadolu Endustri Holding, YTL fiyat üzerinden 350 bin dolarlık A. Isuzu hissesi satın aldı. - Zorlu Holding, ortalama 3.67YTL fiyat üzerinden 350 bin dolarlık Vestel Elektronik hissesi satın aldı. - Uzel Holding, 2.46YTL fiyat üzerinden 65 bin dolarlık Uzel Makina hissesi satın aldı. YURTDIŞI PİYASALAR - Piyasa Bilgileri - Uluslararası Gündem

2 Bülten ENFLASYON VERİLERİ TÜFE Haziran ayında beklentilerin altında geldi TÜİK tarafından açıklanan verilere göre, TÜFE Haziran ayında %0.34 yükselerek beklentilerin oldukça altında gerçekleşti. Piyasa beklentisi TÜFE için %1.44 seviyesinde bulunurken bizim beklentimiz %1.5 seviyesindeydi. ÜFE ise Haziran ayında %4.02 artarak %2.64 seviyelerinde olan piyasa beklentisini aştı. Böylelikle, yıllık TÜFE %10.12 seviyesinde gerçekleşirken, ÜFE %12.52 seviyesine yükseldi. Haziran ayında TÜFE'nin beklentilerin altında kalmasında gıda fiyatlarının etkili olduğu görülüyor. Gıda fiyatları Haziran ayında %2.72 seviyesinde gerilerken TÜFE rakamını da aşağıya çekmiş oldu. Bunun yanında giyim eşyası fiyatlarının da Nisan ve Mayıs aylarındaki yüksek artışın ardından hız keserek %0.84 seviyesinde gerçekleştiği görülüyor. Özel kapsamlı TÜFE rakamlarına bakıldığında ise mevsimsel etkiler arındırılmış endeksteki artış %1.01 olurken işlenmemiş gıda fiyatları dışarıda bırakıldığında TÜFE'nin %1.34 seviyesine ulaştığı görülüyor. ÜFE'de ise döviz fiyatlarının girdi maliyetlerini olumsuz etkilemesinden dolayı TL'deki değer kaybının yansıması olarak imalat sanayi fiyatlarının yükseldiği görülüyor. Haziran ayı içerisinde 1 dolar euro'dan oluşan kur sepeti %11.3 oranında artış göstermişti. Haziran ayında beklentilerin altında gelen TÜFE rakamına rağmen Haziran ayı hedefi olan %6.5 seviyesinin ve belirsizlik bandı üst sınırı olan %8.5'in üzerinde kalındı. Bunun sonucunda Merkez Bankasının Hükümete ve IMF'e bir mektupla bunun nedenlerini açıklaması ve varsa alınacak önlemleri belirtmesi gerekiyor. Yıllık TÜFE'deki artışın Temmuz ayında da devam etmesinin ardından Ağustos ayında gerilemeye başlamasını bekliyoruz sonu için TÜFE tahminimiz ise %9 seviyesinde bulunuyor KIBRIS Talat ve Papadopulos, diyaloğun sürmesi ile ilgili ihtiyatlı iyimserlik içeren mesajlar verdi BM tarafından adaya yapılan bir atama nedeniyle, yapılan resepsiyonda bir araya gelen, KKTC Cumhurbaşkanı Talat ve Güney Kıbrıs Rum Kesimi Lideri Papadopulos diyaloğun sürmesi ile ilgili ihtiyatlı iyimserlik içeren mesajlar verdi. Talat görüşmeye hazır olduklarını belirtirken, Papadopulos ise Talat la görüşmemesi için bir neden olmadığını kaydetti, ancak şu ana kadar planlanmış bir görüşme olmadığını belirtti. ADABANK Adabank ın %99.9 unu Kuveytli bir yatırım grubu 45.1 mn YTL ye satın aldı Adabank ın %99.9 unu Kuveytli yatırım grubu The International Investor (TII) Esas Holding 45.1 mn YTL ye satın aldı. Muhammen bedel 60mn YTL

3 Bülten olarak belirlenen Adabank a ilk ihalede talip çıkmadığı için ikinci ihalede bedel %25 azaltılmıştı. TII bankayı katılım bankası yapmak için BDDK ya başvuracak. HAZİNE İHALESİ 91 günlük ihalede ortalama bileşik faiz %22.55 oldu Hazine'nin 91 gün vadeli YTL cinsinden iskontolu referans bono ihalesinde ortalama %22.55 bileşik faizle net 1.2 milyar YTL lik satış yapıldı. Toplam 1.4 milyar YTL nominal teklifin geldiği ihalede, satışların nominal tutarı 1.3 milyar YTL oldu. BENZİN FİYATLARI Benzinin pompa fiyatının % oranında artması bekleniyor Benzinin rafineri çıkış fiyatı %3.3 ile %3.5 artırılırken, bu artışın pompa fiyatlarına % oranında yansıması bekleniyor. DENİZBANK YTL Piyasa Değeri: 2,683mn $ Dexia, Denizbank için Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu'na başvuruda bulundu. Zorlu Holding ile 30 Mayıs 2006 tarihinde yapılan anlaşmaya istinaden Dexia, Denizbank A.Ş.'nin doğrudan, Deniz Finansal Kiralama A.Ş. ve Deniz Factoring A.Ş.'nin dolaylı olarak kontrol değişikliği için Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu'na başvuruda bulundu. Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş., Ekspres Yatırım Menkul Değerler A.Ş., Deniz Türev Menkul Değerler A.Ş., Deniz Portföy Yönetimi A.Ş. ve Deniz Yatırım Ortaklığı A.Ş.'nin dolaylı olarak kontrol değişikliği için ise Sermaye Piyasası Kurumu'na izin almak üzere başvuruldu. ALARKO GMYO YTL Piyasa Değeri: 94mn $ ALGYO nun %54 bedelsiz sermaye artırımı 12 Temmuz da gerçekleşecek Alarko GYO 12 Temmuz %54 bedelsiz sermaye artırımı ile sermayesini 3,565,000 YTL den 5,910,100 YTL ye çıkacak. TRAKYA CAM 4.22 YTL Piyasa Değeri: 613mn $ Trakya Cam'ın Lüleburgaz'daki Düzcam hattında sel baskını sebebiyle geçici olarak üretim durduruldu. Kayıpların sigortalı olduğu bildirildi. Trakya Cam'ın Lüleburgaz'daki Düzcam hattında meydana gelen sel baskını sebebiyle geçici olarak üretim durduruldu. Kayıpların hem bina ve makineleri, hem de kar kaybını kapsayacak şekilde sigortalı olduğu ve

4 Bülten hasar tespit çalışmalarının sürdüğü bildirildi. Trakya Cam'ın diğer dört düzcam hattında bir sorun bulunmamakta ve şu an itibarı ile üretim sürmektedir. ANADOLU İSUZU YTL Piyasa Değeri: 144mn $ Anadolu Endustri Holding, YTL fiyat üzerinden 350 bin dolarlık A. Isuzu hissesi satın aldı. VESTEL 3.64 YTL Piyasa Değeri: 369mn $ Zorlu Holding, ortalama 3.67YTL fiyat üzerinden 350 bin dolarlık Vestel lektronik hissesi satın aldı. UZEL MAKİNA 2.47 YTL Piyasa Değeri: 158n $ Uzel Holding, 2.46YTL fiyat üzerinden 65 bin dolarlık Uzel Makina hissesi satın aldı.

5 Bülten YURTDIŞI BORSALAR YURTDIŞI BORSALAR Kapanış Cari F/K* 2006 F/K* DOW JONES 11,228 % NASDAQ 100 2,190 % S&P 500 1,280 % Almanya XETRA DAX 5,683 % Fransa CAC 40 4,981 % Japonya NIKKEI 225** 15,652 % Rusya RTS 1,512 % Kore KOSPI** 1,287 -% Brezilya BOVESPA 37,357 % * Kaynak: Bloomberg **Saat 8:30 itibariyle Dow Jones ,925 10,974 11,191 11,150 11,228 YURTDIŞI PİYASALARA BAKIŞ ABD'de hisse senetleri piyasası bugünkü tatil öncesinde işlem hacminin oldukça düşük gerçekleştiği günde olumlu bir seyir izledi. Gündem Önceki Dönem Piyasa Beklentisi* Açıklanan 30-Haz ABD Tüketici Güven End. (Haz) ABD Chicago Sat. Yön. End. (Haz) ABD Bireysel Gelir (May) 0.5% 0.2% 0.4% ABD Bireysel Harcama (May) 0.6% 0.4% 0.4% ABD Deflatör (May) 2.9% 3.3% 3.3% 03-Tem ABD İnşaat Harc. (May) -0.1% 0.2% -0.40% ABD ISM Üretim (Haz) ABD İç Piyasa Araç Sat. (Haz) 12.4 Mln 12.6 Mln 12.5Mln 05-Tem ABD Fabrika Siparişleri (May) -1.80% 0% * Kaynak: Bloomberg PARİTELER Kapanış* EURO / DOLAR % 1.27 DOLAR / YEN % *Kaynak: TCMB /$ Haz OYAK Yatırım Yıl Sonu Beklentisi 10 YILLIK TAHVİL Faiz ABD 5.16 %0.00 LIBOR 3 Ay 12 Ay DOLAR EURO EMTİA FİYATLARI Kapanış BRENT PETROLÜ ($/varil) %1.00 ALTIN ($) %0.20 *Saat 8:30 itibariyle Petrol (Brent) Haz Tem