GEDİK YATIRIM HOLDİNG A.Ş TARİHİNDE SONA EREN ALTI AYLIK ARA HESAP DÖNEMİNE AİT ÖZET FİNANSAL TABLOLAR VE BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİM RAPORU

Transkript

1 TARİHİNDE SONA EREN ALTI AYLIK ARA HESAP DÖNEMİNE AİT ÖZET FİNANSAL TABLOLAR VE BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİM RAPORU

2 İÇİNDEKİLER ARA DÖNEM ÖZET FİNANSAL TABLOLAR HAKKINDA BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİM RAPORU ÖZET FİNANSAL DURUM TABLOSU ÖZET KAR VEYA ZARAR VE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU ÖZET ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSU ÖZET NAKİT AKIM TABLOSU ÖZET FİNANSAL TABLOLARI TAMAMLAYICI NOTLAR NOT 1 ŞİRKETİN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU NOT 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR NOT 3 NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ NOT 4 FİNANSAL YATIRIMLAR NOT 5 TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR NOT 6 ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR NOT 7 KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE BORÇLAR NOT 8 TAAHHÜTLER NOT 9 SERMAYE, YEDEKLER VE DİĞER ÖZKAYNAK KALEMLERİ NOT 10 HASILAT NOT 11 GELİR VERGİLERİ (ERTELENMİŞ VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ DAHİL) NOT 12 İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI NOT 13 FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ NOT 14 RAPORLAMA DÖNEMİNDEN SONRA ORTAYA ÇIKAN OLAYLAR

3

4 I. FİNANSAL DURUM TABLOSU (BİLANÇO) BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ TARİHLİ ÖZET FİNANSAL DURUM TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") cinsinden ifade edilmiştir.) VARLIKLAR Cari Dönem Önceki Dönem Bağımsız Bağımsız Dipnot Sınırlı Denetimden Geçmiş Denetimden Geçmiş Referansları DÖNEN VARLIKLAR Nakit ve Nakit Benzerleri Finansal Yatırımlar Ticari Alacaklar - İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar Diğer Dönen Varlıklar DURAN VARLIKLAR Finansal Yatırımlar Diğer Alacaklar - İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar Maddi Duran Varlıklar Maddi Olmayan Duran Varlıklar - Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar Ertelenmiş Vergi Varlığı TOPLAM VARLIKLAR KAYNAKLAR KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER Ticari Borçlar - İlişkili Taraflara Ticari Borçlar İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar Diğer Borçlar - İlişkili Taraflara Diğer Borçlar İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü Uzun Vadeli Karşılıkları - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli Karşılıklar Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER Uzun Vadeli Karşılıkları - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar Ertelenen Vergi Yükümlülüğü ÖZKAYNAKLAR Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar Ödenmiş Sermaye Paylara İlişkin Primler / İskontolar Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler - Diğer Kazanç / Kayıplar Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler Geçmiş Yıllar Kar / (Zararları) Net Dönem Karı / (Zararı) TOPLAM KAYNAKLAR Ekli notlar bu finansal tabloların ayrılmaz parçalarıdır. (*): Yukarıdaki mali tablolar Yönetim Kurulu tarafından tarihinde onaylanmıştır.

5 II. KAR VEYA ZARAR TABLOSU BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ HESAP DÖNEMİNE AİT ÖZET KAR VEYA ZARAR VE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") cinsinden ifade edilmiştir.) KAR VEYA ZARAR KISMI Bağımsız Sınırlı Denetimden Cari Dönem Önceki Dönem Bağımsız Bağımsız Sınırlı Sınırlı Denetimden Denetimden Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Geçmemiş Geçmiş Geçmemiş Dipnot Referansları Hasılat Satışların Maliyeti (-) 10 ( ) ( ) ( ) ( ) BRÜT KAR / (ZARAR) Genel Yönetim Giderleri (-) (76.258) (54.535) ( ) ( ) Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-) (3.122) (1.652) ( ) ( ) Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler (2.181) ESAS FAALİYET KARI / (ZARARI) (60.444) Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Karlarından / Zararlarındaki Paylar FİNANSMAN GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET KARI / ZARARI (60.444) Finansman Gelirleri Finansman Giderleri (-) (206) (206) SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI / (ZARARI) (60.444) Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir / (Gideri) (64.265) (2.183) Dönem Vergi Geliri / (Gideri) 11 (64.116) (2.045) Ertelenmiş Vergi Geliri / (Gideri) 11 (149) (138) SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI / (ZARARI) (60.444) DÖNEM KARI / (ZARARI) (60.444) DİĞER KAPSAMLI GELİR Diğer Kar veya Zarar Olarak Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelir Unsurları Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler Ertelenmiş Vergi Gideri (-)/Geliri 11 (166) (166) DİĞER KAPSAMLI GELİR (VERGİ SONRASI) TOPLAM KAPSAMLI GELİR (60.444) Dönem Karı / Zararının Dağılımı - Ana Ortaklık Payları (60.444) Pay Başına Kazanç 0,1035 0,0399 0,0260 (0,0060) - Sürdürülen Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç 0,1035 0,0399 0,0260 (0,0060) Ekli notlar bu finansal tabloların ayrılmaz parçalarıdır. (*): Yukarıdaki mali tablolar Yönetim Kurulu tarafından tarihinde onaylanmıştır.

6 III. ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOSU BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ TARİHLİ ÖZET ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") cinsinden ifade edilmiştir.) Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler ve Giderler Dipnot Referansları Ödenmiş Sermaye Pay İhraç Primleri / İskontoları Diğer Kazanç/Kayıplar Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler Geçmiş Yıllar Kar/Zararları Net Dönem Karı/Zararı Özkaynaklar tarihi itibariyle bakiyeler ( ) Transferler ( ) Toplam kapsamlı gelir(gider) tarihi itibariyle bakiyeler tarihi itibariyle bakiyeler Transferler ( ) -- Toplam kapsamlı gelir tarihi itibariyle bakiyeler Ekli notlar bu finansal tabloların ayrılmaz parçalarıdır. (*): Yukarıdaki mali tablolar Yönetim Kurulu tarafından tarihinde onaylanmıştır.

7 IV. NAKİT AKIM TABLOSU BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ TARİHLİ ÖZET NAKİT AKIM TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") cinsinden ifade edilmiştir.) Bağımsız Sınırlı Denetimden Bağımsız Sınırlı Denetimden Dipnot Geçmiş Geçmiş Referansları A. İŞLETME FAALİYETLERDEN SAĞLANAN NAKİT AKIMI ( ) ( ) Dönem Net Karı / (Zararı) Dönem Net Karı/Zararı Mutabakatı İle İlgili Düzeltmeler Amortisman ve itfa gideri ile ilgili düzeltmeler Değer düşüklüğü/ iptali ile ilgili düzeltmeler Faiz gelirleri ve giderleri ile ilgili düzeltmeler Karşılıklar ile ilgili düzeltmeler -Kıdem tazminatı karşılığı 6 (347) Kullanılmamış izin karşılığı Vergi Gideri/Geliri İle İlgili Düzeltmeler İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler ( ) ( ) -Alım satım amaçlı finansal varlıklardaki artış/azalışla ilgili düzeltmeler 4 ( ) ( ) -Ticari alacaklardaki artış/azalışla ilgili düzeltmeler Faaliyetlerle ilgili diğer alacaklardaki artış/azalışla ilgili düzeltmeler (33.531) (20.681) -Ticari borçlardaki artış/azalışla ilgili düzeltmeler 5 (4.821) ( ) -İlişkili Taraflara Borçlardaki Azalış İle İlgili Düzeltmeler -- (4.354) -Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler (1.976) -Vergi Ödemeleri Faaliyetlerden Elde Edilen Nakit Akışları B. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI ( ) (7.045) Başka İşletmelerin veya Fonların Paylarının veya Borçlanma Araçlarının Edinimi İçin Yapılan Nakit Çıkışları 4 ( ) -- Maddi ve maddi olmayan duran varlıkların alımından kaynaklanan nakit çıkışları -- (7.045) C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN NAKİT ÇIKIŞLARI YABANCI PARA ÇEVİRİM FARKLARININ ETKİSİNDEN ÖNCE NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ (AZALIŞ) (A+B+C) ( ) ( ) D. YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ ETKİSİ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ/AZALIŞ (A+B+C+D) ( ) ( ) E. DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ (A+B+C+D+E) Ekli notlar bu finansal tabloların ayrılmaz parçalarıdır. (*): Yukarıdaki mali tablolar Yönetim Kurulu tarafından tarihinde onaylanmıştır.

8 1 1. Şirket in organizasyonu ve faaliyet konusu Gedik Yatırım Holding A.Ş. ("Şirket"), tarihinde Gedik Yatırım Ortaklığı A.Ş. ünvanı altında kurulmuş olup, tarihli Olağanüstü Genel Kurulunda Şirketin Yatırım Ortaklığı statüsünden çıkarak Gedik Yatırım Holding A.Ş. unvanlı bir Yatırım Holding şirketine dönüştürülmesine karar verilmiştir. Bahse konu Olağanüstü genel kurul kararı tarihinde tescil edilerek tarih 8655 sayılı ticaret sicil gazetesinde yayımlanmış, Şirket in ticaret unvanı Gedik Yatırım Holding A.Ş. olarak değiştirilmiştir. Şirket bu değişikliği tarihinde Ünvan Değişikliği konusu altında Kamuyu Aydınlatma Platformuna kamuoyuna duyurmuştur. Şirketin amacı, vergi dışı mali konularda, özellikle yerli ve yabancı finans piyasaları düzenine ilişkin olarak, Sermaye Piyasası mevzuatında belirtilen yatırım hizmet ve faaliyetlerini içermemek kaydıyla; teknik planlama, programlama, bütçeleme, projelendirme, finansal ve organizasyon, firma değerleri gibi konularda yatırım ve araştırmalar yapmak, aktiflerini kar etme yeteneğine ve potansiyeline sahip sermaye şirketlerinin çıkarmış olduğu veya çıkaracağı pay senetleri ile diğer menkul kıymetlere, nakit, değerli maden ve emtialara yatırım yapmak, kurulmuş veya kurulacak şirketlerin sermaye ve yönetimine katılarak bunların yatırım, finansman, organizasyon ve yönetim meselelerini toplu bir bünye içerisinde değerlendirmek ve ekonomik dalgalanmalara karşı yatırımların güvenliğini artırmak ve böylece bu şirketlerin sağlıklı şekilde ve milli ekonominin gereklerine uygun olarak gelişmelerini ve devamlılıklarını teminat altına almak amacıyla, Türkiye içinde ve dışında bulunan her türlü taşınır ve taşınmazlara yatırım yapmak ve işletmek, bu amaçlara uygun ticari, sınai ve mali inansal yatırım girişimlerinde bulunmaktır. Ayrıca şirket Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuat hükümleri çerçevesinde yurt içinde ve gerekli izni almak suretiyle yurt dışında her nevi borçlanma aracı ihraç edebilir. Şirket Yönetim Kurulu, Sermaye Piyasası Kurulu nun 31. maddesi çerçevesinde tahvil, finansman bonosu ve diğer borçlanma senetlerini ihraç yetkisine süresiz olarak sahiptir. Bu durumda Türk Ticaret Kanununun 506. maddesi hükmü uygulanmaz. Şirket, Cumhuriyet Mahallesi İlkbahar Sok. No:1 Kartal/İstanbul adresinde faaliyet göstermektedir. Şirket in şubesi bulunmamaktadır itibari ile Şirket in çıkarılmış ve ödenmiş sermayesi TL dir. ( : TL) Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Şirket yönetimine hakimdir. Şirket i kontrol eden ana ortak ise, Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. nin de ana ortağı olan Erhan Topaç ve Hakkı Gedik tir. Şirket in hisseleri Nisan 1999 tarihinde halka arz edilmiştir tarihi itibariyle Şirket sermayesini temsil eden hisse senetlerinin % 99,90 ı ( : % 99,90) Borsa İstanbul da (BIST) işlem görmektedir. Şirket tarihinden itibaren BİAŞ Gözaltı Pazarında GYHOL koduyla işlem görmeye devam etmektedir tarihi itibariyle çalışan personel sayısı 2 kişidir ( : 1 kişi).

9 2 2. Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar 2.1. Uygulanan muhasebe standartları ve TMS ye uygunluk beyanı İlişikteki ara hesap dönemine ait özet finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu nun ( SPK ) tarih ve sayılı Resmi Gazete de yayımlanan Seri II, 14.1 No lu Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği hükümleri uyarınca Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ( KGK ) tarafından yayınlanan ve yürürlüğe girmiş olan Türkiye Muhasebe Standartları na ( TMS ) uygun olarak hazırlanmıştır. TMS; Türkiye Muhasebe Standartları, Türkiye Finansal Raporlama Standartları ile bunlara ilişkin ek ve yorumlardan oluşmaktadır. Şirket, tarihinde sona eren ara döneme ilişkin özet finansal tablolarını SPK nın Seri: XII, 14.1 No lu tebliği ve bu tebliğe açıklama getiren duyuruları çerçevesinde, TMS 34 Ara Dönem Finansal Raporlama standardına uygun olarak hazırlamıştır. Ara dönem özet finansal tablolar ve notlar, SPK tarafından uygulanması tavsiye edilen formatlara uygun olarak ve zorunlu kılınan bilgiler dahil edilerek sunulmuştur. Şirketler, TMS 34 standardına uygun olarak ara dönem finansal tablolarını tam set veya özet olarak hazırlamakta serbesttirler. Şirket bu çerçevede, ara dönemlerde özet finansal tablo hazırlamayı tercih etmiştir. Şirket in ara dönem özet finansal tabloları yıl sonu finansal tablolarını içermesi gerekli olan açıklama ve dipnotların tamamını içermemektedir ve bu sebeple Şirket in ara dönem özet finansal tabloları tarihli finansal tabloları ile beraber okunmalıdır. Şirket, muhasebe kayıtlarının tutulmasında ve kanuni finansal tablolarının hazırlanmasında, Türk Ticaret Kanunu ( TTK ), vergi mevzuatı ve Türkiye Cumhuriyeti Maliye Bakanlığı tarafından çıkarılan Tekdüzen Hesap Planını esas almaktadır. Ara dönem özet finansal tablolar, gerçeğe uygun değerleri ile gösterilen finansal varlık ve yükümlülüklerin dışında, tarihi maliyet esası baz alınarak Türk Lirası olarak hazırlanmıştır. Ara dönem özet finansal tablolar, tarihi maliyet esasına göre hazırlanmış kanuni kayıtlara TMS/TFRS uyarınca doğru sunumun yapılması amacıyla gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yansıtılarak düzenlenmiştir. Mali tabloların TFRS ye uygun olarak hazırlanması, varlık ve yükümlülükler ile şarta bağlı varlık ve yükümlülüklere ilişkin açıklayıcı notları etkileyecek belirli varsayımların ve önemli muhasebe tahminlerinin kullanılmasını gerektirmektedir. Bu tahminler, yönetimin mevcut olaylar ve aksiyonlar çerçevesinde en iyi tahminlerine dayansa da, fiili sonuçlar tahmin edilenden farklı gerçekleşebilir. Karmaşık ve daha ileri derecede bir yorum gerektiren varsayım ve tahminlerin finansal tablolar üzerinde önemli etkisi bulunabilir. 30 Haziran 2015 tarihi itibariyle sona eren ara dönem özet finansal tabloların hazırlanmasında kullanılan varsayım ve önemli muhasebe tahminlerinde değişiklik olmamıştır. Netleştirme/Mahsup Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hak olması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net olarak değerlendirmeye niyet olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin birbirini takip ettiği durumlarda net olarak gösterilirler. İşletmenin Sürekliliği Şirket, finansal tablolarını işletmenin sürekliliği ilkesine göre hazırlamıştır.

10 3 2. Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı) Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Yeniden Düzenlenmesi Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Şirket in cari dönem finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden düzenlenir veya sınıflandırılır. Buna göre tarihi itibariyle Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar hesap grubunda gösterilen TL tutarındaki peşin ödenmiş vergi ve fonlar, tarihi itibariyle Diğer Dönen Varlıklar içerisinde gösterilmiştir. Finansal tabloların onaylanması Şirket in tarihi itibariyle ve bu tarihte sona eren hesap dönemine ait finansal tablolar Şirket in yönetim kurulu tarafından tarihinde onaylanmıştır. Mevzuat çerçevesinde Şirket in yetkili kurullarının ve düzenleyici kurumların finansal tabloları değiştirme yetkisi bulunmaktadır Muhasebe politikalarında değişiklikler Bir muhasebe politikası değiştirildiğinde, finansal tablolarda sunulandan daha önceki dönemlere ilişkin toplam düzeltme tutarı bir sonraki dönem birikmiş karlara alınır. Önceki dönemlere ilişkin diğer bilgiler de yeniden düzenlenir. Muhasebe politikalarındaki değişikliklerin cari döneme, önceki dönemlere veya birbirini izleyen dönemlerin faaliyet sonuçlarına etkisi olduğunda; değişikliğin nedenleri, cari döneme ve önceki dönemlere ilişkin düzeltme tutarı, sunulandan daha önceki dönemlere ilişkin düzeltme tutarları ve karşılaştırmalı bilginin yeniden düzenlendiği ya da aşırı bir maliyet gerektirdiği için bu uygulamanın yapılmadığı kamuya açıklanır Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler ve hatalar Bir muhasebe tahminindeki değişikliğin etkisi, yalnızca bir döneme ilişkinse, değişikliğin yapıldığı cari dönemde; gelecek dönemlere de ilişkinse, hem değişikliğin yapıldığı hem de gelecek dönemde, ileriye yönelik olarak, net dönem karı veya zararının belirlenmesinde dikkate alınacak şekilde finansal tablolara yansıtılır. Bir hatanın düzeltme tutarı geriye dönük olarak dikkate alınır. Bir hata, ortaya çıktığı önceki dönemlere ilişkin karşılaştırmalı tutarların yeniden düzenlenmesi veya bir sonraki raporlama döneminden önce meydana geldiğinde, söz konusu döneme ait birikmiş karlar hesabının yeniden düzenlenmesi yoluyla düzeltilir. Bilgilerin yeniden düzenlenmesi aşırı bir maliyete neden oluyorsa önceki dönemlere ait karşılaştırmalı bilgiler yeniden düzenlenmemekte, bir sonraki dönemin birikmiş karlar hesabı, söz konusu dönem başlamadan önce hatanın kümülatif etkisiyle yeniden düzenlenmektedir Yeni ve revize edilmiş Türkiye Muhasebe Standartları tarihi itibariyle sona eren ara hesap dönemine ait ara dönem özet finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları aşağıda özetlenen tarihi itibariyle geçerli yeni ve değiştirilmiş TFRS standartları ve TFRYK yorumları dışında önceki yılda kullanılanlar ile tutarlı olarak uygulanmıştır. Bu standartların ve yorumların Şirket in mali durumu ve performansı üzerindeki etkileri ilgili paragraflarda açıklanmıştır. TMS 19 Tanımlanmış Fayda Planları: Çalışan Katkıları (Değişiklik) TMS 19 a göre tanımlanmış fayda planları muhasebeleştirilirken çalışan ya da üçüncü taraf katkıları göz önüne alınmalıdır. Değişiklik, katkı tutarı hizmet verilen yıl sayısından bağımsız ise, işletmelerin söz konusu katkıları hizmet dönemlerine yaymak yerine, hizmetin verildiği yılda hizmet maliyetinden düşerek muhasebeleştirebileceklerini açıklığa kavuşturmuştur. Değişiklik, ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geriye dönük olarak uygulanacaktır. Değişikliğin Şirket'in finansal durumu veya performansı üzerinde bir etkisi olmayacaktır.

11 4 2. Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı) 2.4. Yeni ve revize edilmiş Türkiye Muhasebe Standartları (devamı) TMS/TFRS lerdeki Yıllık İyileştirmeler KGK, Eylül 2014 te Dönemine İlişkin Yıllık İyileştirmeler ve Dönemine İlişkin Yıllık İyileştirmeler ile ilgili olarak aşağıdaki standart değişikliklerini yayınlanmıştır. Değişiklikler den itibaren başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerlidir. Yıllık iyileştirmeler Dönemi TFRS 2 Hisse Bazı, Ödemeler Hakediş koşulları ile ilgili tanımlar değişmiş olup sorunları gidermek için performans koşulu ve hizmet koşulu tanımlanmıştır. Değişiklik ileriye dönük olarak uygulanacaktır. TFRS 3 İşletme Birleşmeleri Bir işletme birleşmesindeki özkaynak olarak sınıflanmayan koşullu bedel, TFRS 9 Finansal Araçlar kapsamında olsun ya da olmasın sonraki dönemlerde gerçeğe uygun değerinden ölçülerek kar veya zararda muhasebeleşir. Değişiklik işletme birleşmeleri için ileriye dönük olarak uygulanacaktır. TFRS 6 Faaliyet Bölümleri Değişiklikler şu şekildedir: i) Faaliyet bölümleri standardın ana ilkeleri ile tutarlı olarak birleştirilebilir/ toplulaştırılabilir. ii) Faaliyet varlıklarının toplam varlıklar ile mutabakat;, bu mutabakat işletmenin faaliyetlere ilişkin karar almaya yetkili yöneticisine raporlanıyorsa açıklanmalıdır. Değişiklikler geriye dönük olarak uygulanacaktır. TMS 16 Maddi Duran Varlıklar ve TMS 38 Maddi Olmayan Duran Varlıklar TMS 16.35(a) ve TMS 38.80(a) daki değişiklik yeniden değerlemenin aşağıdaki şekilde yapılabileceğini açıklığa kavuşturmuştur i) Varlığın brüt defter değeri piyasa değerine getirilecek şekilde düzeltilir veya ii) varlığın net defter değerinin piyasa değeri belirlenir, net defter değeri piyasa değerine gelecek şekilde brüt defter değeri oransal olarak düzeltilir. Değişiklik geriye dönük olarak uygulanacaktır. TMS 24 İlişkili Taraf Açıklamaları Değişiklik, kilit yönetici personeli hizmeti veren yönetici işletmenin ilişkili taraf açıklamalarına tabi ilişkili bir taraf olduğunu açıklığa kavuşturmuştur. Değişiklik geriye dönük olarak uygulanacaktır. Yıllık İyileştirmeler Dönemi TFRS 3 İşletme Birleşmeleri Değişiklik ile i) sadece iş ortaklıklarının değil müşterek anlaşmaların da TFRS 3 ün kapsamında olmadığı ve ii) bu kapsam istisnasının sadece müşterek anlaşmanın finansal tablolarındaki muhasebeleşmeye uygulanabilir olduğu açıklığa kavuşturulmuştur. Değişiklik ileriye dönük olarak uygulanacaktır.

12 5 2. Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı) TFRS 13 Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü Karar Gerekçeleri TFRS 13 deki portföy istisnasının sadece finansal varlık1 finansal yükümlülüklere değil TMS 39 kapsamındaki diğer sözleşmelere de uygulanabileceği açıklanmıştır. Değişiklik ileriye dönük olarak uygulanacaktır. TMS 40 Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Gayrimenkulün yatırım amaçlı gayrimenkul ve sahibi tarafından kullanılan gayrimenkul olarak sınıflanmasında TFRS 3 ve TMS 40 un karşılıklı ilişkisini açıklığa kavuşturmuştur. Değişiklik ileriye dönük olarak uygulanacaktır. Bu standart, yorum ve değişikliklerin Şirket in finansal durumu veya performansı üzerindeki etkisi değerlendirilmektedir. Yayınlanan ama yürürlüğe girmemiş ve erken uygulamaya konulmayan standartlar Ara dönem özet finansal tabloların onaylanma tarihi itibariyle yayımlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz yürürlüğe girmemiş ve Şirket tarafından erken uygulanmaya başlanmamış yeni standartlar, yorumlar ve değişiklikler aşağıdaki gibidir. Şirket aksi belirtilmedikçe yeni standart ve yorumların yürürlüğe girmesinden sonra finansal tablolarını ve dipnotlarını etkileyecek gerekli değişiklikleri yapacaktır. TFRS 9 Finansal Araçlar Sınıflandırma ve Açıklama Aralık 2012 de ve Şubat 2015 de yapılan değişikliklerle yeni standart, tarihi ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerli olacaktır, erken uygulamaya izin verilmektedir. TFRS 9 Finansal Araçlar standardının ilk safhası finansal varlıkların ve yükümlülüklerin ölçülmesi ve sınıflandırılmasına ilişkin yeni hükümler getirmektedir. TFRS 9 a yapılan değişiklikler esas olarak finansal varlıkların sınıflama ve ölçümünü ve gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılarak ölçülen olarak sınıflandırılan finansal yükümlülüklerin ölçümünü etkileyecektir ve bu tür finansal yükümlülüklerin gerçeğe uygun değer değişikliklerinin kredi riskine ilişkin olan kısmının diğer kapsamlı gelir tablosunda sunumunu gerektirmektedir. TFRS 11 Müşterek Faaliyetlerde Hisse Edinimi (Değişiklikler) TFRS 11, faaliyeti bir işletme teşkil eden müşterek faaliyetlerde ortaklık payı edinimi muhasebesi ile ilgili rehberlik etmesi için değiştirilmiştir. Bu değişiklik, TFRS 3 İşletme Birleşmeleri nde belirtildiği şekilde faaliyeti bir işletme teşkil eden bir müşterek faaliyette ortaklık payı edinen işletmenin, bu TFRS de belirtilen rehberlik ile ters düşenler hariç, TFRS 3 ve diğer TFRS lerde yer alan işletme birleşmeleri muhasebesine ilişkin tüm ilkeleri uygulamasını gerektirmektedir. Buna ek olarak, edinen işletme, TFRS 3 ve işletme birleşmeleri ile ilgili diğer TFRS lerin gerektirdiği bilgileri açıklamalıdır. Değişiklikler, 1 Ocak 2016 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için ileriye dönük olarak uygulanacaktır. Erken uygulamaya izin verilmektedir. TMS 16 ve TMS 38 Kabul edilebilir Amortisman ve İtfa Yöntemlerinin Açıklığa Kavuşturulması (TMS 16 ve TMS 38 deki Değişiklikler) TMS 16 ve TMS 38 deki Değişiklikler, maddi duran varlıklar için hasılata dayalı amortisman hesaplaması kullanımını yasaklamış ve maddi olmayan duran varlıklar için hasılata dayalı amortisman hesaplaması kullanımını önemli ölçüde sınırlandırmıştır. Değişiklikler, ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için ileriye dönük olarak uygulanacaktır. Erken uygulamaya izin verilmektedir.

13 6 2. Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı) TMS 16 Maddi Duran Varlıklar ve TMS 41 Tarımsal Faaliyetler: Taşıyıcı Bitkiler (Değişiklikler) TMS 16 da, taşıyıcı bitkilerin muhasebeleştirilmesine ilişkin bir değişiklik yapılmıştır. Yayınlanan değişiklikte üzüm asması, kauçuk ağacı ya da hurma ağacı gibi canlı varlık sınıfından olan taşıyıcı bitkilerin, olgunlaşma döneminden sonra bir dönemden fazla ürün verdiği ve işletmeler tarafından ürün verme ömrü süresince tutulduğu belirtilmektedir. Ancak taşıyıcı bitkiler, bir kere olgunlaştıktan sonra önemli biyolojik dönüşümden geçmedikleri için ve işlevleri imalat benzeri olduğu için, değişiklik taşıyıcı bitkilerin TMS 41 yerine TMS 16 kapsamında muhasebeleştirilmesi gerektiğini ortaya koymakta ve maliyet modeli ya da yeniden değerleme modeli ile değerlenmesine izin vermektedir. Taşıyıcı bitkilerdeki ürün ise TMS 41 deki satış maliyetleri düşülmüş gerçeğe uygun değer modeli ile muhasebeleştirilecektir. Değişiklikler, ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için ileriye dönük olarak uygulanacaktır. Erken uygulamaya izin verilmektedir. TMS 27 Bireysel Mali Tablolarda Özkaynak Yöntemi (TMS 27 de Değişiklik) Şubat 2015 de Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (KGK), işletmelerin bireysel finansal tablolarında bağlı ortaklıklar ve iştiraklerdeki yatırımların muhasebeleştirilmesinde özkaynak yönteminin kullanılması seçeneğini yeniden sunmak için TMS 27 de değişiklik yapmıştır. Buna göre işletmelerin bu yatırımları: Maliyet değeriyle TFRS 9 uyarınca veya TMS 28 de tanımlanan özkaynak yöntemini kullanarak muhasebeleştirmesi gerekmektedir. İşletmelerin aynı muhasebeleştirmeyi her yatırım kategorisine uygulaması gerekmektedir. Bu değişiklik ve sonrasında başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerli olup, geçmişe dönük olarak uygulanmalıdır. Erken uygulamaya izin verilmekte olup, erken uygulama açıklanmalıdır. TFRS 10 ve TMS 28: Yatırımcı işletmenin iştirak veya İş Ortaklığına Yaptığı Varlık Satışları veya Katkıları Değişiklikler Şubat 2015 de, TFRS 10 ve TMS 28 deki bir iştirak veya iş ortaklığına verilen bir bağlı ortaklığın kontrol kaybını ele almadaki gereklilikler arasındaki tutarsızlığı gidermek için TFRS 10 ve TMS 28 de değişiklik yapmıştır. Bu değişiklik ile bir yatırımcı ile iştirak veya iş ortaklığı arasında, TERS 3 te tanımlandığı şekli ile bir işletme teşkil eden varlıkların satışı veya katkısından kaynaklanan kazanç veya kayıpların tamamının yatırımcı tarafından muhasebeleştirilmesi gerektiği açıklığa kavuşturulmuştur. Eski bağlı ortaklıkta tutulan yatırımın gerçeğe uygun değerden yeniden ölçülmesinden kaynaklanan kazanç veya kayıplar, sadece ilişiksiz yatırımcıların o eski bağlı ortaklıktaki payları ölçüsünde muhasebeleştirilmelidir. İşletmelerin bu değişikliği, veya sonrasında başlayan yıllık raporlama dönemleri için ileriye dönük olarak uygulamaları gerekmektedir. Erken uygulamaya izin verilmektedir. TFRS 10, TFRS 12 ve TMS 28: Yatırım İşletmeleri: Konsolidasyon istisnasının uygulanması (TFRS 10 ve TMS 28 de Değişiklik) Şubat 2015 de, TFRS 10 Konsolide Finansal Tablolar standardındaki yatırım işletmeleri istisnasının uygulanması sırasında ortaya çıkan konuları ele almak için TFRS 10, TERS 12 ve TMS 28 de değişiklikler yapmıştır Değişiklikler veya sonrasında başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Erken uygulamaya izin verilmektedir.

14 7 2. Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı) TMS 1: Açıklama İnisiyatifi (TMS 1 de Değişiklik) Şubat 2015 de, TMS 1 de değişiklik yapmıştır. Bu değişiklikler; Önemlilik, Ayrıştırma ve alt toplamlar, Dipnot yapısı, Muhasebe politikaları açıklamaları, Özkaynakta muhasebeleştirilen yatırımlardan kaynaklanan diğer kapsamlı gelir kalemlerinin sunumu alanlarında dar odaklı iyileştirmeler içermektedir. Bu değişiklikler veya sonrasında başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Erken uygulamaya izin verilmektedir. TFRS Yıllık İyileştirmeler, Dönemi KGK, Şubat 2015 de TFRS Yıllık lyileştirmeler, Dönemini yayınlamıştır. Doküman, değişikliklerin sonucu olarak değişikliğe uğrayan standartlar ve ilgili Gerekçeler hariç, dört standarda beş değişiklik getirmektedir. Etkilenen standartlar ve değişikliklerin konuları aşağıdaki gibidir: - TFRS 5 Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler elden çıkarma yöntemlerinde değişiklik - TFRS 7 Finansal Araçlar Açıklamalar bir finansal varlığın devredilmesinde hizmet sözleşmelerinin değerlendirilmesine ilişkin açıklama - TMS 19 Çalışanlara Sağlanan Faydalar iskonto oranına ilişkin bölgesel pazar sorunu - TMS 34 Ara Dönem Finansal Raporlama bilginin ara dönem finansal raporda başka bir bölümde açıklanması - Bu değişiklikler ve sonrasında başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerli olup, erken uygulamaya izin verilmektedir, Bu standart, yorum ve değişikliklerin Şirket in finansal durumu veya performansı üzerindeki etkisi değerlendirilmektedir. Uluslararası Muhasebe Standartları Kurumu ( UMSK ) tarafından yayınlanmış fakat KGK tarafından yayınlanmamış yeni ve düzeltilmiş standartlar ve yorumlar Aşağıda listelenen yeni standartlar, yorumlar ve mevcut UFRS deki değişiklikler UMSK tarafından yayınlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz yürürlüğe girmemiştir. Fakat bu yeni standartlar, yorumlar ve değişiklikler henüz KGK tarafından TFRS ye uyarlanmamıştır/ yayınlanmamıştır ve bu sebeple TFRS nin bir parçasını oluşturmazlar. Şirket finansal tablolarında ve dipnotlarda gerekli değişiklikleri bu standart ve yorumlar TFRS de yürürlüğe girdikten sonra yapacaktır. Yıllık İyileştirmeler Dönemi TFRS 13 Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü Karar Gerekçelerinde açıklandığı üzere, üzerlerinde faiz oranı belirtilmeyen kısa vadeli ticari alacak ve borçlar, iskonto etkisinin önemsiz olduğu durumlarda, fatura tutarından gösterilebilecektir. Değişiklikler derhal uygulanacaktır.

15 8 2. Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı) Yıllık iyileştirmeler Dönemi UFRS 15- Müşterilerle Yapılan Sözleşmelerden Doğan Hasılat UMSK Mayıs 2014de UFRS 15 Müşterilerle Yapılan Sözleşmelerden Doğan Hasılat standardını yayınlamıştır. Standarttaki yeni beş aşamalı model, hasılatın muhasebeleştirme ve ölçüm ile ilgili gereklilikleri açıklamaktadır. Standart, müşterilerle yapılan sözleşmelerden doğan hasılata uygulanacak olup bir işletmenin olağan faaliyetleri ile ilgili olmayan bazı finansal olmayan varlıkların (örneğin maddi duran varlık çıkışları) satışının muhasebeleştirilip ölçülmesi için model oluşturmaktadır. UFRS 15, 1 Ocak 2017 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için uygulanacaktır. Erken uygulamaya izin verilmektedir. UFRS ise geçiş için iki alternatif uygulama sunulmuştur; tam geriye dönük uygulama veya modifiye edilmiş geriye dönük uygulama. Modifiye edilmiş geriye dönük uygulama tercih edildiğinde önceki dönemler yeniden düzenlenmeyecek ancak mali tablo dipnotlarında karşılaştırmalı rakamsal bilgi verilecektir. UFRS 9 Finansal Araçlar Nihai Standart (2014) UMSK. Temmuz 2014te UMS 39 Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme standardının yerine geçecek olan ve sınıflandırma ve ölçme. değer düşüklüğü ve finansal riskten korunma muhasebesi aşamalarından oluşan projesi UFRS 9 Finansal Araçları nihai olarak yayınlamıştır. UFRS 9 finansal varlıkların içinde yönetildikleri iş modelini ve nakit akım özelliklerini yansıtan akılcı, tek bir sınıflama ve ölçüm yaklaşımına dayanmaktadır. Bunun üzerine, kredi kayıplarının daha zamanında muhasebeleştirilebilmesini sağlayacak ileriye yönelik bir beklenen kredi kaybı modeli ile değer düşüklüğü muhasebesine tabi olan tüm finansal araçlara uygulanabilen tek bir model kurulmuştur. Buna ek olarak, UFRS 9, banka ve diğer işletmelerin, finansal borçlarını gerçeğe uygun değeri ile ölçme opsiyonun seçtikleri durumlarda, kendi kredi değerliliklerindeki düşüşe bağlı olarak finansal borcun gerçeğe uygun değerindeki azalmadan dolayı kar veya zarar tablosunda gelir kaydetmeleri sonucunu doğuran kendi kredi riski denilen sorunu ele almaktadır. Standart ayrıca, risk yönetimi ekonomisini muhasebe uygulamaları ile daha iyi ilişkilendirebilmek için geliştirilmiş bir finansal riskten korunma modeli içermektedir. UFRS 9, 1 Ocak 2018 veya sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerlidir; ancak, erken uygulamaya izin verilmektedir. Ayrıca, finansal araçların muhasebesi değiştirilmeden kendi kredi riski ile ilgili değişikliklerinin tek başına erken uygulanmasına izin verilmektedir. Söz konusu değişikliklerin Şirket in finansal durumu ve performansı üzerindeki etkileri değerlendirilmektedir.

16 9 3. Nakit ve nakit benzerleri Bankalar - Vadeli mevduat (*) Vadesiz mevduat VİOP nakit teminatları Vadesine üç aydan az kalan özel kesim tahvilleri Borsa para piyasasından alacaklar (**) Toplam (*) tarihi itibariyle, vadeli mevduatın faiz oranı % 10,25 ile % 12,25 arasında değişmekte olup, vadesi 1 ile 32 gün arasında değişmektedir. Şirket in tarihi itibariyle, vadeli mevduatın faiz oranı % 10,60 olup, vadesi 34 gündür. (**) Şirket in kendi adına borsa para piyasasında yapmış olduğu işlemlerden dolayı alacaklardır, vadesi 33 ile 36 gün arasında değişmekte olup, faiz oranı %12,10 ve %12,25 arasında değişmektedir ( : vadesi 2 gün olup, faiz oranı 10,54 dir). Şirket in ve tarihleri itibariyle nakit akım tablolarında nakit ve nakit benzeri değerler hazır değerler ile menkul kıymetlerin toplamından müşteri varlıkları, bloke mevduatlar ve faiz tahakkukları düşülerek gösterilmektedir: Nakit ve nakit benzerleri Faiz tahakkukları (20) -- Toplam Finansal yatırımlar Kısa vadeli finansal yatırımlar Gerçeğe uygun değer farkı gelir tablosuna yansıtılan finansal yatırımlar Hisse Senetleri Değer Azalışları -- (44.012) Toplam Maliyet Değeri Gerçeğe Uygun Değer Hisse Senetleri Toplam

17 10 4. Finansal yatırımlar (devamı) tarihinde Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. payları ile ilgili olarak 2,15 fiyat aralığında adet alış işlemi gerçekleştirilmiştir. Bu işlemle birlikte Kısa vadeli yatırımlar içerisinde yer alan Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sermayesindeki şirket payları/oy hakları adet olup tarihi itibariyle % 6,26 sınırına ulaşmıştır Maliyet Değeri Gerçeğe Uygun Değer Özel sektör tahvil senet ve bonoları Hisse senetleri Toplam Şirket in faaliyeti gereği finansal yatırım hesabında bulunan kıymetler, alım satım amaçlı finansal varlıklar olup, gerçeğe uygun değerleri ile değerlenmiştir. Gerçeğe uygun değer tarihi itibariyle Borsa İstanbul da ( BİST ) bekleyen güncel emirler arasındaki en iyi alış emirlerini, en iyi alış emirlerinin bulunmaması durumunda gerçekleşen en yakın zamanlı işlemin fiyatını, bunun da olmaması durumunda ise maliyet değerini ifade etmektedir. Uzun vadeli finansal yatırımlar Oran (%) Oran (%) Zen Enerji A.Ş. (*) % Toplam (*) Grup şirketlerinden Gedik Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklığı A.Ş. nin iştiraki olan Zen Enerji tarihinde alınan karara ve aynı tarihte Kamuyu Aydınlatma Platformunda yapılan özel durum açıklamasına istinaden tarihinde Şirket'e satılmıştır. Şirket e satışı için Nisan 2015 itibariyle hazırlanan değerleme raporunun sonucuna göre iştirakin maliyet değerinin gerçeğe uygun değerini yansıttığı Şirket yönetimince belirlenmiştir. Nisan 2015 tarihli değerleme raporu sonucuna göre Zen Enerji nin %20 sine tekabül eden adet hissesinin beher pay fiyatı 1.32 TL olarak değerlenmiş ve satış bu beher pay fiyatı üzerinden TL olarak gerçekleşmiştir tarih ve 349 sayılı Yönetim Kurulu Kararı uyarınca Zen Enerji A.Ş. nin sermaye artışına sahip olunan pay oranında iştirak edilmesine karar verilmiştir. Şirket in payı doğrultusunda iştirak etmesi gereken TL tutarındaki sermaye artışı, ve tarihlerinde TL tutarında taksitler halinde nakit olarak gerçekleştirilmiştir. Şirket Zen Enerji'deki iştirakini gereceğe uygun değeri üzerinden yansıtmaktadır.

18 11 5. Ticari alacak ve borçlar Kısa Vadeli Ticari Alacaklar Tahvil talebi alacağı Toplam ve tarihleri itibariyle vadesi geçmiş ve şüpheli hale gelmiş alacakları bulunmamaktadır. Kısa Vadeli Ticari Borçlar Diğer Toplam Çalışanlara sağlanan faydalar Kıdem Tazminatı Karşılığı Türkiye de mevcut kanunlar çerçevesinde, Şirket, bir yıllık hizmet süresini dolduran ve herhangi bir geçerli nedene bağlı olmaksızın işine son verilen, askerlik hizmeti için göreve çağrılan, vefat eden, erkekler için 25 kadınlar için 20 yıllık hizmet süresini dolduran ya da emeklilik yaşına gelmiş (kadınlarda 58, erkeklerde 60 yaş) personeline kıdem tazminatı ödemesi yapmak zorundadır. Kıdem tazminatı ödemeleri, her hizmet yılı için 30 günlük brüt maaş üzerinden hesaplanmaktadır. İlgili bilanço tarihi itibariyle ödenecek kıdem tazminatı, tarihi itibariyle 3.709,98 TL tavanına tabidir ( : 3.541,37 TL). UMS 19 ( Çalışanlara Sağlanan Faydalar ) yükümlülüğün gelecek dönemlere ait olduğunu dikkate alarak, yükümlülüğün muhasebeleştirilmesini daha açık hale getirmiştir: Netinin reel iskonto oranını vereceği tahmini bir enflasyon beklentisi ve uygun bir iskonto oranı belirlenmelidir. Hesaplanan reel iskonto oranı gelecekte ödenecek kıdem tazminatı ödemelerinin bilanço tarihi itibariyle bugünkü değerlerinin hesaplanmasında kullanılmalıdır. İsteğe bağlı işten ayrılmalar neticesinde ödenmeyip, Şirket e kalacak olan kıdem tazminatı tutarlarının tahmini oranı da dikkate alınmalıdır

19 12 6. Çalışanlara sağlanan faydalar (devamı) TMS 19 - Çalışanlara Sağlanan Faydalar standardı, işletmenin kıdem tazminatı karşılığı yükümlülüğünün tespit edilmesinde aktüeryal değerleme metotlarının geliştirilmesini gerektirmektedir. İlişikteki finansal tablolardaki kıdem tazminatı yükümlülüğünün hesaplanmasında, ve tarihleri itibarıyla kullanılan başlıca aktüeryal tahminler aşağıdaki gibidir: İskonto oranı (%) 2,27 0,77 Beklenen maaş /limit artış oranı 10 8 Emeklilik olasılığının tahmini için kullanılan oran (%) Şirket in elemanlarının gelecekteki emekliliğinden kaynaklanan tahmini yükümlülüğüne ilişkin karşılık, bugünkü değerlerinin tahmin edilmesi yoluyla ekli finansal tablolara yansıtılmıştır. Kıdem Tazminatı Karşılığı Ocak tarihi itibarıyla bakiyeler Cari Dönem Hizmet Maliyeti Faiz maliyeti Aktüeryal kazanç / (kayıp) (830) -- Toplam İzin karşılığı Ocak Dönem içinde ayrılan karşılık Dönem içinde iptal edilen karşılık (-) -- (4.113) Toplam Karşılıklar, koşullu varlık ve borçlar Diğer kısa vadeli karşılıklar Çeşitli gider karşılıkları (*) Toplam (*) Gider karşılıklarının TL si 2008 yılında vergi dairesine beyan edilmemiş BS formlarının cezasından kaynaklanmakta olup, geri kalan TL si diğer gider karşılıklarından oluşmaktadır. 8. Taahhütler Şirket in ve tarihleri itibarıyla kendi tüzel kişiliği adına üçüncü şahıslar lehine herhangi bir teminat, rehin ve ipoteği bulunmamaktadır.

20 13 9. Sermaye, yedekler ve diğer özkaynak kalemleri 9.1 Ödenmiş sermaye tarihi itibariyle Şirket in kayıtlı sermaye tavanı TL ( : TL) olup çıkarılmış sermayesi TL dir ( : TL). Pay sahipleri ve pay oranları aşağıda belirtilmiştir: Adı Soyadı/Ticaret Ünvanı Pay Oranı Pay Tutarı Pay Oranı Pay Tutarı Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. 0,10% ,10% Halka açık kısım (*) 99,90% ,90% Toplam (*) tarihi itibariyle toplam Şirket halka açık sermayesinde Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. nin toplam % 44,37 ( : % 87,64), halka açık olmayan kısmında ise %0,10 ( : % 0,10), oranında payı bulunmaktadır tarihinde Gedik Yatırım Holding A.Ş. sermayesinin %87,95'ine tekabül eden adet nominal değerli paylardan TL nominal değerli (B) grubu payların Gedik Yatırım Holding A.Ş. ortaklarından Erhan Topaç'a satmıştır tarihli KAP ta yayınlanan özel durum açıklamasına göre toplam Şirket sermayesinin hisselerdeki ana ortaklık payı yapılan satış sonrasında % 87,64 ten % 44,37 ye inmiştir tarihi itibariyle, Şirket in çıkarılmış sermayesini oluşturan hisselerin her bir adedi 1 TL nominal değerdedir adet hissenin adedi A Grubu imtiyazlı hisselerden, TL adedi B Grubu (halka açık) adi hisselerden oluşmaktadır. Borsada işlem görmeyen A Grubu imtiyazlı hisseler Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. ne aittir. Yönetim Kurulu Üyelerinin seçiminde (A) grubu hisse senetlerinin her biri 15 (onbeş) oy hakkına (B) grubu hisse senetlerinin her biri 1 (bir) oy hakkında sahiptir.

21 14 9. Sermaye, yedekler ve diğer özkaynak kalemleri (devamı) 9.2 Paylara ilişkin primler / iskontolar Hisse senedi ihraç primleri Toplam Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler Önceki dönem karlarından kanun veya sözleşme kaynaklı zorunluluklar nedeniyle ayrılmış yedeklerdir. Yasal Yedekler: Kanuni defterlerdeki birikmiş karlar, aşağıda belirtilen kanuni yedeklerle ilgili hüküm haricinde dağıtılabilirler. Türk Ticaret Kanunu na göre, yasal yedekler birinci ve ikinci tertip yasal yedekler olmak üzere ikiye ayrılır. Türk Ticaret Kanunu na göre birinci tertip yasal yedekler, şirketin ödenmiş sermayesinin % 20 sine ulaşıncaya kadar, kanuni net karın % 5 i olarak ayrılır. İkinci tertip yasal yedekler ise ödenmiş sermayenin % 5 ini aşan dağıtılan karın % 10 udur. Türk Ticaret Kanunu na göre, yasal yedekler ödenmiş sermayenin % 50 sini geçmediği sürece sadece zararları netleştirmek için kullanılabilir, bunun dışında herhangi bir şekilde kullanılması mümkün değildir. Şirket in yasal kayıtlarına göre: Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler Toplam Geçmiş yıllar karları / (zararları): Olağanüstü Yedekler Geçmiş Yıl Kar/(Zararları) ( ) ( ) Toplam TMS/TFRS çerçevesinde yapılan değerleme sonucu, özkaynak kalemlerinde düzeltme gerektirecek herhangi bir farklılık ortaya çıkmamıştır Tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm kazançları Tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm kazançları içerisinde 664 TL ( : Yoktur) tutarında birikmiş aktüeryal kazanç bulunmaktadır.

22 Hasılat Satış Gelirleri Devlet tahvili repo Hisse senetleri Devlet tahvili Hazine bonosu repo Özel kesim tahvil ve bono VİOP Hazine bonosu Toplam Esas Faaliyetlerden Diğer Gelir / (Giderler),net Temettü gelirleri VİOP değer artışları / (azalışları), net Faiz gelirleri Hisse senedi gerçekleşmemiş değer artışları / (azalışları), net (79.962) Devlet tahvilleri gerçekleşmemiş değer artışları / (azalışları), net Özel sektör tahvilleri gerçekleşmemiş değer artışları / (azalışları), net (783) (5.522) Diğer (57.170) (3) Ters repo faiz geliri Toplam Toplam Hasılat Satışların Maliyeti (-) Devlet tahvili repo (-) ( ) (4.000) ( ) ( ) Hisse senetleri (-) ( ) -- ( ) ( ) Devlet tahvili (-) Hazine bonosu repo (-) ( ) ( ) Özel kesim tahvil ve bono ( ) ( ) ( ) -- VİOP (-) ( ) ( ) Hazine bonosu Toplam ( ) ( ) ( ) ( ) BRÜT KAR / (ZARAR)

23 Gelir vergileri (Ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülükleri dahil) Şirket Gedik Yatırım Ortaklığı A.Ş. unvanı altında tarihinde kurulmuş olup, Sermaye Piyasası Kurulunun yayınlamış olduğu mevzuat gereği Şirket in maksat ve mevzuu değiştirilerek Şirket, Yatırım Ortaklığı statüsünden çıkarılmıştır. Kartal 5. Noterliğinden tarih sayı ile onaylı olağan üstü genel kurul da alınan kararın tescil edilmesi ile tarih 8655 sayılı ticaret sicil gazetesinde de görüleceği üzere şirketin ticaret unvanı Gedik Yatırım Holding A.Ş. olarak değiştirilmiştir. Şirket bu değişikliği tarihinde Unvan Değişikliği konusu altında Kamuyu Aydınlatma Platformuna bildirmiştir. Şirket bu statü değişikliği sonrasında kurumlar vergisine tabi olmuştur. Türkiye de, kurumlar vergisi oranı tarihi itibariyle % 20 dir ( : % 20). Bu oran, kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna (iştirak kazançları istisnası gibi) ve indirimlerin indirilmesi sonucu bulunacak vergi matrahına uygulanır. Kar dağıtılmadığı takdirde başka bir vergi ödenmemektedir. Türkiye deki bir işyeri ya da daimi temsilcisi aracılığı ile gelir elde eden kurumlar ile Türkiye de yerleşik kurumlara ödenen kar paylarından (temettüler) stopaj yapılmaz. Bunların dışında yapılan temettü ödemeleri %15 oranında stopaja tabidir. Karın sermayeye ilavesi, kar dağıtımı sayılmaz ve stopaj uygulanmaz. Şirketler üçer aylık mali karları üzerinden %20 oranında geçici vergi hesaplar ve o dönemi izleyen ikinci ayın 14 üncü gününe kadar beyan edip 17 inci günü akşamına kadar öderler. Yıl içinde ödenen geçici vergi o yıla ait olup izleyen yıl verilecek kurumlar vergisi beyannamesi üzerinden hesaplanacak kurumlar vergisinden mahsup edilir. Geçici vergi, devlete karşı olan herhangi bir başka mali borçlara da mahsup edilebilir. Türk vergi mevzuatına göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla dönem kurum kazancından indirilebilirler. Ancak, mali zararlar, geçmiş yıl karlarından mahsup edilemez. Türkiye de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sağlamak gibi bir uygulama bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dördüncü ayın 25 inci günü akşamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir. Bununla beraber, vergi incelemesine yetkili makamlar beş yıl zarfında muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve hatalı işlem tespit edilirse ödenecek vergi miktarları değişebilir. Gelir vergileri ( Ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülükleri dahil) Dönem ait kurumlar vergisi karşılığı (-) (64.116) -- Ertelenmiş vergi geliri / (gideri) (149) -- Toplam (64.265) --

24 17 11.Gelir vergileri (Ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülükleri dahil) (devamı) Vergi öncesi net dönem kârı Geçerli olan yasal kurumlar vergisi hesaplanan vergi İstisnalar ( ) -- TFRS'den doğan farklar Toplam Ertelenmiş Vergi Şirket, vergiye esas yasal finansal tabloları ile TMS/TFRS ye göre hazırlanmış konsolide finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas mali tablolar ile TMS/TFRS ye göre hazırlanan konsolide finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmaktadır. Ertelenmiş vergi oranı %20 dir. Geçici Farklar Ertelenmiş Vergi Varlıkları/ (Yükümlülükleri) Ertelenen Vergi Varlıkları Kıdem Tazminatı Düzeltmesi Hisse Senetleri Değerlemesi Faiz Tahakkuku Düzeltmesi Toplam Ertelenen Vergi Yükümlülükleri Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Kayıtlı Değerleri ile Vergi Matrahları Arasındaki Fark (10.862) (13.094) (2.172) (2.618) Tahvil Değerlemesi Düzeltmesi -- (165) -- (33) Toplam (10.862) (13.259) (2.172) (2.651) Ertelenmiş Vergi Varlık / (Yükümlülük) (1.728) (1.413)