Günlük Strateji Bülteni

Transkript

1 3.662, , , , ,9 Günlük Strateji Bülteni Piyasalara Bakış Piyasa Verileri Endeksler 6 Haziran %Değ. Ybb BIST ,8 0,6% 9,6% BIST ,9 0,6% 10,4% VIOP030 Endeks 97,550 0,8% 11,5% S&P ,4 0,5% 3,2% DJI ,3 0,6% 2,8% DAX ,1 0,2% -5,8% RTS 922,9 2,2% 21,9% Parite 6 Haziran %Değ. Ybb USD/TRY 2,9043-0,2% -0,4% EUR/TRY 3,2986-0,4% 4,0% ($+ )/TRY 3,1012-0,3% 1,9% EUR/USD 1,1355-0,2% 4,5% Emtia 6 Haziran %Değ. Ybb Brent Petrol(bbl) 50,4-0,4% 20,5% Bakır ($/ton) 4.688,0 0,0% -0,4% Altın ($/ons) 1.243,9-0,2% 17,1% Gümüş ($/ons) 16,4 0,0% 18,5% Performans ve işlem hacmi verileri Yükselenler Düşenler (%) Hacim (TL) AYES 20% TCHOL -12% GARAN 732 TUCLK 20% GEREL -6% THYAO 340 IEYHO 15% MEMSA -6% HALKB 179 DOBUR 14% BALAT -5% AKBNK 128 USAS 14% KERVN -5% ISCTR 112 BIST 100 ve Gösterge Endeksler İşlem Hacmi (Sağ, TRY mn) BIST-100 (Sol) Güne seviyelerinden alımlarla başlayan BİST, günün devamında da denemelerini sürdürdü. Kur ve faiz tarafındaki sakinlik BİST i desteklerken, yurt dışı piyasalarda da alıcılı seyirler izlendi. Gün içi gelen kar satışlarını da karşılayan BİST in kapanışı seviyesinden gerçekleşti. Dün FED Başkanı Yellen yaptığı konuşmada, ekonomik koşulların imkan sağlaması durumunda faiz artışına gidilmesinin uygun olacağını söyledi. Ancak, Yellen zamanlamaya yönelik herhangi bir yorumda bulunmayarak faiz artışının zamanlamasına yönelik mesajını değiştirmesi dikkat çekti. Yellen bir önceki konuşmasında, "Bir sonraki faiz artışına gelecek aylarda gidilmesi muhtemelen uygun olur" ifadesini kullanmıştı. Ayrıca, Yellen hayal kırıklığı yaratan Mayıs ayı istihdam verilerinin ekonomiye ilişkin yeni soru işaretlerine yol açtığını belirtti. Yellen ın açıklamaları ardından ABD de endeksler haftanın ilk işlem gününü yükselişlerle tamamladı. Avrupa borsaları da Yellen ın konuşması öncesinde madencilik sektörü öncülüğünde alıcılı bir seyir izledi. Bugün Almanya sanayi üretimi ve Avro Bölgesi 1Ç büyümesi verisi haricinde önemli bir veri akışı görünmemekte. Dün akşam Fed Başkanı Yellen in yaptığı açıklamaların ardından sabah Japonya tarafında alıcılı bir seyir izlenirken, Çin tarafında hafif satışlar etkili. Avrupa piyasalarının da güne yatay başlaması bekleniyor. BİST tarafında ise alım iştahının korunmasını bekliyoruz. Kur ve faiz tarafında gözlenen geri çekilme eğiliminin devamı halinde, BİST deki yukarı hareketin devamı beklenmelidir. Makro Ekonomi & Politika Haberleri Reel Döviz Kuru Endeksi TÜFE %2,6 geriledi Sektör ve Şirket Haberleri Borsa İstanbul da Mayıs ayında yabancı yatırımcılar 875 mn $ satım gerçekleştirdi Türk Traktör (TTRAK) Mayıs ayı satış verilerini açıkladı (+) İş Bankası (ISCTR) iştirak hissesi alım işlemleri (=) Kısa Kısa Şirket Haberleri: ISCTR Takvim Tarih Ülke TSİ Dönem Veri Önem Beklenti Önceki 7 Haz. Hindistan 08:30 Haz. Hindistan MB Faiz Kararı 95,00 6,50% 6,50% 7 Haz. Almanya 09:00 Nis. Sanayi Üretimi - Aylık %(mevs. düzelt.) 93,22 0,60% -1,30% 7 Haz. Almanya 09:00 Nis. Sanayi Üretimi - (çalışma günü düzelt.-yıllık %) 67,80 0,90% 0,30% 7 Haz. Fransa 09:45 Nis. Dış Ticaret Dengesi 61,11-4,4 Mlr 7 Haz. Avro Bölgesi 12:00 1Ç16 GSYH Çeyreksel (mevs. düzelt. %)- Final 93,02 0,50% 0,50% 7 Haz. Avro Bölgesi 12:00 1Ç16 GSYH Yıllık (mevs. düzelt. %)-Final 90,70 1,50% 1,50% 7 Haz. Türkiye 17:30 May. Hazine Nakit Dengesi /05 1/06 2/06 3/06 6/ MSCI TR MSCI GOP MSCI GOP BANKALAR BIST BANKALAR Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür. Sayfa 1 / 6

2 Makro Ekonomi & Politika Reel Döviz Kuru Endeksi TÜFE %2,6 geriledi Türk Lirası reel döviz Kuru endeksi Mayıs ayında tüketici fiyatları bazlı olarak düşüş gösterdi. Merkez Bankası tarafından yayımlanan geçici verilere göre 2003=100 bazlı reel efektif döviz kuru endeksi TÜFE bazında aylık %2,6 değer kaybederek 101,76 puandan 99,14 puana indi. Yurt içi ÜFE bazında ise kur %1,6 düşüşle 100,85 puandan 99,27 puana geldi. Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 2 / 6

3 Sektör & Şirket Haberleri Borsa İstanbul da Mayıs ayında yabancı yatırımcılar 875 mn $ satım gerçekleştirdi Borsa İstanbul da 2016 yılı Mayıs ayında yabancı yatırımcılar toplam 875 mn $ net satım gerçekleştirerek yılın ilk dört ayında gerçekleşen mn $ lık net alım, yılbaşından bu yana toplam 929 mn $ lık net alıma geriledi. Bu ay dikkati çeken gelişmeler; Yabancı yatırımcıların en çok alım yaptığı hisseler TKFEN (52,0), PETKM (25,1 mn $), TRGYO (7,6 mn $), ULKER (7,0 mn $), KORDS (5,9 mn $) iken en çok satış yaptığı hisseler sırasıyla GARAN (187,7 mn $), THYAO (146,2 mn $), HALKB (134,4 mn $), TUPRS (74,3 mn $) ve ENKAI (33,4 mn $) oldu. Bankacılık endeksi hisselerinde Mayıs ayı toplamında gerçekleşen net satım miktarı 433 mn $ olarak gerçekleşirken en çok satılan banka hisseleri sırasıyla GARAN, HALKB, ISCTR oldu. Yabancı Yatırımcıların Mayıs ayı genelinde yaptıkları işlem hacmi miktarı 16,3 mlr $ olurken toplam işlem hacmi içindeki payları ise %28 seviyesinde gerçekleşti. Yabancı yatırımcıların Mayıs sonunda toplam BİST payı %62,86 ya geriledi. Mayıs 2016 Yabancı işlemleri En Çok Alınan En Çok Satılan Net Alınan Net Satılan Hisse mn $ Hisse mn $ Hisse mn $ Hisse mn $ GARAN 1.554,1 GARAN 1.741,7 TKFEN 52,0 GARAN -187,7 AKBNK 687,3 AKBNK 718,5 PETKM 25,1 THYAO -146,2 HALKB 508,8 HALKB 643,2 TRGYO 7,6 HALKB -134,4 TUPRS 491,7 THYAO 623,3 ULKER 7,0 TUPRS -74,3 THYAO 477,2 TUPRS 566,0 KORDS 5,9 ENKAI -33,4 KCHOL 311,0 KCHOL 340,9 ARCLK 5,5 ISCTR -32,6 SAHOL 285,2 ISCTR 313,9 TRKCM 3,6 AKBNK -31,2 ISCTR 281,3 SAHOL 299,4 BRSAN 3,4 VAKBN -30,6 BIMAS 269,1 BIMAS 281,7 LOGO 2,6 KCHOL -29,9 VAKBN 246,3 VAKBN 276,9 TTRAK 2,3 EREGL -28,0 EREGL 213,4 EREGL 241,5 ANACM 2,2 TCELL -23,9 TCELL 194,7 TCELL 218,6 DOAS 2,2 EKGYO -18,5 YKBNK 169,2 YKBNK 179,0 PGSUS 2,1 SAHOL -14,3 TAVHL 145,1 ENKAI 157,3 BIZIM 1,6 ASELS -14,1 TKFEN 142,6 EKGYO 155,4 ISGYO 1,6 VESTL -13,8 Son 5 Ay Kümülatif Yabancı işlemleri En Çok Alınan En Çok Satılan Net Alınan Net Satılan Hisse mn $ Hisse mn $ Hisse mn $ Hisse mn $ GARAN 4.366,2 GARAN 4.229,2 GARAN 137,0 THYAO -345,5 HALKB 2.036,6 HALKB 2.052,4 TKFEN 117,3 TUPRS -71,1 AKBNK 2.025,4 THYAO 1.999,4 SAHOL 113,4 ENKAI -36,7 THYAO 1.653,9 AKBNK 1.934,3 EREGL 100,6 GUBRF -32,2 TUPRS 1.482,0 TUPRS 1.553,1 AKBNK 91,1 ASELS -21,8 ISCTR 1.380,7 ISCTR 1.304,3 ISCTR 76,4 TAVHL -18,8 KCHOL 956,6 KCHOL 953,3 VAKBN 71,9 HALKB -15,8 SAHOL 951,9 BIMAS 888,0 PETKM 63,1 PGSUS -15,1 BIMAS 904,4 SAHOL 838,5 ULKER 43,9 SODA -15,1 VAKBN 891,2 VAKBN 819,2 EKGYO 29,6 TM SN -14,5 EREGL 869,4 EREGL 768,8 YKBNK 27,8 ARCLK -13,7 YKBNK 739,7 TCELL 719,9 KRDMD 25,3 AKSA -9,5 TCELL 725,5 YKBNK 711,9 TTKOM 20,3 NTHOL -8,8 EKGYO 629,0 EKGYO 599,5 MGROS 17,8 CLEBI -8,2 PETKM 627,2 PETKM 564,1 CCOLA 17,0 EGEEN -6,9 Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 3 / 6

4 Sektör & Şirket Haberleri Türk Traktör (TTRAK) Mayıs ayı satış verilerini açıkladı (+) Türk Traktör ün satışları Mayıs ayında geçen senenin aynı dönemine göre %14 artarak adet olarak gerçekleşti. Mayıs ayında yurtiçi satışlar yıllık %11, ihracat %21 artış gerçekleştirdi. Şirketin Nisan-Mayıs dönemi yurtiçi satışları %10,8, yurtdışı satışları %26,0 artarken toplamda geçen yılın %14,4 üzerinde gerçekleşti. Yorum: Türk Traktör'ün Mayıs verilerini ve 2Ç'yi temsil eden 2 aylık dönemdeki adet artışını olumlu buluyoruz. Satışlar daha karlı olan yurtiçi talebe yönlendiriliyor. Bunun yanında ihracatta yaşanan yükselişi de olumlu olarak değerlendiriyoruz. İş Bankası (ISCTR) iştirak hissesi alım işlemleri (=) İş Bankası, Borsa İstanbul'da işlem gören bazı ortaklıklarında ödenmiş sermayelerinin azami %3,0'ü ile sınırlı olmak kaydıyla, piyasadan satın alınması kararı almıştı. Söz konusu karar doğrultusunda 06 Haziran 2016 tarihinde gerçekleştirilen alımlar şu şekildedir: Kısa Kısa Şirket Haberleri (=) İş Bankası (ISCTR): İş Bankası, yurtdışında ihraç edilmiş 10 yıl vadeli, 400 mn $ tutarındaki tahvilin şartlarının Bankaların Özkaynaklarına İlişkin Yönetmeliğin "Katkı Sermaye" başlıklı 8. maddesi 2 numaralı fıkrasında yer alan niteliklerin tamamını sağlar hale getirilmesi amacıyla yapılan değişikliklere ilişkin tahvil sahiplerinden gerekli izin alındığını duyurmuştur. Buna göre BDDK'ya yapılacak bildirimin ardından ilgili tahvil özkaynak hesaplamalarına dahil edilebilecek. Yorum: Yaptığımız hesaplamaya göre, 400 mn $ lık sermaye benzeri borçlanmanın Basel III e uyumlu hale gelmesi sonucu özkaynak hesaplamasına dahil edilmesinin bankanın sermaye yeterlilik rasyosunu yaklaşık 36 bp olumlu etkileyeceğini düşünüyoruz. Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 4 / 6

5 Haftalık Ajanda Tarih Ülke TSİ Dönem Veri Önem Beklenti Önceki 7 Haz. Hindistan 08:30 Haz. Hindistan MB Faiz Kararı 95,00 6,50% 6,50% 7 Haz. Almanya 09:00 Nis. Sanayi Üretimi - Aylık %(mevs. düzelt.) 93,22 0,60% -1,30% 7 Haz. Almanya 09:00 Nis. Sanayi Üretimi - (çalışma günü düzelt.-yıllık %) 67,80 0,90% 0,30% 7 Haz. Fransa 09:45 Nis. Dış Ticaret Dengesi 61,11-4,4 Mlr 7 Haz. Avro Bölgesi 12:00 1Ç16 GSYH Çeyreksel (mevs. düzelt. %)- Final 93,02 0,50% 0,50% 7 Haz. Avro Bölgesi 12:00 1Ç16 GSYH Yıllık (mevs. düzelt. %)-Final 90,70 1,50% 1,50% 7 Haz. Türkiye 17:30 May. Hazine Nakit Dengesi 8 Haz. Japonya 02:50 Nis. Cari Denge (BoP Bazlı) 95, Mlr Yen Mlr Yen 8 Haz. Japonya 02:50 Nis. Dış Ticaret Dengesi (BoP Bazlı) 66, Mlr Yen 927 Mlr Yen 8 Haz. Japonya 02:50 1Ç16 GSYH Çeyreksel (mevs. düzelt. %)-Final 96,77 0,50% 0,40% 8 Haz. Japonya 02:50 1Ç16 GSYH - Çeyreksel(Yıllıklandırılmış)%-Final 94,62 2,00% 1,70% 8 Haz. Çin 05:00 May. Dış Ticaret Dengesi 78,38 55,65 Mlr $ 45,6 Mlr $ 8 Haz. Çin 05:00 May. İhracat- Yıllık % 75,68-4,10% -1,80% 8 Haz. Çin 05:00 May. İthalat- Yıllık % 70,27-6,70% -10,90% 8 Haz. Türkiye 10:00 Nis. Sanayi Üretimi- Aylık % 60,00-0,53% 8 Haz. Türkiye 10:00 Nis. Sanayi Üretimi- Yıllık % 40,00 2,80% 2,94% 8 Haz. Türkiye 10:00 Nis. Perakende Satış Hacmi-Aylık % 50,00-0,60% 8 Haz. İngiltere 11:30 Nis. Sanayi Üretimi- Aylık % 91,57 0,30% 8 Haz. İngiltere 11:30 Nis. Sanayi Üretimi- Yıllık % 69,88-0,20% 8 Haz. ABD 14:00 3 Haz. MBA Mortgage Başvuruları(Haftalık) 92,31 9 Haz. Brezilya 02:00 Haz. Brezilya MB Faiz Kararı 98,39 14,25% 14,25% 9 Haz. Japonya 02:50 Nis. Makine Siparişleri- Aylık % 93,55-3,00% 5,50% 9 Haz. Japonya 02:50 Nis. Makine Siparişleri- Yıllık % 68,82-2,00% 3,20% 9 Haz. Çin 04:30 May. TÜFE- Yıllık % 97,30 2,30% 2,30% 9 Haz. Çin 04:30 May. ÜFE - Yıllık % 91,89-3,10% -3,40% 9 Haz. Almanya 09:00 Nis. Dış Ticaret Dengesi 61,02 21,3 Mlr 26,2 Mlr 9 Haz. Almanya 09:00 Nis. Cari Denge 54,24 30,4 Mlr 9 Haz. Almanya 09:00 Nis. İthalat-Aylık % 59,32-0,90% 1,90% 9 Haz. Almanya 09:00 Nis. İhracat-Aylık % 52,54 1,20% -2,30% 9 Haz. Avro Bölgesi 10:00 ECB Başkanı Draghi'nin konuşması 9 Haz. İngiltere 11:30 Nis. Dış Ticaret Dengesi 68,67-3,55 Mlr -3,83 Mlr 9 Haz. ABD 15:30 4 Haz. Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları 98, Bin 9 Haz. ABD 17:00 Nis. Toptan Stoklar- Aylık % 80,80 0,10% 0,10% 9 Haz. Çin Çin Borsası tatil nedeniyle kapalı olacak. 10 Haz. Japonya 02:50 May. ÜFE - Aylık % 48,39 0,10% -0,30% 10 Haz. Japonya 02:50 May. ÜFE - Yıllık % 92,47-4,20% -4,20% 10 Haz. Almanya 09:00 May. TÜFE- Aylık % 83,05 0,30% 0,30% 10 Haz. Almanya 09:00 May. TÜFE- Yıllık % 88,14 0,10% 0,10% 10 Haz. Fransa 09:45 Nis. Sanayi Üretimi- Aylık % 97,22-0,30% 10 Haz. Fransa 09:45 Nis. Sanayi Üretimi- Yıllık % 91,67-0,80% 10 Haz. Türkiye 10:00 Nis. Cari Denge 88,00-3,30 Mlr $ -3,68 Mlr $ 10 Haz. Türkiye 10:00 1Ç16 GSYH Yıllık % 76,00 4,70% 5,71% 10 Haz. Rusya 13:30 Haz. Rusya MB Faiz Kararı 73,53 11,00% 11,00% 10 Haz. ABD 17:00 Haz. Michigan Tüketici Güven Endeksi - Öncü 93,60 94,50 94,70 10 Haz. ABD 21:00 May. Hazine Bütçe Dengesi 76,00-60,5 Mlr $ 10 Haz. Çin Çin Borsası tatil nedeniyle kapalı olacak. 13 Haz. Türkiye 10:00 Nis. İhracat Birim Değer Endeksi- Yıllık % 30,00-6,40% 13 Haz. İngiltere 16:30 Nis. CB Öncü Göstergeler Endeksi % 50,00 0,6% Kaynak: Bloomberg, TÜİK, Foreks Rapora ulaşmak için tıklayınız Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 5 / 6

6 Genel Müdürlük Akatlar Mah. Ebulula Mardin Cad. No: 18 Park Maya Sitesi F-2/A Blok Beşiktaş İstanbul (0212) Araştırma ve Strateji Müdürlüğü Sezai ŞAKLAROĞLU Selahattin AYDIN Tuğba SAYGIN Serap KAYA Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, yatırım ve kalkınma bankaları ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde ve yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Gerek bu yayındaki, gerekse bu yayında kullanılan kaynaklardaki hata ve eksikliklerden ve bu yayındaki bilgilerin kullanılması sonucunda yatırımcıların ve/veya ilgili kişilerin uğrayabilecekleri doğrudan ve/veya dolaylı zararlardan, kâr yoksunluğundan, manevi zararlardan ve her ne şekil ve surette olursa olsun üçüncü kişilerin uğrayabileceği her türlü zararlardan dolayı Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu tutulamaz. Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 6 / 6