PERFORMANS & FİNANSAL SONUÇLAR 6A16

Transkript

1 PERFORMANS & FİNANSAL SONUÇLAR 6A16 5 Ağustos 2016

2 1 Performans & Finansal Sonuçlar 1H16 Bizi Tanıyın Sermaye Piyasaları Finansal Sonuçlar

3 Bizi Tanıyın Ortaklık Yapısı Faaliyetler 2 Aracılık Hizmetleri Yatırım Danışmanlığı İş Bankası ve İş Bankası Grup Şirketleri 71,8% Fiili Dolaşım 28,2% 73,5% 26,5% Yabancı Yatırımcıların Payı Portföy Yönetimi Kurumsal Finansman Araştırma İştirakler* İş Girişim Sermayesi Yat. O. A.Ş.: (Pay: 29.1%) (ISGSY) Payları 2004 ten beri Borsa da işlem gören Şirket, gerçekleştirdiği 11 çıkıştan ABD Doları bazında %26,5 yıllık bileşik getiri elde etti Kredi Derecelendirme Notu AA+(tur) / Fitch Ratings - Türkiye de AA+(tur) kredi derecelendirme notuna sahip ilk ve tek aracı kurum Kurumsal Yönetim Derecelendirme Notu AAA(Trk) 9,05 / JCR Avrasya - Türkiye de kurumsal yönetim derecelendirmesine sahip tek aracı kurum İş Yatırım Ortaklığı A.Ş.: (Pay: %28,9) (ISYAT) Türkiye nin önde gelen yatırım ortaklığı, 226 milyon TL portföy büyüklüğüyle sektörün %50 sinden fazlasının oluşturuyor; payları 1996 dan beri işlem görüyor İş Portföy Yönetimi A.Ş.: (Pay: %70,0) Yoğunlukla İş Grubu fonlarını yöneten Türkiye nin lider portföy yönetim şirketi yönettiği 23,2 milyar TL fon büyüklüğüyle sektörün %20 sini temsil ediyor Maxis Investments Ltd.: (Pay: %100,0) Londra merkezli B grubu sermaye piyasaları lisansına sahip Efes Varlık Yönetim A.Ş.: (Pay: %74,0) Özellikle bankaların sorunlu alacaklarının yönetimi konusunda faaliyet gösteriyor IS Investments Gulf Ltd.: (Pay:%100,0) Şirket tasfiye aşamasındadır * Sahip olunan doğrudan paylar

4 3 Performans & Finansal Sonuçlar 1H16 Bizi Tanıyın Sermaye Piyasaları Finansal Sonuçlar

5 Milyar Sermaye Piyasaları 4 Borsa İstanbul Pay Piyasası İş Yatırım '15/6 '16/ %7,3 %7,8 81,0 87,0 '15/3 '16/3 8% 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% 0% İşlem Hacmi (milyar TL) İşlem Hacmi (milyar TL) Piyasa Payı #2 Aracı Kurum 1 %8,3 İş Yatırım %7,8 Aracı Kurum 2 %7,7 Aracı Kurum 3 %7,0 Aracı Kurum 4 %5,1 Kaynak: Borsa Istanbul, Pay Piyasası Verileri Üye Bazında İşlemler Yılın ilk yarısında Pay Piyasası işlem hacmi geçen yılın aynı dönemine göre yatay bir seyir izledi İşlem hacminde %7,8 pay ile piyasada ikinci sırada yer aldık

6 Milyar Sermaye Piyasaları 5 VİOP İş Yatırım İşlem Hacmi (milyar TL) %8,8 %10,2 12,0% 10,0% ,1 62,0 8,0% 6,0% 4,0% 10 2,0% '15/6 '16/6 0 '15/6 '16/6 0,0% İşlem Hacmi (milyar TL) Piyasa Payı #2 Aracı Kurum 1 %14,91 İş Yatırım %10,17 Aracı Kurum 2 %9,16 Aracı Kurum 3 %6,48 Aracı Kurum 4 %5,73 Kaynak: Borsa Istanbul, VİOP Verileri Üye Bazında İşlemler Yabancı işlemleri toplam hacimdeki payını %28 seviyesinde korurken döviz kontratları dikkat çekmeye devam etti Piyasa payımız %8,8 den %10,2 ye yükselirken işlem hacminde ikinci sırada yer aldık

7 Milyar Sermaye Piyasaları 6 Kaldıraçlı Alım/Satım İşlemleri - Piyasa İş Yatırım Toplam İşlem Hacmi (milyar TL) ,2% ,2% 8,0% 7,0% 6,0% 5,0% 4,0% 3,0% 2,0% 1,0% '15/6 '16/6 0 '15/6 '16/6 0,0% İşlem Hacmi (milyar TL) Piyasa Payı Kaynak: TSPB, Aracı Kurum Bazında Karşılaştırmalı Veriler Toplam işlem hacmi, likidite sağlayıcı kurumlarla yapılan işlemleri de Kapsamaktadır. Kaldıraçlı alım satım işlemleri sürdürülebilir bir faaliyet olarak gelirlerimizi çeşitlendirmeye devam ederken işlem hacmimiz yıllık bazda %54 arttı ve pazar payımız %6,2 den %7,2 ye yükseldi

8 Sermaye Piyasaları 7 Borçlanma Aracı İhraçları - Piyasa İş Yatırım ,5 308 '15/6 18, ,3 '16/6 30, ,6 %22 '15/6 3,6 4,3 %23 '16/6 5, Halka Arz (TL milyar) Nitelikli Yatırımcıya İhraç (TL milyar) Toplam İhraç Sayısı Halka Arz (TL milyar) Nitelikli Yatırımcıya İhraç (TL milyar) Toplam İhraç Sayısı Kaynak: Borsa İstanbul, Halka Arz Verileri Piyasanın toplam ihraç büyüklüğü yıllık bazda %20 artarak 43,8 milyar TL ye ulaşırken nitelikli yatırımcıya ihraçlar %69 artarak tüm ihraçlar içinde daha fazla pay aldı İhracına aracılık ettiğimiz 68 adet ve toplam 10,1 milyar TL nominal değerli borçlanma aracıyla %23 piyasa payı elde ettik ve liderliğimizi koruduk

9 Milyon Sermaye Piyasaları 8 B&D İşlemleri 6A16 İş Yatırım Kredili İşlem Bakiyesi - İşYatırım Şirket Türkerler JES Satılan pay %50 İş Yatırım Danışmanlığı Satıcı Taraf Peyman kuruyemiş Total Oil Turkey Hakan Plastik Dyo Matbaa Mürekkepleri %100 %100 %10 %75 Satıcı Taraf Alıcı Taraf Satıcı Taraf Satıcı Taraf '15/6 Kredili İşlem Bakiyesi(mn TL) '16/6 Kaynak: İş Yatırım Makro-ekonomik görünümdeki belirsizliklere rağmen yılın ilk yarısında 5 B&D işlemi kapandı Kredili işlem bakiyesi yıllık bazda %15 düştü ancak gelir tablosuna daha fazla katkı sağladı

10 Sermaye Piyasaları 9 Yönetilen Portföy Büyüklüğü - Sektör İş Yatırım Yatırım Fonları (TL milyar) Emeklilik Fonları (TL milyar) Yatırım Fonları (TL milyar) Emeklilik Fonları (TL milyar) Diğer * (TL milyar) Pazar Payı 41,2 9,0 9,5 %23 38,2 40,3 54,8 7,4 10,0 %18 3,4 3,7 '15/6 '16/6 '15/6 '16/6 Kaynak: SPK & İş Portföy * Diğer fonlar özel portföy yönetimi, alternatif yatırım ürünleri, Türkishfund (SICAV) ve İş Yatırım Ortaklığı A.Ş. portföyünü içermektedir. Bireysel emeklilik fonlarındaki büyüme devam etti ve geçen yılın aynı dönemine göre %36 artış kaydetti Yönetilen toplam portföy büyüklüğü yıllık olarak %17 artarak 23,2 milyar TL olurken, portföy yönetim komisyonlarında daha fazla payı olan emeklilik fonları yıllık bazda %35 yükseldi

11 10 Performans & Finansal Sonuçlar 1H16 Bizi Tanıyın Sermaye Piyasaları Finansal Sonuçlar

12 Finansal Sonuçlar Konsolide 11 İş Yatırım - Konsolide Bin TL 6A15 6A16 Yıllık Değişim (%) Toplam Varlıklar Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar Net Dönem Karı ,4% ,9% ,5% ,2% ,5% ,9% 14,5% ,7% ,4 67,5 45,9 64,2 52,4 68,7 70,8 62,9 40,5 43,5* '07 '08 '09 '10 '11 '12 '13 '14 '15 '16/6 Toplam Varlıklar Net Dönem Karı - son 4 çeyrek Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar Özkaynak Karlılığı 7,3% 8,0% 24% 20% 16% 12% 8% 4% 0% Politik ve ekonomik gündeme rağmen yılın ilk yarısında hedeflerimize uygun olarak 26.2mn TL konsolide net kar açıkladık

13 Finansal Sonuçlar Konsolidasyon Etkisi 12 Konsolide Net Kar= [İş Yatırım Bireysel Net Kar + İştirak Etkisi] Eliminasyon Düzeltmesi Yıllık Değişim Net Kar (Milyon TL) 6A15 6A16 (%) İş Yatırım Bireysel Net Kar İş Yatırım (Bireysel) 1 34,5 47,8 40 İş Yatırım Ortaklığı 0,8 2,8 250 İş Girişim 2 (1,8) (4,9) a.d. İştirak Etkisi İş Portföy 4,3 5,2 23 Efes Varlık Yönetim 4,2 (5,7) a.d. Eliminasyon Düzeltmesi Eliminasyon Düzeltmesi 3 (18,5) (19.0) - Konsolide Net Kar 23,2 26,2 13 Konsolide Net Kar (1) Yurt dışı iştiraklerin etkisi çok küçüktür. (2) Ner kar dağılımında ana ortaklığa ait net kar yeniden düzenlenmiş olup kamuya açıklanan mali tablolardan farklılık içerir. (3) İştiraklerden elde edilen temettü ve gelir eliminasyonu. Bireysel (konsolide olmayan) net karımız yıllık bazda %40 artarak 2015 /12 net karını şimdiden yakalarken özkaynak karlılığımız %12,5 olarak gerçekleşti İş Portföy ün konsolide net kara katkısı geçen yılın aynı dönemine göre %23 arttı İş Girişim in olumsuz konsolidasyon etkisi portföy şirketlerinin olumsuz performansından kaynaklanıyor Varlık Yönetimi faaliyetleri sıkıntılı genel görünüm nedeniyle olumsuz etkilendi

14 Finansal Sonuçlar Faaliyet Gelirleri 13 Faaliyet Gelirleri (Bin TL) 6A15 6A16 Yıllık Değişim(%) Faiz ve Alım Satım Geliri Komisyon Gelirleri* Toplam Faaliyet Gelirleri * Tamamen müşteri işlemlerinden oluşan kaldıraçlı alım/satım işlem gelirleri komisyon gelirlerine dahil edilmiştir Faaliyet Gelirleri 6A15 Faaliyet Gelirleri 6A16 Komisyon Gelirleri 43% Faiz ve Alım 182,7 mn TL Satım Geliri Komisyon 57% Gelirleri 210 mn TL 50% Faiz ve Alım Satım Geliri 50% Aracılık ve kurumsal finansman faaliyetlerimizin önemli katkısıyla komisyon gelirlerimiz yıllık bazda %31 artış kaydetti

15 Finansal Sonuçlar Komisyon Gelirleri 14 Komisyon Gelirleri (Bin TL) 6A15 6A16 Yıllık Değişim(%) Aracılık Komisyonları* Kurumsal Finansman Gelirleri Portföy Yönetim Komisyonları Diğer Komisyonlar Toplam * Kaldıraçlı alım/satım işlem gelirleri aracılık komisyonlarına eklenmektedir. Komisyon Gelirleri 6A15 Komisyon Gelirleri 6A16 Portföy Yönetim Komisyonları 22% Kurumsal Finansman Gelirleri 13% Diğer Komisyonlar 1% Portföy Yönetim Komisyonları 17% Diğer Komisyonlar 2% Aracılık 79,5 mn TL Komisyonları 64% Kurumsal Finansman 104 mn TL Gelirleri 12% Aracılık Komisyonları 69% Vadeli işlemler ve kaldıraçlı alım satım gelirleri aracılık komisyonlarımız arasında dikkat çekerken B&D gelirlerimiz de kurumsal finansman gelirlerimizin artışında etkili oldu

16 Finansal Sonuçlar Faaliyet Giderleri 15 Faaliyet Giderleri (Bin TL) 6A15 6A16 Yıllık Değişim(%) Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri Genel Yönetim Giderleri Diğer Giderler (19) Toplam Faaliyet Giderleri 6A15 Faaliyet Giderleri 6A16 Gen. Yön. Giderleri 74% Diğer Giderler 1% Paz., Satış ve Dağ. Giderleri 25% Gen. Yön. Giderleri 71% Diğer Giderler 1% 145,9 mn TL 170,2 mn TL Paz., Satış ve Dağ. Giderleri 28% İşlem ve tescil ücretlerindeki önemli artışlar ile kura bağlı yapılan harcamalar nedeniyle faaliyet giderlerinde yıllık bazda %17 artış oldu

17 Finansal Sonuçlar Temettü 16 Nakit temettü Temettü verimliliği % 78% 30% 30% 30% 33% 36% 30% 30% Mayıs 08 Mayıs 09 Mayıs 10 Mayıs 11 Mayıs 12 Mayıs 13 Mart 14 Mart 15 Mart 16 96% 88% 80% 72% 64% 56% 48% 40% 32% 24% 16% 8% 0% 12% 10% 8% 6% 4% 2% 0% 4,1% 3,3% Mayıs 08 8,2% 4,8% 4,0% 3,1% 4,1% 6,3% 10,6% 9,6% 2,3% 2,0% 2,1% 2,2% 1,8% 1,9% 2,5% 2,3% Mayıs 09 Mayıs 10 Mayıs 11 Mayıs 12 Mayıs 13 Mart 14 Mart 15 Mart 16 Temettü (TL milyon) Temettü Dağıtım Oranı ISMEN Borsa Istanbul Kaynak: Borsa Istanbul / Konsolide Veriler 2016 yılında gerçekleştirdiğimi temettü ödemesi ile halka arz gelirimizin %205 ini yatırımcılarımıza nakit olarak geri ödemiş olduk Temettü verimliliğimiz %9,6 ile borsa ortalamasının çok üzerinde gerçekleşti Son 9 yılın ortalama temettü verimliliği %6,1 oldu

18 17 Çağlan Mursaloğlu Genel Müdür Yardımcısı Tel : Faks : e-posta : cmursaloglu@isyatirim.com.tr Ozan Altan Müdür Tel : Faks : e-posta : oaltan@isyatirim.com.tr, pay ve menfaat sahiplerine ticari sır kapsamı dışında kalan, gerekli bilgi ve açıklamaların zamanında, hızlı, doğru, tam, karşılaştırılabilir ve kolay erişilebilir olarak iletilmesinden sorumludur

19 Uyarı 18 Burada yer alan bilgiler İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından bilgilendirme amacı ile hazırlanmıştır. Yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Herhangi bir yatırım aracının alım-satım önerisi ya da getiri vaadi olarak yorumlanmamalıdır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan fiyatlar, veriler ve bilgilerin tam ve doğru olduğu garanti edilemez; içerik, haber verilmeksizin değiştirilebilir. Tüm veriler, İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan alınmıştır. Bu kaynakların kullanılması nedeni ile ortaya çıkabilecek hatalardan İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu değildir.

20 İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. 19 GENEL MÜDÜRLÜK ADANA ŞUBESİ AKARETLER ŞUBESİ ANKARA ŞUBESİ ANTALYA ŞUBESİ BURSA ŞUBESİ İZMİR ŞUBESİ KALAMIŞ ŞUBESİ LEVENT ŞUBESİ İş Kuleleri Kule-2 Kat:12 Büyükdere Cad. Nurol Plaza No:257 Kat: Levent ISTANBUL MASLAK Maslak İSTANBUL T: ŞUBESİ T: F: F: Çınarlı Mah. Turhan Cemal Beriker Bulvarı Bağdat Cad. Kılıçoğlu Apt. No:451 Kat:1 D:4 No:31 Kat:9 Seyhan ADANA SUADİYE Suadiye İSTANBUL T: ŞUBESİ T: F: F: Süleyman Seba Cad. No:44 B1 Blok D:10 Köybaşı Cad. İskele Çıkmazı Hancıoğlu Yalısı No: Akaretler İSTANBUL YENİKÖY Yeniköy İSTANBUL T: ŞUBESİ T: F: F: Tahran Cad. No: 3/8 Havalimanı Kavşağı EGS Business Park No: Kavaklıdere ANKARA YEŞİLKÖY B3 Blok Kat 17, Yeşilköy İSTANBUL T: ŞUBESİ T: F: F: Şirinyalı Mah. İsmet Gökşen Cad. Cevatpaşa Mah. Gazi Cad. Yazgan Sok. No: 1/3 No:80/2 Muratpaşa ANTALYA DİYARBAKIR Dağkapı SUR/DİYARBAKIR T: İRTİBAT BÜROSU F: F: T: Atatürk Cad. Nalbantoğlu Mah. No:71/3 Ovacık Mah. Zafer Cad. Akbıyık İş Hanı No: Osmangazi BURSA KIRIKKALE Kat: 2-3 D: Merkez KIRIKKALE T: İRTİBAT BÜROSU F: F: T: İsmet Kaptan Mah. Şehit Nevres Bulvarı Güven Evler Mah S. Optima İş Mer. No:25/1 No:10 Deren Plaza K:4, Konak İZMİR MERSİN Kat:3 Daire: Yenişehir MERSİN T: İRTİBAT BÜROSU T: F: F: Fener Kalamış Cad. Tibaş Belvü Sitesi A2 Blok D:3 Office 204, Kulan Business Centre, Fenerbahçe İSTANBUL ALMAATA 188 Dostyk Avenue, ALMAATY KAZAKİSTAN T: İRTİBAT BÜROSU T: F: F: İş Kuleleri Kule-2 Kat:4 MAXIS INVESTMENTS LTD Levent İSTANBUL 7 Princes Street Londra EC2R 8AQ İNGİLTERE İŞTİRAK T: T: F: F:

21 PERFORMANS & FİNANSAL SONUÇLAR 6A16 5 Ağustos 2016