FİBA EMEKLİLİK VE HAYAT A.Ş. TACİRLER PORTFÖY DEĞİŞKEN EMEKLİLİK YATIRIM FONU YILLIK RAPOR FAALİYET RAPORU

Transkript

1 FİBA EMEKLİLİK VE HAYAT A.Ş. TACİRLER PORTFÖY DEĞİŞKEN EMEKLİLİK YATIRIM FONU YILLIK RAPOR FAALİYET RAPORU I - Fon Bilgileri İçtüzük Ticaret Siciline Tescil Tarihi : İzahname Ticaret Sicili Tescil Tarihi : Halka Arz Tarihi : Fon un Türü Faaliyeti Kayda Alınmış Nominal Fon Tutarı : Diğer Fonlar Değişken Fon : Portföy İşletmeciliği : TL Risk Grubu Portföy Yöneticisi : Orta Risk Grubu : Tacirler Portföy Yönetimi A.Ş. Fon Kurulu leri : Fon Kurulu Başkanı Ömer MERT Oktay Okan ALPAY Erol ÖZTÜRKOĞLU Kubilay ÖZALP Hasan TÜRKER Fon Müdürü Fon Denetçisi : Berna Sema Yiğit Sevindi : Erman ELTUT Telefon No / Faks No : (216) / (216) Adresi Web Adresi :fon@fibaemeklilik.com.tr : Tanım Emeklilik Yatırım Fonu, Emeklilik Şirketleri tarafından emeklilik sözleşmesi çerçevesinde alınan ve katılımcılar adına bireysel emeklilik hesaplarında izlenen katkıların, riskin dağıtılması ve inançlı mülkiyet esaslarına göre işletilmesi amacıyla oluşturulan malvarlığıdır. Süresiz olarak kurulan fonun tüzel kişiliği yoktur. Fon Fiba Emeklilik ve Hayat A.Ş. emeklilik planları kapsamında katılımcılara sunulur. 1

2 Fonun Amacı Fonun yönetiminde orta ve uzun vadede TL bazında yüksek getiri sağlaması hedeflenmekte olup, tüm piyasalardaki fırsatlardan faydalanılmasını amaçlayan bir yönetim stratejisi izlenecektir. Ayrıca yabancı yatırım araçları da fon portföyüne dahil edilebilir. Ancak, fon portföyüne dahil edilen yabancı para ve sermaye piyasası araçlarının fon toplam değerine oranı azami %20 dir. Fonun eşik değeri; BİST-KYD 1 Aylık TL Mevduat Endeksi olarak belirlenmiştir. Yatırım Stratejisi Fon yönetiminde ilgili Yönetmelik hükümleri saklı kalmak üzere aşağıdaki sınırlamalara uyulur. VARLIK ve İŞLEM TÜRÜ Asgari % Azami % Yurtiçi Ortaklık Payları Kamu ve Özel Sektör Borçlanma Araçları Ters Repo İşlemleri 0 10 Takasbank Para Piyasası İşlemleri 0 10 Yabancı Ortaklık Payları 0 20 Yabancı Borçlanma Araçları 0 20 Kira Sertifikaları (Kamu/Özel Sektör) Yabancı Kira Sertifikaları 0 10 Vadeli Mevduat/Katılma Hesabı 0 25 Kamu ve Özel Sektör Dış Borçlanma Araçları Varlığa Dayalı/Varlık Teminatlı Menkul Kıymetler İpoteğe Dayalı/İpotek Teminatlı Menkul Kıymetler Gayrimenkul Sertifikaları Varantlar/Sertifikalar 0 10 Yatırım Fonu Katılma Payları, Borsa Yatırım Fonu Katılma Payları, 0 20 Gayrimenkul Yatırım Fonu Katılma Payları, Girişim Sermayesi Fonu Katılma Payları Ulusal ve Uluslararası Piyasalarda İşlem gören Altın ve Diğer Kıymetli Madenler ile bu Madenlere Dayalı Sermaye Piyasası Araçları Yapılandırılmış Yatırım Araçları 0 10 Fon Kuruluş Bilgileri Sermaye Piyasası Kurulu ndan alınan tarih, E sayılı izinle kuruluşuna izin verilen Fon un içtüzüğü tarihinde İstanbul Ticaret Sicili Memurluğu tarafından tescil edilmiş olup tarih, 9194 sayılı Ticaret Sicili Gazetesi nde ilan edilmiştir tarihinde Sermaye Piyasası tarafından E sayılı belge ile kayda alınan Fon, Zincirlikuyu Vergi Dairesi nin mükellefidir. 2

3 Katılımcıları bilgilendirme amaçlı fon izahnamesi tarihinde İstanbul Ticaret Sicili Memurluğu tarafından tescil edilmiş ve tarih, 9225 sayılı Türkiye Ticaret Sicili Gazetesinde ilan edilmiştir tarihinden itibaren Fiba Emeklilik ve Hayat A.Ş. emeklilik planları içerisinde katılımcılara sunulmaya başlanmıştır. Fona ilk katılımcı girişi tarihinde gerçekleşmiştir. Dönem İçinde Meydana Gelen Değişiklikler Dönem içinde, herhangi bir değişiklik işlemi yapılmamıştır. Döneme Ait Genel Değerlendirme Türkiye ekonomisi yılın ilk iki çeyreğinde %4,5 büyüdükten sonra üçüncü çeyrekte beklentilerin altında, -%1,8 lik bir küçülme yaşadı. Temmuz ayında %8,79 a yükseldikten sonra %7 ye kadar gerileyen Tüketici Fiyat Endeksi ise döviz kurundaki artış ve yıl sonu fiyatlamaları dolayısıyla Aralık ayında tekrar yükselişe geçerek yılı %8,53 seviyesinde kapattı. Yılın son 3 aylık bölümü genel olarak ekonomik aktivitenin yavaş, TL deki değer kaybının hızlı olduğu bir dönem oldu. ABD Doları, TL ye karşı yıl içinde %21 civarında değer artışı yaşayarak yılı 3,52 de kapattı. Hisse Senedi Piyasası: 2016 nın tepe noktasına Nisan ayına 86,000 in üzerini deneyerek ulaşan BİST-100 endeksi, bundan sonraki dönemde aşağı yönlü bir trend izleyerek yılı seviyesinde kapattı. Endeksin yılın son 3 ayında yaptığı en dikkat çekici hareket, 1 Aralık ta yılın en düşük noktası olan 72,519 u gördükten sonra toparlanarak yılı de kapatması oldu. Endeksin yılın son çeyreğindeki yükselişi ise %2,1 oldu. Tahvil Bono Piyasası: Türkiye nin 10 yıllık tahvilleri Temmuz ayında %9 un altını gördükten sonra yükseliş trendine girerek yıl sonunda %11 in üzerinde bir banda oturdu. TCMB, global piyasalardaki trendi gözönünde bulundurarak Kasım ayındaki toplantısında bir hafta vadeli repo ihale faiz oranı yüzde 7,5 ten yüzde 8 e yükseltti. Banka, Aralık ayında ise faizlerde herhangi bir değişikliğe gitmedi. Uluslararası Piyasalar: Uluslararası piyasalarda yılın en son çeyreğinde yaşanan en önemli gelişme, ABD seçimlerini sürpriz olarak nitelendirilebilecek şekilde Donald Trump ın kazanması oldu. Trump ın ABD büyümesini hızlandırmak için vergi kesintileri, yatırım harcamaları ve dış ticarette daha korumacı bir tutum izleme sözü vermiş olması, global varlıklarda dolar lehine, gelişen piyasa para birimleri aleyhine bir durum ortaya çıkardı. Bu gelişmelere tepkisiz kalmayan ABD Merkez Bankası FED, Aralık ayı toplantısından 1 yıldan sonra faizleri ikinci kez artırarak 0,50-0,75 bandına getirdi ve 2017 için 3 tane daha artırım sinyali verdi. Yılın son çeyreğinde dikkat çeken bir başka gelişme ise petrol üreticileri karteli OPEC in 2016 boyunca speküle edilen üretim dondurma anlaşmasını hayata geçirme konusunda anlaşma sağlaması oldu. OPEC dışında OPEC dışındaki Rusya gibi ülkelerin de desteğini alan bu 3

4 anlaşma, Brent petrol fiyatlarında öncesinde görülen 45 dolardan 56 dolara kadar bir yükselme ile yıla girilmesi oldu. Döneme Ait Fon İşlemleri Fon portföyünün varlık dağılımı tarihi itibari ie aşağıdaki gibi gerçekleşmiştir. AYLIK Özel Sektör Ters Repo Takasbank Para Piyasası Vadeli Mevduat VOB Nakit ,72 0,41 4,66 23,53 6,08 Fon un tahvil/bono ve repo işlemleri Finans Yatırım Menkul Değerler A.Ş. aracılığı ile yapılmıştır. Fon a ait kıymetler Takasbank daki fon deposunda saklanmaktadır. Fon nakdi ve nakit hareketleri Finasbank A.Ş. Kurumsal Merkez Şubesi ndeki fon hesabında izlenmektedir. Fon un nakit ve varlık takas işlemleri Finans Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Fon Operasyon Birimi, ve Fiba Emeklilik ve Hayat A.Ş Fon Yönetimi Birim koordinasyonunda Takasbank uzaktan erişim sistemi, ve yazılı talimatlar aracılığıyla gerçekleştirilmektedir. Fon fiyatı, portföy yapısı ve fon performansı ile ilgili bilgiler sitesinde hergün yayınlanmaktadır. Fonun Performansına İlişkin Bilgiler Fon tarihinde halka arz edilmiş olup, fona ilk katılımcı girişi tarihinde gerçekleşmiştir döneminde fonun birim pay değeri % 0.20 artış göstermiş olup aynı dönemde Fon un eşik değer getirisi % 0.09 olmuştur. 4

5 Hasan TÜRKER Fon Kurulu si Erol ÖZTÜRKOĞLU Fon Kurulu Başkanı 5