Tekstil Finansal Kiralama Anonim Şirketi

Transkript

1 Tekstil Finansal Kiralama Anonim Şirketi 30 Haziran 2011 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait Finansal Tablolar ve Sınırlı Bağımsız Denetim Raporu Akis Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik Anonim Şirketi 12 Ağustos 2011 Bu rapor, 2 sayfa sınırlı bağımsız denetim raporu ve 50 sayfa finansal tablolar ve tamamlayıcı notlarından oluşmaktadır.

2 Tekstil Finansal Kiralama Anonim Şirketi İçindekiler: Sınırlı Bağımsız Denetim Raporu Bilanço Nazım hesaplar tablosu Gelir tablosu Özkaynaklarda muhasebeleştirilen gelir gider kalemlerine ilişkin tablo Özkaynak değişim tablosu Nakit akış tablosu Finansal tabloları tamamlayıcı notlar

3 SINIRLI BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU Tekstil Finansal Kiralama Anonim Şirketi Yönetim Kurulu na, Tekstil Finansal Kiralama Anonim Şirketi nin ( Şirket ) 30 Haziran 2011 tarihi itibarıyla hazırlanan bilançosu ile aynı tarihte sona eren altı aylık ara hesap dönemine ait gelir tablosu, nakit akış tablosu ve özkaynak değişim tablosunu sınırlı denetime tabi tutmuş bulunuyoruz. Rapor konusu finansal tablolar Şirket yönetiminin sorumluluğundadır. Bağımsız denetimi yapan kuruluş olarak üzerimize düşen sorumluluk, gerçekleştirilen sınırlı denetime dayanarak bu finansal tablolar üzerine rapor sunmaktır. Sınırlı denetim, 5411 sayılı Bankacılık Kanunu uyarınca yürürlüğe konulan hesap ve kayıt düzeni ile muhasebe ve bağımsız denetim ilkelerine ilişkin düzenlemelere uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu düzenlemeler, sınırlı denetimin finansal tablolarda önemli bir yanlışlığın bulunup bulunmadığına dair sınırlı bir güvence verecek şekilde planlanmasını ve yapılmasını öngörür. Sınırlı denetim, temel olarak finansal tabloların analitik yöntemler uygulanarak incelenmesi, doğruluğunun sorgulanması ve denetlenenin yönetimi ile görüşmeler yapılarak bilgi toplanması ile sınırlı olduğundan, tam kapsamlı denetime kıyasla daha az güvence sağlar. Tam kapsamlı bir denetim çalışması yürütülmemesi nedeniyle bir denetim görüşü bildirilmemektedir. Gerçekleştirmiş olduğumuz sınırlı denetim sonucunda ilişikteki finansal tabloların, Tekstil Finansal Kiralama Anonim Şirketi nin 30 Haziran 2011 tarihi itibarıyla finansal durumunu ve aynı tarihte sona eren altı aylık ara hesap dönemine ait faaliyet sonuçlarını ve nakit akışlarını Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurulu tarafından muhasebe ve finansal raporlama esaslarına ilişkin olarak yayımlanan yönetmelik, tebliğ, açıklama ve genelgelere (Bakınız Not 2) uygun olarak doğru bir biçimde yansıtmadığına dair önemli herhangi bir hususa rastlanmamıştır.

4 Sonucu Etkilemeyen, Dikkat Çekilmek İstenen Husus Not 1 de açıklandığı üzere, finansal kiralama sektöründe yaşanan daralmaya bağlı olarak Şirket faaliyet konusunun değiştirilmesi için ana sözleşme değişikliğine yönelik çalışma başlatılmasına karar vermiş olup ilgili karara istinaden Şirket, Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu ( BDDK ), Sermaye Piyasası Kurulu ( SPK ) ve diğer ilgili kamu kuruluşlarından gerekli izinlerin alınması için temaslara başlamıştır. BDDK nın 16 Haziran 2011 tarihli kararı ile finansal kiralama faaliyet izninin iptali uygun bulunmuş olup bu karar sonucunda Şirket, Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Şirketlerinin Kuruluş ve Faaliyet Esasları Hakkında Yönetmelik gereğince Şirket nevi ve unvanının değiştirilmesine ilişkin işlemleri başlatmıştır. Şirket ana sözleşmesindeki tadil hükümleri SPK ve Gümrük ve Ticaret Bakanlığı tarafından onaylanmıştır. Ana sözleşme tadil metnine göre, Şirket in unvanı GSD Denizcilik, Gayrimenkul, İnşaat Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi ve işletme adı GSD Marin olarak belirlenmiştir. Söz konusu tadil metniyle Şirket in amaç ve konusu gemi, yat, deniz araçlarının ve ilgili araç, ekipman ve yedek parça alım - satımı, işletilmesi, kiralanması, imali ve ticaretini yapmak ve her türlü gayrimenkul alım-satımı, kiralanması ve inşasını yapmak olarak belirlenmiştir. Şirket, eski unvanı ile eski faaliyet alanında faaliyet gösterdiği dönemde imzalanmış olan finansal kiralama sözleşmelerinden kaynaklanan hak ve alacakları tamamen tasfiye edilinceye kadar takibi, yeni bir finansal kiralama işlemi ve finansal kiralama sözleşmesi yapılmamak kaydıyla mevcut finansal kiralama sözleşmelerin ek sözleşmeleri, kiracı değişikliği, süre uzatımı ve kısaltılması işlemleri ve bunun gibi tadil sözleşmeleri, sözleşmenin feshi, malın iadesi ve alacakların tahsili için yasal takip işlemlerini yapabilecek olup finansal kiralama sözleşmelerinden kaynaklanan hak ve alacaklarını kısmen veya tamamen devir ve temlik edebilecektir. İstanbul, 12 Ağustos 2011 Akis Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik Anonim Şirketi Orhan Akova Sorumlu Ortak, Başdenetçi

5 30 Haziran 2011 Tarihi İtibarıyla Bilanço (Finansal Durum Tablosu) (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Bin Türk Lirası ( TL ) olarak ifade edilmiştir.) Sınırlı Bağımsız Denetimden Geçmiş Bağımsız Denetimden Geçmiş AKTİF KALEMLER Notlar TP YP Toplam TP YP Toplam I. NAKİT DEĞERLER II. GERÇEĞE UYGUN DEĞER FARKI K/Z'A YANSITILAN FV(Net) 4 2,693-2, Alım Satım Amaçlı Finansal Varlıklar 4.3 2,662-2, Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar/Zarara Yansıtılan Olarak Sınıflandırılan FV Alım Satım Amaçlı Türev Finansal Varlıklar III. BANKALAR 5 35, ,282 29, ,932 IV. TERS REPO İŞLEMLERİNDEN ALACAKLAR V. SATILMAYA HAZIR FİNANSAL VARLIKLAR (Net) 6 1,246-1,246 1,310-1,310 VI. KİRALAMA İŞLEMLERİ 7 4,482 22,180 26,662 10,019 18,386 28, Kiralama İşlemlerinden Alacaklar 4,441 21,907 26,348 4,597 18,386 22, Finansal Kiralama Alacakları 5,332 23,608 28,940 5,445 19,900 25, Faaliyet Kiralaması Alacakları Diğer Kazanılmamış Gelirler (-) (892) (1,708) (2,600) (849) (1,519) (2,368) 6.2 Kiralama Konusu Yapılmakta Olan Yatırımlar 1-1 5,383-5, Kiralama İşlemleri İçin Verilen Avanslar VII. TAKİPTEKİ ALACAKLAR Takipteki Kiralama İşlemlerinden Alacaklar 325 3,172 3, ,244 3, Özel Karşılıklar (-) (281) (2,494) (2,775) (252) (2,343) (2,595) VIII. RİSKTEN KORUNMA AMAÇLI TÜREV FİNANSAL VARLIKLAR Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Amaçlılar Nakit Akış Riskinden Korunma Amaçlılar Yurtdışındaki Net Yatırım Riskinden Korunma Amaçlılar IX. VADEYE KADAR ELDE TUTULACAK YATIRIMLAR (Net) X. BAĞLI ORTAKLIKLAR (Net) XI. İŞTİRAKLER (Net) XII. İŞ ORTAKLIKLARI (Net) XIII. MADDİ DURAN VARLIKLAR (Net) XIV. MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR (Net) Şerefiye Diğer XV. ERTELENMİŞ VERGİ VARLIĞI 11 8,343-8,343 7,874-7,874 XVI. SATIŞ AMAÇLI ELDE TUTULAN VE DURDURULAN FAALİYETLERE İLİŞKİN VARLIKLAR (Net) Satış Amaçlı Durdurulan Faaliyetlere İlişkin XVII. DİĞER AKTİFLER 13 1, ,086 1,468-1,468 AKTİF TOPLAMI 53,516 23,692 77,208 50,365 19,795 70,160 İlişikteki notlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır. 1

6 30 Haziran 2011 Tarihi İtibarıyla Bilanço (Finansal Durum Tablosu) (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Bin Türk Lirası ( TL ) olarak ifade edilmiştir.) Sınırlı Bağımsız Denetimden Geçmiş Bağımsız Denetimden Geçmiş PASİF KALEMLER Notlar TP YP Toplam TP YP Toplam I. ALIM SATIM AMAÇLI TÜREV FİNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER II. ALINAN KREDİLER ,539 15,597 4,035 5,187 9,222 III. KİRALAMA İŞLEMLERİNDEN BORÇLAR Finansal Kiralama Borçları Faaliyet Kiralaması Borçları Diğer Ertelenmiş Finansal Kiralama Giderleri ( - ) IV. İHRAÇ EDİLEN MENKUL KIYMETLER (Net) Bonolar Varlığa Dayalı Menkul Kıymetler Tahviller V. MUHTELİF BORÇLAR ,109 1, ,727 VI. DİĞER YABANCI KAYNAKLAR VII. RİSKTEN KORUNMA AMAÇLI TÜREV FİNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Amaçlılar Nakit Akış Riskinden Korunma Amaçlılar Yurtdışındaki Net Yatırım Riskinden Korunma Amaçlılar VIII. ÖDENECEK VERGİ VE YÜKÜMLÜLÜKLER IX. BORÇ VE GİDER KARŞILIKLARI Yeniden Yapılanma Karşılığı Çalışan Hakları Yükümlülüğü Karşılığı Diğer Karşılıklar X. ERTELENMİŞ VERGİ BORCU XI. SATIŞ AMAÇLI ELDE TUTULAN VE DURDURULAN FAALİYETLERE İLİŞKİN DURAN VARLIK BORÇLARI (Net) 11.1 Satış Amaçlı Durdurulan Faaliyetlere İlişkin XII. SERMAYE BENZERİ KREDİLER XIII. ÖZKAYNAKLAR 18 60,257-60,257 58,734-58, Ödenmiş Sermaye ,000-30,000 30,000-30, Sermaye Yedekleri ,352-15,352 15,416-15, Hisse Senedi İhraç Primleri Hisse Senedi İptal Kârları Menkul Değerler Değerleme Farkları (4) - (4) Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Farkları İştirakler, Bağlı Ort. ve Birlikte Kontrol Edilen Ort. Bedelsiz Hisse Senetleri Riskten Korunma Değerleme Farkları (Etkin kısım) Satış Amaçlı Elde Tutulan ve Durdurulan Faaliyetlere İlişkin Duran Varlıkların Birikmiş Değerleme Farkları Diğer Sermaye Yedekleri 15,355-15,355 15,355-15, Kâr Yedekleri ,318-13,318 8,305-8, Yasal Yedekler Statü Yedekleri Olağanüstü Yedekler 12,375-12,375 7,612-7, Diğer Kâr Yedekleri Kâr veya Zarar 1,587-1,587 5,013-5, Geçmiş Yıllar Kâr veya Zararı Dönem Net Kâr veya Zararı 1,587-1,587 5,013-5,013 PASİF TOPLAMI 61,158 16,050 77,208 64,412 5,748 70,160 İlişikteki notlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır. 2

7 30 Haziran 2011 Tarihi İtibarıyla Nazım Hesaplar Tablosu (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Bin Türk Lirası ( TL ) olarak ifade edilmiştir.) Sınırlı Bağımsız Denetimden Geçmiş Bağımsız Denetimden Geçmiş NAZIM HESAP KALEMLERİ Notlar TP YP Toplam TP YP Toplam I. RİSKİ ÜSTLENİLEN FAKTORİNG İŞLEMLERİ II. RİSKİ ÜSTLENİLMEYEN FAKTORİNG İŞLEMLERİ III. ALINAN TEMİNATLAR , , ,395 90, , ,960 IV. VERİLEN TEMİNATLAR ,167 85,671 90,838 5,342 76,933 82,275 V. TAAHHÜTLER Cayılamaz Taahhütler Cayılabilir Taahhütler Kiralama Taahhütleri Finansal Kiralama Taahhütleri Faaliyet Kiralama Taahhütleri Diğer Cayılabilir Taahhütler VI. TÜREV FİNANSAL ARAÇLAR ,434 10,388 20,822 21,836 21,660 43, Riskten Korunma Amaçlı Türev Finansal Araçlar Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Amaçlı İşlemler Nakit Akış Riskinden Korunma Amaçlı İşlemler Yurtdışındaki Net Yatırım Riskinden Korunma Amaçlı İşlemler Alım Satım Amaçlı İşlemler 10,434 10,388 20,822 21,836 21,660 43, Vadeli Alım-Satım İşlemleri 10,434 10,388 20,822 21,836 21,660 43, Vadeli Alım İşlemleri 10,434-10,434 20, , Vadeli Satım İşlemleri - 10,388 10, ,738 21, Swap Alım Satım İşlemleri Alım Satım Opsiyon İşlemleri Futures Alım Satım İşlemleri Diğer VII. EMANET KIYMETLER NAZIM HESAPLAR TOPLAMI 109, , , , , ,269 İlişikteki notlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır. 3

8 Gelir Tablosu (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Bin Türk Lirası ( TL ) olarak ifade edilmiştir.) GELİR VE GİDER KALEMLERİ Sınırlı Bağımsız Denetimden Geçmiş 1 Ocak - 30 Haziran 2011 Sınırlı Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Nisan - 30 Haziran 2011 Sınırlı Bağımsız Denetimden Geçmiş 1 Ocak - 30 Haziran 2010 Sınırlı Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Nisan - 30 Haziran 2010 Notlar I. ESAS FAALİYET GELİRLERİ KİRALAMA GELİRLERİ 19 1, ,191 1, Finansal Kiralama Gelirleri 1, ,191 1, Faaliyet Kiralaması Gelirleri Kiralama İşlemlerinden Alınan Ücret ve Komisyonlar II. ESAS FAALİYET GİDERLERİ (-) 20 (1,402) (753) (1,584) (836) 2.1 Personel Giderleri (736) (419) (610) (303) 2.2 Kıdem Tazminatı Karşılığı Gideri (11) (5) (7) (4) 2.3 Araştırma Geliştirme Giderleri Genel İşletme Giderleri (639) (321) (925) (501) 2.5 Diğer (16) (8) (42) (28) III. DİĞER FAALİYET GELİRLERİ 21 4,459 2,223 5,009 2, Bankalardan Alınan Faizler 1, Ters Repo İşlemlerinden Alınan Faizler Menkul Değerlerden Alınan Faizler Alım Satım Amaçlı Finansal Varlıklardan Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar/Zarara Yansıtılan Olarak Sınıflandırılan FV Satılmaya Hazır Finansal Varlıklardan Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatırımlardan Temettü Gelirleri Sermaye Piyasası İşlemleri Kârı Türev Finansal İşlemlerden Diğer Kambiyo İşlemleri Kârı 2, ,251 1, Diğer 181 (18) IV. FİNANSMAN GİDERLERİ (-) 22 (299) (170) (259) (133) 4.1 Kullanılan Kredilere Verilen Faizler (284) (163) (229) (118) 4.2 Faktoring İşlemlerinden Borçlara Verilen Faizler Finansal Kiralama Giderleri İhraç Edilen Menkul Kıymetlere Verilen Faizler Diğer Faiz Giderleri Verilen Ücret ve Komisyonlar (15) (7) (30) (15) V. TAKİPTEKİ ALACAKLARA İLİŞKİN ÖZEL KARŞILIKLAR (-) 8 (248) (84) (103) (39) VI. DİĞER FAALİYET GİDERLERİ (-) 23 (2,516) (1,332) (3,262) (1,805) 6.1 Menkul Değerler Değer Düşüş Gideri - - Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar/Zarara Yansıtılan Olarak Sınıflandırılan FV Değer Düşme Giderleri Satılmaya Hazır Finansal Varlıklardan Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatırımlardan Duran Varlıklar Değer Düşüş Giderleri Maddi Duran Varlık Değer Düşüş Giderleri Satış Amaçlı Elde Tutulan ve Durudurulan Faaliyetlere İlişkin Duran Varlıklar Değer Düşüş Giderleri Şerefiye Değer Düşüş Gideri Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar Değer Düşüş Giderleri İştirak, Bağlı Ortakılık ve İş Ortaklıkları Değer Düşüş Giderleri Türev Finansal İşlemlerden Zarar (41) 268 (60) (60) 6.4 Kambiyo İşlemleri Zararı (2,475) (1,600) (3,202) (1,745) 6.5 Diğer VII. NET FAALİYET K/Z (I+ +VI) 1, ,992 1,280 VIII. BİRLEŞME İŞLEMİ SONRASINDA GELİR OLARAK KAYDEDİLEN FAZLALIK TUTARI IX. NET PARASAL POZİSYON KÂRI/ZARARI X. SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ K/Z (VII+VIII+IX) 1, ,992 1,280 XI. SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ KARŞILIĞI (±) (33) (215) Cari Vergi Karşılığı (237) (47) Ertelenmiş Vergi Gider Etkisi (-) - - (215) Ertelenmiş Vergi Gelir Etkisi (+) XII. SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM NET K/Z (X±XI) 1, ,777 1,417 XIII. DURDURULAN FAALİYETLERDEN GELİRLER Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlık Gelirleri Bağlı Ortaklık, İştirak ve İş Ortaklıkları Satış Karları Diğer Durdurulan Faaliyet Gelirleri XIV. DURDURULAN FAALİYETLERDEN GİDERLER (-) Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlık Giderleri Bağlı Ortaklık, İştirak ve İş Ortaklıkları Satış Zararları Diğer Durdurulan Faaliyet Giderleri XV. DURDURULAN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ K/Z (XIII-XIV) XVI. DURDURULAN FAALİYETLER VERGİ KARŞILIĞI (±) Cari Vergi Karşılığı Ertelenmiş Vergi Gider Etkisi (+) Ertelenmiş Vergi Gelir Etkisi (-) XVII. DURDURULAN FAALİYETLER DÖNEM NET K/Z (XV±XVI) XVIII. NET DÖNEM KARI/ZARARI (XII+XVII) 1, ,777 1,417 Hisse Başına Kar (Tam TL) , İlişikteki notlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır. 4

9 Özkaynaklarda Muhasebeleştirilen Gelir Gider Kalemlerine İlişkin Tablo (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Bin Türk Lirası ( TL ) olarak ifade edilmiştir.) ÖZKAYNAKLARDA MUHASEBELEŞTİRİLEN GELİR GİDER KALEMLERİ Notlar Sınırlı Bağımsız Denetimden Geçmiş 1 Ocak - 30 Haziran 2011 Sınırlı Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Nisan - 30 Haziran 2011 Sınırlı Bağımsız Denetimden Geçmiş 1 Ocak - 30 Haziran 2010 Sınırlı Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Nisan - 30 Haziran 2010 I. MENKUL DEĞER DEĞER ARTIŞ FONUNA SATILMAYA HAZIR FİNANSAL VARLIKLARDAN EKLENEN (64) (81) Satılmaya Hazır Finansal Varlıkların Gerçeğe Uygun Değerindeki Net Değişme (64) (81) Satılmaya Hazır Finansal Varlıkların Gerçeğe Uygun Değerindeki Net Değişme (Kar-Zarara Transfer) II. MADDİ DURAN VARLIKLAR YENİDEN DEĞERLEME DEĞER ARTIŞLARI III. MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR YENİDEN DEĞERLEME DEĞER ARTIŞLARI IV. YABANCI PARA İŞLEMLER İÇİN KUR ÇEVRİM FARKLARI V. NAKİT AKIŞ RİSKİNDEN KORUNMA AMAÇLI TÜREV FİNANSAL VARLIKLARA İLİŞKİN KÂR/ZARAR Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kârı/Zararı (Gerçeğe Uygun Değer Değişikliklerinin Etkin Kısmı) Yeniden Sınıflandırılan ve Gelir Tablosunda Gösterilen Kısım VI. YURTDIŞINDAKİ NET YATIRIM RİSKİNDEN KORUNMA AMAÇLI TÜREV FİNANSAL VARLIKLARA İLİŞKİN KÂR/ZARAR Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kârı/Zararı (Gerçeğe Uygun Değer Değişikliklerinin Etkin Kısmı) Yeniden Sınıflandırılan ve Gelir Tablosunda Gösterilen Kısım VII. MUHASEBE POLİTİKASINDA YAPILAN DEĞİŞİKLİKLER İLE HATALARIN DÜZELTİLMESİNİN ETKİSİ VIII. TMS UYARINCA ÖZKAYNAKLARDA MUHASEBELEŞTİRİLEN DİĞER GELİR GİDER UNSURLARI IX. DEĞERLEME FARKLARINA AİT ERTELENMİŞ VERGİ X. DOĞRUDAN ÖZKAYNAK ALTINDA MUHASEBELEŞTİRİLEN NET GELİR/GİDER (I+II+ +IX) (64) (81) XI. DÖNEM KÂRI 1, ,777 1,417 XII. DÖNEME İLİŞKİN MUHASEBELEŞTİRİLEN TOPLAM KÂR/ZARAR (X±XI) 1, ,799 1,434 İlişikteki notlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır. 5

10 31 Haziran 2011 Tarihinde Sona Eren Ara Hesap Dönemine Ait Özkaynak Değişim Tablosu (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Bin Türk Lirası ( TL ) olarak ifade edilmiştir.) Ödenmiş Sermaye Enf. Düzeltme Farkı Hisse Senedi İhraç Primleri Hisse Senedi İptal Kârları Yasal Yedek Akçeler Statü Yedekleri Olağanüstü Yedek Akçe Diğer Yedekler Dönem Net Kârı / (Zararı) Geçmiş Dönem Kârı / (Zararı) Menkul Değerler Değerleme Farkları Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlık YDF Notlar Ödenmiş Sermaye 30 Haziran 2010 I. Dönem Başı Bakiyesi 18 20,000 19, ,910 (1,059) ,661 II. TMS 8 Uyarınca Yapılan Düzeltmeler Hataların Düzeltilmesinin Etkisi Yasal kayıtlardaki özkaynak kalemlerinin esas alınması Muhasebe Politikasında Yapılan Değişikliklerin Etkisi III. Yeni Bakiye (I+II) 20,000 19, ,910 (1,059) ,661 Dönem İçindeki Değişimler IV. Birleşmeden Kaynaklanan Artış/Azalış V. Riskten Korunma İşlemlerinden Değerleme Farkları Nakit Akış Riskinden Korunma Yurtdışındaki Net Yatırım Riskinden Korunma VI. Menkul Değerler Değerleme Farkları VII. Maddi Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Farkları VIII. İştirakler, Bağlı Ort. ve İş Ortaklıklarından Bedelsiz Hisse Senetleri IX. Menkul Değerler Değerleme Farkları X. Kur Farkları XI. Varlıkların Elden Çıkarılmasından Kaynaklanan Değişiklik XII. Varlıkların Yeniden Sınıflandırılmasından Kaynaklanan Değişiklik XIII. Nakden Gerçekleştirilen Sermaye Artırımı XIV. Hisse Senedi İhracı XV. Ödenmiş Sermaye Enflasyon Düzeltme Farkı XVI. Hisse Senedine Dönüştürülebilir Tahviller XVII. Sermaye Benzeri Krediler XVIII. Dönem Net Karı veya Zararı , ,777 XIX. Kâr Dağıtımı 10,000 (4,454) ,612 - (14,910) 1, Dağıtılan Temettü Yedeklere Aktarılan Tutarlar ,158 - (14,910) 1, Diğer (Sermaye Artırımı) 10,000 (4,454) (5,546) Dönem Sonu Bakiyesi (III+IV+...+XVII+XVIII+XIX) 30,000 15, ,612-2, , Haziran 2011 I. Önceki Dönem Sonu Bakiyesi 18 30,000 15, ,612-5, ,734 II. Birleşmeden Kaynaklanan Artış/Azalış III. Riskten Korunma İşlemlerinden Değerleme Farklar Nakit Akış Riskinden Korunma Yurtdışındaki Net Yatırım Riskinden Korunma IV. Menkul Değerler Değerleme Farkları (64) (64) V. Maddi Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Farkları VI. İştirakler, Bağlı Ort. ve İş Ortaklıklarından Bedelsiz Hisse Senetleri VII. Menkul Değerler Değerleme Farkları VIII. Kur Farkları IX. Varlıkların Elden Çıkarılmasından Kaynaklanan Değişiklik X. Varlıkların Yeniden Sınıflandırılmasından Kaynaklanan Değişiklik XI. Nakden Gerçekleştirilen Sermaye Artırımı XII. Hisse Senedi İhracı XIII. Ödenmiş Sermaye Enflasyon Düzeltme Farkı XIV. Hisse Senedine Dönüştürülebilir Tahviller XV. Sermaye Benzeri Krediler XVI. Dönem Net Karı veya Zararı , ,587 XVII. Kâr Dağıtımı ,763 - (5,013) Dağıtılan Temettü Yedeklere Aktarılan Tutarlar ,763 - (5,013) Diğer (Sermaye Artırımı) Dönem Sonu Bakiyesi (I+II+III+...+XV+XVI+XVII) 18 30,000 15, ,375-1,587 - (4) ,257 Ortaklıklardan Bedelsiz Hisse Senetleri Riskten Korunma Fonları Satış A./ Durdurulan F. İlişkin Dur.V. Bir.Değ.F. Toplam Özkaynaklar İlişikteki notlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır. 6

11 Nakit Akış Tablosu (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Bin Türk Lirası ( TL ) olarak ifade edilmiştir.) NAKİT AKIŞ TABLOSU A. ESAS FAALİYETLERE İLİŞKİN NAKİT AKIŞLARI Notlar Sınırlı Bağımsız Denetimden Geçmiş 30 Haziran 2011 Sınırlı Bağımsız Denetimden Geçmiş 30 Haziran Esas Faaliyet Konusu Aktif ve Pasiflerdeki Değişim Öncesi Faaliyet Karı 2,153 2, Alınan Faizler/Kiralama Gelirleri 19 1,361 3, Kiralama Giderleri 20 (101) (92) Alınan Temettüler Alınan Ücret ve Komisyonlar Elde Edilen Diğer Kazançlar 1, Zarar Olarak Muhasebeleştirilen Takipteki Alacaklardan Tahsilatlar Personele ve Hizmet Tedarik Edenlere Yapılan Nakit Ödemeler (728) (610) Ödenen Vergiler (432) (430) Diğer 519 (412) 1.2 Esas Faaliyet Konusu Aktif ve Pasiflerdeki Değişim 1,472 14, Kiralama İşlemlerinden Alacaklarda Net (Artış) Azalış 1,643 12, Diğer Aktiflerde Net (Artış) Azalış Kiralama İşlemlerinden Borçlarda Net Artış (Azalış) Alınan Kredilerdeki Net Artış (Azalış) - 1, Vadesi Gelmiş Borçlarda Net Artış (Azalış) Diğer Borçlarda Net Artış (Azalış) (618) 323 I. Esas Faaliyetlerinden Sağlanan Net Nakit 3,625 17,467 B. YATIRIM FAALİYETLERİNE İLİŞKİN NAKİT AKIŞLARI İktisap Edilen Bağlı Ortaklık ve İştirakler ve İş Ortaklıkları Elden Çıkarılan Bağlı Ortaklık ve İştirakler ve İş Ortaklıkları Satın Alınan Menkuller ve Gayrimenkuller Elden Çıkarılan Menkul ve Gayrimenkuller Elde Edilen Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar 6 - (421) 2.6 Elden Çıkarılan Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar Satın Alınan Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatırımlar Satılan Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatırımlar Diğer (Alım satım amaçlı finansal varlıklar) (2,662) - II. Yatırım Faaliyetlerinde Kullanılan Net Nakit (2,662) (421) C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNE İLİŞKİN NAKİT AKIŞLARI 3.1 Krediler ve İhraç Edilen Menkul Değerlerden Sağlanan Nakit 9,454 3, Krediler ve İhraç Edilen Menkul Değerlerden Kaynaklanan Nakit Çıkışı (4,034) (3,253) 3.3 İhraç Edilen Sermaye Araçları Temettü Ödemeleri Finansal Kiralamaya İlişkin Ödemeler Diğer - 22 III. Finansman Faaliyetlerinden Sağlanan/ (Faaliyetlerinde Kullanılan) Net Nakit 5,420 (134) IV. Döviz Kurundaki Değişimin Nakit ve Nakde Eşdeğer Varlıklar Üzerindeki Etkisi 7 11 V. Nakit ve Nakde Eşdeğer Varlıklardaki Net Artış 6,390 16,923 VI. Dönem Başındaki Nakit ve Nakde Eşdeğer Varlıklar 29,595 8,091 VII. Dönem Sonundaki Nakit ve Nakde Eşdeğer Varlıklar 3 ve 5 35,985 25,014 İlişikteki notlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır. 7

12 1 ŞİRKET İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU Tekstil Finansal Kiralama Anonim Şirketi ( Şirket ) 1992 tarih ve 3226 sayılı Finansal Kiralama Kanunu hükümleri çerçevesinde Hazine ve Dış Ticaret Müsteşarlığı ndan alınan izni takiben, Türkiye de faaliyet göstermek üzere kurulmuştur. Şirket in hisselerinin bir bölümü İstanbul Menkul Kıymetler Borsası'nda 20 Şubat 1995 tarihinden beri işlem görmektedir. Şirket ağırlıklı olarak inşaat, tekstil, metal sanayi, makina, kimya endüstrisi ve madencilik sektörlerinde faaliyet gösteren firmalarla çalışmaktadır. Şirket in 25 Mayıs 2011 tarihli Yönetim Kurulu toplantısında finansal kiralama sektöründe yaşanan daralmaya bağlı olarak Şirket faaliyet konusunun değiştirilmesi için ana sözleşme değişikliğine yönelik çalışma başlatılmasına karar verilmiş olup, bu çalışma finansal kiralama işlemlerinin durdurularak yeni faaliyet alanının araştırılıp tespitini içermektedir. İlgili karara istinaden Şirket, Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu ( BDDK ), Sermaye Piyasası Kurulu ( SPK ) ve diğer ilgili kamu kuruluşlarından gerekli izinlerin alınması için temaslara başlamıştır. BDDK nın 16 Haziran 2011 tarih ve 4252 sayılı kararı ile finansal kiralama faaliyet izninin iptali uygun bulunmuş olup bu karar sonucunda Şirket, Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Şirketlerinin Kuruluş ve Faaliyet Esasları Hakkında Yönetmelik gereğince Şirket nevi ve unvanının değiştirilmesine ilişkin işlemleri başlatmıştır. 29 Haziran 2011 tarihli Yönetim Kurulu toplantısında Şirket ana sözleşmesinin tadiline ve SPK ve T.C. Sanayi ve Ticaret Bakanlığı ndan gerekli izinlerin alınmasına karar verilmiştir. Ana sözleşme tadil metnine göre, Şirket in unvanı GSD Denizcilik, Gayrimenkul, İnşaat Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi ve işletme adı GSD Marin olarak belirlenmiştir. Söz konusu tadil metniyle Şirket in amaç ve konusu gemi, yat, deniz araçlarının ve ilgili araç, ekipman ve yedek parça alım - satımı, işletilmesi, kiralanması, imali ve ticaretini yapmak ve her türlü gayrimenkul alım-satımı, kiralanması ve inşasını yapmak olarak belirlenmiştir.. Şirket ana sözleşmesindeki tadil hükümleri SPK nın 24 Temmuz 2011 tarih ve 1458 sayılı kararı ve Gümrük ve Ticaret Bakanlığı nın 28 Temmuz 2011 tarih ve 358 sayılı kararı ile onaylanmıştır. Şirket in ana sözleşme değişikliğinin ortakların onayına sunulması için 24 Ağustos 2011 tarihinde Olağanüstü Genel Kurul toplantısı yapılmasına karar verilmiştir. Şirket, eski unvanı ile eski faaliyet alanında faaliyet gösterdiği dönemde imzalanmış olan finansal kiralama sözleşmelerinden kaynaklanan hak ve alacakları tamamen tasfiye edilinceye kadar takibi, yeni bir finansal kiralama işlemi ve finansal kiralama sözleşmesi yapılmamak kaydıyla mevcut finansal kiralama sözleşmelerin ek sözleşmeleri, kiracı değişikliği, süre uzatımı ve kısaltılması işlemleri ve bunun gibi tadil sözleşmeleri, sözleşmenin feshi, malın iadesi ve alacakların tahsili için yasal takip işlemlerini yapabilecek olup finansal kiralama sözleşmelerinden kaynaklanan hak ve alacaklarını kısmen veya tamamen devir ve temlik edebilecektir. Şirket, Türkiye de kayıtlı olup aşağıdaki adreste faaliyet göstermektedir: Aydınevler Mahallesi, Kaptan Rıfat Sokak, No:3 Küçükyalı-Maltepe/ İstanbul Şirket in ortakları ve paylarına ilişkin bilgiler aşağıdaki gibidir: Tutar % Tutar % GSD Holding A.Ş. ( GSD Holding ) 16, , Halka arz edilen 13, , Diğer Tarihsel tutar 30, , Sermaye enflasyon düzeltme farkı 15,355 15,355 Enflasyona göre düzeltilmiş tutar 45,355 45,355 8

13 1 ŞİRKET İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU (Devamı) Şirket hisselerinin grup bazında dağılımı aşağıdaki gibidir: A Grubu 8,976 8,976 B Grubu 3,741 3,741 C Grubu 15,038 15,038 D Grubu 2,245 2,245 30,000 30,000 Her ortağın sahip olduğu hisse oranında oy hakkı vardır. Ancak A, B ve D grubu hissedarlar Yönetim Kurulu nu seçmede ve ayrıca A ve B grubu hissedarlar denetçi seçiminde imtiyaz sahibidir. Hissedarlara kar dağıtımında tanınan herhangi bir imtiyaz bulunmamaktadır. GSD Holding, A, B, ve D grubu hisselerinin tamamına, C grubunun da 1,375 TL lik tutarına sahiptir. 30 Haziran 2011 ve 31 Aralık 2010 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerinde çalışan ortalama personel sayısı kategorilerine göre aşağıdaki gibidir: Üst düzey 1 1 Orta düzey 4 4 Memur 9 8 Toplam FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR 2.1 Sunuma İlişkin Temel Esaslar Uygulanan muhasebe standartları İlişikteki finansal tablolar, BDDK tarafından 17 Mayıs 2007 tarih ve sayılı Resmi Gazete de yayımlanan Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Şirketlerince Uygulanacak Tekdüzen Hesap Planı ve İzahnamesi ile Kamuya Açıklanacak Finansal Tabloların Biçim ve İçeriği Hakkında Tebliğ, Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu ( TMSK ) tarafından yürürlüğe konulan Türkiye Muhasebe Standartları ( TMS ) ile Türkiye Finansal Raporlama Standartları ( TFRS ) ve bunlara ilişkin ek ve yorumlara ve BDDK tarafından muhasebe ve raporlama esaslarına ilişkin yayımlanan yönetmelik, tebliğ, açıklama ve genelgelere (tümü Raporlama Standartları ) uygun olarak hazırlanmıştır. SPK nın 9 Ocak 2009 tarih ve 1/33 sayılı kararı uyarınca, sermaye piyasası araçları borsada işlem gören finansal kiralama, faktoring ve finansman şirketlerinin finansal tablolarını BDDK tarafından belirlenen finansal raporlama standartlarına ve raporlama formatlarına uygun olarak hazırlamalarına ve kamuya ilan etmelerine karar verilmiştir. 9

14 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) 2.1 Sunuma İlişkin Temel Esaslar (Devamı) BDDK nın 16 Haziran 2011 tarih ve 4252 sayılı kararı ile Şirket in finansal kiralama faaliyet izninin iptali uygun bulunmuştur. Bu nedenle Şirket, 30 Haziran 2011 tarihi itibarıyla BDDK düzenlemelerine tabii olmamakla birlikte aynı tarihte sonra eren ara hesap döneminde Şirket faaliyetlerinin tümüyle finansal kiralama faaliyetlerinden oluşması ve SPK nın 7 Temmuz 2011 tarih ve 412 sayılı yazısı ile Şirket e finansal tablolarını 1 Ocak 2012 den başlayan ilk ara hesap döneminden itibaren Seri: XI, No: 29 Tebliği uyarınca düzenlemesinin uygun olacağını bildirmesi nedeniyle Şirket finansal tablolarını BDDK tarafından belirlenen Raporlama Standartları na ve raporlama formatlarına uygun olarak hazırlamıştır. Finansal tablolar, gerçeğe uygun değeri ile muhasebeleştirilen gerçeğe uygun değeri kar/zarara yansıtılan finansal varlıklar, alım-satım amaçlı türev varlıklar ve yükümlülükler ve satılmaya hazır finansal varlıklar haricinde tarihi maliyet esasına göre hazırlanmaktadır. Şirket in 30 Haziran 2011 tarihi itibarıyla düzenlenmiş bilançosu ve aynı tarihte sona eren ara hesap dönemine ait gelir tablosu 12 Ağustos 2011 tarih ve 608 no lu karar ile Şirket Yönetim Kurulu tarafından onaylanmıştır. Genel Kurul un ve ilgili yasal kuruluşların finansal tabloları tashih etme hakkı vardır Geçerli ve Raporlama Para Birimi Şirket in geçerli para birimi ve raporlama para birimi Türk Lirası ( TL ) dır. Finansal tablolar ile bunlara ilişkin açıklama ve dipnotlarda yer alan tutarlar aksi belirtilmedikçe bin Türk Lirası olarak ifade edilmiştir. Şirket'in finansal tabloları 31 Aralık 2004 tarihine kadar TMS 29 Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama standardı uyarınca enflasyon düzeltmesine tabi tutulmuştur. BDDK tarafından 28 Nisan 2005 tarihinde yayımlanan bir genelge ile enflasyon muhasebesi uygulamasını gerektiren göstergelerin ortadan kalktığı belirtilmiş ve 1 Ocak 2005 tarihi itibarıyla enflasyon muhasebesi uygulamasına son verilmiştir Muhasebe Tahminleri Finansal tabloların Raporlama Standartları na uygun olarak hazırlanması, yönetimin, politikaların uygulanması ve raporlanan varlık, yükümlülük, gelir ve gider tutarlarını etkileyen kararlar almasını, tahminler ve varsayımlar yapmasını gerektirmektedir. Gerçekleşen sonuçlar bu tahminlerden farklılık gösterebilir. Tahminler ve tahminlerin temelini teşkil eden varsayımlar sürekli olarak gözden geçirilmektedir. Muhasebe tahminlerindeki güncellemeler, güncellemenin yapıldığı dönemde ve bu güncellemelerden etkilenen müteakip dönemlerde kayıtlara alınır. Tahminlerin kullanıldığı başlıca notlar aşağıdaki gibidir: Not 4 Gerçeğe uygun değer farkı kar /zarara yansıtılan finansal varlıklar Not 7 Kiralama işlemleri Not 11 Vergi Not 17 Borç ve gider karşılıkları Not 28 Finansal araçlar 10

15 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) 2.1 Sunuma İlişkin Temel Esaslar (Devamı) Haziran 2011 Tarihi İtibarıyla Henüz Uygulamada Olmayan Yeni Standartlar ve Yorumlar Bazı yeni standartlar, standartlardaki değişiklikler ve yorumlar 30 Haziran 2011 tarihi itibariyle henüz geçerli olmayıp bu ara dönem finansal tabloların hazırlanmasında uygulanmamıştır. Bu yeni standartlardan, aşağıdakilerin Şirket in finansal tablolarına etkisi olması beklenmektedir: TMS 1 Diğer Kapsamlı Gelir Kalemlerinin Sunumu - TMS 1 standardında yapılan değişiklikler diğer kapsamlı gelir içinde yer alan kalemlerden belli koşulların yerine getirilmesi durumunda kar veya zarara sınıflandırılacak olanların hiçbir zaman kar veya zarar sınıflandırılmayacak olanlardan ayrı sunulmasını gerektirmektedir. Bu değişiklikler 1 Temmuz 2012 tarihinde ya da bu tarihten sonra başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerli olacaktır. TFRS 9 Finansal Araçlar, finansal varlıkların ölçüm ve sınıflamalarını değiştirebilecek ve 1 Ocak 2013 tarihinde ya da bu tarihten sonra başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerli olacaktır. TFRS 13 Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü, farklı TFRS lerdeki gerçeğe uygun değer ölçümüne ilişkin yönlendirmelerin yerine geçerek gerçeğe uygun değer ölçüm yönlendirmelerini tek bir kaynakta toplamaktadır ve 1 Ocak 2013 tarihinde ya da bu tarihten sonra başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerli olacaktır. Şirket, bu standartların erken uygulanmasını planlamamaktadır ve bunlarla ilgili olarak oluşabilecek etkiler henüz değerlendirilmemiştir Netleştirme Finansal varlıklar ve yükümlülükler, yasal olarak netleştirme hakkının var olması, net olarak ödenmesi veya net olarak tahsilinin mümkün olması veya varlığın elde edilmesi ile yükümlülüğün yerine getirilmesinin eş zamanlı olarak gerçekleşebilmesi halinde, finansal tablolarda net değerleri ile gösterilirler Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Finansal Tablolarının Yeniden Düzenlenmesi Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Şirket in finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır ve önemli farklılıklar açıklanır. Bazı karşılaştırma dönemine ilişkin tutarlar cari dönem sunumuna uygunluk açısından ilişikteki finansal tablolarda yeniden sınıflandırılmıştır. 30 Haziran 2010 tarihinde sona eren ara hesap döneminde daha önce finansal kiralama gelirleri içinde gösterilen 2,129 TL tutarındaki finansal kiralama kur farkı giderleri, diğer faaliyet giderleri altında kambiyo işlemleri zararı hesabına sınıflanmıştır. 2.2 Muhasebe Politikalarındaki Değişiklikler Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir. Şirket, muhasebe politikalarını bir önceki mali yıl ile tutarlı olarak uygulamıştır. 2.3 Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklik ve Hatalar Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemlerde, ileriye yönelik olarak uygulanır. Tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir. 11

16 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) 2.4 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti 2.4 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (a) Finansal araçlar Türev olmayan finansal araçlar Türev olmayan finansal araçlar; finansal kiralama alacakları, nakit değerler, bankalar, alım-satım amaçlı finansal varlıklar, satılmaya hazır finansal varlıklar, diğer aktifler, alınan krediler ve muhtelif borçlardan oluşmaktadır. Türev olmayan finansal araçlar, işlem maliyetleri dahil gerçeğe uygun değerleri ile kaydedilir. Türev olmayan finansal araçlar kayıtlara alındıktan sonra aşağıdaki şekilde muhasebeleştirilir: Nakit ve nakde eşdeğer varlıklar, kasa ve bankalardaki üç aydan kısa vadeli mevduat ve nakit para tutarlarını içermektedir. Nakit ve nakde eşdeğer varlıklar kolayca nakde dönüştürülebilir, oluştuğu tarihte vadesi üç ayı geçmeyen ve değer kaybetme riski bulunmayan kısa vadeli yüksek likiditeye sahip yatırımları ifade etmektedir. Finansal kiralama alacakları, ilk maliyetleri üzerinden işlem maliyetleri ile netleştirilmiş tutarları ile kayda alınmaktadır. Kayda alınmalarını izleyen dönemlerde, ilk maliyet ve geri ödeme tutarlarının etkin faiz yöntemiyle hesaplanan bugünkü değerleri arasındaki farkların gelir tablosunda itfa edilmesi suretiyle elde edilen tutarlar üzerinden finansal tablolarda gösterilir. Finansal kiralama alacakları ve diğer varlıklar tahsili mümkün olmayan kısımları için ayrılan karşılık tutarları düşüldükten sonraki kalan değerleri üzerinden finansal tablolarda yer alır. Karşılıklar, finansal kiralama alacakları ve diğer varlıkların düzenli gözden geçirilmesi sonucu değer düşüklüğüne uğradığı tespit edilen söz konusu alacak ve varlıkların defter değeri üzerinden, bu alacak ve varlıkları tahsil edilebilir değerlerine getirmek için ayrılır. Şüpheli hale gelen bir finansal kiralama alacağı ilgili tüm yasal prosedürlerin tamamlanması ve net zararın tespitinden sonra kayıtlardan çıkarılır. Ticari amaçla elde tutulan ya da ilk kayıtlara alımı sonrasında bu amaçla değerlendirilen finansal varlıklar, gerçeğe uygun değer değer farkı kar zarara yansıtılan finansal varlıklar olarak sınıflanır. Eğer Şirket in yazılı risk yönetimi ve yatırım stratejisine göre bu tip yatırımların yönetimi ve alım satım kararlarının verilmesi bu araçların gerçeğe uygun değerlerine göre yapılıyorsa, bu finansal varlıklar gerçeğe uygun değer farkı kar zarara yansıtılan finansal varlıklar olarak sınıflanır. İlk kayda alınmayla beraber, ilişkilendirilen işlem maliyetleri, kar veya zarara kaydedilir. Gerçeğe uygun değer farkı kar zarara yansıtılan finansal varlıkların değerlerindeki değişimler, kar veya zarara kaydedilir. Gerçeğe uygun değer farkı kar zarara yansıtılan finansal varlıklar kamu kesimi tahvil, senet ve bonolarını içerir. Satılmaya hazır finansal varlıklar yatırım amaçlı olarak edinilen, vadesine kadar elde tutulmayacak veya ticari amaçla elde tutulmayan kıymetlerden oluşmaktadır. Söz konusu satılmaya hazır finansal varlıklar aktif piyasalarda işlem gören ve görmeyen hisse senetleri yatırımlarından oluşmaktadır. Aktif bir pazarda işlem görmeyen satılmaya hazır hisse senedi yatırımları gerçeğe uygun değerleri güvenilir bir şekilde belirlenmediği için maliyet değeri ile değerlenmektedir. Şirket tarafından elde tutulan ve aktif bir piyasada işlem görmeyen hisse senedi yatırımları satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılır. Şirket tarafından elde tutulan ve aktif bir piyasada işlem gören borsaya kote hisse senedi yatırımları satılmaya hazır finansal varlıklar olarak sınıflandırılır ve gerçeğe uygun değerleriyle gösterilir. Gelir tablosuna kaydedilen değer düşüklükleri, etkin faiz yöntemi kullanılarak hesaplanan faiz ve parasal varlıklarla ilgili kur farkı kar/zarar tutarı haricindeki, gerçeğe uygun değerdeki değişikliklerden kaynaklanan kar ve zararlar diğer kapsamlı gelir içinde muhasebeleştirilir ve menkul değerler değerleme farkları hesabında gösterilirler. Yatırımın elden çıkarılması ya da değer düşüklüğüne uğraması durumunda, menkul değerler değerleme farkları hesabında biriken toplam kar/zarar, gelir tablosuna sınıflandırılmaktadır. 12

17 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) 2.4 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı) (a) Finansal araçlar (Devamı) Türev olmayan finansal araçlar (Devamı) Alınan krediler, ilk maliyet değerleri üzerinden işlem maliyetleri ile netleştirilmiş tutarları ile kayda alınır. Kayda alınmalarını izleyen dönemlerde, geri ödeme tutarlarının etkin faiz yöntemiyle hesaplanan bugünkü değerleriyle finansal tablolara yansıtılır ve ilk maliyet ile arasındaki farklar söz konusu borçların vadeleri süresince gelir tablosuna intikal ettirilir. Muhtelif borçlar, kısa vadeli olmaları sebebiyle maliyet değerleri üzerinden gösterilmektedir. Finansal varlıklar, finansal varlıktan sağlanan nakit akımlarındaki sözleşmeye dayanan hakkın sona ermesinden ötürü veya Şirket finansal varlık üzerinde kontrolü muhafaza etmemesi durumunda veya varlığın risk ve kazanımlarının esasen karşı tarafa transfer edilmesi durumunda kayıtlardan çıkarılır. Finansal varlıklar olağan bir şekilde alım veya satımı, Şirket in o varlığı almayı veya satmayı taahhüt ettiği tarihte muhasebeleştirilir. Finansal yükümlülükler, Şirket in sözleşmede belirtilen yükümlülüklerinin süresinin dolması veya ertelenmesi veya ödenmesi durumunda kayıtlardan çıkarılır. Türev finansal araçlar Türev finansal araçlar alım-satım amaçlı türev finansal varlıklar/yükümlülükler olarak sınıflandırılmış olup gerçeğe uygun değerleriyle finansal tablolarda gösterilir. Gerçeğe uygun değer değişimleri diğer faaliyet gelirleri/giderleri hesapları içinde muhasebeleştirilmektedir. Gerçeğe uygun değerler, işlem gören piyasa fiyatlarından ve gerektiğinde indirgenmiş nakit akışı modellerinden elde edilir. Borsa dışı vadeli döviz sözleşmelerinin gerçeğe uygun değerleri ilk vade oranının, sözleşmenin geri kalan süresi için ilgili para biriminin piyasa faiz oranlarına ilişkin hesaplanan vade oranıyla karşılaştırılıp raporlama dönemi sonunda iskonto edilmesi ile düşülmesiyle belirlenir. Türev araçların gerçeğe uygun değeri pozitifse aktif hesaplarda alım satım amaçlı türev finansal varlıklarda, gerçeğe uygun değeri negatifse pasif hesaplarda alım satım amaçlı türev finansal yükümlülüklerde muhasebeleştirilir. (b) Maddi duran varlıklar ve amortisman Maddi duran varlıklar, 1 Ocak 2005 tarihinden önce satın alınan kalemler için 31 Aralık 2004 tarihi itibarıyla enflasyonun etkilerine göre düzeltilmiş maliyet değerlerinden ve 31 Aralık 2004 tarihinden sonra satın alınan kalemler için satın alım maliyet değerlerinden birikmiş amortisman ve kalıcı değer kayıpları düşülerek yansıtılır. Sonradan ortaya çıkan giderler Maddi duran varlıkların herhangi bir parçasını değiştirmekten doğan giderler bakım onarım maliyetleri ile birlikte aktifleştirilebilirler veya gider olarak yazılırlar. Söz konusu sonradan ortaya çıkan harcamalar duruma göre varlığın gelecekteki ekonomik faydasını artırıcı nitelikte ise aktifleştirilebilirler. Tüm diğer giderler oluştukça gelir tablosunda gider kalemleri içinde muhasebeleştirilir. 13

18 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR(Devamı) 2.4 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı) (b) Maddi duran varlıklar ve amortisman (Devamı) Amortisman Maddi duran varlıklara ilişkin amortismanlar, varlıkların faydalı ömürlerine göre aktife giriş veya montaj tarihleri esas alınarak doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak ayrılmıştır. Özel maliyetler, doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak ilgili kira süresince amortismana tabi tutulur. Maddi duran varlıkların ortalama faydalı ömürlerini yansıtan amortisman süreleri aşağıda belirtilmiştir: Süre (Yıl) Taşıtlar 5 Döşeme ve demirbaşlar 5 Özel maliyetler 5 Maddi duran varlıkların elden çıkartılması sonucu oluşan kar ve zararlar, sırasıyla, diğer faaliyet gelirleri ve diğer faaliyet giderleri hesaplarına dahil edilirler. (c) Maddi olmayan duran varlıklar Maddi olmayan varlıklar, bilgi işlem ve yazılım programlarını içermektedir. Bilgi işlem ve yazılım programları, 1 Ocak 2005 tarihinden önce satın alınan kalemler için 31 Aralık 2004 tarihi itibarıyla enflasyonun etkilerine göre düzeltilmiş maliyet değerlerinden ve 31 Aralık 2004 tarihinden sonra satın alınan kalemler için satın alım maliyet değerlerinden birikmiş itfa payları ile kalıcı değer kayıpları düşülerek yansıtılır. Maddi olmayan varlıklara ilişkin itfa payları, ilgili varlıkların tahmini faydalı ömürleri üzerinden, satın alım tarihinden itibaren faydalı ömür sürelerini aşmamak kaydıyla doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak ayrılmıştır. (d) Satış amaçlı elde tutulan duran varlıklar (e) Satış amaçlı elde tutulan olarak sınıflandırılma kriterlerini sağlayan varlıklar; defter değerleri ile satış için katlanılacak maliyetler düşülmüş gerçeğe uygun değerlerinden düşük olanı ile ölçülür ve söz konusu varlıklar üzerinden amortisman ayırma işlemi durdurulur. Değer düşüklüğü Finansal varlıklar Bir finansal varlığın tahmin edilen gelecekteki nakit akımlarının olumsuz olarak etkilendiğini gösteren bir veya birden fazla nesnel kanıt olması durumunda, değer düşüklüğüne uğradığı kabul edilir. İtfa edilmiş maliyet ile değerlendirilen finansal varlıktaki değer düşüklüğü finansal varlığın kayıtlı değeri ve orijinal etkin faiz oranı ile gelecekte beklenen nakit akımların bugünkü değerine indirgenmiş değeri arasındaki farkı ifade eder. Önemli finansal varlıkların değer düşüklüğü ayrı ayrı test edilir. Geriye kalan finansal varlıklar aynı kredi risk özelliklerine sahip gruplar içinde toplu halde değerlendirilir. Tüm değer düşüklükleri gelir tablosuna kaydedilir. 14

19 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR(Devamı) 2.4 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı) (e) Değer düşüklüğü (Devamı) Şirket, 1 Ocak 2008 den itibaren geçerli olmak üzere BDDK tarafından yayınlanan 20 Temmuz 2007 tarih ve sayılı Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Şirketlerince Alacakları için Ayrılacak Karşılıklara ilişkin Usul ve Esaslar Hakkında Tebliğ kapsamında, tahsili vadesinden itibaren 150 günden fazla geciken ancak 240 günü geçmeyen finansal kiralama alacaklarının, teminatları dikkate alındıktan sonra, en az %20 si oranında, tahsili vadesinden itibaren 240 günden fazla geciken ancak 360 günü geçmeyen finansal kiralama alacaklarının, teminatları dikkate alındıktan sonra, en az %50 si oranında ve tahsili vadesinden itibaren 1 yıldan fazla gecikmiş olan finansal kiralama alacaklarının, teminatları dikkate alındıktan sonra, %100 ü oranında özel karşılık ayırır. Tahsili 360 günden az gecikmiş olan finansal kiralama alacakları Takipteki Alacaklar altında bulunan Tasfiye Olunacak Alacaklar olarak, tahsili 1 yıldan fazla gecikmiş olan finansal kiralama alacakları ise Zarar Niteliğindeki Alacaklar olarak sınıflandırılır. Finansal olmayan varlıklar Şirket in finansal olmayan varlıklarının kayıtlı değerleri her raporlama dönemi sonunda herhangi bir değer düşüklüğü göstergesi olup olmadığı konusunda gözden geçirilir. Eğer böyle bir gösterge mevcutsa, varlığın geri kazanılabilir tutarı tahmin edilir. Bir varlığın veya nakit yaratan birimlerinin kayıtlı değeri geri kazanılabilir tutarı aşıyorsa değer düşüklüğü kayıtlara alınır. Diğer varlıklardan veya şirketlerden bağımsız olarak nakit akımı yaratan en küçük ayrıştırılabilir varlık grubu nakit yaratan birim olarak tanımlanır. Değer düşüklükleri gelir tablosuna kaydedilir. Nakit yaratan birimler kapsamında kayıtlara alınan değer düşüklüğü ilk olarak birimlere tahsis edilen şerefiyenin kayıtlı değerinden ve sonra birimdeki (birim grubu) diğer varlıkların kayıtlı değerinden orantısal olarak düşülür. Bir varlığın veya nakit yaratan birimin geri kazanılabilir tutarı, kullanımdaki değeri veya gerçeğe uygun değerden satış masraflarının düşülmesi ile elde edilen değerinden yüksek olanı ifade eder. Kullanım değeri, söz konusu varlığın beklenen gelecekteki nakit akışlarının cari piyasa koşullarında paranın zaman değeriyle söz konusu varlığın risklerini yansıtabilecek olan vergi öncesi iç verim oranı ile iskonto edilmesi suretiyle hesaplanır. Diğer varlıklarda önceki dönemlerde ayrılan değer düşüklükleri her raporlama dönemi sonunda değer düşüklüğünün azalması veya değer düşüklüğünün geçerli olmadığına dair göstergelerin olması durumunda değerlendirilir. Değer düşüklüğü geri kazanılabilir tutarın belirlenmesinde kullanılan tahminlerde değişiklik olması durumunda iptal edilir. Değer düşüklüğü sadece varlığın belirlenen kayıtlı değerini aşmayacak kadar amortisman ve itfa payı netleştirildikten sonra değer düşüklüğü eğer yok ise iptal edilir. 15

20 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR(Devamı) 2.4 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı) (f) Sermaye artışları Mevcut ortaklardan olan sermaye artışları yönetim kurulu tarafından onaylanıp tescil olunan nominal değerleri üzerinden muhasebeleştirilir. (g) Kıdem tazminatı karşılığı Kıdem tazminatı karşılığı, Şirket çalışanlarının emekliliğinden doğan ve Türk İş Kanunu na göre hesaplanan muhtemel yükümlülüğün bugünkü değerine indirgenmiş tutarına göre ayrılmaktadır. Çalışanlar tarafından hak edildikçe tahakkuk esasına göre hesaplanır ve finansal tablolarda muhasebeleştirilir. Yükümlülük tutarı devlet tarafından duyurulan kıdem tazminatı tavanı baz alınarak hesaplanmaktadır. TMS 19 Çalışanlara Sağlanan Faydalar şirketlerin istatistiksel değerleme yöntemleri kullanarak olası yükümlülüklerinin bugünkü değerinin hesaplanmasını öngörmektedir. Dolayısıyla Şirket in muhtemel yükümlülüğünün bugünkü değeri aşağıdaki tabloda yer alan varsayımlar kullanılarak hesaplanmıştır. Net iskonto oranı %4.66 %4.66 Beklenen maaş / limit artış oranı %5.1 %5.1 Tahmin edilen kıdem tazminatına hak kazanma oranı %88 %88 Temel varsayım, her yıllık hizmet için belirlenen tavan karşılığının enflasyon ile orantılı olarak artmasıdır. Şirket in kıdem tazminatı karşılığı, kıdem tazminatı tavanı her altı ayda bir ayarlandığı için, 30 Haziran 2011 tarihi itibarıyla geçerli olan 2.62 TL (31 Aralık 2010: 2.52 TL) üzerinden hesaplanmaktadır. (h) Karşılıklar, koşullu varlık ve yükümlülükler TMS 37 Karşılıklar, Koşullu Borçlar ve Koşullu Varlıklar da belirtildiği üzere herhangi bir karşılık tutarının finansal tablolara alınabilmesi için; Şirket in geçmiş olaylardan kaynaklanan mevcut bir hukuki veya taahhüde bağlı yükümlülüğün bulunması, bu yükümlülüğün yerine getirilmesi için ekonomik fayda içeren kaynakların işletmeden çıkmasının muhtemel olması ve söz konusu yükümlülük tutarının güvenilir bir biçimde tahmin edilebiliyor olması gerekmektedir. Söz konusu kriterler oluşmamışsa Şirket söz konusu hususları ilgili finansal tablolara ilişkin açıklayıcı notlarında açıklamaktadır. Paranın zaman değerinin etkisinin önemli olduğu durumlarda, karşılık tutarı; yükümlülüğün yerine getirilmesi için gerekli olması beklenen nakit çıkışlarının bugünkü değeri olarak belirlenir. Karşılıkların bugünkü değerlerine indirgenmesinde kullanılacak iskonto oranının belirlenmesinde, ilgili piyasalarda oluşan faiz oranı ile söz konusu yükümlülükle ilgili risk dikkate alınır. Koşullu varlıklar gerçekleşmedikçe muhasebeleştirilmemekte ve sadece dipnotlarda açıklanmaktadır. 16