ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK ve HAYAT A.Ş. GELĐR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU 3 AYLIK RAPOR

Transkript

1 ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK ve HAYAT A.Ş. GELĐR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU 3 AYLIK RAPOR Bu rapor ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK ve HAYATA.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu nun dönemine ilişkin gelişmelerin, Fon Kurulu tarafından hazırlanan faaliyet raporunun, fonun bir önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmış bağımsız denetimden geçmiş üç aylık fon bilanço ve gelir tablolarının, bağımsız denetim raporunun, bilanço tarihi itibariyle fon portföy değeri ve net varlık değeri tablolarının katılımcılara sunulması amacıyla düzenlenmiştir. BÖLÜM A: DÖNEMĐNĐN DEĞERLENDĐRĐLMESĐ Rapor döneminde bireysel emeklilik mevzuatında dönem içerisinde herhangi bir değişiklik yapılmamıştır. Dönem değerlendirmesi: 2010 yılına başlarken başta Yunanistan olmak üzere Portekiz, Đtalya, Đspanya, Đrlanda gibi ülkelerde borç dinamiklerindeki bozulma küresel ekonomide ve piyasalarda dalgalanmaya yol açtı. Ancak ABD, Avrupa ve Asya ekonomilerinde açıklanan ekonomik verilerin beklentilerin üzerinde gelmesi ve Euro ülkelerinin IMF ile birlikte Yunanistan a destek vereceklerini açıklamaları risk iştahını artırarak küresel konjonktürdeki bozulmanın uzun sürmesini engelledi. Global piyasalarda yaşanan dalgalanmanın etkisiyle ĐMKB-100 endeksi 2010 yılındaki en düşük seviyesi olan seviyesine kadar geriledi. Risk iştahıyla birlikte gelişmekte olan ülke piyasalarına da ilginin artması ĐMKB-100 endeksinin ilk üç aylık dönemde %7,03 yükselerek seviyesine ulaşmasına neden oldu. Şubat ayında çift haneye yükselen yıllık TÜFE oranı Mart ayında tekrar tek haneye inerek %9,6 olarak açıklandı. Merkez Bankası Enflasyon beklentilerindeki kötüleşmenin genel fiyatlama davranışlarında bozulmaya yol açması durumunda, baz senaryoda öngörülen duruşa kıyasla daha erken bir parasal sıkılaştırmaya gideceğini vurguladı.. Yılın ilk çeyreğinde yurtiçinde siyaset cephesinde yaşanan gerginlik, Hükümet in IMF ile anlaşmayacağımız yönündeki açıklamaları ve Merkez Bankası nın öngörülenden daha erken bir tarihte parasal sıkılaştırmaya gidebileceği yönündeki açıklamalar ile yurtdışında Yunanistan ile ilgili endişeler piyasalar üzerindeki negatif etkenler olarak sayılabilir. 31 Mart 2010 tarihinde açıklanan büyüme verilerine göre Gayrisafi Yurtiçi Hasıla (GSYĐH) 2009 yılının son çeyreğinde beklentilerin üzerinde %6 büyüdü, 2009 yılının tamamında ise %4,7 oranında daraldı. Tüketime yönelik olumlu algılamalara neden olan büyüme verisi, ekonomik toparlanma beklentilerini destekledi. 1

2 BÖLÜM B: FON KURULU FAALĐYET RAPORU ĐLE ĐLGĐLĐ BĐLGĐLER dönemi içerisinde Fon kurulu olağan toplantılarını gerçekleştirmiştir. Bu toplantılarda genel piyasalar, fonun performansı ve fonla ilgili diğer konular incelenmiştir. BÖLÜM C: BAĞIMSIZ DENETĐMDEN GEÇMĐŞ MALĐ TABLOLAR ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş. GELĐR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU DÖNEMĐ BĐLANÇO ÖZETĐ VARLIKLAR (+) 13,154,046 2,277,875 BORÇLAR (-) 18,791 5,498 FON TOPLAM DEĞERĐ 13,135,255 2,272,377 ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş. GELĐR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU DÖNEMĐ GELĐR TABLOSU ÖZETĐ FON GELĐRLERĐ (+) 159, ,147 FON GĐDERLERĐ (-) 62,823 14,565 FON GELĐR GĐDER FARKI 96, ,582 BÖLÜM D: FON PORTFÖY DEĞERĐ-NET VARLIK DEĞERĐ TABLOLARI 2

3 ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş. GELĐR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU VE TARĐHLĐ FON TOPLAM DEĞERĐ TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ('''') olarak ifade edilmiştir.) Đncelemeden Bağımsız Denetimden Tutar % Tutar % A. FON PORTFÖY DEĞERĐ 13,153, ,196, B. HAZIR DEĞERLER C. ALACAKLAR D. DĐĞER VARLIKLAR E. BORÇLAR (18,791) (0.14) (13,696) (0.19) 13,135, ,183, Ekli notlar bu tabloların ayrılmaz parçasıdır. 3

4 ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş. GELĐR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU VE TARĐHLĐ FON PORTFÖY DEĞERi TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ('''') olarak ifade edilmiştir.) Đncelemeden Bağımsız Denetimden Nominal Rayiç Nominal Rayiç Değer Değer % Değer Değer % DEVLET TAHVĐLĐ VE HAZĐNE BONOLARI 12,700,000 11,900, ,800,000 6,417, DEVLET TAHVĐLĐ TRT T10 2,000,000 1,917, TRT T14 4,900,000 4,272, TRT T14 100,000 87, TRT T16 2,600,000 2,583, , , TRT T , , TRT T , , TRT T ,800,000 1,572, HAZÝNE BONOSU TRB T13 3,000,000 2,941, TRB T13 100,000 98, TRB T ,200,000 3,069, TRB T , , TERS REPO 10,255 10, ,075 71, TRT T16 10,255 10, ,920 50, TRT T ,155 21, VADELÝ MEVDUAT 1,246,974 1,243, , , FON PORTFÖY TOPLAMI 13,957,229 13,153, ,491,152 7,196, Ekli notlar bu tablolarýn ayrýlmaz parçasýdýr. BÖLÜM E: FON PERFORMANSINA ĐLĐŞKĐN BĐLGĐLER Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları EYF Fonun Dönem Getirisi (01 Ocak-31 Mart) Karşılaştırma Ölçütünün Dönem Getirisi (01 Ocak-31 Mart) %1,86 %2,52 Fonun Dönemsel performansına ilişkin ayrıntılı bilgiye, raporun eki olarak SPK nın performans sunuş standartlarına göre hazırlanmış Performans Sunuş Raporu ndan ulaşılabilir. BÖLÜM F: FON HARCAMALARI ĐLE ĐLGĐLĐ BĐLGĐLER Portföye alınan varlıkların alım satım tutarları üzerinden aracı kuruluşlara aşağıdaki oranlarda komisyon ödenir. 4

5 i. Hisse Senetleri: Hisse Senedi Alım Satım Đşlemleri : Binde 1,43, binde1,30, binde 1 ii. Borçlanma Senetleri: ĐMKB Tahvil ve Bono Piyasası Kesin Alım Satım Pazarı: Onbinde 1, yüzbinde 4 iii. Ters Repo Đşlemleri: ĐMKB Repo ve Ters Repo Pazarı O/N : Yüzbinde 3 ĐMKB Repo ve Ters Repo Pazarı O/N dışındaki vadelerde: Yüzbinde 6 iv. Yabancı Menkul Kıymetler: 0 v. Borsa Para Piyasası Đşlemleri: Yüzbinde 3 vi. Saklamacı Kuruma Ödenecek Ücretin Tespit Esası ve Oranı: ĐMKB Takas ve Saklama Bankası A.Ş. nin tarifesi uygulanır. Fon Malvarlığından Yapılabilecek Harcamaların Senelik Olarak Fon Net Varlık Değerine Oranı Gider Türü Tutar Fon Giderlerinin Ortalama Fon Toplam Değerine Oranı % Aracılık Komisyonu 13, Fon Đşletim Gideri 93, Bağımsız Denetim Ücreti 13, Diğer Fon Giderleri Toplam Fon Giderleri 120, Ortalama Fon Toplam Değeri 5,155, Uzun Dönemde Giderlerin Etkilerini Açıklayıcı Örnek: Bu örnekte aşağıda belirtilen süreler boyunca Fon a 1,000 yatırıldığı ve belirtilen süre sonunda fondan çıkıldığı varsayılmaktadır. Ayrıca örnekte Fon un yukarıda yer alan gider oranlarının değişmediği ve Fon un senelik getiri oranının %10 olduğu varsayılarak tahmini maliyetler aşağıdaki gibi hesaplanmıştır. Gerçek maliyetler aşağıdaki tahmini tutarlardan daha az ya da fazla olabilecektir. 1 Sene 2 Sene 5 Sene 10 Sene 1,076 1,157 1,439 2,071 Uzun Dönemde Giderlerin Etkilerini Açıklayıcı Örnek Dipnotları : 5

6 Rapor döneminde fondan yapılan toplam giderlerin fon ortalama portföy büyüküğüne oranı bulunmuştur. Dönemdeki gün sayısından hareketle bu oranın yıllığı tahmin edilmiştir. Dönem başında fona 1,000 yatırım yapılmıştır. Fonun yatırım yaptığı yatırım araçlarının yıllık ortalama getirisinin %10 olduğu varsayılarak, bulunan yıllık harcama oranı bu tutardan düşülmüştür. Bulunan net getiri oranından hareketle izleyen yıllara ilişkin portföy değeri tahmini yapılmıştır. Bu örnek Fon a yapılan yatırımın maliyetinin diğer fonlarla karşılaştırılabilmesi amacıyla hazırlanmıştır. EKLER: 1. Fon kurulu faaliyet raporu 2. Bağımsız denetimden geçmiş üç aylık fon bilanço ve gelir tabloları 3. Son 3 aylık bağımsız denetim raporu 4. Bilanço tarihi itibariyle fon portföy değeri ve net varlık değeri tabloları ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş. GELĐR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU Murat Vanlı Đ.Sabri Erdem Saadet Köksal Fon Kurulu Başkanı Fon Kurulu Üyesi Fon Kurulu Üyesi 6

7 ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş GELĐR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU DÖNEMĐ FAALĐYET RAPORU Kuruluş Tarihi : Đhraç Tarihi : Fon Tutarı : ,00 Pay Adedi : pay Fon Toplam Değeri : Cari Yıl Gelir Gider Farkı : Đhraç Değeri : 0, Pay Değeri : 0, Pay Değeri : 0, Đhraç Tarihine Göre Verim : % 27, Verim : % 1,81 Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu getirisi % 1,81 karşılaştırma ölçütünün getirisi % 2,52 olarak gerçekleşirken, itibariyle tüm katılma belgelerinin % 0,85 i dolaşımda kalmıştır. Fon portföyünün %90,34 ü kamu borçlanma senetleri, % 9,45 i mevduat, %0,21 i ters repo işlemlerinden oluşmuştur. itibariyle Fon Gelir-Gider farkı olarak tahakkuk etmiştir. Ergoisviçre Emeklilik ve Hayat A.Ş. Gelir Amaçlı Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu nun Sermaye Piyasası Kurulu nun tarih, no.lu Resmi Gazete de yayınlanan Emeklilik Yatırım Fonlarının Kuruluş ve Faaliyetlerine Đlişkin Esaslar Hakkında Yönetmelik ile ek ve değişikliklerine uygun olarak düzenlenen tarihli Bilançosu ile Kar ve Zarar Tablolarını ilgili Yönetmeliğin 32. maddesi gereğince onaylarınıza sunarız. Saygılarımızla, ERGOĐSVĐÇRE EMEKLĐLĐK VE HAYAT A.Ş GELĐR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI EMEKLĐLĐK YATIRIM FONU Fon Kurulu Murat Vanlı Đ.Sabri Erdem Saadet Köksal Başkan Üye Üye 7