Günlük Bülten 06 Mart 2013

Transkript

1 Bülten 06 Mart 20 PİYASALAR Döviz Piyasası Güne 1,7987 seviyesinden başlayan USD/TL kuru, reel efektif döviz kuru endeksinin 0'nin altında gelmesinin ardından TCMB'nin alt bantta yeni indirime ihtiyaç duymayabileceği beklentisiyle 1,79 a kadar geriledi. TL, Salı günü sınırlı değer kazanırken, günü 1,7910 seviyesinden sonlandırdı. 31 Ara 4 Mar 5 Mar $/TL 1,7818 1,7983 1,7910-0,4% 0,5% /TL 2,19 2,3427 2,3379-0,2% -0,6% Sepet* 2,0671 2,0705 2,06-0,3% -0,1% /$ 1,3204 1,25 1, 0,2% -1,2% $/Yen 86,67 93,46 93,28-0,2% 7,6% $ Endeks 79,77 82,20 82,09-0,1% 2,9% * (0,5$+0,5 ) Güne 1,25 seviyesinden başlayan EUR/USD paritesi, Euro Bölgesi hizmet PMI verilerinin beklentilerin üstünde gelmesiyle 1,75 seviyesine kadar yükseldi. Ancak perşembe günü gerçekleşecek ECB toplantısından bir faiz indirimi çıkabilir beklentisi ise Euro nun değer kazanımını nispeten sınırladı ve parite günü 1, seviyesinden sonlandırdı. Güne 2,0706 seviyesinden başlayan sepet bazında TL, gün içinde genel olarak aşağı yönlü bir trend izledi. Reel efektif döviz kuru endeksinin 0 seviyesinin altında gelmesine paralel aşağı yönlü hareketini sürdürdü ve günü 2,06 seviyesinden sonlandırdı. YEN, USD karşısında, Japonya Merkez Bankası politika kurulunun bugün başlayacak iki günlük toplantısında ilave teşviklere gitmekten kaçınacağı beklentisiyle günü yükselerek 93,28 seviyesinden sonlandırdı. Faiz Piyasası Güne %5,75 seviyesinden başlayan 7 Ocak 2015 vadeli gösterge tahvilin bileşik faizi, gün içinde %5,80 seviyesine kadar yükseldi. Genel olarak yatay bir seyir izleyen faiz günü %5,78 seviyesinden sonlandırdı. TCMB nin yaptığı toplam fonlama miktarı 21,6 milyar TL düzeyine yükselirken; bu rakamın,1 milyar TL lik kısmı %5, den haftalık, 8,5 milyar TL lik kısmı %5,56 dan aylık fonlamadan oluştu. TCMB tarafından yapılan toplam fonlamanın maliyeti %5,52 ile 27 Aralık tan bu yana en düşük seviyeye geriledi. Gösterge Tahvil* 6,16 5,76 5,78 0,02-0,38 USD Libor( 3 aylık) 0,31 0,28 0,28 0,00-0,03 EUR Libor( 3 aylık) 0, 0, 0, 0,00-0,01 O/N İMKB Repo 5,25 5, 4,86-0,64-0,39 Eurobond 20* 4,06 4,53 4,53 0,00 0,47, İMKB, Bloomberg 31 Ara 4 Mar 5 Mar * bileşik faiz 1 Oca Mar May TCMB Ağırlıklı Fonlama Faizi ve Faiz Koridoru , Ağırlıklı Fonlama Faizi Gecelik Borç Alma-Verme Faizi 3 Eyl Kas Oca Mar May Tem Eyl Kas Oca Kaynak: TCMB Türkiye nin 5 yıl vadeli CDS i 1 seviyesine gerilerken, 20 vadeli USD cinsi gösterge Eurobond faizi, %4,53 seviyesinde yatay seyretti. 2,4 2,2 2 1,8 1,6 1,4 1,2 $/TL /$ Sepet Tem Eyl Kas Oca Mar May Tem Eyl Kas 2,06 1,7910 1, Oca 1 Mar

2 Bülten 06 Mart 20 Emtia Piyasası Brent petrolün varil fiyatı, Çin'in %7,5 büyüme hedefine ilişkin açıklamasına paralel güne yükselerek başladı. ABD ve Çin tarafından gelen güçlü veriler sonrası talep artışında canlanma beklentileriyle de günü yükselerek USD 1,6 seviyesinden sonlandırdı. Altın, küresel merkez bankalarının ülke ekonomilerini toparlamak adına teşvikleri genişleteceklerine dair spekülasyonla yukarı yönlü hareket etti ve günü ons başına USD seviyesinden sonlandırdı. Altın($/Ons) ,1% -5,9% Petrol(Brent) 1,1 0,1 1,6 1,4% 0,5% Gümüş($/Ons),3 28,6 28,7 0,4% -5,4% Borsalar 31 Ara 4 Mar 5 Mar 2000 Altın ($/Ons) Brent Petrol ($/Varil, sağ eksen) , Oca Nis Tem Eki Oca Nis Tem Eki Oca İMKB-100 endeksi, banka ve holding hisselerinde yoğunlaşan alımlar ve yurtdışı piyasalara hakim olan olumlu havayla gün içinde 81.0 seviyesinin üzerine çıktı. Borsa ardından kâr satışlarıyla karşılaşsa da günü %0,5 artışla puandan tamamladı. Çin'in mali harcamaları artıracağına dair vaatte bulunması ve Yellen in açıklamalarının etkisinin devam etmesiyle küresel hisse senedi piyasalarına olumlu bir hava hakim oldu ve endeksler genelde yükselirken Dow Jones rekor seviyelere çıktı. 31 Ara İMKB ,5% 3,6% İMKB ,6% 2,6% Sanayi ,3% 4,4% Hizmetler ,2% 4,2% Mali ,8% 3,1% Bankalar Endeksi ,4% 2,2% Dow Jones ,9% 8,8% S&P ,0% 8,0% DAX ,3% 3,4% Nikkei ,3%,2% Bovespa ,0% -8,2%, Bloomberg 4 Mar 5 Mar 4.0 İşlem Hacmi (milyon TL) İMKB 100 Endeks (sağ eksen) Kas. Oca. Şub. Nis. Haz. Ağu. Eki. Kas. Oca

3 Bülten 06 Mart 20 PİYASALARDAKİ GELİŞMELER TCMB şubat ayında temel enflasyon göstergeleri ve hizmet fiyatlarının ılımlı seyrini koruduğunu belirtti. TÜFE bazlı reel efektif döviz kuru endeksi şubat ayında 9,69'a geriledi. Türkiye otomobil ve hafif ticari araç pazarı yılın ilk iki ayında %18,29 artarak 83.8 adet olarak gerçekleşti. Türkiye'nin direkt çelik ihracatı yılın ilk iki ayında, emtia fiyatlarındaki düşüşün etkisiyle %6,8 gerileyerek USD 2,4 milyar oldu. BDDK Başkanı Mukim Öztekin, bankacılık sektöründe kredi büyümesini yakından izlediklerini ve TCMB ile bu konuda sürekli görüştüklerini belirterek, risk görmeleri durumunda devreye girebileceklerini söyledi. İMKB'de yabancı yatırımcılar, şubat ayında USD 59,2 milyonluk net satış gerçekleştirdiler. Euro Bölgesi ve Almanya hizmetler PMI verisi açıklandı. Euro Bölgesi nde perakende satışlar ocakta %1,2 ile beklentilerin (%0,2) üzerinde artış kaydetti. Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Standard & Poor's, İtalya'daki siyasi sorunların ülkenin kredi notu üzerinde yakın zamanda etkili olmayacağını açıkladı. Baltık ülkelerinden Letonya, Euro Bölgesi'nin 18'inci üyesi olmak için resmi başvurusunu yaptı. ABD ISM hizmetler endeksi şubatta beklentilerin () üstünde gelerek 56 değerini aldı. Richmond FED Başkanı Lacker, agresif parasal genişlemenin, sıradışı politikalardan çıkışı daha zorlaştıracağını savundu. Uluslararası Para Fonu, İspanya'ya bankaların prim ve temettü ödemelerinde kesinti yapmaya hazırlıklı olması çağrısında bulundu. TCMB şubat ayında temel enflasyon göstergeleri ve hizmet fiyatlarının ılımlı seyrini koruduğunu belirtti. TCMB şubat ayı fiyat gelişmeleri raporunda tüketici fiyatları %0, artarken, yıllık enflasyonun %7,03'e düştüğü hatırlatılarak, "Bu gelişmede gıda fiyatlarının etkisi hissedilmiştir. Temel enflasyon göstergeleri ve hizmet fiyatları ise ılımlı seyrini korumuştur" denildi. Raporda alt grupların yıllık tüketici enflasyonuna katkıları incelendiğinde, bir önceki aya kıyasla gıda grubunun katkısı 0,32 puan azalırken enerji, hizmet ve temel mal gruplarının katkılarında belirgin bir değişim gözlenmediği, tütün grubunun katkısının ise sınırlı oranda arttığı belirtildi. İmalat sanayi yıllık enflasyonunu 0,7 puan artarak %2, seviyesine yükselse de tüketici fiyatları üzerinde üretici fiyatları kaynaklı belirgin bir baskı gözlenmediği ifade edildi. TÜFE bazlı reel efektif döviz kuru endeksi şubat ayında 9,69'a geriledi. TCMB tarafından açıklanan veriye göre endeksin ocak ayı için daha önce 0,16 olarak açıklanan değeri ise 0,39 olarak revize edildi. Şubat ayında TL de dahil olmak üzere gelişmekte olan ülke para birimlerindeki zayıflık ve beklentilerden iyi gelen şubat ayı TÜFE verisinin de desteğiyle endeks 0 sınırının altına indi. Reel efektif döviz kuru endeksleri Türkiye'nin fiyat düzeyinin dış ticaret yaptığı ülkelerin fiyat düzeylerine oranının ağırlıklı geometrik ortalaması alınarak hesaplanıyor. Denklemde reel efektif kurun artışı TL'nin reel olarak değer kazandığını, diğer bir anlatımla Türk mallarının yabancı mallar cinsinden fiyatının arttığını gösteriyor. 3

4 Oca.07 May.07 Eyl.07 Oca.08 May.08 Eyl.08 Oca.09 May.09 Eyl.09 Oca.10 May.10 Eyl.10 Oca. May. Eyl. Oca. May. Eyl. Oca. Şub.07 May.07 Ağu.07 Kas.07 Şub.08 May.08 Ağu.08 Kas.08 Şub.09 May.09 Ağu.09 Kas.09 Şub.10 May.10 Ağu.10 Kas.10 Şub. May. Ağu. Kas. Şub. May. Ağu. Kas. Şub. Oca.02 Tem.02 Oca.03 Tem.03 Oca.04 Tem.04 Oca.05 Tem.05 Oca.06 Tem.06 Oca.07 Tem.07 Oca.08 Tem.08 Oca.09 Tem.09 Oca.10 Tem.10 Oca. Tem. Oca. Tem. Oca. May 06 Eki 06 Mar 07 Ağu 07 Oca 08 Haz 08 Kas 08 Nis 09 Eyl 09 Şub 10 Tem 10 Ara 10 May Eki Mar Ağu Oca Bülten 06 Mart 20 Türkiye otomobil ve hafif ticari araç pazarı yılın ilk iki ayında %18,29 artarak 83.8 adet olarak gerçekleşti. 20 yılı Şubat ayı otomobil ve hafif ticari araç pazarı ise %16,9 artışla 48.7 adet oldu. Otomobil satışları 20 yılı Ocak-Şubat döneminde bir önceki yıl aynı döneme göre %24,63 artarak adete ulaştı. Şubat ayında otomobil satışları bir önceki yılın aynı ayına göre %26, artarak adet oldu. Hafif ticari araç pazarı ise ilk iki ayda geçen yılın aynı dönemine göre %2,81 oranında artarak adet olarak gerçekleşti. Hafif ticari araç pazarı ise şubatta 20 yılının aynı ayına göre %5,29 azalarak.493 adet seviyesine geriledi. BDDK Başkanı Mukim Öztekin, bankacılık sektöründe kredi büyümesini yakından izlediklerini ve TCMB ile bu konuda sürekli görüştüklerini belirterek, risk görmeleri durumunda devreye girebileceklerini söyledi. 2. Türk-Arap Bankacılık ve Finans Forumu'nda gazetecilerin sorularını yanıtlayan Öztekin, "Bir risk olması durumunda BDDK'nın alacağı önlemler belli, geçmişte bunu genel karşılıkların artırılması ve risk ağırlıkları ile oynayarak yaptık" dedi. Öztekin, ihtiyaç kredilerinde artış gözlemlediklerini ve ihtiyaç kredilerinin istenilmeyen seviyeye gelmesi durumunda müdahale edebileceklerini de sözlerine ekledi. Merkez Bankası finansal istikrar açısından bankacılık sistemindeki kredi büyümesinin %15 seviyesinde kalmasını istiyor. Euro Bölgesi nde hizmet sektörü satın alma yöneticisi endeksi (PMI) şubatta nihai 47,9 ile beklentilerin (47,3) üzerinde açıklandı. Almanya'da hizmet sektörü satın alma yöneticisi endeksi (PMI) şubatta nihai 54,7 ile beklentilerin (54,1) üzerinde açıklandı. Ocakta nihai,7 değerini alan endekste 'nin altındaki değerler daralmaya, üzerindeki değerler büyümeye işaret ediyor. Almanya Satın Alma Yöneticileri Endeksi (PMI) HSBC İmalat PMI HSBC Hizmetler PMI 54,7,3 Euro Bölgesi İmalat ve Hizmetler PMI Euro Bölgesi İmalat PMI Euro Bölgesi Hizmetler PMI 47,9 47,9 ABD ISM hizmetler endeksi şubatta beklentilerin () üstünde gelerek 56 değerini aldı. ISM hizmetler endeksi ocakta,2 seviyesinde açıklanmıştı. Endeksin 'nin üzerinde bir değer alması sektörde büyümeye işaret ediyor. ISM Hizmetler Endeksi ISM İmalat Endeksi ISM İstihdam Koşulları Kapasite Kullanım Oranı (Sağ Eksen) 54,

5 Bülten 06 Mart 20 Euro Bölgesi nde perakende satışlar ocakta %1,2 ile beklentilerin (%0,2) üzerinde artış kaydetti. Perakende satışlar yıllık bazdaki daralma ise %2,9 olan beklentinin altında kalarak -%1,3 olarak gerçekleşti. Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Standard & Poor's, İtalya'daki siyasi sorunların ülkenin kredi notu üzerinde yakın zamanda etkili olmayacağını açıkladı. İngiltere'nin kredi notunun ise ekonomideki bozulmaya bağlı olarak tehdit altında bulunduğunu belirtti. İngiltere'nin ise S&P'de Aaa olan not görünümünün negatifte yer aldığını hatırlatan S&P ekonomideki bozulmanın sürdüğünü ve açıklanacak bütçenin kredi notu açısından önemli olan bilgiler içereceğini de ifade etti. Diğer kredi derecelendirme kuruluşu Moody's İngiltere'nin kredi notunu şubat sonunda bir kademe indirerek Aaa'dan Aa1'e düşürmüştü VERİ GÜNDEMİ Yurtiçi piyasalara yön verecek önemli bir veri akışı bulunmazken, yurtdışı piyasalarda Euro Bölgesi 4.çeyrek büyüme verisi yakından izlenecek. ABD tarafında ADP özel sektör istihdam, fabrika siparişleri ve FED Bej Kitap takip edilecek. UYARI: Bu bülten T.C. Ziraat Bankası A.Ş. tarafından, kamuya ilan edilen veriler kullanılarak hazırlanmış olup; sadece Bankamız müşterilerini bilgilendirme amacını taşımaktadır. Bültende yer alan veriler ve değerlendirmeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Bülten sayfalarında yer alan yazı, tablo ve grafikler Bankamızın izni olmaksızın kısmen veya tamamen çoğaltılamaz, dağıtılamaz ya da yayınlanamaz. 5