Günlük Bülten 04 Ekim 2013

Transkript

1 Bülten Ekim 13 PİYASALAR Döviz Piyasası ABD bütçe anlaşmazlığının uzayacağı ve FED'in tahvil alımlarını azaltmayı ötelemek zorunda kalacağı beklentisiyle güne seviyesinin altında başlayan USD/TL kuru, beklentilerin üzerinde gelen eylül ayı enflasyon verileriyle baskılandı ve günü,8 seviyesinden sonlandırdı. 31 Ara 1 Eki 13 3 Eki 13 Göre $/TL 1,7818 1,9935,8,5% 1,% /TL,3519,77,786,8% 16,% Sepet*,671,359,33,6% 1,% /$ 1,3 1,3579 1,3619,3% 3,1% $/Yen 86,67 97,36 97,7 -,1% 1,% $ Endeks 79,77 79,9 79,75 -,%,% Kaynak: Reuters, Bloomberg * (,5$+,5 ) Almanya ve Euro Bölgesi nde hizmet PMI verilerinin iyi gelmesi Euro ya destek sağlarken, ABD de hükümetin hala kapalı olması ve borç tavanı belirsizliğinin sürmesiyle Dolar Euro karşısında değer kaybetmeye devam etti. EUR/USD paritesi, günü 1,3619 seviyesinden tamamladı. Güne,399 seviyesinden başlayan sepet bazında TL, USD/TL ve EUR/TL deki yükselişe paralel günü,33 seviyesinden sonlandırdı.,, 1,8 1,6 1, 1, 1,33,8 1,3619 Oca 11 May 11 Eyl 11 Oca 1 May 1 Eyl 1 Oca 13 May 13 Eyl 13 $/TL /$ Sepet Faiz Piyasası yıllık gösterge faiz, beklentilerin üzerinde gelen enflasyon verisiyle gün içinde bir miktar yükselse de günü 5 baz puan düşüşle %8,33 seviyesinden tamamladı. TCMB nin yaptığı toplam fonlama miktarı 5,6 milyar TL düzeyine yükselirken, bu rakamın 18 milyar TL lik kısmı %,5 den haftalık, 6,6 milyar TL lik kısmı %6,75 ten piyasa yapıcılığı imkanından ve 1 milyar TL lik kısmı da %7,53 ten aylık fonlamadan oluştu. TCMB tarafından yapılan toplam fonlamanın maliyeti, %6, düzeyine geriledi. Gösterge Tahvil* 6,16 8,38 8,33 -,5,17 USD Libor( 3 aylık),31,5,, -,7 EUR Libor( 3 aylık),13,16,16,,3 O/N İMKB Repo 5,5 6,18 6,13 -,5,88 Eurobond 3*,6 6,16 6,1 -,,8 Kaynak: Reuters, BIST, Bloomberg 31 Ara 1 Eki 13 3 Eki 13 Göre * bileşik faiz TCMB Ağırlıklı Fonlama Faizi ve Faiz Koridoru , Ağırlıklı Fonlama Faizi Gecelik Borç Alma-Verme Faizi Eyl 11 Ara 11 Mar 1 Haz 1 Eyl 1 Ara 1 Mar 13 Haz 13 Eyl 13 Kaynak: TCMB Türkiye'nin borçlarını iflasa karşı sigortalamanın maliyeti (CDS) 13 seviyesinde yatay seyrederken, 3 vadeli USD cinsi gösterge Eurobond faizi %6,1 seviyesine geriledi. 1

2 Bülten Ekim 13 Emtia Piyasası Brent petrolün varil fiyatı, Çin de hizmetler PMI verisinin 6 ayın zirvesine yükselmesinden destek alarak bir miktar yükselse de ABD deki belirsizlikler neticesinde baskı altında kaldı ve günü USD 9 seviyesinden sonlandırdı. Altın, Hindistan'dan sonra dünyanın en büyük altın kullanıcısı Çin'de talebin yavaşlıyor olabileceğine ilişkin işaretlerle birlikte gün içinde değer kaybetse de ABD'de bütçe konusunda yaşanan anlaşmazlıkların ekonomik büyümeyi tehdit etmesiyle günü ons başına USD seviyesinden sonlandırdı. Altın($/Ons) ,1% -1,3% Petrol(Brent) 111,1 9, 9, -,% -1,9% Gümüş($/Ons) 3,3 1,7 1,7 -,3% -8,5% Kaynak: Reuters, Bloomberg Borsalar 31 Ara 1 Eki 13 3 Eki 13 Göre Altın ($/Ons) Brent Petrol ($/Varil, sağ eksen) , Oca 11 May 11 Eyl 11 Oca 1 May 1 Eyl 1 Oca 13 May 13 Eyl 13 ABD'de bütçe krizinin sürmesi ve buna bağlı FED'in gevşek para politikasını devam ettireceği beklentisiyle BIST- endeksi, günü %1,5 yükselerek 76.7 puandan kapattı. BIST ,5% -,5% BIST ,6% -,1% Sanayi ,9% 1,9% Hizmetler ,9% 9,3% Mali ,8% -6,8% Bankalar Endeksi ,% -11,% Dow Jones ,9% 1,% S&P ,9% 17,7% DAX ,% 13,% Nikkei ,1% 37,1% Bovespa ,1% -13,9% Kaynak: Reuters, Bloomberg 31 Ara 1 Eki 13 3 Eki 13 Göre 5 5 İşlem Hacmi (milyon TL) BIST Endeks (sağ eksen) Ara.11 Mar.1 Haz.1 Eyl.1 Ara.1 Mar.13 Haz.13 Eyl.13 Kaynak: Reuters

3 Oca.8 Nis.8 Tem.8 Eki.8 Oca.9 Nis.9 Tem.9 Eki.9 Oca. Nis. Tem. Eki. Oca.11 Nis.11 Tem.11 Eki.11 Oca.1 Nis.1 Tem.1 Eki.1 Oca.13 Nis.13 Tem.13 Bülten Ekim 13 PİYASALARDAKİ GELİŞMELER Eylül ayı TÜFE enflasyonu aylık bazda %,77 yükselerek, piyasa beklentisinin üzerinde gerçekleşti. Yurtdışında yerleşik kişilerin mülkiyetindeki devlet iç borçlanma senedi (DİBS) portföyü, 7 Eylül haftasında bir önceki haftaya göre piyasa fiyatı değişimi ve kur farkından arındırılmış olarak net USD 1,31 milyar artarak USD 57, milyar oldu. TCMB verilerine göre Eylül'de USD 5,9 milyar olan brüt döviz rezervi 7 Eylül itibarıyla USD 8,88 milyara yükseldi. TCMB, finansman şirketlerinin de zorunlu karşılık uygulaması kapsamına alındığını duyurdu. Hazine nin 5 yıl vadeli USD 1,5 milyar tutarındaki kira sertifikası ihracında kira oranı %,557 (MS+3 bp) oldu. Çin'de hizmet sektörü, talepteki büyümeye bağlı olarak eylülde altı ayın en hızlı büyümesini kaydetti. Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Moody's, Brezilya'nın kredi notu görünümünü "pozitif"ten "durağan"a düşürdü. Euro Bölgesi nde hizmet PMI eylülde nihai 5, ile beklentilerin üzerinde ve Haziran 11'den bu yana en yüksek seviyede Almanya'da hizmet sektörü satın alma yöneticisi endeksi (PMI) eylülde nihai 53,7 ile beklentilerin altında Euro Bölgesi nde perakende satışlar ağustosta %,7 ile beklentilerin üzerinde artış kaydetti. FAO tarafından hazırlanan ve ağustosta 1, seviyesinde yer alan küresel gıda fiyatları endeksi eylülde bir önceki aya göre %1 düşüşle 199,1 puan olarak ABD'de işsizlik maaşı başvuruları 8 Eylül'de sona eren haftada 38.'e yükseldi, ancak beklentilerin altında ABD'de ISM hizmetler endeksi eylülde 5,'e gerileyerek beklentilerin altında San Francisco FED Başkanı John Williams, ABD ekonomisinin önümüzdeki birkaç yılda da teşviklerin sürdürülmesine ihtiyaç duyacağını söyledi. Dallas FED Başkanı R.Fisher, ABD'de yıllardır ekonomik belirsizliklerin büyüme için ciddi bir engel oluşturduğunu söyledi. Para politikasında değişikliğe gitmeyen Japonya Merkez Bankası nca ekonominin ılımlı seviyede toparlanmaya devam ettiği Eylül ayı TÜFE enflasyonu aylık bazda %,77 yükselerek, piyasa beklentisinin üzerinde gerçekleşti. Yıllık enflasyon ise bir önceki aydaki %8,17 düzeyinden %7,88 düzeyine gerileyerek mayıs ayından beri en düşük seviyede Yıllık enflasyonun alt kalemlerine bakıldığında, en yüksek katkıyı sırasıyla, puan ile gıda ve alkolsüz içecekler, 1, puan ile ulaştırma ve 1,3 puan ile konut yaparken; en düşük katkıyı,9 puan ile eğlence ve kültür kalemi yaptı. Aylık enflasyonun alt kalemlerine bakıldığında ise en yüksek katkı,36 puan ile ulaştırma kaleminden gerçekleşirken -,16 puan ile giyim ve ayakkabı kalemi negatif katkı yaptı. ÜFE eylül ayında %,88 artarken; yıllık bazda %6,38 ten %6,3 seviyesine geriledi. Emtia fiyatlarındaki seyre bağlı olarak bir önceki yılın aynı ayına göre petrol ürünleri kalemi ile elektrik gaz üretimi ve dağıtımı sektörlerinde artış göze çarpmaktadır. Sanayinin üç sektörünün bir önceki aya göre değişimleri, elektrik, gaz ve su sektöründe %,58; madencilik ve taş ocakçılığı sektöründe %1,78; imalat sanayi sektöründe %1,8 artış olarak gerçekleşti. 1 1 Enflasyon (Yıllık, %) ÖKTG-H ÖKTG-I USD/TL Kuru (Sağ eksen),88,3,1 7,88 1, ,9 1,7 6,96 1,5 1,3 Kaynak:TÜİK, Bloomberg 1,1 3

4 Mar 8 Haz 8 Eyl 8 Ara 8 Mar 9 Haz 9 Eyl 9 Ara 9 Mar Haz Eyl Ara Mar 11 Haz 11 Eyl 11 Ara 11 Mar 1 Haz 1 Eyl 1 Ara 1 Mar 13 Haz 13 Eyl 13 Bülten Ekim 13 Yurtdışında yerleşik kişilerin mülkiyetindeki devlet iç borçlanma senedi (DİBS) portföyü, 7 Eylül haftasında bir önceki haftaya göre piyasa fiyatı değişimi ve kur farkından arındırılmış olarak net USD 1,31 milyar artarak USD 57, milyar oldu. Yurtdışında yerleşik kişilerin mülkiyetindeki hisse portföyü ise 7 Eylül haftasında bir önceki haftaya göre piyasa fiyatı değişimi ve kur farkından arındırılmış olarak net USD 1,9 milyon artarak USD 59,96 milyar oldu. TCMB verilerine göre Eylül'de USD 5,9 milyar olan brüt döviz rezervi 7 Eylül itibarıyla USD 8,88 milyara yükseldi. Altın rezervleri 7 Eylül itibarıyla USD,18 milyar olurken, TCMB'nin toplam rezervi 131,6 milyar olarak gerçekleşti. TCMB haftalık basın bülteninde Eylül'de altın rezervlerinin USD,9 milyar, toplam rezervlerin ise USD 16,19 milyar olduğunu açıklamıştı. TCMB, finansman şirketlerinin de zorunlu karşılık uygulaması kapsamına alındığını duyurdu. TCMB, Zorunlu Karşılıklar hakkında Tebliğ'de yer alan "bankalar" ibaresini "bankalar ve finansman şirketleri" olarak değiştirdi. Merkez Bankası finansman şirketleri, yükümlülükleri çerçevesinde halen bankalar için geçerli olan oranlar üzerinden Bankamız nezdinde zorunlu karşılık bulunduracaklarını bildirdi. Merkez Bankası ndan yapılan açıklamaya göre, tesis edilecek zorunlu karşılık tutarının yaklaşık 9 milyon TL düzeyinde gerçekleşmesi bekleniyor. Euro Bölgesi nde hizmet PMI eylülde nihai 5, ile beklentilerin üzerinde ve Haziran 11'den bu yana en yüksek seviyede Almanya'da hizmet sektörü satın alma yöneticisi endeksi (PMI) eylülde nihai 53,7 ile beklentilerin altında Euro Bölgesi nde perakende satışlar ağustosta %,7 ile beklentilerin üzerinde artış kaydetti. Perakende satışlarda yıllık bazdaki daralma ise %,3 ile beklentilerin altında gerçekleşti. Temmuzda aylık bazda %,1 olarak açıklanan perakende satışlardaki artış %,5'e, yıllık bazda %1,3 olarak açıklanan düşüş ise %,7'ye revize edildi Almanya ve Euro Bölgesi PMI Euro Bölgesi İmalat PMI Euro Bölgesi Hizmetler PMI Almanya İmalat PMI Almanya Hizmetler PMI Euro Bölgesi Öncü Göstergeler Sanayi Üretim Endeksi (YoY, %) Perakande Satışlar (3 Aylık Ort, %,sağ eksen), 1,, -1, -, -3, -, -5,

5 Şub.7 May.7 Ağu.7 Kas.7 Şub.8 May.8 Ağu.8 Kas.8 Şub.9 May.9 Ağu.9 Kas.9 Şub. May. Ağu. Kas. Şub.11 May.11 Ağu.11 Kas.11 Şub.1 May.1 Ağu.1 Kas.1 Şub.13 May.13 Ağu.13 Bülten Ekim 13 ABD'de işsizlik maaşı başvuruları 8 Eylül'de sona eren haftada 38.'e yükseldi, ancak beklentilerin altında Önceki hafta için 35. olarak açıklanan işsizlik maaşı başvuruları ise 37.'e revize edildi. ABD'de ISM hizmetler endeksi eylülde 5,'e gerileyerek beklentilerin altında ABD ISM Endeksi ve KKO ISM İmalat Endeksi ISM Hizmetler Endeksi Kapasite Kullanım Oranı (Sağ Eksen) 77,8 5, 55, ABD İşsizlik Maaş Başvuruları (Bin Kişi) 33 Çin'de hizmet sektörü, talepteki büyümeye bağlı olarak eylülde altı ayın en hızlı büyümesini kaydetti. Ağustosta 53,9 olarak açıklanan resmi hizmetler PMI eylülde 55,'e yükseldi ve marttan bu yana görülen en yüksek değeri aldı. Çin Büyüme Göstergeleri 55 55, 5, 5 Para politikasında değişikliğe gitmeyen Japonya Merkez Bankası nca ekonominin ılımlı seviyede toparlanmaya devam ettiği BOJ Başkanı Haruhiko Kuroda'nın ekibi, para tabanını yıllık YEN ila 7 trilyon genişletme hedefini korudu. BOJ yetkilileri, bu hafta açıklanan YEN 5 trilyonluk mali teşvik paketinin, nisandaki satış vergisi artışının, tüketim ve ekonomik büyüme üzerindeki etkilerini bertaraf etmeye yeterli olmama riskini izleyecek. VERİ GÜNDEMİ Resmi Hizmet PMI HSBC İmalat PMI 35 Kas 5 Haz 6Oca 7Ağu 7Mar 8 Eki 8May 9Ara 9Tem Şub 11 Eyl 11 Nis 1 Kas 1 Haz 13 Kaynak: Reuters Yurtiçinde eylül ayı reel efektif döviz kuru endeksi açıklanırken; Almanya da ÜFE, İngiltere de Lloyds İş Dünyası Barometresi izlenecek. UYARI: Bu bülten T.C. Ziraat Bankası A.Ş. tarafından, kamuya ilan edilen veriler kullanılarak hazırlanmış olup; sadece Bankamız müşterilerini bilgilendirme amacını taşımaktadır. Bültende yer alan veriler ve değerlendirmeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Bülten sayfalarında yer alan yazı, tablo ve grafikler Bankamızın izni olmaksızın kısmen veya tamamen çoğaltılamaz, dağıtılamaz ya da yayınlanamaz. 5