TEB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. B TİPİ BÜYÜME AMAÇLI DEĞİŞKEN FONU 30 HAZİRAN 2011 TARİHİ İTİBARİYLE

Transkript

1 30 HAZİRAN 2011 TARİHİ İTİBARİYLE FİNANSAL TABLOLAR

2 ARA DÖNEM FİNANSAL TABLOLAR HAKKINDA İNCELEME RAPORU TEB Yatırım Menkul Değerler A.Ş. B Tipi Büyüme Amaçlı Değişken Fonu Fon Kurulu na Giriş TEB Yatırım Menkul Değerler A.Ş. B Tipi Büyüme Amaçlı Değişken Fonu'nun ( Fon ) ekte yer alan 30 Haziran 2011 tarihli bilançosu, fon toplam değeri ve fon portföy değeri tabloları, aynı tarihte sona eren altı aylık gelir tablosu ve önemli muhasebe politikalarının özeti ile dipnotları tarafımızca incelenmiştir. Kurucu nun sorumluluğu, söz konusu ara dönem finansal tablolarının Sermaye Piyasası Kurulu nca yayımlanan yatırım fonları hakkındaki muhasebe ve değerleme düzenlemelerine uygun olarak hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumudur. Bizim sorumluluğumuz bu ara dönem finansal tabloların incelenmesine ilişkin ulaşılan sonucun açıklanmasıdır. İncelemenin kapsamı İncelememiz Sermaye Piyasası Kurulu nca yayımlanan bağımsız denetim standartları düzenlemelerine uygun olarak yapılmıştır. Ara dönem finansal tabloların incelenmesi, ağırlıklı olarak finansal raporlama sürecinden sorumlu kişilerden bilgi toplanması, analitik inceleme ve diğer inceleme tekniklerinin uygulanmasını kapsamaktadır. Bir incelemenin kapsamı Sermaye Piyasası Kurulu nca yayımlanan bağımsız denetim standartları çerçevesinde yapılan bağımsız denetim çalışmasına göre daha dar olduğundan, inceleme, bağımsız denetimde farkında olunması gereken tüm önemli hususları ortaya çıkarabilme konusunda güvence sağlamaz. Dolayısıyla, incelememiz sonucunda bir bağımsız denetim görüşü açıklanmamıştır. Sonuç İncelememiz sonucunda, fon portföyünün değerlenmesi, fon toplam değeri ve birim pay değerinin hesaplanması işlemlerinin, Sermaye Piyasası Kurulu nun yatırım fonlarına ilişkin düzenlemeleri ve TEB Yatırım Menkul Değerler A.Ş. B Tipi Büyüme Amaçlı Değişken Fonu'nun iç tüzük hükümlerine uygunluk arz etmediği konusunda ve ilişikteki ara dönem finansal tablolarının, Fon un 30 Haziran 2011 tarihi itibarıyla finansal durumunu, altı aylık döneme ilişkin finansal performansını Sermaye Piyasası Kurulu nca yayımlanan yatırım fonları hakkındaki muhasebe ve değerleme düzenlemeleri çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmadığı konusunda herhangi bir hususa rastlanılmamıştır. İstanbul, 12 Ağustos 2011 DRT BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş. Member of DELOITTE TOUCHE TOHMATSU LIMITED Müjde Şehsuvaroğlu Sorumlu Ortak Başdenetçi

3 1 OCAK 30 HAZİRAN 2011 DÖNEMİNE İLİŞKİN FİNANSAL TABLO DİPNOTLARI A. BİLANÇO DİPNOTLARI TEB Yatırım Menkul Değerler A.Ş. B Tipi Büyüme Amaçlı Değişken Fonu "Fon" finansal tablo dipnotları aşağıda sunulmuştur. a) Birim Pay Değeri: 30 Haziran Haziran 2010 Fon Toplam Değeri (TL): Dolaşımdaki Pay Sayısı (Adet): Birim Pay Değeri (TL): 0, , b) Katılma Belgeleri Hareketleri: Adet Tutar TL Adet Tutar TL 1 Ocak Satışlar Geri Alışlar ( ) ( ) ( ) ( ) 30 Haziran c) Fon Süresi: d) Sigorta: Fon süresiz olup, 1 Ekim 2004 tarihinde kurulmuştur. Fon portföyünde bulunan menkul kıymetler, İMKB Takas ve Saklama Bankası A.Ş. de ( Takasbank ) saklanmaktadır. Fona ait olan katılma belgeleri ise Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş. nde ( MKK ) saklanmaktadır. MKK ve Takasbank nezdinde saklamada bulunan katılma belgeleri ve menkul kıymetler MKK ve Takasbank tarafından sigortalanmıştır. e) Bilanço Tarihinden Sonra Ortaya Çıkan Hususlar: Bulunmamaktadır. f) Değerlemede Uygulanan Döviz Kurları: Bilanço tarihi itibariyle portföyde döviz cinsinden menkul kıymet mevcut değildir. g) Değerlemede Esas Alınan Gelir Ortaklığı Senetleri Fiyatları: Bilanço tarihi itibariyle portföyde gelir ortaklığı senedi mevcut değildir. 5

4 1 OCAK 30 HAZİRAN 2011 DÖNEMİNE İLİŞKİN FİNANSAL TABLO DİPNOTLARI A. BİLANÇO DİPNOTLARI (devamı) h) Diğer Hususlar: Sermaye Piyasası Kurulu mevzuatı çerçevesinde fonda ileri fiyatlama yöntemi uygulanmaktadır. Bilanço tarihi itibariyle TL (30 Haziran 2010: TL) tutarındaki diğer menkul kıymetler ters repo işlemlerinden oluşmaktadır. Bilanço tarihi itibariyle finansal tablolarda yer alan TL (30 Haziran 2010: TL) tutarındaki borcun TL (30 Haziran 2010: TL) tutarındaki kısmı fon yönetim ücretinden, TL (30 Haziran 2010: Bulunmamaktadır) tutarındaki kısmı menkul kıymet alım borçlarından ve TL si (30 Haziran 2010: TL) diğer borçlardan oluşmaktadır. B. GELİR TABLOSU DİPNOTLARI a) Tahsil Edilemeyen Anapara, Faiz ve Temettü Tutarları: Bilanço tarihi itibariyle tahsil edilemeyen anapara, faiz ve temettü bulunmamaktadır. b) Kurucudan Alınan Avans ve Kredi Faiz Oranları: Bilanço tarihi itibariyle kurucudan alınan avans ve kredi faizi mevcut değildir. c) Gelir ve gider hesaplarında bir önceki döneme göre %25 in üzerinde ortaya çıkan artış ve azalışın nedenleri: Fon, 30 Haziran itibariyle bir önceki döneme göre %85,55 oranında artarak dönemi TL büyüklük ile kapamıştır yılı içerisinde fon ortalama büyüklüğü TL olmuştur. Dolaşımdaki pay sayısı 2011 yılına adet ile başlamış ve dönemi adet ile kapamıştır. Portföy yöneticisi tarafından fonun stratejisi ve getiri hedefine yönelik olarak tüm yatırım kalemlerinde artış gerçekleşmiştir. Sonuç olarak fonun getirisi %5,79 olarak gerçekleşmiştir. d) Diğer Hususlar: Kurucu ile İlişkiler Fon, TEB Yatırım Menkul Değerler A.Ş. ( TEB Yatırım ) tarafından kurulmuş olup, TEB Yatırım Yönetim Kurulunca atanan Fon Kurulu tarafından yürütülmektedir. SPK mevzuatı uyarınca portföy yönetimi, TEB Portföy Yönetimi A.Ş. tarafından yapılmaktadır. Yıl içinde Fon'un menkul kıymet alım satımlarının bir bölümü Türk Ekonomi Bankası A.Ş. ( Banka ) ile bir bölümü de TEB Yatırım aracılığı ile yapılan işlemlerden oluşmuştur. Fon katılma belgelerinin alım satımı da Banka'nın şubeleri, bankamatik, interaktif telefon ve interaktif bilgisayar aracılığı ile yapılmaktadır. Fon, kurucu sıfatıyla TEB Yatırım a ödenmek üzere hergün fon toplam değerinin yüzbinde onu tutarında Fon Yönetim Ücreti tahakkuk ettirmektedir. 6

5 1 OCAK 30 HAZİRAN 2011 DÖNEMİNE İLİŞKİN FİNANSAL TABLO DİPNOTLARI B. GELİR TABLOSU DİPNOTLARI (devamı) d) Diğer Hususlar (devamı): Vergi 1 Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere yürürlüğe giren, 21 Haziran 2006 tarihli ve 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanununun 5 inci maddesinin (1) numaralı fıkrasının (d) bendine göre Türkiye de kurulu menkul kıymetler yatırım fonları ve ortaklıklarının portföy işletmeciliğinden doğan kazançları kurumlar vergisinden istisnadır. Söz konusu kurumlar vergisi istisnası geçici vergi uygulaması bakımından da geçerlidir. Aynı Kanunun 15 inci maddesinin (3) numaralı fıkrasına göre, menkul kıymet yatırım fon ve ortaklıklarının kurumlar vergisinden istisna edilen söz konusu portföy işletmeciliği kazançları üzerinden dağıtılsın dağıtılmasın % 15 oranında vergi kesintisi yapılır. Söz konusu tevkifat oranı 2009/14594 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı ile % 0 olarak uygulanmaktadır. Kurumlar Vergisi Kanunu nun 34 üncü maddesinin (8) numaralı fıkrasında, menkul kıymet yatırım fon ve ortaklıklarının, portföy işletmeciliği kazançlarının elde edilmesi sırasında 15 inci madde gereğince kendilerinden kesilen vergileri, vergi kesintisi yapanlarca ilgili vergi dairesine ödenmiş olmak şartıyla, aynı Kanunun 15 inci maddesinin (3) numaralı fıkrasına göre kurum bünyesinde yapacakları vergi kesintisinden mahsup edebilecekleri, mahsup edilemeyen kesinti tutarının başvuru halinde kendilerine red ve iade edileceği belirtilmiştir sayılı Kanun ile 1 Ocak 2006 ila 31 Aralık 2015 tarihleri arasında uygulanmak üzere 193 sayılı Gelir Vergisi Kanununa eklenen 5527 sayılı Kanun ile değişik Geçici 67 nci maddenin (1) numaralı fıkrasına göre menkul kıymet yatırım fon ve ortaklıklarının banka ve aracı kurumlar vasıtasıyla elde ettikleri menkul kıymet ve diğer sermaye piyasası araçlarının alım-satım kazançları ile dönemsel getirileri üzerinden 1 Ekim 2006 tarihinden itibaren % 0 oranında gelir vergisi kesintisi yapılmaktadır. Geçici 67 nci maddenin (2) ve (4) numaralı fıkralarına göre, menkul kıymet yatırım fonu ve ortaklılarının bu maddeye göre tevkifata tabi tutulan gelirleri üzerinden Kurumlar Vergisi ve Gelir Vergisi Kanunlarına göre ayrıca tevkifat yapılmaz. C. FON PORTFÖY DEĞERİ TABLOSU DİPNOTLARI a) İmtiyazlı Hisse Senetleri: Bilanço tarihi itibariyle portföyde imtiyazlı hisse senedi mevcut değildir. 7

6 1 OCAK 30 HAZİRAN 2011 DÖNEMİNE İLİŞKİN FİNANSAL TABLO DİPNOTLARI C. FON PORTFÖY DEĞERİ TABLOSU DİPNOTLARI (devamı) b) Alınan Bedelsiz Hisse Senetleri: Nominal Değeri Nominal Değeri Hisse Adı 30 Haziran Haziran 2010 T. İş Bankası A.Ş Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi İş Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş T. Sinai Kalkınma Bankası Akbank T.A.Ş Enka İnşaat ve Sanayi A.Ş Türk Hava Yolları A.O T. Şişe ve Cam Fabrikaları A.Ş Toplam c) İhraç Edilen Menkul Kıymetin Toplam Tutarının %10'unu Aşan Kısmı: Bilanço tarihi itibariyle portföyde ihraç edilen menkul kıymetin toplam tutarının %10 unu aşan kısmı mevcut değildir. d) Menkul Kıymetler Borsalarına Kote Edilmemiş Menkul Kıymetler: Bilanço tarihi itibariyle portföyde menkul kıymetler borsalarına kote edilmemiş menkul kıymet mevcut değildir. e) Diğer Hususlar: Fon Portföy Yapısı 30 Haziran 2011 tarihi itibariyle Fon portföyünün %85,27 si (30 Haziran 2010: %87,19) devlet tahvili ve hazine bonolarından, %9,50 si (30 Haziran 2010: %11,04) hisse senetlerinden, %2,07 si (30 Haziran 2010: %1,77) ters repo işlemlerinden ve kalan %3,16 sı (30 Haziran 2010: Bulunmamaktadır) özel kesim borçlanma senetlerinden oluşmaktadır. Verilen Taahhütler Fon portföyünde bulunan devlet tahvili ve hazine bonolarının TL (30 Haziran 2010: TL) tutarındaki bölümü için Fon un geri satma taahhüdü bulunmaktadır. Bu işlemlerin nominal karşılığı TL dir (30 Haziran 2010: TL). 8

7 1 OCAK 30 HAZİRAN 2011 DÖNEMİNE İLİŞKİN FİNANSAL TABLO DİPNOTLARI D. FON TOPLAM DEĞERİ TABLOSU DİPNOTLARI a) Şüpheli Alacakların Tutarı: Bilanço tarihi itibariyle şüpheli alacak bulunmamaktadır. b) Fon Toplam Değerinin %5'inden Fazla Tutardaki Diğer Varlıkların Ayrıntısı: Bilanço tarihi itibariyle fon toplam değerinin %5'inden fazla tutarda diğer varlık bulunmamaktadır. c) Diğer Hususlar: Açıklanması gereken diğer hususlar bulunmamaktadır. E. UYGULANAN MUHASEBE İLKELERİ a) Sermaye Piyasası Kurulu'nun Seri VII/10, XI/1 ve XI/6 tebliğleri ve bu tebliğlere değişiklik ve eklemeler yapan diğer tebliğleriyle Sermaye Piyasası Kanunu'na tabi menkul kıymet yatırım fonları tarafından düzenlenecek finansal tablolar ve raporların hazırlanıp sunulmasına ilişkin ilke ve kurallar (bundan sonra "Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yayımlanan genel kabul görmüş muhasebe ilkeleri" olarak anılacaktır) belirlenmiştir. Fon, finansal tablolarını Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yayımlanan menkul kıymet yatırım fonlarına ilişkin genel kabul görmüş muhasebe ilkelerine uygun olarak hazırlamaktadır. b) Değerleme Esasları : Menkul kıymetlerin değerlemesine ilişkin bilanço tarihindeki geçerli olan Fon içtüzüğü hükümleri aşağıda belirtilmektedir: a. Portföye alınan varlıklar alım fiyatlarıyla kayda geçirilir. Yabancı para cinsinden varlıkların alım fiyatı satın alma günündeki yabancı para cinsinden değerinin T.C. Merkez Bankası döviz satış kuru ile çarpılması suretiyle bulunur. b. Borsa'da işlem gören varlıklar değerleme gününde Borsa'da oluşan ağırlıklı fiyat ve oranlarla değerlenir. İki seans uygulayan borsalarda değerleme fiyatı ikinci seans ağırlıklı fiyatı ve oranıdır. c. İMKB Küçük İşlemler Pazarı nda oluşan fiyatlar değerlemede dikkate alınmaz. d. Borsa'da işlem görmekle birlikte değerleme gününde borsada alım satıma konu olmayan borçlanma senetleri, ters repo ve repolar son işlem günündeki iç verim oranı (günlük nakit girişlerini nakit çıkışlarına eşitleyen iskonto oranı) ile değerlenir. e. Yukarıdaki şekilde değeri belirlenemeyen borçlanma senetleri ve repolar ise son iş günündeki portföy değerine, sermaye piyasası aracının iç verim oranı üzerinden günlük bileşik faiz esasına göre hesaplanan faizin anaparaya eklenmesi suretiyle değerlenir. 9

8 1 OCAK 30 HAZİRAN 2011 DÖNEMİNE İLİŞKİN FİNANSAL TABLO DİPNOTLARI E. UYGULANAN MUHASEBE İLKELERİ (devamı) b) Değerleme Esasları (devamı): c) Vergi: f. Portföydeki yabancı para birimi üzerinden çıkarılan menkul kıymetler satın alındıkları borsada değerleme günü itibariyle oluşan fiyatlarının ilgili oldukları yabancı paranın T.C. Merkez Bankası döviz satış kuru ile çarpılması suretiyle değerlenir. g. Gelir ortaklığı senetleri ile dövize endeksli gelir ortaklığı senetleri ve dövize endeksli tahvillerin değerlemesi Tebliğ'in 45. maddesi çerçevesinde yapılır. Vergi tahakkuku ve sonuç hesaplarına yansıtılması dipnot B.d de açıklanmıştır. 10

9 30 HAZİRAN 2011 TARİHLİ BİLANÇO (TÜRK LİRASI "TL") CARİ DÖNEM 30 HAZİRAN 2011 ÖNCEKİ DÖNEM 30 HAZİRAN 2010 VARLIKLAR I - Hazır Değerler 1, A - Kasa - - B - Bankalar 1, C - Diğer Hazır Değerler - - II - Menkul Kıymetler 21,760,989 11,724,446 A - Hisse Senetleri 2,067,788 1,294,673 B - Özel Kesim Borçlanma Senetleri 688,727 - C - Kamu Kesimi Borçlanma Senetleri 18,554,384 10,222,735 D - Diğer Menkul Kıymetler 450, ,038 III - Alacaklar - - IV - Diğer Varlıklar - - VARLIKLAR TOPLAMI 21,762,662 11,724,593 V - Borçlar (79,361) (38,320) A - Banka Avansları - - B - Banka Kredileri - - C - Menkul Kıymet Alım Borçları (1,281) - D - Fon Yönetim Ücretleri (71,494) (34,137) E - Vergi Karşılığı - - F - Diğer Borçlar (6,586) (4,183) BORÇLAR TOPLAMI (79,361) (38,320) VI - İhtiyatlar - - NET VARLIKLAR TOPLAMI 21,683,301 11,686,273 VII -Fon Toplam Değeri A - Katılma Belgeleri 11,995,127 3,103,184 B - Katılma Belgeleri Değer Artış/Azalışı (89,678) 169,666 C - Fon Gelir Gider Farkı 9,777,852 8,413,423 - Cari Dönem Fon Gelir Gider Farkı 519, ,732 - Geçmiş Yıllar Fon Gelir Gider Farkı 9,258,659 8,020,691 FON TOPLAM DEĞERİ 21,683,301 11,686,273 0 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır. 1

10 1 OCAK - 30 HAZİRAN 2011 DÖNEMİNE AİT GELİR TABLOSU (TÜRK LİRASI "TL") I - CARİ DÖNEM ÖNCEKİ DÖNEM 1 OCAK-30 HAZİRAN OCAK-30 HAZİRAN 2010 Fon Gelirleri A - Menkul Kıymetler Portföyünden Alınan Faiz ve Kar Payları 436, , Özel Kesim Menkul Kıymetleri Faiz ve Kar Payları 80,799 20,475 - Hisse Senetleri Kar Payları 46,613 20,475 - Borçlanma Senetleri Faizleri 34, Kamu Kesimi Menkul Kıymetleri Faiz ve Kar Payları 355, , Diğer Menkul Kıymetler Faiz ve Kar Payları - - B - Menkul Kıymet Satış Karları 109,130 53, Özel Kesim Menkul Kıymetleri Satış Karları 42,931 24,025 - Hisse Senetleri Satış Karları 42,931 24,025 - Borçlanma Senetleri Satış Karları Kamu Kesimi Menkul Kıymetleri Satış Karları 66,199 29, Diğer Menkul Kıymetler Satış Karları - - C - Gerçekleşen Değer Artışları 769, ,392 D - Diğer Gelirler ,315, ,768 II - Fon Giderleri A - Menkul Kıymet Satış Zararları (35,283) (13,965) 1- Özel Kesim Menkul Kıymetleri Satış Zararları (20,613) (6,907) - Hisse Senetleri Satış Zararları (20,613) (6,907) - Borçlanma Senetleri Satış Zararları Kamu Kesimi Menkul Kıymetleri Satış Zararları (14,670) (7,058) 3- Diğer Menkul Kıymet Satış Zararları - - B - Gerçekleşen Değer Azalışları (239,159) (55,677) C - Faiz Giderleri - - D - Diğer Giderler (521,446) (190,394) 1- İhraç İzni Ücretleri İlan Giderleri (356) (543) 3- Sigorta Ücretleri Aracılık Komisyonu Giderleri (4,358) (2,864) 5- Noter Harç ve Tasdik Ücretleri (356) (543) 6- Fon Yönetim Ücretleri (502,700) (180,020) 7- Denetim Ücretleri (1,246) (1,211) 8- Katılma Belgesi Basım Giderleri Vergi, Resim, Harç vb. Giderler (356) (381) 10- Diğer (12,074) (4,832) E - İhtiyatlar - - (795,888) (260,036) III - Fon Gelir - Gider Farkı 519, ,732 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır. 2

11 30 HAZİRAN 2011 TARİHLİ CARİ DÖNEM 30 HAZİRAN HAZİRAN 2010 Tutarı Grup % Toplam % Tutarı Grup % Toplam % A- FON PORTFÖY DEĞERİ 21,760, ,724, B- HAZIR DEĞERLER 1, a) Kasa b) Bankalar 1, c) Diğer Hazır Değerler C- ALACAKLAR a) Takastan Alacaklar b) Diğer Alacaklar D- DİĞER VARLIKLAR E- BORÇLAR (79,361) (0.37) (38,320) (0.33) a) Takasa Borçlar (1,281) 1.61 (0.01) b) Yönetim Ücreti (71,494) (0.33) (34,137) (0.29) c) Ödenecek Vergi d) İhtiyatlar e) Krediler f) Diğer Borçlar (6,586) 8.30 (0.03) (4,183) (0.04) FON TOPLAM DEĞERİ 21,683, ,686, Toplam Pay Sayısı (Adet) 10,500,000,000 %100,00 10,500,000,000 %100,00 Dolaşımdaki Pay Sayısı (Adet) 1,026,946,414 %9,78 585,548,538 %5,58 Kurucunun Elindeki Pay Sayısı (Adet) 9,473,053,586 %90,22 9,914,451,462 %94,42 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır. 3

12 30 HAZİRAN 2011 TARİHLİ FON PORTFÖY DEĞERİ TABLOSU (TÜRK LİRASI "TL") CARİ DÖNEM 30 HAZİRAN 2011 ÖNCEKİ DÖNEM 30 HAZİRAN 2010 HİSSE SENETLERİ Nominal Rayiç Nominal Rayiç Değeri Değeri % Değeri Değeri % Ak Enerji Elektrik A.Ş ,500 39, Akbank T.A.Ş. 16, , , , Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi 40,000 44, ,000 51, Anadolu Efes Biracılık Ve Malt Sanayii A.Ş. 1,750 38, Anel Elektrik Proje Ta. A.Ş ,000 25, Asya Katılım Bankası A.Ş. 15,000 37, ,000 40, Aygaz ,000 50, Bim Birleşik Mağazalar A.Ş 1,250 65, Bizim Toptan Satış Mağazaları A.Ş 1,500 38, Çimsa Çimento Sanayi Ve Ticaret A.Ş. 4,500 39, Doğuş Otomotiv Servis Ve Ticaret A.Ş. 8,000 36, Emlak Konut Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş 15,000 41, Enka İnşaat Ve Sanayi A.Ş. 9,001 44, ,750 36, Gübre Fabrikaları T.A.Ş. 2,750 40, H.Ö. Sabancı Holding A.Ş. 18, , ,500 88, Iş Bankası A.Ş. (C ) , , İş Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. 40,000 49, ,000 52, Koç Holding A.Ş. 6,000 42, ,000 26, Migros Ticaret A.Ş 2,000 37, Reysaş Taşımacılık Ve Lojistik Ticaret A.Ş. 25,000 39, Sinpaş Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. 18,500 33, T. Sinai Kalkınma Bankası ,000 52, T.Garanti Bankası A.Ş. 32, , , , T.Halk Bankası A.Ş. 10, , ,000 35, T.İş Bankası A.Ş. 34, , Tat Konserve ,500 27, Tav Havalimanları Holding A.Ş. 9,000 73, Tekfen Holding A.Ş. 15,000 84, ,000 47, Tofaş Türk Otomobil Fabrikası A.Ş. 5,750 42, Trakya Cam Sanayii A.Ş. 11,250 39, Turkcell İletişim Hizmetleri A.Ş. 11, , ,000 90, Tüpraş-Türkiye Petrol Rafinerileri A.Ş. 3, , ,250 36, Türk Hava Yolları A.O. 18,500 78, ,000 51, Türk Telekomünikasyon A.Ş ,500 22, Türkiye Şişe ve Cam Fabrikaları A.Ş ,500 65, Türkiye Vakıflar Bankası T.A.O ,000 22, Yapı Ve Kredi Bankası A.Ş. 27, , ,000 52, HİSSE SENETLERİ TOPLAMI 403,252 2,067, ,000 1,294, DEVLET TAHVİLİ VE HAZİNE BONOLARI 19,700,000 18,554, ,610,082 10,222, ÖZEL KESİM BORÇLANMA SENETLERİ 667, , DİĞER MENKUL KIYMETLER (TERS REPO) 449, , , , FON PORTFÖY DEĞERİ 21,220,292 21,760, ,159,577 11,724, Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcısıdır. 4