Teknik Seviyeler Sayı: 13 Endeks 1 DenizBank Özel Bankacılık Grubu Sermaye Piyasası Araçları Satış, Perf. ve İş Geliştirme Blm. +9 212 348 51 93 İSTANBUL Varlık Cinsi Son Değer Kapanış 5 Günlük H.O. 2 Günlük H.O. 5 Günlük H.O. 1 Günlük H.O. 2 Günlük H.O. XU1 82,362.77 82,362.77 8,831.27 78,11.1 76,523.36 77,33.14 78,31.8 DenizBank Özel Bankacılık Grubu, Bloomberg Kapanış fiyatı: Bir gün önceki son fiyat kullanılmıştır. H.O: Hareketli Ortalama Seviyesi. Endeks işlemlerine yönelik taşıdığımız 76.2-75.3 bölgesine doğru geri çekilme beklentimizin gerçekleşmeme nedeni olarak Türk lirasında görülen sürpriz değerlenme ve oluşan olumlu algıyı değerlendiriyoruz. Bu kapsamda hızlı yükselişin devamı için TL çaprazlarını takip etme durumunu koruyacağız. Destek seviyeleri olarak 82.- 81.8-8.8, direnç seviyeleri olarak ise 82.5-83. bölgelerini takip edeceğiz. Teknik açıdan belirtilen direnç noktalarının geçileceği beklentisine sahip müşterilerimiz spot piyasa işlemleri ile endeks ve/veya isse senetleri üzerine uzun pozisyon açabilirler. Teknik açıdan belirtilen destek noktalarının geçileceği beklentisine sahip müşterilerimiz spot piyasa işlemleri ile endeks ve/veya hisse senetleri üzerine kısa pozisyon açabilirler. Lütfen son sayfada yer alan uyarı notunu okuyunuz. 1
Dolar/Lira Varlık Cinsi Son Değer Kapanış 5 Günlük H.O. 2 Günlük H.O. 5 Günlük H.O. 1 Günlük H.O. 2 Günlük H.O. USDTRY 3.777 3.7615 3.7652 3.6395 3.5123 3.275 3.142 DenizBank Özel Bankacılık Grubu, Bloomberg Kapanış fiyatı: Bir gün önceki son fiyat kullanılmıştır. H.O: Hareketli Ortalama Seviyesi. Kur işlemlerinde taşınmakta olan ve yeni açılması düşünülen kısa TL pozisyonları için hedge mantığının mutlak suretle gözetilmesi gerektiğini düşünüyoruz. TL ye yönelik gerçekleşen satış baskısının atılabilecek herhangi bir para politikası adımı ile aniden terse dönme ihtimali göz ardı edilmemeli. 3.65-3.7 bölgesinin üzerinde kalınan işlemlerde TL de zayıflama kısmen devam edebilir. Merkez Bankası nın likidite önlemleri alması halinde 3.75-3.7 bölgesine geri çekilme, likiditenin verilmesi halinde ise yeniden TL de değer kaybı görebiliriz. 17 Ocak 217 tarihinde o/n USDTL swap faizi yüzde 9.67 seviyesinde oluşurken bu sabah itibarıyla 1.1 seviyesinde bulunmaktadır. Teknik açıdan belirtilen direnç noktalarının geçileceği beklentisine sahip müşterilerimiz spot piyasa işlemleri ile uzun dolar/lira kuru pozisyonu açabilir, türev işlemler vasıtasıyla da alım hakkı satın alabilir ve/veya satım hakkı satabilirler. Teknik açıdan belirtilen destek noktalarının geçileceği beklentisine sahip müşterilerimiz spot piyasa işlemleri ile kısa dolar/lira kuru pozisyonu açabilir, türev işlemler vasıtasıyla da alım hakkı satabilir ve/veya satım hakkı alabilirler. Türk Lirası ve Yabancı Para faizleri arasındaki farkın yüksek olduğu dönemlerde (Vadeli ve Spot fiyat arasındaki taşıma maliyeti) Anaparadan kayıp yaratmayacak bir ürün olan Para Swap mevduata alternatif olarak tercih edilebilir. Genel Yatırım Tavsiyesi Raporu nda yer alan indikatif fiyatlama tablosunda işleme özgü detaylar ve örnek vade/fiyat hesaplamaları yer almaktadır. Lütfen son sayfada yer alan uyarı notunu okuyunuz. 2
Bono/Tahvil Yurtiçi piyasalarda Merkez Bankası na yönelik faiz artırımı beklentisinde artış olması ve uluslararası piyasalarda risk algısının bozulması nedeniyle kısa ve uzun vadeli faizlerde aşağı yönlü hareket beklemiyoruz. Ancak TL de değer kaybına ara verilmesi halinde uzun vadeli faizlerde kısmen düşüş görülebilir. 217 yılına yönelik portföy ayarlamaları için enflasyona endeksli tahvillerin tercih edilebileceği kanaatindeyiz. TL de değer kazanımı görmemiz halinde kısa ve uzun vadeli gösterge tahvillerde al-sat amaçlı olumlu bir resim oluşabilir. Lütfen son sayfada yer alan uyarı notunu okuyunuz. 3
/Dolar Varlık Cinsi Son Değer Kapanış 5 Günlük H.O. 2 Günlük H.O. 5 Günlük H.O. 1 Günlük H.O. 2 Günlük H.O. EURUSD 1.686 1.61 1.651 1.534 1.589 1.848 1.132 DenizBank Özel Bankacılık Grubu, Bloomberg Kapanış fiyatı: Bir gün önceki son fiyat kullanılmıştır. H.O: Hareketli Ortalama Seviyesi. ABD tahvil faizlerinde gözlenen yukarı yönlü hareketin ivme kaybetmesi ile birlikte parite işlemlerinde kısa süreli, kalıcı olmaktan uzak yükseliş denemeleri sürebilir. 22 günlük hareketli ortalama seviyesinin geçtiği 1.522 seviyesinin üzerindeki yükselişte euronun değer kaybetmeme çabaları devam edebilir. 1.62 seviyesi üzerine taşınan ve kapanış gerçekleşen işlemlerde 1.68-1.7 bölgesi gündeme gelebilir. Destek seviyeleri olarak 1.673-1.64-1.58, direnç seviyeleri olarak ise 1.68-1.72-1.744 bölgelerini takip edeceğiz. Parite fiyatlamaları için genel beklentimiz euro lehine hareketin kalıcı olmaktan uzak olması şeklinde. Teknik açıdan belirtilen direnç noktalarının geçileceği beklentisine sahip müşterilerimiz spot piyasa işlemleri ile uzun euro/dolar paritesi pozisyonu açabilir, türev işlemler vasıtasıyla da alım hakkı satın alabilir ve/veya satım hakkı satabilirler. Teknik açıdan belirtilen destek noktalarının geçileceği beklentisine sahip müşterilerimiz spot piyasa işlemleri ile kısa euro/dolar paritesi pozisyonu açabilir, türev işlemler vasıtasıyla da alım hakkı satabilir ve/veya satım hakkı alabilirler. Lütfen son sayfada yer alan uyarı notunu okuyunuz. 4
Para Birimi, Endeks ve Emtia Değişimleri Gelişmekte Olan Ülkeler (EMFX) G1 Hungarian Forint 3.6 Australian Dollar 4.7 Russian Ruble 3.4 New Zealand Dollar 3.8 Colombian Peso 2.8 Japanese Yen 3.2 Polish Zloty 2.6 Norwegian Krone 2.8 Taiwanese Dollar 2.5 2.2 Singapore Dollar 2.4 Canadian Dollar 2. Chilean Peso 2.1 Swedish Krona 1.6 Bulgarian Lev 1.9 Danish Krone 1.6 Indian Rupee 1.6 Swiss Franc 1.5 South African Rand 1.6 British Pound. South Korean Won 1.6 Thai Baht 1.5 Brazilian Real 1.4 Chinese Renminbi 1.3 Mexican Peso 1. Malaysian Ringgit.9 Romanian Leu.8 Önemli Göstergeler Peruvian New Sol.4 Hong Kong Dollar. Gümüş (Ons, XAG) 7.4 Czech Koruna. Altın (Ons, XAU) 5.7 Argentine Peso -.2 1.6 Philippine Peso -.3 Dolar Endeksi (DXY) -1.6 Indonesian Rupiah -3.8 WTI Petrol -2. Turkish Lira -6.7 Brent Petrol -2. 1-1 5 Gümüş (Ons, XAG) Australian Dollar New Zealand Dollar Altın (Ons, XAU) Japanese Yen Norwegian Krone 18.1.217 9:34 1-1 Hungarian Forint Russian Ruble Colombian Peso Polish Zloty Taiwanese Dollar Singapore Dollar Chilean Peso Bulgarian Lev Indian Rupee South African Rand South Korean Won Thai Baht Brazilian Real Chinese Renminbi Mexican Peso Malaysian Ringgit Romanian Leu Peruvian New Sol Hong Kong Dollar Czech Koruna Argentine Peso Canadian Dollar Philippine Peso Indonesian Rupiah Turkish Lira Dolar Endeksi (DXY) Swedish Krona WTI Petrol Danish Krone Swiss Franc Brent Petrol British Pound Lütfen son sayfada yer alan uyarı notunu okuyunuz. 5
Bazda Para Birimleri, Endeks ve Emtia Değişimleri Gelişmekte Olan Ülkeler (EMFX) G1 Singapore Dollar 1. British Pound 1.3 Indonesian Rupiah 1. Japanese Yen 1.1 Peruvian New Sol.7 New Zealand Dollar 1. Argentine Peso.7 Australian Dollar.6 Chilean Peso.6 Swiss Franc.4 Hong Kong Dollar.6 Danish Krone.4 Chinese Renminbi.5.4 Czech Koruna.4 Canadian Dollar.3 South African Rand.4 Norwegian Krone.3 Romanian Leu.4 Swedish Krona. South Korean Won.4 Russian Ruble.4 Turkish Lira.3 Thai Baht.3 Indian Rupee.2 Taiwanese Dollar.1 Brazilian Real. Önemli Göstergeler Malaysian Ringgit. Colombian Peso -.1 Gümüş (Ons, XAG) 1.7 Hungarian Forint -.1 WTI Petrol 1.3 Polish Zloty -.1.6 Bulgarian Lev -.3 Dolar Endeksi (DXY).4 Philippine Peso -.4 Altın (Ons, XAU).4 Mexican Peso -1.4 Brent Petrol -.6 2 1-1 2 1 Gümüş (Ons, XAG) British Pound Japanese Yen WTI Petrol New Zealand Dollar Australian Dollar 18.1.217 9:34 2 1-1 -2 Singapore Dollar Indonesian Rupiah Peruvian New Sol Argentine Peso Chilean Peso Hong Kong Dollar Chinese Renminbi Czech Koruna South African Rand Romanian Leu South Korean Won Russian Ruble Turkish Lira Thai Baht Indian Rupee Taiwanese Dollar Brazilian Real Malaysian Ringgit Colombian Peso Hungarian Forint Polish Zloty Bulgarian Lev Philippine Peso Mexican Peso Swiss Franc Danish Krone Dolar Endeksi (DXY) Altın (Ons, XAU) Canadian Dollar Norwegian Krone Brent Petrol Swedish Krona Lütfen son sayfada yer alan uyarı notunu okuyunuz. 6
UYARI NOTU Bu e-posta, varsa ekleri ve içerdiği bilgiler, özeldir ve gizlidir, yalnızca gönderildiği belirtilen kişi/kişilerin kullanımı içindir. Bu e-postanın, alıcısı dışında başka bir kişi tarafından ve belirtilen amaç dışında okunması kopyalanması, yönlendirilmesi ve kullanılması yasaktır. Bu mesaj ve eklerinin tarafınıza yanlışlıkla ulaşmış olması durumunda lütfen mesajı gönderen kişiyi haberdar ederek bize ulaşın, gizliliğini koruyun ve hiçbir şekilde saklamayın. Mesajı gönderen kişinin veya DenizBank A.Ş. ve iştiraklerinin, yetkisiz kişilerce erişilen ve/veya içeriği bozulan mesajlar veya bu mesajların içerdiği bilgiler ile ilgili herhangi bir sorumluluğu ve yükümlülüğü bulunmamaktadır. Bu doküman DenizBank A.Ş. tarafından bilgilendirme amaçlı hazırlanmış olup, burada yer alan her türlü bilgi ve değerlendirme, hazırlandığı tarih itibarıyla mevcut piyasa koşulları ve güvenirliliğine inanılan halka açık yayın/yayım kaynaklarından elde edilerek derlenmiştir ve yatırım tavsiyesi niteliği taşımamaktadır. DenizBank A.Ş. ve iştirakleri, bu bilgilerin doğruluğunu ve yeterliliğini hiçbir şekilde garanti etmemektedir. Bu dokümanda belirtilen ürünler çeşitli oranlarda risklere tabidir. Piyasada oluşacak fiyat hareketleri sonucu para kaybı yaşanabilecektir. Yabancı para cinsinden yapılan işlemlerde kur riskinin olduğunu, kur dalgalanmaları nedeniyle Türk Lirası/Yabancı Para bazında değer kaybı olabileceği, devletin yabancı sermaye ve döviz hareketlerini kısıtlayabileceği, ek ve/veya yeni vergiler getirebileceği, alım-satım işlemlerinin zamanında gerçekleşmeyeceği bilinmelidir. Tanıtılan ürünler, belli bir yatırımcının hedefleri, mali durumu ya da gereksinimleri dikkate alınmadan hazırlanmıştır, bu nedenle mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu dokümandaki bilgilere dayanılarak alınacak yatırım kararlarının sonuçlarından, burada yer alan bilgi, değerlendirme ve istatistiki şekil ve değerlendirmelerin kullanımı sonucunda ortaya çıkacak doğrudan ve/veya dolaylı zararlardan hukuki açıdan müşteri sorumludur. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan ve hiçbir şekilde yönlendirici nitelikte olmayan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Yatırım ürünleri; mevduat olmayıp, Denizbank A.Ş. ve diğer ilgili kuruluşların ya da Tasarruf Mevduatı Sigorta Fonu'nun teminatı, garantisi, sigortası ya da herhangi bir yükümlülüğü altında değildir. Yatırım ürünleri, Devlet güvencesi altında değildir. Anaparanın yitirilmesi dahil çeşitli yatırım riskleri içerebilir. Yatırım ürünlerinin geçmişteki performansları, gelecekteki performanslarının göstergesi değildir. Fiyatlar düşebilir ya da yükselebilir. Döviz cinsinden yatırım ürünleri, dövizdeki muhtemel dalgalanmalar nedeniyle anapara kaybı da dahil kur risklerine maruz kalabilir. Yorumların müşteri tarafından nihai değerlendirmesinde orijinal metnin dikkate alınması esastır. Ürünler ile ilgili soru veya şikayetlerinizi iletmek için 444 81 Önce Müşteri Hattı'nı arayabilir ya da www.denizbank.com adresinden bize ulaşabilirsiniz. Lütfen son sayfada yer alan uyarı notunu okuyunuz. 7