30 Eylül 2011 Tarihinde Sona Eren Dokuz Aylık Ara Hesap Dönemine Ait Konsolide Finansal Tablolar 28 Ekim 2011 Bu rapor 89 sayfa konsolide finansal tablo ve dipnotlarından oluşmaktadır.
ANADOLU HAYAT EMEKLİLİK ANONİM ŞİRKETİ NİN 30 EYLÜL 2011 TARİHİ İTİBARIYLA HAZIRLANAN DOKUZ AYLIK ARA HESAP DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE FİNANSAL RAPORU T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı tarafından yapılan düzenlemeler çerçevesinde yürürlükte bulunan muhasebe ilke ve standartlarına göre 30 Eylül 2011 tarihi itibarıyla hazırlanan dokuz aylık ara hesap dönemine ait konsolide finansal tablolar ile bunlara ilişkin açıklama ve dipnotların Sigorta ve Reasürans Şirketleri ile Emeklilik Şirketlerinin Finansal Raporlamaları Hakkında Yönetmelik hükümlerine ve Şirketimiz muhasebe kayıtlarına uygun olduğunu belirtiriz. İstanbul, 28 Ekim 2011 Mete Uğurlu Oğuz Haluk Solak N. Cem Özcan Fulya Eti Zeki Davut Yönetim Kurulu Üyesi, Genel Müdür Genel Müdür Yardımcısı Muhasebe Müdürü Yasal Denetçi Yasal Denetçi Harun R. Alpözgen Aktüer
İÇİNDEKİLER SAYFA: KONSOLİDE BİLANÇO... 1-5 KONSOLİDE GELİR TABLOSU...... 6-8 KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU... 9 KONSOLİDE ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU... 10 KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR... 11-89 DİPNOT 1 GENEL BİLGİLER... 11-13 DİPNOT 2 ÖNEMLİ MUHASEBE POLİTİKALARININ ÖZETİ... 14-32 DİPNOT 3 ÖNEMLİ MUHASEBE TAHMİNLERİ VE HÜKÜMLERİ... 33 DİPNOT 4 SİGORTA VE FİNANSAL RİSKİN YÖNETİMİ... 34-52 DİPNOT 5 BÖLÜM BİLGİLERİ... 53 DİPNOT 6 MADDİ DURAN VARLIKLAR... 54 DİPNOT 7 YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER... 55 DİPNOT 8 MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR... 56 DİPNOT 9 İŞTİRAKLERDEKİ YATIRIMLAR... 56 DİPNOT 10 REASÜRANS VARLIKLARI VE BORÇLARI... 57 DİPNOT 11 FİNANSAL VARLIKLAR... 58-62 DİPNOT 12 KREDİ VE ALACAKLAR... 63-64 DİPNOT 13 TÜREV FİNANSAL ARAÇLAR...... 65 DİPNOT 14 NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ... 65 DİPNOT 15 SERMAYE... 66-67 DİPNOT 16 DİĞER YEDEKLER VE İSTEĞE BAĞLI KATILIMIN SERMAYE BİLEŞENİ... 68 DİPNOT 17 SİGORTA YÜKÜMLÜLÜKLERİ VE REASÜRANS VARLIKLARI... 68-77 DİPNOT 18 YATIRIM ANLAŞMASI YÜKÜMLÜLÜKLERİ... 77 DİPNOT 19 TİCARİ VE DİĞER BORÇLAR, ERTELENMİŞ GELİRLER... 78 DİPNOT 20 BORÇLAR... 78 DİPNOT 21 ERTELENMİŞ VERGİ... 79 DİPNOT 22 EMEKLİLİK SOSYAL YARDIM YÜKÜMLÜLÜKLERİ... 80 DİPNOT 23 DİĞER YÜKÜMLÜLÜKLER VE MASRAF KARŞILIKLARI... 80 DİPNOT 24 NET SİGORTA PRİM GELİRİ... 81 DİPNOT 25 AİDAT ÜCRET GELİRLERİ... 81 DİPNOT 26 YATIRIM GELİRLERİ... 81 DİPNOT 27 FİNANSAL VARLIKLARIN NET TAHAKKUK GELİRLERİ... 82 DİPNOT 28 GERÇEĞE UYGUN DEĞER FARKI KAR VEYA ZARARA YANSITILAN AKTİFLER... 82 DİPNOT 29 SİGORTA HAK VE TALEPLERİ... 82 DİPNOT 30 YATIRIM ANLAŞMASI HAKLARI... 82 DİPNOT 31 ZARURİ DİĞER GİDERLER... 82 DİPNOT 32 FAALİYET GİDERLERİNİN DÖKÜMÜ... 82 DİPNOT 33 ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDA GİDERLERİ... 83 DİPNOT 34 FİNANSAL MALİYETLER... 83 DİPNOT 35 GELİR VERGİLERİ... 83 DİPNOT 36 NET KUR DEĞİŞİM GELİRLERİ.... 84 DİPNOT 37 HİSSE BAŞINA KAZANÇ... 84 DİPNOT 38 HİSSE BAŞI KAR PAYI... 84 DİPNOT 39 FAALİYETLERDEN YARATILAN NAKİT... 84 DİPNOT 40 HİSSE SENEDİNE DÖNÜŞTÜRÜLEBİLİR TAHVİL... 84 DİPNOT 41 PARAYA ÇEVRİLEBİLİR İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ... 84 DİPNOT 42 RİSKLER... 85 DİPNOT 43 TAAHHÜTLER... 85 DİPNOT 44 İŞLETME BİRLEŞMELERİ... 85 DİPNOT 45 İLİŞKİLİ TARAFLARLA İŞLEMLER... 86-87 DİPNOT 46 RAPORLAMA DÖNEMİNDE SONRA ORTAYA ÇIKAN HUSUSLAR... 88 DİPNOT 47 DİĞER... 88-89
30 Eylül 2011 Tarihi İtibarıyla Konsolide Bilançolar VARLIKLAR 1 Bağımsız Denetimden Geçmemiş Cari Dönem 30 Eylül 2011 Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem 31 Aralık 2010 I- Cari Varlıklar Dipnot A- Nakit ve Nakit Benzeri Varlıklar 14 106.930.586 129.069.140 1- Kasa 14 13.905 17.198 2- Alınan Çekler - - 3- Bankalar 14 48.814.495 76.694.447 4- Verilen Çekler ve Ödeme Emirleri 14 (67.088) (47.274) 5- Diğer Nakit ve Nakit Benzeri Varlıklar 14,47 58.169.274 52.404.769 B- Finansal Varlıklar ile Riski Sigortalılara Ait Finansal Yatırımlar 11 2.432.274.336 2.452.962.989 1- Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar 11 391.990.060 377.260.875 2- Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar - - 3- Alım Satım Amaçlı Finansal Varlıklar 11 43.858.908 65.860.731 4- Krediler 11 11.988.973 297.516 5- Krediler Karşılığı - - 6- Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Finansal Yatırımlar 11 1.994.666.647 2.016.552.956 7- Şirket Hissesi - - 8- Finansal Varlıklar Değer Düşüklüğü Karşılığı 11 (10.230.252) (7.009.089) C- Esas Faaliyetlerden Alacaklar 12 3.061.182.784 2.675.550.930 1- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar 12 7.487.640 7.471.182 2- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı 12 (2.574) (2.574) 3- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar - - 4- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı - - 5- Sigorta ve Reasürans Şirketleri Nezdindeki Depolar - - 6- Sigortalılara Krediler (İkrazlar) 12 50.278.199 48.122.482 7- Sigortalılara Krediler (İkrazlar) Karşılığı - - 8- Emeklilik Faaliyetlerinden Alacaklar 12 3.003.419.519 2.619.959.840 9- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar 12 117.996 117.996 10- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar Karşılığı 12 (117.996) (117.996) D- İlişkili Taraflardan Alacaklar 12 240.765 92.711 1- Ortaklardan Alacaklar - - 2- İştiraklerden Alacaklar - - 3- Bağlı Ortaklıklardan Alacaklar - - 4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Alacaklar - - 5- Personelden Alacaklar 12 240.765 92.711 6- Diğer İlişkili Taraflardan Alacaklar - - 7- İlişkili Taraflardan Alacaklar Reeskontu - - 8- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar - - 9- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar Karşılığı - - E- Diğer Alacaklar 12 7.191.247 6.323.295 1- Finansal Kiralama Alacakları - - 2- Kazanılmamış Finansal Kiralama Faiz Gelirleri - - 3- Verilen Depozito ve Teminatlar 37.383 38.632 4- Diğer Çeşitli Alacaklar 47 7.153.864 6.284.663 5- Diğer Çeşitli Alacaklar Reeskontu - - 6- Şüpheli Diğer Alacaklar - - 7- Şüpheli Diğer Alacaklar Karşılığı - - F- Gelecek Aylara Ait Giderler ve Gelir Tahakkukları 4.2 6.897.493 4.775.386 1- Gelecek Aylara Ait Giderler 6.626.664 4.552.267 2- Tahakkuk Etmiş Faiz ve Kira Gelirleri 252.811 208.704 3- Gelir Tahakkukları 18.018 14.415 G- Diğer Cari Varlıklar 4.2 756.694 625.277 1- Gelecek Aylar İhtiyacı Stoklar 105.679 44.087 2- Peşin Ödenen Vergiler ve Fonlar 646.513 576.888 3- Ertelenmiş Vergi Varlıkları - - 4- İş Avansları - - 5- Personele Verilen Avanslar 4.500 4.300 6- Sayım ve Tesellüm Noksanları 2 2 7- Diğer Çeşitli Cari Varlıklar - - 8- Diğer Cari Varlıklar Karşılığı - - I- Cari Varlıklar Toplamı 5.615.473.905 5.269.399.728 İlişikteki dipnotlar, bu finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır.
30 Eylül 2011 Tarihi İtibarıyla Konsolide Bilançolar VARLIKLAR Bağımsız Denetimden Geçmemiş Cari Dönem 30 Eylül 2011 Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem 31 Aralık 2010 II- Cari Olmayan Varlıklar Dipnot A- Esas Faaliyetlerden Alacaklar - - 1- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar - - 2- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı - - 3- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar - - 4- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı - - 5- Sigorta ve Reasürans Şirketleri Nezdindeki Depolar - - 6- Sigortalılara Krediler (İkrazlar) - - 7- Sigortalılara Krediler (İkrazlar) Karşılığı - - 8- Emeklilik Faaliyetlerinden Alacaklar - - 9- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar - - 10- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar Karşılığı - - B- İlişkili Taraflardan Alacaklar - - 1- Ortaklardan Alacaklar - - 2- İştiraklerden Alacaklar - - 3- Bağlı Ortaklıklardan Alacaklar - - 4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Alacaklar - - 5- Personelden Alacaklar - - 6- Diğer İlişkili Taraflardan Alacaklar - - 7- İlişkili Taraflardan Alacaklar Reeskontu - - 8- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar - - 9- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar Karşılığı - - C- Diğer Alacaklar - - 1- Finansal Kiralama Alacakları - - 2- Kazanılmamış Finansal Kiralama Faiz Gelirleri - - 3- Verilen Depozito ve Teminatlar - - 4- Diğer Çeşitli Alacaklar - - 5- Diğer Çeşitli Alacaklar Reeskontu - - 6- Şüpheli Diğer Alacaklar - - 7- Şüpheli Diğer Alacaklar Karşılığı - - D- Finansal Varlıklar 9, 45.d 11.425.679 10.902.159 1- Bağlı Menkul Kıymetler - - 2- İştirakler 9, 45.d 11.425.679 10.902.159 3- İştirakler Sermaye Taahhütleri - - 4- Bağlı Ortaklıklar - - 5- Bağlı Ortaklıklar Sermaye Taahhütleri - - 6- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsler - - 7- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsler Sermaye Taahhütleri - - 8- Finansal Varlıklar ve Riski Sigortalılara Ait Finansal Yatırımlar - - 9- Diğer Finansal Varlıklar - - 10- Finansal Varlıklar Değer Düşüklüğü Karşılığı - - E- Maddi Varlıklar 6 20.966.452 21.415.727 1- Yatırım Amaçlı Gayrımenkuller 6,7 25.873.087 25.873.087 2- Yatırım Amaçlı Gayrımenkuller Değer Düşüklüğü Karşılığı - - 3- Kullanım Amaçlı Gayrımenkuller 6 1.338.902 1.338.902 4- Makine ve Teçhizatlar 6 4.349.296 3.868.855 5- Demirbaş ve Tesisatlar 6 2.609.340 2.369.601 6- Motorlu Taşıtlar 6 797.979 797.979 7- Diğer Maddi Varlıklar (Özel Maliyet Bedelleri Dahil) 6 2.099.024 2.023.864 8- Kiralama Yoluyla Edinilmiş Maddi Varlıklar 6 1.107.897 1.224.180 9- Birikmiş Amortismanlar 6 (17.209.073) (16.080.741) 10- Maddi Varlıklara İlişkin Avanslar (Yapılmakta Olan Yatırımlar Dahil) - - F- Maddi Olmayan Varlıklar 8 2.056.743 2.383.010 1- Haklar 8 6.883.780 6.354.781 2- Şerefiye - - 3- Faaliyet Öncesi Döneme Ait Giderler - - 4- Araştırma ve Geliştirme Giderleri - - 5- Diğer Maddi Olmayan Varlıklar - - 6- Birikmiş İtfalar 8 (4.827.037) (3.971.771) 7- Maddi Olmayan Varlıklara İlişkin Avanslar - - G- Gelecek Yıllara Ait Giderler ve Gelir Tahakkukları 18.461 30.516 1- Gelecek Yıllara Ait Giderler 18.461 30.516 2- Gelir Tahakkukları - - 3- Gelecek Yıllara Ait Diğer Giderler ve Gelir Tahakkukları - - H- Diğer Cari Olmayan Varlıklar 21 1.089.504-1- Efektif Yabancı Para Hesapları - - 2- Döviz Hesapları - - 3- Gelecek Yıllar İhtiyacı Stoklar - - 4- Peşin Ödenen Vergiler ve Fonlar - - 5- Ertelenmiş Vergi Varlıkları 21 1.089.504-6- Diğer Çeşitli Cari Olmayan Varlıklar - - 7- Diğer Cari Olmayan Varlıklar Amortismanı - - 8- Diğer Cari Olmayan Varlıklar Karşılığı - - II- Cari Olmayan Varlıklar Toplamı 35.556.839 34.731.412 Varlıklar Toplamı 5.651.030.744 5.304.131.140 İlişikteki dipnotlar, bu finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır. 2
30 Eylül 2011 Tarihi İtibarıyla Konsolide Bilançolar YÜKÜMLÜLÜKLER Bağımsız Denetimden Geçmemiş Cari Dönem 30 Eylül 2011 Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem 31 Aralık 2010 III- Kısa Vadeli Yükümlülükler Dipnot A- Finansal Borçlar - - 1- Kredi Kuruluşlarına Borçlar - - 2- Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar 43 - - 3- Ertelenmiş Finansal Kiralama Borçlanma Maliyetleri - - 4- Uzun Vadeli Kredilerin Ana Para Taksitleri ve Faizleri - - 5- Çıkarılmış Tahviller(Bonolar) Anapara, Taksit ve Faizleri - - 6- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar - - 7- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar İhraç Farkı - - 8- Diğer Finansal Borçlar (Yükümlülükler) - - B- Esas Faaliyetlerden Borçlar 19 3.064.773.896 2.674.173.962 1- Sigortacılık Faaliyetlerinden Borçlar 19 4.881.863 2.751.562 2- Reasürans Faaliyetlerinden Borçlar - - 3- Sigorta ve Reasürans Şirketlerinden Alınan Depolar 19,10 881.652 543.884 4- Emeklilik Faaliyetlerinden Borçlar 19 3.059.010.381 2.670.878.516 5- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar - - 6- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar Borç Senetleri Reeskontu - - C-İlişkili Taraflara Borçlar 19 9.777 4.085 1- Ortaklara Borçlar 19 7.787 2.674 2- İştiraklere Borçlar - - 3- Bağlı Ortaklıklara Borçlar - - 4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslere Borçlar - - 5- Personele Borçlar - - 6- Diğer İlişkili Taraflara Borçlar 19 1.990 1.411 D- Diğer Borçlar 19 3.634.294 6.022.753 1- Alınan Depozito ve Teminatlar 19 231.884 201.082 2- Diğer Çeşitli Borçlar 19,47 3.402.410 5.821.671 3- Diğer Çeşitli Borçlar Reeskontu - - E- Sigortacılık Teknik Karşılıkları 17 2.127.224.960 2.155.205.866 1- Kazanılmamış Primler Karşılığı Net 17 13.359.842 8.081.645 2- Devam Eden Riskler Karşılığı Net - - 3- Hayat Matematik Karşılığı Net 17 2.061.718.575 2.090.760.148 4- Muallak Hasar ve Tazminat Karşılığı Net 17 50.212.563 55.143.756 5- İkramiye ve İndirimler Karşılığı Net - - 6- Yatırım Riski Hayat Sigortası Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler İçin Ayrılan Karşılık Net - - 7- Diğer Teknik Karşılıklar Net 17 1.933.980 1.220.317 F- Ödenecek Vergi ve Benzeri Diğer Yükümlülükler İle Karşılıkları 11.375.304 5.473.472 1- Ödenecek Vergi ve Fonlar 5.047.161 4.526.412 2- Ödenecek Sosyal Güvenlik Kesintileri 723.752 638.326 3- Vadesi Geçmiş, Ertelenmiş veya Taksitlendirilmiş Vergi ve Diğer Yükümlülükler - - 4- Ödenecek Diğer Vergi ve Benzeri Yükümlülükler 16.806 12.734 5- Dönem Karı Vergi ve Diğer Yasal Yükümlülük Karşılıkları 35 11.617.000 15.435.000 6- Dönem Karının Peşin Ödenen Vergi ve Diğer Yükümlülükleri 35 (6.029.415) (15.139.000) 7- Diğer Vergi ve Benzeri Yükümlülük Karşılıkları - - G- Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar 23 3.412.459 1.150.708 1- Kıdem Tazminatı Karşılığı - - 2- Sosyal Yardım Sandığı Varlık Açıkları Karşılığı - - 3- Maliyet Giderleri Karşılığı 23 3.412.459 1.150.708 H- Gelecek Aylara Ait Gelirler ve Gider Tahakkukları 19 1.339.349 1.332.794 1- Gelecek Aylara Ait Gelirler 19 1.339.349 1.160.520 2- Gider Tahakkukları 19-172.274 3- Gelecek Aylara Ait Diğer Gelirler ve Gider Tahakkukları - - I- Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 58 54 1- Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü - - 2- Sayım ve Tesellüm Fazlalıkları 58 54 3- Diğer Çeşitli Kısa Vadeli Yükümlülükler - - III - Kısa Vadeli Yükümlülükler Toplamı 5.211.770.097 4.843.363.694 İlişikteki dipnotlar, bu finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır. 3
30 Eylül 2011 Tarihi İtibarıyla Konsolide Bilançolar YÜKÜMLÜLÜKLER IV- Uzun Vadeli Yükümlülükler Dipnot Bağımsız Denetimden Geçmemiş Cari Dönem 30 Eylül 2011 Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem 31 Aralık 2010 A- Finansal Borçlar - - 1- Kredi Kuruluşlarına Borçlar - - 2- Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar - - 3- Ertelenmiş Finansal Kiralama Borçlanma Maliyetleri - - 4- Çıkarılmış Tahviller - - 5- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar - - 6- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar İhraç Farkı - - 7- Diğer Finansal Borçlar (Yükümlülükler) - - B- Esas Faaliyetlerden Borçlar - - 1- Sigortacılık Faaliyetlerinden Borçlar - - 2- Reasürans Faaliyetlerinden Borçlar - - 3- Sigorta ve Reasürans Şirketlerinden Alınan Depolar - - 4- Emeklilik Faaliyetlerinden Borçlar - - 5- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar - - 6- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar Borç Senetleri Reeskontu - - C- İlişkili Taraflara Borçlar - - 1- Ortaklara Borçlar - - 2- İştiraklere Borçlar - - 3- Bağlı Ortaklıklara Borçlar - - 4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslere Borçlar - - 5- Personele Borçlar - - 6- Diğer İlişkili Taraflara Borçlar - - D- Diğer Borçlar - - 1- Alınan Depozito ve Teminatlar - - 2- Diğer Çeşitli Borçlar - - 3- Diğer Çeşitli Borçlar Reeskontu - - E- Sigortacılık Teknik Karşılıkları - - 1- Kazanılmamış Primler Karşılığı Net - - 2- Devam Eden Riskler Karşılığı Net - - 3- Hayat Matematik Karşılığı Net - - 4- Muallak Hasar ve Tazminat Karşılığı Net - - 5- İkramiye ve İndirimler Karşılığı Net - - 6- Yatırım Riski Hayat Sigortası Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler İçin Ayrılan Karşılık Net - - 7- Diğer Teknik Karşılıklar Net - - F- Diğer Yükümlülükler ve Karşılıkları - - 1- Ödenecek Diğer Yükümlülükler - - 2- Vadesi Geçmiş, Ertelenmiş veya Taksitlendirilmiş Vergi ve Diğer Yükümlülükler - - 3- Diğer Borç ve Gider Karşılıkları - - G- Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar 22,23 3.540.165 3.566.916 1- Kıdem Tazminatı Karşılığı 22,23 3.540.165 3.566.916 2- Sosyal Yardım Sandığı Varlık Açıkları Karşılığı - - H-Gelecek Yıllara Ait Gelirler ve Gider Tahakkukları - - 1- Gelecek Yıllara Ait Gelirler - - 2- Gider Tahakkukları - - 3- Gelecek Yıllara Ait Diğer Gelirler ve Gider Tahakkukları - - I- Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler - 1.414.610 1- Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü 21-1.414.610 2- Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler - - IV- Uzun Vadeli Yükümlülükler Toplamı 3.540.165 4.981.526 İlişikteki dipnotlar, bu finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır. 4
30 Eylül 2011 Tarihi İtibarıyla Konsolide Bilançolar ÖZSERMAYE V- Özsermaye Dipnot Bağımsız Denetimden Geçmemiş Cari Dönem 30 Eylül 2011 Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem 31 Aralık 2010 A- Ödenmiş Sermaye 2.13,15 300.000.000 250.000.000 1- (Nominal) Sermaye 2.13,15 300.000.000 250.000.000 2- Ödenmemiş Sermaye - - 3- Sermaye Düzeltmesi Olumlu Farkları - - 4- Sermaye Düzeltmesi Olumsuz Farkları - - B- Sermaye Yedekleri - - 1- Hisse Senedi İhraç Primleri - - 2- Hisse Senedi İptal Karları - - 3- Sermayeye Eklenecek Satış Karları - - 4- Yabancı Para Çevrim Farkları - - 5- Diğer Sermaye Yedekleri - - C- Kar Yedekleri 77.021.935 124.712.869 1- Yasal Yedekler 15 60.430.004 53.804.048 2- Statü Yedekleri 15 9.095.243 23.652.466 3- Olağanüstü Yedekler 15 1.219.776 13.367.976 4- Özel Fonlar (Yedekler) - - 5- Finansal Varlıkların Değerlemesi 15,16 6.276.912 33.888.379 6- Diğer Kar Yedekleri - - D- Geçmiş Yıllar Karları 9.493.958 8.287.838 1- Geçmiş Yıllar Karları 9.493.958 8.287.838 E- Geçmiş Yıllar Zararları - - 1- Geçmiş Yıllar Zararları - - F- Dönem Net Karı 49.204.589 72.785.213 1- Dönem Net Karı 49.204.589 72.744.608 2- Dönem Net Zararı - - 3- Dağıtıma Konu Olmayan Dönem Karı - 40.605 V- Özsermaye Toplamı 435.720.482 455.785.920 Yükümlülükler Toplamı 5.651.030.744 5.304.131.140 İlişikteki dipnotlar, bu finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır. 5
30 Eylül 2011 Tarihinde Sona Eren Dokuz Aylık Ara Hesap Dönemine Ait Konsolide Gelir Tablosu Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Ocak 30 Eylül 2011 Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Temmuz 30 Eylül 2011 Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Ocak 30 Eylül 2010 Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Temmuz 30 Eylül 2010 Dip I-TEKNİK BÖLÜM not A- Hayat Dışı Teknik Gelir 5 191.973 91.890 120.897 36.497 1- Kazanılmış Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 191.973 91.890 120.897 36.497 1.1- Yazılan Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 24 332.618 150.046 142.096 95.626 1.1.1- Brüt Yazılan Primler 450.883 187.560 231.306 160.464 1.1.2- Reasüröre Devredilen Primler 10 (118.265) (37.514) (89.210) (64.838) 1.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (140.645) (58.156) (21.199) (59.129) 1.2.1- Kazanılmamış Primler Karşılığı (173.369) (61.888) (22.105) (95.392) 1.2.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Reasürör Payı 10 32.724 3.732 906 36.263 1.3- Devam Eden Riskler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) - - - - 1.3.1- Devam Eden Riskler Karşılığı - - - - 1.3.2- Devam Eden Riskler Karşılığında Reasürör Payı - - - - 2- Teknik Olmayan Bölümden Aktarılan Yatırım Gelirleri - - - - 3- Diğer Teknik Gelirler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) - - - - 3.1- Brüt Diğer Teknik Gelirler - - - - 3.2- Brüt Diğer Teknik Gelirlerde Reasürör Payı - - - - B- Hayat Dışı Teknik Gider 5 (253.025) (79.988) (324.776) (71.818) 1- Gerçekleşen Hasarlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) (123.571) (38.177) (151.250) (16.468) 1.1- Ödenen Hasarlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) (50.000) - (133.061) (130.000) 1.1.1- Brüt Ödenen Hasarlar (50.000) - (4.090.139) (4.000.000) 1.1.2- Ödenen Hasarlarda Reasürör Payı 10 - - 3.957.078 3.870.000 1.2- Muallak Hasarlar Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (73.571) (38.177) (18.189) 113.532 1.2.1- Muallak Hasarlar Karşılığı (98.571) (38.177) 76.913 3.988.225 1.2.2- Muallak Hasarlar Karşılığında Reasürör Payı 10 25.000 - (95.102) (3.874.693) 2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) - - - - 2.1- İkramiye ve İndirimler Karşılığı - - - - 2.2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Reasürör Payı - - - - 3- Diğer Teknik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (9.343) (5.967) (4.713) (2.898) 4- Faaliyet Giderleri 32 (120.111) (35.844) (168.813) (52.452) C- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat Dışı (A B) (61.052) 11.902 (203.879) (35.321) D- Hayat Teknik Gelir 5 433.559.154 152.372.241 398.762.789 116.411.331 1- Kazanılmış Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 250.437.383 74.974.613 260.222.926 80.110.765 1.1- Yazılan Primler (Reasürör payı Düşülmüş Olarak) 24 255.574.936 76.382.060 262.010.353 80.169.560 1.1.1- Brüt Yazılan Primler 263.799.550 78.883.929 267.401.192 81.875.236 1.1.2- Reasüröre Devredilen Primler 10 (8.224.614) (2.501.869) (5.390.839) (1.705.676) 1.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (5.137.553) (1.407.447) (1.787.427) (58.795) 1.2.1- Kazanılmamış Primler Karşılığı (5.091.070) (803.875) (2.128.985) (60.932) 1.2.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Reasürör Payı 10 (46.483) (603.572) 341.558 2.137 1.3- Devam Eden Riskler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) - - - - 1.3.1- Devam Eden Riskler Karşılığı - - - - 1.3.2- Devam Eden Riskler Karşılığında Reasürör Payı - - - - 2- Hayat Branşı Yatırım Geliri 26 177.201.619 75.168.200 137.068.781 35.872.702 3- Yatırımlardaki Gerçekleşmemiş Karlar - - - - 4- Diğer Teknik Gelirler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 5.920.152 2.229.428 1.471.082 427.864 İlişikteki dipnotlar, bu finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır. 6
30 Eylül 2011 Tarihinde Sona Eren Dokuz Aylık Ara Hesap Dönemine Ait Konsolide Gelir Tablosu I-TEKNİK BÖLÜM Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Ocak 30 Eylül 2011 Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Temmuz 30 Eylül 2011 Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Ocak 30 Eylül 2010 Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Temmuz 30 Eylül 2010 E- Hayat Teknik Gider 5 (409.195.318) (142.767.566) (385.406.051) (115.327.996) 1- Gerçekleşen Hasarlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) (330.732.970) (99.972.940) (315.082.441) (102.369.691) 1.1- Ödenen Tazminatlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) (328.453.341) (97.277.230) (307.623.539) (100.290.201) 1.1.1- Brüt Ödenen Tazminatlar (329.582.472) (97.658.120) (308.324.439) (100.540.597) 1.1.2- Ödenen Tazminatlarda Reasürör Payı 10 1.129.131 380.890 700.900 250.396 1.2- Muallak Tazminatlar Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (2.279.629) (2.695.710) (7.458.902) (2.079.490) 1.2.1- Muallak Tazminatlar Karşılığı (2.485.940) (2.374.813) (7.372.127) (1.833.500) 1.2.2- Muallak Tazminatlar Karşılığında Reasürör Payı 10 206.311 (320.897) (86.775) (245.990) 2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) - - - - 2.1- İkramiye ve İndirimler Karşılığı - - - - 2.2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Reasürör Payı - - - - 3- Hayat Matematik Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (40.682.567) (31.268.575) (30.780.105) (304.940) 3.1- Hayat Matematik Karşılığı (42.298.150) (31.189.634) (32.357.037) (702.023) 3.2- Hayat Matematik Karşılığında Reasürör Payı 10 1.615.583 (78.941) 1.576.932 397.083 4- Yatırım Riski Hayat Sigortası Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler İçin Ayrılan Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) - - - - 4.1- Yatırım Riski Hayat Sigortası Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler İçin Ayrılan Karşılıklar - - - - 4.2- Yatırım Riski Hayat Sigortası Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler İçin Ayrılan Karşılıklarda Reasürör Payı - - - - 5- Diğer Teknik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (704.320) (212.815) (637.936) (417.885) 6- Faaliyet Giderleri 32 (37.075.461) (11.313.236) (38.905.569) (12.235.480) 7- Yatırım Giderleri - - - - 8- Yatırımlardaki Gerçekleşmemiş Zararlar - - - - 9- Teknik Olmayan Bölüme Aktarılan Yatırım Gelirleri - - - - F- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat (D E) 24.363.836 9.604.675 13.356.738 1.083.335 G- Emeklilik Teknik Gelir 5,25 84.459.093 29.181.400 69.590.082 23.971.237 1- Fon İşletim Gelirleri 25 51.654.049 18.081.126 39.875.327 14.431.238 2- Yönetim Gideri Kesintisi 25 21.469.516 7.400.627 17.255.546 5.962.167 3- Giriş Aidatı Gelirleri 25 10.996.395 3.538.767 12.213.299 3.471.272 4- Ara Verme Halinde Yönetim Gideri Kesintisi 25 204.816 95.491 167.644 86.067 5- Özel Hizmet Gideri Kesintisi - - - - 6- Sermaye Tahsis Avansı Değer Artış Gelirleri 48.200 48.200 4.160 4.160 7- Diğer Teknik Gelirler 25 86.117 17.189 74.106 16.333 H- Emeklilik Teknik Gideri 5 (83.658.365) (26.637.143) (59.665.940) (19.684.430) 1- Fon İşletim Giderleri (8.951.903) (3.136.466) (8.170.604) (2.944.298) 2- Sermaye Tahsis Avansları Değer Azalış Giderleri - - - 3- Faaliyet Giderleri 32 (74.027.084) (23.326.250) (51.108.100) (16.631.179) 4- Diğer Teknik Giderler (679.378) (174.427) (387.236) (108.953) I- Teknik Bölüm Dengesi- Emeklilik (G H) 800.728 2.544.257 9.924.142 4.286.807 İlişikteki dipnotlar, bu finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır. 7
30 Eylül 2011 Tarihinde Sona Eren Dokuz Aylık Ara Hesap Dönemine Ait Konsolide Gelir Tablosu Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Ocak 30 Eylül 2011 Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Temmuz 30 Eylül 2011 Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Ocak 30 Eylül 2010 Bağımsız Denetimden Geçmemiş 1 Temmuz 30 Eylül 2010 Dip I-TEKNİK OLMAYAN BÖLÜM not C- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat Dışı (A-B) (61.052) 11.902 (203.879) (35.321) F- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat (D-E) 24.363.836 9.604.675 13.356.738 1.083.335 I - Teknik Bölüm Dengesi- Emeklilik (G-H) 800.728 2.544.257 9.924.142 4.286.807 J- Genel Teknik Bölüm Dengesi (C+F+I) 25.103.512 12.160.834 23.077.001 5.334.821 K- Yatırım Gelirleri 26 47.677.630 9.818.793 56.138.038 19.390.430 1- Finansal Yatırımlardan Elde Edilen Gelirler 24.625.432 4.779.710 15.700.852 1.957.898 2- Finansal Yatırımların Nakde Çevrilmesinden Elde Edilen Karlar 3.805.949 1.375.247 11.447.645 2.701.089 3- Finansal Yatırımların Değerlemesi 4.678.894 (786.238) 18.897.983 11.071.190 4- Kambiyo Karları 36 3.543.807 1.377.982 678.488 230.483 5- İştiraklerden Gelirler 26 1.282.968 197.513 1.580.772 620.782 6- Bağlı Ortaklıklar ve Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Gelirler - - - - 7- Arazi. Arsa ile Binalardan Elde Edilen Gelirler 7,26 1.886.379 645.368 1.736.601 602.531 8- Türev Ürünlerden Elde Edilen Gelirler 311.302 55.322 812.510 276.816 9- Diğer Yatırımlar 7.542.899 2.173.889 5.283.187 1.929.641 10- Hayat Teknik Bölümünden Aktarılan Yatırım Gelirleri - - - - L- Yatırım Giderleri (5.624.427) (1.597.351) (5.834.838) (1.619.882) 1- Yatırım Yönetim Giderleri Faiz Dahil (1.787.727) (284.993) (1.576.690) (368.604) 2- Yatırımlar Değer Azalışları 2.700 - - 14.888 3- Yatırımların Nakde Çevrilmesi Sonucunda Oluşan Zararlar (1.176.781) (390.464) (1.409.255) (179.717) 4- Hayat Dışı Teknik Bölümüne Aktarılan Yatırım Gelirleri - - - - 5- Türev Ürünler Sonucunda Oluşan Zararlar - - - - 6- Kambiyo Zararları 36 (476.408) (190.402) (721.800) (290.637) 7- Amortisman ve İtfa Payı Giderleri 6,8 (2.186.211) (731.492) (2.127.093) (795.812) 8- Diğer Yatırım Giderleri - - - - M- Diğer Faaliyetlerden ve Olağandışı Faaliyetlerden Gelir ve (6.335.126) 1.018.479 (4.671.350) (1.283.543) Karlar 1- Karşılıklar ile Gider Hesabı ve Zararlar 47 (5.362.192) (140.923) (1.004.846) (50.985) 2- Reeskont Hesabı - - - - 3- Özellikli Sigortalar Hesabı - - - - 4- Enflasyon Düzeltmesi Hesabı - - - - 5- Ertelenmiş Vergi Varlığı Hesabı - - (3.489.522) (1.163.036) 6- Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü Gideri 21 (534.322) 1.245.852 - - 7- Diğer Gelir ve Karlar 14.413 2 16 (1) 8- Diğer Gider ve Zararlar (453.025) (86.452) (176.998) (69.521) 9- Önceki Yıl Gelir ve Karları - - - - 10- Önceki Yıl Gider ve Zararları - - - - N- Dönem Net Karı veya Zararı 37 49.204.589 16.244.755 58.617.132 18.588.392 1- Dönem Karı ve Zararı 60.821.589 21.400.755 68.708.851 21.821.826 2- Dönem Karı Vergi ve Diğer Yasal Yükümlülük Karşılıkları 35 (11.617.000) (5.156.000) (10.091.719) (3.233.434) 3- Dönem Net Kar veya Zararı 37 49.204.589 16.244.755 58.617.132 18.588.392 4- Enflasyon Düzeltme Hesabı - - - - İlişikteki dipnotlar, bu finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır. 8
30 Eylül 2011 Tarihinde Sona Eren Dokuz Aylık Ara Hesap Dönemine Ait Konsolide Nakit Akış Tablosu Dipnot Bağımsız Denetimden Geçmemiş Cari Dönem 30 Eylül 2011 Bağımsız Denetimden Geçmemiş Önceki Dönem 30 Eylül 2010 A. Esas faaliyetlerden kaynaklanan nakit akımları 1. Sigortacılık faaliyetlerinden elde edilen nakit girişleri 544.847.105 380.241.220 2. Reasürans faaliyetlerinden elde edilen nakit girişleri 337.768 43.004 3. Emeklilik faaliyetlerinden elde edilen nakit girişleri 86.959.104 70.248.380 4. Sigortacılık faaliyetleri nedeniyle yapılan nakit çıkışı (479.832.954) (347.404.182) 5. Reasürans faaliyetleri nedeniyle nakit çıkışı - - 6. Emeklilik faaliyetleri nedeniyle nakit çıkışı (81.486.190) (58.442.498) 7. Esas faaliyetler sonucu oluşan nakit 70.824.833 44.685.924 8. Faiz ödemeleri - - 9. Gelir vergisi ödemeleri (15.139.000) (17.229.719) 10. Diğer nakit girişleri 12.793.077 5.940.550 11. Diğer nakit çıkışları (530.756) (7.527.812) 12. Esas faaliyetlerden kaynaklanan net nakit 67.948.154 25.868.943 B. Yatırım faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akımları 1. Maddi varlıkların satışı 25.090 5.319.361 2. Maddi varlıkların iktisabı 6, 8 (1.430.661) (906.779) 3. Mali varlık iktisabı (141.947.176) (41.099.236) 4. Mali varlıkların satışı - - 5. Alınan faizler 84.242.771 64.410.311 6. Alınan temettüler 627.387-7. Diğer nakit girişleri 14.142.354 8.785.382 8. Diğer nakit çıkışları (20.033.984) (5.481.929) 9. Yatırım faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit (64.374.219) 31.027.110 C. Finansman faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akımları 1. Hisse senedi ihracı - - 2. Kredilerle ilgili nakit girişleri - - 3. Finansal kiralama borçları ödemeleri - - 4. Ödenen temettüler (41.658.560) (56.815.040) 5. Diğer nakit girişleri - - 6. Diğer nakit çıkışları - - 7. Finansman faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit (41.658.560) (56.815.040) D. Kur farklarının nakit ve nakit benzerlerine olan etkisi E. Nakit ve nakit benzerlerinde meydana gelen net artış/(azalış) (38.084.625) 81.013 F. Dönem başındaki nakit ve nakit benzerleri mevcudu 14 128.551.536 121.186.128 G. Dönem sonundaki nakit ve nakit benzerleri mevcudu 14 90.466.911 121.267.141 İlişikteki dipnotlar, bu finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır. 9
30 Eylül 2011 Tarihinde Sona Eren Dokuz Aylık Ara Hesap Dönemine Ait Konsolide Özkaynak Değişim Tablosu Bağımsız Denetimden Geçmemiş Özkaynak Değişim Tablosu 30 Eylül 2010 Dipnot Sermaye İşletmenin kendi hisse senetleri (-) Varlıklarda Değer Artışı Özsermaye Enflasyon Düzeltmesi Yabancı Para Çevrim Yasal Yedekler Statü Yedekleri Diğer Yedekler ve dağıtılmamış karlar Net Dönem Karı (veya zararı) Geçmiş Yıllar Karları / Toplam I - Önceki Dönem Sonu Bakiyesi 31 Aralık 2009 250.000.000-27.685.918 Farkları - Farkları - 45.557.059 17.783.838 4.821.283 79.764.868 (Zararları) 8.000.320 433.613.286 II - Muhasebe politikasında değişiklikler - - - - - - - - - - - III - Yeni Bakiye ( I + II) (1/1/2010) 250.000.000-27.685.918 - - 45.557.059 17.783.838 4.821.283 79.764.868 8.000.320 433.613.286 A- Sermaye artırımı (A1 + A2) - - - - - - - - - - - 1- Nakit - - - - - - - - - - - 2- İç kaynaklardan - - - - - - - - - - - B- İşletmenin aldığı kendi hisse senetleri - - - - - - - - - - - C- Gelir tablosunda yer almayan kazanç ve kayıplar - - - - - - - - - - - D- Varlıklarda Değer Artışı 15 - - 3.498.722 - - - - - - - 3.498.722 E- Yabancı para çevrim farkları - - - - - - - - - - - F- Diğer kazanç ve kayıplar - - - - - - - - - - - G- Enflasyon düzeltme farkları - - - - - - - - - - - H- Dönem net karı (veya zararı) - - - - - - - - 58.617.132-58.617.132 I -Dağıtılan Temettü - - - - - - - - (56.815.040) - (56.815.040) J- Yedeklere Transfer 15 - - - - - 8.246.989 5.868.628 8.546.693 (22.949.828) 287.518 - IV- Dönem Sonu Bakiyesi 30 Eylül 2010 250.000.000-31.184.640 - - 53.804.048 23.652.466 13.367.976 58.617.132 8.287.838 438.914.100 Bağımsız Denetimden Geçmemiş Özkaynak Değişim Tablosu 30 Eylül 2011 Dipnot Sermaye İşletmenin kendi hisse senetleri (-) Varlıklarda Değer Artışı Özsermaye Enflasyon Düzeltmesi Yabancı Para Çevrim Yasal Yedekler Statü Yedekleri Diğer Yedekler ve dağıtılmamış karlar Net Dönem Karı (veya zararı) Geçmiş Yıllar Karları / Toplam I - Önceki Dönem Sonu Bakiyesi 31 Aralık 2010 250.000.000-33.888.379 Farkları - Farkları - 53.804.048 23.652.466 13.367.976 72.785.213 (Zararları) 8.287.838 455.785.920 II - Muhasebe politikasında değişiklikler - - - - - - - - - - - III - Yeni Bakiye ( I + II) (1/1/2011) 250.000.000-33.888.379 - - 53.804.048 23.652.466 13.367.976 72.785.213 8.287.838 455.785.920 A- Sermaye artırımı (A1 + A2) 50.000.000 - - - - - (19.919.900) (30.040.605) - (39.495) - 1- Nakit - - - - - - - - - - - 2- İç kaynaklardan 50.000.000 - - - - - (19.919.900) (30.040.605) - (39.495) - B- İşletmenin aldığı kendi hisse senetleri - - - - - - - - - - - C- Gelir tablosunda yer almayan kazanç ve kayıplar - - - - - - - - - - - D- Varlıklarda değer artışı 15 - - (27.611.467) - - - - - - - (27.611.467) E- Yabancı para çevrim farkları - - - - - - - - - - - F- Diğer kazanç ve kayıplar - - - - - - - - - - - G- Enflasyon düzeltme farkları - - - - - - - - - - - H- Dönem net karı (veya zararı) - - - - - - - - 49.204.589-49.204.589 I -Dağıtılan Temettü - - - - - - - - (41.658.560) - (41.658.560) J- Yedeklere Transfer 15 - - - - - 6.625.956 5.362.677 17.892.405 (31.126.653) 1.245.615 - IV- Dönem Sonu Bakiyesi 30 Eylül 2011 300.000.000-6.276.912 - - 60.430.004 9.095.243 1.219.776 49.204.589 9.493.958 435.720.482 İlişikteki dipnotlar, bu finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır. 10
1 Genel bilgiler 1.1 Ana şirketin adı ve grubun son sahibi 31 Mayıs 1990 tarihinden bu yana faaliyet göstermekte olan Anadolu Hayat Emeklilik Anonim Şirketi nin ( Şirket ), nihai ortaklık yapısı aşağıda yer almaktadır. 30 Eylül 2011 tarihi itibarıyla Şirket sermayesinde doğrudan veya dolaylı hakimiyeti söz konusu olan sermaye grubu toplam %83,0 pay ile Türkiye İş Bankası A.Ş. ( İş Bankası ) Grubu dur. Adı 30 Eylül 2011 31 Aralık 2010 Pay Oranı Pay Tutarı (%) (TL) Pay Tutarı (TL) Pay Oranı (%) Türkiye İş Bankası A.Ş. 186.000.000 62,0 155.000.000 62,0 Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi 60.000.000 20,0 50.000.000 20,0 Milli Reasürans T.A.Ş. 3.000.000 1,0 2.500.000 1,0 Halka açık kısım 51.000.000 17,0 42.500.000 17,0 Ödenmiş sermaye 300.000.000 100,0 250.000.000 100,0 1.2 Kuruluşun ikametgahı ve yasal yapısı, şirket olarak oluştuğu ülke ve kayıtlı büronun adresi (veya eğer kayıtlı büronun olduğu yerden farklıysa, faaliyetin sürdürüldüğü esas yer) Şirket Türkiye de tescil edilmiş olup, Anonim Şirket statüsünde faaliyet göstermektedir. Şirket Genel Müdürlüğü Büyükdere Caddesi İş Kuleleri Kule 2 Kat 20, 34330 Levent, İstanbul adresinde yer almaktadır. 1.3 İşletmenin fiili faaliyet konusu Şirket in fiili faaliyet konusu, ferdi veya grup bireysel emeklilik faaliyetlerinde bulunmak, bu kapsamda emeklilik fonları kurmak, kuracağı fonlara ilişkin iç tüzüğü oluşturmak, emeklilik sözleşmeleri, yıllık gelir sigortası sözleşmeleri, portföy yönetimi sözleşmeleri, fon varlıklarının saklanması için saklayıcı ile saklama sözleşmeleri akdetmek, ferdi veya grup hayat ya da ölüm sigortaları ile bunlara bağlı kaza sigortaları, her türlü can sigortaları ve bütün bu sigortalarla ilgili reasürans işlemleri yapmaktır. 30 Eylül 2011 tarihi itibarıyla, Şirket in katılımcılara sunduğu 19 adet Bireysel Emeklilik Yatırım Fonu bulunmaktadır (31 Aralık 2010: 19 adet). 11
1 Genel bilgiler (devamı) 1.4 Kuruluşun faaliyetlerinin ve esas çalışma alanlarının niteliklerinin açıklanması Şirket faaliyetlerini, 14 Haziran 2007 tarih ve 26552 sayılı Resmi Gazete de yayımlanan 5684 sayılı Sigortacılık Kanunu ( Sigortacılık Kanunu ) ile 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanunu ( Bireysel Emeklilik Kanunu ) ve bu kanunlara dayanılarak T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı ( Hazine Müsteşarlığı ) tarafından yayımlanan diğer yönetmelik ve düzenlemeler çerçevesinde yürütmekte olup; yukarıda 1.3 İşletmenin fiili faaliyet konusu notunda belirtilen sigortacılık branşlarında ve bireysel emeklilik alanında faaliyetlerini sürdürmektedir. Şirket hisseleri İstanbul Menkul Kıymet Borsası nda ( İMKB ) işlem görmekte olup, halka açık şirket statüsündedir. Şirket, Sermaye Piyasası Kanunu nun VII nci bölüm, 50 nci maddesi (a) fıkrası hükmü uyarınca, kuruluş, denetim, gözetim, muhasebe, finansal tablo ve rapor standartları konularında kendi özel kanunları hükümlerine tabi olarak faaliyet göstermektedir. 1.5 Kategorileri itibarıyla dönem içinde çalışan personelin ortalama sayısı Kategorileri itibarıyla dönem içinde çalışan personelin ortalama sayısı aşağıdaki gibidir: 12 30 Eylül 2011 31 Aralık 2010 Üst düzey yönetici 6 6 Yönetici 84 79 Memur 270 255 Sözleşmeli personel 6 6 Pazarlama ve satış elemanı 312 287 Diğer 14 20 Toplam 692 653 1.6 Üst yönetime sağlanan ücret ve benzeri menfaatler 30 Eylül 2011 tarihinde sona eren dokuz aylık ara hesap dönemine ilişkin, yönetim kurulu başkan ve üyeleriyle genel müdür, genel müdür yardımcıları gibi üst kademe yöneticilere cari dönemde sağlanan ücret ve benzeri menfaatlerin toplam tutarı 2.465.710 TL dir (30 Eylül 2010: 2.508.877 TL). 1.7 Finansal tablolarda; yatırım gelirlerinin ve faaliyet giderlerinin (personel, yönetim, araştırma geliştirme, pazarlama ve satış, dışarıdan sağlanan fayda ve hizmetler ile diğer faaliyet giderleri) dağıtımında kullanılan anahtarlar Şirketlerce hazırlanacak olan finansal tablolarda kullanılan anahtara ilişkin usul ve esaslar, Hazine Müsteşarlığı tarafından 4 Ocak 2008 tarih ve 2008/1 sayılı Sigortacılık Tek Düzen Hesap Planı Çerçevesinde Hazırlanmakta Olan Finansal Tablolarda Kullanılan Anahtarların Usul ve Esaslarına İlişkin Genelge çerçevesinde belirlenmiştir. Bu çerçevede; hayat dışı, hayat veya emeklilik branşları için yapıldığı kesin olarak belgelenen ve münhasıran bu branşlara ait olduğu konusunda tereddüt olmayan giderler, direkt ilgili branşa aktarılmaktadır. Bu giderlerin dışında kalan teknik bölüm faaliyet giderleri ise, Hazine Müsteşarlığı tarafından 1 Ocak 2011 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere yayınlanan 9 Ağustos 2010 tarih ve 2010/9 sayılı Sigortacılık Tek Düzen Hesap Planı Çerçevesinde Hazırlanmakta Olan Finansal Tablolarda Kullanılan Anahtarların Usul ve Esaslarına İlişkin Genelgede Değişiklik Yapılmasına İlişkin Genelge uyarınca, öncelikle emeklilik ve sigorta bölümlerine son 3 yılda her dönem sonu itibarıyla yürürlükte olan poliçe ve emeklilik sözleşme sayısı oranı ile son 3 yılda üretilen katkı payı ve kazanılmış prim oranının aritmetik ortalamasına göre paylaştırılmaktadır. Sigorta bölümüne dağıtılan giderler, hayat ve hayat dışı bölümlerine ise her bir bölüm için son 3 yılda üretilen poliçe sayısı, brüt yazılan prim miktarı ile hasar ihbar adedinin toplam üretilen poliçe sayısı, brüt yazılan prim miktarına ve hasar ihbar adedine oranlanmasıyla bulunan 3 oranın ortalamasına göre dağıtılmaktadır.
1 Genel bilgiler (devamı) 1.7 Finansal tablolarda; yatırım gelirlerinin ve faaliyet giderlerinin (personel, yönetim, araştırma geliştirme, pazarlama ve satış, dışarıdan sağlanan fayda ve hizmetler ile diğer faaliyet giderleri) dağıtımında kullanılan anahtarlar (devamı) Teknik bölüm faaliyet giderlerinin bahsi geçen değişiklik öncesindeki esaslara göre belirlenen dağıtım anahtarına göre paylaştırılması durumunda oluşan teknik kar-zarar sonucu ile mevcut teknik kar-zarar rakamları arasındaki fark aşağıda sunulmuştur. 30 Eylül 2011 Teknik kar-zarar Teknik kar-zarar Branş (Yeni dağıtım anahtarı) (Eski dağıtım anahtarı) Fark Bireysel emeklilik 800.728 11.748.337 (10.947.609) Hayat sigortası 24.363.836 13.485.197 10.878.639 Ferdi kaza (61.052) (130.022) 68.970 Toplam 25.103.512 25.103.512 - Şirket tarafından hayat dışı teknik karşılıkları karşılayan varlıkların yatırıma yönlendirilmesinden elde edilen tüm gelirler, teknik olmayan bölümden teknik bölüme aktarılır. Matematik ve kar payı karşılıkları karşılığında yatırıma yönlendirilen kıymetlerden elde edilen gelirler, teknik bölümde bırakılmakta, bu tutarlar haricindeki gelirler ise teknik olmayan bölüme aktarılmaktadır. 1.8 Finansal tabloların tek bir şirket mi yoksa şirketler grubunu mu içerdiği İlişikteki finansal tablolar, Şirket in konsolide finansal bilgilerini içermekte olup, uygulanan konsolidasyon esaslarına ilişkin bilgiler 2.2 Konsolidasyon notunda detaylandırılmıştır. Sermayesinde sahip olduğu %20 oranındaki payla Şirket in iştiraki konumundaki İş Portföy Yönetimi A.Ş. nin ( İş Portföy ) 30 Eylül 2011 tarihi itibarıyla hazırlanan finansal tabloları özkaynak yöntemine göre konsolide edilmiştir. İş Portföy 23 Ekim 2000 tarihinde İstanbul Ticaret Siciline tescil ve 6 Kasım 2000 tarih, 5168 Sayılı Türk Ticaret Sicili Gazetesi nde ilan edilerek kurulmuş olup, amacı, 3794 Sayılı Kanun la değişik 2499 Sayılı Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak şirketin ana sözleşmesinde belirtilen sermaye piyasası faaliyetlerinde bulunmaktır. İş Portföy, Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuat hükümleri çerçevesinde sermaye piyasası araçlarından oluşan portföyleri, müşterilerle portföy yönetim sözleşmesi yapmak suretiyle vekil sıfatı ile yönetmektedir. İş Portföy ayrıca portföy yöneticiliği kapsamında yerli ve yabancı yatırım fonları, yatırım ortaklıkları ile yerli ve yabancı özel ve tüzel kişilerle yatırım şirketleri ve benzeri girişimlerin portföylerini de mevzuat hükümleri çerçevesinde yönetmektedir. Bunlara ilaveten İş Portföy, yatırım danışmanlığı hizmeti de vermektedir. 1.9 Raporlayan işletmenin adı veya diğer kimlik bilgileri ve bu bilgide önceki raporlama döneminden itibaren olan değişiklikler Şirket in Ticaret Unvanı : Anadolu Hayat Emeklilik Anonim Şirketi Şirket in Genel Müdürlüğü nün Adresi : İş Kuleleri Kule 2 Kat 20 34330 Levent/İstanbul Şirket in elektronik site adresi : www.anadoluhayat.com.tr Elektronik posta adresi : hizmet@anadoluhayat.com.tr Telefon numarası : 0212 317 70 70 Faks numarası : 0212 317 70 77 Yukarıda sunulan bilgilerde önceki raporlama döneminden bu yana herhangi bir değişiklik olmamıştır. 1.10 Raporlama döneminden sonraki olaylar Şirket, kurucusu olduğu AHL Dinamik Esnek Fon ve AHC Karma Fon un kayda alınması amacıyla 7 Ekim 2011 tarihinde Sermaye Piyasası Kurulu na başvurmuştur. 13
2 Önemli muhasebe politikalarının özeti 2.1 Hazırlık esasları 2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler Sermaye Piyasası Kanunu VII nci bölüm 50 nci maddesi (a) fıkrası hükmü sigorta şirketlerinin kuruluş, denetim, gözetim, muhasebe, finansal tablo ve rapor standartları konularında kendi özel mevzuatındaki hükümlere tabi olduklarını belirtmektedir. Dolayısıyla Şirket, finansal tablolarını, Sigortacılık Kanunu nun 18 inci maddesi ile Bireysel Emeklilik Kanunu nun 11 inci maddelerine dayanılarak Hazine Müsteşarlığı tarafından yayımlanan Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Finansal Raporlamaları Hakkında Yönetmelik hükümleri gereğince yürürlükte bulunan düzenlemeler çerçevesinde Türkiye Muhasebe Standartları ( TMS ), Türkiye Finansal Raporlama Standartları ( TFRS ) ve Hazine Müsteşarlığı tarafından muhasebe ve finansal raporlama esaslarına ilişkin yayımlanan diğer yönetmelik, açıklama ve genelgelere (tümü Raporlama Standartları ) uygun olarak hazırlamaktadır. Söz konusu yönetmeliğin 4 üncü maddesinde; sigorta sözleşmelerine, bağlı ortaklık, birlikte kontrol edilen ortaklık ve iştiraklerin muhasebeleştirilmesi ve konsolide finansal tablolar, kamuya açıklanacak finansal tablolar ile bunlara ilişkin açıklama ve dipnotların düzenlenmesine ilişkin usul ve esasların Hazine Müsteşarlığınca çıkarılacak tebliğler ile ayrıca belirleneceği belirtilmiştir. Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu nun ( TMSK ) Sigorta sözleşmelerine ilişkin 4 numaralı Standardı 31 Aralık 2005 tarihinden sonra başlayan hesap dönemleri için geçerli olmak üzere, 25 Mart 2006 tarihinde yürürlüğe girmiş olmakla birlikte Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu nun sigorta sözleşmelerine ilişkin projesinin ikinci bölümü henüz tamamlanmadığı için TFRS 4 ün bu aşamada uygulanmayacağı belirtilmiş, bu kapsamda 7 Ağustos 2007 tarih ve 26606 sayılı Resmi Gazete de yayımlanarak 1 Ocak 2008 tarihinden itibaren yürürlüğe giren teknik karşılıkları konu alan Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Teknik Karşılıklarına ve Bu Karşılıkların Yatırılacağı Varlıklara İlişkin Yönetmelik ( Teknik Karşılıklar Yönetmeliği ) ve sonrasında bu yönetmeliğe istinaden açıklama ve düzenlemelerin olduğu bir takım genelge, sektör duyuruları ile Teknik Karşılıklar Yönetmeliğinde Değişiklik Yapılmasına Dair Yönetmelik yayımlanmıştır. Bu yönetmelik, genelge ve sektör duyuruları ile getirilen düzenlemelere ilişkin uygulanan muhasebe politikaları ileriki bölümlerde her biri kendi başlığı altında özetlenmiştir. Bağlı ortaklık, birlikte kontrol edilen ortaklık ve iştiraklerin muhasebeleştirilmesi hususu Hazine Müsteşarlığı tarafından yayımlanan 28 Aralık 2007 tarih ve 2007/26 sayılı Bağlı Ortaklık, Birlikte Kontrol Edilen Ortaklık ve İştiraklerin Muhasebeleştirilmesine İ lişkin Genelge ile düzenlenmiştir. Buna göre; bağlı ortaklık, birlikte kontrol edilen ortaklık ve iştiraklerin muhasebeleştirilmesine ilişkin Hazine Müsteşarlığı tarafından tebliğ çıkarılıncaya kadar, uygulamada aksaklık olmamasını teminen, bağlı ortaklık, birlikte kontrol edilen ortaklık ve iştiraklerin muhasebeleştirilmesinin TMSK nın ilgili düzenlemeleri çerçevesinde yapılması gerekli görülmüştür. 31 Aralık 2008 tarih ve 27097 sayılı (4. Mükerrer) Resmi Gazete de yayımlanan Sigorta ve Reasürans Şirketleri ile Emeklilik Şirketlerinin Konsolide Finansal Tablolarının Düzenlenmesine İlişkin Tebliğ yayımlanarak söz konusu tebliğde öngörülen tarihler itibarıyla konsolidasyon esasları yürürlüğe konulmuştur. Hazine Müsteşarlığı nın 12 Ağustos 2008 tarihli 2008/36 sayılı Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Bağlı Ortaklık, Birlikte Kontrol Edilen Ortaklık ve İştiraklerdeki Yatırımlarının Bireysel Finansal Tablolarına Yansıtılmasına İlişkin Sektör Duyurusu nda, şirketlerin TMS 27 Konsolide ve Bireysel Finansal Tablolar standardından muaf tutulmuş olmasına rağmen, bireysel finansal tablo hazırlanması sırasında bağlı ortaklık, birlikte kontrol edilen ortaklık ve iştiraklerdeki yatırımların TMS 27 nin 37 nci paragrafında belirtilen maliyet yöntemine veya TMS 39 Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme standardına uygun olarak muhasebeleştirilmesinin mümkün olduğu belirtilmiştir. 18 Nisan 2008 tarih ve 26851 sayılı Resmi Gazete de yayımlanan Finansal Tabloların Sunumu Hakkında Tebliğ ile finansal tabloların önceki dönemlerle ve diğer şirketlerin finansal tabloları ile karşılaştırılmasını teminen, şirketlerin hazırlayacakları finansal tabloların şekil ve içeriği düzenlenmiştir. 14
2 Önemli muhasebe politikalarının özeti (devamı) 2.1 Hazırlık esasları (devamı) 2.1.2 Finansal tabloların anlaşılması için uygun olan diğer muhasebe politikaları Hiperenflasyonist ülkelerde muhasebeleştirme Türkiye de faaliyet gösteren şirketlerin finansal tabloları 31 Aralık 2004 tarihi itibarıyla TMS 29 Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama ya uygun olarak, TL nin genel satın alım gücündeki değişmeler nedeniyle yapılan düzeltmeleri yansıtacak şekilde ifade edilmiştir. TMS 29, yüksek enflasyonlu ekonomilerin para birimi ile hazırlanan finansal tabloların raporlama dönemindeki ölçüm biriminden gösterilmesini ve önceki dönemlere ait bakiyelerin de aynı birimden gösterilmesini öngörmektedir. Hazine Müsteşarlığı nın 4 Nisan 2005 tarihli ve 19387 numaralı yazısına istinaden, Şirket 31 Aralık 2004 tarihli finansal tablolarını, Sermaye Piyasası Kurulu nun 15 Ocak 2003 tarihli ve 25290 sayılı Resmi Gazete de yayımlanarak yürürlüğe giren Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ de ( Seri: XI No: 25 Sayılı Tebliğ ) yer alan Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Mali Tabloların Düzeltilmesi ile ilgili kısımdaki hükümlere göre düzelterek 2005 yılı açılış finansal tablolarını hazırlamıştır. Ayrıca, Hazine Müsteşarlığı nın aynı yazısına istinaden 2005 yılı başından itibaren finansal tabloların enflasyona göre düzeltilmesi uygulaması sona erdirilmiştir. Dolayısıyla, 30 Eylül 2011 tarihi itibarıyla hazırlanan bilançoda yer alan parasal olmayan varlık ve yükümlülükler ile sermaye dahil özkaynak kalemleri, 31 Aralık 2004 tarihine kadar olan girişlerin 31 Aralık 2004 tarihine kadar enflasyona göre düzeltilmesi, bu tarihten sonraki girişlerin ise nominal değerlerinden taşınmasıyla gösterilmiştir. Diğer muhasebe politikaları Diğer muhasebe politikalarına ilişkin bilgiler, yukarıda 2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler kısmında ve bu raporun müteakip bölümlerinde her biri kendi başlığı altında açıklanmıştır. 2.1.3 Fonksiyonel ve raporlama para birimi Şirket in konsolide finansal tabloları, faaliyette bulunduğu temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuştur. Şirket in finansal durumu ve faaliyet sonucu, Şirket in geçerli para birimi olan ve finansal tablo için sunum para birimi olan TL cinsinden ifade edilmiştir. 2.1.4 Finansal tablolarda sunulan tutarların yuvarlanma derecesi TL olarak verilen finansal bilgiler, en yakın tam TL değerine yuvarlanarak gösterilmiştir. 2.1.5 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan ölçüm temeli Konsolide finansal tablolar, güvenilir ölçümü mümkün olması durumunda gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçülen alım-satım amaçlı finansal varlıklar, satılmaya hazır finansal varlıklar, türev finansal araçlar ile iştirakler hariç yüksek enflasyon döneminin sona erdiği tarih kabul edilen 31 Aralık 2004 tarihine kadar enflasyon muhasebesinin etkilerine göre düzeltilmiş tarihi maliyet esasına göre hazırlanmıştır. 2.1.6 Muhasebe politikaları, muhasebe tahminlerinde değişiklikler ve hatalar Cari dönemde muhasebe politikalarında yapılan bir değişiklik veya hata bulunmamaktadır. Muhasebe tahminlerine ilişkin açıklamalar 3 Önemli muhasebe tahminleri ve hükümleri notunda verilmiştir. 15
2 Önemli muhasebe politikalarının özeti (devamı) 2.2 Konsolidasyon Hazine Müsteşarlığı tarafından 31 Aralık 2008 tarih ve 27097 sayılı Resmi Gazete de yayımlanan Sigorta ve Reasürans Şirketleri ile Emeklilik Şirketlerinin Konsolide Finansal Tablolarının Düzenlenmesine İlişkin Tebliğ ( Konsolidasyon Tebliği ) ile sigorta, reasürans ve emeklilik şirketlerinin; 31 Mart 2009 tarihinden itibaren konsolide olmayan finansal tablolara ilave olarak konsolide finansal tablo yayımlaması istenmektedir. Bu çerçevede, Şirket in iştiraki konumundaki İş Portföy ün finansal tabloları özsermaye yöntemine göre konsolide edilmek suretiyle ilişikteki konsolide finansal tablolar hazırlanmıştır. 2.3 Bölüm raporlaması Bir faaliyet bölümü, Şirket in faaliyet gösterdiği iş alanlarının, diğer faaliyet bölümleri ile yapılan işlemlerden doğan hasılat ve harcamalar dahil, hasılat elde eden ve harcama yapabilen ve Yönetim Kurulu (karar almaya yetkili mercii olarak) tarafından faaliyet sonuçları düzenli bir şekilde gözden geçirilen, performansı ölçülen ve finansal bilgileri ayırt edilebilen bir parçasıdır. Şirket in faaliyet gösterdiği ana coğrafi alan Türkiye olduğu için coğrafi bölümlere göre raporlama sunulmamış, faaliyet alanı bölümlerine göre raporlama sunulmuştur. 2.4 Yabancı para karşılıkları İşlemler, Şirket in fonksiyonel para birimi olan TL olarak kaydedilmektedir. Yabancı para cinsinden gerçekleştirilen işlemler, işlemlerin gerçekleştirildiği tarihlerdeki geçerli olan kurlardan kaydedilmektedir. Raporlama dönemi itibarıyla, yabancı para cinsinden olan parasal varlık ve yükümlülükler, raporlama dönemindeki kurlardan TL ye çevrilmekte ve çevrim sonucu oluşan çevrim farkları satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değer değişimleri üzerinden oluşan kur farkları hariç, sonucun pozitif veya negatif olmasına göre ilişikteki konsolide finansal tablolarda kambiyo karları ve kambiyo zararları hesaplarına yansıtılmaktadır. Yabancı para cinsinden satılmaya hazır finansal varlıkların itfa edilmiş maliyet bedelleri üzerinden oluşan kur farkları kar/zarar hesaplarında muhasebeleştirilirken, gerçekleşmemiş kazanç ve kayıplar üzerinden hesaplanan kur farkları özkaynak hesaplarında finansal varlıkların değerlemesi hesabında muhasebeleştirilmektedir. 16
2 Önemli muhasebe politikalarının özeti (devamı) 2.5 Maddi duran varlıklar Maddi duran varlıklar, 31 Aralık 2004 tarihine kadar olan dönem için enflasyona göre düzeltilmiş maliyet tutarları ile izlenmektedir. Daha sonraki dönemlerde maddi duran varlıklar için herhangi bir enflasyon düzeltmesi yapılmamış, 31 Aralık 2004 tarihi itibarıyla enflasyona göre endekslenmiş tutarlar, varsa değer düşüklüğü için ayrılan karşılıklar düşülmek suretiyle maliyet tutarı olarak kabul edilmiştir. 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren satın alınan maddi duran varlıklar, maliyetlerinden varsa kur farkı gibi tutarlar düşüldükten sonra kalan değerleri üzerinden, varsa değer düşüklüğü için ayrılan karşılıklar düşülmek suretiyle kayıtlara yansıtılmaktadır. Maddi duran varlıkların elden çıkarılmasından doğan kazanç ve kayıplar net elden çıkarma hasılatı ile ilgili maddi duran varlığın net defter değerinin arasındaki fark olarak hesaplanmakta ve ilgili dönemin gelir tablosuna yansıtılmaktadır. Maddi duran varlıklara yapılan normal bakım ve onarım harcamaları gider olarak muhasebeleştirilmektedir. Maddi duran varlıklar üzerinde rehin, ipotek ve benzeri herhangi bir takyidat bulunmamaktadır. Muhasebe tahminlerinde, cari döneme önemli bir etkisi olan ya da sonraki dönemlerde önemli bir etkisi olması beklenen değişiklik bulunmamaktadır. Maddi duran varlıklar için ilgili amortisman payları faydalı ömürleri esas alınarak maliyet değerleri üzerinden doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak hesaplanmaktadır. Maddi duran varlıkların amortismanında kullanılan oranlar ve tahmini ekonomik ömür olarak öngörülen süreler aşağıdaki gibidir: Maddi duran varlıklar Tahmini ekonomik ömür (Yıl) Amortisman oranı (%) Binalar 50 yıl 2,00 Makine ve teçhizatlar 3-16 yıl 6,25-33,33 Demirbaş ve tesisatlar 4-13 yıl 7,69-25,00 Motorlu taşıtlar 5 yıl 20,00 Diğer maddi varlıklar (özel maliyet bedelleri dahil) 5 yıl 20,00 Kiralama yoluyla edinilmiş maddi varlıklar 4-15 yıl 6,66-25,00 2.6 Yatırım amaçlı gayrimenkuller Yatırım amaçlı gayrimenkuller, kira geliri veya sermaye kazancı ya da her ikisini birden elde etmek amacıyla elde tutulmaktadır. Yatırım amaçlı gayrimenkuller ilk kayda alınmalarında işlem maliyetleri de dahil edilmek üzere maliyetleri ile ölçülürler. Şirket, yatırım amaçlı gayrimenkulleri ilk kayda alınmalarını müteakip, maddi duran varlıklar için uygulanan maliyet yöntemi ile ölçmektedir (maliyet eksi birikmiş amortisman, eksi var ise değer düşüklüğü karşılığı). Yatırım amaçlı gayrimenkullerin amortismanında doğrusal amortisman yöntemi kullanılmıştır. Yatırım amaçlı gayrimenkulün amortisman süresi binalarda 50 yıl olup, araziler amortismana tabi tutulmamaktadır. Yatırım amaçlı gayrimenkuller, satılmaları veya kullanılamaz hale gelmeleri ve satışından gelecekte herhangi bir ekonomik yarar sağlanamayacağının belirlenmesi durumunda bilanço dışı bırakılırlar. Yatırım amaçlı gayrimenkulün kullanım süresini doldurmasından veya satışından kaynaklanan kar/zarar, oluştukları dönemde gelir tablosuna dahil edilmektedir. 17