MACD Güç Göstergeleri Olumlu Güç Göstergeleri Zayıf Yüksek Hacimliler AL Verenler SAT Verenler OLUMLU ZAYIF Yüksek Hacim YAZIC DESPC LOGO TRKCM AYEN DGATE CLEBI IPEKE AYEN TRGYO BRYAT ISGSY HEKTS ULUUN ENKAI RTLAB GUBRF KOZAA TKFEN BRSAN GYHOL BOLUC YATAS BMEKS ANHYT BAGFS KRDMD SARKY CMENT GUBRF DEVA NTHOL KOZAL IZMDC IZMDC SAMAT AVGYO EREGL UNYEC IZTAR DEVA Göstergeleri Dipte* Dip Giriş Çıkış KCHOL ALGYO GARAN 18.9 AKBNK -13.5 YAYLA - TUCLK GYHOL KLMSN DGATE THYAO 17.6 PETKM -5.6 PNSUT ROYAL GDKGS POLHO KRSAN TCELL 8.5 SAHOL -4.6 MAKTK OSTIM COSMO INDES EGEEN EREGL 7.8 HALKB -2.9 IZOCM KARTN BALAT ALCAR AKSEN TKFEN 5.9 ASELS -2.8 IZMDC BOLUC İlk 5 kurum, milyon TL Para Giriş/Çıkışları 20/50 Gün Ortalama Kesişmesi Yukarı Aşağı Yukarı Aşağı * Göstergeleri dipte olanlar, Stoch, RSI, DI, MFI, WillR, CCI indikatör ortalaması en düşük olan hisseler arasından seçilmektedir. 200 Günlük Ortalama-Fiyat Kesişmesi 1
Son Değer Takip Seviyesi BIST leri Trend Takip Listesi - Destek ve Direnç Seviyeleri S A A T L İ K G Ü N L Ü K TS'ye TS'ye Takip TS'ye TS'ye Uzaklık Göre Durum Seviyesi Uzaklık Göre Durum Tarih Değişim Değeri* Getiri* Pivot Destek-1 Destek-2 Direnç-1 Direnç-2 XU100 100522 99,699 0.83% NÖTR 97893 2.69% OLUMLU 13/12 76258 31.8% 100640 100441 100120 100838 101159 XU030 123343 122,376 0.79% OLUMLU 119924 2.85% OLUMLU 13/12 93447 32.0% 123493 123221 122779 123766 124207 XBANK 171,372 170,027 0.79% NÖTR 164968 3.88% OLUMLU 13/12 127551 34.4% 171,454 170,948 170,128 171,961 172780 X30YVADE 125.625 123.222 1.95% OLUMLU 122 3.38% OLUMLU 13/12 94.231 33.3% 125.783 125.525 125.108 126.041 126.458 GARAN 9.87 9.77 1.01% OLUMLU 9.46 4.38% OLUMLU 13/12 7.58 30.3% 9.87 9.83 9.76 9.92 9.98 HALKB 13.13 13.00 0.97% OLUMLU 12.57 4.47% OLUMLU 13/12 9.22 42.4% 13.16 13.12 13.05 13.20 13.27 ISCTR 7.43 7.28 2.12% OLUMLU 7.13 4.16% OLUMLU 12/12 4.76 56.0% 7.43 7.41 7.36 7.46 7.50 VAKBN 6.56 6.51 0.78% OLUMLU 6.34 3.53% OLUMLU 12/01 4.39 49.5% 6.54 6.51 6.45 6.58 6.63 YKBNK 4.51 4.47 0.83% OLUMLU 4.29 5.05% OLUMLU 07/12 3.30 36.8% 4.51 4.49 4.47 4.53 4.55 AKCNS 11.70 11.61 0.78% OLUMLU 11.84-1.17% ZAYIF 16/06 11.92-1.8% 11.69 11.67 11.65 11.70 11.73 TMSN 7.76 7.73 0.44% OLUMLU 7.45 4.14% OLUMLU 18/04 7.16 8.4% 7.75 7.72 7.67 7.78 7.83 AKGRT 3.24 3.24-0.14% ZAYIF 3.09 5.02% OLUMLU 26/09 1.93 67.8% 3.25 3.24 3.21 3.27 3.29 AKSA 13.51 13.27 1.81% NÖTR 12.32 9.68% OLUMLU 27/03 9.72 39.0% 13.48 13.41 13.30 13.55 13.66 AKSEN 3.87 3.95-2.01% ZAYIF 3.77 2.55% OLUMLU 10/05 3.15 22.8% 3.89 3.87 3.84 3.91 3.94 ALARK 5.75 5.75-0.01% NÖTR 5.57 3.25% OLUMLU 23/03 4.85 18.5% 5.75 5.71 5.64 5.80 5.86 ARCLK 25.80 25.91-0.41% ZAYIF 25.36 1.75% OLUMLU 20/03 19.48 32.5% 25.89 25.76 25.55 26.02 26.23 ASELS 21.80 21.94-0.62% ZAYIF 21.17 2.96% OLUMLU 09/11 9.57 127.9% 21.89 21.79 21.61 22.00 22.17 BOLUC 5.82 5.68 2.48% OLUMLU 5.57 4.41% OLUMLU 05/06 5.99-2.9% 5.79 5.76 5.69 5.83 5.89 AYGAZ 15.54 15.69-0.97% NÖTR 15.30 1.57% OLUMLU 06/12 9.46 64.2% 15.54 15.47 15.35 15.62 15.73 BIMAS 64.70 64.51 0.30% OLUMLU 61.91 4.50% OLUMLU 14/12 49.24 31.4% 64.85 64.53 64.00 65.17 65.70 CCOLA 40.68 39.73 2.39% NÖTR 38.67 5.19% OLUMLU 25/04 36.20 12.4% 40.69 40.54 40.31 40.83 41.07 CIMSA 15.19 15.13 0.43% NÖTR 14.84 2.39% OLUMLU 22/06 15.11 0.5% 15.22 15.15 15.03 15.29 15.41 CLEBI 26.96 27.70-2.68% ZAYIF 26.11 3.26% OLUMLU 19/04 23.44 15.0% 27.12 26.89 26.52 27.35 27.72 DOAS 9.40 9.36 0.45% NÖTR 8.97 4.80% OLUMLU 22/06 9.36 0.5% 9.43 9.39 9.31 9.48 9.55 BIZIM 12.00 11.98 0.19% NÖTR 11.45 4.76% OLUMLU 07/06 11.60 3.4% 12.05 11.99 11.91 12.10 12.19 SODA 6.56 6.49 1.15% OLUMLU 6.22 5.50% OLUMLU 18/11 4.33 51.5% 6.55 6.53 6.49 6.58 6.61 EKGYO 2.94 2.95-0.45% ZAYIF 2.90 1.53% OLUMLU 30/05 3.01-2.3% 2.95 2.94 2.92 2.96 2.98 ENKAI 5.33 5.37-0.81% ZAYIF 5.28 0.89% OLUMLU 14/11 4.49 18.7% 5.35 5.33 5.30 5.37 5.40 Devamı için tıklayınız Tablonun Değerlendirilmesi: Yukarıdaki tablo, hisse senetlerinin günlük ve saatlik bazdaki hareketli ortalamalarına göre hesaplanan TAKİP SEVİYELERİNE (TS) göre teknik durumlarını "OLUMLU" veya "ZAYIF" olarak ifade etmektedir. Takip seviyesi olarak verilen değerler, hisseler için "OLUMLU" veya "ZAYIF" seyre geçiş seviyeleri olarak düşünülmelidir. Günlük TS "OLUMLU" - Saatlik TS "OLUMLU" ifadesi, her iki TS üzerinde kalındığı sürece yükseliş yönlü hareketin devamı beklentisine işaret etmektedir. Günlük TS "ZAYIF" - Saatlik TS "ZAYIF ifadesi ise, her iki TS altında kalındığı sürece düşüş yönlü hareketin devamı beklentisine işaret etmektedir. 2
Son Değer Takip Seviyesi BIST leri Trend Takip Listesi - Destek ve Direnç Seviyeleri S A A T L İ K G Ü N L Ü K TS'ye TS'ye Takip TS'ye TS'ye Uzaklık Göre Durum Seviyesi Uzaklık Göre Durum Tarih Değişim Değeri* Getiri* Pivot Destek-1 Destek-2 Direnç-1 Direnç-2 EREGL 7.08 6.69 5.89% OLUMLU 6.54 8.32% OLUMLU 11/01 5.10 39.0% 7.06 7.01 6.93 7.11 7.19 FROTO 42.80 42.81-0.03% ZAYIF 40.79 4.93% OLUMLU 07/12 28.76 48.8% 42.94 42.78 42.52 43.10 43.36 GUBRF 5.16 4.95 4.34% OLUMLU 4.85 6.30% OLUMLU 03/07 5.05 2.1% 5.13 5.05 4.93 5.20 5.33 IPEKE 2.54 2.27 11.96% OLUMLU 2.16 17.77% OLUMLU 12/04 1.92 32.2% 2.53 2.46 2.34 2.60 2.72 ISGYO 1.47 1.46 0.48% OLUMLU 1.43 2.72% OLUMLU 27/04 1.36 8.1% 1.46 1.46 1.44 1.47 1.48 KOZAA 3.15 2.75 14.35% OLUMLU 2.64 19.45% OLUMLU 12/04 2.05 53.6% 3.14 3.01 2.82 3.26 3.46 KOZAL 21.10 19.75 6.86% OLUMLU 18.89 11.67% OLUMLU 23/06 20.98 0.6% 21.10 20.67 19.98 21.53 22.22 KRDMD 1.76 1.68 4.64% OLUMLU 1.60 9.84% OLUMLU 05/04 1.21 45.7% 1.77 1.76 1.74 1.78 1.80 MGROS 27.40 27.17 0.86% OLUMLU 25.94 5.62% OLUMLU 12/12 17.97 52.5% 27.41 27.26 27.03 27.55 27.79 OTKAR 112.40 112.95-0.48% NÖTR 116.65-3.64% ZAYIF 22/05 128.16-12.3% 112.13 111.06 109.33 113.20 114.93 PETKM 6.00 5.97 0.47% NÖTR 5.80 3.44% OLUMLU 10/01 3.43 74.9% 6.04 5.99 5.92 6.09 6.16 PGSUS 18.63 18.80-0.89% ZAYIF 18.37 1.43% OLUMLU 17/04 14.90 25.0% 18.71 18.61 18.45 18.81 18.97 PRKME 3.05 2.97 2.56% OLUMLU 2.91 4.92% OLUMLU 03/03 2.20 38.6% 3.02 2.98 2.90 3.07 3.14 SAHOL 10.83 10.91-0.70% ZAYIF 10.73 0.93% OLUMLU 03/04 9.14 18.6% 10.86 10.79 10.68 10.93 11.04 ANACM 3.58 3.62-1.20% ZAYIF 3.50 2.29% OLUMLU 20/10 2.17 65.3% 3.59 3.58 3.55 3.61 3.63 TAVHL 19.00 18.56 2.37% OLUMLU 17.87 6.35% OLUMLU 06/12 12.66 50.0% 18.95 18.88 18.76 19.02 19.14 TCELL 11.67 11.56 0.99% OLUMLU 11.39 2.43% OLUMLU 23/12 9.43 23.8% 11.65 11.61 11.54 11.70 11.76 THYAO 8.06 7.70 4.72% OLUMLU 7.54 6.94% OLUMLU 16/01 5.02 60.5% 8.09 8.06 7.99 8.13 8.19 TKFEN 8.91 8.84 0.75% OLUMLU 8.50 4.82% OLUMLU 12/01 6.28 41.9% 8.85 8.74 8.56 8.96 9.14 TOASO 29.04 29.33-0.99% ZAYIF 28.37 2.34% OLUMLU 06/01 23.20 25.2% 29.00 28.91 28.76 29.09 29.24 TRGYO 5.00 4.93 1.34% OLUMLU 4.81 3.96% OLUMLU 13/06 4.92 1.6% 4.99 4.94 4.85 5.05 5.13 TRKCM 3.99 3.88 2.93% OLUMLU 3.71 7.52% OLUMLU 08/11 2.51 59.3% 3.95 3.90 3.81 4.00 4.09 TTKOM 6.23 6.27-0.66% ZAYIF 6.15 1.23% OLUMLU 16/01 5.44 14.6% 6.25 6.21 6.16 6.28 6.34 TTRAK 78.70 79.16-0.59% ZAYIF 81.74-3.72% ZAYIF 21/06 79.00-0.4% 78.77 78.54 78.17 79.00 79.37 TUPRS 99.70 99.33 0.37% NÖTR 97.19 2.59% OLUMLU 04/01 64.66 54.2% 100.33 99.61 98.43 101.06 102.23 ULKER 22.34 21.71 2.89% OLUMLU 20.63 8.28% OLUMLU 19/04 17.80 25.5% 22.34 22.20 21.98 22.48 22.70 YAZIC 22.82 22.24 2.63% OLUMLU 21.40 6.65% OLUMLU 19/12 12.89 77.1% 22.80 22.65 22.42 22.95 23.18 İlk sayfa için tıklayınız 3
BIST 100 BIST100 gün başındaki 101 bin denemesi sonrasında hafif geri çekilme yaşadı. Kapanış 100522 seviyesinde gerçekleşti. BIST te yatay hareket ağırlık kazanmış durumda. 100 bin seviyesi üzerinde tutunma belirginleşirken yükseliş denemeleri halen zayıf. Bununla birlikte kısa ve uzun vade için olumlu görüşümüzü koruyoruz. Saatlik periyot için takip ettiğimiz destek bölgesi 98.700-99.500 bandında bulunuyor. Üzerindeki hareketin korunması yükselişin de gücünü koruması olarak değerlendirilmeli. Bu durumda 105.000 hedefi de gündemde kalabilecektir. Saatlik bazda takip ettiğimiz ortalamalarda yukarı eğilimin korunması iyimserliğimizi desteklemeye devam ediyor. 101 bin seviyenin aşılması yükselişi yeniden hızlandırabilir. Günlük bazda ise 97.000-95.500 seviyesi ana destek. Üzerindeki hareket yukarı yönlü ana trendin devamı olarak görülebilir. 100.000-99.500-99.000-98.700 destek, 101.000-101.500-102.500-104.000 direnç. Endeks, VIOP ve büyük banka hisseleri için trend takip listemizde 13 Aralık 2016 tarihinden bu yana «OLUMLU" teknik görünümüne işaret eden ana trend devam ediyor. Trend uzun vade Trend kısa vade 97,893 100,949 Destekler Dirençler Ortalamalar 100,469 100,989 21 Gün 99,235 100,194 101,233 50 Gün 96,856 99,950 101,508 100 Gün 93,127 Haftalık Bant Aylık Bant 98,439 102,012 96,409 103,035 4
BIST30 Ağustos vadeli kontratta gün içerisinde direnç bölgesi olarak değerlendirdiğimiz 126200 hareketi sonrasında hafif geri çekilme yaşandı. Bu kontrat için 126200/500 yakın direnç. 124900-124500 ise destekler. Ağustos kontratında saatlik bazda ortalamalarda bir miktar zayıflamayla birlikte genel yukarı eğilim korunuyor. Dolayısıyla olumlu görüşümüzü ve yükseliş beklentimizi sürdürüyoruz. Ana trend olarak günlük bazda ise 123500-120500-116500 bandını önemli destek olarak değerlendiriyoruz. Üzerinde kalındığı sürece ana yükseliş trendinin korunacağından bahsedebiliriz. Trend uzun vade Trend kısa vade 121.515 124.503 Destekler Dirençler Ortalamalar 125.400 126.075 21 Gün 122.399 125.125 126.475 50 Gün 119.803 124.725 126.750 100 Gün 114.763 Haftalık Bant Aylık Bant 123.058 127.246 120.717 128.417 Açık Pozisyon Açık Pozisyon Değişimi XU30 Aktif kontrat 375,362 276,445 USD Aktif kontrat 288,235 85,648 5
DÖVİZ Dolar/TL'de 100 günlük ortalama bölgesi olan 3.56 civarı test ediliyor. Aşılması durumunda 3.58 direnci test edilebilir. 3.50-3.47 destekler. Günlük Destek Günlük Direnç Haftalık Bant USD/TRY 3.5443 3.5451 3.5516 3.5597 3.514 3.578 EUR/TRY 4.0371 4.0346 4.0443 4.0490 3.9916 4.0688 EUR/USD 1.1351 1.1344 1.1371 1.1384 1.126 1.143 GBP/USD 1.2931 1.2917 1.2961 1.2977 1.2805 1.3049 USD/JPY 112.76 112.58 113.30 113.66 111.40 114.16 USD/CAD 1.2979 1.2964 1.3011 1.3028 1.2878 1.3203 USD/SEK 8.4856 8.4754 8.5010 8.5062 8.413 8.616 USD/CHF 0.9628 0.9619 0.9644 0.9651 0.9576 0.9715 AUD/USD 0.7587 0.7561 0.7661 0.7709 0.750 0.773 NZD/USD 0.7255 0.7238 0.7296 0.7320 0.7157 0.7368 6
EMTİA Altın fiyatlarında kısa ve uzun vadeli ortalamalar altına inilmiş durumda. 1250 seviyesi altındaki hareketi zayıflama olarak görüyoruz. 1255/1295 dirençler. 1215-1200 destek. Günlük Destek Günlük Direnç Haftalık Bant Altın(ONS) 1,220.5 1,215.9 1,227.6 1,230.0 1,208.7 1,251.2 Gram Altın 139.3 138.8 140.0 140.3 138.0 142.5 WTI 46.71 46.57 47.06 47.27 44.28 49.65 Brent 49.29 49.15 49.60 49.77 46.79 52.31 Doğalgaz 2.95 2.94 2.97 2.98 2.84 3.15 Gümüş 16.06 15.97 16.22 16.30 15.80 16.77 Platinyum 906.0 902.0 912.3 914.6 896.4 932.7 Bakır 5,898.3 5,868.7 5,957.3 5,986.7 5,782.0 6,032.2 Mısır 382.5 376.5 395.3 402.0 375.7 402.8 Buğday 540.3 525.7 562.8 570.7 507.9 583.0 7
Piyasa Ekranı Özet Günlük Borsa Performansları ABD S&P 500 0,2% Dow Jones 0,6% Nasdaq -0,5% DJ Trans. 0,8% Avrupa (Çevre) İspanya 1,5% İtalya 2,1% Portekiz 0,5% Yunanistan 0,5% Avrupa (Çekirdek) Euro Stoxx 1,5% İngiltere 0,9% Almanya 1,2% Fransa 1,5% Gelişen Ülkeler Türkiye 0,1% Rusya 0,8% Polonya 0,6% Macaristan -1,2% Asya Çin -0,6% Japonya -0,3% Hindistan -0,1% Kore -0,7% Faiz Eurobond Döviz Emtia CDS Güney Amerika Brezilya 0,6% Meksika 0,5% Arjantin 1,4% Şili 0,8% Min Min Max Max Min Min Max Max 8
Gelişmiş Ülkeler Son 1 Gun % Haf. % 1 Ay % 3 Ay % 1 Yıl % F/K Dow Jones ABD 21.479 0,6 0,3 1,3 3,8 19,7 17,7 S&P 500 ABD 2.429 0,2-0,4-0,4 2,9 15,5 18,6 FTSE 100 İngiltere 7.377 0,9-0,9-2,3 0,8 13,1 15,1 Nikkei 225 Japonya 20.001-0,3-1,1-0,9 6,3 26,8 17,4 Euro STOXX 50Avro Bölg. 3.492 1,5-2,0-2,8 0,3 22,0 14,9 DAX Almanya 12.475 1,2-2,3-2,7 1,6 28,5 13,7 CAC 40 Fransa 5.196 1,5-1,9-2,8 1,9 22,7 15,4 Perifer Avr. FTSEMIB İtalya 21.013 2,1 0,1 0,4 3,7 31,2 14,5 IBEX 35 İspanya 10.604 1,5-0,9-2,8 2,3 28,4 14,8 PSI 20 Portekiz 5.180 0,5-1,0-2,6 4,5 15,3 18,1 ASE Yunanistan 828 0,5 1,0 5,2 24,2 53,3 10,6 BRIC MSCI BRIC BRIC 281 0,5 0,3 0,0 3,3 22,5 12,9 BOVESPA Brezilya 63.280 0,6 1,8 1,2-3,8 20,4 11,8 RTSI Rusya 1.009 0,8 1,7-3,5-11,1 7,3 6,4 SENSEX 30 Hindistan 31.192-0,1 0,8-0,3 4,3 14,3 19,1 SHANGAI Çin 3.176-0,6-0,5 2,3-1,4 6,3 13,9 Diğer Gelişen Ülkeler MERVAL Arjantin 22.217 1,4 4,3-1,3 6,6 45,9 15,5 KOSPI G.Kore 2.378-0,7-0,6 0,3 10,0 19,2 10,2 PRAG Çek C. 981 0,1 1,0-2,4 0,0 18,8 12,5 WIG Polonya 61.393 0,6-0,5 1,1 4,0 38,6 12,7 BUX Macaristan 34.781-1,2-2,7-1,1 8,9 32,4 11,2 JSE TOP 40 G.Afrika 45.994 1,3 2,0-1,1 0,5-0,1 11,1 BIST 100 Türkiye 100.522 0,1 0,4 1,7 13,4 28,2 9,3 ** 04.07.2017 saat 8:30 itibariyle 102.500 97.500 92.500 87.500 82.500 77.500 72.500 BIST100 67.500 180 160 140 120 100 80 Bankacılık Sanayi Hizmet 125 120 115 110 105 100 95 90 85 80 75 70 65 MSCI Dünya MSCI Gelişen Piyasa Ekranı Özet Faiz Eurobond Döviz Emtia CDS 9
Tahvil Getirileri* Son 1 Hafta Önce 1 Ay Önce 3 Ay Önce 6 Ay Önce 1 Yıl Önce 2 Yıllık 1,41 1,37 1,29 1,23 1,19 0,59 ABD 5 Yıllık 1,93 1,81 1,76 1,85 1,93 0,99 10 Yıllık 2,35 2,21 2,21 2,32 2,44 1,44 2 Yıllık -0,59-0,56-0,71-0,80-0,77-0,67 Almanya 5 Yıllık -0,23-0,26-0,43-0,45-0,53-0,58 10 Yıllık 0,48 0,37 0,31 0,28 0,21-0,14 2 Yıllık -0,13-0,12-0,16-0,07-0,18-0,11 Italya 5 Yıllık 0,83 0,82 0,94 1,09 0,60 0,29 10 Yıllık 2,14 2,06 2,26 2,32 1,82 1,25 2 Yıllık 8,02 7,96 8,13 8,29 8,24 9,24 Rusya 5 Yıllık 8,01 7,99 7,82 8,04 8,28 8,61 10 Yıllık 7,68 7,64 7,55 7,92 8,36 8,25 2 Yıllık 9,00 9,17 9,67 9,55 11,03 12,57 Brezilya 5 Yıllık 9,75 10,03 10,32 9,82 9,68 12,15 10 Yıllık 10,48 10,75 10,79 9,99 11,40 12,05 2 Yıllık 6,45 6,38 6,48 6,47 6,34 7,00 Hindistan 5 Yıllık 6,67 6,55 6,76 6,73 6,56 7,34 10 Yıllık 6,56 6,46 6,62 6,65 6,51 7,43 2 Yıllık 6,45 6,34 6,42 6,52 7,21 7,00 Endonezya 5 Yıllık 6,70 6,63 6,67 6,76 7,50 7,13 10 Yıllık 6,86 6,80 6,93 7,00 7,91 7,32 2 Yıllık 11,20 11,10 11,05 11,36 10,63 8,53 Turkiye 5 Yıllık 10,79 10,71 10,63 11,21 11,21 8,96 10 Yıllık 10,60 10,42 10,43 10,93 11,39 9,09 %12,0 %11,0 %10,0 %9,0 %8,0 Gösterge Faiz Türkiye 10Y %7,0 %3,4 ABD 10Y Almanya 10Y %2,8 %2,2 %1,6 %1,0 %0,4 -%0,2 %2,8 İspanya 10Y İtalya 10Y %2,3 %1,8 %1,3 %0,8 Piyasa Ekranı Özet Faiz Eurobond Döviz Emtia CDS 10
Piyasa Ekranı Eurobond - Kamu Son 1 haf. Önce 1 Ay Önce 3 Ay. Önce 6 Ay. Önce İhraçtaki Getiri 11.03.2019 3,00 2,89 2,83 3,21 4,03 7,07 26.09.2022 4,46 4,35 4,26 4,74 5,48 6,35 15.01.2030 5,44 5,26 5,18 5,65 6,21 11,60 14.01.2041 5,91 5,73 5,65 6,05 6,56 6,20 Eurobond - Özel Son 1 haf. Önce 1 Ay Önce 3 Ay. Önce 6 Ay. Önce İhraçtaki Getiri Halkbank 2020 5,05 4,96 4,95 5,78 6,15 3,99 Vakıfbank 2022 6,21 6,16 6,12 6,47 7,52 6,01 İş Bankası 2022 6,01 5,91 5,77 6,31 7,44 6,23 Yapı Kredi 2022 6,08 6,02 5,86 6,43 7,26 5,50 Akbank 2022 5,04 5,03 4,85 5,37 6,27 5,05 185 2030 Vadeli Eurobond (Fiyat) 175 165 155 145 Özet Faiz Eurobond Döviz Emtia CDS 7 6 Eurobond Verim Eğrisi (kamu / USD) 5 4 3 2 1 0 2017 2018 2019 2020 2022 2025 2034 2038 2041 11
Piyasa Ekranı Son Haf. % 1 Ay % 3 Ay % 1 Yıl % USD/TL 3,56 0,9 1,3-2,4 65,5 Euro/TL 4,04 1,4 1,9 3,9 36,5 Sepet 3,80 1,2 1,7 0,9 49,0 EM Sepeti/TL 1,44 0,6 0,3-1,4 30,0 JPEM/TL 1,47 0,9 1,1-1,8 28,6 Dolar Endeksi 96,1-0,3-0,6-4,4 1,1 EUR/USD 1,14 0,4 0,9 6,5 1,8 GBP/USD 1,29 1,2 0,1 4,1-2,7 USD/JPY 112,9 0,5 2,2 2,0 10,2 USD/CHF 0,96 0,1-0,2-3,9-0,8 EUR/JPY 128,2 0,8 3,1 8,6 12,2 USD/CAD 1,30-1,5-3,5-3,1 1,1 EUR/CAD 1,48-1,1-2,7 3,2 3,0 USD/BRL 3,30 0,2 0,2 6,0 1,0 USD/RUB 59,3 0,8 4,7 5,7-7,3 USD/INR 64,9 0,5 0,8-0,3-3,6 USD/CNY 6,80-0,2-0,1-1,3 2,0 JPM EMC Endeksi* 68,7 0,2 0,3 0,2-0,7 USD/KRW 1.151 1,2 2,9 2,6 0,4 USD/MXN 18,2 0,9-0,8-3,3-1,0 USD/PLN 3,7-0,1 0,5-6,1-5,9 USD/ZAR 13,2 1,7 4,1-2,7-9,2 4,05 USD/TL 3,85 3,65 3,45 3,25 3,05 2,85 2,65 2,45 4,00 3,80 3,60 3,40 3,20 3,00 2,80 Sepet Kur 2,60 1,18 1,14 1,10 1,06 EUR/USD Özet Faiz Eurobond Döviz Emtia CDS 1,02 12
Piyasa Ekranı Son Gun % Haf. % 1 Ay % 3 Ay % 1 Yıl % Emtia Tüm* 79,4 0,0 2,3 1,1-1,8 3,9 Değerli Madenler* 97,5 0,3-1,7-4,7-3,6-11,4 Altın 1.224 0,4-1,8-4,2-2,5-8,6 Gümüş 1.648 0,1-1,1-4,1-10,1-19,1 Platin 911-1,2-1,0-2,3-4,9-14,5 Enerji* 53,7-0,2 2,2-0,7-9,0 3,9 ABD Ham Petrol 46,9-0,5 5,9-1,2-8,4 0,5 Brent Petrol 49,4-0,5 5,9-0,1-9,1 3,0 Doğal Gaz 2,96 0,2-2,6-0,8-9,5 7,0 Endüstriyel Metaller* 95,3 0,0 2,4 5,0-0,9 19,4 Bakır 5.894-0,2 1,8 5,5 1,5 21,8 Alüminyum 1.918 0,5 3,0 0,0-2,3 18,1 Çinko 2.780 0,9 2,0 12,3 0,4 31,6 Nikel 9.370 1,0 3,4 6,2-7,9-7,1 Kurşun 2.284 0,4 1,6 10,4-1,3 25,4 Tarımsal Emtialar* 87,7 0,0 6,6 5,8 6,7 11,2 Buğday 536,8 5,0 18,4 25,0 24,9 27,9 Mısır 378,0 2,0 5,2 1,3 3,6 9,9 Soya Yağı 33,13 0,6 6,9 5,7 2,8 2,2 Pamuk 73,69-2,2-1,0-3,4-1,6 15,6 Pirinç 11,52 0,1 2,0 4,3 13,2 12,0 *İlgili ürünlerin aktif kontratları üzerinden hesaplanmaktadır. 1.430 Altın (Dolar/Ons) 1.330 1.230 1.130 1.030 160 Altın TL/Gram 140 120 100 80 75 65 Brent 55 45 35 25 Özet Faiz Eurobond Döviz Emtia CDS 13
Piyasa Ekranı Gelişmiş Ü. S&P Moodys Fitch CDS Son Geçen Haf. Geçen Ay ABD AA+u Aaa AAA - - - Almanya AAAu Aaa AAA 15 15 16 Fransa AAu Aa2 AA 22 24 29 İngiltere AAu Aa1 AA 20 20 22 Perifer Avr. İtalya BBB-u Baa2 BBB 145 147 176 İspanya BBB+ Baa2 BBB+ 63 66 78 Portekiz BB+u Ba1 BB+ 182 197 199 BRIC Brezilya BB *- Ba2 BB 241 241 238 Rusya BB+ Ba1 BBB- 170 168 152 Çin AA- A1 A+ 70 68 75 Diğer Gelişen Ülkeler Arjantin B B3 B 322 321 304 G.Kore AA Aa2 AA- 55 51 54 Çek C. AA- A1 A+ - - - Polonya BBB+ A2 A- - - - Macaristan BBB- Baa3 BBB- - - - G. Afrika BB+ Baa3 BB+ - - - Türkiye BBu Ba1 BB+ 197 190 194 210 190 170 150 130 110 90 70 50 500 400 300 80 70 60 50 40 30 20 10 Almanya Fransa İspanya İtalya Türkiye Rusya G. Afrika Özet Faiz Eurobond Döviz Emtia CDS 200 100 14
Haftalık Vadeli Kantitatif Modele İlişkin Açıklama Finans literatüründe hisse senedi seçimi üzerine yapılan ampirik araştırmalar incelendiğinde, hisse senetlerine ilişkin az sayıda risk faktörünün, hisse getirilerindeki farklılıkların önemli bir kısmını açıklayabildiği görülmektedir. Ayrıca bu risk faktörlerinin bazıları için istikrarlı bir risk primi bulunmakta ve bu durum da faktör bazlı portföylerin uzun vadede endeksin üzerinde getiri sunmasını sağlamaktadır. Bu noktadan hareketle, BIST te işlem gören hisseler için detaylı geriye dönük test çalışmaları yaptık ve çok faktörlü bir seçim modeli oluşturduk. Modelimizde yedi temel faktör grubunu (değer, şirket büyüklüğü, momentum, büyüme, analist beklentileri, kârlılık ve risk) dikkate alarak, her hisse için kantitatif faktör skorları (Q-Score) oluşturmaktayız. Yatırım vadesi dikkate alınarak, her hisse için bir adet uzun vadeli skor, bir adet de haftalık vadeli skor üretilmektedir. Geriye dönük test sonuçları, istikrarlı birşekilde uygulanırsa, kantitatif faktör skorlarının iyi ve kötü performans gösterecek hisseleri ayrıştırma konusunda önemli bir becerisi olduğunu göstermektedir. Her hafta Pazartesi günleri, büyüklük ve likiditesine göre seçtiğimiz hisse senetleri arasından haftalık vadeli faktör skoru kullanılarak 4 adet hissede uzun pozisyon, 4 adet hissede de kısa pozisyon alan haftalık vadeli bir portföy oluşturulmaktadır. Söz konusu portföyde yer alan hisselerin tek tek alınıp satılması yerine stratejinin bir portföy (sepet) şeklinde uygulanmasının en iyi sonucu vereceğini düşünmekteyiz. Portföyde yer alan hisseler doğrudan kantitatif modelin sonuçlarına göre seçildiğinden, ortaya çıkan portföydeki öneriler temel görüşlerimizden farklılık gösterebilecektir. YASAL UYARI: Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Bu rapor ve yorumlardaki yazılar, bilgiler ve grafikler, ulaşılabilen ilk kaynaklardan iyi niyetle ve doğruluğu, geçerliliği, etkinliği velhasıl her ne şekil, suret ve nam altında olursa olsun herhangi bir karara dayanak oluşturması hususunda herhangi bir teminat, garanti oluşturmadan, yalnızca bilgi edinilmesi amacıyla derlenmiştir. İş bu raporlardaki yorumlardan; eksik bilgi ve/veya güncellenme gibi konularda ortaya çıkabilecek zararlardan Akbank T.A.Ş., Ak Yatırım Menkul Değerler A.Ş., Ak Portföy Yönetimi A.Ş. ve çalışanları sorumlu değildir. Akbank T.A.Ş., Ak Yatırım Menkul Değerler A.Ş., Ak Portföy Yönetimi A.Ş her an, hiçbir şekil ve surette ön ihbara ve/veya ihtara gerek kalmaksızın söz konusu bilgileri, tavsiyeleri değiştirebilir ve/veya ortadan kaldırabilir. Genel anlamda bilgi vermek amacıyla hazırlanmış olan iş bu rapor ve yorumlar, kapsamı bilgiler, tavsiyeler hiçbir şekil ve surette Akbank T.A.Ş., Ak Yatırım Menkul Değerler A.Ş., Ak Portföy Yönetimi A.Ş nin herhangi bir taahhüdünü tazammum etmediğinden, bu bilgilere istinaden her türlü özel ve/veya tüzel kişiler tarafından alınacak kararlar, varılacak sonuçlar, gerçekleştirilecek işlemler ve oluşabilecek her türlü riskler bizatihi bu kişilere ait ve raci olacaktır. Hiçbir şekil ve surette ve her ne nam altında olursa olsun, her türlü gerçek ve/veya tüzel kişinin, gerek doğrudan gerek dolayısı ile ve bu sebeplerle uğrayabileceği her türlü doğrudan ve/veya dolayısıyla oluşacak maddi ve manevi zarar, kar mahrumiyeti, velhasıl her ne nam altında olursa olsun uğrayabileceği zararlardan hiçbir şekil ve surette Akbank T.A.Ş., Ak Yatırım Menkul Değerler A.Ş., Ak Portföy Yönetimi A.Ş. ve çalışanları sorumlu tutulamayacak ve hiçbir şekil ve surette her ne nam altında olursa olsun Akbank T.A.Ş., Ak Yatırım Menkul Değerler A.Ş., Ak Portföy Yönetimi A.Ş. çalışanlarından talepte bulunulmayacaktır. 15