Günlük Bülten,8 Mart 2018 Perşembe

Transkript

1 Günlük Bülten Borsa İstanbul BIST-100 Endeksi nin güne hafif satıcılı bir açılışla başlamasını bekliyoruz. Trump ın çelik ve alüminyum konusundaki vergi adımlarıyla artan endişeler küresel piyasaları baskılamakta ve dalgalı bir görünümün oluşmasına neden olmaktadır. Endekste yaşanabilecek düşüşlerde kısa vadede seviyesi destek olarak izlenmeye devam edilecek. Dün yaşanan satışlarda desteğinin alt bölgeleri test edilse de, kapanışın arasında gerçekleşmesi bu seviyelerin önemini korumasına neden olmakta altında destek olarak seviyesi ön plana çıkmaktadır desteğinin kırılmasına bağlı olarak ise satışların hız kazandığı görülebilir ve ile seviyeleri destek olarak izlenebilir. Endekste yaşanabilecek yukarı yönlü hareketlerde ise kısa vadede seviyesi güçlü direnç konumunda olup, direncin kırılması ve bu seviye üzerinde kalıcılık sağlanmasına bağlı olarak yukarı yönlü hareketler ivme kazanabilir. Bu durumda sırasıyla ve seviyeleri direnç olarak takip edilebilir. Bugün Almanya fabrika siparişleri, ECB faiz kararı ve Draghi konuşması takip edilecek. Tahvil ve Bono Piyasası Tahvil ve bono piyasasında dün 10 yıllık tahvil faizinde yükseliş görüldü. Bir önceki işlem gününü %11,8841 den tamamlayan 10 yıllık tahvil faizi dün güne %11,8318 seviyesinden başladı. Gün içinde en düşük %11,8318; en yüksek %12,00 seviyelerini gören 10 yıllık tahvil faizi günü %12,00 seviyesinden kapattı. TCMB tarafından dün 1 hafta vadeli repo ihalesi açılmadı. Ağırlıklı ortalama fonlama maliyeti %12,75 olarak gerçekleşti. VIOP Nisan vadeli endeks kontratı dün ve seviyeleri arasında dalgalanarak günü seviyesinden kapattı. Dalgalı bir seyrin görüldüğü endeks kontratında adet işlem oldu. Açık pozisyon sayısı artarak olarak gerçekleşti. Teknik olarak kısa vadede ilk kuvvetli destek ilk kuvvetli direnç seviyesinde bulunmaktadır. Günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması altında hareket eden kontratta, aşağı yönlü hareketlerde ; ve seviyeleri destek olarak önem arz etmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde ise direnç olarak ; ve seviyeleri izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması üzerinde yukarı yönlü hareket etmektedir. Sıfır seviyesi altında negatif bölgede bulanan MACD triggeri etrafında dalgalanmaktadır. Kısa vadeli hareketli ortalamaların ise genel olarak yatay seyrini korudukları görülmektedir. FX Piyasaları Günlük Veriler 08 Mart 2018 Perşembe Kapanış Günlük Değ. % Yılbaşı Değ. % Hisse Senedi Piyasaları BIST , % 1.31% BIST , % 0.82% BIST Banka 181, % 6.10% BIST Sanayi 131, % 1.34% BIST-100 İşlem Hacmi (Mln TL) 5,458 BIST-30 Yakın Vade % 0.28% Sabit Getirili Menkul Kıymet Gösterge Faiz (2 Yıllık) 13.19% +13 bp -21 bp Bono Faizi (10 Yıllık) 12.06% -6 bp +50 bp Gecelik Faiz 12.14% -1 bp -12 bp CDS TR (5 Yıllık) bp +6 bp Emtia ve Pariteler Altın (Ons/$) 1, % 1.87% Brent Petrol % -3.26% USD/TRY % 0.34% EUR/TRY % 3.82% Döviz Sepeti % 2.13% Yurtdışı Piyasalar Dow Jones 24, % 0.34% S&P 500 2, % 1.69% Nasdaq 7, % 6.86% Çin 3, % -0.66% Japonya 21, % -6.39% Hindistan 33, % -2.95% Hong Kong 30, % 2.42% Almanya 12, % -5.20% Fransa 5, % -2.35% İngiltere 7, % -6.89% Makroekonomik Veriler Cari 2018(T) Büyüme (%) 11.10% 4.00% Enflasyon (%) 10.26% 9.00% İşsizlik Oranı (Ort.%) 10.30% 10.90% Cari Denge/GSYH (%) -4.70% -5.00% * Tahminler Gedik Yatırım Danışmanlığı ve Araştırma Birimine aittir. Dolar/TL gün içinde ve arasında dalgalanarak günü seviyesinden kapattı. Dün kurda volatil hareketler görüldü. Bu sabah günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde hareket eden kur seviyelerinden işlem görüyor. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek ve en kuvvetli direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Gün içinde aşağı yönlü hareketlerde destek olarak seviyeleri takip edilebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise seviyeleri direnç olarak izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması üzerinde yukarı yönlü bir seyir izlemektedir. MACD pozitif bölgede ve triggeri üzerinde yukarı yönlü hareket etmektedir. Kısa vadeli hareketli ortalamaların yukarı yönlü bir seyir izledikleri görülmektedir. Bugün ABD tarafında işsizlik haklarından yararlanma başvuruları takip edilecek.

2 Borsa İstanbul Küresel borsalar ticaret savaşlarını izliyor. BIST 100 Endeksi, günü %0,11 yükselişle puandan tamamladı. Endeks önceki kapanışa göre 133 puan artarken, toplam işlem hacmi 5,5 milyar lira düzeyinde gerçekleşti. Bankacılık endeksi %0,44 artarken, holding endeksi %0,02 değer kaybetti. Gün içi kayıplarla puanı test eden endeks, bu seviyeden bulduğu destekle yükselişe geçerek bandında dengelendi. TCMB mart ayı toplantısında faizleri değiştirmedi, çekirdek enflasyonun yüksek seyrettiğine vurgu yaptı. Moody's, Türkiye'nin kredi notunu "Ba1"den "Ba2"ye düşürdü ve not görünümünü "negatif"ten "durağan"a çevirdi. Açıklamada, dış şok riskinin ise yüksek cari açık ve dış borçların yanı sıra artan siyasi riskler ve küresel faiz oranları nedeniyle yükseldiği öne sürüldü. AB Komisyonu tedbir alınacak ABD ürünlerine yönelik hazırlık yaptığını söyledi. Bu listede çelik, sanayi ve tarım ürünleri olması bekleniyor. Trump ise bu duruma tehditle yanıt verdi. Avrupa borsaları günü yükselişle kapattı. ABD borsaları hafif düşüşle kapandı. Bugün Almanya fabrika siparişleri, ECB faiz kararı ve Draghi konuşması takip edilecek. Bu sabah Asya piyasalarında genel olarak yeşil bir renk hâkim. ABD endeks vadelileri yatay bir seyir izlerken, Avrupa CFD leri ise bölgelerde hafif alıcılı açılışlara işaret etmekte. Dün endeks kapanışında 3,79-3,80 TL aralığında bulunan Dolar/TL, bu sabah 08:40 itibariyle 3,80 TL li seviyelerden işlem görmekte. Küresel piyasalarda bu sabah toparlanma eğilimi olsa da, Moody s in not kararı sonrasında BIST-100 Endeksi nin güne hafif satıcılı bir açılışla başlamasını bekliyoruz. Trump ın çelik ve alüminyum konusundaki vergi adımlarıyla artan endişeler küresel piyasaları baskılamakta ve dalgalı bir görünümün oluşmasına neden olmaktadır. Endekste yaşanabilecek düşüşlerde kısa vadede seviyesi destek olarak izlenmeye devam edilecek. Dün yaşanan satışlarda desteğinin alt bölgeleri test edilse de, kapanışın arasında gerçekleşmesi bu seviyelerin önemini korumasına neden olmakta altında destek olarak seviyesi ön plana çıkmaktadır desteğinin kırılmasına bağlı olarak ise satışların hız kazandığı görülebilir ve ile seviyeleri destek olarak izlenebilir. Endekste yaşanabilecek yukarı yönlü hareketlerde ise kısa vadede seviyesi güçlü direnç konumunda olup, direncin kırılması ve bu seviye üzerinde kalıcılık sağlanmasına bağlı olarak yukarı yönlü hareketler ivme kazanabilir. Bu durumda sırasıyla ve seviyeleri direnç olarak takip edilebilir. BİST-30 Yakın Vade Nisan vadeli endeks kontratı dün ve seviyeleri arasında dalgalanarak günü seviyesinden kapattı. Dalgalı bir seyrin görüldüğü endeks kontratında adet işlem oldu. Açık pozisyon sayısı artarak olarak gerçekleşti. Teknik olarak kısa vadede ilk kuvvetli destek ilk kuvvetli direnç seviyesinde bulunmaktadır. Günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması altında hareket eden kontratta, aşağı yönlü hareketlerde ; ve seviyeleri destek olarak önem arz etmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde ise direnç olarak ; ve seviyeleri izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması üzerinde yukarı yönlü hareket etmektedir. Sıfır seviyesi altında negatif bölgede bulanan MACD triggeri etrafında dalgalanmaktadır. Beste Naz Köksal - Onurcan Bal

3 Dolar /TL Dolar/TL gün içinde ve arasında dalgalanarak günü seviyesinden kapattı. Dün kurda volatil hareketler görüldü. Bu sabah günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde hareket eden kur seviyelerinden işlem görüyor. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek ve en kuvvetli direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Gün içinde aşağı yönlü hareketlerde destek olarak seviyeleri takip edilebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise seviyeleri direnç olarak izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması üzerinde yukarı yönlü bir seyir izlemektedir. MACD pozitif bölgede ve triggeri üzerinde yukarı yönlü hareket etmektedir. Kısa vadeli hareketli ortalamaların yukarı yönlü bir seyir izledikleri görülmektedir. Bugün ABD tarafında işsizlik haklarından yararlanma başvuruları takip edilecek. Euro/Dolar Günü seviyesinden kapatan parite gün içinde en düşük seviyesini görürken, en yüksek seviyesini test etti. Dün yukarı yönlü volatil hareketlerin görüldüğü parite bu sabah günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde seviyelerinden işlem görüyor. Teknik olarak kısa vadede destek direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Gün içinde aşağı yönlü hareketlerde ve seviyeleri destek olarak önemini korurken yukarı yönlü hareketlerde ve devamında seviyeleri direnç olarak takip edilebilecek seviyeler olarak görünmektedir. Saatlik grafikte CCI kendi ortalaması üzerinde ve yukarı yönlü seyrini sürdürmektedir. RSI kendi ortalaması altında aşağı yönlü bir seyir izlemektedir. Kısa vadeli hareketli ortalamaların yatay yönlü bir seyir izledikleri görülmektedir. Bugün Euro bölgesinde faiz oranı kararı takip edilecek. Altın (Ons) Ons altın bu sabah 1330$ ın hemen gerisinde işlem görüyor. Dünya ticaret savaşlarındaki gelişmeleri izlerken, altın da 1320$ üzerinde fiyatlanıyor. AB Komisyonu tedbir alınacak ABD ürünlerine yönelik hazırlık yaptığını söyledi. Bu listede çelik, sanayi ve tarım ürünleri olması bekleniyor. Trump ise bu duruma tehditle yanıt verdi. Bugün ECB nin faiz kararı açıklanacak. Altın, ECB den gelecek mesajları takip ediyor. Diğer yandan Kore yarımadasında temasların yoğunlaşmasına bağlı tansiyonun düşmesiyle güvenli liman talebi azaldı. Altına olan talep azalsa da fiyatın 1330$ da olduğunu fakat temelinin zayıfladığını görüyoruz. Teknik olarak da 1320$ desteği üzerinde 1236$ seviyesine tepkiler gelebilir ancak kırılamadığı takdirde satış düşünülebilir. Yeni haber akışı sağlanmadıkça altında direnç dönüşleri görebiliriz. Ali Erkan Tanacıoğlu - Beste Naz Köksal

4 BİM BİRLEŞİK MAĞAZALAR / BIMAS :43:25 Şirket 4Ç17 de 324 mn TL FAVÖK (konsensüs: 321 mn TL) ve 222 mn TL net kar (konsensüs: 215 mn TL) açıklamıştır. PEKER GAYRİMENKUL / PEKGY :29:56 Şirket 4Ç17 de -21 mn TL FAVÖK ve 8 milyon TL net zarar, 25 Nisan 31 Aralık 2017 döneminde -17 mn TL FAVÖK ve 49 mn TL net kar açıklamıştır. ALKİM ALKALİ KİMYA / ALKIM :51:50 - Şirket 1 TL nominal değerli pay için nakit brüt 1.15 TL (temettü verimi %5.0) kar payı ödenmesine karar vermiştir. Ödeme tarihi: BORUSAN / BRSAN :46:02 - Şirket 1 TL nominal değerli pay için nakit brüt TL (temettü verimi %4.7) kar payı ödenmesine karar vermiştir. Ödeme tarihi: ERBOSAN / ERBOS :37:42 - Şirket 1 TL nominal değerli pay için nakit brüt 3.10 TL (temettü verimi %3.8) kar payı ödenmesine karar vermiştir. LOKMAN HEKİM / LKMNH :36:43 - Şirket 1 TL nominal değerli pay için nakit brüt 0,10 TL (temettü verimi %1.6) kar payı ödenmesine karar vermiştir. Ödeme tarihi: SABANCI HOLDİNG / SAHOL :12:13 Şirket Enerjisa Üretim Santralleri nin mevcut sermayesinin TL nakit arttırılarak ,88 TL'den ,88 TL'ye çıkarılması nedeniyle sermaye artışına iştirak edilerek TL tutarında rüçhan hakkının ödenmesine karar vermiştir. BİM BİRLEŞİK MAĞAZALAR / BIMAS :53:28 - Şirket konsolide finansal tablolarında arsa ve binalar sınıfına dahil olan maddi duran varlıklar, tarihi itibariyle duran varlıkların çoğunluğunu teşkil eden gayrimenkuller için yeniden değerleme yaptırılmıştır. Arsa-bina sınıfında yer alan duran varlıkların toplamında TL değer artışı oluşmuş olup, değer artışı sonucunda tarihli finansal tablolardaki arsa ve bina grubundaki duran varlıkların net değeri TL'ye ulaşmıştır. LOKMAN HEKİM / LKMNH :40:24 Şirket mevcut geri alım programının sona erecek olması nedeniyle yeni geri alım programı oluşturmuştur. Bu kapsamda, TL ödenmiş sermaye %10'u olan TL nominal değerli adet payın geri alımını yapılabilir. Payların geri alımında alt fiyat limiti 0,00 TL, üst fiyat limiti ise 15,00 TL dir. %10 azami alınacak pay oranı %6,74 alınan pay oranı sonrası %3,26 oranında kalan bakiye için ayrılan azami fon tutarı TL dir. YENİ GİMAT GAYRİMENKUL / YGGYO :25:57 Şirket, Borsa'da şirket paylarında sağlıklı fiyat oluşumuna katkıda bulunulması amacıyla, nominal bedeli TL tutarına kadar kendi paylarının geri alımının gerçekleştirilmesine ve geri alım için ayrılacak fonun en fazla TL olarak belirlenmesine karar vermiştir. BATISÖKE SÖKE ÇİMENTO / BSOKE :23:57 - Şirket, Türkiye İhracat Kredi Bankası ndan 240 gün vadeli 4,5 Milyon EURO tutarında reeskont kredisi kullanmıştır. KARSUSAN / KRSAN, ETILR :55:14 Şirket ve Etiler Gıda, Altınyağ ın bedelli sermaye artırımına iştirak etmeye karar vermiştir. ATLANTİS YATIRIM HOLDİNG / ATSYH :39:11 Şirketin, tahsisli sermaye artırımı talebi çerçevesinde Sermaye Piyasası Kurulu'na yapılan başvuru belgeleri tamamlanmış olup kurul kararı beklenmektedir. BORSA İSTANBUL / OZGYO :34:34 - Borsa Pay Piyasası Kollektif Yatırım Ürünleri ve Yapılandırılmış Ürünler Pazarında yer alan Özderici Gayrimenkul (OZGYO.E) paylarının işlem sırası 07 Mart 2018 tarihinden itibaren 3 işlem günü boyunca geçici olarak işleme kapatılmıştır. Kamuyu Aydınlatma Platformu na saat 08:41 e kadar gelen haberleri kapsamaktadır. Şirket haberleri Araştırma Birimi tarafından derlenmektedir.

5 05-09 Mart 2018 Haftalık Piyasa Takvimi Tarih Saat Ülke Veri Önem Dönem Beklenti Önceki Pazartesi Salı Çarşamba Perşembe Cuma 04:45 Çin Caixin Hizmet PMI Şubat :00 Türkiye TÜFE (Aylık/Yıllık) Şubat 0.5% / 10.0% 1.02% / 10.35% 10:00 Türkiye ÜFE (Aylık/Yıllık) Şubat 0.5% / 11.1% 1.0% / 12.14% 11:55 Almanya Hizmet PMI Şubat :00 Euro Bölgesi Hizmet PMI Şubat :30 Birleşik Krallık Hizmet PMI Şubat :00 Euro Bölgesi Perakende Satışlar (Aylık/Yıllık) Ocak 0.3% / 2.1% -1.1% / 1.9% 17:45 ABD Hizmet PMI Şubat :00 ABD ISM İmalat Dışı PMI Şubat Türkiye HURGZ ve NTHOL 2017/4Ç Finansal Sonuçları 2017/4Ç 15:30 ABD Fed Üyesi Dudley'ın Konuşması 18:00 ABD Fabrika Siparişleri (Aylık) Ocak -0.4% 1.7% 18:00 ABD IBD/TIPP Ekonomik İyimserlik Anketi Mart Türkiye PGSUS ve THYAO 2017/4Ç Finansal Sonuçları 2017/4Ç 13:00 Euro Bölgesi GSYH (Çekirdek/Yıllık) 4.Çeyrek 0.6% / 2.7% 0.6% / 2.7% 14:00 Türkiye Bir Hafta Vadeli Repo Faiz Oranı Mart 8.0% 8.0% 14:00 Türkiye Gecelik Borçlanma Faizi Mart 7.25% 7.25% 14:00 Türkiye Gecelik Faiz Oranları Mart 9.25% 9.25% 14:00 Türkiye Geç Likidite Penceresi Mart 12.75% 12.75% 16:15 ABD ADP Tarım Dışı İstihdam Değişikliği Şubat 194 bin kişi 234 bin kişi 16:30 ABD Birim İstihdam Maliyeti 4.Çeyrek 2.1% 2.0% 16:30 ABD Ticaret Dengesi Ocak mlr $ mlr $ Türkiye MGROS ve BIMAS 2017/4Ç Finansal Sonuçları 2017/4Ç 02:50 Japonya GSYH (Çeyreklik/Yıllık) 4.Çeyrek 0.2% / 0.9% 0.1% / 0.5% 06:00 Çin İhracat (Yıllık) Şubat 13.9% 11.1% 06:00 Çin İthalat (Yıllık) Şubat 9.7% 36.9% 06:00 Çin Ticaret Dengesi Şubat mlr $ mlr $ 10:00 Almanya Fabrika Siparişleri (Aylık) Ocak -1.6% 3.8% 15:45 Euro Bölgesi ECB Faiz Oranı Kararı Mart 0.0% 0.0% 16:30 Euro Bölgesi ECB Başkanı Draghi Konuşması 16:30 ABD Haftalık İşsizlik Başvuruları 24.Şub 216 bin 210 bin Türkiye VESTL, ENKAI, ULKER, NETAS 2017/4Ç Finansal Sonuçları 2017/4Ç 04:30 Çin TÜFE (Aylık/Yıllık) Şubat 0.8% / 2.4% 0.6% / 1.5% 04:30 Çin ÜFE (Yıllık) Şubat 3.8% 4.3% 06:00 Japonya BOJ Para Politikası Toplantısı Mart -0.1% -0.1% 10:00 Almanya Sanayi Üretimi (Aylık) Ocak 0.6% -0.6% 10:00 Almanya Ticaret Dengesi Ocak 21.1 mlr 21.4 mlr 12:30 Birleşik Krallık Sanayi Üretimi (Aylık/Yıllık) Ocak 1.6% / 1.9% -1.3% / 2.6% 16:30 ABD Ortalama Saatlik Kazançlar (Aylık) Şubat 0.3% 0.3% 16:30 ABD Tarım Dışı İstihdam Şubat 204 bin kişi 200 bin kişi 16:30 ABD İşsizlik Oranı Şubat 4.0% 4.1% 18:00 ABD Toptan Stoklar Ocak 0.6% 0.7% Türkiye SNGYO, DEVA, ALARK, ANELE 2017/4Ç Finansal Sonuçları 2017/4Ç Takvim açıklanacak tüm verileri kapsamamaktadır. Tahminler Bloomberg. Tradingeconomics.com. Investing.com. Econoday.com kaynaklarından alınmıştır.

6 Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. - E-Posta : gyd@gedik.com Adres : Necatibey Cad. Alipaşa Değirmen Sok. No: Tophane/Karaköy/İSTANBUL Tel : (212) Üzeyir DOĞAN Yatırım Danışmanlığı Müdürü uzeyirdogan@gedik.com Beste Naz KÖKSAL Yatırım Danışmanlığı Müdür Yrd. bestenaz.koksal@gedik.com Ali Erkan TANACIOĞLU Yatırım Danışmanı atanacioglu@gedik.com Onurcan BAL Yatırım Danışmanlığı Uzman Yardımcısı obal@gedik.com Elif KAYA Yatırım Danışmanlığı Uzman Yardımcısı ekaya@gedik.com YASAL UYARI Burada yer alan bilgiler Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından genel bilgilendirme amacı ile hazırlanmıştır. Yatırım Danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak Yatırım Danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Herhangi bir yatırım aracının alım-satım önerisi ya da getiri vaadi olarak yorumlanmamalıdır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan fiyatlar, veriler ve bilgilerin tam ve doğru olduğu garanti edilemez; içerik, haber verilmeksizin değiştirilebilir. Tüm veriler, Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan alınmıştır. Bu kaynakların kullanılması nedeni ile ortaya çıkabilecek hatalardan Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu değildir.

7 Genel Müdürlük Cumhuriyet Mah. E-5 Yanyol No: Yakacık/Kartal/İSTANBUL Tel: (216) pbx Faks: (216) Bakırköy Cevizlik Mah. Muhasebeci Sok. Neşe Han No: 1 Kat:3 Bakırköy/İSTANBUL Tel:(212) Faks: (212) Bahçeşehir Şubesi Tahtakale Mah. Ispartakule Fırat 1 Cad. 143 Sk. No : 4/2 Bahçecity Ticaret Merkezi A Blok 1. Kat 21 Nolu Ofis Avcılar/ İstanbul Tel: (212) Faks: (212) Batı Ataşehir Barbaros Mah. Ihlamur Bulvarı Sarkaç Sok. Ağaoğlu My Prestige No:1 D: Ataşehir/İSTANBUL Tel:( (216) Faks: (216) Bodrum Şubesi Cevat Şakir Mah. Sadi Irmak Caddesi No : 10 / C-2 Bodrum / Muğla Tel: (252) (252) Etiler Aytar Cad. Metro İşhanı No: 10, D: 6, K: 2 Levent /Beşiktaş/İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Kapalıçarşı Kürkçüler Sk. No: 25 Eminönü/Kapalıçarşı/İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Şişli Esentepe Mah. Büyükdere Cad. Levent Loft Residence A BLOK No: 201 K: 6 D: 106 Şişli/İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Ümraniye Atatürk Mah. Alemdağ Cad. No: 122/1 Ümraniye/İSTANBUL Tel: (216) Faks: (216) Fenerbahçe Şubesi Hacı Mehmet Sok. 24 E Dalyan Konut Sitesi D: Fenerbahçe/Kadıköy/İSTANBUL Tel: (216) (pbx) Faks: (216) Tophane Necatibey Cad. Alipaşa Degirmen Sok. No: Tophane/Karaköy/ İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Maltepe Bağlarbaşı Mah. Bağdat Caddesi. Gedik İş Merkezi A Blok No: 414 Kat: 2 Daire: 22 İSTANBUL Tel: (216) Faks: (216) Gedik Private Bağdat Caddesi Bağdat Cad. Esen Apt. No: 351/5 Şaşkınbakkal/İSTANBUL Tel: (216) Faks: (216) Levent Loft Şubesi Esentepe Mah. Büyükdere Cad. Levent Loft Residence No:201 D: 18 ve 116 Şişli/İSTANBUL Tel: 0212) Fax: (0212) Fethiye Şubesi Babataşı Mah Sok. No.2 Fethiye / Muğla Tel: (0252) Fax: (0252) Kuşadası Türkmen Mah. Hülya Koçyiğit Bulvarı Tümen Sokak Yalı Evleri A Blok Daire No:6 Kuşadası/AYDIN Tel: (256) Faks: (256) Adana Çınarlı Mah. Ziyapaşa Bulvarı No: 78 Günep Ziyapaşa İş Merkezi Kat :5 No :504 Seyhan/ADANA Tel: (322) Faks: (322) Kızılay Sümer Birinci Sok. No: 13/3 Demirtepe/ANKARA Tel: (312) Faks: (312) Çankaya Simon Bolivar Cad. No: 8/6 Çankaya/ANKARA Tel: (312) Faks: (312) Antalya Tahıl Pazarı Mah.404 Sok. Hafız Ahmet Bedesteni No: 5/29-30 ANTALYA Tel: (242) (pbx) Faks: (242) Antalya Muratpaşa Şubesi Yenigün Mah. Mevlana Cad. No: 54 Özpınarlar Midtown Plaza 2 A Blok Kat:4 Ofis:23 Muratpaşa / ANTALYA Tel: (242) (pbx) Faks: (242) Bursa Fethiye Mah. Sanayi Cad., Corner Plus İş Merkezi No:263 Kat:2 D:22/26 Nilüfer/BURSA Tel: (224) Faks: (224) Bursa Nilüfer Odunluk Mah. Liman Cad. No:7 Nilüfer / BURSA Tel: (224) Faks: (224) Düzce Cedidiye Mah. Hafız Hasan Efendi Cad. No: 17/1 Merkez/DÜZCE Tel: (380) Faks: (380) Denizli Saraylar Mah. İkinci Ticari Yol Sok. No: 32 Kat: 4 DENİZLİ Tel: (258) Faks: (258) Edirne Sabuni Mah. Banka Aralığı Sok. Kardeşler İş Merkezi No:10/19 Merkez/EDİRNE Tel: (284) Faks: (284) Elazığ Yeni Mah. Gazi Cd. No: 28/3 ELAZIĞ Tel: (424) / Faks: (424) Eskişehir Sakarya Cad. Köprübaşı Şen Sok. Onur İşhanı No: 1 Kat: 4 ESKİŞEHİR Tel: (222) Faks: (222) Çorum Yavruturna Mah. 1. Maliye Sok. No: 1 Kat: 4 D: 22 Çorum Gebze Hacı Halil Mah. Hükümet Cad. No: 95 Gebze/KOCAELİ Tel: (262) Faks: (262) İzmir Cumhuriyet Bulvarı No:131 Cevher Apt. Kat: 2 D: 3/4 Alsancak/İZMİR Tel: (232) Faks: (232) Konya Beyazıt Mahallesi, Hüsnü Aşk Sok. Bezirci İş Merkezi Kat:4 D:403 Selçuklu / KONYA Tel: (332) Faks: (332) Malatya Büyük Hüseyin Bey Mah. Atatürk Cad. Anadolu İş Merkezi K: 3 No: 23 D: Battalgazi / MALATYA Tel: (422) Faks: (422) Manisa Anafartalar Mah. Mustafa Kemal Paşa Cad. Kamil Menteş Apt. No: 34/1 MANİSA Tel: (236) Faks: (236) Mersin Mahmudiye Mah. Atatürk Cad. Adil Kanun İş Hanı Kat: 2 Akdeniz / MERSİN Tel: (324) Faks: (324) / Nazilli Şubesi Altıntaş Mah. İstasyon Bulvarı No:19 Kat:4 Daire:12 Nazilli / AYDIN Tel: (0256) Faks: (0256) Samsun Kale Mah. Kaptanağa Sok. No: 18/41 Mecit Turan İş Merkezi İlkadım- Samsun Tel: (0362) Faks: (0362) Uşak İsmetpaşa Cad. No: 63 K: 2 Mavi Plaza UŞAK Tel: (276) Faks: (276) Trabzon Kemerkaya Mah. K.Maraş Cad. Ticaret Mektep Sk. Ustaömeroğlu İş Merkezi No: 9/9 Ortahisar/TRABZON Tel:(0462) Fax:(0462) Şubelerimiz