Bireysel Emeklilik Fon Bülteni...

Transkript

1 Ağustos 2014 Grup Fonları Bireysel Emeklilik Fon Bülteni... Geleceğinizi Beraber Şekillendirelim Değerli Katılımcımız, Bireysel Emeklilik Sistemi uzun vadeli bir yatırım anlayıģına dayalı, Ģeffaf ve güvenli, Devlet Katkısı ile teģvik edilen, Sosyal Güvenlik Sistemini tamamlayıcı bir emeklilik sistemidir. Bireysel Emeklilik Planınızın getirisi sistemde kaldığınız süreye, fonların içeriğine göre piyasa koģullarında değerlenen performanslarına bağlı olarak değiģkenlik gösterir. Bu bülten ile, yatırım risk tercihinize göre belirlediğiniz fonlarınızın performansları hakkında heray bilgi alabilirsiniz. Ayrıca piyasa geliģmelerini, ekonomik göstergeleri, sözleģmenizi oluģturan fonların içeriğini ve fiyat geliģimini takip edebilirsiniz. %25 lik Devlet Katkısı avantajından maksimum düzeyde yararlanarak, emekliliğinizde daha iyi standartlarda gelir sağlayabilmeniz için mevcut gelirinize, yaģınıza ve yaģam standartlarınıza göre katkı paylarınınızı arttırmanızı ve sisteme düzenli ödeme yapmanızı tavsiye ederiz. Saygılarımızla, Groupama Emeklilik Groupama Emeklilik fonlarımız profesyonel yönetim hizmeti ile AK Portföy tarafından değerlendirilmektedir. PĠYASADAKĠ GELĠġMELER Borsa: Borsa da, Mart sonrası yaģanan yükseliģte faiz indirimleri ve beklentilerden güçlü gelen büyüme verileri kritik rol oynamıģtı. Ancak son dönemde TL de yaģanan sert değer kaybı, faizlerde yükseliģin yanı sıra ve büyümeye iliģkin verilerde bozulma izlenmesi Borsa da düzeltmenin sürebileceğine iģaret ediyor. Son enflasyon verileri de dikkate alındığında özellikle bankalarda tepki alımları sınırlı kalabilir. BĠST100 ün kısa vadede desteğinin altına sarkması durumunda desteği öne çıkarken, olası yükseliģlerde ise kritik direnç yıl içi zirvesi ler... Faiz: FED in faiz artırımı endiģelerinin öne çekilmesi global faiz düzeylerini yukarı çekerken yurtiçi faizlerde 50 baz puana varan sert artıģlara neden oldu. Son açıklanan Temmuz enflasyonunda gerek manģet rakamın gerekse çekirdek enflasyonun beklentilerin üzerinde kalması TCMB nin adımlarının daha temkinli olmasına neden olabilecek nitelikte. Son iki ayın zirvesine sıçrayan gösterge faizde kritik direnç seviyesi %9 da bulunuyor. Olası düģüģlerde ise faizin %8,50 ler belirleyici olacaktır. Döviz: TL nin geçen haftalardaki görece güçlü seyrini koruyamadığı görülüyor. Sepet kur, yeniden 2,50 ye yükselirken, USD/TL 2,15 leri test etmesinin ardından 2,13 de bulunuyor. Son gelen dıģ ticaret açığı verileri paralelinde Irak ta yaģanan krizin makro görünüm üzerinde etkili olmaya baģladığı algısı öne çıkıyor dan beri en düģük rakam olan Temmuz PMI da dikkate alındığında büyüme ve dıģ açığa iliģkin verilerin TL de olası toparlanmayı sınırlayabileceği söylenebilir. Öte yandan enflasyonun yüksek seyrediyor olmasıyla USD/TL de kısa vadede 2,09-2,16 bant hareketi mümkün görünüyor. Altın: ABD de görülen toparlanma doları güçlendirirken, altın gibi alternatif varlıklarda baskı yarattı. Altın ons fiyatı 1,290$ seviyesinde bulunuyor. Öte yandan, TL nin dolara karģı değer kaybetmesiyle gram fiyatı %1 yükseliģle 89 TL seviyesine gelmiģ durumda. Mevcut koģullarda, güçlü ABD verilerine rağmen Fed in, para politikasını normalleģtirme sürecinde aceleci olmayan tarzı, altında kırılganlığı sınırlayan önemli bir faktör. Altın ons değerinde $ bandının bir süre daha etkili olması beklenebilir. YATIRIM ARACI PİYASA VERİLERİ BİST 100 %4.67 %11.22 %32.81 %21.17 %11.96 BİST 30 %4.91 %11.94 %35.63 %22.98 %14.11 KYD Altın Kapanış -%1.59 %0.52 -%3.16 %8.15 %7.21 KYD Gecelik Brüt %0.68 %2.26 %4.88 %5.52 %8.39 KYD Tüm %0.46 %4.06 %10.11 %10.15 %11.59 ENFLASYON TÜFE %0.45 %1.16 %6.18 %6.18 %9.32 YİÜFE %0.73 %0.26 %5.89 %5.89 %9.46 DÖVİZ ABD Doları %0.50 %0.85 -%6.01 %0.14 %10.48 Euro -%1.45 -%2.37 -%7.05 -%2.67 %11.53

2 FON TANITIMI Minimum Risk BEL BGK GRK GRS BGE BKB GRA BBH Maximum Risk BEL FON AMACI VE STRATEJĠSĠ VARLIK DAĞILIMI NET GETĠRĠLER % LĠKĠT ESNEK - BEL Fon Büyüklüğü: 152,434,015 TL Yönetim Ücreti: 1.06% Fon Fiyatı: Devamlı olarak portföyünde vadesine en fazla 184 gün kalmış likiditesi yüksek para ve sermaye piyasası araçları yer alan ve portföyün ağırlıklı ortalama vadesi en fazla 45 gün olan fondur. Piyasa ları 0.0% 16.7% Ters Repo 44.9% 4.8% 33.6% %8.3 %4.6 %5.3 %2.1 %0.7 BGK GRK GRS Geniş kapsamda kabul edilen hedef orta-uzun vadeli hazine bonosu ve devlet tahvili getirilerinden maksimum ölçüde yararlanılması, tasarrufların enflasyonun aşındırıcı etkisinden korunmasıdır. Fon, bireysel emeklilik sistemindeki katılımcıların devlet katkı tutarlarının değerlendirilmesi amacı ile kurulmuştur. Fon, Hazine Müsteşarlığı tarafından ihraç edilen TL cinsinden borçlanma senetleri, gelir ortaklığı senetleri ile kira sertifikalarına fon portföyünün en az %75'i oranında yatırım yapar. Fon portföyü, kamu ve özel sektör borçlanma araçlarından ve/veya ortaklık paylarından oluşturularak hem sermaye kazancı hem de temettü ve faiz geliri elde edilmesi hedeflenmektedir. Fonun temel yönetim stratejisi, riski dağıtmak amacıyla dengeli ve orta risk düzeyinde bir portföy dağılımı oluşturmaktır. GRUPLARA YÖNELĠK GELĠR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI - BGK Fon Büyüklüğü: 5,711,039 TL Yönetim Ücreti: 1.00% Fon Fiyatı: % 0.5% 0.2% Ters Repo 4.4% Piyasa ları 0.3% Piyasal arı 1.5% 9.9% 79.4% 2.5% KATKI - GRK 84.4% 4.9% STANDART - GRS 11.9% 80.5% 5.8% %0.5 %0.7 %4.4 %11.1 %10.8 %12.0 %0.7 %3.6 Fon Büyüklüğü: 38,464,925 TL Yönetim Ücreti: 0.35% Fon Fiyatı: Fon Büyüklüğü: 4,225,075 TL Yönetim Ücreti: 1.90% Fon Fiyatı: %4.0 %9.0 %9.3 %11.2 %11.1 %10.7 %10.6

3 FON TANITIMI BGE FON AMACI VE STRATEJĠSĠ VARLIK DAĞILIMI NET GETĠRĠLER % Fon, orta ve uzun vade perspektifiyle, orta yüksek risk düzeyinde, yüksek reel getiri performansı hedefiyle hareket eder. Hedeflenen yüksek reel getiri hedefine ulaşmak için çeşitli yatırım araçlarından aktif şekilde faydalanılmaktadır. GRUPLARA YÖNELĠK ESNEK - BGE Fon Büyüklüğü: 1,147,281 TL Yönetim Ücreti: 1.00% Fon Fiyatı: % Piyasal arı 5.5% 67.4% Ters Repo 0.0% 25.3% %1.4 %4.3 %13.7 %10.7 %8.6 BKB Fonun yönetim stratejisindeki temel amaç bir yandan Türk Hazine sinin yurtdışında ihraç ettiği ve çoğunlukla Eurobond olarak bilinen kamu dış borçlanma araçlarının yüksek getirilerinden faydalanırken diğer yandan da döviz kurlarında Türk Lirası aleyhine gelişebilecek olumsuzluklara karşı koruma sağlamaktır. GRUPLARA YÖNELĠK GELĠR AMAÇLI KAMU DIġ BORÇLANMA ARAÇLARI - BKB Fon Büyüklüğü: 1,066,519 TL Yönetim Ücreti: 1.00% Fon Fiyatı: % Piyasa ları 4.5% Eurobond % %0.4 %2.3 %1.8 %7.5 %18.8 GRA BBH Fon, altın fiyatlarında oluşacak değişimleri yatırımcısına yüksek oranda yansıtmayı amaçlamaktadır. Ağırlıklı olarak altın ve altına dayalı sermaye piyasası araçlarından oluşan bir portföy dağılımı ile hedefine ulaşmaya çalışır. Fon, ortaklık payı piyasasının iyi bir göstergesi olan BIST 100 Endeksi getirisine paralel performansı hedeflerken ağırlıklı olarak sermaye kazancı elde edilmesini amaçlar. Orta uzun vadeli dönemde ülkenin büyüme potansiyeline paralel pay piyasasındaki reel getirinin fon reel getirisine dönüşmesine yönelik yatırım yapar. ALTIN - GRA Fon Büyüklüğü: 13,704,715 TL Yönetim Ücreti: 1.90% Fon Fiyatı: Piyasal arı 2.2% Altın 97.8% GRUPLARA YÖNELĠK BÜYÜME AMAÇLI HĠSSE SENEDĠ - BBH Ters Piyasa Repo ları 3.9% 1.9% 94.2% -%1.2 Bu bültendeki bilgiler güvenirliğine inanılan kaynaklardan derlenmiş olup, üçünçü şahıslar tarafından hiçbir şekilde yatırımlarına garanti beyanı olarak algılanamaz. Hesaplama yöntemlerinden kaynaklanan farklılıklardan, bültende ve bilgilerin elde edildiği kaynaklardaki hata ve eksiklilerden kurumumuz sorumlu değildir. Bu bilgiler ışıgında üçünçü şahıslara alış veya satış yapmaları yolunda herhangi bir teklifte bulunulmamaktadır. Bu bilgiler ışığında yapılacak ileriye dönük yatırımların Akbank TAŞ, Ak Yatırım Menkul Kıymetler AŞ ve Ak Portföy Yönetimi AŞ sorumlu tutulamaz. %0.5 Fon Büyüklüğü: 1,292,516 TL Yönetim Ücreti: 1.00% Fon Fiyatı: %3.9 %9.7 -%3.0 %29.9 %6.5 %20.2 %4.1 %12.1

4 FONLARIMIZIN PERFORMANSI Fonlarım Ne Kadar Değerlendi? Her fon içeriği SPK tarafından onaylanmıģ olup, belirli yüzdelerde hisse senedi, altın, döviz, vs. oluģturmaktadır. AĢağıdaki grafiklerde turuncu olan Groupama fonlarının performansı gösterilmektedir. YeĢil olan fonların karģılaģtırma ölçütü performansıdır. LĠKĠT ESNEK BEL GRUPLARA YÖNELĠK GELĠR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI - BGK BEL BGK %0 %2 %4 %6 %8 %10 %0 %5 %10 %15 KarĢılaĢtırma ölçütü: %20 KYD 91 Günlük DĠBS Endeksi + %10 KYD OST Endeksi (Sabit) + %65 KYD ON Brüt Endeksi + %5 KYD 1 Aylık Gösterge TL Mevduat Endeksi KarĢılaĢtırma ölçütü: %87 KYD Tüm DĠBS Endeksi + %1 KYD OST Endeksi (DeğiĢken) + %1 KYD OST Endeksi (Sabit) + %10 KYD ON Brüt Endeksi + %1 KYD 1 Aylık Gösterge TL Mevduat Endeksi KATKI - GRK STANDART - GRS GRK GRS %0 %5 %10 %15 %0 %5 %10 %15 KarĢılaĢtırma ölçütü: %5 BIST Ulusal 100 Endeksi + %92 KYD Tüm DĠBS Endeksi + %1 KYD OST Endeksi (Sabit) + %1 KYD ON Brüt Endeksi + %1 KYD 1 Aylık Gösterge TL Mevduat Endeksi KarĢılaĢtırma ölçütü: %10 BIST Ulusal 100 Endeksi + %78 KYD Tüm DĠBS Endeksi + %1 KYD OST Endeksi (DeğiĢken) + %4 KYD OST Endeksi (Sabit) + %2 KYD ON Brüt Endeksi + %5 KYD 1 Aylık Gösterge TL Mevduat Endeksi KYD Endeksleri: Türkiye Kurumsal Yatırımcı Yöneticileri Derneği tarafından hesaplanan ve açıklanan endeksler. BİST Endeksleri: Borsa İstanbul tarafından hesaplanan ve açıklanan hisse senedi endeksleri. YIUFE: Yurt İçi Üretici Fiyatları Endeksi. TUFE: Tüketici Fiyatları Endeksi. OST: Sektör i. DIBS: Devlet İçi Borçlanma Senetleri

5 FONLARIMIZIN PERFORMANSI Fonlarım Ne Kadar Değerlendi? Her fon içeriği SPK tarafından onaylanmıģ olup, belirli yüzdelerde hisse senedi, altın, döviz, vs. oluģturmaktadır. AĢağıdaki grafiklerde turuncu olan Groupama fonlarının performansı gösterilmektedir. YeĢil olan fonların karģılaģtırma ölçütü performansıdır. GRUPLARA YÖNELĠK ESNEK - BEE GRUPLARA YÖNELĠK GELĠR AMAÇLI KAMU DIġ BORÇLANMA ARAÇLARI - BKB BEE BKB %0 %5 %10 %15 %20 KarĢılaĢtırma ölçütü: %25 BIST Ulusal 30 Endeksi + %60 KYD Tüm DĠBS Endeksi + %1 KYD OST Endeksi (DeğiĢken) + %3 KYD OST Endeksi (Sabit) + %10 KYD ON Brüt Endeksi + %1 KYD 1 Aylık Gösterge TL Mevduat Endeksi %0 %10 %20 %30 KarĢılaĢtırma ölçütü: %6 KYD 182 Günlük DĠBS Endeksi + %1 KYD OST Endeksi (DeğiĢken) + %1 KYD OST Endeksi (Sabit) + %45 KYD Euro Bazlı Eurobond Endeksi (TL) + %45 KYD Dolar Bazlı Eurobond Endeksi (TL) + %1 KYD ON Brüt Endeksi + %1 KYD 1 Aylık Gösterge TL Mevduat Endeksi ALTIN - GRA GRUPLARA YÖNELĠK BÜYÜME AMAÇLI HĠSSE SENEDĠ - BBH GRA BBH -%5 %0 %5 %10 %0 %10 %20 %30 %40 KarĢılaĢtırma ölçütü: %5 KYD ON Brüt Endeksi + %95 KYD Altın Fiyat Endeksi KapanıĢ KarĢılaĢtırma ölçütü: %90 BIST Ulusal 100 Endeksi + %1 KYD 182 Günlük DĠBS Endeksi + %9 KYD ON Brüt Endeksi KYD Endeksleri: Türkiye Kurumsal Yatırımcı Yöneticileri Derneği tarafından hesaplanan ve açıklanan endeksler. BİST Endeksleri: Borsa İstanbul tarafından hesaplanan ve açıklanan hisse senedi endeksleri. YIUFE: Yurt İçi Üretici Fiyatları Endeksi. TUFE: Tüketici Fiyatları Endeksi. OST: Sektör i. DIBS: Devlet İçi Borçlanma Senetleri.

6 ĠLETĠġĠM Detaylı bilgiye nasıl ulaģırım? Groupama Emeklilik Internet ġubesi Groupama Emeklilik Çağrı Merkezi ġimdi hepsi internet Ģubemizde... Emeklilik sözleģmesi detayları Ödeme bilgileri Fon bilgileri Yatırım performans analizi Fon değiģikliği talebi Tahsilat makbuzu