23 Mayıs 2017 Günlük FX & Emtia Strateji Notu USD/TRY: Yaklaşık olarak bir aydır ağırlıklı olarak 3,52 3,62 bandında dalgalanan USD/TL de son işlemlerde 3,57 üzerine yönelim görüyoruz. TCMB Ağırlıklı Ortalama Fonlama Maliyeti %12 ye yakın seviyelerde gerçekleşerek TL ye destek vermeyi sürüdürüken Dolar ın küresel para piyasalarında bu sabah bir miktar destek bulması kuru yukarı çekiyor. Günlük bazda, öğleden sonra içeride açıklanacak kapasite kullanımı ve reel kesim güven endeksi takip edilecek ancak bu verilerin USD/TL ye etki düzeyi sınırlı kalabilir. Yurtdışında ise, günün ajandası sakin, ancak yarın açıklanacak Fed tutanakları ile Perşembe günü gerçekleşecek Türkiye AB görüşmeleri ile NATO ve OPEC toplantıları hareketli bir ajandaya işaret ediyor. Kurda haftanın devamında artan bir volatilite görebiliriz. Hafta genelinde 100 günlük basit hareketli ortalamanın geçtiği 3,66 seviyesi ana direnç, 3,50-3,52 bandı ise ana destek alanı olarak takip edilebilir. EUR/USD: Son dönemde, Almanya nın yüksek dış ticaret fazlası vermesi nedeniyle eleştirilen Başbakan Merkel, ECB politikaları nedeniyle EUR nun çok zayıf kalmasını ve düşen petrol fiyatlarını bu durumun sebebi olarak gösterdi. Merkel in açıklamaları, son dönemde Euro Bölgesi nde iyileşen enflasyon ve büyüme görünümü ile ECB ye yönelik artan sıkı politikalara geçiş beklentilerini bir kez daha desteklerken EUR/USD nin de 1,1250 ye yönelmesine neden oluyor. Dün sabah, momentumun korunması ile 1,1250-1,1300 bandının test edilebileceğini paylaşmıştık. Kısa vadede 1,13 direnci takip edilebilir. Gevşemelerde ise 1,1120 desteği izlenmeli. Altın: Ons altın fiyatlarında yükseliş sürüyor. Momentum pozitif. Petrol: OPEC üyeleri ve Rusya Perşembe günü Viyana da bir araya gelerek arz kesintilerini yıl sonuna kadar uzatma konusunu görüşecekler. Petrol de yükseliş sürebilir. GOÜ para birimleri vs. USD (Son 1 Ay) Brezilya - Real -3.6% Şili - Peso -3.1% Kolombiya - Peso -1.9% Rusya - Ruble -0.7% G. Afrika - Rand -0.7% Hindistan - Rupee -0.3% Endonezya - Rupiah 0.2% Meksika - Peso 0.6% G. Kore - Won 1.0% Türkiye - Lira 2.2% Çek C. - Kron 6.6% Macaristan - Forint 6.7% Polonya - Zloty 6.8% -10% 0% 10%
Günlük FX & Emtia Strateji Notu Lira'nın diğer gelişen ülke para birimlerine göreceli performansı 5% 0% -5% -10% -15% -20% -25% -30% -35% 0.5% 1.3% 1.0% -0.3% -1.0% -0.7% -11.2% -20.9% -22.4% -24.2% -30.3% Günlük Haftalık 2 Haftalık Aylık 2 Aylık 3 Aylık 6 Aylık Yıllık 2 Yıllık 3 Yıllık 5 Yıllık Gelişen ülke para birimleri sepeti Brezilya, Şili, Çekya, Macaristan, Meksika, Polonya, G. Afrika, Endonezya, G. Kore, Kolombiya, Rusya ve Hindistan para birimleri üzerinden eşit ağırlıklı olarak hesaplanmıştır.
USD/TRY Teknik Analizi Kurda, grafikte de görüldüğü gibi kısa vadeli sıkışma bölgesi yukarı zorlanıyor. Orta vadeli görünümde yatay seyir sürebilir, ancak gün içi pozisyonlarda spot değer için 3,5750 3,5850 bölgesi hedeflenerek pozisyonlar denenebilir. Önemli Teknik Seviyeler Ana Direnç 3.5960 2. Ara Direnç 3.5840 1. Ara Direnç 3.5750 spot 3.5726 1. Ara Destek 3.5620 2. Ara Destek 3.5500 Ana Destek 3.5200 Teknik Görünüm Kısa Vade 1 Ay'a kadar Orta Vade 1-6 Ay Uzun Vade 6-12 Ay
EUR/USD Teknik Analizi Paritede yaşanan güçlü yükseliş ile 2016 Haziran ayından gelen direnç aşıldı ve orta vadeli görünümde uzun süredir paylaştığımız pozitif momentumun daha da güçlenebileceği bir teknik görünüm oluştu. Önümüzdeki haftalarda 1,15 seviyeleri hedef olarak gündeme gelebilir. Bununla beraber, günlük bazda paritede 1,1230 altında 1,1120 ye kadar gevşeme alanı oluşacağını belirtelim. Önemli Teknik Seviyeler Ana Direnç 1.1550 2. Ara Direnç 1.1300 1. Ara Direnç 1.1250 spot 1.1234 1. Ara Destek 1.1120 2. Ara Destek 1.0990 Ana Destek 1.0750 Teknik Görünüm Kısa Vade 1 Ay'a kadar Orta Vade 1-6 Ay Uzun Vade 6-12 Ay
Altın Teknik Analizi Ons altın yükseliş kanalında kalmaya devam ediyor. 1258 $/ons destek, 1265 $/ons direnç olarak izlenebilir. Önemli Teknik Seviyeler Ana Direnç 1300 2. Ara Direnç 1270 1. Ara Direnç 1265 spot 1263 1. Ara Destek 1258 2. Ara Destek 1252 Ana Destek 1245 Teknik Görünüm Kısa Vade 1 Ay'a kadar Orta Vade 1-6 Ay Uzun Vade 6-12 Ay
Petrol Teknik Analizi OPEC odaklı beklentiler bir süre daha petrol fiyatlarını destekleyecektir. Brent tipi ham petrol fiyatları için 55 57 dolar bölgesi kısa vadeli hedef olarak takip edilebilir. Ancka, bu sabah momentum kaybı görülüyor, bu nedenle 52,60 dolar desteği test edilebilir. Önemli Teknik Seviyeler Ana Direnç 56.70 2. Ara Direnç 55.50 1. Ara Direnç 54.00 spot 53.63 1. Ara Destek 52.60 2. Ara Destek 51.70 Ana Destek 50.00 Teknik Görünüm Kısa Vade 1 Ay'a kadar Orta Vade 1-6 Ay Uzun Vade 6-12 Ay
Ajanda
Künye Araştırma Banu KIVCI TOKALI Araştırma Direktörü BTokali@halkyatirim.com.tr +90 212 314 81 88 Serhan YENİGÜN Yönetmen SYenigun@halkyatirim.com.tr +90 212 314 87 29 Abdullah DEMİRER Uzman ADemirer@halkyatirim.com.tr +90 212 314 87 24 Hüseyin AKAR Uzman Yardımcısı HAkar@halkyatirim.com.tr +90 212 314 87 26 İlknur HAYIR TURHAN Yönetmen ITurhan@halkyatirim.com.tr +90 212 314 81 85 Furkan OKUMUŞ Uzman FOkumus@halkyatirim.com.tr +90 212 314 81 86 Mehtap İLBİ Yönetmen MIlbi@halkyatirim.com.tr +90 212 314 87 30 Cüneyt MEHMETOĞLU Uzman CMehmetoglu@halkyatirim.com.tr +90 212 314 87 31 Çekince:Bu rapor ve yorumlardaki yazılar, bilgiler ve grafikler yalnızca bilgi edinilmesi amacıyla derlenmiştir. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel, imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Halk Yatırım, bu bilgilerin doğru,eksiksiz ve değişmez olduğunu garanti etmez, bilgi eksikliği ve yanlışlığından hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. Raporda yer alan ifadeler, hiçbir şekilde alış veya satış teklifi olarak değerlendirilemez. Halk Yatırım ın, rapordaki bilgiler dolayısıyla ortaya çıkabilecek, doğrudan ve dolaylı kazanç ve zararlarla ilgili herhangi bir sorumluluğu yoktur. Bu ileti 05 Kasım 2014 tarih ve 29166 sayılı Resmi Gazetede yayınlanan ve 01 Mayıs 2015 tarihinde yürürlüğü giren Elektronik Ticaretin Düzenlenmesi Hakkında çıkan kanunun 2.Maddesi c bendinde belirtilen Ticari Elektronik ileti kapsamında değildir.