Gedik Forex. (0216) Forex Bülten 26 Haziran Piyasa Gündemi. Piyasa Verileri. Açıklanacak Önemli Ekonomik Veriler

Transkript

1 Gedik Forex Forex Bülten 26 Haziran 2018 Piyasa Gündemi Ekonomi yönetiminin atacağı adım ve reformlara ilişkin belirsizlikler yurt içi piyasalar üzerinde satış baskısı yaratırken, küresel piyasalarda ticaret savaşlarına ilişkin gelişmeler gündemi belirlemeye devam ediyor. Trump ın Avrupa'dan ithal edilen otomobillere yüzde 20 ek gümrük vergisi getirilebileceği açıklaması risk iştahı baskılayan ve hisse piyasalarında sert satışlara neden olan temel etken olarak öne çıkmaktadır. Açıklanacak Önemli Ekonomik Veriler 16:00 ABD CS Konut Endeksi Önem: Orta 17:00 ABD CB Tüketici Güveni Önem: Orta Türkiye Seçimin yarattığı belirsizliklerin geride kalmasına bağlı olarak dün TL varlıkların ilk fiyatlamalarda pozitif ayrıştığını izledik. Ancak TL varlıklardaki güçlü değer kazanımının korunamadığı ve hem Türk Lirası nın hem de Borsa İstanbul uni kazançlarını geri verdiği görüldü. TL varlıklardaki değer kazançların korunamamasında; ekonomi yönetiminin atacağı adım ve reformlara ilişkin belirsizlikler ve küresel ticaret savaşlarına ilişkin artan kaygılar etkili oldu. Seçimin ardından enflasyondan cari açığa, mali disiplinden döviz kuruna birçok konu, piyasaların odak noktası olacak. Ekonomi politikalarının nasıl şekilleneceği dair açıklamalar ve sunulacak yol haritası TL varlıkların seyri üzerinde belirleyici olacaktır. Dün yurt içinde reel kesim güven endeksi ile kapasite kulanım oranı açıklandı. Reel kesim güven endeksi haziran ayında bir önceki aya göre 5,3 puan düşüş kaydederek 104,6 puana geriledi. İmalat sanayisi genelinde kapasite kullanım oranı, haziranda bir önceki aya göre 0,4 puan artarak yüzde 78,3 seviyesine yükseldi. Böylece kapasite kullanın oranı haziran ayındaki yükselişle birlikte yılın en yüksek değerine ulaştı. Bugün yurt içinde önemli bir ekonomik veri akışı bulunmamaktadır. Euro Bölgesi Dün Euro Bölgesi nde genel olarak veri akışı sakindi. Küresel ticaret savaşlarına yönelik artan endişelerin Avrupa borsaları üzerinde ciddi bir satış baskısına neden olduğu izlendi. Euro ise doların küresel piyasalarda konsolide olmasının etkisi ile toparlanma eğilimini sürdürdü. Bu hafta genel olarak Euro Bölgesi nde sakin bir veri akışı hakimken, haftanın son işlem gününde açıklanacak olan TÜFE verisi ön plana çıkıyor. Piyasa Verileri Pariteler USDTRY EURTRY EURUSD GBPUSD USDJPY Sepetler ½ $ + ½ Dolar Endeksi REK Emtialar Ons Altın 1, Gram Altın WTI BRENT Bakır Tahviller bp bp bp Türkiye 2 Yıllık Türkiye 10 Yıllık ABD 10 Yıllık ABD 2 Yıllık Almanya 10 Yıllık Almanya 2 Yıllık Gelişmekte Olan Ülke Kurları USDZAR USDIDR 14, USDTRY USDRUB USDBRL ABD Trump ın geçen hafta Cuma günü Avrupa'dan ithal edilen otomobillere yüzde 20 ek gümrük vergisi getirilebileceği açıklaması küresel piyasalarda ticaret savaşlarına yönelik endişeleri canlı tutuyor. ABD Çin arasında devam eden ticaret savaşlarının yanında; ABD AB arasında artan gerilim küresel piyasaları baskılayan temel unsur olarak öne çıkmaktadır. İlerleyen süreçte ticaret savaşlarına yönelik gelişmeler yakından izlenmeye ve fiyatlamalar üzerinde belirleyici olmaya devam edecektir. Bugün ABD de CS konut fiyat endeksi, Conference Board (CB) tüketici güveni ve Fed üyelerinin konuşmalara takip edilecek.

2 EURO/DOLAR Fed ECB ayrışmasıyla birlikte satış baskısı ile karşılaşan ve sert bir değer kaybı gösteren euronun geçen haftanın ikinci yarısından bu yana toparlanma kaydettiği ve doların küresel piyasalarda konsolide olduğunu izliyoruz. Euro/Dolar paritesindeki yükselişlerin devamlılığı açısından 1,17 seviyesi üzerinde kalıcılık sağlanması önem taşımaktadır. Dün günü 1,1702 seviyesinden tamamlayan Euro/Dolar 08:50 itibariyle 1,1718 li seviyelerinden işlem görmekte. Paritede 1,1700; 1,1678 ve 1,1650 seviyeleri destek olarak takip edilebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise sırasıyla 1,1735; 1,1756 ve 1,1775 seviyeleri direnç olarak izlenebilir. Bugün ABD de CS konut endeksi ve CB tüketici güveni açıklanacak GBP/USD GBPUSD paritesi bu sabah 1,3290 civarında işlem görüyor. Paritenin sterlin kanadı zayıf olmasına karşın dolarda yaşanan endişeler GBPUSD de bir miktar tepki yaşanmasına neden oluyor. ABD ve AB arasında ticaret geriliminin artması sonrası ABD endeksleri de satıcılı kapadı. Ayrıca ABD Hazine Bakanı da çelik sektöründe gelebilecek olası yaptırımların sadece Çin e yönelik olmayacak açıklamaları doları zayıflatıyor. Dolarda görülen gevşeme ile birlikte dolar endeksi son iki haftanın en düşük seviyesine geriledi. Teknik olarak kısa vadeli trendin hemen altındayız. 1,33 seviyesinden geçen trend aynı zamanda önemli bir dirence denk geliyor

3 USDTRY Dolar/TL paritesi, yurtiçinde hafta sonu yapılan seçimlerle birlikte varlık sınıflarına yönelik risklerin büyük bir kısmının kalkmasıyla 4,53 seviyesine kadar gerilemiş fakat bu noktadan destek alarak yönünü hızlı bir şekilde yukarı çevirmiştir. küresel piyasalardaki fon hareketleri TL yi etki altında bırakıyor. 2 Haziran ile biten haftada ishares MSCI Gelişen Piyasalar exchange traded fonlarından (EFT) 3 milyar dolar çıkış yaşandı. ABD-AB-Çin arasında ticaret savaşının yeniden alevlendiği dönemde TL varlıkları da bundan olumsuz etkileniyor. Teknik olarak alçalan trendin etkisi altındayız. 4,73 yukarı yönde kırılmadığı sürece yükseliş tepkileri kısmi kalabilir. Ara destek 4,62. Bu seviyeyi kırması halinde satış baskısı artabilir EUR/TRY Seçimin ardından TL varlıkların değer kazandığı izlenmesine karşın, ekonomi politikalarına ilişkin belirsizlikler ile ticaret savaşlarına yönelik endişelerin fiyatlamada ön plana çıktığı ve TL nin kazançlarını geri verdiği izlendi. Ekonomi ile ilgili politikalar ve ortaya konulacak yol haritası TL varlıklardaki fiyatlamalarda belirleyici olabilecek etkenler arasında yer almaktadır. Dün günü 5,4813 seviyesinden kapatan Euro/TL, 08:50 itibariyle 5,46 lı seviyelerinden işlem görmektedir. Aşağı yönlü hareketlerde 5,4560 ile 5,4305 seviyeleri destek olarak takip edilebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise 5,4806 ve 5,5075 seviyeleri direnç olarak izlenebilir. Bugün yurt içinde ve Euro Bölgesi nde veri akışı oldukça sakin

4 Altın Ons altın bu sabah 1266$ seviyesi dolaylarında işlem görüyor. Dolarda görülen gevşeme ile birlikte dolar endeksi son iki haftanın en düşük seviyesine geriledi. ABD 10 yıllık tahvil faizi de %2,90 ın hemen altında işlem görüyor. ABD ve AB arasında ticaret geriliminin artması sonrası ABD endeksleri de satıcılı kapadı. Ayrıca ABD Hazine Bakanı da çelik sektöründe gelebilecek olası yaptırımların sadece Çin e yönelik olmayacak açıklamaları doları zayıflatıyor. Pazartesi günkü SPDR altın varlıkları %0,54 oranında geriledi. Dolardaki zayıflık altında şimdiye dek istenilen tepki oluşturmadı. Altın üzerindeki baskı devam ediyor. Bu nedenle yukarı yönlü tepkiler olması durumunda altın fiyatlarında genel seyrin satış baskılı olduğunu unutmamakta fayda var. 1, , , , , , , XAG/USD Gümüş bu sabah 16,30$ seviyelerinden işlem görüyor. Alçalan trendin satış baskısı altında yatay bir bantta hareket eden gümüş, 16,22$ desteğinde tutunmaya çalışıyor. ABD ve AB arasında ticaret geriliminin artması sonrası dolar endeksi son iki haftanın en düşük seviyesine geriledi. ABD Hazine Bakanı da çelik sektöründe gelebilecek olası yaptırımların sadece Çin e yönelik olmayacak açıklamaları doları zayıflatıyor. Dolar endeksi dün test ettiği 11 ayın en yüksek seviyesi olan 95,29 dan 94,20 seviyelerine geriledi. Teknik olarak 16,30$ ve 16,22$ seviyeleri ara destek olurken, ana desteğin 16,10$ olduğunu görüyoruz. Dolardaki konsolidasyon gümüşe tepki ortamı sağlıyor ancak talep zayıf

5 Brent Petrol Petrol fiyatları, hafta sonu gerçekleşen OPEC toplantısı sonrası oluşan dünkü %2 ye varan sert kayıpların bir kısmını telafi etmeye çalışıyor. Brent petrolü bu sabah 74,75$ seviyesinden işlem görüyor. OPEC in cumartesi günü kararlaştırdığı üretim kesintisine uyumluluk oranını yüzde 100 e çekme konusunda anlaştı. Buna göre 1 Temmuz itibarıyla günlük petrol üretiminin yaklaşık 1 milyon varil artırılması hedefleniyor. Piyasalarda üretim artışı beklentisi 300bin ile 600bin varil civarındaydı. İran ve Venezuela nın üretim açığının kapanması için telaffuz edilen bu rakamların üzerindeki arz artışı petrol fiyatına olumsuz yansıdı. Piyasa beklentileri üzerinde gerçekleşen arz artışı nedeniyle olası tepkiler 75,65$ direncini aşamıyor USD/JPY USDJPY paritesi, dolar endeksinin son iki haftanın en düşük seviyesine gerilemesi ile birlikte bu sabah %0,30 civarı kayıpla 109,45$ seviyelerinden işlem görüyor. Aslında paritenin yen kanadı dün BoJ tutanaklarından çıkan sonuç nedeniyle zayıf diyebiliriz. BoJ, uygulanan gevşek adımların %2 enflasyon hedefini yakalamada sabırla devam etmesi gerektiğini belirtirken, şuan ki para politikalarına bağlı olması gerektiği vurgulandı. Ancak ABD ve AB arasındaki ticari gerilim artarken, ABD Hazine Bakanı da çelik sektöründe gelebilecek olası yaptırımların sadece Çin e yönelik olmayacak açıklamaları doları zayıflatıyor. Dolar endeksi bu sabah 94,20 seviyesine geriledi. ABD 10 yıllıklar da %2,90 ın altında işlem görüyor. Teknik olarak 109,80-109,30 aralığında yatay işlemler devam ediyor. Etkin trend alçalan yönde s

6 Gedik Forex Bülten 26 Haziran 2018 Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. - Yatırım Danışmanlığı Birimi Ünvan : Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Gedik Foreks Adres : Cumhuriyet Mah. İlkbahar Sok. No:1 A Blok Yakacık-Kartal/İstanbul/Türkiye Tel :(0216) E-Posta : gedikforex@gedik.com * Gedik Yatırım Foreks Bülteni, Genel Yatırım Tavsiyesi Kapsamında Yatırım Danışmanlığı Birimi Tarafından Hazırlanmaktadır. YASAL UYARI "Burada yer alan bilgiler Gedik Yatırım tarafından bilgilendirme amacıyla hazırlanmıştır. Yatırım sinyal, bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan sinyal, yorum ve tavsiyeler, herhangi bir yatırım aracının alım satım önerisi ya da getiri vaadi olarak yorumlanmamalıdır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir ve sadece burada yer alan bilgilere ve sinyallere dayanarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan sinyaller, fiyatlar, veriler ve bilgilerin tam ve doğru olduğu garanti edilemez; içerik, haber verilmeksizin değiştirilebilir. Tüm sinyal ve veriler, Gedik Yatırım tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan alınmıştır. Bu sinyal ve kaynakların kullanılması nedeni ile ortaya çıkabilecek hatalardan ve zararlardan Gedik Yatırım sorumlu değildir." (0216)