INFO YATIRIM ANONİM ŞİRKETİ VE BAĞLI ORTAKLIĞI TARİHİNDE SONA EREN YILA AİT KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR VE BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU

Transkript

1 INFO YATIRIM ANONİM ŞİRKETİ VE BAĞLI ORTAKLIĞI TARİHİNDE SONA EREN YILA AİT KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR VE BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU

2 INFO YATIRIM ANONİM ŞİRKETİ 31 ARALIK 2013 TARİHLİ KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR İLE İLGİLİ AÇIKLAYICI NOTLAR İÇİNDEKİLER SAYFA BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU... KONSOLİDE FİNANSAL DURUM TABLOSU (BİLANÇO) KONSOLİDE KAR VEYA ZARAR TABLOSU...3 KONSOLİDE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU...4 KONSOLİDE ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOSU...5 KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU...6 KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR İLE İLGİLİ AÇIKLAYICI NOTLAR

3 BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU INFO YATIRIM A.Ş. YÖNETİM KURULUNA; Giriş INFO YATIRIM A.Ş. ("Şirket") ve Bağlı Ortaklığı nın (birlikte Grup olarak anılacaktır) 31 Aralık 2013 tarihi itibariyle hazırlanan ve ekte yer alan konsolide finansal durum tablosunu ve aynı tarihte sona eren yıla ait konsolide kar veya zarar tablosunu, konsolide diğer kapsamlı gelir tablosunu, konsolide özsermaye değişim tablosunu ve konsolide nakit akım tablosunu, önemli muhasebe politikalarının özetini ve dipnotları denetlemiş bulunuyoruz. Finansal Tablolarla İlgili Olarak Grup Yönetiminin Sorumluluğu Grup Yönetimi bu konsolide finansal tabloların Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ( KGK ) tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe Standartları'na ( TMS ) uygun olarak hazırlanmasından ve gerçeğe uygun olarak sunumundan ve bunun için konsolide finansal tabloların usulsüzlük veya hatadan kaynaklanan önemli yanlışlıklar içermeyecek biçimde hazırlanmasını sağlamak amacıyla yönetim tarafından gerekli görülen iç kontrollerden sorumludur. Bağımsız Denetim Kuruluşunun Sorumluluğu Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak bu konsolide finansal tablolar hakkında görüş bildirmektir. Bağımsız denetimimiz, Sermaye Piyasası Kurulu'nca yayımlanan bağımsız denetim standartlarına uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu standartlar, etik ilkelere uyulmasını ve bağımsız denetimin, konsolide finansal tabloların gerçeği doğru ve dürüst bir biçimde yansıtıp yansıtmadığı konusunda makul bir güvenceyi sağlamak üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir. Bağımsız denetimimiz, konsolide finansal tablolardaki tutarlar ve dipnotlar ile ilgili bağımsız denetim kanıtı toplamak amacıyla, bağımsız denetim tekniklerinin kullanılmasını içermektedir. Bağımsız denetim tekniklerinin seçimi, konsolide finansal tabloların hata ve/veya hileden ve usulsüzlükten kaynaklanıp kaynaklanmadığı hususu da dahil olmak üzere önemli yanlışlık içerip içermediğine dair risk değerlendirmesini de kapsayacak şekilde, mesleki kanaatimize göre yapılmıştır. Bu risk değerlendirmesinde, işletmenin iç kontrol sistemi göz önünde bulundurulmuştur. Ancak, amacımız iç kontrol sisteminin etkinliği hakkında görüş vermek değil, bağımsız denetim tekniklerini koşullara uygun olarak tasarlamak amacıyla, Grup yönetimi tarafından hazırlanan konsolide finansal tablolar ile iç kontrol sistemi arasındaki ilişkiyi ortaya koymaktır. Bağımsız denetimimiz, ayrıca Grup yönetimi tarafından benimsenen muhasebe politikaları ile yapılan önemli muhasebe tahminlerinin ve finansal tabloların bir bütün olarak sunumunun uygunluğunun değerlendirilmesini de içermektedir. Bağımsız denetim sırasında temin ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulmasına yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz. Görüş Görüşümüze göre, ilişikteki konsolide finansal tablolar, INFO YATIRIM A.Ş. ve Bağlı Ortaklığı nın 31 Aralık 2013 tarihi itibariyle konsolide finansal durumunu ve aynı tarihte sona eren yıla ait konsolide finansal performansını ve konsolide nakit akımlarını Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe Standartları (Not:2) çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmaktadır.

4 Diğer ilgili mevzuattan kaynaklanan bağımsız denetçi yükümlülükleri hakkında raporlar 6102 sayılı Türk Ticaret Kanunu'nun 402. maddesi uyarınca; Yönetim Kurulu tarafımıza denetim kapsamında istenen açıklamaları yapmış ve istenen belgeleri vermiştir, ayrıca Grup'un 1 Ocak Aralık 2013 hesap döneminde defter tutma düzeninin, kanun ile Şirket esas sözleşmesinin finansal raporlamaya ilişkin hükümlerine uygun olmadığına dair önemli bir hususa rastlanmamıştır sayılı Türk Ticaret Kanununun 378. maddesine göre, pay senetleri borsada işlem gören şirketlerde, yönetim kurulu, şirketin varlığını, gelişmesini ve devamını tehlikeye düşüren sebeplerin erken teşhisi, bunun için gerekli önlemler ile çarelerin uygulanması ve riskin yönetilmesi amacıyla, uzman bir komite kurmak, sistemi çalıştırmak ve geliştirmekle yükümlüdür. Aynı kanunun 398. maddesinin 4. fıkrasına göre, denetçinin, yönetim kurulunun şirketi tehdit eden veya edebilecek nitelikteki riskleri zamanında teşhis edebilmek ve risk yönetimini gerçekleştirebilmek için 378. maddede öngörülen sistemi ve yetkili komiteyi kurup kurmadığını, böyle bir sistem varsa bunun yapısı ile komitenin uygulamalarını açıklayan esasları KGK tarafından belirlenecek, ayrı bir rapor düzenleyerek, denetim raporuyla birlikte, yönetim kuruluna sunması gerekmektedir. Denetimimiz, bu riskleri yönetmek için Grup Yönetimi'nin, gerçekleştirdiği faaliyetlerin operasyonel etkinliği ve yeterliliğini değerlendirmeyi kapsamamaktadır. Bilanço tarihi itibariyle Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu tarafından henüz bu raporun esasları hakkında bir açıklama yapılmamıştır. Dolayısıyla bu konuya ilişkin ayrı bir rapor hazırlanmamıştır. (İstanbul, 4 Mart 2014) An Independent Member of BAKER TILLY INTERNATIONAL GÜRELİ YEMİNLİ MALİ MÜŞAVİRLİK VE BAĞIMSIZ DENETİM HİZMETLERİ A.Ş. Dr. M. Özgür GÜNEL Sorumlu Ortak Başdenetçi

5 İNFO YATIRIM A.Ş. - - KONSOLİDE FİNANSAL DURUM TABLOSU (BİLANÇO) (Tüm Tutarlar, Türk Lirası olarak gösterilmiştir) Yeniden Sınıflandırılmış Yeniden Sınıflandırılmış Bağımsız Denetimden Bağımsız Denetimden Bağımsız Denetimden Geçmiş Geçmiş Geçmiş Cari Dönem Önceki Dönem Önceki Dönem Notlar VARLIKLAR Dönen Varlıklar Nakit ve Nakit Benzerleri Not Finansal Yatırımlar Not Ticari Alacaklar Not İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar Diğer Alacaklar Not İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar Türev Araçlar Not Stoklar Not Canlı Varlıklar Not Peşin Ödenmiş Giderler Not Cari Dönem Vergisi İle İlgili Varlıklar Not Diğer Dönen Varlıklar Not Toplam Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar Not Duran Varlıklar Finansal Yatırımlar Not Ticari Alacaklar Not Diğer Alacaklar Not İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar Türev Araçlar Not Canlı Varlıklar Not Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar Not Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Not Maddi Duran Varlıklar Not Maddi Olmayan Duran Varlıklar Not Şerefiye Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar Peşin Ödenmiş Giderler Not Ertelenmiş Vergi Varlığı Not Diğer Duran Varlıklar Not TOPLAM VARLIKLAR Ekteki açıklayıcı notlar bu tabloların tamamlayıcısıdır. 1

6 İNFO YATIRIM A.Ş. KONSOLİDE FİNANSAL DURUM TABLOSU (BİLANÇO) (Tüm Tutarlar, Türk Lirası olarak gösterilmiştir) Yeniden Sınıflandırılmış Yeniden Sınıflandırılmış Bağımsız Denetimden Bağımsız Denetimden Bağımsız Denetimden Geçmiş Geçmiş Geçmiş Cari Dönem Önceki Dönem Önceki Dönem Notlar KAYNAKLAR Kısa Vadeli Yükümlülükler Kısa Vadeli Borçlanmalar Not Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları Not Diğer Finansal Yükümlülükler Not Ticari Borçlar Not İlişkili Taraflara Ticari Borçlar İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar Not Diğer Borçlar Not İlişkili Taraflara Diğer Borçlar İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar Türev Araçlar Not Devlet Teşvik ve Yardımları Not Ertelenmiş Gelirler Not Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü Not Kısa Vadeli Karşılıklar Not Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli Karşılıklar Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler Not Toplam Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yük. Not Uzun Vadeli Yükümlülükler Uzun Vadeli Borçlanmalar Not Diğer Finansal Yükümlülükler Not Ticari Borçlar Not Diğer Borçlar Not Türev Araçlar Not Devlet Teşvik ve Yardımları Not Ertelenmiş Gelirler Not UzunVadeli Karşılıklar Not Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar Diğer Uzun Vadeli Karşılıklar Cari Dönem Vergisi ile İlgili Borçlar Not Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü Not Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler Not ÖZKAYNAKLAR Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar Not Ödenmiş Sermaye Sermaye Düzeltmesi Farkları Geri Alınmış Paylar (-) Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-) Paylara İlişkin Primler/İskontolar Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler (16.970) - - Emeklilik Planlarında Aktüeryal Kayıp/Kazançlar Fonu (16.970) - - Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler Geçmiş Yıllar Kar / Zararları Net Dönem Karı / Zararı Kontrol Gücü Olmayan Paylar TOPLAM KAYNAKLAR Ekteki açıklayıcı notlar bu tabloların tamamlayıcısıdır. özkaynak kontrol 2

7 İNFO YATIRIM A.Ş. KAR VEYA ZARAR TABLOSU (Tüm Tutarlar, Türk Lirası olarak gösterilmiştir) Bağımsız Denetimden Bağımsız Denetimden Geçmiş Geçmiş Cari Dönem Önceki Dönem Notlar Hasılat Not Satışların Maliyeti (-) Not.28 ( ) ( ) BRÜT KAR / (ZARAR) Genel Yönetim Giderleri (-) Not.29 ( ) ( ) Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-) Not.29 ( ) ( ) Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) Not Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler Not Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) Not.31 (12.930) (1.004) ESAS FAALİYET KAR / (ZARARI) Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler Not Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) Not Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Kar / Zararlarındaki Paylar Not FİNANSMAN GELİR GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET KAR/ZARARI Finansman Gelirleri Not Finansman Giderleri (-) Not.33 (86.571) ( ) SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI / (ZARARI) Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir / (Gideri) Not.35 ( ) ( ) - Dönem Vergi Gelir / (Gideri) ( ) ( ) - Ertelenmiş Vergi Gelir / (Gideri) (15.980) SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI / (ZARARI) DURDURULAN FAALİYETLER VERGİ SONRASI DÖNEM KARI / (ZARARI) DÖNEM KARI / (ZARARI) Dönem Kar / Zararının Dağılımı Kontrol Gücü Olmayan Paylar ( ) Ana Ortaklık Payları Pay Başına Kazanç Sürdürülen Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç Not.36 0,070 0,093 Durdurulan Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç Not.36 0,016 0,023 Ekteki açıklayıcı notlar bu tabloların tamamlayıcısıdır. 3

8 İNFO YATIRIM A.Ş. DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU (Tüm Tutarlar, Türk Lirası olarak gösterilmiştir) Bağımsız Denetimden Geçmiş Cari Dönem Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem Notlar DÖNEM KAR / ZARARI Not DİĞER KAPSAMLI GELİRLER Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar (16.970) - Maddi Duran Varlık Yeniden Değerleme Artışları/Azalışları - - Maddi Olmayan Duran Varlık Yeniden Değerleme Artışları/Azalışları - - Emeklilik Planlarından Aktüeryal Kazanç ve Kayıplar (21.213) Özkaynak Yöntemi ile Değerlenen Yatırımların Diğer Kapsamlı Gelirinden Kar/Zararda Sınıflandırılmayacak Paylar Diğer Kar veya Zarar olarak Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelir Unsurları Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler Dönem Vergi Geliri/Gideri Ertelenmiş Vergi Geliri/Gideri Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacaklar - - Yabancı Para Çevrim Farkları - - Satılmaya Hazır Finansal Varlıkların Yeniden Değerleme ve/veya Sınıflandırma Kazançları/Kayıpları - - Nakit Akış Riskinden Korunma Kazançları/Kayıpları - - Yurtdışındaki İşletmeye İlişkin Yatırım Riskinden Korunma Kazançları/Kayıpları - - Özkaynak Yöntemi ile değerlenen yatırımların diğer kapsamlı gelirinden kar/zararda sınıflandırılacak paylar - - Diğer Kar veya Zarar olarak Yeniden Sınıflandırılacak Diğer Kapsamlı Gelir Unsurları - - Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler Dönem Vergi Geliri/Gideri Ertelenmiş Vergi Geliri/Gideri - - DİĞER KAPSAMLI GELİR (VERGİ SONRASI) (16.970) - TOPLAM KAPSAMLI GELİR Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı: Kontrol Gücü Olmayan Paylar ( ) Ana ortaklık payları Ekteki açıklayıcı notlar bu tabloların tamamlayıcısıdır. 4

9 İNFO YATIRIM A.Ş. ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSU (Tüm Tutarlar, Türk Lirası olarak gösterilmiştir.) #REF! Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Kapsamlı Gelirler ve Giderler Gelirler ve Giderler Birikmiş Karlar Karşılıklı Emeklilik Yeniden Kardan Sermaye Geri Pay İhraç Yeniden Değerleme Yabancı Para Ödenmiş İştirak Planlarında Riskten Korunma Değerleme ve Diğer Ayrılan Geçmiş Yıllar Net Dönem Ana Ortaklığa Ait Kontrol Gücü Notlar Düzeltme Alınmış Primleri/İsko ve Ölçüm Çevrim Bağımsız Denetimden Geçmiş Sermaye Sermaye Aktüeryal Kayıp / Kazanç/Kayıpları Sınıflandırma Kazanç/Kayıplar Kısıtlanmış Kar/Zararları Kar/Zararı Özkaynaklar Olmayan Paylar Farkları Paylar ntoları Kazanç/Kayıpları Farkları Önceki Dönem Düzeltmesi Kazançlar Fonu Kazanç/Kayıpları Yedekler Özkaynaklar (Dönem Başı) Muhasebe Politikalarındaki Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler - - Hatalara İlişkin Düzeltmeler Transferler ( ) - - Sermaye Arttırımı ( ) Temettüler - - Payların Geri Alım İşlemleri Nedeniyle Meydana Gelen Artış/Azalışlar - - Pay Bazlı İşlemler Nedeniyle Meydana Gelen Artış (229) (515) (744) ( ) ( ) Kontrol Gücü Olmayan Pay Sahipleri ile Yapılan İşlemler Diğer - - Toplam Kapsamlı Gelir ( ) Net Dönem Kar Zararı ( ) Diğer Kapsamlı Gelir (Dönem Sonu) Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Kapsamlı Gelirler ve Giderler Gelirler ve Giderler Birikmiş Karlar Karşılıklı Emeklilik Yeniden Kardan Sermaye Geri Pay İhraç Yeniden Değerleme Yabancı Para Ödenmiş İştirak Planlarında Riskten Korunma Değerleme ve Diğer Ayrılan Geçmiş Yıllar Net Dönem Ana Ortaklığa Ait Kontrol Gücü Notlar Düzeltme Alınmış Primleri/İsko ve Ölçüm Çevrim Bağımsız Denetimden Geçmiş Sermaye Sermaye Aktüeryal Kayıp / Kazanç/Kayıpları Sınıflandırma Kazanç/Kayıplar Kısıtlanmış Kar/Zararları Kar/Zararı Özkaynaklar Olmayan Paylar Farkları Paylar ntoları Kazanç/Kayıpları Farkları Cari Dönem Düzeltmesi Kazançlar Fonu Kazanç/Kayıpları Yedekler Özkaynaklar (Dönem Başı) Muhasebe Politikalarındaki Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler - - Hatalara İlişkin Düzeltmeler Transferler ( ) - - Sermaye Arttırımı - - Temettüler - - Payların Geri Alım İşlemleri Nedeniyle Meydana Gelen Artış/Azalışlar - - Pay Bazlı İşlemer Nedeniyle Meydana Gelen Artış - - Kontrol Gücü Olmayan Pay Sahipleri ile Yapılan İşlemler - - Diğer - - Toplam Kapsamlı Gelir (16.970) Net Dönem Kar Zararı Diğer Kapsamlı Gelir (16.970) (16.970) (16.970) (Dönem Sonu) (16.970) Ekteki açıklayıcı notlar bu tabloların tamamlayıcısıdır. 5

10 İNFO YATIRIM A.Ş. NAKİT AKIŞ TABLOSU (Tüm Tutarlar, Türk Lirası olarak gösterilmiştir.) A) İŞLETME FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI Notlar Yeniden Sınıflandırılmış Bağımsız Bağımsız Denetimden Denetimden Geçmiş Geçmiş Cari Dönem Önceki Dönem SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI / (ZARARI) Durdurulan Faaliyetler Vergi Öncesi Dönem Karı / (Zararı) Vergi Öncesi Kar/Zarar Mutabakatı ile ilgili Düzeltmeler Gelir Tablosu Hesaplarında Muhasebeleştirilen Dönem Amortismanı Not:17,18, Kıdem Tazminatı Karşılığındaki Değişim Not: (2.084) Cari Dönem Şüpheli Alacak Karşılığındaki Değişim Not: Diğer Karşılıklardaki Değişim ( ) (44.604) Faiz Geliri Not Faiz Gideri Not 33 (86.571) - Kontrol Gücü Olmayan Paylardaki Değişim İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler Ticari ve Diğer Alacaklardaki Değişim Not: ( ) Stoklardaki Değişim Not: Ticari ve Diğer Borçlardaki Değişim Not: Peşin Ödenmiş Giderlerdeki Değişim (3.291) - Cari Dönem Vergisi İle İlgili Varlıklardaki Değişim (20.830) - Diğer Dönen Varlıklardaki Değişim (802) (3.263) Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamındaki Borçlardaki Değişim Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler Değişim (7.792) İşletme Sermayesinde Diğer Değişim - - Faaliyetlerden Kaynaklanan Net nakit ( ) Vergi Ödemeleri/İadeleri Not:22 - ( ) Ödenen Faiz (Net) (56.242) - Kıdem Tazminatı Ödemeleri (-) Not:22 ( ) (56.583) İşletme Faaliyetlerinden elde edilen nakit ( ) B) YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI Mali Duran Varlık alımlarından Nakit Çıkışları Not:7 ( ) - Maddi ve Maddi Olmayan duran varlık alımlarından Nakit Çıkışları Not:18,19 (54.150) ( ) Maddi duran varlık çıkışlarından elde edilen nakit (+) Not:18, Ana ortaklık dışı paylardaki değişim - ( ) İştirak Değer Düşüklüğü Karşılığı - (5.511) Diğer Not:5 - ( ) Yatırım faaliyetlerinde kullanılan nakit ( ) ( ) C)FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNALANAN NAKİT AKIŞLARI Pay ve Diğer Özkaynağa Dayalı Araçların İhracından Kaynaklanan Nakit Girişleri Finansal Borç Ödemeleri Not:8 ( ) Finansal Borç Alımından Elde Edilen Nakit Not:8 Ödenen Temettüler Finansman Faaliyetlerden Kaynaklanan Nakit ( ) Yabancı Para Çevrim Farklarının Etkisinden Önce Nakit ve Nakit Benzerlerindeki Net Artış Azalış ( ) D) YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ ETKİSİ Nakit ve Nakit Benzerlerindeki Net Artış/Azalış ( ) E) DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ Not: DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ Not: Ekteki açıklayıcı notlar bu tabloların tamamlayıcısıdır. 6

11 1. Şirket in Organizasyonu ve Faaliyet Konusu İnfo Yatırım A.Ş. ( Grup ) 1990 yılında kurulmuş olup, fiili faaliyet konusunu; sermaye piyasasında aracılık hizmetleri ve sermaye piyasası araçlarından oluşan portföylerin işletilmesi faaliyetleri oluşturmaktadır. Şirket, İstanbul Ticaret Sicil Memurluğu na kayıtlı olup, Türkiye de faaliyet göstermektedir. Şirket in Ticari Sicil Memurluğu nda kayıtlı adresi, Büyükdere Cad. No:156 Levent, İstanbul dur. Şirket in Sermaye Piyasası Kurulu ndan alınmış yetki belgeleri aşağıda sunulmaktadır: Tarih ve 367 Sayılı Alım-Satıma Aracılık Yetki Belgesi, Tarihli Sermaye Piyasası Araçlarının Kredili Alım, Açığa Satış ve Ödünç Alma ve Verme İşlemleri Belgesi, Tarih ve ARK/TAASA-134 Sayılı Türev Araçlarının Alım Satımına Aracılık Yetki Belgesi, Tarih ve ARK/HAA-289 Sayılı Halka Arza Aracılık Yetki Belgesi, Tarih ve ARK/RP-264 Sayılı Repo-Ters Repo Yetki Belgesi, Tarih ve ARK/PY-254 Sayılı Portföy Yöneticiliği Yetki Belgesi, Tarih ve ARK/YD-229 Yatırım Danışmanlığı Yetki Belgesi. Şirket in sermaye yapısı aşağıdaki gibidir: Sermayedar Pay Tutarı (TL) Pay Oranı (%) Pay Tutarı (TL) Pay Oranı (%) Can Alp , ,53 Gülay Alp , ,50 Mustafa Baş , ,007 Vahit Vardar 616 0, ,003 H. Murat Kayacan ,003 Halka Açık Kısım , ,95 Ödenmiş Sermaye , ,00 Şirket in hisse senetleri 11 Ekim 2011 tarihinde halka arz edilmiştir. 31 Aralık 2013 itibariyle Şirket in sermayesini temsil eden hisse senetlerinin %36,27 si Borsa İstanbul ( BİST ) İkinci Ulusal Pazarı nda işlem görmektedir. Şirket in tek Bağlı Ortaklığı olan Tasfiye Halinde İnfonet Bilgisayar Sanayi ve Ticaret A.Ş. (Eski ünvanı: İnfo Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklığı A.Ş.) ( Şirket ) tarihinde İstanbul, Türkiye de kurulmuştur.şirket in adresi Büyükdere Cad. No:156 Levent, İstanbul dur. Şirket, Sermaye Piyasası Kanunu hükümlerine göre, TL kayıtlı sermaye tavanı ile kurulmuş olup, çıkarılmış sermayesi TL, ana ortağı Info Yatırım A.Ş. ve Alp ailesidir (Not 27). Şirket ortaklarından İnfo Yatırım A.Ş. lider sermayedardır. 7

12 Şirket, kayıtlı sermaye sistemine tabi olup, çıkarılmış sermayesini, Sermaye Piyasası Kurulu nun Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklıklarına ilişkin düzenlemelerinde yazılı amaç ve konularla iştigal etmek ve esas olarak Türkiye de kurulmuş ve kurulacak olan, gelişme potansiyeli taşıyan ve kaynak ihtiyacı olan girişim şirketlerine yapılan uzun vadeli yatırımlara yöneltmek üzere kurulmuş anonim ortaklıktır. Ancak, tarihinde Şirket merkezinde yapılan Yönetim Kurulu toplantısı ile, 1. Şirket in "Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklığı" statüsünden çıkarılması, 2. Şirket unvanının "Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklığı" ibaresini taşımayacak şekilde değiştirilmesi, 3. Kayıtlı sermaye sisteminden çıkılması, hususları görüşülmüş olup, ana sözleşme tadil edilerek Sermaye Piyasası Kurulu ile Gümrük ve Ticaret Bakanlığı na başvuruda bulunulmasına ve alınan izni müteakip yeni ana sözleşmenin onaylanması için Genel Kurula çağrıda bulunulmasına karar verilmiştir. Söz konusu durum tarihinde kamuya duyurulmuştur. Sermaye Piyasası Kurulu nun tarihli yazısı ile sözkonusu talep olumlu karşılanmış olup, bu çerçevede; Şirket in esas sözleşmesinin Şirket in unvanı ile amaç ve faaliyet konusuna ilişkin hükümlerinin portföy işletmeciliği faaliyetini kapsamayacak şekilde değiştirilmesi, Söz konusu esas sözleşme değişikliklerinin tecil edildiğini tevsik edici bilgi ve belgelerin SPK ya iletilmesi, gerekliliği Şirket e bildirilmiştir. Şirket in tarihinde yapılan Olağanüstü Genel Kurul Toplantı sında; Sermaye Piyasası Kurulu nun tarih, sayılı izni ve Gümrük ve Ticaret Bakanlığı İç Ticaret Genel Müdürlüğü nün tarih ve / sayılı izni ile Şirket, Esas Sözleşmesi nin 1.,2.,3.,4.,5.,6.,7.,8.,9.,10.,11.,12.,13.maddelerinin tadili, 14.,15.,16.,17.,18.,19.,20.,21.,22.,23.,24.,25.,26.,27.,28.,29.,30.,31.,32.,33.,34.,35.,36.,37.maddeleri nin ve geçici 1.,2.,3.,4. maddelerinin iptali, görüşülerek müzakere edilmiştir. Sermaye Piyasası Kurulu nun 2013/03 sayılı haftalık bülteninde ilan edilmiş olan kararı ile Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklığı kuruluş veya dönüşümü için asgari ödenmiş sermaye tutarı TL ye çıkarılmış ve bu asgari sermayenin tarihine kadar koyulması zorunluluğu getirilmiştir. Şirket in yapmış olduğu projeksiyonlarda TL ödenmiş sermaye tutarının ortaklar tarafından karşılanması ile ilgili tereddütler oluşmuştur. Şirket in faaliyetine devam etmesinde fayda görülmediğinden tasfiye haline girmesine oybirliği ile karar verilmiştir. Şirket Yönetim Kurulu üyeleri ve Yusuf Ali Alan ın tasfiyeye girinceye kadar yaptığı işlemlerden dolayı ibra edilmesi oy birliği kabul edilmiştir. Tasfiye işlemlerini yürütmek üzere Şirket Yönetim Kurulu Başkanı Vahit Vardar ın Tasfiye Memuru olarak atanmasına ve tasfiye ile ilgili olarak münferit imzası ile Şirket i temsil ve ilzam etmesine oy birliği ile karar verilmiştir. İlgili tadil metni Sermaye Piyasası Kurulu ve Gümrük ve Ticaret Bakanlığı İç Ticaret Genel Müdürlüğü nün onayladığı şekliyle oy birliği ile kabul edilmiştir. Şirket in yeni ünvanı Tasfiye Halinde İnfonet Bilgisayar Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi olarak değiştirilmiştir tarihinde yapılan 8

13 Olağanüstü Genel Kurul Toplantı Tutanağı tarihinde T.C. İstanbul Ticaret Sicil Memurluğu nca tescil edilmiş olup, tarih, 8322 no.lu Türkiye Ticaret Sicil Gazetesi nde yayınlanmıştır. Söz konusu tasfiyeye ilişkin ilanlar tarihli 8335 no.lu, tarihli 8340 no.lu ve tarihli 8345 no.lu Türkiye Ticaret Sicil Gazeteleri nde yayınlanmıştır tarihi itibariyle, tasfiye süreci devam etmektedir. Tasfiye Halinde İnfonet Bilgisayar Sanayi ve Ticaret A.Ş. nin sermaye yapısı aşağıdaki gibidir: Sermayedar Pay Tutarı (TL) Pay Oranı (%) Pay Tutarı (TL) Pay Oranı (%) Info Yatırım A.Ş. (İmtiyazlı) Info Yatırım A.Ş. (İmtiyazsız) Can Alp , ,94 Yusuf Ali Alan 500 0, ,01 Cengiz Akdere 500 0, ,01 Mustafa Baş 500 0, ,01 Vahit Vardar 500 0, ,01 Gülcan Şeker ,01 Kemal Kaplan 500 0, ,01 Ödenmiş Sermaye Konsolidasyon kapsamına giren şirketin hisse senetleri borsaya kote edilmemiş olup, aktif bir piyasada işlem görmemektedir. Konsolidasyon kapsamına giren şirketin iştirak oranları ve konsolidasyon yöntemleri aşağıdaki tabloda açıklanmıştır: İştirak Oranı Konsolidasyon Yöntemi Tasfiye Halinde İnfonet Bilgisayar Sanayi ve Ticaret A.Ş. 50% Tam Konsolidasyon İştirak Oranı Konsolidasyon Yöntemi Tasfiye Halinde İnfonet Bilgisayar Sanayi ve Ticaret A.Ş. 50% Tam Konsolidasyon tarihinde sona eren yıl içinde Grup bünyesinde istihdam edilen ortalama personel sayısı 60 kişidir ( : 61). Finansal Tabloların Onaylanması İlişik konsolide finansal tablolar, yayınlanmak üzere tarihinde Şirket Yönetim Kurulu tarafından onaylanmıştır. Türk Ticaret Kanunu hükümlerine göre, Şirket finansal tabloları genel kurulda onaylanmadıkça kesinleşmediğinden, şirket genel kurulu finansal tabloları değiştirme gücüne sahiptir. 2. Finansal Tabloların Sunumuna İlişkin Esaslar 2.01 Sunuma İlişkin Temel Esaslar Grup, yasal defterlerini ve kanuni finansal tablolarını Türk Ticaret Kanunu ( TTK ) ve vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta ve hazırlamaktadır. Ekli konsolide finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu nun ( SPK ) yayımladığı Genel Kabul Görmüş Muhasebe Politikalarına uygun olarak Grup un yasal kayıtlarında yapılan düzeltmeleri ve sınıflandırmaları içermektedir. 9

14 Sermaye Piyasası Kurulu ( SPK ), Seri: XI, No: 29 sayılı Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği tarihli ve sayılı resmi gazete yayımlanan II-14.1 sayılı Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği ( Tebliğ ) ile yürürlülükten kaldırılmıştır. Bu tebliğe istinaden, işletmeler Finansal Tabloların hazırlanmasında Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurulu (KGMDSK) tarafından yayımlanan TMS/TFRS leri esas alırlar. Finansal Raporlama ilke, usul ve esaslarının, açık ve anlaşılabilir hale gelmesini veya uygulama birliğinin sağlanmasını teminen, gerekli görülmesi halinde uygulamayı belirlemek üzere Sermaye Piyasası Kanunu nun 14. Maddesi kapsamında Kurul ca kararlar alınır. İşletmeler bu kararlara uymakla yükümlüdürler. İlişikteki konsolide finansal tablolar SPK II-14.1 sayılı tebliğe göre hazırlanmış olup, konsolide finansal tablolar ve dipnotlar, SPK tarafından tarihli duyuru ile uygulanması zorunlu kılınan formatlara uygun olarak sunulmuştur. Grup un konsolide finansal tabloları, faaliyette bulunduğu temel ekonomik çevrede geçerli olan fonksiyonel para birimi ile sunulmuştur. Grup un konsolide mali durumu ve konsolide faaliyet sonuçları Grup un geçerli para birimi olan TL cinsinden ifade edilmiştir Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almış olduğu bir kararla, Türkiye de faaliyette bulunan ve SPK Muhasebe Standartları na uygun finansal tablo hazırlayan şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan ettiği için bu tarihten itibaren Uluslararası Muhasebe Standardı 29 Yüksek Enflasyonist Ekonomilerde Finansal Raporlama ya göre finansal tabloların hazırlanması ve sunumu uygulamasını sona erdirmiştir Konsolidasyon Esasları Bağlı Ortaklıklar, Ana Ortaklık ın (a) doğrudan ve/veya dolaylı olarak kendisine ait olan hisseler ve/veya kontrol ettiği diğer şirketler neticesinde şirketlerdeki hisselerle ilgili oy kullanma hakkının %50 den fazlasını kullanma yetkisi kanalıyla; veya (b) oy kullanma hakkının %50 den fazlasını kullanma yetkisine sahip olmamakla birlikte mali ve işletme politikaları üzerinde fiili kontrolünü kullanmak suretiyle mali ve işletme politikalarını Ana Ortaklık ın menfaatleri doğrultusunda kontrol etme yetkisi ve gücüne sahip olduğu şirketleri ifade eder. Şirket in Bağlı Ortaklığı olan Tasfiye Halinde İnfonet Bilgisayar Sanayi ve Ticaret A.Ş. (Eski ünvanı: İnfo Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklığı A.Ş.) ye ait bilançolar ve gelir tabloları, tam konsolidasyon yöntemi kullanılarak konsolide edilmiş olup, Ana Ortaklık ın sahip olduğu payların kayıtlı değeri, ilgili özkaynaktan mahsup edilmektedir. Ana Ortaklık ile Bağlı Ortaklıkları arasındaki işlemler ve bakiyeler konsolidasyon kapsamında karşılıklı olarak elimine edilmektedir. Şirket in konsolidasyona dahil edilen bağlı ortaklıklarının detayları aşağıda verilmektedir. Faaliyet Yeri Sermayedeki Pay Oranı (%) Sermayedeki Pay Oranı (%) Tasfiye Halinde İnfonet Bilgisayar Sanayi ve Ticaret A.Ş. İstanbul Tasfiye Halinde İnfonet Bilgisayar Sanayi ve Ticaret A.Ş. (Eski ünvanı: İnfo Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklığı A.Ş.) nin yönetimdeki kontrol gücü İnfo Yatırım A.Ş. ye aittir. 10

15 Tam Konsolidasyon Yöntemi: - Şirket in ve bağlı ortaklıkların ödenmiş sermayesi ve bilanço kalemleri toplanmıştır. Yapılan toplama işleminde, konsolidasyon yöntemine tabi ortaklıkların birbirlerinden olan alacak ve borçları karşılıklı olarak elimine edilmiştir. - Konsolide bilançonun ödenmiş sermayesi Şirket in ödenmiş sermayesidir; konsolide bilançoda bağlı ortaklıkların ödenmiş sermayesi yer almamaktadır. - Konsolidasyon kapsamındaki bağlı ortaklıkların ödenmiş/çıkarılmış sermaye dahil bütün özsermaye grubu kalemlerinden, ana ortaklık ve bağlı ortaklıklar dışı paylara isabet eden tutarlar indirilmiş ve konsolide bilançonun özkaynak hesap grubundan sonra Azınlık Payları hesap grubu adıyla gösterilmiştir. - Konsolidasyon yöntemine tabi ortaklıkların birbirlerinden satın almış oldukları dönen ve duran varlıklar ilke olarak, bu varlıkların konsolidasyon yöntemine tabi ortaklıklara olan elde etme maliyeti üzerinden gösterilmesini sağlayacak düzeltmeler yapılmak suretiyle satış işlemi öncesinde bulunan tutarları üzerinden konsolide bilançoda yer almıştır. - Şirket in ve bağlı ortaklıkların gelir tablosu kalemleri ayrı ayrı toplanıp, yapılan toplama işleminde konsolidasyon yöntemine tabi ortaklıkların birbirine yapmış oldukları mal ve hizmet satışları, toplam satış tutarlarından ve satılan mal maliyetinden indirilmiştir. Konsolidasyon yöntemine tabi ortaklıkların stoklarına ilişkin bu ortaklıklar arasındaki mal alım-satımından doğan kar, konsolide finansal tablolarda stoklardan düşülerek satılan malın maliyetine eklenmiş, zarar ise stoklara eklenerek satılan malın maliyetinden düşürülmüştür. Konsolidasyon yöntemine tabi ortaklıkların birbirleriyle olan işlemleri nedeniyle oluşmuş gelir ve gider kalemleri ilgili hesaplarda karşılıklı mahsup edilmiştir. - Konsolidasyon kapsamındaki bağlı ortaklıkların net dönem kar veya zararlarından konsolidasyon yöntemine tabi ortaklıklar dışındaki paylara isabet eden kısım, net konsolide dönem karından sonra Kontrol Gücü Olmayan Paylar hesap grubu adıyla gösterilmiştir. - Gerekli görülen durumlarda bağlı ortaklıkların finansal tablolarını diğer şirket içi şirketlerinin uyguladığı muhasebe prensiplerine uygun hale getirebilmek için düzeltmeler yapılmıştır Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi Muhasebe tahminleri, güvenilir bilgilere ve makul tahmin yöntemlerine dayanılarak yapılır. Ancak, tahminin yapıldığı koşullarda değişiklik olması, yeni bir bilgi edinilmesi veya ilave gelişmelerin ortaya çıkması sonucunda tahminler gözden geçirilir. Muhasebe tahminindeki değişikliğin etkisi, yalnızca bir döneme ilişkinse, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere de ilişkinse, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemlerde, ileriye yönelik olarak, dönem karı veya zararının belirlenmesinde dikkate alınacak şekilde finansal tablolara yansıtılır. Cari dönem faaliyet sonucuna bir etkisi olan veya sonraki dönemlere etkisi olması beklenen muhasebe tahminindeki bir değişikliğin niteliği ve tutarı finansal tablo dipnotlarında, gelecek dönemlere ilişkin etkinin tahmininin mümkün olmadığı haller dışında açıklanır. Mali durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Grup un konsolide finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Gerektiği durumlarda cari dönem finansal tablolarındaki sınıflandırma değişiklikleri, tutarlı olması açısından önceki dönem finansal tablolarına da uygulanır. 1 no.lu dipnotta detaylı olarak açıklandığı üzere, Grup un tek Bağlı Ortaklığı olan Tasfiye Halinde İnfonet Bilgisayar Sanayi ve Ticaret A.Ş. (Eski ünvanı: İnfo Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklığı A.Ş.) nin "Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklığı" statüsünden çıkarılmasına ilişkin başvurusuna, Sermaye Piyasası 11

16 Kurulu Karar Organı nın tarih ve sayılı kararı ile izin verildiği bildirilmiştir tarihinde yapılan Olağanüstü Genel Kurul Toplantısı nda söz konusu kararlar oy birliği ile kabul edilmiş ve tarihinde Olağan Genel Kurul toplantı tutanağı tescil, tarih 8322 sayılı Türkiye Ticaret Sicil Gazetesinde ilan olunmuştur tarihi itibariyle, tasfiye süreci devam etmektedir. Söz konusu statü değişikliği ve devam eden tasfiye süreci nedeniyle ekteki finansal tablolarda, Bağlı Ortaklığın dönemi faaliyet sonuçları, TFRS 5 Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler Standardı kapsamında, gelir tablosunda Durdurulan Faaliyetler kaleminde sunulmuş olup, ayrıca cari dönem mali tablolarının sunumu ile uygunluk sağlanması açısından sözkonusu bağlı ortaklığa ait önceki dönem faaliyet sonuçları da sözkonusu standart kapsamında önceki dönem gelir tablosunda Durdurulan Faaliyetler kalemi içerisinde yeniden sınıflandırılmıştır. (Not:34) Yukarıda bahsi geçen durdurulan faaliyetlerle ilgili önceki dönem gelir tablosunun yeniden sınıflandırılmasına bağlı olarak dönemine ilişkin nakit akım tablosundaki dönem karı tutarı, sürdürülen faaliyet ve durdurulan faaliyetlerden vergi öncesi karı olarak ayrıştırılarak gösterilmiştir. Söz konusu Bağlı ortaklığın tüm varlık ve borçları da, TFRS 5 Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler Standardı kapsamında konsolide finansal durum tablosunda Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklar kaleminde sınıflandırılmış olup, cari dönem ile karşılaştırmalı sunulan önceki dönem finansal durum tablosunda söz konusu işlem ile ilgili yeniden sınıflandırma yapılmamıştır. Önceki dönem finansal tablolarında yapılan ve yukarıda belirtilen sınıflamaların cari dönem finansal sonuçlarına herhangi bir etkisi bulunmamaktadır. Grup un karşılaştırma amacıyla sunmuş olduğu finansal tablolarda Dipnot 2.01 de bahsedilen tebliğ değişikliği nedeniyle de ayrıca bazı sınıflandırma değişiklikleri yapılmıştır. Söz konusu değişikliklerin Grup un faaliyet sonuçlarına etkisi bulunmamaktadır. SPK nın 7 Haziran 2013 tarih ve 20/670 sayılı toplantısında alınan karar uyarınca Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği kapsamına giren sermaye piyasası kurumları için 31 Mart 2013 tarihinden sonra sona eren ara dönemlerden itibaren yürürlüğe giren finansal tablo örnekleri ve kullanım rehberi yayınlanmıştır. Yürürlüğe giren bu formatlar uyarınca Grup un finansal durum tablolarında çeşitli sınıflamalar yapılmıştır. Grup un 31 Aralık 2012 tarihli finansal durum tablosunda yapılan sınıflamalar şunlardır: - Diğer dönen/duran varlıklar hesap grubunda gösterilen TL tutarındaki peşin ödenmiş giderler finansal durum tablosunda ayrı bir hesap olarak, - Diğer dönen varlıklar hesap grubunda gösterilen TL tutarındaki cari dönem vergisi ile ilgili varlıklar finansal durum tablosunda ayrı bir hesap olarak, - Borç karşılıkları hesap grubunda gösterilen ücret gider karşılığı çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçlar içerisine, - Diğer borçlar hesap grubunda gösterilen TL tutarındaki ödenecek vergi ve diğer kesintiler çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçlar içerisinde, - Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin yükümlülükler hesap grubunun ismi değiştirilerek çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçlar olarak sunulmaya başlanmıştır. - Borç karşılıklarının ismi değiştirilerek diğer kısa vadeli karşılıklar olarak sunulmaya başlanmıştır. 12

17 - Kıdem tazminatı karşılıkları ismi değiştirilerek uzun vadeli karşılıkların içerisinde çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin uzun vadeli karşılıklar olarak sunulmaya başlanmıştır. Yukarıdaki paragraflarda bahsi geçen, statü değişikliği ve tebliğ değişikliği nedeniyle Grup un 31 Aralık 2012 tarihli kar veya zarar tablosunda yapılan sınıflamalar şunlardır: - Hasılat gelirleri hesap grubunda bulunan TL, statü değişikliği nedeniyle Durdurulan Faaliyetler kalemi içerisinde, - Genel yönetim giderleri hesap grubunda bulunan (89.956) TL, statü değişikliği nedeniyle Durdurulan Faaliyetler kalemi içerisinde, - Pazarlama Satış Dağıtım giderleri hesap grubunda bulunan (3.975) TL, statü değişikliği nedeniyle Durdurulan Faaliyetler kalemi içerisinde, - Hasılat gelirleri hesap grubunda bulunan TL tutarındaki finansal varlık değer artışı, tebliğ değişikliği nedeniyle finansman gelirleri içerisinde sınıflandırılmıştır Netleştirme / Mahsup Konsolide finansal tablolardaki varlık ve yükümlülükler TMS/TFRS kapsamında izin verilen ve zorunlu haller dışında birbirinden mahsup edilmemiştir. Gelir ve gider kalemleri de ancak TMS/TFRS kapsamında öngörülmesi halinde birbirinden mahsup edilmiş, aksi halde mahsup edilmemiştir Muhasebe Politikalarında Değişiklikler Grup un finansal durumu, performansı veya nakit akışları üzerindeki işlemlerin ve olayların etkilerinin finansal tablolarda daha uygun ve güvenilir bir sunumu sonucunu doğuracak nitelikte ise muhasebe politikalarında değişiklik yapılır. Muhasebe politikalarında yapılan değişikliklerin önceki dönemleri etkilemesi durumunda, söz konusu politika hep kullanımdaymış gibi finansal tablolarda geriye dönük olarak da uygulanır. Revize TMS 19, aktüeryal kayıp ve kazançların dönem kar/zararı yerine doğrudan özkaynaklar altında muhasebeleştirilmesini öngörmekte ve ilk uygulamada geçmiş dönem finansal tablolarının yeniden düzenlenmesini gerektirmektedir. Grup, bu doğrultuda 2013 yılına ilişkin finansal tablolarını revize etmiştir. Grup yönetimi muhasebe politikasının değişikliğinin 31 Aralık 2012 tarihi itibariyle sona eren hesap dönemleri ile ilgili finansal tablolara olan etkisini önemsiz görmesi nedeniyle 31 Aralık 2012 tarihli finansal tablolarını yeniden düzenlememiştir. (Not 24) Dönem içinde başka muhasebe politikalarında herhangi bir değişiklik yapılmamış olup, uygulanan muhasebe politikaları önceki dönemlerle tutarlıdır Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar TMS/TFRS kapsamında muhasebe tahminlerindeki değişiklik; bir varlık veya yabancı kaynağın defter değerinin veya bunların cari durumunun saptanmasından ve gelecekte beklenen fayda ve yükümlülüklerinin değerlendirilmesinden kaynaklanan, dönemsel kullanım tutarının değişimi nedeni ile yapılması gereken düzeltmeleri içerir. Yine TMS/TFRS kapsamında muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yeni bir bilgiden veya gelişmeden kaynaklanır, dolayısıyla, hataların düzeltilmesi anlamına gelmez. TMS/TFRS kapsamında hatalar, finansal tablo kalemlerinin tanınması, ölçülmesi, sunulması ve açıklaması sırasında ortaya çıkar. Eğer finansal tablolar, önemli bir hata veya işletmenin finansal durumunu, finansal performansını veya nakit akışlarını yanlış göstermeye yönelik önemsiz de olsa kasıtlı yapılmış ön bir hatayı içeriyorsa, muhasebe standartlarına uygun değildir. TMS/TFRS kapsamında cari dönemde yapılan hatalar 13

18 finansal tablolar onaylanmadan önce saptanırsa cari dönemde düzeltilmelidir. Ancak bazı durumlarda hatalar, sonraki dönemlerde fark edilebilir ve bu durumda TMS/TFRS kapsamında geçmişe yönelik hatalar karşılaştırmalı bilgilerde izleyen dönemlere ilişkin finansal tablolarda düzeltilir. Grup un ilişikte sunulan finansal tablolarında muhasebe tahminlerinde bir değişiklik ve/veya düzeltme gerektiren hata bulunmamaktadır Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti TMS/TFRS kapsamında muhasebe politikaları; finansal tabloların hazırlanmasında ve sunulmasında işletmeler tarafından kullanılan belirli ilkeler, esaslar, gelenekler, kurallar ve uygulamalardır Hasılat Gelir ve Giderlerin Muhasebeleştirilmesi Grup, sermaye piyasasında aracılık hizmetleri ve sermaye piyasası araçlarından oluşan portföyleri işleterek gelir yaratmaktadır. Grup, portföyündeki finansal varlıkların satış gelirlerini, satış anında tahsil edilebilir hale geldiğinde; temettü ve benzeri gelirleri ise bu gelirlerin vadesinde tahsil edilebilir hale geldiğinde gelir kaydetmekte ve raporlamaktadır. Hizmet Gelirleri Hizmet sunum sözleşmesinden elde edilen gelir, sözleşmenin tamamlanma aşamasına göre muhasebeleştirilir. Bu kapsamda hizmet sözleşmenin ya da hizmetin tamamlanmasını müteakip ücret ve komisyonlar, fon yönetim ücreti komisyonları, portföy yönetimi komisyonları ve acentelik komisyonları tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmektedir. Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar / Zarara Yansıtılan Finansal Varlıklar Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar / Zarara Yansıtılan Finansal Varlıklar, bilançoya ilk olarak işlem maliyetleri de dahil olmak üzere maliyet değerleri ile yansıtılmakta ve kayda alınmalarını izleyen dönemlerde gerçeğe uygun değerleri üzerinden değerlenmektedir. Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar / Zarara Yansıtılan Finansal Varlıkların alım-satımında elde edilen ve gerçeğe uygun değerinde meydana gelen gerçekleşmemiş değer artış azalışları sonucu ortaya çıkan kar veya zarar gelir tablosunda Finansal Gelirler / (Giderler) kalemine dahil edilmektedir. Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar / Zarara Yansıtılan Finansal Varlıklar ticari işlem tarihli muhasebeleştirme modeline göre kayda alınmakta ve kayıtlardan çıkarılmaktadır. Ters repo alacakları Geri satmak kaydıyla alınan finansal varlıklar ( ters repo ), satış ve geri alış fiyatı arasındaki farkın etkin faiz yöntemine göre döneme isabet eden kısmının ters repoların maliyetine eklenmesi suretiyle kaydedilmektedir. Faiz gelir ve gideri Faiz gelir ve giderleri gelir tablosunda tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmektedir. Faiz gelirleri, sabit getirili menkul kıymetlerden alınan kupon faizlerini, Borsa Para Piyasası ile ters repo işlemlerinden kaynaklanan faizleri ve vadeli işlem teminatlarının nemalarını içermektedir. 14

19 Aracılık faaliyeti kapsamında müşterilerden alınan faiz gelirleri Satış Gelirleri içinde (Not 28), banka mevduatlarından elde edilen faiz gelirleri ise Finansal Gelirler de (Not 32) raporlanır. Hisse senedi yatırımlarından elde edilen temettü geliri, hissedarların temettü alma hakkı doğduğu zaman kayda alınır Finansal Bilgilerin Bölümlere Göre Raporlanması Grup un, Yönetim tarafından performanslarını değerlendirme ve kaynak dağılımına karar vermek için kullandığı bilgileri içeren 2 faaliyet bölümü bulunmaktadır. Bu bölümler risk ve getiri açısından farklı ekonomik durumlardan etkilendikleri için ayrı ayrı yönetilmektedir. Bu kapsamda Grup ağırlıklı olarak Türkiye de ve sadece sermaye ve para piyasalarında faaliyet gösterdiği için, finansal bilgilerin bölümlere göre raporlanması bu operasyonları gerçekleştiren şirketlerin yapılanmasına göre aracı kurum ve girişim sermayesi başlıkları altında raporlanmıştır. Coğrafi bölümler bazındaki bilgiler, Grup un faaliyetlerinin, konsolide finansal tablolar genelinde ve parasal önemlilik kavramında, Türkiye dışındaki coğrafi bölümler açısından raporlanabilir bölüm özelliği göstermediğinden dolayı finansal tablolarda yer verilmemiştir (Not 5) Nakit ve Nakit Benzerleri TMS/TFRS kapsamında nakit, işletmedeki nakit ile vadesiz mevduatı, nakit benzeri ise, kısa vadeli nakit yükümlülükler için elde bulundurulan ve yatırım veya diğer amaçlar için kullanılmayan, tutarı belirli bir nakde kolayca çevrilebilen kısa vadeli ve yüksek likiditeye sahip ve değerindeki değişim riski önemsiz olan varlıkları ifade etmektedir. Bilanço tarihinden itibaren on iki aydan daha uzun bir süre içinde bir borcun ödenmesi için kullanılmak üzere veya başka bir nedenle sınıflandırılmış nakit ve benzerleri var ise, duran varlıklarda yer alır (Not 6) Finansal Yatırımlar TMS/TFRS kapsamında finansal varlıklar, Grup un bu finansal araçlara hukuki olarak taraf olması durumunda Grup un konsolide bilançosunda ve aktif tarafta yer alır. Sınıflandırma Yatırım amacıyla tutulan ve TMS 32 ve TMS 39 da tanımlanan finansal varlıklardan, nakit ve nakit benzerleri, alacaklar ile özkaynaktan pay alma yöntemine göre muhasebeleştirilen iştirak ve iş ortaklıkları dışındakileri kapsar. Bu finansal varlıklar Grup un kısa vadeli yükümlülüklerini yerine getirme amacı dışında, atıl fonlarını değerlendirme, doğrudan faiz, temettü geliri, alım satım karı vs. elde etme veya bir zarardan korunma amacıyla elinde bulundurduğu finansal varlıklardır. Bu finansal varlıklardan, vadesine 1 yıldan kısa bir süre kalanlarla, 1 yıl içinde elden çıkarılması öngörülenler kısa vadeli finansal yatırımlar da; vadesine 1 yıldan uzun bir süre kalanlarla, 1 yıldan uzun bir süre elde tutulması düşünülenler ise uzun vadeli finansal yatırımlar da raporlanmıştır. Bu kapsamda, vadesine 1 yıldan uzun bir süre kalmış olmakla birlikte, 1 yıl içinde elden çıkarılması düşünülen finansal varlıklar kısa vadeli olarak sınıflandırılmışlardır. Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar, (alım-satım amaçlı finansal varlıklar ve gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlık olarak kayda alınan finansal varlıklar) kısa vadeli olarak kar amacıyla elde tutulan finansal varlıkları içermektedir. Korunma amaçlı olarak sınıflanamayacak türev araçları, alım-satım amaçlı finansal varlıklar içerisinde sınıflanır. 15

20 Vadeye kadar elde tutulacak yatırımlar, vadesine kadar elde tutulma niyetiyle edinilen, fonlama kabiliyeti dahil olmak üzere vade sonuna kadar elde tutulabilmesi için gerekli koşulların sağlanmış olduğu, sabit veya belirlenebilir ödemeleri ile sabit vadesi bulunan finansal araçları kapsamakta olup, vadeye kadar elde tutulacak yatırımları bulunmamaktadır. Kredi ve alacaklar, türev araçlar haricinde aktif bir piyasada işlem görmeyen sabit veya belirlenebilir ödemeleri olan finansal varlıkları ifade eder. Kredi ve alacaklar işletmenin satma amaçlı elde tuttuğu, satılmaya hazır finansal varlık olarak belirlediği, ilk yatırım anında kredi riski haricindeki nedenlerle geri kazanılabilir tutarın yatırım tutarından önemli ölçüde düşük olduğu finansal varlıkları kapsamaz. Satılmaya hazır finansal varlıklar, krediler ve alacaklar, vadeye kadar elde tutulacak yatırımlar ve alımsatım amaçlı finansal varlıklar dışında kalan finansal varlıklardan oluşmaktadır. İlk kayda alma ve sonraki ölçümler Finansal varlıklar, ilk kayda alma sırasında gerçeğe uygun değeri ile kayda alınır. Ancak gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılmayan finansal varlıkların ilk kayda alma sırasında, sözkonusu finansal varlığın edinimi ile doğrudan ilişkilendirilebilen işlem maliyetleri gerçeğe uygun değere eklenir. Finansal varlıklar kayda alınmalarını izleyen dönemlerde gerçeğe uygun değerle değerlenmektedir. Alım satım amaçlı finansal varlıklarda ve satılmaya hazır finansal varlıklardan gerçeğe uygun değeri ile değerlenenlerde, gerçeğe uygun değer, 31 Aralık 2012 tarihi itibariyle İMKB de bekleyen güncel emirler arasındaki en iyi alış takas fiyatını, bunların bulunmaması durumunda ise gerçekleşen son işlem takas fiyatını ifade etmektedir. Gerçeğe uygun değeri güvenilir bir şekilde ölçülemeyen ve aktif bir piyasası olmayan menkul kıymetler maliyet değeriyle gösterilmektedir. Grup un alım satım amaçlı finansal araçları işlem tarihi esasına göre kayda alınmakta ve kayıtlardan çıkarılmaktadır. Bu tarihten itibaren bu alım-satım amaçlı finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerindeki değişimler gelir tablosunda raporlanırlar. Etkin Faiz Yöntemi Finansal varlığın itfa edilmiş maliyet ile değerlenmesi ve ilgili faiz gelirinin ilişkili olduğu döneme dağıtılması yöntemidir. Etkin faiz oranı; finansal aracın beklenen ömrü boyunca veya uygun olması durumunda daha kısa bir zaman dilimi süresince tahsil edilecek tahmini nakit toplamının, ilgili finansal varlığın tam olarak net bugünkü değerine indirgeyen orandır. Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar dışında sınıflandırılan finansal varlıklar ile ilgili gelirler etkin faiz yöntemi kullanılmak suretiyle hesaplanmaktadır Ticari Alacaklar ve Borçlar Bu grupta raporlanan alacaklar Grup un esas faaliyetler çerçevesinde müşterilere verilen sermaye piyasası aracılık hizmetleri sonucu oluşan ticari alacakları ve kredi alacakları ile borçlarını ifade etmektedir. Grup un ticari alacakları, kredi alacakları ve diğer alacakları, ilk kayıt tarihinde gerçeğe uygun değerleri ile kayda alınmaktadır. Kayda alma tarihinden sonraki raporlama dönemlerinde, etkin faiz yöntemi kullanılarak iç verim değeri üzerinden gösterilmişlerdir (Not 10). Verilen ve alınan depozito ve teminatlar bu kalem altında değil, diğer alacaklarda ve borçlarda raporlanmaktadır. Bu alacak ve borçların, ilişkili taraflardan olan kısmı, ilişkili taraf işlemleri dipnotunda açıklanmaktadır (Not 37). Grup un ticari alacakları, şüpheli ticari alacak karşılığı düşüldükten sonra indirgenmiş net değerlerini ifade etmektedir. Vadesi gelmiş alacakların tahsil edilemeyeceğine dair somut bir gösterge olması durumunda şüpheli alacak karşılığı ayrılmaktadır. Tahsili tamamen mümkün olmayan alacaklar ise tespit edildikleri 16