Deniz Portföy Yönetimi A.Ş. Değişken Şemsiye Fonu na Bağlı Dorduncu Degışken Fonu. 1 Ocak 30 Haziran 2016 ara hesap dönemine ait

Transkript

1 performans sunuş raporu ve yatırım performansı konusunda kamuya açıklanan bilgilere ilişkin rapor 1 Ocak 30 Haziran 2016 ara hesap dönemine ait Değişken Şemsiye Fonu na Bağlı Dorduncu Degışken Fonu Deniz Portföy Yönetimi A.Ş.

2 Ey Güney Buıldıng a bter wor ıng wor Bağımsız Denetim ve Tel SMMMAŞ Fax: Eski Büyükdere Cad. ey.cam Orjin Maslak No:27 Ticaret Sicil Na: Masak, Sarıyer Istanbul - Turkey Deniz Partföy Yönetimi A.Ş. Değişken Şemsiye Fonu na Bağlı Dördüncü Değişken Fonu nun yatırım performansı konusunda kamuya açıklanan bilgilere ilişkin rapor Deniz Portföy Yönetimi A.Ş Değişken Şemsiye Fonuna Bağlı Dördüncü Değişken Fonunun ( Fon ) 1 Ocak - 30 Haziran 2016 hesap dönemine ait ekteki performans sunuş raporunu Sermaye Piyasası Kurulu nun Seri: VIl No: sayılı Bireysel Portföylerin ve Kolektif Yatırım Kuruluşlarının Performans Sunumuna, Performansa Dayalı Ucretlendirmesine ve Kolektit Yatırım Kuruluşlarını Notlandırma ve Sıralama Faaliyetlerine Ilişkin Esaslar Hakkında Tebliğ inde ( Tebliğ ) yer alan performans sunuş standartlarına ilişkin düzenlemeleri çerçevesinde incelemiş bulunuyoruz. Incelememiz sonucunda Fonun 1 Ocak 30 Haziran 2016 hesap dönemine ait performans sunuş raporunun Tebliğ de belirtilen performans sunuş standartlarına ilişkin düzenlemelerine uygun hazırlanmadığı kanaatine varmamıza sebep olacak herhangi bir tespitimiz bulunmamaktadır. Diğer Husus 1 Ocak 30 Haziran 2016 dönemine ait performans sunuş raporunda sunulan ve performans bilgisi hesaplamalarına dayanak teşkil eden finansal bilgiler Türkiye Bağımsız Denetim Standartlarına ( BDS ) uygun olarak tam veya sınırlı kapsamlı bağımsız denetime tabi tutulmamıştır. Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik Anonim Şirketi A memk Global Limited Sor rman, SMMM Ortak, Başdenetçi Istanbul, 29 Temmuz 2016 Amember ürm oternst Yoç,ng Gıobaı 1m,ted

3 - Otomotiv - Dayanıklı A. TANmCI BİLGİLER DENİZ PORTFÖY DÖRDÜNCÜ Deniz* Qaşğ 0frflt DEĞİŞKEN FONNA AİT PERFORMANS SUNUM RAPORU Halka Arz Tarihi: YATIRIM VE YÖNETİME İLİŞKİN BİLGİLER tarihi IUbanyla Fonun Yaünm Amacı Poıtföy Yöneticileri Fon Toplam Değerl 916,130 Hlsse senetlerlnln uzun vadedekl yüksek getirl potanslyellnden yararlanmak ALPER ÖZGE Blrim Pay Değerl (TRL) Isteyen yatınmcılara yönelik bir yatırım fonudur. Yatırımcı Sayısı 182 En Az Alınabilir Pay Adedi 1 Adet Tedavül Oranı (%) 0.39% Yatınm Stratejisi Portföy Dağılımı paylar 61.72% - Bankacılık Hava Yolları Ve Hizmetleri 6.69% Holding 5.13 /o 4.12% İnşaat, Taahhüt 3,96 /e Kimyasal Ürün 3.96 /e - Gayrimenkul Yatırım Ort /0 - Elektrik 3.69% Fon ağırlıklı olarak yerli ve yabancı ortaklık paylarına yatırım yapar. Diğer yandan yerli ve yabancı kamu ve özel sektör borçlanma araçlan, Borsa Yatırım Foniarı (BYF), türev ürünler portföye dahil edilebilir. Fon, risk değer aralığı 5 ila 7 arasında kalacak şekilde yönetilecektir. Yaünm Riskleri Piyasa Riski: Finansal varlıkların fiyatlarındaki ani hareketlerden dolayı oluşan risktlr.kredl Riski: Tahvil ve Bono ihraç eden kuruluş?ann anapara ve faiz geri ödemelerinde yükümlülüklerini karşılayamamaları sonucunda oluşan rlsktlr. Faiz Riski: Piyasa faizlerindeki ani değişiklikler sebebiyle oluşan risktir Karşı Taraf Riski: Borsa dışı türev araç Işlemlerinde, Karşı tarafın sözleşmeden kaynaklanan yükümlülüklerini yerine getirmek istememesi ve/veya yerine getirememesi riskldir.türev Araçlardan Kaynaklanan Risk: Vadeli işlem ve opsiyon sözleşmelerlnfn kaldıraç etkisi nedeni ile piyasada oluşacak fiyat hareketleri sonucu anapara ve/veya teminat kayıp riskidirdöviz Kum Riski: Döviz kurlardaki ani dalgalanma nedeniyle oluşan risktlr.ukldite Riski: Fon poıtföyünde bulunan varlıkların istenildiği anda piyasa fiyatından nakde dönüştürülememesi halinde ortaya çıkan zarar olasılığı rlskldlr.operasyonel Risk: Başarısız veya yetersiz iç süreçler, insan, sistem veya dış etkenierden kaynaklanan doğrudan veya dolaylı kayıp riskldir.yasal Risk: Fonun halka arz edildiği dönemden sonra mevzuatta ve düzenleyici otoritelerin düzenlemelerinde meydana gelebilecek değişiklerden olumsuz etkilenmesi riskidir. Perakende 3.60% Tüketim 2.46% Gıda 2.38% Demir, Çelik Temel 0.00% -Cam 0.00% Borçlanma Araçlan 22.06% - Devlet Tahvifl / Hazine Bonosu 22.O /e Ters Repo lg.22 /e

4 8. PERFORMANS BİLGİSİ PERFORMANS BİLGİSt Karşılaştırma PoMöyün Zaman Sunuma Dahil Dönem Sonu ÖIçUWnün GeHrisI İçinde Standart Bilgi Rasyosu PorUöyOn Toplam Değeri 1 (¾) Sapnıası (¾) (*9 Net AktIf Değeri % % 1.208% % ,448, % % 6.164% 0.778% % ,103,309, % % 7.400% 1.264% % ,302, % % 8.170% 0.624% % ,730, % % 8.808% 1.041% % ,043, () 3,263% 7.247!, 3.632% 0.796% % , (9 Erdiasyon ojanı TUIK tarafından eşklanan 12 aylık İUFE ıtn dönemsel oenıdır. (0*) Poiiğyün ve karşılaştırma ölçütünün siandan sapması dönemindeki gün!ük geuhler üzerinden hesaplanmıştır. ( ) Sene başından tibaren rapor tarihine kadar. % PERFORMANS GRAFIÖİ 0/0300 %20,0 %10, Toplam Getiri Karşılaştırma Olçütünün Getirisi GEÇMİŞ GETİRİLER GELECEK DÖNEM PERFORMANSI İÇİN SİR GÖSTERGE SAYILMAL

5 C. DİPNOTUR 1) Deniz Portföy hedeflenen getirinin yanında destek hizmet ve bütüncül yaklaşım ile yatırımcı nezdinde güvenilir ve şeftaf yönetim yapan kurum anlayışını önemsemektedir. Stratejllere yatırım alternatlflerl üzerinde temel ve nicel analizlere göre yatırım komitesinin ortak görüş birliğine göre karar verilir. 2) Fon Portföyü nün yatırım amacı, yatırımcı riskleri ve stratejisi Tanıtıcı Bilgiler bölümünde belirtılmiştır. 3) Fon döneminde net %3.26 oranında getiri sağlarken, karşılaştırma ölçütünün getirisi aynı dönemde %7.25 olmuştur. Sonuç olarak Fonun nispi getirisi %-3.98 olarak gerçekleşmiştir. Toplam Getiri Karşılaştırma Öiçütünün Getirisi etmektedir. Nispi Getiri Fonun ilgili dönemdeki birim pay değerindeki yüzdesel getlriyl irade etmektedir. Fonun karşılaştırma ölçütünün ilgili dönem içerisinde belirtilen varlık dağılımları ile ağırhklandırarak hesaplanmış olan yüzdesei getirisıni ifade Performans sonu dönemi itibariyle hesaplanan portföy getiri oranı ile karşılaştırma ölçütünün getiri oranı arasındaki fark, ifade etmektedir. 4) Yönetim ücretleri, vergi, saklama ücretleri ve diğer faaliyet giderlerinin günlük brüt portföy değerine oranının ağırlıklı ortalaması aşağıdaki gibidir döneminde: PorUöy Değerine Oranı (%) TL Tutar Fon Yönetim Ücreti % 13, Denetim Ücreti Giderleri % 4,565,29 Saklama Ücreti Giderleri % Araoiık Komisyonu Giderleri % Kurul Kayıt Ücreti % Diğer Faaliyet Giderleri % 5, Toplam Faaliyet Giderleri 24, Ortalama Fon Toplam Değeri 1,01 1, Toplam Faaliyet Giderleri / Ortalama Fon Toplam Değeri % 5) Performans sunum döneminde Fon a ilişkin yatırım stratejisi değişikliği yapılmamıştır Kıstas Dönemi Kıstas Bilgisi %55 BIST Ulusal 100 Endeksi + %25 KYD Tüm DİBS Endeksi + %20 KYD ON Brüt Endeksi %70 BIST %10 BIST-KYD DİBS Tüm + %15 BIST-KYD Repo (Brüt) + %5 B1ST-KYD 1 Aylık Gösterge Mevduat Tl. 6) Yatırım foniarının poftföy işietmeslnden doğan kazançlan kurumlar vergisi ve stopajdan muaftır.

6 23, D. İLAVE BİLGİLER VE AÇIKLAMALAR 1) Tüm dönemler Için portföy ve karşılaştırma ölçütünün birlklmll getiri oranı Dönemler j Portmy Net Getid Poftföy Brüt Getiri Karşılaştırma ölçütü Nispi Getiri % % -911 /ü -3.51% /o 45.67% 33.56% 6.88% % -6.10% -5.63% -3.01% % 16.84% 21.07% -7.38% %?59 /ü -5.32% -4.71% % -1.27% -2.08% 0.74% /ü 4.66% 7.25% /ü 2) Dövlz Kurlanndakl Dönemsel Ortalama GetIri ve Sapma Standart Standart 1 Standart 1 Standart Dönemler Ortalama Ortalama Ortalama Ortalama Sapma Sapma Sapma Sapma % 0.82 /ü O.04 /ü 0.69 /ü 0.10% 0.75% 0.16% 0.99% D/e 0.44% -0.02% O,42 /ü 0.01% 0.38% -0.06% 0.61% % 0.56% 0.09% 0,58% 0.08% 0,60 /ü 0.00% 0.90% 02, % 0.67% -0.01% 0.68% 0.01% 0,67 /ü.00lü/ü 0.83% 02.01, % 0.81% 0.05% 0.95% 0.08% O.?B /ü 0.09% O.64 /ü % O.25 /ü -O.07 /ü 0.29% -0.09% 0.35% 0.03% 0.24% % 0.62% 0.01% 0.55% -0.08% 0.79% 0.12% 0.99 k 3) Portföy ve Karşılaştırma ölçütü Için PJsk ölçümleri Dönemler j Takip Hatası , ) Performans bilgisi tablosunda rapor dönemi portföy ve karşılaştırma ölçütü standart sapmasına yer verfimiştir. (Günlük verilerden hareketle hesaplanm:ştır) Yıllar 5) Karşılaştırma Tablosu Geliri Poıüby Stand Sapma Karşılaştırma ölçütü Geliri Standart Sapma % 1.21% 9.11% 1.06% % 0.78 /ü 33.56% 0.59% % 126ü/ü -5.63% 1.08% % 0.62% 21.07% 074% % 1.04% -7.29% 0.81% % 0.80% 7.25% O.90 /ü Dönemler rtfuy Yabnm Fonu Endeksi % 1.89% % 8.93% % 3.50 /ü % 9.48% % 8.30% % 0.39% % 11.01%