DENİZ YATIRIM MENKUL KIYMETLER ANONİM ŞİRKETİ VE BAĞLI ORTAKLIKLARI 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR

Transkript

1 DENİZ YATIRIM MENKUL KIYMETLER ANONİM ŞİRKETİ VE BAĞLI ORTAKLIKLARI 30 HAZİRAN TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR

2 DENİZ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş. Yönetim Kurulu na İstanbul Giriş 1 OCAK 30 HAZİRAN ARA HESAP DÖNEMİNE İLİŞKİN ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR HAKKINDA İNCELEME RAPORU Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. nin ( Şirket ) ve Bağlı Ortaklıkları nın (hep birlikte Grup ) ekte yer alan tarihli özet konsolide bilançosu, aynı tarihte sona eren altı aylık özet konsolide kapsamlı gelir tablosu, öz sermaye değişim tablosu ve nakit akım tablosu tarafımızca incelenmiştir. İşletme yönetiminin sorumluluğu, söz konusu ara dönem özet finansal tablolarının Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartlarına uygun olarak hazırlanması ve sunumudur. Bizim sorumluluğumuz bu ara dönem finansal tabloların incelenmesine ilişkin ulaşılan sonucun açıklanmasıdır. İncelemenin Kapsamı İncelememiz Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan bağımsız denetim standartları düzenlemelerine uygun olarak yapılmıştır. Ara dönem finansal tabloların incelenmesi, ağırlıklı olarak finansal raporlama sürecinden sorumlu kişilerden bilgi toplanması, analitik inceleme ve diğer inceleme tekniklerinin uygulanmasını kapsamaktadır. Bir incelemenin kapsamı Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan bağımsız denetim standartları çerçevesinde yapılan bağımsız denetim çalışmasına göre daha dar olduğundan, inceleme, bağımsız denetimde farkında olunması gereken tüm önemli hususları ortaya çıkarabilme konusunda güvence sağlamaz. Dolayısıyla, incelememiz sonucunda bir bağımsız denetim görüşü açıklanmamıştır. Sonuç İncelememiz sonucunda, ekteki ara dönem özet konsolide finansal tablolarının, Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartlarına tüm önemli yönleriyle uygun hazırlanmadığı konusunda herhangi bir hususa rastlanılmamıştır. DRT BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş. Member of DELOITTE TOUCHE TOHMATSU İstanbul, 27 Ağustos Hasan Kılıç Sorumlu Ortak Başdenetçi

3 İÇİNDEKİLER SAYFA KONSOLİDE BİLANÇO KONSOLİDE KAPSAMLI GELİR TABLOSU... 3 KONSOLİDE ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU... 4 KONSOLİDE NAKİT AKIM TABLOSU... 5 KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

4 30 HAZİRAN TARİHLİ ÖZET KONSOLİDE BİLANÇO Dipnot Referansları Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem Bağımsız Denetimden Geçmiş Geçmiş Dönem VARLIKLAR Dönen Varlıklar Nakit ve nakit benzerleri Finansal yatırımlar Ticari alacaklar Diğer alacaklar Diğer dönen varlıklar Duran Varlıklar Finansal yatırımlar Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımlar Maddi duran varlıklar Maddi olmayan duran varlıklar Ertelenmiş vergi varlığı TOPLAM VARLIKLAR Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 1

5 30 HAZİRAN TARİHLİ ÖZET KONSOLİDE BİLANÇO Dipnot Referansları Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem Bağımsız Denetimden Geçmiş Geçmiş Dönem KAYNAKLAR Kısa Vadeli Yükümlülükler Ticari borçlar Diğer borçlar Dönem karı vergi yükümlülüğü Borç karşılıkları Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar Diğer kısa vadeli yükümlülükler Uzun Vadeli Yükümlülükler Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar ÖZKAYNAKLAR Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar Ödenmiş sermaye Değer artış fonları Geçmiş yıllar karları Net dönem karı / (zararı) ( ) Azınlık Payları TOPLAM KAYNAKLAR Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 2

6 30 HAZİRAN TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT ÖZET KONSOLİDE KAPSAMLI GELİR TABLOSU Not Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem 1 Ocak Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmemiş Cari Dönem 1 Nisan Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Geçmiş Dönem 1 Ocak Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Geçmiş Dönem 1 Nisan Satış gelirleri Satışların maliyeti (-) 10 ( ) ( ) ( ) ( ) Esas faaliyet gelirleri BRÜT KAR/ZARAR Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri (-) 11 ( ) ( ) ( ) ( ) Genel yönetim giderleri (-) 11 ( ) ( ) ( ) ( ) Araştırma ve geliştirme giderleri (-) 11 (20.840) (9.891) (47.077) (37.729) Diğer faaliyet gelirleri ( ) Diğer faaliyet giderleri (-) (18.402) ( ) ( ) FAALİYET KARI/ZARARI ( ) ( ) Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların kar/zararlarındaki paylar Finansal gelirler Finansal giderler (-) 13 ( ) (72.317) ( ) ( ) VERGİ ÖNCESİ KARI/ZARARI ( ) ( ) Vergi gelir/gideri - Dönem vergi gelir/gideri 14 ( ) ( ) Ertelenmiş vergi gelir/gideri 14 ( ) ( ) DÖNEM KARI/ZARARI ( ) ( ) Satılmaya hazır menkul kıymetler rayiç değer zararı (net) - - (48.227) (666) Deniz Yatırım Ortaklığı A.Ş. eliminasyonu Bağlı ortaklık alım etkisi - (27.782) ( ) ( ) Diğer kapsamlı gelir kalemlerine ilişkin vergi gelir/gideri Diğer Kapsamlı Gelir (Vergi Sonrası) ( ) TOPLAM KAPSAMLI GELİR ( ) ( ) Dönem kar/zararının dağılımı Azınlık payları ( ) Ana ortaklık payları ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) Toplam kapsamlı gelir Azınlık payları ( ) Ana ortaklık payları ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) Hisse başına kazanç Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 3

7 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT ÖZET KONSOLİDE ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU Dipnot Referansı Ödenmiş sermaye Değer artış fonları Net dönem karı / zararı Geçmiş yıllar kar / zararları Ana ortaklığa ait özkaynaklar Azınlık payları Toplam 1 Ocak bakiyeleri Temettü ödemesi ( ) ( ) Geçmiş yıllar kar / zararlarına transfer - - ( ) Satılmaya hazır menkul kıymetler rayiç değer zararı (net) - (48.227) - - (48.227) - (48.227) Deniz Yatırım Ortaklığı A.Ş. eliminasyonu Bağlı ortaklık alım etkisi ( ) ( ) Dönem net karı / (zararı) - - ( ) - ( ) ( ) ( ) bakiyeleri (45.635) ( ) Ocak bakiyeleri ( ) Temettü ödemesi ( ) ( ) Geçmiş yıllar kar / zararlarına transfer ( ) Rayiç değer zararı (net) Deniz Yatırım Ortaklığı A.Ş. eliminasyonu Bağlı Ortaklık Alım Etkisi Dönem net karı / (zararı) bakiyeleri Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 4

8 30 HAZİRAN TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT ÖZET KONSOLİDE NAKİT AKIM TABLOSU Dipnot Referansları Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem 1 Ocak- Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Geçmiş Dönem 1 Ocak- İŞLETME FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMI Net dönem karı / (zararı) ( ) Net dönem karını işletme faaliyetlerinden elde edilen nakit akımına getirmek için yapılan düzeltmeler: Menkul kıymet değer artışı ( ) Amortisman ve tükenme payları Kıdem tazminatı karşılığı Kullanılmamış izin tazminatı karşılığı Azınlık payı ( ) Özsermayeden pay alma yöntemiyle değerlenen yatırımlardan elde edilen gelir / gider ( ) Dönem vergi (gelir) /gideri 14 ( ) - Ertelenmiş vergi (gelir)/gideri 14 ( ) ( ) İşletme sermayesindeki değişim öncesi faaliyetlerden elde edilen nakit akımı ( ) Ticari alacaklardaki net değişim ( ) ( ) Diğer alacaklardaki net değişim ( ) Diğer dönen varlıklardaki net değişim ( ) ( ) Diğer duran varlıklardaki net değişim Ticari borçlardaki net değişim Diğer borçlardaki değişim (77.014) ( ) Borç karşılıklarındaki net değişim Diğer yükümlülüklerdeki değişim (29.393) Ödenen vergiler (10.731) (38.906) Özkaynakta yer alan ertelenmiş vergi değişimi 14 ( ) Ödenen kıdem tazminatı ( ) (90.217) İşletme faaliyetlerinden elde edilen nakit YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMI Finansal yatırımlardaki (azalış) / artış - ( ) Maddi ve maddi olmayan duran varlık alımları ( ) ( ) Yatırım faaliyetlerinde (kullanılan) nakit ( ) ( ) FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMI Ödenen temettü ( ) ( ) Finansman faaliyetlerinde (kullanılan) nakit ( ) ( ) NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET DEĞİŞİM ( ) DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 5

9 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 1. GRUP UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. ( Şirket ), 1998 yılında faaliyete geçmiştir. Şirket in hisselerinin %99,95 lik kısmı Denizbank A.Ş. ye aittir. Şirket in Genel Müdürlüğü Büyükdere Caddesi No: Esentepe, İstanbul adresinde bulunmaktadır. Şirket Yönetim Kurulu nun aldığı 25 Ocak tarih ve /2 sayılı karar ile; Denizbank Finansal Hizmetler Grubu nda yapılması planlanan organizasyon düzenlemeleri çerçevesinde; Deniz Türev Menkul Değerler A.Ş. nin çalışan, teknik altyapı ve müşterilerinin Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. bünyesine devir yolu ile birleştirilmesine ve devir için yapılması gereken işlemlerin yürütülmesi konusunda Şirket Genel Müdürlüğü ne yetki verilmesine karar verilmiştir. Devir işlemleri halihazırda devam etmektedir. Bilanço tarihi itibarıyla, çalışan, müşteri ve teknik altyapı devir işlemleri büyük ölçüde tamamlanmış olup, devirle ilgili diğer işlemler devam etmektedir. Şirket in ana sermayedarı olan Denizbank A.Ş. nin ana hissedarı olan Zorlu Grup una ait hisselerinin, Avrupa'nın önde gelen finans gruplarından Dexia Grubu'nun bir üyesi olan Dexia Participation Belgique S.A. ne devri için 31 Mayıs 2006 tarihinde satış anlaşması imzalanmış ve yasal mercilerden alınan onayların ardından Denizbank A.Ş. nin Dexia Participation Belgique S.A. ne hisse devir süreci 17 Ekim 2006 tarihinde tamamlanmıştır. Bu tarihten itibaren Şirket, Dexia Grubu'nun bir üyesi olan Dexia Participation Belgique S.A. Grup una bağlı olarak faaliyetlerini sürdürmektedir. Faaliyet konusu: Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. nin ( Şirket ), fiili faaliyet konusu 2499 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak sermaye piyasası faaliyetlerinde bulunmaktır. Bu çerçevede Şirket müşterilerine, daha önce ihraç edilmiş olan sermaye piyasası araçlarının alım satımına aracılık, sermaye piyasası araçlarının ihracına ve halka arz yoluyla satışına aracılık, geri alım satım taahhüdü ile sermaye piyasası araçlarının alım-satımı, yatırım danışmanlığı, müşteri portföy yönetimi, sermaye piyasası araçlarının kredili alım, açığa satış, ödünç alma-verme işlemleri ve türev araçların alım satımına aracılık ve saklama hizmeti sunmaktır. Şirket in bağlı ortaklıkları ve iştirakinin ana faaliyet konuları aşağıda belirtildiği gibidir: Deniz Portföy Yönetimi A.Ş.: Konsolidasyon kapsamındaki bağlı ortaklık, Deniz Portföy Yönetimi Anonim Şirketi, 2499 Sayılı Sermaye Piyasası Kanunu (SPK) ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak müşterilerle portföy yöneticiliği sözleşmeleri yaparak sermaye piyasası araçlarından oluşan portföy yöneticiliği faaliyetlerinde bulunmaktadır. 6

10 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 1. GRUP UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU (devamı) Faaliyet konusu (devamı): Ekspres Yatırım Menkul Değerler A.Ş.: Ekspres Yatırım Menkul Değerler A.Ş. nin ( Ekspres Yatırım ), fiili faaliyet konusu 2499 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak sermaye piyasası faaliyetlerinde bulunmaktır. Bu çerçevede Ekspres Yatırım müşterilerine, daha önce ihraç edilmiş olan sermaye piyasası araçlarının alım satımına aracılık, sermaye piyasası araçlarının ihracına ve halka arz yoluyla satışına aracılık, geri alım satım taahhüdü ile sermaye piyasası araçlarının alımsatımı, yatırım danışmanlığı, müşteri portföy yönetimi, sermaye piyasası araçlarının kredili alım, açığa satış, ödünç alma-verme işlemleri ve türev araçların alım satımına aracılık ve saklama hizmeti sunmaktır. Deniz Yatırım Ortaklığı A.Ş.: Bu ortaklığın amacı, 3794 Sayılı Kanun'la değişik 2499 Sayılı Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuatla belirlenmiş ilke ve kurallar çerçevesinde menkul kıymetlerini satın aldığı ortaklıkların sermaye ve yönetimlerinde kontrol ve etkinlik gücüne sahip olmamak kaydıyla sermaye piyasası araçları ile ulusal ve uluslararası borsalarda veya borsa dışı organize piyasalarda işlem gören altın ve diğer kıymetli madenler portföyü işletmektir. Ortaklık bu amaç dahilinde; a) Ortaklık portföyünü oluşturur, yönetir ve gereğinde portföyde değişiklikler yapar, b) Portföy çeşitlemesiyle yatırım riskini, faaliyet alanlarına ve ortaklık durumlarına göre en aza indirecek bir biçimde dağıtır, c) Menkul kıymetlere, mali piyasa ve kurumlara, ortaklıklara ilişkin gelişmeleri sürekli izler ve portföy yönetimiyle ilgili gerekli önlemleri alır, d) Portföyün değerini korumaya ve artırmaya yönelik araştırmalar yapar. Şirket in özkaynaktan pay alma yöntemine tabi tuttuğu iştiraki ve konsolidasyona tabi tutulan bağlı ortaklıkları aşağıda yer almaktadır : Kuruluş ve faaliyet yeri Hisse Oranı (%) Oy kullanım gücü (%) Ekspres Yatırım Menkul Değerler A.Ş. İstinye, İstanbul 29,42 29,42 Deniz Yatırım Ortaklığı A.Ş. Şişli, İstanbul 50,00 88,47 Deniz Portföy Yönetimi A.Ş. Şişli, İstanbul 99,20 99,20 Esas faaliyet konuları Aracılık Faaliyetleri Yatırım Ortaklığı Portföy Yönetimi Bundan böyle konsolide finansal tablolarda Şirket ve konsolidasyona tabi tutulan bağlı ortaklık ve iştirakleri Grup olarak adlandırılacaktır. Ödenecek temettü: Grup yönetimi, rapor tarihi itibarıyla cari dönem ile ilgili olarak temettü ödenmesine ilişkin herhangi bir teklifte bulunmamıştır. 7

11 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 1. GRUP UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU (devamı) Finansal Tabloların Onaylanması: Finansal tablolar, yönetim kurulu tarafından onaylanmış ve 27 Ağustos tarihinde yayınlanması için yetki verilmiştir. Genel Kurul un finansal tabloları değiştirme yetkisi bulunmaktadır. 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR 2.1. Sunuma İlişkin Temel Esaslar Finansal Tabloların Hazırlanış Temelleri ve Belirli Muhasebe Politikaları Grup, yasal defterlerini ve kanuni finansal tablolarını Türk Ticaret Kanunu ( TTK ) ve vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta ve hazırlamaktadır. Sermaye Piyasası Kurumu ( SPK ), Seri: XI, No: 29 sayılı Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliğ ( Seri: XI, No:29 sayılı Tebliğ ) ile işletmeler tarafından düzenlenecek finansal raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına ilişkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu Tebliğ, 1 Ocak tarihinden sonra başlayan hesap dönemlerine ait ilk ara finansal tablolardan geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiştir ve bu Tebliğ ile birlikte Seri: XI, No: 25 "Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ" yürürlükten kaldırılmıştır. Bu tebliğe istinaden, işletmeler finansal tablolarını Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle Uluslararası Finansal Raporlama Standartları na ( UMS/UFRS ) na göre hazırlamaları gerekmektedir. Ancak Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS nin Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu ( UMSK ) tarafından yayımlananlardan farkları Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu ( TMSK ) tarafından ilan edilinceye kadar UMS/UFRS ler uygulanacaktır. Bu kapsamda, benimsenen standartlara aykırı olmayan, TMSK tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları ( TMS/TFRS ) esas alınacaktır. Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS nin UMSK tarafından yayımlananlardan farkları TMSK tarafından ilan edilinceye kadar, finansal tablolar SPK Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği çerçevesinde UMS/UFRS ye göre hazırlanmaktadır. İlişikteki finansal tablolar ve dipnotlar, SPK tarafından 17 Nisan ve 9 Ocak tarihli duyuru ile uygulanması zorunlu kılınan formatlara uygun olarak sunulmuştur. SPK nın Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği uyarınca işletmeler, ara dönem finansal tablolarını TMS 34 Ara Dönem Finansal Raporlama standardına uygun olarak tam set veya özet olarak hazırlamakta serbesttirler. Şirket, bu çerçevede, ara dönemlerde özet finansal tablo hazırlamayı tercih etmiş, söz konusu özet finansal tablolarını SPK Finansal Raporlama Standartları na uygun olarak hazırlamıştır. Finansal tablolar, finansal araçların yeniden değerlenmesi haricinde, tarihi maliyet esasına göre hazırlanmaktadır. Kullanılan Para Birimi Grup un finansal tabloları faaliyette bulunduğu temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuştur. Grup un finansal durumu ve faaliyet sonuçları, geçerli para birimi olan ve finansal tablolar için sunum para birimi olan TL cinsinden ifade edilmiştir. 8

12 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) 2.1. Sunuma İlişkin Temel Esaslar (devamı) Yüksek enflasyon dönemlerinde finansal tabloların düzeltilmesi SPK nın 17 Mart 2005 tarih ve 11/367 sayılı kararı uyarınca, Türkiye'de faaliyette bulunan ve SPK Muhasebe Standartları'na (UMS/UFRS uygulamasını benimseyenler dahil) uygun olarak finansal tablo hazırlayan şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasına son verilmiştir. Buna istinaden, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren UMSK tarafından yayımlanmış 29 No lu Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama Standardı ( UMS 29 ) uygulanmamıştır. Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tablolarının Düzeltilmesi Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Grup un finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır ve önemli farklılıklar açıklanır. 2.2 Muhasebe Politikalarındaki Değişiklikler Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir. Grup un cari yıl içerisinde muhasebe politikalarında önemli bir değişikliği olmamıştır. 2.3 Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemlerde, ileriye yönelik olarak uygulanır. Grup un cari yıl içerisinde muhasebe tahminlerinde önemli bir değişikliği olmamıştır. Tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir. 2.4 Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları Grup cari dönemde Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (UMSK) ve UMSK nın Uluslararası Finansal Raporlama Yorumları Komitesi (UFRYK) tarafından yayınlanan ve 1 Ocak tarihinden itibaren geçerli olan yeni ve revize edilmiş standartlar ve yorumlardan kendi faaliyet konusu ile ilgili olanları uygulamıştır. Bu yeni ve güncellenmiş standartların ve yorumların uyarlanması Şirket in aşağıdaki alanlarla ilgili olarak muhasebe politikalarında değişikliklere yol açmıştır: 9

13 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) 2.4. Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı) UMS 1 (Revize) Finansal Tabloların Sunumu Revize standart, ortakların ortak olmaları nedeniyle ortaya çıkan işlemler dışında, özkaynaklarda dönem içerisinde meydana gelen değişikliklerin (diğer kapsamlı gelir ve giderlerin) özkaynak değişim tablosunda gösterilmesini engellemektedir. Bunun yerine bu tür gelir ve giderlerin özsermaye değişim tablosundan ayrı olarak Kapsamlı Gelir Tablosu nda gösterilmesi gerekmektedir. İşletmeler tek bir performans tablosunu (kapsamlı gelir tablosu) seçmekte veya iki tabloyu birlikte (gelir tablosu ve kapsamlı gelir tablosu) seçmekte özgür bırakılmıştır. Buna bağlı olarak, Grup 1 Ocak dan itibaren UMS 1 deki değişiklikleri uygulamış ve kapsamlı gelir tablosu vermeyi seçmiştir. UMS 1 (Revize) ayrıca işletmelerin yeni dönemde bir önceki döneme ait finansal tablolarını yeniden düzenlediklerinde veya sınıfladıklarında cari dönem ve bir önceki dönemle birlikte karşılaştırılabilir en erken döneme ait bilançonun da verilmesini gerektirmektedir. Grup geçmiş döneme ait karşılaştırmalı bilgileri ile ilgili herhangi bir yeniden düzenleme ve sınıflandırma yapmamıştır. UMS 1 (Revize) in uygulamasının Grup un raporlanan sonuçları veya finansal durumu üzerinde bir etkisi olmamıştır. 2.5 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti tarihinde sona eren döneme ilişkin özet ara dönem finansal tablolar, TFRS nin ara dönem finansal tabloların hazırlanmasına yönelik TMS 34 standardına uygun olarak hazırlanmıştır. Ayrıca, tarihi itibariyle özet ara dönem finansal tablolar, tarihinde sona eren yıla ait finansal tabloların hazırlanması sırasında uygulanan muhasebe politikalarıyla tutarlı olan muhasebe politikalarının uygulanması suretiyle hazırlanmıştır. Dolayısıyla, bu özet ara dönem finansal tablolar tarihinde sona eren yıla ait finansal tablolar ile birlikte değerlendirilmelidir. 10

14 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 3. NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ Bankadaki nakit Vadesiz mevduat Vadesi üç aydan kısa olan vadeli mevduat VOB işlem teminatları Diğer teminat ve tarihleri itibarıyla bankalardaki vadeli mevduatın faiz ve vade detayı aşağıdaki gibidir: Para cinsi Faiz oranı Vade TL %9, TL %12, TL %9, TL %10, TL %9, ABD Doları %0, Para cinsi Faiz oranı Vade TL %15, TL %15, TL %16, TL %15, TL %15, ABD Doları %2, Grup un müşteriler adına bankalar hesabında ABD Doları, İsveç Kronu ve Norveç Kronu bulunmaktadır. Söz konusu hesabın karşılığı pasifte müşterilere borçlar hesabıdır (31 Aralık : ABD Doları bulunmaktadır. Söz konusu hesabın karşılığı pasifte müşterilere borçlar hesabıdır). Müşteri adına tutulan bakiyeler hukuki olarak Grup varlıklarından ayrıştırılamadığı için, ekli finansal tablolara dahil edilmiştir. Grup un ve tarihleri itibarıyla konsolide nakit akım tablolarında nakit ve nakit benzeri değerler, hazır değerlerden faiz tahakkukları düşülerek gösterilmektedir: Nakit ve nakit benzerleri Faiz tahakkukları (29.352) (2.122) Toplam FİNANSAL YATIRIMLAR 11

15 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA Kısa Vadeli Finansal Yatırımlar Gerçeğe uygun değer farkı gelir tablosuna yansıtılan finansal varlıklar Uzun Vadeli Finansal Yatırımlar Aktif bir piyasası olmadığı için maliyetle değerlenen finansal varlıklar Gerçeğe uygun değer farkı gelir tablosuna yansıtılan finansal varlıklar Maliyet Makul Değeri Kayıtlı Değeri Borçlanma senetleri Devlet tahvilleri Yabancı tahviller Hisse senetleri Borsada işlem gören hisse senetleri Gerçeğe uygun değer farkı gelir tablosuna yansıtılan finansal varlıklar Maliyet Makul Değeri Kayıtlı Değeri Borçlanma senetleri Devlet tahvilleri Hazine bonoları Hisse senetleri Borsada işlem gören hisse senetleri FİNANSAL YATIRIMLAR (devamı) 12

16 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA tarihinde ticari amaçla elde tutulan hazine bonolarının ve devlet tahvillerinin yıllık faiz oranları % 15 ve % 17 arasındadır ( : yıllık % 15,85 ve % 19,45). tarihi itibarıyla Grup un teminat olarak verilen TL tutarındaki TL nominal değerli devlet tahvilleri bulunmaktadır ( : TL tutarındaki TL nominal değerli devlet tahvilleri bulunmaktadır). Nominal Maliyet Kayıtlı Değeri İMKB Takas ve Saklama Bankası A.Ş Nominal Maliyet Kayıtlı Değeri İMKB Takas ve Saklama Bankası A.Ş Bilanço tarihi itibarıyla Grup un portföyünde ödünç verilen menkul kıymet bulunmamaktadır. Satılmaya hazır finansal varlıklar Maliyet Makul Değeri Kayıtlı Değeri Özsermaye araçları Borsada işlem görmeyen Satılmaya hazır finansal varlıklar Maliyet Makul Değeri Kayıtlı Değeri Özsermaye araçları Borsada işlem görmeyen Özsermaye araçlarının detayı aşağıdaki gibidir: İştirak Oranı (%) İştirak Oranı (%) Borsada işlem görmeyen İMKB Takas ve Saklama Bankası A.Ş. 0, , Deniz Türev Menkul Değerler A.Ş. 12, , Gelişen İşletmeler Piyasası A.Ş. 2, , FİNANSAL YATIRIMLAR (devamı) 13

17 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA Borsada işlem görmeyen satılmaya hazır özkaynak araçları gerçeğe uygun değerleri ile gösterilmektedir. Aktif piyasada işlem görmeyen satılmaya hazır yatırımların gerçeğe uygun değerindeki TL tutarındaki azalış (: TL azalış), doğrudan özkaynaklar içerisinde kayda alınmıştır. 5. TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR Kısa vadeli ticari alacaklar: Kredili müşterilerden alacaklar Müşterilerden alacaklar Satıcı avansları Diğer ticari alacaklar itibarıyla vadesi geçmiş ve şüpheli hale gelmiş alacak bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır). Grup un şüpheli ticari alacaklar karşılığına ilişkin hareket tablosu aşağıdaki gibidir: Şüpheli ticari alacaklar karşılığı hareketleri: Açılış bakiyesi Tahsilatlar - (297) Kapanış bakiyesi - Grup, tarihi itibarıyla borsada işlem gören hisse senetlerini verdiği kredilere karşı teminat olarak elde tutmaktadır. Bu kredilerin ortalama faiz oranı % 24 tür ( : % 35 tir). Henüz vadesi geçmemiş ve şüpheli hale gelmemiş alacaklara ilişkin alınan teminatlar aşağıdaki gibidir: Nominal Değeri Makul Değer Nominal Değeri Makul Değer Alınan teminat TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR (devamı) Kısa vadeli ticari borçlar: Müşterilere borçlar Kredili müşterilere borçlar Diğer ticari borçlar

18 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 6. ÖZKAYNAK YÖNTEMİYLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR Grup un iştirakleri ile ilgili özet finansal bilgileri aşağıda açıklanmıştır: Toplam varlıklar Toplam yükümlülükler ( ) ( ) Net varlıklar Net varlıklarda Grup un payı Değer düşüş karşılığı (-) Ocak- 1 Ocak- Hasılat Dönem karı Dönem karında Grup un payı İştirak alımı ile ilgili cari dönemde gelir yazılan negatif şerefiye Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların kar/zararlarındaki paylar ŞEREFİYE Grup, 23 Haziran tarihinde %29,26 hissesini elinde bulundurduğu iştiraki Ekspres Yatırım Menkul Değerler A.Ş.'ye ait hisselerin %0,16'lık kısmını Tasarruf Mevduatı Sigorta Fonu ndan ( TMSF ) TL bedelle satın almıştır. İştirak tarihi ve öncesinde özkaynaktan pay alma yöntemi ile konsolide edilmektedir. Makul değeri Grup yönetimi tarafından TL olarak hesaplanan hisselerin TL bedel ile satın alınması nedeniyle hesaplanan TL negatif şerefiye, ilgili dönem gelir tablosunda özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların kar/zararlarındaki paylar satırında gösterilmiştir. 15

19 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 8. ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR Çalışanlara sağlanan kısa vadeli faydalar: Kullanılmamış izin karşılığı Toplam Çalışanlara sağlanan uzun vadeli faydalar: Kıdem tazminatı karşılığı Toplam Kıdem tazminatı karşılığı Yürürlükteki İş Kanunu hükümleri uyarınca, çalışanlardan kıdem tazminatına hak kazanacak şekilde iş sözleşmesi sona erenlere, hak kazandıkları yasal kıdem tazminatlarının ödenmesi yükümlülüğü vardır. Ayrıca, halen yürürlükte bulunan 506 sayılı Sosyal Sigortalar Kanunu nun 6 Mart 1981 tarih, 2422 sayılı ve 25 Ağustos 1999 tarih, 4447 sayılı Yasalar ile Değişik 60 ıncı Maddesi hükmü gereğince kıdem tazminatını alarak işten ayrılma hakkı kazananlara da yasal kıdem tazminatlarını ödeme yükümlülüğü bulunmaktadır. Emeklilik öncesi hizmet şartlarıyla ilgili bazı geçiş karşılıkları, ilgili kanunun 23 Mayıs 2002 tarihinde değiştirilmesi ile Kanun dan çıkarılmıştır. tarihi itibarıyla ödenecek kıdem tazminatı, aylık 2.260,05 TL ( : 2.173,19) TL) tavanına tabidir. Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir. Kıdem tazminatı karşılığı, Şirket in, çalışanların emekli olmasından kaynaklanan gelecekteki muhtemel yükümlülük tutarının bugünkü değerinin tahmin edilmesi yoluyla hesaplanmaktadır. UMS 19 ( Çalışanlara Sağlanan Faydalar ), şirketin yükümlülüklerinin, tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak geliştirilmesini öngörür. Bu doğrultuda, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir: Bilanço tarihindeki karşılık, yıllık %5,4 enflasyon ve %12 iskonto oranı varsayımlarına göre yaklaşık %6,26 olarak elde edilen reel iskonto oranı kullanılmak suretiyle hesaplanmıştır ( : yıllık %5,4 enflasyon ve %12 iskonto oranı varsayımlarına göre yaklaşık %6,26 olarak elde edilen reel iskonto oranı kullanılmak suretiyle hesaplanmıştır). İsteğe bağlı işten ayrılmalar neticesinde ödenmeyip, Grup a kalacak olan kıdem tazminatı tutarlarının tahmini oranı da dikkate alınmıştır. Kıdem tazminatı tavanı altı ayda bir revize edilmekte olup, Şirket in kıdem tazminatı karşılığının hesaplanmasında 1 Temmuz tarihinden itibaren geçerli olan 2.365,16 TL tavan tutarı dikkate alınmıştır ( : 2.260,05 TL). 16

20 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 8. ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR (devamı) 1 Ocak- 1 Ocak- 1 Ocak itibarıyla karşılık Dönem gideri itibarıyla karşılık Ocak- 1 Ocak- 1 Ocak itibarıyla karşılık İlave yükümlülük(*) Hizmet maliyeti Faiz maliyeti Ödenen kıdem tazminatları ( ) (90.217) İptal edilen karşılık - (4.283) itibarıyla karşılık (*) Aynı Grup a bağlı olan Ekspres Yatırım Menkul Değerler A.Ş. den Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. ye, yılı içerisinde transferi gerçekleştirilen personele ilişkin ilave yükümlülük tutarıdır. Cari dönem yükümlülüğü olan TL (: TL) genel yönetim giderlerine dahil edilmiştir. 9. ÖZKAYNAKLAR Sermaye / Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi ve tarihleri itibarıyla ödenmiş sermaye yapısı aşağıdaki gibidir: Pay Oranı (% ) Pay Oranı (% ) Ortaklar Denizbank A.Ş. 99, , Diğer 0, , , , Şirket in yılındaki sermayesi 25 milyon adet hisseden oluşmaktadır ( : 25 milyon adet hisse). Hisselerin itibari değeri hisse başına 1 TL dir ( : hisse başı 1 TL). Grup un tarihi itibarıyla imtiyazlı hissesi bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır). 17

21 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 9. ÖZKAYNAKLAR (devamı) Değer Artış Fonları Finansal varlıklar değer artış fonu Finansal varlık değer artış fonu satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerinden değerlenmesi sonucu ortaya çıkar. Gerçeğe uygun değeriyle değerlenen bir finansal aracın elden çıkarılması durumunda, değer artış fonunun satılan finansal varlıkla ilişkili parçası doğrudan kar/zararda muhasebeleştirilir. Yeniden değerlenen bir finansal aracın değer düşüklüğüne uğraması durumunda ise değer artış fonunun değer düşüklüğüne uğrayan finansal varlıkla ilişkili kısmı kar/zararda muhasebeleştirilir. Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler Bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır). Yasal yedekler Türk Ticaret Kanunu na göre ayrılan birinci ve ikinci tertip yasal yedeklerden oluşmaktadır. Birinci tertip yasal yedekler, tüm yedekler tarihi (enflasyona göre endekslenmemiş) ödenmiş sermayenin %20 sine erişene kadar, geçmiş dönem ticari karının yıllık %5 i oranında ayrılır. İkinci tertip yasal yedekler, birinci tertip yasal yedek ve temettülerden sonra, tüm nakdi temettü dağıtımları üzerinden yıllık %10 oranında ayrılır. Geçmiş Yıl Kar/Zararları Grup un TL tutarındaki geçmiş yıl karları, tarihli konsolide bilançosunda birikmiş karlar içerisinde sınıflanmıştır ( : TL). 18

22 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 10. SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ Satış gelirleri 1 Ocak - 1 Nisan - 1 Ocak - 1 Nisan - Devlet tahvili satışları Hisse senetleri ve geçici ilmuhaber alışları Hazine bonosu satışları Hizmet Gelirleri Hisse senedi alım/satım aracılık komisyonları Devlet iç borçlanma senetleri alım/satım aracılık komisyonları Vadeli işlemler alım/satım aracılık komisyonları Ödünç menkul kıymet işlemleri komisyonları Yatırım fonları aracılık komisyonları Portföy yönetim komisyonları İhraca aracılık hizmet gelirleri Danışmanlık gelirleri Satış aracılık komisyonları Müşteriden alınan ekstre bedeli (39.920) Diğer komisyon ve gelirler Müşterilerden alınan faiz gelirleri Müşterilere komisyon iadeleri (-) ( ) ( ) ( ) ( ) Acentelere ödenen komisyonlar (-) ( ) ( ) ( ) ( ) Diğer indirimler (-) (6.770) (12.331) Satışların maliyeti (-) Devlet tahvili alışları ( ) ( ) ( ) ( ) Hazine bonosu alışları ( ) - ( ) (93.139) Hisse senetleri ve geçici ilmuhaber alışları ( ) ( ) ( ) ( ) Toplam ( ) ( ) ( ) ( ) Brüt kar

23 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 11. ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ, PAZARLAMA, SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ, GENEL YÖNETİM GİDERLERİ 1 Ocak - 1 Nisan - 1 Ocak - 1 Nisan - Araştırma ve geliştirme giderleri (-) (20.840) (9.891) (47.077) (37.729) Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri (-) ( ) ( ) ( ) ( ) Genel yönetim giderleri (-) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) 12. NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER 1 Ocak - 1 Nisan - 1 Ocak - 1 Nisan - Personel ücret ve giderleri ( ) ( ) ( ) ( ) Amortisman ve itfa payı giderleri ( ) ( ) ( ) ( ) Kira giderleri ( ) (78.467) ( ) (59.866) Dışarıdan sağlanan fayda ve hizmetler ( ) ( ) ( ) ( ) Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri ( ) ( ) ( ) ( ) Ulaşım giderleri ( ) (58.083) ( ) ( ) İşletme giderleri ( ) ( ) ( ) ( ) Haberleşme ve iletişim giderleri ( ) ( ) ( ) ( ) İlan ve reklam giderleri (42.842) (21.604) (29.327) (18.717) İştirak payı ve aidat giderleri (98.148) (48.055) ( ) (64.051) Kanunen kabul edilmeyen giderler (61.747) (59.437) (81.989) (3.117) Araştırma ve geliştirme giderleri (20.840) (9.891) (47.077) (37.729) Diğer ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) 20

24 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 13. FİNANSAL GELİRLER 1 Ocak - 1 Nisan - 1 Ocak - 1 Nisan - Devlet iç borç. senetleri reeskontu ( ) Mevduat itfa ve faiz geliri Hisse senedi reeskontu ( ) Repo faiz geliri Vadeli İşlem Borsası faiz geliri (2.282) Kur farkı geliri (1.015) Kamu menkul kıymet faiz geliri Diğer finansal gelirler Menkul kıymet reeskont iptalleri ( ) ( ) Temettü gelirleri

25 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 14. VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER DAHİL) Dönem karı vergi yükümlülüğü Cari kurumlar vergisi karşılığı Eksi: Peşin ödenen geçici vergi (10.731) (98.451) (98.451) Gelir tablosundaki vergi gideri 1 Ocak- 1 Ocak- Vergi (gideri )/ (geliri) Cari vergi (gideri) / geliri ( ) - Geçici farkların oluşması ile geçici farkların ortadan kalkmasına ilişkin ertelenmiş vergi (geliri)/ gideri ( ) ( ) Doğrudan özkaynakta muhasebeleştirilen vergi ( ) ( ) 1 Ocak- 1 Ocak- Ertelenmiş vergi Doğrudan özkaynaklara kaydedilen: -Satılmaya hazır finansal varlıkların yeniden değerlenmesi Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler Kurumlar Vergisi Grup, Türkiye de geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. Grup un cari dönem faaliyet sonuçlarına ilişkin tahmini vergi yükümlülükleri için ekli finansal tablolarda gerekli karşılıklar ayrılmıştır. 22

26 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 14. VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER DAHİL) (devamı) Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler (devamı) Kurumlar Vergisi (devamı) Vergiye tabi kurum kazancı üzerinden tahakkuk ettirilecek kurumlar vergisi oranı ticari kazancın tespitinde gider yazılan vergi matrahından indirilemeyen giderlerin eklenmesi ve vergiden istisna kazançlar, vergiye tabi olmayan gelirler ve diğer indirimler (varsa geçmiş yıl zararları ve tercih edildiği takdirde kullanılan yatırım indirimleri) düşüldükten sonra kalan matrah üzerinden hesaplanmaktadır. yılında uygulanan efektif vergi oranı %20 dir (: %20). Türkiye de geçici vergi üçer aylık dönemler itibarıyla hesaplanmakta ve tahakkuk ettirilmektedir. yılı kurum kazançlarının geçici vergi dönemleri itibarıyla vergilendirilmesi aşamasında kurum kazançları üzerinden hesaplanması gereken geçici vergi oranı %20 dir (: %20). Zararlar gelecek yıllarda oluşacak vergilendirilebilir kardan düşülmek üzere, azami 5 yıl taşınabilir. Ancak oluşan zararlar geriye dönük olarak önceki yıllarda oluşan karlardan düşülemez. Türkiye de vergi değerlendirmesiyle ilgili kesin ve kati bir mutabakatlaşma prosedürü bulunmamaktadır. Şirketler ilgili yılın hesap kapama dönemini takip eden yılın 1-25 Nisan tarihleri arasında vergi beyannamelerini hazırlamaktadır. Vergi Dairesi tarafından bu beyannameler ve buna baz olan muhasebe kayıtları 5 yıl içerisinde incelenerek değiştirilebilir. Gelir Vergisi Stopajı Kurumlar vergisine ek olarak, dağıtılması durumunda kar payı elde eden ve bu kar paylarını kurum kazancına dahil ederek beyan eden tam mükellef kurumlara ve yabancı şirketlerin Türkiye deki şubelerine dağıtılanlar hariç olmak üzere kar payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı hesaplanması gerekmektedir. Gelir vergisi stopajı 24 Nisan Temmuz 2006 tarihleri arasında tüm şirketlerde %10 olarak uygulanmıştır. Bu oran, 22 Temmuz 2006 tarihinden itibaren, 2006/10731 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı ile %15 olarak uygulanmaktadır. Dağıtılmayıp sermayeye ilave edilen kar payları gelir vergisi stopajına tabi değildir. 24 Nisan 2003 tarihinden önce alınmış yatırım teşvik belgelerine istinaden yararlanılan yatırım indirimi tutarı üzerinden %19,8 vergi tevkifatı yapılması gerekmektedir. Bu tarihten sonra yapılan teşvik belgesiz yatırım harcamalarından şirketlerin üretim faaliyetiyle doğrudan ilgili olanların %40 ı vergilendirilebilir kazançtan düşülebilir. Yararlanılan teşvik belgesiz yatırım harcamalarından vergi tevkifatı yapılmamaktadır. Yatırım indirimi uygulaması 1 Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere yürürlükten kaldırılmıştır. Ancak, şirketlerin vergilendirilebilir kazançlarının yetersiz olması sebebiyle, 2005 tarihi itibarıyla yararlanamadığı yatırım indirimi tutarı sonraki yıllarda elde edilecek vergilendirilebilir kazançlardan düşülmek üzere sonraki yıllara taşınabilir. Bununla birlikte, taşınan yatırım indirimini sadece 2006, 2007 ve yıllarına ait kazançlarından indirebilir. yılı kurum kazancından indirilemeyen yatırım indirimi tutarının sonraki dönemlere devri mümkün değildir. 23

27 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 14. VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER DAHİL) (devamı) Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler (devamı) Gelir Vergisi Stopajı (devamı) Şirketlerin yılının kurumlar vergisi hesabında, taşınan yatırım indirimini vergilendirilebilir kazançlarından düştükleri takdirde uygulayacakları kurumlar vergisi oranı %30 olacaktı. Taşınan yatırım indiriminden faydalanılmaması durumunda ise kurumlar vergisi oranı %20 olarak dikkate alınacak ve faydalanılmayan yatırım indirimi hakkı ortadan kalkacaktır. Grup un devreden yatırımı kalmadığından dolayı yılında kurumlar vergisi oranı %20 olarak dikkate alınmıştır. yılına ait kurumlar vergisi oranı %20 dir. Enflasyona Göre Düzeltilmiş Vergi Hesaplamaları Grup 2004 tarihi itibariyle yasal finansal tablolarını 30 Aralık 2003 tarih ve sayılı Resmi Gazete de yayımlanan 5024 sayılı Kanun ile Türkiye de enflasyon muhasebesi uygulamasına uygun olarak, enflasyona göre düzeltilmiş tutarları üzerinden hesaplamıştır yılı ve sonraki dönemlerde geçerli olacak şekilde; enflasyon oranının kanunda belirlenen sınırlara ulaşması durumunda uygulanması gerekmektedir. Vergi mevzuatındaki enflasyon muhasebesi ilkeleri UMS 29 standardındaki hükümlerden önemli ölçüde farklılık göstermemektedir yılı için enflasyon belirli kriterleri aştığı için 5024 sayılı kanuna göre Şirket enflasyon düzeltmesi yapmış olup bu bakiyeler 1 Ocak 2005 tarihi itibariyle yasal kayıtlar için açılış bakiyesi olarak alınmıştır. Ertelenmiş vergi Grup, vergiye esas yasal finansal tabloları ile UFRS ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas finansal tablolar ile UFRS ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmakta olup, söz konusu farklar aşağıda belirtilmektedir. Ertelenmiş vergi aktifleri ve pasiflerinin hesaplanmasında kullanılan vergi oranı %20 dir (: %20). Türkiye de işletmelerin konsolide vergi iadesi beyan edememeleri sebebiyle, ertelenmiş vergi varlıkları olan bağlı ortaklıklar, ertelenmiş vergi yükümlülükleri olan bağlı ortaklıklar ile netleştirilmez ve ayrı olarak gösterilir. 24

28 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 14. VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER DAHİL) (devamı) Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler (devamı) Ertelenmiş vergi (devamı) Dönem cari ve ertelenmiş vergisi Doğrudan özkaynakta alacak ya da borç olarak muhasebeleştirilen kalemler (ki bu durumda ilgili kalemlere ilişkin ertelenmiş vergi de doğrudan özkaynakta muhasebeleştirilir) ile ilişkilendirilen ya da işletme birleşmelerinin ilk kayda alımından kaynaklananlar haricindeki cari vergi ile döneme ait ertelenmiş vergi, gelir tablosunda gider ya da gelir olarak muhasebeleştirilir. İşletme birleşmelerinde, şerefiye hesaplanmasında ya da satın alanın, satın alınan bağlı ortaklığın tanımlanabilen varlık, yükümlülük ve şarta bağlı borçlarının gerçeğe uygun değerinde elde ettiği payın satın alım maliyetini aşan kısmının belirlenmesinde vergi etkisi göz önünde bulundurulur. Ertelenmiş vergi aktifleri ve pasiflerinin hesaplanmasında kullanılan vergi oranı %20 dir (: %20). Ertelenmiş vergiye baz teşkil eden kalemler aşağıda belirtilmiştir: Ertelenmiş vergi aktifi/ (pasifi): Maddi ve maddi duran olmayan varlıklar ekonomik ömür farkları (44.986) (74.945) Kıdem tazminatı karşılığı Kullanılmamış izin karşılığı Menkul kıymet değerlemesi (45.855) Mali zarar Ertelenmiş vergi aktifi / (pasifi) hareketleri: Açılış bakiyesi 1 Ocak 1 Ocak Gelir tablosunda muhasebeleştirilen ertelenmiş vergi geliri / (gideri) ( ) Özkaynakta muhasebeleştirilen ertelenmiş vergi ( ) Kapanış bakiyesi

29 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 14. VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER DAHİL) (devamı) Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler (devamı) Ertelenmiş vergi (devamı) Dönem vergi giderinin dönem karı ile mutabakatı aşağıdaki gibidir: Vergi karşılığının mutabakatı: 1 Ocak 1 Ocak Vergi öncesi kar / (zarar) ( ) ( ) Hesaplanan vergi: %20 ( ) ( ) Kanunen kabul edilmeyen giderlerin etkisi ( ) İndirimler ( ) Dönem zararının vergi etkisi (13.313) - Vergiye tabi olmayan konsolide bağlı ortaklık etkisi - ( ) Düzeltme kayıtlarının vergi etkisi ( ) - ( ) ( ) 26

30 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 15. İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI Grup un ana ortağı ile esas kontrolü elinde tutan taraf; Türkiye de kurulmuş olan Denizbank A.Ş. dir. Şirket ile Şirket in ilişkili tarafları olan bağlı ortaklıkları arasında gerçekleşen işlemler konsolidasyon sırasında elimine edildiklerinden, bu notta açıklanmamıştır. Grup ile diğer ilişkili taraflar arasındaki işlemlerin detayları aşağıda açıklanmıştır: Denizbank A.Ş. deki mevduat Vadesiz mevduat Vadeli mevduat İlişkili taraflardan alacaklar Ticari alacaklar Dexia Participation Belgique S.A Dexia Fonlar Diğer cari varlıklar Personel avansları

31 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 15. İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI (devamı) İlişkili taraflar ile olan önemli işlemlerin detayı aşağıdaki gibidir : Hizmet gelirleri 1 Ocak - 1 Ocak- Alım/satım aracılık komisyon gelirleri Ekspres Yatırım Menkul Değerler A.Ş Denizbank A.Ş Deniz Yatırım Ortaklığı A.Ş Dexia Participation Belgique Denizbank AG Viyana Dexia Participations Luxembourg SA (Cregem Participations) Ücret ve komisyon gelirleri-diğer Dexia Participation Belgique Faiz ve benzeri gelirler Denizbank A.Ş Eurodeniz Offshore Portföy yönetimi gelirleri Deniz Yatırım Ortaklığı A.Ş Fon yönetimi gelirleri Deniz Yatırım Fonları Finansman gelir /gideri Euro Deniz den faiz geliri Denizbank A.Ş. den faiz geliri Faaliyet giderleri Ücret ve komisyon giderleri-aracılık hizmetleri Denizbank A.Ş Denizbank A.Ş. (Gayrinakdi kredi komisyonu)

32 BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 15. İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI (devamı) Genel yönetim giderleri Denizbank A.Ş. Kira Isıtma aydınlatma su Diğer Intertech - - Teknolojik Destek Deniz Finansal Kiralama A.Ş. - - Diğer Üst Düzey Yöneticilere Sağlanan Menfaatler 1 Ocak- 1 Ocak- Ücretler ve diğer kısa vadeli faydalar FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ Kur riski yönetimi Yabancı para varlıklar, yükümlülükler ve bilanço dışı yükümlülüklere sahip olma durumunda ortaya çıkan kur hareketlerinden kaynaklanacak etkilere kur riski denir. ve tarihleri itibarıyla yabancı para cinsinden varlıkların ve yükümlülüklerin dağılımı aşağıdaki gibidir: A. Döviz cinsinden varlıklar B. Döviz cinsinden yükümlülükler ( ) ( ) Net döviz pozisyonu (A-B) Döviz bazında ayrıntılı yabancı para pozisyonu aşağıdaki gibidir: Döviz Cinsi Döviz Tutarı TL Tutarı Varlıklar Vadesiz mevduat ABD Doları Vadesiz mevduat Norveç Kronu Vadesiz mevduat İsveç Kronu Vadeli mevduat ABD Doları Yabancı tahvil ABD Doları Toplam