Transkript

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

11

12

13

14

15

16

17

18

19

20

21

22

23

24

25

26

27

28

29

30 Rapor No: SYMM/116/ MAZHAR ZORLU HOLDİNG ANONİM ŞİRKETİ 1 OCAK 31 ARALIK 2007 HESAP DÖNEMİNE İLİŞKİN KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR HAKKINDA BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU Mazhar Zorlu Holding Anonim Şirketi İdare Meclisi ne; Mazhar Zorlu Holding A.Ş. nin 31 Aralık 2007 tarihi itibariyle hazırlanan ve ekte yer alan bilançosunu, aynı tarihte sona eren yıla ait gelir tablosunu, öz sermaye değişim tablosunu ve nakit akım tablosunu, önemli muhasebe politikalarının özetini ve dipnotları denetlemiş bulunuyoruz. İşletme yönetimi finansal tabloların Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartlarına göre hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumundan sorumludur. Bu sorumluluk, finansal tabloların hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanan önemli yanlışlıklar içermeyecek biçimde hazırlanarak, gerçeği dürüst bir şekilde yansıtmasını sağlamak amacıyla gerekli iç kontrol sisteminin tasarlanmasını, uygulanmasını ve devam ettirilmesini, koşulların gerektirdiği muhasebe tahminlerinin yapılmasını ve uygun muhasebe politikalarının seçilmesini içermektedir. Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak bu finansal tablolar hakkında görüş bildirmektir. Bağımsız denetimimiz, Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan bağımsız denetim standartlarına uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu standartlar, etik ilkelere uyulmasını ve bağımsız denetimin, finansal tabloların gerçeği doğru ve dürüst bir biçimde yansıtıp yansıtmadığı konusunda makul bir güvenceyi sağlamak üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir. Bağımsız denetimimiz, finansal tablolardaki tutarlar ve dipnotlar ile ilgili bağımsız denetim kanıtı toplamak amacıyla, bağımsız denetim tekniklerinin kullanılmasını içermektedir. Bağımsız denetim tekniklerinin seçimi, finansal tabloların hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanıp kaynaklanmadığı hususu da dahil olmak üzere önemli yanlışlık içerip içermediğine dair risk değerlendirmesini de kapsayacak şekilde, mesleki kanaatimize göre yapılmıştır. Bu risk değerlendirmesinde, işletmenin iç kontrol sistemi göz önünde bulundurulmuştur. Ancak, amacımız iç kontrol sisteminin etkinliği hakkında görüş vermek değil, bağımsız denetim tekniklerini koşullara uygun olarak tasarlamak amacıyla, işletme yönetimi tarafından hazırlanan finansal tablolar ile iç kontrol sistemi arasındaki ilişkiyi ortaya koymaktır. Bağımsız denetimimiz, ayrıca işletme yönetimi tarafından benimsenen muhasebe politikaları ile yapılan önemli muhasebe tahminlerinin ve finansal tabloların bir bütün olarak sunumunun uygunluğunun değerlendirilmesini içermektedir. Bağımsız denetim sırasında temin ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulmasına yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz sayılı Yasa ve bu yasa kapsamındaki Yönetmelik ve Finansal Yeniden Yapılandırma Çerçeve Anlaşması hükümleri doğrultusunda, Mazhar Zorlu Grubu firmalarının Alacaklı bankalarla olan borçlarının yeniden yapılandırılması amacıyla yapılan Alacaklı Bankalar Konsorsiyumu toplantılarında alınan kararlar doğrultusunda hazırlanan Finansal Yeniden Yapılandırma Sözleşmesi (FYYS) nin maddesi gereğince, sözleşmeyi bağımsız olarak feshetme ve takibe geçme yetkisi olan lider banka Vakıfbank tarafından ödemelerin zamanında yapılmaması nedeniyle sözleşmenin feshedildiği ve ilgili mevzuat gereğince muhataplar hakkında her türlü dava ve takibe başvurulacağı Şirket e 02 Eylül 2005 tarihinde tebliğ edilmiştir. Bahsedilen sözleşmelerde Grubun, alacaklı bankalara olan kredi borçları toplamı; Amerikan Doları nakdi, Amerikan Doları gayrinakdi olmak üzere toplam Amerikan Doları dır. 02 Eylül 2005 tarihinde feshedilen söz konusu anlaşma kapsamında 31 Aralık.2007 tarihi itibariyle Grubun feshedilen FYYS kapsamındaki ilgili şirket mali tablolarına yansıtılan riski ise Amerikan Doları nakdi, Amerikan Doları gayri nakdi olmak üzere toplam Amerikan Doları olarak hesaplanmaktadır. Alacaklı bankalardan Vakıfbank tarafından açılan toplam ,20 YTL lik müştereken ve müteselsilen açılmış bulunan ipoteğin paraya çevrilmesi yoluyla icra takibinin iptali istemiyle açılan, YTL lik ipoteğin 29

31 paraya çevrilmesi yoluyla icra takibinin iptali istemiyle açılan ve YTL lik ilamsız takipte ödeme emrinin iptali istemiyle açılan davalar Grup aleyhine sonuçlanmış olup, rapor tarihi itibariyle hukuki süreç devam etmektedir. Alacaklı bankalardan İş Bankası tarafından gönderilen ,28 YTL lik ipoteğin paraya çevrilmesi yolu ile takip taleplerinde icra emrine ilişkin açılan dava Grup aleyhine alacaklı davanın YTL alacaklı olduğu şeklinde sonuçlanmıştır. Takip dosyalarından yaptırılan kıymet takdirlerine ilişkin raporlar tebliğ edilmiş olup, tüm taşınmazlarla ilgili olarak ayrı ayrı mahallerinde İcra Hakimliklerinde kıymet takdirlerine itiraz edilmiş, bu davalarda da yeniden mahkemece değer tespitleri yapılmıştır. Banka her an satış işlemlerine başlayabilecek durumda olup, Rapor tarihi itibariyle bu konuda bir işlem yapılmamıştır. Alacaklı bankalardan İş Bankası tarafından tarihinde gönderilen YTL lik ilamsız takiplerde ödeme emrine itiraz edilmiş olup, hukuki süreç devam etmektedir. TMSF tarafından Grup aleyhine yapılan ödeme emirlerine istinaden Ekim 2007 tarihlerinde uygulanan haciz işlemlerine karşılık olarak, Grup tarafından 09 Ekim Kasım 2007 tarihleri arasında USD ödeme yapılmıştır. TMSF,bu ödemelere karşılık olarak Grubun banka hesapları, Gümrük Müdürlükleri, Denizcilik Müsteşarlığı, gayrimenkulleri ve araçları nezdinde konulan hacizleri 2008 yılı içinde kısmen kaldırmıştır. TMSF ile nihai mutabakatlaşma sürecinin devam etmekte olduğu beyan edilmiştir. Rapor tarihi itibariyle ilgili bankalarla borç tutarının kesinleştirilmesi ve bir çözüm bulunması konusunda görüşmelerin devam ettiği şirket yetkililerince beyan edilmiştir. FYYS sözleşmesinin lider banka olan Vakıfbank tarafından feshedilmesinin ve alacaklı bankalar ve TMSF tarafından yapılan takiplerin Grup mali tablolarına etkisi konusunda belirsizlikler bulunmaktadır. İlişikteki mali tablolar bu nedenle bu konudaki muhtemel düzeltmeleri içermemektedir. Görüşümüze göre, ilişikteki finansal tablolar, yukarıda belirtilen hususlar nedeniyle ortaya çıkabilecek düzeltmeler dışında, Mazhar Zorlu Holding A.Ş. nin 31 Aralık 2007 tarihi itibariyle gerçek finansal durumunu, aynı tarihte sona eren yıla ait finansal performansını ve nakit akımlarını, Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartları çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmaktadır. Görüşümüzü etkilememekle birlikte; dipnot 44 de açıklandığı üzere Grup un tarihi itibariyle biten hesap döneminde Grubun konsolide bilançosunda öz sermayenin ( ).-YTL olduğu, sermayenin Türk Ticaret Kanunu 324/2 maddesinde yer alan 2/3 ünün karşılıksız kalma durumunun oluştuğu görülmektedir. Bu durumun ilgili dipnotta yer alan banka kredisi borçlarının ödenememesi haliyle birlikte değerlendirilmesi gerektiği düşünülmektedir. Şirket, Sermaye Piyasası Kurulunun bu konuyu düzenleyen tarih ve 35/1105 sayılı Kararı gereğince konsolide bilanço üçte iki oranında sermaye kaybını göstermesine rağmen, ana ortaklığın Seri:XI, No:25 sayılı Tebliğ/UFRS uyarınca konsolide olmayan bilançosunda bu oranda bir sermaye kaybı görülmemesi nedeniyle Türk Ticaret Kanununun 324 üncü maddesinde öngörülen tedbirlerin alınmasına gerek bulunmadığı bilanço dipnotu 44 de açıklamaktadır. İzmir, 09 Nisan 2008 HLB SAYGIN YEMİNLİ MALİ MÜŞAVİRLİK VE BAĞIMSIZ DENETİM A.Ş. A member of Servet Eyüpgiller Yeminli Mali Müşavir Sorumlu Ortak Başdenetçi 30

32 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait Konsolide Mali Tablolar ve Dipnotları İÇİNDEKİLER Sayfa KONSOLİDE BİLANÇO... 1 KONSOLİDE GELİR TABLOSU... 3 KONSOLİDE ÖZ SERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU... 4 KONSOLİDE NAKİT AKIM TABLOSU... 5 KONSOLİDE MALİ TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI NOTLAR... 6 NOT 1. ŞİRKET İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU...37 NOT 2. MALİ TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR...38 NOT 3. UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ / MUHASEBE POLİTİKALARI...38 NOT 4. HAZIR DEĞERLER...44 NOT 5. MENKUL KIYMETLER...44 NOT 6. FİNANSAL BORÇLAR...44 NOT 7. TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR...45 NOT 8. FİNANSAL KİRALAMA ALACAKLARI VE BORÇLARI...46 NOT 9. İLİŞKİLİ TARAFLARDAN ALACAKLAR VE BORÇLAR...46 NOT 10. DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR...47 NOT 11. CANLI VARLIKLAR...48 NOT 12. STOKLAR...48 NOT 13. DEVAM EDEN İNŞAAT SÖZLEŞMELERİ ALACAKLARI VE HAKEDİŞ BEDELLERİ...48 NOT 14. ERTELENEN VERGİ VARLIKLARI VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ...48 NOT 15. DİĞER CARİ/CARİ OLMAYAN VARLIKLAR VE KISA/UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER...49 NOT 16. FİNANSAL VARLIKLAR...49 NOT 17. POZİTİF/NEGATİF ŞEREFİYE...51 NOT 18. YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER...51 NOT 19. MADDİ VARLIKLAR...51 NOT 20. MADDİ OLMAYAN VARLIKLAR...52 NOT 21. ALINAN AVANSLAR...52 NOT 22. EMEKLİLİK PLANLARI...52 NOT 23. BORÇ KARŞILIKLARI...52 NOT 24. ANA ORTAKLIK DIŞI PAYLAR / ANA ORTAKLIK DIŞI KAR/ZARAR...53 NOT 25. SERMAYE / KARŞILIKLI İŞTİRAK SERMAYE DÜZELTMESİ...53 NOT 26. SERMAYE YEDEKLERİ...53 NOT 27. KAR YEDEKLERİ...53 NOT 28. GEÇMİŞ YIL KAR/ZARARLARI...54 NOT 29. YABANCI PARA POZİSYONU...54 NOT 30. DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI...55 NOT 31. KARŞILIKLAR, ŞARTA BAĞLI VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER...55 NOT 32. İŞLETME BİRLEŞMELERİ...57 NOT 33. BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA...57 NOT 34. BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR...58 NOT 35. DURDURULAN FAALİYETLER...58 NOT 36. ESAS FAALİYET GELİRLERİ...58 NOT 37. FAALİYET GİDERLERİ...58 NOT 38. DİĞER FAALİYETLERDEN GELİR / GİDER VE KAR / ZARARLAR...59 NOT 39. FİNANSMAN GİDERLERİ...59 NOT 40. NET PARASAL POZİSYON KAR/ZARARI...60 NOT 41. VERGİLER...60 NOT 42. HİSSE BAŞINA KAZANÇ...61 NOT 43. NAKİT AKIM TABLOSU...61 NOT 44. DİĞER HUSUSLAR

33 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle KONSOLİDE BİLANÇO (Birim Aksi belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) Dipnot Bağımsız Denetim'den Geçmiş KONSOLİDE BİLANÇO (YTL) Referansları VARLIKLAR Cari / Dönen Varlıklar Hazır Değerler Menkul Kıymetler (net) Ticari Alacaklar (net) Finansal Kiralama Alacakları (net) İlişkili Taraflardan Alacaklar (net) Diğer Alacaklar (net) Canlı Varlıklar (net) Stoklar (net) Devam Eden İnşaat Sözleşmelerinden Alacaklar (net) Ertelenen Vergi Varlıkları Diğer Cari/Dönen Varlıklar Cari Olmayan / Duran Varlıklar Ticari Alacaklar (net) Finansal Kiralama Alacakları (net) İlişkili Taraflardan Alacaklar (net) Diğer Alacaklar (net) Finansal Varlıklar (net) Pozitif/Negatif Şerefiye (net) Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller (net) Maddi Varlıklar (net) Maddi Olmayan Varlıklar (net) Ertelenen Vergi Varlıkları Diğer Cari Olmayan/Duran Varlıklar TOPLAM VARLIKLAR

34 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle KONSOLİDE BİLANÇO (Birim Aksi belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) Dipnot Bağımsız Denetim'den Geçmiş KONSOLİDE BİLANÇO (YTL) Referansları YÜKÜMLÜLÜKLER Kısa Vadeli Yükümlülükler Finansal Boçlar (net) Uzun Vadeli Finansal Borçların Kısa Vadeli Kısımları (net) Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar (net) Diğer Finansal Yükümlülükler (net) Ticari Borçlar (net) İlişkili Taraflara Borçlar (net) Alınan Avanslar Devam Eden İnşaat Sözleşmeleri Hakediş Bedelleri (net) Borç Karşılıkları Ertelenen Vergi Yükümlülüğü Diğer Yükümlülükler (net) Uzun Vadeli Yükümlülükler Finansal Borçlar (net) Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar (net) Diğer Finansal Yükümlülükler (net) Ticari Borçlar (net) İlişkili Taraflara Borçlar (net) Alınan Avanslar Borç Karşılıkları Ertelenen Vergi Yükümlülüğü Diğer Yükümlülükler (net) ANA ORTAKLIK DIŞI PAYLAR ÖZSERMAYE ( ) ( ) Sermaye Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi Sermaye Yedekleri Hisse Senetleri İhraç Primleri Hiss Senedi İptal Karları Yeniden Değerleme Fonu Finansal Varlıklar Değer Artış Fonu Öz Sermaye Enflasyon Düzeltmesi Farkları Kar Yedekleri Yasal Yedekler Statü Yedekleri Olağanüstü Yedekler Özel Yedekler Sermayeye Eklenecek İştirak Hisseleri ve Gayrimenkul Satış Kazançları Yabancı Para Çevrim Farkları Net Dönem Karı/Zararı ( ) ( ) Geçmiş Yıllar Kar/Zararları 28 ( ) ( ) TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER

35 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait KONSOLİDE GELİR TABLOSU (Birim Aksi Belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) KONSOLİDE GELİR TABLOSU (YTL) Dipnot Referansları Bağımsız Denetim'den Geçmiş ESAS FAALİYET GELİRLERİ Satış Gelirleri (net) Satışların Maliyeti (-) 36 ( ) ( ) Hizmet Gelirleri (net) Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler / faiz+temettü+kira (net) BRÜT ESAS FAALİYET KARI/ZARARI Faaliyet Giderleri (-) 37 ( ) ( ) NET ESAS FAALİYET KARI/ZARARI Diğer Faaliyetlerden Gelir ve Karlar Diğer Faaliyetlerden Gider ve Zararlar (-) 38 ( ) ( ) Finansman Giderleri (-) 39 ( ) ( ) FAALİYET KARI/ZARARI ( ) Net Parasal Pozisyon Kar/Zararı ANA ORTAKLIK DIŞI KAR/ZARAR 24 ( ) VERGİ ÖNCESİ KAR/ZARAR ( ) Vergiler 41 ( ) NET DÖNEM KARI/ZARARI ( ) ( ) HİSSE BAŞINA KAZANÇ

36 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait KONSOLİDE ÖZ SERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU (Birim Aksi belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) Bağımsız Denetim den Geçmiş Sermaye Yedekleri Kar Yedekleri Sermayeye Eklenecek Özsermaye Enflasyon Finansal Varlıklar Yasal Olağanüstü Yabancı Para Gayrimenkul Geçmiş Yıl Net Dönem Toplam Sermaye Düzeltme Farkları Değer Artış Fonu Yedekler Yedekler Çevrim Farkları Satış Kazançları Zararları (-) Zararı (-) Özsermaye 31 Aralık 2005 itibariyle bakiye (42.874) - ( ) ( ) ( ) Geçmiş yıllar zararlarına aktarım ( ) Önceki yıl mali karından yedeklere aktarım ( ) - - Satılmaya hazır menkul değerler değer artışı Yabancı para çevrim farkları Net dönem zararı ( ) ( ) 31 Aralık 2006 itibariyle bakiye ( ) ( ) ( ) Geçmiş yıllar zararlarına aktarım ( ) Transferler ( ) - -- Satılmaya hazır menkul değerler değer artışı - - (8.344) (8.344) Yabancı para çevrim farkları (92.163) (92.163) Bağlı ort. hisse oranı değişimin etkisi ( ) - ( ) Net dönem zararı ( ) ( ) 31 Aralık 2007 itibariyle bakiye ( ) ( ) ( ) 35 (

37 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait KONSOLİDE NAKİT AKIM TABLOSU (Birim Aksi belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) Bağımsız Denetim den Geçmiş Notlar İşletme faaliyetlerinden sağlanan nakit akımı: Faaliyet Karı (Zararı) ( ) ( ) Düzeltmeler: Amortismanlar ve itfa payları 18,19, Dönem karı vergi gideri (geliri) ( ) Diğer vergi giderleri ( ) ( ) Ana ortaklık dışı kar (zarar) ( ) Finansal varlıklar makul değerlerindeki azalış (artış) (17.660) (18.500) Yabancı para çevrim farklarındaki artış (azalış) (71.551) Bağlı ortaklıklardaki hisse oranı değişiminin etkisi ( ) -- Karşılıklı iştirak edilen sermayedeki azalış (artış) Kıdem tazminatı yükümlülüğü Faiz geliri 38 ( ) ( ) Faiz gideri Maddi duran varlık satış zararı (karı) 38 (7.392) Finansal varlık satış zararı (karı) İşletme sermayesindeki değişilikler öncesi faaliyet karı (zararı) İşletme sermayesindeki değişim: Ticari alacaklardaki azalış (artış) İlişkili taraflardan alacaklardaki azalış (artış) ( ) ( ) Stoklardaki azalış (artış) ( ) ( ) Ticari borçlardaki artış (azalış) ( ) İlişkili taraflara borçlardaki artış (azalış) ( ) Diğer dönen varlıklar ve borçlardaki net artış (azalış) Diğer duran varlıklar ve borçlardaki net artış (azalış) İşletme faaliyetlerinde kullanılan nakit Yatırım faaliyetlerinden sağlanan nakit akımı: Maddi duran varlık satışlarından kaynaklanan nakit girişleri Maddi duran varlık alımları 19 ( ) ( ) Maddi olmayan duran varlık alımları 20 (16.801) (7.430) Yatırım amaçlı gayrimenkul alımı Finansal varlık alım sat. kay. nakit girişleri (çıkışları) Yatırım faaliyetlerinde kullanılan net nakit ( ) ( ) Finansal faaliyetlerden sağlanan net akımı: Tahsil edilen faizler Ödenen faizler ( ) ( ) Sermaye artırımı Finansal yükümlülüklere ilişkin net nakiş girişleri (ödemeler) ( ) ( ) Finansal kiralama borçlarına ilişkini net nakit girişleri (ödemeler) Ödenen temettüler Hisse senetleri ihraç primleri iptal karları Finansal faaliyetlerden sağlanan net nakit ( ) ( ) Nakit ve nakit benzeri değerlerdeki net artış/(azalış) ( ) Nakit ve nakit benzeri değerlerin dönem başı bakiyesi Nakit ve nakit benzeri değerlerin dönem sonu bakiyesi

38 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait KONSOLİDE MALİ TABLO DİPNOTLARI (Birim Aksi Belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) NOT 1. ŞİRKET İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU Genel Mazhar Zorlu Holding A.Ş. ( Mazhar Zorlu, Şirket) 1996 yılında İzmir de kurulmuştur. Mazhar Zorlu nun hisselerinin belli bir bölümü İstanbul Menkul Kıymetler Borsası nda (İMKB) işlem görmektedir. Şirket in kayıtlı adresi: Sokak No:6 A.O.S.B. Çiğli-İzmir dir. Grup, Şirket ve bağlı ortaklıklarından oluşmaktadır. Şirket in konsolide mali tabloları idare meclisi tarafından 09 Nisan 2008 tarihinde yayımlanmak üzere onaylanmıştır. Genel kurul ve belirli düzenleyici kurullar yasal mali tabloların yayınlanmasının ardından değişiklik yapma yetkisine sahiptir. Şirket in / Grup un Faaliyet Alanları Mazhar Zorlu nun ana faaliyet konusu iştirak ettiği şirketlerin yönetimine katılmak ve aracılık yapmamak şartıyla hisse senetlerini iktisap etmek ve satmaktır. Konsolide edilen bağlı ortaklıklarının faaliyetleri ise plastik boru ve aksamı imalatı, bu ürünlerin ve tekstil ürünlerinin pazarlanmasıdır. Grubun üretim tesisleri İzmir Atatürk Organize Sanayi Bölgesi ndedir. Bu tesislerde inşaat, ziraat, altyapı ile ilgili boru ve ek parçaları ile plastik bahçe mobilyaları üretimi yapılmakta üretilen bu ürünler ağırlıklı olarak 2000 civarındaki bayi tarafından pazarlanmaktadır. Şirket in Hissedarları 31 Aralık 2007 ve 31 Aralık 2006 tarihleri itibari ile Şirketin hissedarları ve sahip oldukları hisse oranları aşağıdaki gibi özetlenebilir: 31 Aralık Aralık 2006 Tutar % Tutar % Kemal Zorlu , , Nafiz Zorlu ,00 30, ,00 30,33 Halka açık ve diğer ,90 34, ,90 34,79 Tarihsel maliyetiyle sermaye ,00 100, ,00 100,00 31 Aralık 2007 (31 Aralık 2006) tarihleri itibariyle nominal sermayenin enflasyona göre düzeltilmesinden kaynaklanan fark YTL (31 Aralık 2006: YTL) tutarındadır. Bağlı Ortaklıkların Listesi 31 Aralık 2007 ve 31 Aralık 2006 tarihleri itibari ile konsolide olan bağlı ortaklıklar ve bunlara ait hisse payı oranları aşağıdaki gibidir: Egeplast Ege Plastik Sanayi Tic. A.Ş. (Egeplast) Ege Yıldız Plastik Ticaret Sanayi A.Ş. Ege Pamtur Tekstil Sanayi ve Ticaret A.Ş. Rom Ege Plast S.A. Ülke Türkiye Ana Faaliyet Konusu Plastik altyapı,bina,ziraat boruları, bahçe mobilyaları üretimi Nihai Oran ve Oy Hakkı % 31 Aralık 31 Aralık ,89 71,89 Türkiye Egeplast ürünlerinin pazarlaması 75,77 75,77 Türkiye Tekstil ürünleri pazarlaması 72,08 72,35 Romanya Egeplast ürünlerinin Romanya da pazarlanması 70,72 70,72 37

39 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait KONSOLİDE MALİ TABLO DİPNOTLARI (Birim Aksi Belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) NOT 2. MALİ TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR Şirket muhasebe kayıtlarını ve yasal mali tablolarını Yeni Türk Lirası (YTL) cinsinden, Türk Ticaret Kanunu, Sermaye Piyasası Kurulu nun (SPK) yayımlamış olduğu tebliğler ve Vergi Usul Kanunu na uygun olarak hazırlamaktadır. Bu mali tablolar tarihi maliyet esasına göre tutulan yasal kayıtların, Yeni Türk Lirası nın genel satın alma gücüyle yeniden düzeltilmesini de içeren Uluslararası Muhasebe Standartları ve Uluslararası Muhasebe Standartları Komitesi açıklamalarını da içeren Uluslararası Finansal Raporlama Standartlarına (UFRS) uygunluk açısından gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yansıtılarak düzenlenmiştir. Şirket in mali tabloları, Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) tarafından yayımlanan muhasebe ve raporlama ilkelerine (SPK Muhasebe Standartları) uygun olarak hazırlanmıştır. Seri: XI No:25 no lu Sermaye Piyasalarında Muhasebe Standartları tebliğinde kapsamlı bir muhasebe ilkeleri seti yayınlamıştır. Anılan tebliğde, alternatif olarak Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (IASB) ve Uluslararası Muhasebe Standartları Komitesi (IASC) tarafından çıkarılmış olan muhasebe standartlarının uygulanmasının da, SPK muhasebe standartlarına uyulmuş sayılacağı belirtilmiştir. SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almış olduğu bir kararla, Türkiye de faaliyette bulunan SPK Muhasebe Standartları na veya UFRS ye uygun mali tablo hazırlayan şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan etmiştir. Konsolide mali tablolar ve dipnotlar, SPK tarafından uygulanması öngörülen formatlara uygun olarak sunulmuştur. 31 Aralık 2004 yılı konsolide mali tabloları enflasyon düzeltmesinin sona erdiği 31 Aralık 2004 tarihindeki paranın satın alma gücüne göre düzeltilmiş olup, bu tarihten sonraki dönemler için enflasyon düzeltmesine başvurulmamıştır. NOT 3. UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ / MUHASEBE POLİTİKALARI Grup un konsolide mali tablolarının hazırlanmasında uygulanan belli başlı muhasebe prensipleri aşağıdaki gibidir: Yurtdışındaki Bağlı Ortaklık Şirket ve Türkiye de yerleşik bağlı ortaklıkları, muhasebe kayıtlarını ve yasal mali tablolarını Türk Ticaret Kanunu ve vergi mevzuatı ile Maliye Bakanlığı tarafından yayınlanan Tek Düzen Hesap Planı na uygun olarak hazırlamaktadırlar. Şirketin Romanya da yerleşik bağlı ortaklığı olan Romegeplast muhasebe kayıtlarını ve yasal mali tablolarını faaliyette bulunduğu Romanya nın para birimi cinsinden ve ilgili mevzuatına uygun olarak hazırlamaktadır. Konsolide mali tablolar, Şirket in ve bağlı ortaklığının yasal mali tabloları kullanılarak, UFRS ye uyum sağlamak açısından gerekli düzeltme kayıtları ve sınıflandırmalar yansıtılmak suretiyle, kullanılan para birimi Yeni Türk Lirası olmak üzere hazırlanmıştır. Bu düzeltme kayıtları ve sınıflandırmalar temel olarak konsolidasyon, yerel para birimlerinin satın alma gücündeki değişimlerin etkilerinin yansıtılması, finansal araçların IFRS 39 ile uyumlu olarak değerlenmesi ve ertelenmiş vergi etkilerinden oluşmaktadır. Konsolide olan yurtdışı bağlı ortaklık mali, ekonomik ve organizasyonel olarak bağımsız olduğundan yabancı şirket olarak kabul edilmektedir. Uygulanan Konsolidasyon Esasları Konsolide mali tablolar, Şirket in ve bağlı ortaklıklarının aynı tarih itibariyle düzenlenen mali tablolarını içermektedir. Bağlı ortaklıklar, kontrolün Grup a transfer olduğu tarihten itibaren konsolide edilmekte ve kontrolün Grup tan çıktığı tarihte konsolide edilen bağlı ortaklıklar arasından çıkarılmaktadır. 38

40 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait KONSOLİDE MALİ TABLO DİPNOTLARI (Birim Aksi Belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) NOT 3. UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ / MUHASEBE POLİTİKALARI (devamı) Grup un konsolide mali tabloları, Mazhar Zorlu Holding A.Ş. (Mazhar Zorlu) ve kontrolü altında olan şirketleri içermektedir. Bu kontrol normal şartlarda eğer Grup bir şirketin sermayesi üzerindeki oy hakkının doğrudan ya da dolaylı olarak % 50 sinden fazlasına sahipse ve bir şirketin operasyonlarından kar sağlamak için finansman ve faaliyet politikalarını yönlendirebiliyorsa bulunmaktadır. Azınlık hak sahiplerine atfedilen öz sermaye ve net kar sırasıyla bilanço ve gelir tablosunda ayrı olarak gösterilir. Grup şirketleri arasındaki bakiyeler ve işlemler, şirketler arası karlar ile gerçekleşmemiş karlar ve zararlar dahil olmak üzere elimine edilmiştir. Konsolide mali tablolar benzer durumlardaki işlemler ve olaylar için uygulanan benzer muhasebe prensipleri kullanılarak hazırlanmıştır. İştirakler Grup un iştirakleri öz sermaye yöntemine göre muhasebeleştirilir. İştirakler bilançoda, maliyetlerine Grup un iştiraklerin net varlıklarındaki payında, alım sonrası oluşan değişiklerin eklenmesi ve olması halinde bir değer düşüklüğü karşılığının düşülmesiyle gösterilir. Gelir tablosu Grup un iştiraklerinin faaliyet sonuçlarındaki payını yansıtır. Grup un iştiraklerindeki yatırımı, satın almada meydana gelen şerefiye hariç tutarıyla gösterilir. Satın alma sırasında oluşan şerefiye olduğunda (birikmiş amortisman düşülmüş tutarıyla) konsolide mali tablolarda ayrıca sınıflandırılır. İlgili mali tablo dönemlerinde Grubun gerek ilgili işletmelerin toplam aktif, hasılat, bilanço dışı yükümlülükler vb. mali tablo büyüklükleri bakımından küçük olması gerekse faaliyet hacminin düşük olması gibi nedenlerle iştirakleri konsolidasyon dışı tutulmuştur. Bu iştirakler makul değeri tespit edilebilenler dışında maliyet bedeliyle değerlenmiştir. Satılmaya Hazır Menkul Kıymetler Tüm yatırımlar ilk olarak yatırımlarla ilgili elde etme giderleri dahil, yatırımın gerçek değeri olan maliyetle gösterilirler. Satılmaya hazır menkul kıymetlerin, ilk defa mali tablolara alınmalarından sonra makul değerleri üzerinden değerlenmesi gerekmektedir. Aktif bir piyasası olan finansal varlıkların değerlemesinde makul değerleri bilanço tarihindeki uygun piyasa fiyat kotasyonunun bekleyen güncel emirler arasındaki en iyi alış emri ile belirlenir. Satılmaya hazır finansal varlıklarındaki değer değişikliklerinden kaynaklanan gerçekleşmemiş kar ve zararlar, 1 Ocak 2005 tarihinden geçerli olmak üzere, öz sermaye altında izlenir. Aktif bir piyasada kote olmayan ve gerçek değeri alternatif değerleme yöntemleriyle güvenilir bir şekilde ölçülemeyen satılmaya hazır olarak sınıflandırılmış olan yatırımlar maliyet bedeliyle ölçülmektedirler. Bu yatırımların taşıdığı değerler her bilanço tarihinde değer düşüklüğü karşılığı için yeniden incelenirler. Parasal olmayan yatırımlar maliyet değeri üzerinden gösterilmekte ve işlem tarihindeki döviz kuru (tarihsel kur) kullanılarak ilgili ölçüm birimlerine çevrilmektedirler. Düzenlenmiş finansal varlık alış ve satışları, Grup un varlığı alışı ya da satışı gerçekleştirdiği tarihte, diğer bir deyişle, Grup un söz konusu aktifin alışını veya satışını taahhüt ettiği tarihte kaydedilmektedir. Düzenlenmiş alışlar ve satışlar, ilgili varlığın teslim tarihinin yasal düzenlemeler veya piyasa teamülleri çerçevesinde belirlediği finansal varlık alışları veya satışlarıdır. Netleştirme Mali tablolarda yer alan finansal varlıklar ve yükümlülükler, ilgili değerleri netleştirmeye izin veren yasal bir yetkinin olması ve değerlerin net olarak gösterilmesi hususunda bir niyetin olması ya da varlığın gerçekleşmesi ile borcun yerine getirilmesinin aynı anda olması durumunda mali tablolarda net değerleri üzerinden gösterilmektedirler. 39

41 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait KONSOLİDE MALİ TABLO DİPNOTLARI (Birim Aksi Belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) NOT 3. UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ / MUHASEBE POLİTİKALARI (devamı) Varsayımların Kullanılması Mali tabloların UFRS ye göre hazırlanması, yönetimin raporlanan varlık ve yükümlülük tutarlarını ve raporlama tarihi itibariyle vukuu muhtemel yükümlülük ve taahhütlerin gösterimini etkileyecek varsayımlar ve tahminler yapmasını gerektirmektedir. Gerçekleşen sonuçlar tahminlerden farklı olabilmektedir. Varsayımlar düzenli olarak gözden geçirilmekte, gerekli düzeltme kayıtları yapılmakta ve gerçekleştikleri dönem gelir tablosunda yansıtılmaktadırlar. Nakit ve Nakit Benzeri Değerler Konsolide nakit akım tablolarının hazırlanması amacıyla nakit ve nakit benzerleri, kasa ve bankalardaki nakit para ile üç ay ya da üç aydan kısa vadeli mevduatları içermektedir. Ticari Alacaklar ve Diğer Alacaklar Ticari alacaklar fatura üzerindeki değerlerle kayda alınmakta ve şüpheli ticari alacak karşılığı düşüldükten sonra, indirgenmiş net değerleri ile taşınmaktadırlar. Şüpheli alacak karşılığının tahmini, alacağın tamamının tahsilinin artık mümkün olmaması durumunda yapılmaktadır. Finansal Araçların Kayda Alınması ve Kayıttan Çıkarılması Grup, bir finansal varlığı veya yükümlülüğü sadece ve sadece o araç ile ilgili kontrata dayalı yükümlülükleri ile ilgili taraf olduğu durumda mali tablolarına kaydetmektedir. Grup, bir finansal varlığı veya finansal varlığın bir kısmını sadece ve sadece finansal varlığın veya finansal varlığın bir kısmı üzerindeki kontrata dayalı hakların kontrolünü kaybettiğinde kayıttan çıkarmaktadır. Grup, bir finansal yükümlülüğü sadece ve sadece yükümlülük sona erdiğinde, yani yükümlülük ile ilgili kontrata dayalı yükümlülükler yerine getirildiğinde, iptal edildiğinde veya süresi dolduğunda kayıttan çıkarmaktadır. Stoklar Stoklar, stok değer düşük karşılığı ayrıldıktan sonra net gerçekleşebilir değer veya maliyet değerinden düşük olanı ile değerlenmiştir. Net gerçekleşebilir değer, tahmini satış fiyatından stokları tamamlama ve satışa hazır duruma getirebilmek için yapılması gereken tahmini harcamaların düşülmesinden sonraki değerdir. Stokların maliyeti, ağırlıklı ortalama metot kullanılarak hesaplanmıştır. Mamul maliyetine, ilk madde ve malzeme, direkt işçilik ve değişken ve sabit genel üretim giderleri belli oranlarda (normal faaliyet kapasitesi göz önünde tutularak) dahil edilmiştir. Maddi Duran Varlıklar Maddi duran varlıklar, maliyet bedelinden birikmiş amortisman ve değer düşüklüğü karşılığının düşülmesi suretiyle gösterilmektedir. Arsalar amortismana tabi değildir. Amortisman aşağıdaki tahmini ekonomik ömürleri üzerinden doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak hesaplanmıştır. Maddi Duran Varlıklar Yeraltı ve yerüstü düzenleri Binalar Tesis makina ve cihazlar Taşıtlar Demirbaşlar Diğer maddi duran varlıklar Faydalı Ömür 15 yıl yıl 3-20 yıl 4-5 yıl 3-50 yıl 4-10 yıl 40

42 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait KONSOLİDE MALİ TABLO DİPNOTLARI (Birim Aksi Belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) NOT 3. UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ / MUHASEBE POLİTİKALARI (devamı) Maddi duran varlıkların bilançodaki değerleri, olaylar ve durumların bilançoda taşınan değerlerinden paraya çevrilemeyeceği durumlarda, maddi duran varlıklarda değer düşüklüğü olup olmadığı gözden geçirilir. Böyle bir belirti varsa ve aktifin bilançoda taşınan değeri, tahmin edilen gerçekleşebilir değerini geçerse, bu aktifler ya da nakit yaratan kalemler gerçekleşebilir değerlerine getirilir. Maddi duran varlıkların gerçekleşebilir değeri net satış fiyatı veya kullanımdaki net defter değerinden yüksek olanıdır. Kullanım değerini bulurken, tahmin edilen gelecekteki nakit akımı, elde edilecek nakdin bugünkü piyasa koşullarındaki bedelini ve o aktife özgü riskleri yansıtan vergi öncesi iskonto oranı kullanılarak bugünkü değerlerine indirgenir. Bağımsız nakit akımı yaratmayan bir varlık için kullanımdaki net defter değeri varlığın dahil olduğu nakit akımı sağlayan kalemler grubu için belirlenir. Maddi Olmayan Duran Varlıklar Bir işletmeden ayrı olarak elde edilen maddi olmayan duran varlıklar maliyet bedeli üzerinden aktifleştirilmektedirler. Bir işletmenin devir alınmasının bir parçası olarak elde edilen maddi olmayan duran varlıklar, ilgili varlığın rayiç bedelinin güvenilir bir şekilde ölçülebildiği durumlarda aktifleştirilir. Ancak, bu rayiç bedelin, alımdan doğan bir negatif şerefiye yaratmamasına veya varolan negatif şerefiyeyi artırmamasına dikkat edilir. Maddi olmayan duran varlıklar, doğrusal amortisman yöntemine göre ilgili varlığın en iyi tahmini ekonomik ömrü boyunca itfa edilmektedirler. Yeni yazılımların alış maliyeti, söz konusu yazılımın ilgili donanımların bir parçası olmaması halinde aktifleştirilir ve maddi olmayan duran varlık olarak sınıflandırılır. Yazılımlar normal amortisman yöntemi ile 3 ila 5 yıl arasında itfa edilir. Amortisman aşağıdaki tahmini ekonomik ömürleri üzerinden doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak hesaplanmıştır. Maddi Olmayan Duran Varlıklar Haklar Özel Maliyetler Araştırma Geliştirme Giderleri 41 Faydalı Ömür 3-5 yıl 5 yıl ya da kira sözleşmesinin süresi Araştırma geliştirme giderleri gerçekleştiği anda giderleştirilir. Bir proje ile ilgili geliştirme harcaması gelecekteki gerçekleşebilir değerinden emin olunduğu zaman ileriki dönemlere taşınabilir. Taşınan herhangi bir harcama ilgili projenin gelecekteki beklenen satışlarının dönemi üzerinden amortismana tabi tutulur. İlgili dönemde araştırma geliştirme gideri bulunmamaktadır. Karşılıklar Karşılıklar ancak ve ancak Grup un geçmişten gelen ve halen devam etmekte olan bir yükümlülüğü (yasal ya da yapısal) varsa, bu yükümlülük sebebiyle işletmeye ekonomik çıkar sağlayan kaynakların elden çıkarılma olasılığı mevcutsa ve yükümlülüğün tutarı güvenilir bir şekilde belirlenebiliyorsa kayıtlara alınmaktadır. Hasılat Gelirler, Grup a ekonomik getiri sağlanması olasılığı olduğu ve gelirin güvenilir olarak ölçülebilmesinin mümkün olduğu zaman kayıtlara alınmaktadırlar. Gelirler indirimler, katma değer ve satışla ilgili vergiler düşüldükten sonra net olarak belirtilmektedirler. Hasılat, alınan ve alınacak olan bedelin makul değeri ile ölçülür. Gelirler, aşağıda belirtilen kayda alım ölçütleri dikkate alınarak kayda alınmaktadır: Mal Satışları Malların sahipliği ile ilgili önemli risk ve getirilerin alıcıya nakledilmiş olması, işletmenin satılan malların yönetimiyle sahipliğin gerektirdiği şekilde ilgili olmaması ve söz konusu mallar üzerinde etkin bir kontrolünün olmaması, hasılatın miktarının güvenilir bir biçimde ölçülebilmesi işlemle ilgili ekonomik faydanın işletme tarafından elde edileceğinin muhtemel olması ve işlemle ilgili olarak yüklenilen ve yüklenilecek olan maliyetlerin güvenilir bir şekilde ölçülebildiği durumlarda mal satışı hasılat olarak kaydedilir.

43 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait KONSOLİDE MALİ TABLO DİPNOTLARI (Birim Aksi Belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) NOT 3. UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ / MUHASEBE POLİTİKALARI (devamı) Hizmet Hizmet sunumu ilgili işlemlerin sonuçlarının güvenilir bir şekilde tahmin edilebildiği durumda işlemle ilgili hasılat ilgili işlemin bilanço tarihindeki tamamlama düzeyi dikkate alınarak mali tablolara alınır. Faiz Varlığın efektif getirisi dikkate alınmak kaydıyla zaman orantılı olarak mali tablolara alınır. Hükümet Tarafından Verilen Teşvikler Hükümet teşvikleri, Şirket in bu teşviklerle ilgili gerekleri yerine getirdiği ve bu teşviğin alınacağı ile ilgili makul bir sebep oluşmadığı sürece muhasebeleştirilmez. Bu teşvikler karşılamaları beklenen maliyetlerle eşleşecek şekilde ilgili dönemde gelirlere muhasebeleştirilir. Hükümetin yaptığı teşviklerden elde edilen gelir uygun bir gider kaleminden indirim olarak muhasebeleştirilir. Yabancı Para Cinsinden İşlemler Yabancı para cinsinden yapılan işlemlerin çevrimi yapılırken, işlem tarihinde geçerli olan ilgili kurlar esas alınır. Yabancı para cinsinden parasal olmayan bilanço kalemlerin çevriminde ise bilanço tarihinde geçerli olan kurlar esas alınmaktadır. Oluşan kur farkı gider ya da gelirleri ilgili dönemde gelir tablosuna yansıtılır. Grup un Türkiye de yerleşik şirketlerinde yabancı para cinsinden bilanço kalemlerinin çevriminde kullanılan ilgili dönem sonu döviz kurları aşağıdaki gibidir: USD / YTL USD / YTL EURO / YTL EURO / YTL Tarih (Alış) (Satış) (Alış) (Satış) 31 Aralık ,1647 1,1703 1,7102 1, Aralık ,4056 1,4124 1,8515 1,8604 Yabancı bağlı ortaklıkların bilanço kalemlerinin çevrilmesinde bilanço tarihinde geçerli olan kurlar esas alınır. Yabancı bağlı ortaklığın gelir tablosu ise yıllık ortalama kurlar esas alınarak çevrilir. Kapanış ve ortalama kur kullanımı sonucu ortaya çıkan kur farkları öz sermaye içerisindeki yabancı para çevirim farkları kalemi altında takip edilir. Yabancı para çevrim farklarının konsolidasyona tabi olan ancak ana ortaklığın doğrudan veya dolaylı olarak tümüne sahip olmadığı yabancı işletmelerle ilgili olması durumunda, yabancı para çevrim farklarından topluluk dışı paya isabet eden kısım konsolide bilançoda topluluk dışı payın içinde gösterilir. Yurtdışı bir varlığın elden çıkartılmasında, yabancı para çevrim farkları gelir tablosunda elden çıkarma ile ilgili gelir-gider olarak kabul edilir. Yabancı bir şirketin satın alınmasından doğan şerefiye ve defter değeri ile ilgili düzeltmeler satın alan şirketin aktif ya da pasifi olarak kabul edilir ve daha sonra dönüştürülmek üzere işlemin olduğu tarihte geçerli olan kurdan kaydedilir. Kıdem Tazminatı Karşılığı Grup, kıdem tazminatını tahmin edilen enflasyon oranlarına ve personelin işten ayrılması veya işine son verilmesi ile ilgili Şirket in kendi deneyimlerinden doğan bilgilere dayanarak ve hak kazanılan menfaatlerin bilanço tarihinde geçerli olan devlet tahvili oranları kullanılarak indirgenmiş net değerinden kaydedilmesini öngören aktüeryal metodu kullanarak hesaplamış ve konsolide mali tablolara yansıtmıştır. 42

44 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait KONSOLİDE MALİ TABLO DİPNOTLARI (Birim Aksi Belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) NOT 3. UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ / MUHASEBE POLİTİKALARI (devamı) Borçlanma Giderleri Borçlanmayla ilgili giderler, oluştukları dönemlerde gelir tablosuna kaydedilmektedir. Vergi Karşılıkları Cari dönem ve önceki dönemlerde ilgili cari vergi yükümlülüğü veya varlığı yürürlükte olan ve bilanço tarihi itibariyle geçerli bulunan vergi oranları üzerinden yürürlükteki vergi mevzuatı uyarınca hesaplanır. Ertelenmiş vergi, bilanço yükümlülüğü metodu dikkate alınarak hesaplanmıştır. Ertelenmiş vergi aktif ve pasiflerin mali tablolarda yansıtılan değerleri ile yasal vergi bazı arasındaki geçici farkların vergi etkisi dikkate alınarak yansıtılmaktadır. Ertelenmiş vergi yükümlülükleri aşağıdaki durumlar haricinde bütün vergiye tabi geçici farklılıklar için kayıtlara alınmaktadır: Ertelenmiş vergi yükümlülüğünün şerefiye itfasından doğması ya da şirket birleşmesi olmayan bir işlemdeki bir varlığın veya borcun ilk defa kayıtlara alınmasında, ve işlem gerçekleştiği zaman ne muhasebesel karı ne de vergiye tabi kar veya zararı etkilemediği durumlar, Geçici farkın ters çevrilmesinin zamanlamasının kontrol edilebildiği, ve öngörülebilir gelecekte geçici farkın ters çevrilmeyeceğinin olası olduğu durumlar hariç, bağlı ortaklıklara, iştiraklere ve ortaklıklara yapılan yatırımlarla ilgili vergiye tabi geçici farklar göz önünde bulundurulduğu durumlar. Ertelenmiş vergi alacakları, vergiden indirilebilir geçici farklar, kullanılmamış vergi varlıkları ve kayıplarının taşınmasından faydalanılabilecek kadar vergilendirilebilir kar oluşması ölçüsünde, kullanılmamış vergi alacakları ve kullanılmamış vergi kayıpları için kayıtlara alınmaktadırlar. Bunlar aşağıdaki durumlarda hariçtir: Vergiden indirilebilir geçici farkla ilgili olan ertelenmiş vergi alacağının şirket birleşmesi olmayan bir işlemdeki varlık veya borcun ilk defa kayıtlara alınmasından doğduğu ve işlem sırasında ne muhasebesel karı ne de vergiye tabi kar veya zararı etkilediği durumlar, Bağlı ortaklıklara, iştiraklere, ve ortaklıklara yapılan yatırımlarla ilgili mahsup edilebilir geçici farklarda ertelenmiş vergi alacaklarının kaydedilebileceği durumlar sadece geçici farkların öngörülebilir gelecekte ters çevrilmesinin mümkün olduğu ve bu geçici farkın mahsup edilebileceği vergiye tabi karın oluştuğu durumlar. Ertelenmiş vergi alacağının taşıdığı değer, her bilanço tarihinde gözden geçirilir ve ertelenmiş vergi alacağının tamamen ya da kısmen kullanımına olanak sağlayacak yeterli vergilendirilebilir karın olası olmadığı durumlarda azaltılır. Ertelenmiş vergi alacakları ve yükümlülükleri varlığın gerçekleştiği ya da yükümlülüğün ifa edildiği dönemde geçerli olan ve bilanço tarihinde yürürlükte olan vergi oranına göre hesaplanır. Vukuu Muhtemel Yükümlülükler Vukuu muhtemel yükümlülükler mali tablolara yansıtılmamaktadır. Bu yükümlülükler, kaynak aktarımını gerektiren durum yüksek bir olasılık taşımıyor ise dipnotlarda açıklanır. Vukuu muhtemel kazançlar da mali tablolara yansıtılmamaktadır, ancak ekonomik getiri yaratma ihtimali yüksek olduğu takdirde dipnotlarda açıklanır. 43

45 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait KONSOLİDE MALİ TABLO DİPNOTLARI (Birim Aksi Belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) NOT 3. UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ / MUHASEBE POLİTİKALARI (devamı) Coğrafi ve İşletme Bölümleri Yönetimsel bazı amaçlarla Grup faaliyetleri iki ana coğrafi bölgeye ayrılmıştır. Bu bölgeler Grup un temel bölüm bilgileri ile ilgili rapor vereceği bölgelere göre belirlenmiştir. İşletme iştigal konusuyla ilgili sınıflandırma, ikincil bölüm olarak sunulmuştur. Coğrafi ve işletme bölümleri ile ilgili finansal bilgi dipnot 33 te sunulmuştur. NOT 4. HAZIR DEĞERLER 31 Aralık Aralık 2006 Kasa Alınan çekler Banka (kısa vadeli mevduatlar dahil) Şirket in 31 Aralık 2007 tarihi itibariyle YTL ve USD bloke mevduatı bulunmaktadır. (31 Aralık 2006: YTL) NOT 5. MENKUL KIYMETLER Yoktur ( 31 Aralık 2006: Yoktur ). NOT 6. FİNANSAL BORÇLAR 31 Aralık Aralık 2006 Kısa Vadeli Finansal borçlar Uzun vadeli finansal borçların kısa vadeli kısımları Toplam Uzun Vadeli Finansal borçlar Toplam Toplam Finansal Borçlar

46 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait KONSOLİDE MALİ TABLO DİPNOTLARI (Birim Aksi Belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) NOT 6. FİNANSAL BORÇLAR (devamı) Bilanço tarihindeki kredilerin etkin faiz oranları, YTL ve dövizli tutarlarının dökümü aşağıdaki gibidir: 31 Aralık Aralık 2006 Kısa vadeli Faiz oranı Döviz Bakiyesi YTL Tutar Faiz oranı % Döviz Bakiyesi YTL Tutar Spot krediler Spot - - Spot 141 USD kredileri Vakıfbank 8, , T.İş Bankası 6,46 8, ,46-8, Finansbank Credit Agricole Indosuez 9 (İntesabcibank) (TMSF) Egs Bank 6, , EUR kredileri Credit Agricole Indosuez (İntesabcibank) Toplam Uzun vadeli USD kredileri T.İş Bankası 6, , Vakıfbank 6, , (TMSF) Egs Bank - - Credit Agricole Indosuez (İntesabcibank) EUR kredileri Credit Agricole Indosuez (İntesabcibank) Toplam NOT 7. TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR TİCARİ ALACAKLAR ( Cari /Dönen Varlıklar) Aralık Aralık 2006 Alıcılar Alacak senetleri Alacak senetleri reeskontu (-) (96.735) (62.233) Verilen depozito ve teminatlar Şüpheli ticari alacaklar Şüpheli ticari alacaklar karşılığı (-) ( ) ( ) TİCARİ ALACAKLAR ( Cari Olmayan/Duran Varlıklar) Aralık Aralık 2006 Verilen Depozito ve Teminatlar

47 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait KONSOLİDE MALİ TABLO DİPNOTLARI (Birim Aksi Belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) NOT 7. TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR(devamı) TİCARİ BORÇLAR ( Kısa Vadeli Yükümlülükler) 31 Aralık Aralık 2006 Satıcılar Borç senetleri Borç reeskontu (-) (87.936) (63.594) NOT 8. FİNANSAL KİRALAMA ALACAKLARI VE BORÇLARI Yoktur ( 31 Aralık 2006: Yoktur ). NOT 9. İLİŞKİLİ TARAFLARDAN ALACAKLAR VE BORÇLAR Bir şirketin ilişkili taraf olarak tanımlanması, şirketlerden birinin diğeri üzerinde kontrol gücüne sahip olması veya diğer şirketin mali ve idari konulardaki kararlarına önemli ölçüde etki etmesine bağlı olarak belirlenmektedir. Konsolide mali tablolar için, konsolide olmayan bağlı ortaklıklar, iştirakler, ortaklar ve müşterek yönetime tabi teşebbüsler ilişkili taraf olarak adlandırılır. İlişkili taraflar ayrıca esas sahip olan şahıslar, yönetim ve Grup un yönetim kurulu üyeleri ve ailelerini de kapsamaktadır. İLİŞKİLİ TARAFLARLA İLGİLİ BAKİYELER a) İlişkili Taraflardan Alacaklar ( Cari/Dönen Varlıklar) 31 Aralık Aralık 2006 Kemal Zorlu Merpa Import Export SRL Plant Tarım Ürünleri A.Ş Diğer Toplam b) İlişkili Taraflardan Alacaklar ( Cari Olmayan/Duran Varlıklar) 31 Aralık Aralık 2006 Güçbirliği Holding A.Ş Toplam c) İlişkili Taraflara Borçlar (Kısa Vadeli Yükümlülükler) Aralık Aralık 2006 Ortaklara Borçlar Personel Borçlar Toplam

48 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait KONSOLİDE MALİ TABLO DİPNOTLARI (Birim Aksi Belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) NOT 9. İLİŞKİLİ TARAFLARDAN ALACAKLAR VE BORÇLAR (devamı) İLİŞKİLİ TARAFLARLA YAPILAN İŞLEMLER 31 Aralık 2007 ve 31 Aralık 2006 tarihlerinde sona eren dönem içerisinde ilişkili taraflarla yapılmış önemli işlemler aşağıdaki gibidir: a) Alış ve Diğer Giderler 31 Aralık Aralık 2006 Ege Zorlu Plastik Sanayi Tic. A.Ş.g ( ) ( ) Egebul Plastik San. Tic. Ltd.g (12.074) (8.540) Toplam ( ) ( ) b) Satış ve Diğer Gelirler 31 Aralık Aralık 2006 Ege Söktes Tekstil San. A.Ş Zorluplast Plastik Sanayi A.Ş Ege Zorlu Plastik Sanayi Tic. A.Ş Diğer Ege Sigorta A.Ş Egebul Plastik San. Tic. Ltd Güçbirliği Holding A.Ş Toplam NOT 10. DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR DİĞER CARİ ALACAKLAR (net) 31 Aralık Aralık 2006 Diğer çeşitli alacaklar Şüpheli diğer alacaklar Şüpheli diğer alacaklar karşılığı (-) ( ) ( )

49 31 Aralık 2007 Tarihi İtibariyle Sona Eren Hesap Dönemine Ait KONSOLİDE MALİ TABLO DİPNOTLARI (Birim Aksi Belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası (YTL) NOT 10. DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR (devamı) DİĞER FİNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER (net) Aralık Aralık 2006 Ödenecek vergi ve fonlar Ödenecek sosyal güvenlik kesintileri Vadesi geçmiş ertelenmiş veya taks. vergi ve diğer yük. (*) Ödenecek diğer yükümlülükler (*)Vadesi Geçmiş Ert. veya Taks. Vergi ve Diğer Yükümlülükler ; Aralık Aralık 2006 Ödenecek KDV Ödenecek Muhtasar Ödenecek SSKPrimleri Ödenecek Kurum Stopajı Ödenecek Emlak Vergisi Ödenmeyen KDV Gecikme Zamları Ödenmeyen Muhtasar Gecikme Zamları Ödenmeyen SSK Primi Gecikme Zamları Ödenmeyen Kurum Stopajı Gecikme Zamları Ödenmeyen Emlak Vergisi Gecikme Zamları Ödenmeyen Geçici Vergi Gecikme Zamları Toplam NOT 11. CANLI VARLIKLAR Yoktur ( 31 Aralık 2006: Yoktur ). NOT 12. STOKLAR 31 Aralık Aralık 2006 İlk madde ve malzeme Mamüller Ticari mallar Diğer stoklar Stok değer düşüklüğü karşılığı (-) ( ) ( ) Verilen sipariş avansları NOT 13. DEVAM EDEN İNŞAAT SÖZLEŞMELERİ ALACAKLARI VE HAKEDİŞ BEDELLERİ Yoktur ( 31 Aralık 2006: Yoktur ). NOT 14. ERTELENEN VERGİ VARLIKLARI VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ Ertelenen vergi yükümlülüğü veya varlığı, varlıkların ve yükümlülüklerin mali tablolarda gösterilen değerleri ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki zamanlama farklılıkları nın bilanço yöntemine göre, vergi etkilerinin yasalaşmış vergi oranları suretiyle hesaplanmasıyla belirlenmektedir. Ertelenen vergi yükümlülüğü veya varlığı, söz konusu zamanlama farklılıklarının ortadan kalkacağı ilerideki dönemlerde ödenecek vergi tutarlarında yapacakları tahmin edilen artış ve azalış oranlarında mali tablolara yansıtılmaktadır.