Ýþletme Enstitüsü Finans Ekonomisi Yüksek Lisans Programý (Tezli)

Transkript

1 Ýþletme Enstitüsü Finans Ekonomisi Yüksek Lisans Programý (Tezli) ECON Finansal Ekonometri DERS TANITIM BÝLGÝLERÝ Dersin Adý Kodu Yarýyýl Teori (saat/hafta) Uygulama/Laboratuar (saat/hafta) Yerel Kredi AKTS Finansal Ekonometri ECON 517 Bahar Ön Koþullar Yok Dersin Dili Dersin Türü Dersin Seviyesi Dersin Koordinatörü Dersi Veren(ler) İngilizce Zorunlu Yüksek Lisans * Yrd. Doç. Dr. Burak DİNDAROĞLU * Yrd. Doç. Dr. Burak DİNDAROĞLU Dersin Yardýmcýlarý - Dersin Amacý Bu ders öğrenciye finansal ekonometride kullanılan kapsamlı bir dizi tekniği, ve bu tekniklerin pratik uygulamalarını tanıtır. Derse istatistik ve ekonometri üzerine ön bilgi ile başlamak çok faydalı olacaktır, fakat bu bir önkoşul değildir. Her öğrenci, derste öğrendiklerini finansal bir veri setine uygulayacağı bir proje teslim etmekle yükümlüdür. Buna uygun olarak, dersin amaçlarından bir tanesi de öğrenciye bağımsız araştırma projeleri yürütmek için gerekli olan yetenekleri verebilmek, ve bilgilerini, ilgilerini çekebilecek ilave konulara fazla zorluk çekmeden uygulayabilmeleri için gerekli olan alt yapıyı vermektir. Dersin Öðrenme Çýktýlarý Bu dersi başarıyla tamamlayabilen öğrenciler; * Finansal verilerin ayırt edici özelliklerini tanımlayabilecektir. * Finansal verilerin analizleri için özellikle geliştirilmiş ekonometrik yöntemleri kullanabilecektir. * Zaman serilerinin davranışlarını açıklayabilecek ekonometrik modeller kurabilecektir. Page 1/6

2 * Bağımsız bir ampirik araştırmayı başlangıcından sonuna dek, veri toplama, ekonometrik kestirim, ve alınan sonuçların yorumlanması adımlarının tamamı da dahil olacak şekilde yürütebilecektir. * Finansal ekonometri üzerine bilgisini çok fazla zorluk çekmeden ilerletebilecektir. * Ders konularının ötesindeki finansal sorulara cevaplar arayabilecektir. Dersin Ýçeriði Ders ağırlıklı olarak Zaman Serisi metodlarını üzerine kurulacaktır. Bu, sayısal finansın temel metodlarına giriş yapmak için en ideal yaklaşım olmakla birlikte, finans ve finansal ekonomi ile ilgili soruları cevaplamak amacıyla kullanılabilecek ekonometrik analizlerin, ekonometrik yöntemlerin neredeyse tamamını kapsayacağı da akılda tutulmalıdır. Ders, istatistik ve ekonometrinin temel metodlarının gözden geçirilmesiyle başlar; regresyon analizi, en küçük kareler yöntemi, ve bu yöntemlerin önemli uzantılarına giriş yapar. Daha sonra, ARMA ve ARIMA modellerinin tahmin ve öngörüleri, şartlı değişken varyans modelleri (ARCH/GARCH), vektör otoregresyon modelleri, ve birlikte durağanlık (kointegrasyon) konuları dahil olmak üzere çok sayıda zaman serisi metodu tartışılır. Her konu finans alanından bir uygulama eşliğinde, finansal verilerin kendilerine özgü özellikleri, ve bu tür verilerle çalışmak için özellikle geliştirilmiş metodlar göz önünde bulundurularak işlenir. HAFTALIK KONULAR VE ÝLGÝLÝ ÖN HAZIRLIK ÇALIÞMALARI Hafta Konular Ön Hazýrlýk 1 Temeller: Olasılık ve İstatistiğin Gözden Geçirilmesi Ders notları 2 Regresyon Analizine Giriş Brooks, Bölüm 2 & 3 3 Regresyon Analizinde Temel Konular Brooks, Bölüm 3 & 4 4 Zaman Serisi Ekonometrisinin Temelleri Brooks, Bölüm 5 5 ARMA Modellemesi Brooks, Bölüm 5 6 ARMA Modellemesi Brooks, Bölüm 5; Ders notları ve ek okuma metinleri 7 Midterm Exam - 8 Durağan Olmama, Birim Kökler ve ARIMA Modelleri Brooks, Bölüm 7 9 Zaman Serileriyle Tahminleme Brooks, Bölüm 5 Page 2/6

3 10 Otoregresif Koşullu Değişen Varyans: ARCH ve GARCH Brooks, Bölüm 8; Ders notları ve ek okuma metinleri 11 Otoregresif Koşullu Değişen Varyans: ARCH ve GARCH Brooks, Bölüm 8; Ders notları ve ek okuma metinleri 12 Durağan Vektör Modelleri: VAR Brooks, Bölüm 6 13 Eşbütünleşme ve Ortak Eğilimler Brooks, Bölüm 7 14 Ek Konu 15 Ek Konu 16 Dönemin gözden geçirilmesi KAYNAKLAR Ders Notu Main text: Chris Brooks, Introductory Econometrics for Finance (Secon Edition), Cambridge University Press. Supplementary text: Svetlozar T. Rachev, Stefan Mittnik, Frank J. Fabozzi, Sergio M. Focardi, and Teo Jasic, Financial Econometrics: From Basics to Advanced Modeling Techniques (John Wiley & Sons, Inc.). Diðer Kaynaklar Page 3/6

4 DEÐERLENDÝRME ÖLÇÜTLERÝ Yarýyýl Ýçi Çalýþmalarý Sayý Katký Payý Devam/Katılım - - Laboratuar - - Uygulama - - Arazi Çalışması - - Derse Özgü Staj - - Küçük Sınavlar/Stüdyo Kritiği - - Ödev 5 20 Sunum/Jüri - - Projeler 2 55 Seminer/Workshop - - Ara Sınavlar/Sözlü Sınavlar 1 25 Final/Sözlü Sınav - - Toplam YARIYIL ÝÇÝ ÇALIÞMALARININ BAÞARI NOTU KATKISI - 75 YARIYIL SONU ÇALIÞMALARININ BAÞARI NOTUNA KATKISI - 25 Toplam DERS KATEGORÝSÝ Ders Kategorisi Temel Meslek Dersleri Uzmanlık/Alan Dersleri Destek Dersleri İletişim ve Yönetim Becerileri Dersleri Aktarılabilir Beceri Dersleri Page 4/6

5 DERSÝN ÖÐRENÝM ÇIKTILARININ PROGRAM YETERLÝLÝKLERÝ ÝLE ÝLÝÞKÝSÝ # Program Yeterlilikleri / Çýktýlarý * Katký Düzeyi Lisans yeterliliklerine dayalı olarak finans ekonomisi alanında bilgilerini uzmanlık düzeyinde geliştirmek ve derinleştirmek. 2 Finans ekonomisi ile ilgili disiplinler arasındaki etkileşimi kavramak. 3 Finans ekonomisi alanında edindiği uzmanlık düzeyindeki kuramsal ve uygulamalı bilgileri kullanabilmek. 4 Finans ekonomisi alanındaki bilgileri farklı disiplinlerden gelen bilgilerle bütünleştirerek yeni bilgiler üretmek ve uzmanlık gerektiren sorunları bilimsel araştırma yöntemlerini kullanarak çözümleyebilmek. 5 Finans ekonomisiyle ilgili bilgileri eleştirel bir gözle değerlendirebilmek, öğrenmeyi yönlendirebilmek ve ileri düzey çalışmaları bağımsız düzeyde yürütebilmek. 6 Finans ekonomisi alanındaki herhangi bir olay ya da sorunu tek başına kavrayabilmek ve değerlendirebilmek, problemlere bağımsız olarak çözüm üretebilmek ve gerektiğinde bu çözüm yollarını uygulayabilmek. 7 Finans ekonomisi alanlarında karşılaşacağı olağandışı ve karmaşık durumlarda yeni stratejik yaklaşımlar geliştirebilmek ve sorumluluk alarak çözüm üretebilmek. 8 Birikimini profesyonel olarak şirketlere sunabilecek araçlara ehil olabilmek. 9 Yaşadığı bölgenin ekonomik ve sosyal ihtiyaçlarını gündeme getirebileceği iletişim ağlarına hakim olmak. 10 Bulunduğu toplumun gereksinimleri konusunda yeterli sosyal sorumluluk ve bilince sahip olmak ve gerektiğinde sosyal dinamikleri etkileyebilecek/yönlendirebilecek faaliyetleri organize edebilecek/destekleyebilecek tecrübe ve yetiye sahip olmak. 11 Finans ekonomisi ile ilgili sorunların saptanmasında analitik düşünebilmek, soru ve sorunların bilimsel analizi sonucunda ekonomi ve finans politikaları önerebilmek. 12 Finans ekonomisi ile ilgili verilerin toplanması, yorumlanması ve duyurulması aşamasında toplumsal, bilimsel ve etik değerleri gözeterek bu değerleri öğretebilmek ve denetleyebilmek. 13 Finans ekonomisi alanında geliştirilen modelleme, ampirik analiz ve politika seçenekleri oluşturma becerilerini disiplinler arası bağlamlarda kullanabilmek. *1 Lowest, 2 Low, 3 Average, 4 High, 5 Highest Page 5/6

6 AKTS / ÝÞ YÜKÜ TABLOSU Aktiviteler Sayý Süresi (Saat) Toplam Ýþ Yükü Ders saati (Sınav haftası dahildir: 16 x toplam ders saati) Laboratuvar Uygulama Derse Özgü Staj Arazi Çalışması Sınıf Dışı Ders Çalışması Sunum / Seminer Proje Ödevler Küçük Sınavlar Ara Sınavlar / Sözlü Sınavlar Final / Sözlü Sınav Toplam Ýþ Yükü 225 Page 6/6