5 Kasım 2018 Günlük FX & Emtia Strateji Notu İçeride ve dışarıda önemli gelişmelerin takip edileceği hareketli bir haftaya giriyoruz. Dün itibariyle ABD nin İran ambargosu başlamış durumda. Bugün içeride Ekim ayı enflasyon verilerinin detayları gündemi meşgul edecek. TÜFE de aylık %2,67 seviyesinde yaşanan artış beklentilerin hafif üzerinde olsa da önceki ay %6,30 olan aylık TÜFE sonrası oluşan kaygıların dinmesine neden olabilir. Yarın ABD de ara seçimler gerçekleşecek, Perşembe günü de Fed faiz kararı takip edilecek. Veriler tarafında ise, ABD ve Avrupa da açıklanacak enflasyon verileri öne çıkıyor. Dolar/TL: Kur, iki aylık gevşeme trendinde kalmaya devam ediyor. Bu sabah, küresel piyasalarda Asya başta olmak üzere daralan risk iştahı ile dolarda hafif bir değerlenme görsek de ABD Türkiye ilişkilerinde iyileşme beklentileri ile Dolar/TL de de gevşemenin devamını görebiliriz. Yeni haftada volatilite yüksek kalacaktır. 5,5000 altında kısa vadeli ilk teknik hedef 5,2800 seviyesi. Kırılması durumunda 5,0000 5,1000 bandı hedeflenecektir. Dirençler 5,5000, 5,5800 ve 5,6400. EUR/USD: Parite, Almanya ekonomisinde yavaşlama beklentilerine ek olarak Merkel in son seçimlerdeki mağlubiyeti ile siyaseti bırakma kararı alması, İtalya da devam eden bütçe belirsizliği ve ABD de Trump Fed çekişmesi ile son bir buçuk yılın en düşük seviyelerini (1,1300 civarı) test etti. ABD Çin gerginliğinde yumuşama beklentileri ve aşırı satım bölgelerinden gelen tepki ile 1,1400 üzerine yönelen paritede, yeni haftaya tekrar gevşeme ile başlıyor. ABD seçimleri, Fed faiz kararı ve makro verilerin etkisiyle volatilitenin devamını bekliyoruz. Kısa vadeli momentum pozitif olsa da, paritede aşağı yönlü baskı devam edebilir. Takip edilmesi gereken destekler 1,1370 ve 1,1300. Dirençler ise 1,1460 ve 1,1550. Gelişmekte olan ülke (GOÜ) para birimlerinin dolara karşı performansları - (Son 1 Ay) Kolombiya - Peso Meksika - Peso Şili - Peso Çek C. - Kron Polonya - Zloty Macaristan - Forint G. Kore - Won Hindistan - Rupee Rusya - Ruble Endonezya - Rupiah G. Afrika - Rand Brezilya - Real TÜRKİYE - LİRA -4.8% -4.7% -1.5% -1.0% -1.0% 0.0% 0.7% 0.7% 1.2% 1.3% 3.6% 4.8% 14.0% -15% -5% 5% 15%
Günlük FX & Emtia Strateji Notu Lira'nın diğer gelişen ülke para birimlerine göreceli performansı 30% 20% 10% 0% -10% -20% -30% -40% -50% -60% 19.9% 14.1% 1.5% 2.4% 4.6% -1.8% -16.0% -23.8% -39.9% -45.0% -47.6% Günlük Haftalık 2 Haftalık Aylık 2 Aylık 3 Aylık 6 Aylık Yıllık 2 Yıllık 3 Yıllık 5 Yıllık Gelişen ülke para birimleri sepeti Brezilya, Şili, Çekya, Macaristan, Meksika, Polonya, G. Afrika, Endonezya, G. Kore, Kolombiya, Rusya ve Hindistan para birimleri üzerinden eşit ağırlıklı olarak hesaplanmıştır.
USD/TRY Teknik Analizi Dolar/TL, sıkışma bölgesinin desteğinde. Ancak, bu sabah 5,4000 civarından 5,4500 e doğru hafif bir tepki görüyoruz. Kısa vadede haber ve veri akışına bağlı yüksek volatilite görebiliriz. Kurda ara ara yükselişler görsek de gevşeme trendinin devamını bekliyoruz. Önemli Teknik Seviyeler Ana Direnç 5.7500 2. Ara Direnç 5.6200 1. Ara Direnç 5.5000 spot 5.4415 1. Ara Destek 5.4000 2. Ara Destek 5.2800 Ana Destek 5.2000 Teknik Görünüm Kısa Vade 1 Ay'a kadar Orta Vade 1-6 Ay Uzun Vade 6-12 Ay (*) 22, 50, 100 ve 200 periyotluk basit hareketli ortalamalar
EUR/USD Teknik Analizi Parite, son bir buçuk yılın en düşük seviyesi olan 1,1300 ten tepki verdi. Ancak bu tepki, 1,1400 üzerinde tutunmaya yetmedi. Yarın gerçekleşecek ABD ara seçimleri ilk kritik ajanda başlığımız. 1,1300 destek 1,1450 direnç olarak izlenebilir. Önemli Teknik Seviyeler Ana Direnç 1.1600 2. Ara Direnç 1.1540 1. Ara Direnç 1.1450 spot 1.1391 1. Ara Destek 1.1300 2. Ara Destek 1.1240 Ana Destek 1.1000 Teknik Görünüm Kısa Vade 1 Ay'a kadar Orta Vade 1-6 Ay Uzun Vade 6-12 Ay (*) 22, 50, 100 ve 200 periyotluk basit hareketli ortalamalar
Altın Teknik Analizi Dolarda değerlenme ve ABD tahvil faizlerinde yükseliş ons altın fiyatlarında momentum kaybına neden oluyor. 1.235 $/ons direncini alamayan ons altında, 1.230 $/ons altında gevşemenin devamını görebiliriz. Önemli Teknik Seviyeler Ana Direnç 1250 2. Ara Direnç 1242 1. Ara Direnç 1235 spot 1232 1. Ara Destek 1230 2. Ara Destek 1220 Ana Destek 1205 Teknik Görünüm Kısa Vade 1 Ay'a kadar Orta Vade 1-6 Ay Uzun Vade 6-12 Ay (*) 22, 50, 100 ve 200 periyotluk basit hareketli ortalamalar
Petrol Teknik Analizi Brent tipi ham petrol fiyatlarında, İran a yönelik ambargoya rağmen arz endişeleri sınırlı kalıyor. 200 günlük basit hareketli ortalaması altına gerileyen petrolde teknik görünüm zayıf. Önemli Teknik Seviyeler Ana Direnç 78.80 2. Ara Direnç 77.50 1. Ara Direnç 75.00 spot 72.68 1. Ara Destek 72.50 2. Ara Destek 70.00 Ana Destek 68.00 Teknik Görünüm Kısa Vade 1 Ay'a kadar Orta Vade 1-6 Ay Uzun Vade 6-12 Ay (*) 22, 50, 100 ve 200 periyotluk basit hareketli ortalamalar
Ajanda Tarih Saat Ülke Veri Dönemi Beklenti Önceki 05.Kas 02:50 Japonya Para Politikası Toplantı Tutanakları - - - 05.Kas 04:00 Japonya Kuroda'nın Konuşması - - - 05.Kas 04:45 Çin Caixin Hizmet PMI Ekim - 53.1 05.Kas 10:00 Türkiye TÜFE (Aylık) Ekim 1,88%* 6.30% 05.Kas 10:00 Türkiye TÜFE (Yıllık) Ekim 24,28%* 24.52% 05.Kas 10:00 Türkiye ÜFE (Aylık) Ekim - 10.88% 05.Kas 10:00 Türkiye ÜFE (Yıllık) Ekim - 46.15% 05.Kas 12:30 Euro Sentix Yatırımcı Güveni Kasım 11.7 11.4 05.Kas 18:00 ABD ISM İmalat Dışı PMI Ekim 60.0 61.6 06.Kas Belirsiz ABD Senato ve Temsilciler Meclisi Seçimi - - - 06.Kas 12:00 Euro Hizmet PMI Ekim 53.3 53.3 06.Kas 13:00 Euro ÜFE (Yıllık) Eylül 4.1% 4.2% 07.Kas 00:30 ABD Amerikan Petrol Enstitüsü Haftalık Ham Petrol Stokları - - 5.700 07.Kas 13:00 Euro Perakende Satışlar (Yıllık) Ekim - 1.8% 07.Kas 18:30 ABD Ham Petrol Stokları (milyon varil) - - 3.217 08.Kas Belirsiz Çin İhracatlar (Yıllık) Ekim 12.0% 14.5% 08.Kas Belirsiz Çin İthalatlar (Yıllık) Ekim 14.0% 14.3% 08.Kas Belirsiz Çin Dış Ticaret Dengesi (milyar dolar) Ekim 36.3 31.7 08.Kas 02:50 Japonya Cari İşlemler Dengesi (trilyon yen) Eylül 1.77 1.84 08.Kas 02:50 Japonya Çekirdek Makine Siparişleri (Yıllık) Eylül 7.7% 12.6% 08.Kas 22:00 ABD Faiz Oranı Kararı Kasım 2.25% 2.25% 08.Kas 22:00 ABD Federal Açık Piyasa Komitesi Açıklaması - - - 09.Kas 04:30 Çin TÜFE (Yıllık) Ekim 2.5% 2.5% 09.Kas 04:30 Çin ÜFE (Yıllık) Ekim 3.4% 3.6% 09.Kas 12:30 İngiltere GSYH (Çeyreklik) 3. Çeyrek - 0.7% 09.Kas 12:30 İngiltere GSYH (Yıllık) 3. Çeyrek - 1.5% 09.Kas 12:30 İngiltere Sanayi Üretimi (Yıllık) Eylül 1.0% 1.3% 09.Kas 12:30 İngiltere Dış Ticaret Dengesi (milyar sterlin) Eylül -10.9-11.2 09.Kas 16:30 ABD ÜFE (Aylık) Ekim 0.3% 0.2% 09.Kas 16:30 ABD ÜFE (Yıllık) Ekim 2.8% 2.6% 09.Kas 16:30 ABD Çekirdek ÜFE (Aylık) Ekim 0.2% 0.2% 09.Kas 16:30 ABD Çekirdek ÜFE (Yıllık) Ekim 2.5% 2.5% 09.Kas 16:30 ABD Williams'ın Konuşması - - - 09.Kas 16:45 ABD Harker'in Konuşması - - - *HLY Araştırma
Künye Araştırma Banu KIVCI TOKALI Araştırma Direktörü BTokali@halkyatirim.com.tr +90 212 314 81 88 Serhan YENİGÜN Yönetmen SYenigun@halkyatirim.com.tr +90 212 314 87 29 Ayşegül BAYRAM Uzman ABayram@halkyatirim.com.tr +90 212 314 87 30 İlknur HAYIR TURHAN Yönetmen ITurhan@halkyatirim.com.tr +90 212 314 81 85 Uğur BOZKURT Uzman Yardımcısı UBozkurt@halkyatirim.com.tr +90 212 314 87 26 Abdullah DEMİRER Uzman ADemirer@halkyatirim.com.tr +90 212 314 87 24 Çekince: Bu rapor ve yorumlardaki yazılar, bilgiler ve grafikler yalnızca bilgi edinilmesi amacıyla derlenmiştir. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel, imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Halk Yatırım, bu bilgilerin doğru,eksiksiz ve değişmez olduğunu garanti etmez, bilgi eksikliği ve yanlışlığından hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. Raporda yer alan ifadeler, hiçbir şekilde alış veya satış teklifi olarak değerlendirilemez. Halk Yatırım ın, rapordaki bilgiler dolayısıyla ortaya çıkabilecek, doğrudan ve dolaylı kazanç ve zararlarla ilgili herhangi bir sorumluluğu yoktur. Bu ileti 05 Kasım 2014 tarih ve 29166 sayılı Resmi Gazetede yayınlanan ve 01 Mayıs 2015 tarihinde yürürlüğü giren Elektronik Ticaretin Düzenlenmesi Hakkında çıkan kanunun 2.Maddesi c bendinde belirtilen Ticari Elektronik ileti kapsamında değildir.