İÇTÜZÜK TADİL METNİ TÜRKİYE YÜKSEK PİYASA DEĞERLİ BANKALAR A TİPİ BORSA YATIRIM FONU İÇTÜZÜK DEĞİŞİKLİĞİ Finansbank A.ġ. Türkiye Yüksek Piyasa Değerli Bankalar A Tipi Borsa Yatırım Fonu içtüzüğünün 1.2, 5.3, 5.4, 10.2, 10.4, 10.6, 10.8.1, 10.8.2, 10.8.3, 10.10, 14.1 ve 14.2 maddeleri Sermaye Piyasası Kurulu ndan alınan 04.11.2011 tarih ve B.02.6.SPK.00.15-984 sayılı izin doğrultusunda aģağıdaki Ģekilde değiģtirilmiģtir. MADDE 1 - FONUN KURULUŞ AMACI 1.2 Bu içtüzükte Finansbank A.ġ. KURUCU, Finans Portföy Yönetimi A.ġ. YÖNETĠCĠ, Kurucu ile YetkilendirilmiĢ Katılımcı SözleĢmesi imzalamıģ olan ve Kurul ca uygun görülen aracı kurum ve bankalar YETKĠLENDĠRĠLMĠġ KATILIMCI, ĠMKB Takas ve Saklama Bankası A.ġ. SAKLAYICI KURULUġ, Türkiye Yüksek Piyasa Değerli Bankalar A Tipi Borsa Yatırım Fonu FON, Sermaye Piyasası Kurulu KURUL, Sermaye Piyasası Kurulu nun Seri:VII, No:23 sayılı Borsa Yatırım Fonlarına ĠliĢkin Esaslar Tebliği TEBLĠĞ, Sermaye Piyasası Kurulu nun Seri:VII, No:10 sayılı Yatırım Fonlarına ĠliĢkin Esaslar Tebliği SERĠ:VII, NO:10 SAYILI TEBLĠĞ, Ġstanbul Menkul Kıymetler Borsası ĠMKB, Turkey Large-Cap Banks Index ENDEKS, Dow Jones & Company Inc. ENDEKS YAPICI olarak ifade edilecektir. MADDE 1 - FONUN KURULUŞ AMACI 1.2 Bu içtüzükte Finansbank A.ġ. KURUCU, Finans Portföy Yönetimi A.ġ. YÖNETĠCĠ, Kurucu ile YetkilendirilmiĢ Katılımcı SözleĢmesi imzalamıģ olan ve Kurul ca uygun görülen aracı kurum ve bankalar YETKĠLENDĠRĠLMĠġ KATILIMCI, ĠMKB Takas ve Saklama Bankası A.ġ. SAKLAYICI KURULUġ, Türkiye Yüksek Piyasa Değerli Bankalar A Tipi Borsa Yatırım Fonu FON, Sermaye Piyasası Kurulu KURUL, Sermaye Piyasası Kurulu nun Seri: VII, No:23 sayılı Borsa Yatırım Fonlarına ĠliĢkin Esaslar Tebliği TEBLĠĞ, Sermaye Piyasası Kurulu nun Seri: VII, No:10 sayılı Yatırım Fonlarına ĠliĢkin Esaslar Tebliği SERĠ: VII, NO:10 SAYILI TEBLĠĞ, Ġstanbul Menkul Kıymetler Borsası ĠMKB, Turkey Large-Cap Banks Index ENDEKS, CME Group Index Services LLC. ENDEKS YAPICI veya CME Indexes ve Dow Jones & Company Inc. Dow Jones olarak ifade edilecektir.. MADDE 5 - FON YÖNETİMİNE VE YÖNETİCİNİN TABİ OLDUĞU İLKELER 5.3 Fonla ilgili iģlemlerin düzgün yürütülebilmesini teminen Yönetici bünyesinde bir fon hizmet birimi oluģturulur. Fon hizmet biriminde, Seri: VII, No:10 sayılı Tebliğin 12. maddesinde belirtilen asgari nitelikleri haiz bir fon yönetim müdürü görevlendirilir ve fona iģlerin gerektirdiği mekân, teknik donanım, muhasebe sistemi ve yeterli sayıda uzman personel sağlanır. 1
MADDE 5 - FON YÖNETİMİNE VE YÖNETİCİNİN TABİ OLDUĞU İLKELER 5.3. Fonla ilgili iģlemlerin düzgün yürütülebilmesini teminen Finans Yatırım Menkul Değerler A.ġ bünyesinde bir fon hizmet birimi oluģturulur. Fon hizmet biriminde, Seri: VII, No:10 sayılı Tebliğin 12. maddesinde belirtilen asgari nitelikleri haiz bir fon yönetim müdürü görevlendirilir ve fona iģlerin gerektirdiği mekân, teknik donanım, muhasebe sistemi ve yeterli sayıda uzman personel sağlanır. MADDE 5 - FON YÖNETİMİNE VE YÖNETİCİNİN TABİ OLDUĞU İLKELER 5.4. Çıkarılan katılma paylarının kaydına mahsus olmak üzere TTK'nun 69. maddesine göre tasdik ettirilen "Katılma Payları Defteri" tutulur. Katılma payları defterinde günlük katılma paylarının alım satımları izlenir. Fon kurulunun vereceği her tür karar onaylı olarak Fon Kurulu Karar Defterine yazılır. Bunlar dıģında fon iģlemlerine iliģkin olarak TTK, VUK, ve SPKn hükümleri çerçevesinde; Yevmiye Defteri (günlük defter), Defter-i Kebir (büyük defter) Yönetici tarafından tutulur. Maliye Bakanlığı nca istenebilecek VUK ndan kaynaklanan zorunlu defterler de ayrıca tutulur. MADDE 5 - FON YÖNETİMİNE VE YÖNETİCİNİN TABİ OLDUĞU İLKELER 5.4 Çıkarılan katılma paylarının kaydına mahsus olmak üzere TTK'nun 69. maddesine göre tasdik ettirilen "Katılma Payları Defteri" tutulur. Katılma payları defterinde günlük katılma paylarının alım satımları izlenir. Fon kurulunun vereceği her tür karar onaylı olarak Fon Kurulu Karar Defterine yazılır. Bunlar dıģında fon iģlemlerine iliģkin olarak TTK, VUK, ve SPKn hükümleri çerçevesinde; Yevmiye Defteri (günlük defter), Defter-i Kebir (büyük defter) ve Envanter Defteri Fon Hizmet Birimi tarafından tutulur. Maliye Bakanlığı nca istenebilecek VUK ndan kaynaklanan zorunlu defterler de ayrıca tutulur. 10.2 Endeks kapsamındaki paylar ĠMKB de iģlem gören banka paylarından Dow Jones Wilshire Endeks kapsamına girenler arasından, Kurucu tarafından seçilecektir. Kurucu tarafından seçilen payların Endeks içerisinde ağırlıklarının belirlenmesinden, verilerin derlenmesinden, Endeks in hesaplanmasından, sürekliliğinden ve yayınlanmasından Dow Jones & Company, Inc. (Dow Jones) sorumludur. 10.2 Endeks kapsamındaki paylar ĠMKB de iģlem gören banka paylarından Dow Jones Wilshire Endeks kapsamına girenler arasından, Kurucu tarafından seçilecektir. Kurucu 2
tarafından seçilen payların Endeks içerisinde ağırlıklarının belirlenmesinden, verilerin derlenmesinden, Endeks in hesaplanmasından, sürekliliğinden ve yayınlanmasından CME Group Index Services LLC sorumludur. 10.4 Endeks kapsamına alınacak halka açık banka paylarının seçimi sırasında, 1. ġirketlerin toplam piyasa değerleri, 2. ġirketlerin Dow Jones Indexes yöntemi ile hesaplanan halka açık kısımlarının piyasa değeri, 3. ġirketlerin halka açık bankalar arasında piyasa değerleri açısından ağırlığı 4. ġirketlerin bir önceki endeks hesaplama dönemindeki günlük ortalama iģlem hacmi, 5. ġirketlerin finansal veya hukuki anlamda sorunları olup olmaması kriterleri yazım sırasına göre önceliklendirilerek esas alınır. Bu kriterler doğrultusunda sıralamaya tabi tutulan halka açık bankalar arasından, piyasa değerleri ağırlığı bakımından %5 ve üzerinde olanlar seçilir. Bu bankalardan halka açıklık oranı %15 in üzerinde olmayanların payları Endeks kapsamına dâhil edilmez. Piyasa değerleri bakımından %5 in üzerinde ağırlığa sahip olanların sayısının 6 nın altına düģmesi durumunda, en yüksek paya sahip sıradaki banka payı Endeks kapsamına dâhil edilir. Tüm kriterlerin eģit olduğu birden fazla pay bulunması halinde, bahse konu tüm paylar Endeks kapsamına dâhil edilebilir. 10.4 Endeks kapsamına alınacak halka açık banka paylarının seçimi sırasında, 1. ġirketlerin toplam piyasa değerleri, 2. ġirketlerin CME Indexes yöntemi ile hesaplanan halka açık kısımlarının piyasa değeri, 3. ġirketlerin halka açık bankalar arasında piyasa değerleri açısından ağırlığı 4. ġirketlerin bir önceki endeks hesaplama dönemindeki günlük ortalama iģlem hacmi, 5. ġirketlerin finansal veya hukuki anlamda sorunları olup olmaması Kriterleri yazım sırasına göre önceliklendirilerek esas alınır. Bu kriterler doğrultusunda sıralamaya tabi tutulan halka açık bankalar arasından, piyasa değerleri ağırlığı bakımından %5 ve üzerinde olanlar seçilir. Bu bankalardan halka açıklık 3
oranı %15 in üzerinde olmayanların payları Endeks kapsamına dâhil edilmez. Piyasa değerleri bakımından %5 in üzerinde ağırlığa sahip olanların sayısının 6 nın altına düģmesi durumunda, en yüksek paya sahip sıradaki banka payı Endeks kapsamına dâhil edilir. Tüm kriterlerin eģit olduğu birden fazla pay bulunması halinde, bahse konu tüm paylar Endeks kapsamına dâhil edilebilir. 10.6 Endeks Dow Jones tarafından, ĠMKB nin iģlem saatleri içerisinde gerçek zamanlı olarak hesaplanır ve TL bazında değeri, 15 saniyede bir veri dağıtım firmaları yoluyla açıklanır. 10.6 Endeks CME Indexes tarafından, ĠMKB nin iģlem saatleri içerisinde gerçek zamanlı olarak hesaplanır ve TL bazında değeri, 15 saniyede bir veri dağıtım firmaları yoluyla açıklanır. 10.8.1 Yıllık Gözden Geçirme: Yıllık gözden geçirme, Dow Jones un diğer endekslerine benzer Ģekilde her yıl Mart ayında yapılacaktır. Kurucu, yıllık gözden geçirmeden sorumludur ve nihai endeks kompozisyonunu en geç her uygulamaya geçiģ tarihinden önceki son Cuma günü Dow Jones a göndermekle yükümlüdür. 10.8.1 Yıllık Gözden Geçirme: Yıllık gözden geçirme, CME Indexes diğer endekslerine benzer Ģekilde her yıl Mart ayında yapılacaktır. Kurucu, yıllık gözden geçirmeden sorumludur ve nihai endeks kompozisyonunu en geç her uygulamaya geçiģ tarihinden önceki son Cuma günü CME Indexes göndermekle yükümlüdür. 10.8.2 Üç Aylık Gözden Geçirme: Üç aylık gözden geçirmeler Mart, Haziran, Eylül ve Aralık ayları itibarıyla yapılacaktır. Yıllık gözden geçirmeler arasında halka arz edilen paylar, takip eden ilk üç aylık gözden geçirme döneminde Endeks kapsamına dâhil edilebilir. Dow Jones, halka arzı tamamlanmıģ ve Endeks e dâhil olabilecek payların listesini ilgili üç aylık inceleme 4
öncesindeki ay sonuna kadar, yani ġubat, Mayıs, Ağustos ve Kasım ayı sonuna kadar Kurucu ya gönderir Bu liste, halka arzı tamamlanan ve Dow Jones tarafından Endeks kapsamına dâhil edilmesi uygun bulunan payları belirler. Bu liste Kurucu ya yardımcı olmak amacıyla hazırlanacak olmakla birlikte, ilgili dönemde hangi payların halka arz edildiğini ve bunlardan hangilerinin Endeks kapsamına dâhil edileceğini belirlemek Kurucu nun sorumluluğudur. 10.8.2 Üç Aylık Gözden Geçirme: Üç aylık gözden geçirmeler Mart, Haziran, Eylül ve Aralık ayları itibarıyla yapılacaktır. Yıllık gözden geçirmeler arasında halka arz edilen paylar, takip eden ilk üç aylık gözden geçirme döneminde Endeks kapsamına dâhil edilebilir. CME Indexes, halka arzı tamamlanmıģ ve Endeks e dâhil olabilecek payların listesini ilgili üç aylık inceleme öncesindeki ay sonuna kadar, yani ġubat, Mayıs, Ağustos ve Kasım ayı sonuna kadar Kurucu ya gönderir Bu liste, halka arzı tamamlanan ve CME Indexes tarafından Endeks kapsamına dâhil edilmesi uygun bulunan payları belirler. Bu liste Kurucu ya yardımcı olmak amacıyla hazırlanacak olmakla birlikte, ilgili dönemde hangi payların halka arz edildiğini ve bunlardan hangilerinin Endeks kapsamına dâhil edileceğini belirlemek Kurucu nun sorumluluğudur. 10.8.3 Sürekli Gözden Geçirmeler: Yıllık gözden geçirme dönemleri arasında Endeks kapsamına dâhil edilmesi veya Endeks kapsamından çıkarılması gereken paylar bulunuyorsa, çıkarılacak payları veya bunların yerine geçecek payları Kurucu belirler. Dow Jones, Kurucu yu satın almalar, birleģmeler, bölünmeler vb. kurumsal iģlemlerden, uygulamaya geçiģ tarihinden 2 iģlem günü önce haberdar eder Pay Çıkarma: Endeks kapsamından bir payın çıkarılmasına neden olacak bir geliģme olması durumunda, çıkarılacak payın yerine geçecek baģka bir pay belirlemek Kurucu nun sorumluluğunda olup, belirlenmemesi durumunda Dow Jones Endeks e iliģkin hesaplamaları kalan paylar üzerinden yapar Bölünme: Bölünme iģlemi sonucunda ortaya çıkan yeni pay, Endeks kapsamına dâhil edilme Ģartlarını sağlayamazsa, orijinal payın piyasa değeri, bölünmenin Ģartlarına göre ayarlanır Bölünme iģlemi sonucunda ortaya çıkan yeni pay Endeks kriterlerine uygunsa, yani Endeks kapsamındaki en küçük paydan büyükse ve Endüstri Sınıflandırma KarĢılaĢtırma Ölçütü Supersector 8300 (Industry Classification Benchmark Supersector 8300) tarafından banka olarak sınıflandırılmıģsa, Endeks kapsamındaki en küçük payın yerine geçer Bölünme iģlemi sonucunda orijinal pay Endeks kapsamına dâhil edilme Ģartlarını kaybederse, yani Endüstri Sınıflandırma KarĢılaĢtırma Ölçütü Supersector 8300 tarafından banka olarak sınıflandırılmıyorsa; bölünme sonucu ortaya çıkan pay gerekli Ģartları sağlaması halinde 5
orijinal payın yerine geçer ya da orijinal pay yerine baģka bir pay Endeks kapsamına dâhil edilmez 10.8.3 Sürekli Gözden Geçirmeler: Yıllık gözden geçirme dönemleri arasında Endeks kapsamına dâhil edilmesi veya Endeks kapsamından çıkarılması gereken paylar bulunuyorsa, çıkarılacak payları veya bunların yerine geçecek payları Kurucu belirler. CME Indexes, Kurucu yu satın almalar, birleģmeler, bölünmeler vb. kurumsal iģlemlerden, uygulamaya geçiģ tarihinden 2 iģlem günü önce haberdar eder. Pay Çıkarma: Endeks kapsamından bir payın çıkarılmasına neden olacak bir geliģme olması durumunda, çıkarılacak payın yerine geçecek baģka bir pay belirlemek Kurucu nun sorumluluğunda olup, belirlenmemesi durumunda CME Indexes Endeks e iliģkin hesaplamaları kalan paylar üzerinden yapar. Bölünme: Bölünme iģlemi sonucunda ortaya çıkan yeni pay, Endeks kapsamına dâhil edilme Ģartlarını sağlayamazsa, orijinal payın piyasa değeri, bölünmenin Ģartlarına göre ayarlanır. Bölünme iģlemi sonucunda ortaya çıkan yeni pay Endeks kriterlerine uygunsa, yani Endeks kapsamındaki en küçük paydan büyükse ve Endüstri Sınıflandırma KarĢılaĢtırma Ölçütü Supersector 8300 (Industry Classification Benchmark Supersector 8300) tarafından banka olarak sınıflandırılmıģsa, Endeks kapsamındaki en küçük payın yerine geçer. Bölünme iģlemi sonucunda orijinal pay Endeks kapsamına dâhil edilme Ģartlarını kaybederse, yani Endüstri Sınıflandırma KarĢılaĢtırma Ölçütü Supersector 8300 tarafından banka olarak sınıflandırılmıyorsa; bölünme sonucu ortaya çıkan pay gerekli Ģartları sağlaması halinde orijinal payın yerine geçer ya da orijinal pay yerine baģka bir pay Endeks kapsamına dâhil edilmez. 10.10 Dow Jones ile imzalanan lisans sözleģmesi çerçevesinde Endeks lisans ücreti aģağıdaki ücretlerden büyük olanıdır: i. Fon toplam değerinin on binde on u (0.001), ii. SözleĢmede belirlenen sabit tutar. Yukarıdaki yer alan (a) bendi çerçevesindeki ücret günlük olarak fon portföyüne tahakkuk ettirilir. Bu çerçevede hesaplanan ve fon portföyünden karģılanan ücretin (b) bendinde yer alan ücretten düģük olması halinde, aradaki fark Kurucu tarafından karģılanır. Endeks lisans ücreti her üç aylık dönemi izleyen bir hafta içinde Dow Jones a ödenmek üzere Yönetici ye ödenir 6
10.10 CME Indexes ile imzalanan lisans sözleģmesi çerçevesinde Endeks lisans ücreti aģağıdaki ücretlerden büyük olanıdır A) Fon toplam değerinin on binde on u (0.001) B) SözleĢmede belirlenen sabit tutar Yukarıdaki yer alan (a) bendi çerçevesindeki ücret günlük olarak fon portföyüne tahakkuk ettirilir. Bu çerçevede hesaplanan ve fon portföyünden karģılanan ücretin (b) bendinde yer alan ücretten düģük olması halinde, aradaki fark Kurucu tarafından karģılanır. Endeks lisans ücreti her üç aylık dönemi izleyen bir hafta içinde CME Indexes a ödenmek üzere Yönetici ye ödenir. MADDE 14 - FON A İLİŞKİN YASAL AÇIKLAMALAR 14.1 Fon Dow Jones tarafından himaye edilmemekte, desteklenmemekte, satılmamakta ve pazarlanmamaktadır. Dow Jones, Fon katılma payı sahipleri de dahil olmak üzere hiç kimseye Fon a yatırım yapmalarını tavsiye etmek amaçlı bir tanıtım faaliyetinde bulunmamaktadır. Endeksin kapsamında yer alacak paylar Kurucu tarafından tespit edilmektedir. Dow Jones ise seçilen payların Endeks içerisinde ağırlıklarının belirlenmesinden, verilerin derlenmesinden, Endeks in hesaplanmasından, sürekliliğinden, yayınlanmasından ve Endeksin bakımından sorumludur. Dow Jones, Fon un pazarlanması, yönetimi, operasyonuna iliģkin hiçbir sorumluluk taģımamaktadır. MADDE 14 - FON A İLİŞKİN YASAL AÇIKLAMALAR 14.1 Finansbank'ın Turkey Large-Cap Banks Index e dayanan Türkiye Yüksek Piyasa Değerli Bankalar A Tipi Borsa Yatırım Fonu CME Indexes, Dow Jones veya ilgili bağlı kuruluģları tarafından finanse edilmemekte, desteklenmemekte, satılmamakta veya satıģı teģvik edilmemektedir. CME Indexes, Dow Jones ve ilgili bağlı kuruluģları Fon katılma payı sahipleri de dâhil olmak üzere hiç kimseye Fon a yatırım yapmalarını tavsiye etmek amaçlı bir tanıtım faaliyetinde bulunmamaktadır. Dow Jones, CME Indexes veya ilgili bağlı kuruluģlarından herhangi biri ile Lisans alan kurum ( Finansbank ) arasındaki tek iliģki, Dow Jones un belirli ticari markaları, ticari adları ve hizmet markalarının ve CME Indexes tarafından Lisans Alana (Finansbank ) veya ürünlere bakılmaksızın belirlenen, düzenlenen ve hesaplanan Turkey Large-Cap Banks Index in kullanım lisansının verilmesidir. Endeksin kapsamında yer alacak paylar Kurucu tarafından tespit edilmektedir. CME Indexes, Dow Jones ve ilgili bağlı kuruluģları ise seçilen payların Endeks içerisinde ağırlıklarının belirlenmesinden, verilerin derlenmesinden, Endeks in hesaplanmasından, sürekliliğinden, yayınlanmasından ve Endeksin bakımından sorumludur. Dow Jones, CME Indexes ve ilgili bağlı kuruluģları, Fon un pazarlanması, yönetimi, operasyonu veya alım satımına iliģkin hiçbir sorumluluk veya yükümlülük taģımamaktadır. 7
MADDE 14 - FON A İLİŞKİN YASAL AÇIKLAMALAR 14.2 Dow Jones veya ĠMKB, Endeksin doğruluğunu ve/veya bütünlüğünü garanti etmemektedir ve bu verilerde yaģanabilecek hatalardan ve yanlıģlıklardan sorumlu değildir. Dow Jones, Endeksin Fon tarafından kullanılması sırasında ortaya çıkacak sonuçlardan ve kar kaybı da dâhil olmak üzere oluģabilecek doğrudan ve/veya dolaylı zararlardan sorumlu tutulamaz. Dow Jones ile Kurucu arasında imzalanmıģ olan sözleģme iki taraflıdır ve üçüncü Ģahıslara haklar vermez. MADDE 14 - FON A İLİŞKİN YASAL AÇIKLAMALAR 14.2 Dow Jones, CME Indexes ve ilgili bağlı kuruluģları veya ĠMKB Turkey Large-Cap Banks Index endeksinin veya bu endekse dahil edilen verilerin doğruluğunu ve/veya bütünlüğünü garanti etmemektedir ve Dow Jones, CME Indexes ilgili bağlı kuruluģları ve ĠMKB, bu endeks ve içerdiği verilerdeki hatalar, ihmaller, eksiklikler veya kesintilerden sorumlu olmayacaklardır. Dow Jones, CME Indexes ve ilgili bağlı kuruluģları ve ĠMKB Endeksin Fon tarafından kullanılması sırasında ortaya çıkacak sonuçlardan ve kar kaybı da dâhil olmak üzere oluģabilecek doğrudan ve/veya dolaylı zararlardan sorumlu tutulamaz. Dow Jones, CME Indexes ve ilgili bağlı kuruluģları, ilgili zararların gerçekleģme olasılığı hakkında bilgilendirilmiģ olsalar dahi, hiçbir durumda herhangi bir kar kaybından veya dolaylı, cezalandırıcı, özel veya arızi kayıp ve/veya zararlardan sorumlu olmayacaklardır. CME Indexes in lisans verenleri dıģında, CME Indexes ve Finansbank arasında düzenlenmiģ sözleģme veya düzenlemeler iki taraflıdır ve üçüncü Ģahıslara haklar vermez. 8