Sayfa No: 1 1 ŞİRKETİN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU Sarkuysan Elektrolitik Bakır Sanayii ve Ticaret A.Ş. (Şirket, Sarkuysan) 02.05.1972 de kurulmuş hisselerinin tamamı İstanbul Menkul Kıymetler Borsası nda (İMKB) işlem görmektedir. Faaliyet Konusu; Elektrolitik bakır tel, bakır ve alaşımları imalatı ve ticaretidir. Şirketin kayıtlı adresi: Okçumusa Cad.Sarkuysan İş Merkezi No:1 Şişhane Beyoğlu-İSTANBUL dur. Sermayenin % 10 undan fazla hisseye sahip ortakların dağılımı aşağıdaki gibidir : 30.09.2008 31.12.2007 Adı Pay Tutarı Pay Oranı Pay Tutarı Pay Oranı Halka Açık 43.305.000 % 86,61 43.305.000 % 86,61 Mehmet - Şükrü Kilimci (Müşterek) 6.695.000 %13,39 6.695.000 %13,39 TOPLAM 50.000.000 % 100,00 50.000.000 % 100,00 Topluluğun personel sayısı 803 kişidir. (31.12.2007: 775 Kişi) 30.09.2008 31.12.2007 Sendikalı İşçi 408 395 Sendikasız İşçi 52 53 Memur 343 327 Toplam 803 775 30.09.2008 tarihi itibariyle Şirket in bağlı ortaklıklarının detayı aşağıdaki gösterilmiştir, Ortak Adı Bağlı Ortaklık Adı Faaliyet Alanı Sermayesi İştirak Oranı % Sarkuysan A.Ş. Sarmakina San. Ve Tic. Ambalaj malzemesi (çelik makara), imalat A.Ş. makinaları imalatı ve ticareti 4.291.697 99,00 Sarkuysan A.Ş. Sarda Dağ.ve Tic.A.Ş. Pazarlama ve dağıtım 13.238.183 99,97 Sarkuysan A.Ş. Bektaş Emaye Kablo San. Tic. A.Ş. Gayri faal olup iştirak geliri elde etmektedir. 16.209.892 91,50 Sarkuysan A.Ş. Sark USA, INC. Amerika pazarında Sarkuysan A.Ş. nin mamüllerini 100.000 pazarlamaktadır. USD 100,00 Sarkuysan A.Ş. Ege Serbest Bölge Şubesi Elektrolitik bakır tel imalatı ve ticaretidir. 305.593 100,00 Sarkuysan A.Ş. Demisaş Döküm Otomotiv ve beyaz eşya endüstrisi için demirden Emaye Mam.San.A.Ş. mamul yedek parça imalatı ve ticareti. 46.454.842 44,44 Sarda Dağ.ve Tic.A.Ş Bektaş Emaye Kablo San. Tic. A.Ş. Bektaş Emaye Kablo San. Tic. A.Ş. Bemka Emaye Bobin Teli ve Kablo San. Tic. A.Ş. Gayri faal olup iştirak geliri elde etmektedir. 16.209.892 8,33 Şirket bilimum iletken metaller kullanarak enerji, data, telekom kabloları, diğer yalıtılmış iletlenler ve her türlü komponent üretimini ve bunların iç ve dış ticaretini yapmaktadır. 25.922.963 16,98 Sarkuysan A.Ş. Sark Wire Corp Bakır tel üretimi ve pazarlaması 3.500.000 USD 60,00 Bektaş Emaye Sark Wire Corp Bakır tel üretimi ve pazarlaması 3.500.000 20,00
Sayfa No: 2 Kablo San. Tic. A.Ş. Sark USA, INC. Sark Wire Corp Sarmakina San. Ve Tic. A.Ş. Sark Wire Corp USD Bakır tel üretimi ve pazarlaması 3.500.000 USD Bakır tel üretimi ve pazarlaması 3.500.000 USD 10,00 10,00 Bundan böyle mali tablolarda ve dipnotlarda Sarkuysan ve konsolide edilmiş bağlı ortaklıkları Topluluk olarak adlandırılacaktır. 2 MALİ TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR 2.01 Sunuma İlişkin Temel Esaslar Topluluk yasal defterlerini ve kanuni mali tablolarını Türk Ticaret Kanunu ( TTK ) ve vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta ve hazırlamaktadır. Sermaye Piyasası Kurulu ( SPK ), Seri: XI, No: 29 sayılı Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliğ ile işletmeler tarafından düzenlenecek finansal raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına ilişkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu Tebliğ, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra sona eren ilk ara mali tablolardan geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiştir. Bu tebliğe istinaden, işletmeler Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle Uluslararası Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları nı ( UMS/UFRS ) uygularlar ve finansal tabloların Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle UMS/UFRS lere göre hazırladığı hususuna dipnotlarda yer verirler. Bu kapsamda, benimsenen standartlara aykırı olmayan, Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu nca ( TMSK ) yayımlanan Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları ( TMS/TFRS ) esas alınır. Dolayısıyla ilişikteki mali tablolar SPK Seri: XI, No: 29 sayılı tebliğe göre hazırlanmış olup mali tablolar ve dipnotlar, SPK tarafından 14 Nisan 2008 tarihli duyuru ile uygulanması zorunlu kılınan formatlara uygun olarak sunulmuştur. Bu kapsamda geçmiş dönem mali tablolarında bazı sınıflamalar yapılmıştır. 2.01.01 2007 Yılı Finansal Tablolarında Yapılan Sınıflamalar ve Düzenlemeler Topluluk, finansal tablolarını XI-29 Tebliği ne uygun olarak ilk kez 31 Mart 2008 tarihi itibari ile hazırlamıştır. UMS1 Finansal Tabloların Sunuluşu Standardı uyarınca UMS ye geçiş tarihi 1 Ocak 2007 olup ilgili düzenlemeler 30 Eylül 2008 tarihli finansal tablolarla karşılaştırmalı olarak sunulan önceki hesap dönemi olan 31 Aralık 2007 tarihli finansal tablolara uygulanmıştır. Söz konusu düzenlemeler sonrası hazırlanan önceki mali tablo bilgilerinin XI-29 Tebliği ne göre raporlanan mali tablo bilgileri ile karşılaştırılması aşağıdaki gibidir: XI-29 Tebliği ne göre yeniden düzenlenen XI-25 Tebliği ne göre önceden raporlanan 1 Aralık 2007 itibariyle Toplam Varlıklar 570.810.567 575.350.344 1 Aralık 2007 itibariyle Toplam Özkaynaklar 218.259.330 216.167.133 0 Eylül 2007 itibariyle Net Kar 21.376.501 21.003.903 1 Aralık 2007 itibariyle Net Kar 21.354.684 20.879.108
Sayfa No: 3 Topluluk UFRS 3 İşletme birleşmeleri standartı çerçevesinde 31.12.2004 tarihi itibariyle Pozitif şerefiye için amortisman ayırmayı durdurmuş ve negatif şerefiye tutarını geçmiş yıl kar zararı ile ilişkilendirmiştir. Şerefiye hesabına ilişkin yapılan düzeltmenin 31.12.2007 özkaynak tutarı üzerinde 2.092.197 YTL, 31.12.2007 dönem karı üzerinde 475.576 YTL 30.09.2007 dönem karı üzerinde 372.598 YTL artırıcı etkisi olmuştur. Yukarıdaki düzeltme işlemi hariç 31 Aralık 2007 tarihi itibariyle hazırlanmış bilançoda ve 30 Eylül 2007 tarihli gelir tablosunda birtakım sınıflandırma değişiklikleri yapılmıştır. Bu tasniflemelerden önemli olanlar aşağıdaki gibidir. Bilançoda maddi duran varlıklar ve stoklar hesabı içerisinde yer alan avanslar diğer dönen varlıklar ve diğer duran varlıklar arasında tasniflenmiştir. Bilançoda diğer dönen varlıklar arasında yer alan peşin ödenen vergi tutarı vergi karşılığı tutarından mahsup edimiştir. 30 Eylül 2007 gelir tablosunda daha önceden diğer gelirler arasında tasniflenmiş kur farkı, faiz ve reeskont gelirleri finansman gelirleri arasında, diğer giderler arasında gösterilmiş olan kur farkı, faiz ve reeskont giderleri diğer giderler arasında tasniflenmiştir. 2.02 Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Mali Tabloların Düzeltilmesi SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almış olduğu bir kararla, Türkiye de faaliyette bulunan ve SPK Muhasebe Standartları na uygun mali tablo hazırlayan şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan ettiği için bu tarihten itibaren Uluslararası Muhasebe Standardı 29 Yüksek Enflasyonist Ekonomilerde Finansal Raporlama ya göre finansal tabloların hazırlanması ve sunumu uygulamasını sona erdirmiştir. 2.03 Muhasebe Politikalarında Değişiklikler Gerekli olması veya Topluluğun mali durumu, performansı veya nakit akımları üzerindeki işlemlerin ve olayların etkilerinin mali tablolarda daha uygun ve güvenilir bir sunumu sonucunu doğuracak nitelikte ise muhasebe politikalarında değişiklik yapılır. Muhasebe politikalarında yapılan değişikliklerin önceki dönemleri etkilemesi durumunda, söz konusu politika hep kullanımdaymış gibi mali tablolarda geriye dönük olarak da uygulanır. 2.04 Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar Muhasebe tahminleri, güvenilir bilgilere ve makul tahmin yöntemlerine dayanılarak yapılır. Ancak, tahminin yapıldığı koşullarda değişiklik olması, yeni bir bilgi edinilmesi veya ilave gelişmelerin ortaya çıkması sonucunda tahminler gözden geçirilir. Muhasebe tahminindeki değişikliğin etkisi, yalnızca bir döneme ilişkinse, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere de ilişkinse, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemlerde, ileriye yönelik olarak, dönem karı veya zararının belirlenmesinde dikkate alınacak şekilde mali tablolara yansıtılır. Cari dönem faaliyet sonucuna bir etkisi olan veya sonraki dönemlere etkisi olması beklenen muhasebe tahminindeki bir değişikliğin niteliği ve tutarı finansal tablo dipnotlarında, gelecek dönemlere ilişkin etkinin tahmininin mümkün olmadığı haller dışında, açıklanır. 2.05 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti Mali tabloların hazırlanması sırasında uygulanan önemli muhasebe politikalarının özeti aşağıdaki gibidir: 2.05.01 Gelir Kaydedilmesi Gelirler, gelir tutarının güvenilir şekilde belirlenebilmesi ve işlemle ilgili ekonomik yararların Topluluğa akmasının muhtemel olması üzerine alınan veya alınabilecek bedelin gerçeğe uygun değeri üzerinden tahakkuk esasına göre kayıtlara alınır. Net satışlar, mal satışlarından iade ve satış iskontolarının düşülmesi suretiyle bulunmuştur. Malların satışından elde edilen gelir, aşağıdaki şartlar karşılandığında muhasebeleştirilir:
Sayfa No: 4? Topluluğun mülkiyetle ilgili tüm önemli riskleri ve kazanımları alıcıya devretmesi,? Topluluğun mülkiyetle ilişkilendirilen ve süregelen bir idari katılımının ve satılan mallar üzerinde etkin bir kontrolünün olmaması,? Gelir tutarının güvenilebilir bir şekilde ölçülmesi,? İşlemle ilişkili olan ekonomik faydaların işletmeye akışının olası olması,? İşlemden kaynaklanacak maliyetlerin güvenilebilir bir şekilde ölçülmesi. Faiz geliri, kalan anapara bakiyesi ile beklenen ömrü boyunca ilgili finansal varlıktan elde edilecek tahmini nakit girişlerini söz konusu varlığın kayıtlı değerine indirgeyen efektif faiz oranı nispetinde ilgili dönemde tahakkuk ettirilir. Hisse senedi yatırımlarından elde edilen temettü geliri, hissedarların temettü alma hakkı doğduğu zaman kayda alınır. Gayrimenkullerden elde edilen kira geliri, ilgili kiralama sözleşmesi boyunca doğrusal yönteme göre muhasebeleştirilir. Satışlar içerisinde önemli bir finansman unsurunun bulunması durumunda makul bedel gelecekte oluşacak nakit akımlarının finasman unsuru içerinde yer alan gizli faiz oranı ile indirgenmesi ile tespit edilir. Fark tahakkuk esasına göre mali tablolara yansıtılır. 2.05.02 Stok Değerlemesi Stoklar, maliyetin ya da net gerçekleşebilir değerin düşük olanı ile değerlenmektedir. Stokların maliyeti; tüm satın alma maliyetlerini, dönüştürme maliyetlerini ve stokların mevcut durumuna ve konumuna getirilmesi için katlanılan diğer maliyetleri içerir. Stokların dönüştürme maliyetleri; direkt işçilik giderleri gibi, üretimle doğrudan ilişkili maliyetleri kapsar. Bu maliyetler ayrıca ilk madde ve malzemenin mamule dönüştürülmesinde katlanılan sabit ve değişken genel üretim giderlerinden sistematik bir şekilde dağıtılan tutarları da içerir. Stokların maliyetinin hesaplanmasında ortalama maliyet yöntemi uygulanmaktadır. Net gerçekleştirilebilir değer, olağan ticari faaliyet içerisinde oluşan tahmini satış fiyatından tahmini tamamlanma maliyeti ve satışı gerçekleştirmek için yüklenilmesi gereken tahmini maliyetlerin toplamının indirilmesiyle elde edilir. 2.5.03 Maddi Duran Varlıklar Maddi varlıklar, 1 Ocak 2005 tarihinden önce satın alınan kalemler için 31 Aralık 2004 tarihi itibariyle enflasyonun etkilerine göre düzeltilmiş maliyet değerlerinden ve 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren satın alınan kalemler için satın alım maliyet değerlerinden birikmiş amortismanın düşülmesi suretiyle gösterilmektedir. Sabit kıymetler doğrusal amortisman metoduyla faydalı ömür esasına uygun bir şekilde amortismana tabi tutulmuştur. Sabit kıymetlerin faydalı ömürleri dikkate alınarak belirlenen amortisman oranları aşağıdadır: Ekonomik Ömür (yıl) - Yeraltı Yerüstü Düzenleri 25 - Binalar 50 - Makina ve ekipman 12,5 - Döşeme ve demirbaşlar 5 - Taşıtlar 5 - Haklar 5
Sayfa No: 5 Sabit kıymetlerin satışı dolayısıyla oluşan kar ve zararlar net defter değerleriyle satış fiyatının karşılaştırılması sonucunda belirlenir ve faaliyet karına dahil edilir. Bakım ve onarım giderleri gerçekleştiği tarihte gider yazılır. Eğer bakım ve onarım gideri ilgili aktifte genişleme veya gözle görünür bir gelişme sağlıyorsa aktifleştirilir. 2.05.04 Maddi Olmayan Duran Varlıklar Maddi olmayan varlıklar, 1 Ocak 2005 tarihinden önce satın alınan kalemler için enflasyonun etkilerine göre düzeltilmiş maliyetlerinden ve 1 Ocak 2005 ten sonra satın alınan kalemler için satın alım maliyet değerinden, birikmiş itfa ve tükenme payları ile kalıcı değer kayıpları düşülmüş olarak gösterilirler. Maddi olmayan varlıklar edinilmiş bilgi sistemleri, ve bilgisayar yazılımlarından oluşmaktadır. Faydalı ömürleri boyunca doğrusal olarak itfa edilirler. 2.05.05 Finansal Kiralama İşlemleri Kiracı Olarak Topluluk: Finansal Kiralama Tüm fayda ve risklerin üstlenildiği maddi varlıkların finansal kiralama yolu ile elde edilmesi Topluluk tarafından finansal kiralama adı altında sınıflandırılır. Finansal kiralamalar gerçekleştirildikleri tarihte, kiralanan varlığın piyasa değeri veya minimum finansal kiralama ödemelerinin bugünkü değerinin düşük olanından aktifleştirilirler. Kira ödemeleri anapara ve faiz içeriyormuş gibi işleme konulur. Anapara kira ödemeleri bilançoda yükümlülük olarak gösterilir ve ödendikçe azaltılır. Faiz ödemeleri ise, finansal kiralama dönemi boyunca gelir tablosunda giderleştirilir. Finansal kiralama sözleşmesi ile elde edilen maddi duran varlıklar, varlığın faydalı ömrü boyunca amortismana tabi tutulur. Operasyonel Kiralama Kiralayanın malın tüm risk ve faydalarını elinde bulundurduğu kira sözleşmeleri operasyonel kiralama olarak adlandırılır. Bir operasyonel kiralama için yapılan kiralama ödemeleri, kiralama süresi boyunca normal yönteme göre gider olarak kayıtlara alınmaktadır. Kiralayan Olarak Topluluk: Operasyonel Kiralama Topluluk operasyonel kiralamaya tabi sabit kıymetleri bilançoda sabit kıymetin içeriğine göre göstermektedir. Operasyonel kiralama işleminden kaynaklanan kiralama gelirleri, kiralama süresi boyunca normal yöntemle gelir olarak kayıtlara alınmaktadır. Bir operasyonel kiralamadan gelir elde etmek için yapılan ilk direkt maliyetler yapıldıkları dönemin gelir tablosunda gider olarak kayıtlara alınmaktadırlar. 2.05.06 Varlıklarda Değer Düşüklüğü Şerefiye gibi sınırsız ömrü olan varlıklar itfaya tabi tutulmazlar. Bu varlıklar için her yıl değer düşüklüğü testi uygulanır. İtfaya tabi olan varlıklar için ise defter değerinin geri kazanılmasının mümkün olmadığı durum veya olayların ortaya çıkması halinde değer düşüklüğü testi uygulanır. Varlığın defter değerinin geri kazanabilir tutarını aşması
Sayfa No: 6 durumunda değer düşüklüğü karşılığı kaydedilir. Geri kazanılabilir tutar, satış maliyetleri düşüldükten sonra elde edilen gerçeğe uygun değer veya kullanımdaki değerin büyük olanıdır. Değer düşüklüğünün değerlendirilmesi için varlıklar ayrı tanımlanabilir nalit akımlarının olduğu en düşük seviyede gruplanır. Şerefiye haricinde değer düşüklüğüne tabi olan finansal olmayan varlıklar her raporlama tarihinde değer düşüklüğünün olası iptali için gözden geçirilir. 2.05.07 Borçlanma Maliyetleri Kullanıma ve satışa hazır hale getirilmesi önemli öiçüde zaman isteyen varlılar söz konusu olduğunda, satın alınması, yapımı veya üretimi ile doğrudan ilişkilendirilen borçlanma maliyetleri, ilgili varlık kullanıma veya satışa hazır hale getirilenekadar varlığın maliyetine dahil edilmektedir. Yatırımla ilgili kredinin henüz harcanmamış kısmının geçici süre ile finansal yatırımlarda değerlendirilmesiyle elde edilen finansal yatırım geliri aktifleştirmeye uygun borçlanma maliyetlerinden mahsup edilir. Diğer tüm borçlanma maliyetleri, oluştukları dönemlerde gelir tablosuna kaydedilmektedir. 2.05.08 Finansal Araçlar (i) Finansal varlıklar Finansal yatırımlar, gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan ve gerçeğe uygun değerinden kayıtlara alınan finansal varlıklar haricinde, gerçeğe uygun piyasa değerinden alım işlemiyle doğrudan ilişkilendirilebilen harcamalar düşüldükten sonra kalan tutar üzerinden muhasebeleştirilir. Yatırımlar, yatırım araçlarının ilgili piyasa tarafından belirlenen süreye uygun olarak teslimatı koşulunu taşıyan bir kontrata bağlı olan işlem tarihinde kayıtlara alınır veya kayıtlardan çıkarılır. Finansal varlıklar gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar, vadesine kadar elde tutulacak yatırımlar, satılmaya hazır finansal varlıklar ve kredi ve alacaklar olarak sınıflandırılır. Etkin faiz yöntemi Etkin faiz yöntemi, finansal varlığın itfa edilmiş maliyet ile değerlenmesi ve ilgili faiz gelirinin ilişkili olduğu döneme dağıtılması yöntemidir. Etkin faiz oranı; finansal aracın beklenen ömrü boyunca veya uygun olması durumunda daha kısa bir zaman dilimi süresince tahsil edilecek tahmini nakit toplamının, ilgili finansal varlığın tam olarak net bugünkü değerine indirgeyen orandır. Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar dışında sınıflandırılan finansal varlıklar ile ilgili gelirler etkin faiz yöntemi kullanmak suretiyle hesaplanmaktadır. a) Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar Gerçeğe uygun değer farkı gelir tablosuna yansıtılan finansal varlıklar; alım-satım amacıyla elde tutulan finansal varlıklardır. Bir finansal varlık kısa vadede elden çıkarılması amacıyla edinildiği zaman söz konusu kategoride sınıflandırılır. Finansal riske karşı etkili bir koruma aracı olarak belirlenmemiş olan türev ürünleri teşkil eden bahse konu finansal varlıklar da gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar olarak sınıflandırılır. Bu kategoride yer alan varlıklar, dönen varlıklar olarak sınıflandırılırlar.
Sayfa No: 7 b) Vadesine kadar elde tutulan finansal varlıklar Topluluğun vadesine kadar elde tutma olanağı ve niyeti olduğu, sabit veya belirlenebilir bir ödeme planına sahip, sabit vadeli borçlanma araçları, vadesine kadar elde tutulacak yatırımlar olarak sınıflandırılır. Vadesine kadar elde tutulacak yatırımlar etkin faiz yöntemine göre itfa edilmiş maliyet bedelinden değer düşüklüğü tutarı düşülerek kayıtlara alınır ve ilgili gelirler etkin faiz yöntemi kullanılmak suretiyle hesaplanır. c) Satılmaya hazır finansal varlıklar Satılmaya hazır finansal varlıklar (a) vadesine kadar elde tutulacak finansal varlık olmayan veya (b) alım satım amaçlı finansal varlık olmayan finansal varlıklardan oluşmaktadır. Satılmaya hazır finansal varlıklar kayıtlara alındıktan sonra güvenilir bir şekilde ölçülebiliyor olması koşuluyla gerçeğe uygun değerleriyle değerlenmektedir. Gerçeğe uygun değeri güvenilir bir şekilde ölçülemeyen ve aktif bir piyasası olmayan menkul kıymetler maliyet değeriyle gösterilmektedir. Satılmaya hazır finansal varlıklara ilişkin kar veya zararlara ilgili dönemin gelir tablosunda yer verilmemektedir. Bu tür varlıkların makul değerinde meydana gelen değişiklikler özkaynak hesapları içinde gösterilmektedir. İlgili varlığın elden çıkarılması veya değer düşüklüğü olması durumunda özkaynak hesaplarındaki tutar kar / zarar olarak gelir tablosuna transfer edilir. Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılan özkaynak araçlarına yönelik yatırımlardan kaynaklanan ve gelir tablosunda muhasebeleştirilen değer düşüş karşılıkları, sonraki dönemlerde gelir tablosundan iptal edilemez. Satılmaya hazır olarak sınıflandırılan özkaynak araçları haricinde, değer düşüklüğü zararı sonraki dönemde azalırsa ve azalış değer düşüklüğü zararının muhasebeleştirilmesi sonrasında meydana gelen bir olayla ilişkilendirilebiliyorsa, önceden muhasebeleştirilen değer düşüklüğü zararı gelir tablosunda iptal edilebilir. d) Krediler ve alacaklar Sabit ve belirlenebilir ödemeleri olan, piyasada işlem görmeyen ticari ve diğer alacaklar ve krediler bu kategoride sınıflandırılır. Krediler ve alacaklar etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyeti üzerinden değer düşüklüğü düşülerek gösterilir. Finansal varlıklarda değer düşüklüğü Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar dışındaki finansal varlık veya finansal varlık grupları, her bilanço tarihinde değer düşüklüğüne uğradıklarına ilişkin göstergelerin bulunup bulunmadığına dair değerlendirmeye tabi tutulur. Finansal varlığın ilk muhasebeleştirilmesinden sonra bir veya birden fazla olayın meydana gelmesi ve söz konusu olayın ilgili finansal varlık veya varlık grubunun güvenilir bir biçimde tahmin edilebilen gelecekteki nakit akımları üzerindeki olumsuz etkisi sonucunda ilgili finansal varlığın değer düşüklüğüne uğradığına ilişkin tarafsız bir göstergenin bulunması durumunda değer düşüklüğü zararı oluşur. Kredi ve alacaklar için değer düşüklüğü tutarı gelecekte beklenen tahmini nakit akımlarının finansal varlığın etkin faiz oranı üzerinden iskonto edilerek hesaplanan bugünkü değeri ile defter değeri arasındaki farktır. Bir karşılık hesabının kullanılması yoluyla defter değerinin azaltıldığı ticari alacaklar haricinde, bütün finansal varlıklarda, değer düşüklüğü doğrudan ilgili finansal varlığın kayıtlı değerinden düşülür. Ticari alacağın tahsil edilememesi durumunda söz konusu tutar karşılık hesabından düşülerek silinir. Karşılık hesabındaki değişimler gelir tablosunda muhasebeleştirilir. Satılmaya hazır özkaynak araçları haricinde, değer düşüklüğü zararı sonraki dönemde azalırsa ve azalış değer düşüklüğü zararının muhasebeleştirilmesi sonrasında meydana gelen bir olayla ilişkilendirilebiliyorsa, önceden muhasebeleştirilen değer düşüklüğü zararı, değer düşüklüğünün iptal edileceği tarihte yatırımın değer düşüklüğü hiçbir zaman muhasebeleştirilmemiş olması durumunda ulaşacağı itfa edilmiş maliyet tutarını aşmayacak şekilde gelir tablosunda iptal edilir.
Sayfa No: 8 Satılmaya hazır özkaynak araçlarının gerçeğe uygun değerinde değer düşüklüğü sonrasında meydana gelen artış, doğrudan özkaynaklarda muhasebeleştirilir. Nakit ve nakit benzerleri Nakit ve nakit benzeri kalemleri, nakit para, vadesiz mevduat ve satın alım tarihinden itibaren vadeleri 3 ay veya 3 aydan daha az olan, hemen nakde çevrilebilecek olan ve önemli tutarda değer değişikliği riski taşımayan yüksek likiditeye sahip diğer kısa vadeli yatırımlardır. (ii) Finansal yükümlülükler Topluluğun finansal yükümlülükleri ve özkaynak araçları, sözleşmeye bağlı düzenlemelere, finansal bir yükümlülüğün ve özkaynağa dayalı bir aracın tanımlanma esasına göre sınıflandırılır. Topluluğun tüm borçları düşüldükten sonra kalan varlıklarındaki hakkı temsil eden sözleşme özkaynağa dayalı finansal araçtır. Belirli finansal yükümlülükler ve özkaynağa dayalı finansal araçlar için uygulanan muhasebe politikaları aşağıda belirtilmiştir. Finansal yükümlülükler gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal yükümlülükler veya diğer finansal yükümlülükler olarak sınıflandırılır. a) Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal yükümlülükler Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal yükümlülükler, gerçeğe uygun değeriyle kayda alınır ve her raporlama döneminde, bilanço tarihindeki gerçeğe uygun değeriyle yeniden değerlenir. Gerçeğe uygun değerlerindeki değişim, gelir tablosunda muhasebeleştirilir. Gelir tablosunda muhasebeleştirilen net kazanç ya da kayıplar, söz konusu finansal yükümlülük için ödenen faiz tutarını da kapsar. b) Diğer finansal yükümlülükler Diğer finansal yükümlülükler başlangıçta işlem maliyetlerinden arındırılmış gerçeğe uygun değerleriyle muhasebeleştirilir. Diğer finansal yükümlülükler sonraki dönemlerde etkin faiz oranı üzerinden hesaplanan faiz gideri ile birlikte etkin faiz yöntemi kullanılarak itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilir. Etkin faiz yöntemi, finansal yükümlülüğün itfa edilmiş maliyetlerinin hesaplanması ve ilgili faiz giderinin ilişkili olduğu döneme dağıtılması yöntemidir. Etkin faiz oranı; finansal aracın beklenen ömrü boyunca veya uygun olması halinde daha kısa bir zaman dilimi süresince gelecekte yapılacak tahmini nakit ödemelerini tam olarak ilgili finansal yükümlülüğün net bugünkü değerine indirgeyen orandır. (iii) Türev finansal araçlar Türev finansal araçların ilk olarak kayda alınmalarında gerçeðe uygun deðeri kullanılmakta ve izleyen dönemlerde de gerçeðe uygun deðeri ile değerlenmektedir. 2.05.09 Kur Değişiminin Etkileri
Sayfa No: 9 Yıl içerisinde gerçekleşen döviz işlemleri, işlem tarihindeki kurlar kullanılarak Yeni Türk Lirası na çevrilmektedir. Bilançoda yer alan dövize bağlı varlık ve borçlar, bilanço tarihinde geçerli olan kurlar kullanılarak Yeni Türk Lirası na çevrilmiştir. Bu çevirimden ve dövizli işlemlerin tahsil / tediyelerinden kaynaklanan kambiyo karları / zararları gelir tablosunda yer almaktadır. 2.05.10 Hisse başına kar / zarar Hisse başına kar, net karın ilgili dönem içinde mevcut hisselerin ağırlıklı ortalama adedine bölünmesi ile tespit edilir. Türkiye de şirketler, sermayelerini, hissedarlarına geçmiş yıl karlarından dağıttıkları bedelsiz hisse yolu ile arttırabilmektedirler. Hisse başına kar hesaplanırken, bu bedelsiz hisse ihracı çıkarılmış hisseler olarak sayılır. Dolayısıyla hisse başına kar hesaplamasında kullanılan ağırlıklı hisse adedi ortalaması, hisselerin bedelsiz olarak çıkarılmasını geriye dönük olarak uygulamak suretiyle elde edilir. 2.05.11 Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar Bilanço tarihi ile bilançonun yayımı için yetkilendirme tarihi arasında, işletme lehine veya aleyhine ortaya çıkan olayları ifade eder. Bilanço tarihi itibariyle söz konusu olayların var olduğuna ilişkin yeni deliller olması veya ilgili olayların bilanço tarihinden sonra ortaya çıkması durumunda, Topluluk söz konusu hususları ilgili dipnotlarında açıklamaktadır. Topluluk; bilanço tarihinden sonraki düzeltme gerektiren olayların ortaya çıkması durumunda, mali tablolara alınan tutarları bu yeni duruma uygun şekilde düzeltir. 2.05.12 Karşılıklar, Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Şarta Bağlı Varlıklar Topluluğun, geçmiş olaylardan kaynaklanan mevcut bir yükümlülüğünün bulunması, bu yükümlülüğün yerine getirilmesi için ekonomik fayda içeren kaynakların işletmeden çıkmasının muhtemel olması ve söz konusu yükümlülük tutarının güvenilir bir biçimde tahmin edilebiliyor olması durumunda ilgili yükümlülük, karşıık olarak mali tablolara alınır. Şarta bağlı yükümlülükler, ekonomik fayda içeren kaynakların işletmeden çıkma ihtimalinin muhtemel hale gelip gelmediğinin tespiti amacıyla sürekli olarak değerlendirmeye tabi tutulur. Şarta bağlı yükümlülük olarak işleme tabi tutulan kalemler için gelecekte ekonomik fayda içeren kaynakların işletmeden çıkma ihtimalinin muhtemel hale gelmesi durumunda, bu şarta bağlı yükümlülük, güvenilir tahmin yapılmadığı durumlar hariç, olasılıktaki değişikliğin meydana geldiği dönemin finansal tablolarında karşılık olarak kayıtlara alınır. Topluluk şarta bağlı yükümlülüklerin muhtemel hale geldiği ancak ekonomik fayda içeren kaynakların tutarı hakkında güvenilir tahminin yapılmaması durumunda ilgili yükümlülüğü dipnotlarda göstermektedir. Geçmiş olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti işletmenin tam olarak kontrolünde bulunmayan bir veya daha fazla kesin olmayan olayın gerçekleşip gerçekleşmemesi ile teyit edilecek olan varlık, şarta bağlı varlık olarak değerlendirilir. Ekonomik fayda içeren kaynakların işletmeye girme ihtimalinin yüksek bulunması durumunda şarta bağlı varlıklar dipnotlarda açıklanır. Karşılık tutarının ödenmesi için kullanılan ekonomik faydaların tamamının ya da bir kısmının üçüncü taraflarca karşılanmasının beklendiği durumlarda tahsil edilecek olan tutar, bu tutarın geri ödenmesinin kesin olması ve tutarın güvenilir bir şekilde hesaplanması durumunda, bir varlık olara muhasebeleştirilir. 2.05.13 İlişkili Taraflar
Sayfa No: 10 Bu mali tabloların amacı doğrultusunda ortaklar, üst düzey yöneticiler ve Yönetim Kurulu üyeleri, aileleri ve onlar tarafından kontrol edilen veya onlara bağlı şirketler, iştirak ve ortaklıklar ilişkili taraflar olarak kabul ve ifade edilmişlerdir. Olağan faaliyetler nedeniyle ilişkili taraflarla girilen işlemler piyasa koşullarına uygun fiyatlarla gerçekleştirilmiştir. 2.05.14 Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler Türk Vergi Mevzuatı, ana şirket ve onun bağlı ortaklığına konsolide vergi beyannamesi hazırlamasına izin vermediğinden, ekli konsolide mali tablolarda da yansıtıldığı üzere, vergi karşılıkları her bir işletme bazında ayrı olarak hesaplanmıştır. Gelir vergisi gideri, cari vergi gideri ile ertelenmiş vergi giderinin (veya gelirinin) toplamından oluşur. Cari vergi Cari yıl vergi yükümlülüğü, dönem karının vergiye tabi olan kısmı üzerinden hesaplanır. Vergiye tabi kar, diğer yıllarda vergilendirilebilen veya indirilebilen gelir veya gider kalemleri ile vergilendirilemeyen veya indirilemeyen kalemleri hariç tuttuğundan dolayı, gelir tablosunda belirtilen kardan farklılık gösterir. Topluluğun cari vergi yükümlülüğü bilanço tarihi itibariyle yasal vergi oranı kullanılarak hesaplanmıştır. Ertelenmiş vergi Ertelenen vergi yükümlülüğü veya varlığı, varlıkların ve yükümlülüklerin mali tablolarda gösterilen tutarları ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki geçici farklılıkların bilanço yöntemine göre vergi etkilerinin yasalaşmış vergi oranları dikkate alınarak hesaplanmasıyla belirlenmektedir. Ertelenen vergi yükümlülükleri vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenen vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır. Ertelenen vergi yükümlülükleri, Topluluğun geçici farklılıkların ortadan kalkmasını kontrol edebildiği ve yakın gelecekte bu farkın ortadan kalkma olasılığının düşük olduğu durumlar haricinde, bağlı ortaklık ve iştiraklerdeki yatırımlar ve iş ortaklıklarındaki paylar ile ilişkilendirilen vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanır. Bu tür yatırım ve paylar ile ilişkilendirilen vergilendirilebilir geçici farklardan kaynaklanan ertelenen vergi varlıkları, yakın gelecekte vergiye tabi yeterli kar elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması ve gelecekte bu farkların ortadan kalkmasının muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır. Ertelenen vergi varlığının kayıtlı değeri, her bir bilanço tarihi itibariyle gözden geçirilir. Ertelenmiş vergi varlığının kayıtlı değeri, bir kısmının veya tamamının sağlayacağı faydanın elde edilmesine imkan verecek düzeyde mali kar elde etmenin muhtemel olmadığı ölçüde azaltılır. Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri varlıkların gerçekleşeceği veya yükümlülüklerin yerine getirildiği dönemde geçerli olması beklenen ve bilanço tarihi itibariyle kanunlaşmış veya önemli ölçüde kanunlaşmış vergi oranları (vergi düzenlemeleri) üzerinden hesaplanır. Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülüklerinin hesaplanması sırasında,
Sayfa No: 11 Topluluğun bilanço tarihi itibariyle varlıklarının defter değerini geri kazanma ya da yükümlülüklerini yerine getirmesi için tahmin ettiği yöntemlerin vergi sonuçları dikkate alınır. Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri, cari vergi varlıklarıyla cari vergi yükümlülüklerini mahsup etme ile ilgili yasal bir hakkın olması veya söz konusu varlık ve yükümlülüklerin aynı vergi mercii tarafından toplanan gelir vergisiyle ilişkilendirilmesi ya da Topluluğun cari vergi varlık ve yükümlülüklerini netleştirmek suretiyle ödeme niyetinin olması durumunda mahsup edilir. Dönem cari ve ertelenmiş vergisi Doğrudan özkaynakta alacak ya da borç olarak muhasebeleştirilen kalemler (ki bu durumda ilgili kalemlere ilişkin ertelenmiş vergi de doğrudan özkaynakta muhasebeleştirilir) ile ilişkilendirilen ya da işletme birleşmelerinin ilk kayda alımından kaynaklananlar haricindeki cari vergi ile döneme ait ertelenmiş vergi, gelir tablosunda gider ya da gelir olarak muhasebeleştirilir. İşletme birleşmelerinde, şerefiye hesaplanmasında ya da satın alanın, satın alınan bağlı ortaklığın tanımlanabilen varlık, yükümlülük ve şarta bağlı borçlarının gerçeğe uygun değerinde elde ettiği payın satın alım maliyetini aşan kısmının belirlenmesinde vergi etkisi göz önünde bulundurulur. Mali tablolarda yer alan vergiler, cari dönem vergisi ile ertelenmiş vergilerdeki değişimi içermektedir. Topluluk, dönem sonuçları üzerinden cari ve ertelenmiş vergi hesaplamaktadır. Vergi varlık ve Yükümlülüklerinde Netleştirme Ödenecek kurumlar vergisi tutarları, peşin ödenen kurumlar vergisi tutarlarıyla ilişkili olduğu için netleştirilmektedir. Ertelenmiş vergi aktif ve pasifi de aynı şekilde netleştirilmektedir. 2.05.15 Emeklilik ve Kıdem Tazminatı Karşılığı Türkiye de geçerli iş kanunları gereği emeklilik ve kıdem tazminatı provizyonları ilişikteki finansal tablolarda gerçekleştikçe provizyon olarak ayrılmaktadır. Ekli mali tablolarda Kıdem tazminatı yükümlülüğü, Gelecek yıllarda ödenecek emeklilik tazminatının bilanço tarihindeki değerinin hesaplanması amacıyla enflasyon oranından arındırılmış uygun faiz oranı ile iskonto edilmesi ile bulunan tutar olarak mali tablolara yansıtılmıştır. Emeklilik tazminat giderine dahil edilen faiz maliyeti faaliyet sonuçlarında faiz gideri olarak gösterilmektedir. 2.05.16 Nakit Akım Tablosu Nakit Akım Tablosu, Topluluk net varlıklarındaki değişimleri, finansal yapısını, ve nakit akımlarının tutarı ve zamanlamasını değişen şartlara göre yönlendirme yeteneği hakkında bilgi vermek üzere diğer mali tabloların ayrılmaz parçası olarak raporlanır. 2.05.17. Devlet Teşvik ve Yardımları Hükümet teşvikleri, Topluluğun bu teşviklerle ilgili gerekleri yerine getirdiği ve bu teşvikin alınacağı ile ilgili makul bir sebep oluşmadığı sürece muhasebeleştirilmez. Bu teşvikler karşılamaları beklenen maliyetlerle eşleşecek şekilde ilgili dönemde gelir olarak muhasebeleştirilir. Hükümetin sağladığı teşviklerden elde edilen gelir uygun bir gider kaleminden indirim olarak muhasebeleştirilir. Topluluğun cari dönemde ve önceki dönemde yararlandığı bir devlet teşviği ve yardımı yoktur. 2.05.18 Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Sayfa No: 12 Topluluğun yatırım amaçlı gayrimenkulu bulunmamaktadır. 2.06 Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Mali Tabloların Düzeltilmesi Mali durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Topluluğun mali tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı hazırlanmaktadır. Mali tabloların kalemlerinin gösterimi veya sınıflandırılması değiştiğinde karşılaştırılabilirliği sağlamak amacıyla, önceki dönem mali tabloları da buna uygun olarak yeniden sınıflandırılır. 2.07 Netleştirme/Mahsup Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hak olması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net olarak değerlendirmeye niyet olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin eş zamanlı olduğu durumlarda net olarak gösterilirler. 2.08. Konsolidasyon Esasları Bağlı Ortaklıklar, Şirket in ya doğrudan ve / veya dolaylı olarak kendisine ait olan hisseler neticesinde şirketlerdeki hisselerle ilgili oy kullanma hakkının % 50 den fazlasını kullanma yetkisi kanalıyla; veya oy kullanma hakkının % 50 den fazlasını kullanma yetkisine sahip olmamakla birlikte mali ve işletme politikaları üzerinde fiili hakimiyet etkisini kullanmak suretiyle mali ve işletme politikalarını Şirket in menfaatleri doğrultusunda kontrol etme yetkisi ve gücüne sahip olduğu şirketleri ifade eder. 30.09.2008 tarihi itibariyle Şirket in bağlı ortaklıklarının detayı aşağıdaki gösterilmiştir, Ortak Adı Bağlı Ortaklık Adı Faaliyet Alanı Sermayesi İştirak Oranı % Sarkuysan A.Ş. Sarmakina San. Ve Tic. A.Ş. Ambalaj malzemesi (çelik makara), imalat makinaları imalatı ve ticareti 4.291.697 99,00 Sarkuysan A.Ş. Sarda Dağ.ve Tic.A.Ş. Pazarlama ve dağıtım 13.238.183 99,97 Sarkuysan A.Ş. Bektaş Emaye Kablo San. Tic. A.Ş. Gayri faal olup iştirak geliri elde etmektedir. 16.209.892 91,50 Sarkuysan A.Ş. Sark USA, INC. Amerika pazarında Sarkuysan A.Ş. nin mamüllerini pazarlamaktadır. 100.000 USD 100,00 Sarkuysan A.Ş. Ege Serbest Bölge Şubesi Elektrolitik bakır tel imalatı ve ticaretidir. 305.593 100,00 Sarkuysan Demisaş Döküm Otomotiv ve beyaz eşya endüstrisi için demirden mamul A.Ş. Emaye Mam.San.A.Ş. yedek parça imalatı ve ticareti. 46.454.842 44,44 Sarda Dağ.ve Bektaş Emaye Kablo Tic.A.Ş San. Tic. A.Ş. Gayri faal olup iştirak geliri elde etmektedir. 16.209.892 8,33 Bektaş Şirket bilimum iletken metaller kullanarak enerji, data, Emaye Kablo Bemka Emaye Bobin telekom kabloları, diğer yalıtılmış iletlenler ve her türlü San. Tic. A.Ş. Teli ve Kablo San. Tic. A.Ş. komponent üretimini ve bunların iç ve dış ticaretini yapmaktadır. 25.922.963 16,98 Sarkuysan 3.500.000 Sark Wire Corp Bakır tel üretimi ve pazarlaması A.Ş. USD 60,00 Bektaş Emaye Kablo Sark Wire Corp Bakır tel üretimi ve pazarlaması 3.500.000 USD 20,00
Sayfa No: 13 San. Tic. A.Ş. Sark USA, INC. Sarmakina San. Ve Tic. A.Ş. Sark Wire Corp Sark Wire Corp Bakır tel üretimi ve pazarlaması 3.500.000 USD Bakır tel üretimi ve pazarlaması 3.500.000 USD 10,00 10,00 Sarkuysan Elektrolitik Bakır Sanayii ve Ticaret A.Ş. nin Demisaş A.Ş. iştiraki ile Bektaş A.Ş. nin Bemka A.Ş. iştiraki özkaynak metoduna göre konsolide edilmiştir. Özkaynak yöntemi; İştiraklerin başlangıçta elde etme maliyeti ile kaydedilerek, bu tutarın iştirakin özkaynağından anaortaklığın payına düşen kısmı gösterecek şekilde artırılması veya azaltılması suretiyle mali tablolara yansıtılması yöntemidir. Bağlı ortaklıkların bilanço ve gelir tabloları tam konsolidasyon yöntemi kullanılarak konsolide edilmiş ve Şirket in sahip olduğu bağlı ortaklıkların kayıtlı değeri ile özsermayeleri karşılıklı olarak netleştirilmiştir. Aynı şekilde Şirket ile bağlı ortaklıklar arasındaki grup içi işlemler ve bakiyeler konsolidasyon sırasında karşılıklı olarak elimine edilmiştir. Azınlık hakları, azınlık hissedarlarının bağlı ortaklıkların net aktiflerdeki ve dönem faaliyet sonuçlarındaki payını gösterir. Bu detaylar konsolide bilanço ve gelir tablosunda ayrı olarak gösterilir. Azınlık haklarına ait zararlar bağlı ortaklıkların hisselerine ait azınlık çıkarlarından fazla ise, azınlığın bağlayıcı yükümlülükleri olmadığı takdirde azınlıklara ait zararlar çoğunluğun çıkarları aleyhine sonuçlanabilir. Konsolidasyona dahil edilmeyen ve ana ortaklık ve bağlı ortaklık ile sermaye, yönetim ve denetim bakımından ilişkili bulunan ortaklık bulunmamaktadır. Konsolide mali tablolarda, iktisap edilen Topluluğun net varlıklarının makul değerindeki payı ile satın alma fiyatı arasındaki farkı gösteren pozitif şerefiye ve negatif şerefiye, 31 Aralık 2004 tarihinden önce gerçekleşen satın almalara ilişkin ise aktifleştirilmiş ve doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak faydalı ömrü üzerinden 31 Aralık 2004 tarihine kadar pozitif şerefiye itfa payı gider, negatif şerefiye itfa payı gelir yazılmak suretiyle gelir tablosu ile ilişkilendirilmiştir. UFRS 3 İşletme Birleşmeleri çerçevesinde 31 Aralık 2004 tarihinden sonra gerçekleşen satın almalardan kaynaklanan pozitif şerefiye için amortisman muhasebesi uygulanmamakta, hesaplanan pozitif şerefiye gözden geçirilerek varsa değer düşüklüğü ayrılmaktadır. Yine aynı tarihten sonra gerçekleşen satın almalara ilişkin iktisap edilen tanımlanabilir varlık ve borçların makul değerinde Topluluğun payının iktisap maliyetini aşması, diğer bir ifadeyle negatif şerefiye oluşması söz konusu ise bu tutar oluştuğu dönemde gelir olarak kaydedilmektedir.31 Aralık 2004 tarihinden once gerçekleşen iktisaplar nedeniyle oluşan negatif şerefiye 1 Aralık 2007 açılış bilançosunda geçmiş yıl karları ile ilişkilendirilerek kapatılmıştır. 3 İŞLETME BİRLEŞMELERİ Topluluk cari dönemde Amerika Birleşik Devletleri nde mukim 5.000.000 USD sermayeli SARK WIRE CORP Şirketine % 100 oranında iştirak etmiştir. SARK WIRE CORP şirketi cari dönemde konsolidasyon kapsamına alınmıştır. 4 İŞ ORTAKLIKLARI Bu kısım, İş ortaklarındaki payların muhasebeleştirilmesi ve iş ortaklığının varlık, borç, gelir ve giderlerinin ortak girişimcilerin ve yatırımcıların mali tablolarında raporlanmasına yöneliktir. İş ortaklıkları farklı çeşit ve yapıda olabilir. Bu standart üç tür iş ortaklığını tanımlar. Bunlar; müştereken kontrol edilen faaliyetler, müştereken kontrol edilen varlıklar ve müştereken kontrol edilen işletmelerdir. Bu standartta belirtilen temel konular, müşterek kontrolün olup
Sayfa No: 14 olmadığının belirlenmesi, iş ortaklıklarının türünün belirlenmesi ve oransal konsolidasyon ve özkaynak yönteminin uygulanması ile ilgilidir. Topluluğun iş ortaklığı bulunmamaktadır. 5 BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA Yoktur. 6 NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ Topluluğun dönem sonları itibariyle Nakit ve Nakit Benzeri varlıkları aşağıda açıklanmıştır. Hesap Adı 30.09.2008 31.12.2007 Kasa 13.548 5.750 Banka 41.871.889 71.602.283 -Vadesiz Mevduat 29.979.770 62.508.237 -Vadeli Mevduat 11.892.119 9.094.046 Ters Repo İşlemlerinden Alacaklar - 225.079 Toplam 41.885.437 71.833.112 7 FİNANSAL YATIRIMLAR Topluluğun dönem sonları itibariyle Finansal Varlıkları aşağıda açıklanmıştır. Kuruluş Adı İştirak Oranı Değer Düşüş Karşılığı 30 Eylül 2008 Bilanço Net Değeri - Diğer - 538 Toplam - 538 Kuruluş Adı İştirak Oranı Değer Düşüş Karşılığı 31 Aralık 2007 Bilanço Net Değeri Diğer - - 538 Toplam - 538 8 FİNANSAL BORÇLAR Topluluğun dönem sonları itibariyle Kısa Vadeli Finansal Borçları aşağıda açıklanmıştır. Hesap Adı 30.09.2008 31.12.2007 Banka Kredileri (Kısa Vadeli) 316.647.266 285.215.466 Toplam 316.647.266 285.215.466 Banka Kredilerinin ayrıntısı aşağıda açıklanmıştır. 30.09.2008 Kredi Tipi Vadesi Döviz Tutarı Döviz Tipi Kur YTL Faiz Oranı İhracat Kredisi 07.10.2008-14.09.2009 230.761.189 Usd 1,2316 284.205.480 3,78-5,75
Sayfa No: 15 Prefinansman Kredisi 05.03.2009-01.09.2009 26.292.699 Usd 1,2316 32.382.088 4,0837 5,45 Diğer 48.472 Usd 1,2316 59.698 - Toplam 316.647.266 31.12.2007 Kredi Tipi Vadesi Döviz Tutarı Döviz Tipi Kur YTL Faiz Oranı 249.078.605 5,6412-6,53 İhracat Kredisi 16.01.2008-24.10.2008 213.856.448 Usd 1,1647 İhracat Kredisi 23.07.2008 1.024.446 Euro 1,7102 1.752.008 5,57 Prefinansman Kredisi 09.01.2008 27.05.2008 21.939.272 Usd 1,1647 25.552.670 6,2185-6,3925 Prefinansman Kredisi 26.03.2008 23.07.2008 5.164.415 Euro 1,7102 8.832.183 5,28788-5,57225 Toplam 285.215.466 Topluluğun dönem sonu itibariyle uzun vadeli finansal borcu bulunmamaktadır. 9 DİĞER FİNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER Yoktur. 10 TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR Topluluğun dönem sonları itibariyle Kısa Vadeli Ticari Alacakları aşağıda açıklanmıştır. Hesap Adı 30.09.2008 31.12.2007 Alıcılar 210.194.999 141.020.861 - İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar 30.036.327 5.171.488 - Diğer 180.158.672 135.849.373 Alacak Senetleri 27.053.279 41.265.930 Alacak Reeskontu (-) (1.445.639) (1.141.362) Şüpheli Ticari Alacaklar 3.505.005 3.528.309 Şüpheli Ticari Alacaklar Karşılığı (-) (3.505.005) (3.528.309) Toplam 235.802.639 181.145.429 Topluluğun dönem sonları itibariyle Uzun Vadeli Ticari Alacakları bulunmamaktadır. Topluluğun dönem sonları itibariyle Kısa Vadeli Ticari Borçları aşağıda açıklanmıştır. Hesap Adı 30.09.2008 31.12.2007 Satıcılar 11.809.739 28.339.701 -İlişkili Taraflara Ticari Borçlar - - -Diğer 11.809.739 28.339.701 Borç Senetleri 51.962.238 14.211.423 Borç Reeskontu (-) (1.184.119) (51.332) Diğer Ticari Borçlar 9.558 - Toplam 62.597.416 42.499.792
Sayfa No: 16 Topluluğun dönem sonları itibariyle Uzun Vadeli Ticari Borçları bulunmamaktadır. 11 DİĞER ALACAK VE BORÇLAR Topluluğun dönem sonları itibariyle Kısa Vadeli Diğer Alacakları aşağıda açıklanmıştır. Hesap Adı 30.09.2008 31.12.2007 Verilen Depozito ve Teminatlar 148.747 19.116 Vergi Dairesinden Alacaklar 51.737.728 34.377.363 Personelden Alacaklar 31.642 100.912 Diğer 16.386 - Toplam 51.934.503 34.497.391 Topluluğun dönem sonları itibariyle Uzun Vadeli Diğer Alacakları aşağıda açıklanmıştır. Hesap Adı 30.09.2008 31.12.2007 Verilen Depozito ve Teminatlar 5.010 2.747 Toplam 5.010 2.747 Topluluğun dönem sonları itibariyle Kısa Vadeli Diğer Borçları aşağıda açıklanmıştır. Hesap Adı 30.09.2008 31.12.2007 Diğer Borçlar 182.587 287.379 -İlişkili Taraflara Ticari Olmayan 100.167 125.252 Borçlar -Diğer 82.420 162.127 Alınan Depozito ve Teminatlar 45.034 9.253 Öd. Vergi, Harç ve Diğer Kesintiler 655.341 5.011.054 Ödenecek SSK 735.820 898.124 Personele Borçlar 213.761 406.404 İthalat Akreditif 18.640 2.589.933 Toplam 1.851.183 9.202.147 Topluluğun dönem sonları itibariyle Uzun Vadeli Diğer Borçları bulunmamaktadır 12 FİNANS SEKTÖRÜ FAALİYETLERİNDEN ALACAK VE BORÇLAR Yoktur. 13 STOKLAR Topluluğun dönem sonları itibariyle Stokları aşağıda açıklanmıştır. Hesap Adı 30.09.2008 31.12.2007 İlk Madde ve Malzeme 30.623.679 20.318.264 Yarı Mamuller 11.513.582 20.414.219 Mamuller 63.508.564 51.068.333
Sayfa No: 17 Ticari Mallar 9.987.101 7.375.680 Diğer Stoklar 9.839.102 10.399.696 Stok Değer Düşüklüğü Karşılığı - (2.089) Toplam 125.472.028 109.574.103 14 CANLI VARLIKLAR Yoktur. 15 DEVAM EDEN İNŞAAT SÖZLEŞMELERİNE İLİŞKİN VARLIKLAR Yoktur. 16 ÖZKAYNAK YÖNTEMİYLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR Kuruluş Adı İştirak Oranı Değer Düşüş Karşılığı 30 Eylül 2008 Bilanço Net Değeri Demisaş 44,44-33.880.336 Bemka 16,98-4.929.024 Toplam - 38.809.360 Kuruluş Adı İştirak Oranı Değer Düşüş Karşılığı 31 Aralık 2007 Bilanço Net Değeri Demisaş 44,44-31.070.270 Bemka 16,98-4.871.637 Toplam - 35.941.907 17 YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER Yoktur. 18. MADDİ DURAN VARLIKLAR Topluluğun dönem sonları itibariyle Maddi Duran Varlıkları aşağıda açıklanmıştır. 30.09.2008 Maliyet Bedeli
Sayfa No: 18 1 Ocak 2008 Açılış Aktif Transferler Girişler Çıkışlar 30 Eylül 2008 Kapanış Aktif Arsalar 5.161.790-478.451-5.640.241 Yer altı ve Yer üstü Düzenleri 1.635.085 - - - 1.635.085 Binalar 48.042.694 900.579 1.642.703-50.585.976 Makina tesis ve cihazlar 216.499.829 8.738.363 1.516.005 851.499 225.902.698 Taşıtlar 4.374.911-202.465 24.634 4.552.743 Döşeme ve demirbaşlar 3.937.121-97.899 15.546 4.019.474 Diğer maddi duran varlıklar 12.035.420-290.111-12.325.531 Yapılmakta olan yatırımlar 13.894.355 (9.638.942) 8.870.333-13.125.746 Toplam 305.581.205-13.097.967 891.679 317.787.494 Birikmiş Amortisman 1 Ocak 2008 Açılış B. Amortisman 30 Eylül 2008 Kapanış B. Amortisman Transferler Dönem Amortismanı Çıkışlar Yer altı ve Yer üstü Düzenleri (1.018.698) - ( 30.428) - (1.049.126) Binalar (15.308.607) - (725.912) - (16.034.519) Makine tesis ve cihazlar (164.252.240) - (7.951.018) 755.555 (171.447.703) Taşıtlar (3.377.361) - ( 248.366) 15.601 (3.610.126) Döşeme ve demirbaşlar (3.712.660) - (56.942) 15.020 (3.754.582) Diğer maddi duran varlıklar (11.599.547) - (198.518) - (11.798.065) Toplam (199.269.113) - ( 9.211.184) 786.176 (207.694.121) Maddi Duran Varlıklar, Net 106.312.092-105.505 110.093.373 31.12.2007 Aktif Değer 1 Ocak 2007 Transferler İlaveler Çıkışlar 31 Aralık 2007 Arazi ve Arsalar 4.684.641-477.149-5.161.790 Yeraltı Yerüstü Düzenleri 1.585.972 34.355 14.758-1.635.085 Binalar 46.668.260 1.171.878 202.556-48.042.694 Makine Tesis ve Cihazlar 210.324.223 4.130.890 2.451.675 (406.959) 216.499.829 Taşıtlar 4.316.871-336.661 (278.621) 4.374.911 Döşeme ve Demirbaşlar 3.867.486-100.188 (30.553) 3.937.121 Diğer Maddi Varlıklar 11.947.582-97.637 (9.799) 12.035.420 Yapılmakta Olan Yatırımlar 5.764.101 (5.337.123) 13.467.377-13.894.355 Toplam 289.159.136-17.148.001 (725.932) 305.581.205
Sayfa No: 19 Birikmiş Amortismanlar 1 Ocak 2007 Transferler Dönem Amortismanı Çıkışlar 31 Aralık 2007 Arazi ve Arsalar - - - - - Yeraltı Yerüstü Düzenleri (982.833) - ( 35.865) - (1.018.698) Binalar (14.534.565) - (774.042) - (15.308.607) Makine Tesis ve Cihazlar (154.799.454) - (9.742.148) 289.362 (164.252.240) Taşıtlar (3.359.349) - (296.265) 278.253 (3.377.361) Döşeme ve Demirbaşlar (3.649.984) - (93.124) 30.448 (3.712.660) Diğer Maddi Varlıklar (11.361.740) - (247.606) 9.799 (11.599.547) Toplam (188.687.925) - (11.189.050) 607.862 (199.269.113) MDV Net Tutarı 100.471.211 - (118.070) 106.312.092 19 MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR 30.09.2008 Maliyet Bedeli 1 Ocak 2008 Açılış Aktif Transferler Girişler Çıkışlar 30 Eylül 2008 Kapanış Aktif Maliyet Haklar 201.969-33.523-235.492 Toplam 201.969-33.523-235.492 Birikmiş Amortisman Haklar Toplam 1 Ocak 2008 Açılış B. Amortisman Transferler Dönem Amortismanı Çıkışlar 30 Eylül 2008 Kapanış B. Amortisman (153.736) - (18.065) - (171.801) (153.736) - (18.065) - (171.801) Maddi Duran Varlıklar, Net 48.233-63.691 31.12.2007
Sayfa No: 20 Aktif Değer 1 Ocak 2007 Transferler İlaveler Çıkışlar(-) 31Aralık 2007 Haklar 198.054-3.915-201.969 Kuruluş Örgütlenme Gid. 2.297 - - (2.297) - Toplam 200.351-3.915 (2.297) 201.969 Birikmiş Amortismanlar 1 Ocak 2007 Transferler Dönem Amortismanı Çıkışlar 31 Aralık 2007 Haklar (130.765) - (22.971) - (153.736) Toplam (130.765) - (22.971) - (153.736) Maddi Olmayan Varlıklar (NET) 69.586 - (19.056) (2.297) 48.233 20 ŞEREFİYE Sarda Bektaş Sark Usa Ege Serbest Bölge Toplam Şerefiye Tutarı 4.497.227 5.548.331 478.442 354.412 10.878.412 Birikmiş Amortisman (-) (3.075.368) (3.209.677) (51.907) (141.814) (6.478.766) Net Şerefiye 1.421.859 2.338.654 426.535 212.598 4.399.646 21 DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI Yoktur. 22 KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER i)karşılıklar ii) Borç Karşılıkları 30.09.2008 31.12.2007 Dava Karşılığı 19.827 19.827 İkramiye Karşılığı 2.034.054 - Maliyet Gider Karşılığı 181.103 - Diğer Borç ve Gider Karşılığı 1.088.343 592 Toplam 3.323.327 20.419 Topluluğun dönem sonu itibariyle uzun vadeli borç karşılığı bulunmamaktadır. ii) Koşullu Varlık ve Yükümlülükler;
Sayfa No: 21 Şarta bağlı olaylar; 30.09.2008 Topluluğun vadesi geçtiği halde tahsil edilemeyen ve / veya dava icra aşamasına intikal eden alacakları için şüpheli alacak karşılığı ayırmaktadır. 30.09.2008 sonu itibariyle 3.505.005 YTL şüpheli alacak karşılığı ayırmış bulunmaktadır. Topluluk ayrıca aleyhine açılan davalar için 19.827 YTL dava karşılığı ayırmıştır. Şarta bağlı olaylar; 31.12.2007 Topluluğun vadesi geçtiği halde tahsil edilemeyen ve / veya dava icra aşamasına intikal eden alacakları için şüpheli alacak karşılığı ayırmaktadır. 31.12.2007 sonu itibariyle 3.528.309 YTL şüpheli alacak karşılığı ayırmış bulunmaktadır. Topluluk ayrıca aleyhine açılan davalar için 19.827 YTL dava karşılığı ayırmıştır. iii) Pasifte Yer Almayan Taahütler; 30.09.2008 YTL Sarkuysan Verilen Teminat Mektupları 93.721.944 Sarkuysan Alınan Teminat Mektupları 17.728.621 Sarkuysan Hedging İşlemleri 163.892.206 Sarkuysan Alınan Teminat Senetleri 13.514.791 Sarkuysan Verilen Kefaletler 964.048 Sarkuysan Alınan İpotek 600.000 Sarmakina Verilen Teminat Mektupları 56.420 Bektaş Verilen Teminat Mektupları 6.342 Ege Serb.Bölgesi Şubesi Verilen Teminat Mektupları 2.263 Sarda Alınan Teminat Mektupları 820.000 Sarda Alınan Teminat Çekleri 450.000 Toplam 291.756.635 31.12.2007 YTL Sarkuysan Verilen Teminat Mektupları 114.238.401 Sarkuysan Verilen Teminat Senetleri 6 Sarkuysan Verilen Kefaletler 964.048 Sarkuysan Hedging İşlemleri 123.760.051 Sarmakina Verilen Teminat Mektupları 56.420 Bektaş Verilen Teminat Mektupları 6.342 Ege Serb.Bölgesi Şubesi Verilen Teminat Mektupları 5.249 Toplam 239.030.517 ii) Aktiflerin Sigorta Tutarı; 30.09.2008 Sigorta Bedeli