SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ ve 31.12.2014 TARİHLİ (KONSOLİDE OLMAYAN) FİNANSAL DURUM TABLOSU (BİLANÇO) (Tüm tutarlar, TL olarak gösterilmiştir) Dipnot Referansları Cari Dönem Geçmiş Dönem 30.6.2015 31.12.2014 VARLIKLAR Dönen Varlıklar Nakit ve Nakit Benzerleri 7 24,662,645 4,915,222 Finansal Yatırımlar 8 73 248,531 Ticari Alacaklar 11 917,943 1,210,408 İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar 6.11 - - İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar 11 917,943 1,210,408 Diğer Alacaklar 6.12 28,691 17,547 İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar 12 - - İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar 12 28,691 17,547 Türev Araçlar 13 - - Stoklar 14 - - Peşin Ödenmiş Giderler 15 59,115 8,295 Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar 24 106,167 39,659 Diğer Dönen Varlıklar 16 - - ARA TOPLAM 25,774,634 6,439,662 Satış Amaçlı Sınıflandırılan Duran Varlıklar, Durdurulan Faaliyetlere İlişkin Varlıklar 17 TOPLAM DÖNEN VARLIKLAR 25,774,634 6,439,662 Duran Varlıklar Finansal Yatırımlar 8 159,711 159,711 Ticari Alacaklar 11 - - İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar 6.11 - - İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar 11 - - Diğer Alacaklar 12 - - İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar 6.12 - - İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar 12 - - Türev Araçlar 13 - - Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller 18 - - Maddi Duran Varlıklar 19 503,838 66,844 Maddi Olmayan Duran Varlıklar 20 390,645 8,602 Peşin Ödenmiş Giderler 15 618 40 Ertelenmiş Vergi Varlığı 24 - - Diğer Duran Varlıklar 16 - - TOPLAM DURAN VARLIKLAR 1,054,812 235,197 TOPLAM VARLIKLAR 26,829,446 6,674,859 KAYNAKLAR Kısa Vadeli Yükümlülükler Kısa Vadeli Borçlanmalar 9 677 - Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları 9 - - Diğer Finansal Yükümlülükler 10 - - Ticari Borçlar 11 936,354 1,214,885 İlişkili Taraflara Ticari Borçlar 6.11 248,000 22,700 İlişkili Taraflara Olmayan Ticari Borçlar 11 688,354 1,192,185 Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar 21 21,277 13,003 Diğer Borçlar 12 55,790 85,382 İlişkili Taraflara Diğer Borçlar 6.12 - - İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar 12 55,790 85,382 Türev Araçlar 13 - - Devlet Teşvik ve Yardımları 22 - - Ertelenmiş Gelirler 23 - - Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü 24 - - Kısa Vadeli Karşılıklar 21.25 - - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli Karşılıklar 21 - - Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar 25 - - Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 27 - - ARA TOPLAM 1,014,098 1,313,270 Satış Amaçlı Sınıflandırılan ve Durdurulan Faaliyetlere İlişkin Varlık Gruplarına İlişkin Yükümlülükler 17 TOPLAM KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER 1,014,098 1,313,270 Uzun Vadeli Yükümlülükler Uzun Vadeli Borçlanmalar 9 - - Diğer Finansal Yükümlülükler 10 - - Ticari Borçlar 11 - - İlişkili Taraflara Ticari Borçlar 11 - - İlişkili Taraflara Olmayan Ticari Borçlar 11 - - Diğer Borçlar 12 - - İlişkili Taraflara Diğer Borçlar 12 - - İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar 12 - - Türev Araçlar 13 - - Devlet Teşvik ve Yardımları 22 - - Ertelenmiş Gelirler 23 - - Uzun Vadeli Karşılıklar 21.25 - - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar 21 - - Diğer Uzun Vadeli Karşılıklar 25 - - Cari Dönem Vergisiyle İlgili Borçlar 28 - - Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü 24 20,615 3,953 Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler 27 - - TOPLAM UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER 20,615 3,953 ÖZKAYNAKLAR Ödenmiş Sermaye 29 25,500,000 1,350,000 Sermaye Düzeltme Farkları 29 - - Geri Alınmış Paylar (-) 29 - - Paylara İlişkin Primler/İskontolar 29 - - Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı 29 - - Gelirler veya Giderler 29 - - Yeniden Değerleme ve Ölçüm Kazanç/Kayıpları 29 - - Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları/Kayıpları 29 - - Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler 29 - - Yabancı Para Çevrim Farkları 29 - - Riskten Korunma Kazanç/Kayıpları 29 - - Yeniden Değerleme ve Sınıflandırma Kazanç/Kayıpları 29 - - Diğer Kazanç/Kayıplar 29 - - Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler 29 333,302 490,568 Geçmiş Yıllar Karları/Zararları 29 240,895 3,324,340 Net Dönem Karı/Zararı 29-279,464 192,728 TOPLAM ÖZKAYNAKLAR 25,794,733 5,357,636 TOPLAM KAYNAKLAR 26,829,446 6,674,859 2
SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ ve TARİHLERİNDE SONA EREN DÖNEMLERE AİT (KONSOLİDE OLMAYAN) KAR VEYA ZARAR TABLOSU (Tüm tutarlar, TL olarak gösterilmiştir) Dipnot Referansları Cari Dönem Geçmiş Dönem Cari Dönem Geçmiş Dönem 01.01.2015-01.01.2014-01.04.2015-01.04.2014- Hasılat 30 54,748 352,760 28,008 221,911 Satışların Maliyeti (-) 30 - - 66,979 - - 66,979 Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar 54,748 285,781 28,008 154,932 BRÜT KAR/ZARAR 54,748 285,781 28,008 154,932 Genel Yönetim Giderleri (-) 31-817,047-576,885-500,254-307,546 Pazarlama Giderleri (-) 31-95,371-82,629-46,019-40,887 Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) 31 - - - - Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler 33 125,210 40,283 70,944 29,265 Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) 33-68,646 - - 68,646 - ESAS FAALİYET KARI/ZARARI - 801,106-333,450-515,967-164,236 Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler 34 546,557 859,985 421,563 607,341 Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) 34 - - 7,057 42-2,971 FİNANSMAN GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET KARI/ZARARI - 254,549 519,478-94,362 440,134 Finansman Gelirleri 35 1,104 87 224 87 Finansman Giderleri (-) 35-9,357-1,126-2,130-243 SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI/ZARARI - 262,802 518,439-96,268 439,978 Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri/Geliri 24-16,662-133,243-8,370-97,130 Dönem Vergi Gideri/Geliri 24 - - - - Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri 24-16,662-133,243-8,370-97,130 SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI/ZARARI - 279,464 385,196-104,638 342,848 DURDURULAN FAALİYETLER DÖNEM KARI/ZARARI 17 DÖNEM KARI/ZARARI - 279,464 385,196-104,638 342,848 Pay Başına Kazanç 36-0.011 0.285-0.004 0.254 Sürdürülen Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç 36-0.011 0.285-0.004 0.254 Durdurulan Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç 36 - - - - Sulandırılmış Pay Başına Kazanç 36-0.0110 0.2853-0.0041 0.2540 Sürdürülen Faaliyetlerden Sulandırılmış Pay Başına Kazanç 36-0.011 0.285-0.004 0.254 Durdurulan Faaliyetlerden Sulandırılmış Pay Başına Kazanç 36 3
SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ ve TARİHLERİNDE SONA EREN DÖNEMLERE AİT (KONSOLİDE OLMAYAN) DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU (Tüm tutarlar, TL olarak gösterilmiştir) Dipnot Referansları Cari Dönem Geçmiş Dönem Cari Dönem Geçmiş Dönem 01.01.2015-01.01.2014-01.04.2015-01.04.2014- DÖNEM KARI/ZARARI 29-279,464 385,196-104,638 342,848 DİĞER KAPSAMLI GELİR: Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılamayacaklar - - 3,961 - - 5,471 Maddi Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Artışları/Azalışları - - - - Maddi Olmayan Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Artışları/Azalışları - - - - Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları/Kayıpları 21-29 - - 4,951 - - 6,839 Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Diğer Kapsamlı Gelirinden Kar/Zararda Sınıflandırılamayacak Paylar - - - - Diğer Kar veya Zarar Olarak Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelir Unsurları - - - - Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler 21-23 - - - - Dönem Vergi Gideri/Geliri - - - - Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri - 990 1,368 Kar veya Zarar Olarak Yeniden Sınıflandırılacaklar - - - - Yabancı Para Çevrim Farkları - - - - Satılmaya Hazır Finansal Varlıkların Yeniden Değerleme ve/veya Sınıflandırma Kazançları/Kayıpları - - - - Nakit Akış Riskinden Korunma Kazançları/Kayıpları - - - - Yurtdışındaki İşletmeye İlişkin Yatırım Riskinden Korunma Kazançları/Kayıpları - - - - Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Diğer Kapsamlı Gelirinden Kar/Zararda Sınıflandırılacak Paylar - - - - Diğer Kar veya Zarar Olarak Yeniden Sınıflandırılacak Diğer Kapsamlı Gelir Unsurları - - - - Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler Gelir/Giderleri - - - - Dönem Vergi Gideri/Geliri - - - - Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri - - - - DİĞER KAPSAMLI GELİR - - 3,961 - - 5,471 TOPLAM KAPSAMLI GELİR - 279,464 381,235-104,638 337,377 4
SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ ve TARİHLERİNDE SONA EREN DÖNEMLERE AİT (KONSOLİDE OLMAYAN) NAKİT AKIŞ TABLOSU (Tüm tutarlar, TL olarak gösterilmiştir) Dipnot Referansı Cari Dönem Geçmiş Dönem 01.01.2015-01.01.2014- A. İŞLETME FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI - 123,433 607,608 Dönem Karı/Zararı - 279,464 385,196 Dönem Net Karı/Zararı Mutabakatı ile İlgili Düzeltmeler 54,842-541,376 Amortisman ve İtfa Gideri ile İlgili Düzeltmeler 31 38,180 16,430 Değer Düşüklüğü/İptali ile İlgili Düzeltmeler 34-757,362 Karşılıklar ile İlgili Düzeltmeler 31 66,313 Gerçekleşmemiş Yabancı Para Çevrim Farkları ile ilgili Düzeltmeler - Pay Bazlı Ödemeleri ile İlgili Düzeltmeler - Vergi Gideri/Geliri ile İlgili Düzeltmeler 24 16,662 133,243 Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından Kaynaklanan Kayıp/Kazançlar ile İlgili Düzeltmeler Yatırım ya da Finansman Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit Akışlarına Neden Olan Diğer Kalemlere İlişkin Düzeltmeler 8 Kar/Zarar Mutabakatı ile İlgili Düzeltmeler İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler 101,189 763,788 Ticari Alacaklardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 11 292,465 743,114 Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 12 108,572 5,122 Ticari Borçlardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 11-278,531 64,117 Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 12-21,317 - İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Diğer Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 8,15,21-48,565 Faaliyetlerden Elde Edilen Nakit Akışları - Ödenen Temettüler 29 Alınan Temettüler - Ödenen Faiz - Alınan Faiz - Vergi Ödemeleri/İadeleri - Diğer Nakit Girişleri/Çıkışları - B. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI - 857,217-2,150,444 Bağlı Ortaklıkların Kontrolünün Kaybı Sonucunu Doğuracak Satışlara İlişkin Nakit Girişleri Bağlı Ortaklıkların Kontrolünün Elde Edilmesine Yönelik Alışlara İlişkin Nakit Çıkışları Başka İşletmelerin veya Fonların Paylarının veya Borçlanma Araçlarının Satılması Sonucu Elde Edilen Nakit Girişleri 8 Başka İşletmelerin veya Fonların Paylarının veya Borçlanma Araçlarının Edinimi için Yapılan Nakit Çıkışları 8-2,146,137 Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri - Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları 19-857,217-4,307 Diğer Uzun Vadeli Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri Diğer Uzun Vadeli Varlıkların Alımlarından Nakit Çıkışları - Verilen Nakit Avans ve Borçlar Verilen Nakit Avans ve Borçlardan Geri Ödemeler Türev Araçlardan Nakit Çıkışları Türev Araçlardan Nakit Girişleri Devlet Teşviklerinden Elde Edilen Nakit Girişleri Alınan Temettüler 34 Ödenen Faiz Alınan Faiz 34 Vergi Ödemeleri/İadeler Diğer Nakit Girişleri/Çıkışları 8 C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI 20,717,238 - Pay ve Diğer Özkaynağa Dayalı Araçların İhracından Kaynaklanan Nakit Girişleri - İşletmenin Kendi Paylarını ve Diğer Özkaynağa Dayalı Araçlarını Almasıyla İlgili Nakit Çıkışları - Borçlanmadan Kaynaklanan Nakit Girişleri 677 - Borç Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları - Finansal Kiralama Sözleşmelerinden Kaynaklanan Borç Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları - Devlet Teşviklerinden Elde Edilen Nakit Girişleri - Ödenen Temettüler - Alınan Faiz - Ödenen Faiz - Vergi Ödemeler/İadeler - Sermaye Artışı 20,716,561 - YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ ETKİSİNDEN ÖNCE NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ/AZALIŞ (A+B+C) 19,736,588 (1,542,836) D. YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ ETKİSİ - NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ/AZALIŞ (A+B+C+D) 19,736,588 (1,542,836) E. DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 7 4,915,222 3,373,757 DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ (A+B+C+D+E) 7 24,651,810 1,830,921 5
SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ ve TARİHLERİNDE SONA EREN DÖNEMLERE AİT (KONSOLİDE OLMAYAN) ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSU (Tüm tutarlar, TL olarak gösterilmiştir) ÖNCEKİ DÖNEM Dipnot Referensı Ödenmiş Sermaye Sermaye Düzeltme Farkları Geri Alınmış Paylar Pay İhraç Primleri/ İskontoları Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler ve Giderler Yeniden Değerleme ve Ölçüm Kazanç / Kayıpları Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları/Kayıpları Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler ve Giderler Yeniden Yabancı Riskten Değerleme ve Para Korunma Sınıflandırma Çevrim Farkları Kazanç/ Kayıpları Kazanç / Kayıpları Diğer Kazanç / Kayıplar Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler Birikmiş Karlar Geçmiş Yıllar Kar / Zararları Net Dönem Karı / Zararı Özkaynaklar 01.01.2014 itibariyle bakiyeler (Dönem Başı) 29 1,350,000 - - - - - 12,134 - - - - 480,829 3,152,284 181,796 5,152,775 Muhasebe Politikalarındaki Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler - Hatalara İlişkin Düzeltmeler - Transferler 29 181,796-181,796-0 Toplam Kapsamlı Gelir 29-3,960 385,194 381,234 Sermaye Artırımı - Temettüler - Payların Geri Alım İşlemleri Nedeniyle Meydana Gelen Artış/Azalış - Pay Bazlı İşlemler Nedeniyle Meydana Gelen Artış - Bağlı Ortaklıklarda Kontrol Kaybı ile Sonuçlanmayan Pay Oranı Değişikliklerine Bağlı Artış/Azalış - Kontrol Gücü Olmayan Pay Sahipleri ile Yapılan İşlemler - Diğer Değişiklikler Nedeniyle Artış/Azalış - itibariyle bakiyeler (Dönem Sonu) 29 1,350,000 - - - - - 16,094 - - - - 480,829 3,334,080 385,194 5,534,009 CARİ DÖNEM 01.01.2015 itibariyle bakiyeler (Dönem Başı) 29 1,350,000 - - - - - 490,568 3,324,340 192,728 5,357,636 Muhasebe Politikalarındaki Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler - Hatalara İlişkin Düzeltmeler - Transferler 29 3,433,439-157,266-3,083,445-192,728 - Toplam Kapsamlı Gelir 29 - - 279,464-279,464 Sermaye Artırımı 20,716,561 20,716,561 Temettüler 29 - Payların Geri Alım İşlemleri Nedeniyle Meydana Gelen Artış/Azalış Pay Bazlı İşlemler Nedeniyle Meydana Gelen Artış Bağlı Ortaklıklarda Kontrol Kaybı ile Sonuçlanmayan Pay Oranı Değişikliklerine Bağlı Artış/Azalış Kontrol Gücü Olmayan Pay Sahipleri ile Yapılan İşlemler Diğer Değişiklikler Nedeniyle Artış/Azalış - - - - - itibariyle bakiyeler (Dönem Sonu) 29 25,500,000 - - - - - - - - - 333,302 240,895-279,464 25,794,733 6
1. ŞİRKET İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU a) İşletmenin ünvanı ve faaliyet konusu: Sardis Menkul Değerler Anonim Şirketi (Şirket) İstanbul Ticaret Sicil Müdürlüğü ne 264500 sicil numarası ile kayıtlıdır. Şirket in ana faaliyet konusu, Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak, daha önce ihraç edilmiş olan sermaye piyasası araçlarının alım satımına aracılık etmek, ve kredili menkul kıymet, açığa satış ve menkul kıymetlerin ödünç alma verme ile portföy yönetimi işlemlerini gerçekleştirmektir. Şirket Yönetim Kurulu nun 27.04.2015 tarih 19 sayılı kararı ile; Şirket in unvanının Alnus Yatırım Menkul Değerler A.Ş. olarak değiştirilmesi ve 29.04.2015 tarih 20 sayılı Yönetim Kurulu kararı ile; Şirket Esas Sözleşmesinde değişiklikler yapılması için; Sermaye Piyasası Kurulu na izin başvurusu yapılmıştır. b) Merkez adresi: Şirket in kayıtlı adresi Esentepe Mah. Gazeteciler Sitesi Keskin Kalem Sok. No:27/8 Şişli/ İstanbul dur. c) Grup şirketi ise ait olduğu grubun adı, yönetimde kontrol gücüne sahip ortaklar: 30 Haziran 2015 itibariyle Şirket yönetimde kontrol gücüne sahip ortak Nusret Altınbaş olup, Şirket hisselerinin %100 üne sahiptir. ( 31 Aralık 2014- Nusret Altınbaş %100). d) İşlem gördüğü borsa(lar): Şirket borsaya kote değildir. e) Yetki Belgeleri: Şirket in Sermaye Piyasası Kurulu ndan almış oldukları yetki belgeleri aşağıdaki gibidir: Alım Satım Aracılığı Yetki Belgesi (Alım Tarihi/No:15.06.2007 ARK/ASA-362) Portföy Yöneticiliği Yetki Belgesi (Alım Tarihi/No: 05.06.2012 ARK/PY-280) Sermaye Piyasası Araçlarının Kredili Menkul Kıymet, Açığa Satış ve Menkul Kıymetlerin Ödünç Alma ve Verme İşlemleri İzin Belgesi (Alım Tarihi : 15.06.2007-B.02.1.SPK.0.16) g) Sermaye Yapısı ile hissedarların oranları: 31.12.2014 Pay Pay Pay Pay Hissedar Tutarı Oranı % Tutarı Oranı % Nusret Altınbaş 25.500.000 100,00% 1.350.000 100,00% Toplam 25.500.000 100,00% 1.350.000 100,00% 7
Cari dönemde, Şirket in sermayesi 1.350.000 TL den 25.500.000 TL ye çıkmıştır. Artış tutarı 24.150.000 TL olup, 20.716.561 TL si nakit, geri kalan 3.433.439 TL lik kısmı ise iç kaynaklardan karşılanmıştır. Sermaye artışı 27.05.2015 tarih 8828 nolu Ticaret Sicil Gazetesinde ilan edilmiştir. Şirketin sermayesi her biri 1 TL nominal bedelli 25.500.000 adet hisseden oluşmaktadır. Sermaye paylarının 9.945.000 adedi A grubu, 10.200.000 adeti B grubu, 5.355.000 adeti C grubu olmak üzere 3 gruba ayrılmıştır. 2014 yılı Pay devirleri: 18.12.2014 tarihli Sermaye Piyasası Kurulu nun pay devir izni ve Şirket Yönetim Kurulu nun 24.12.2014 tarih ve 21 nolu kararı ile; Haydar Acun a ait 742.500 adet pay, H. Lunden Holding AB a ait 246.375 adet pay, Bure Equity AB a ait 246.375 adet pay, Harald Wengust a ait 67.500 adet pay, Chiquita Godelieve Maria Harding a ait 23.625 adet pay ve Niels Elgaard Larsen e ait 23.625 adet pay olmak üzere toplam 1.350.000 Adet pay, beheri 1 TL nominal bedelle Nusret Altınbaş a devredilmiştir. Söz konusu pay devri Ortaklar Pay Defteri ne işlenmiş olup, 9 Ocak 2015 8733 nolu Ticaret sicil gazetesinde ilan edilmiştir. 2014 yılında yapılan diğer pay devirleri: Şirket ortaklarından I.P. Management Services Ltd nin Şirket sermayesi içinde sahip olduğu 175.500 TL nominal değerli 175.500 Adet hissesini Haydar Acun a devrinin Sermaye Piyasası Kurulunun 07.02.2014 tarih ve 2014/3 no lu haftalık bülteninde ki iznine istinaden 14.02.2014 Tarih ve 2 numaralı Yönetim Kurulu Kararı ile onaylanmış ve Ortaklar Pay Defterine işlenmiştir. 17.04.2014 Tarih ve 11 numaralı Yönetim Kurulu Kararı na istinaden Şirket ortaklarından Haydar Acun a ait 23.625 TL nominal tutarlı 23.625 adet hisse senedi Chiquita Godelieve Maria Harding e ve 23.625 TL nominal tutarlı 23.625 adet hisse senedi Niels Elgaard Larsen e devredilmiş ve Ortaklar Pay Defterine işlenmiştir. Yönetim Kurulu: 24.12.2014 tarihinde yapılan Olağanüstü Genel Kurul Toplantısı ile 3 yıl süre ile Şirketin yeni Yönetim Kurulu üyeleri seçilmiştir. Yeni Yönetim Kurulu üyeleri ve görev dağılımı aşağıdaki gibidir: Yönetim Kurulu Başkanı: Nusret Altınbaş Yönetim Kurulu Başkan Vekili: Ali Altınbaş Yönetim Kurulu Üyesi: Osman Saraç Kayıtlı Sermaye Tavanı: Şirket kayıtlı sermaye tavanına tabi değildir. h) Kategorileri itibariyle yıl içinde çalışan personelin ortalama sayısı: itibariyle ortalama çalışan sayısı 14 kişi (31.12.2014-6 kişi) dir. i) İşletmenin bağlı ortaklıkları ile İştirakleri ve müşterek yönetime tabi teşebbüslerinin ticaret unvanları : ve 31 Aralık 2014 itibariyle Şirket in iştiraki Borsa İstanbul A.Ş. olup, %0,04 oranında sermayelerinde pay sahibidir.(not 8) 8
2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR 2.1 SUNUMA İLİŞKİN TEMEL ESASLAR 2.1.1 Uygulanan Muhasebe Standartları Şirket, yasal defterlerini ve kanuni mali tablolarını Türk Ticaret Kanunu ( TTK ) ve yürürlükteki Vergi Usul Kanundaki belirlenen muhasebe ilkelerine uygun TL olarak tutmakta ve hazırlamaktadır. İlişikteki finansal tablolar, Sermaye Piyasası Kurulu nun (SPK) 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete de yayımlanan Seri II, 14.1 No lu Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği (Tebliğ) hükümlerine uygun olarak hazırlanmış olup, Tebliğin 5. Maddesine istinaden Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (KGK) tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Muhasebe Standartları / Türkiye Finansal Raporlama Standartları ile bunlara ilişkin ek ve yorumları (TMS/TFRS) esas alınmıştır. Ayrıca, ilişikteki ara dönem finansal tablolar TMS 34 Ara Dönem Finansal Raporlama Standartları na uygun olarak hazırlamış ve SPK nın 7 Haziran 2013 tarihli ve 2013/19 sayılı Haftalık Bülteni nde yayımladığı duyuru ile uygulanması zorunlu kılınan, finansal tablo ve dipnot gösterim esaslarına uygun olarak sunulmuştur. 2.1.2 Yüksek enflasyon dönemlerinde finansal tabloların düzeltilmesi SPK nın 17.03.2005 tarih ve 11/367 sayılı kararı ile Türkiye de faaliyette bulunan ve SPK ya tabi şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren Finansal Tabloların Enflasyona Göre Düzeltilmesi Uygulamasına son verilmiştir. Şirket in finansal tabloları, bu karar çerçevesinde hazırlanmıştır. 2.1.3 Para Birimi İlişikteki finansal tablolar ve dipnotlarda kullanılan Para Birimi Türk Lirası (TL) dir. 2.1.4 İşletmenin Sürekliliği Şirket in mali tabloları, Şirket in önümüzdeki bir yılda ve faaliyetlerinin doğal akışı içerisinde varlıklarından fayda elde edeceği ve yükümlülüklerini yerine getireceği varsayımı altında işletmenin sürekliliği esasına göre hazırlanmıştır 2.2 MUHASEBE POLİTİKALARINDAKİ DEĞİŞİKLİKLER 2.2.1 Karşılaştırmalı Bilgiler ve önceki dönem mali tablolarının düzenlenmesi: İlişikteki finansal tablo ve dipnotlarda, bilançosu, 31.12.2014 bilançosu ile, 01.01.2015- dönemi gelir tablosu, kapsamlı gelir tablosu ve nakit akım tablosu ve özkaynak değişim tablosu 01.01.2014- dönemi ile karşılaştırmalı olarak hazırlanmıştır. Şirketin ilişikteki sunulan finansal tabloları, Sermaye Piyasası Kurulu nun 13 Haziran 2013 tarihli ve 28676 sayılı Resmi Gazetede yayımlanan Seri:II, No:14.1 Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği çerçevesinde TMS/TFRS ye göre hazırlamış olup, cari dönem finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından, Şirketin karşılaştırmalı finansal tablolarında da aynı tebliğ çerçevesinde gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yapılmıştır. 9
2.2.2 Muhasebe Politikalarındaki Değişiklikler Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemde, ileriye yönelik olarak, net dönem karı veya zararının belirlenmesinde dikkate alınacak şekilde finansal tablolara yansıtılır. Şirketin bilanço dönemleri itibariyle muhasebe tahminlerinde değişiklik ve hatalar bulunmamaktadır. 2.2.3 Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemde, ileriye yönelik olarak, net dönem karı veya zararının belirlenmesinde dikkate alınacak şekilde finansal tablolara yansıtılır. Şirketin bilanço dönemleri itibariyle muhasebe tahminlerinde değişiklik ve hatalar bulunmamaktadır. 2.2.4 Yeni ve Revize Edilmiş Standart ve Yorumlar 30 Haziran 2015 tarihi itibarıyla yürürlükte olan yeni standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar TMS/UMS 19 daki değişiklik Tanımlanmış fayda planları 1 Temmuz 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu sınırlı değişiklik üçüncü kişiler veya çalışanlar tarafından tanımlanmış fayda planına yapılan katkılara uygulanır. Plana yapılan katkıların hizmet süresinden bağımsız hesaplandığı; örneğin maaşının sabit bir kısmının katkı olarak alınması gibi; durumlarda nasıl muhasebeleştirme yapılacağına açıklık getirmektedir. Yıllık İyileştirmeler 2010-2012 Dönemi; 1 Temmuz 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. İyileştirme projesi 2010-2012 dönemi aşağıda yer alan 7 standarda değişiklik getirmiştir: - TFRS/UFRS 2, Hisse Bazlı Ödemeler - TFRS/UFRS 3, İşletme Birleşmeleri - TFRS/UFRS 8, Faaliyet Bölümleri - TFRS/UFRS 13, Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü - TMS/UMS 16, Maddi Duran Varlıklar ve TMS/UMS 38, Maddi Olmayan Duran Varlıklar - TFRS/UFRS 9, Finansal Araçlar; TMS/UMS 37, Karşılıklar, Şarta Bağlı Varlık ve Yükümlülükler - TMS/UMS 39, Finansal Araçlar - Muhasebeleştirme ve Ölçüm Yıllık İyileştirmeler 2011-2013 Dönemi; 1 Temmuz 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. İyileştirme projesi 2011-12-13 dönemi aşağıda yer alan 4 standarda değişiklik getirmiştir: - TFRS/UFRS 1, TFRS/UFRS nin İlk Uygulaması - TFRS/UFRS 3, İşletme Birleşmeleri - TFRS/UFRS 13, Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü - TMS/UMS 40, Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller 30 Haziran 2015 tarihi itibarıyla yayımlanmış ancak henüz yürürlüğe girmemiş olan standartlar ve değişiklikler TFRS/UFRS 11, Müşterek Anlaşmalar daki değişiklik; 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Müşterek faaliyetlerde pay edinimi ile ilgilidir. 10
Standarttaki değişiklik ile işletme tanımına giren bir müşterek faaliyette pay satın ediniminde bu payın nasıl muhasebeleşeceği konusunda açıklık getirilmiştir. TMS/UMS 16 Maddi duran varlıklar, ve TMS/UMS 41 Tarımsal faaliyetler, 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinden itibaren geçerlidir. Bu değişiklik üzüm asması, kauçuk ağacı, palmiye ağacı gibi bitkilerin finansal raporlamasını değiştirmektedir. Taşıyıcı bitkilerin, maddi duran varlıkların üretim sürecinde kullanılmasına benzemesi sebebiyle, maddi duran varlıklarla aynı şekilde muhasebeleştirilmesine karar verilmiştir. Buna bağlı olarak değişiklik bu bitkileri TMS/UMS 41 in kapsamından çıkararak TMS/UMS 16 nın kapsamına alınmıştır. Taşıyıcı bitkiler üzerinde büyüyen ürünler ise TMS/UMS 41 kapsamındadır. TMS/UMS 16 ve TMS/UMS 38 deki değişiklik: Maddi duran varlıklar ve Maddi olmayan duran varlıklar, 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklikle bir varlığın kullanımını içeren bir faaliyetten elde edilen hasılatın, genellikle varlığın ekonomik yararlarının tüketimi dışındaki etkenleri yansıttığından, hasılat esaslı amortisman ve itfa yöntemi kullanımının uygun olmadığına açıklık getirmiştir. - TFRS/UFRS 14, Düzenleyici erteleme hesapları ; 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik, ilk defa TFRS/UFRS uygulayacak şirketlerin, düzenleyici erteleme hesap bakiyelerini önceki genel kabul görmüş muhasebe ilkelerine göre finansal tablolarına yansıtmaya devam etmesine izin vermektedir. Ancak daha önce TFRS/UFRS uygulamış ve ilgili tutarı muhasebeleştirmeyecek diğer şirketlerle karşılaştırılabilirliği sağlamak adına, tarife düzenlemesinin etkisinin diğer kalemlerden ayrı olarak sunulması istenmektedir. - TMS/UMS 27 Bireysel finansal tablolar ; 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik, işletmelere, bağlı ortaklık, iştirakler ve iş ortaklıklarındaki yatırımlarını muhasebeleştirirken özkaynak yönetimini kullanmalarına izin vermektedir. - TFRS/UFRS 10 Konsolide finansal tablolar ve TMS/UMS 28 İştiraklerdeki ve iş ortaklıklarındaki yatırımlar ; 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik TFRS/UFRS 10 un gereklilikleri ve TMS/UMS 28 arasındaki, yatırımcı ve iştiraki ya da iş ortaklığı arasında bir varlığın satışı ya da iştiraki konusundaki uyumsuzluğa değinmektedir. Bu değişikliğin nihai sonucu, işletme tanımına giren bir işlem gerçekleştiğinde (bağlı ortaklığa ilişkin ya da değil) işlem sonucu oluşan kayıp veya kazancın tamamı muhasebeleştirilirken; bu işlem eğer bir varlık alış veya satışı ise söz konusu işlemden doğan kayıp veya kazancın bir bağlı ortaklığa ilişkin olmasa bile bir kısmı muhasebeleştirilir. Yıllık İyileştirmeler 2014 Dönemi; 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. İyileştirmeler 4 standarda değişiklik getirmiştir: - TFRS/UFRS 5, Satış amaçlı elde tutulan duran varlıklar ve durdurulan faaliyetler, satış yöntemlerine ilişkin değişiklik - TFRS/UFRS 7, Financial araçlar: Açıklamalar, TFRS/UFRS 1 e bağlı olarak yapılan, hizmet sözleşmelerine ilişkin değişiklik - TMS/UMS 19, Çalışanlara sağlanan faydalar iskonto oranlarına ilişkin değişiklik - TMS/UMS 34, Ara dönem finansal raporlama bilgilerin açıklanmasına ilişkin değişiklik. - TMS/UMS 1 Finansal Tabloların Sunuluşu ; 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklikler ile finansal raporların sunum ve açıklamalarını iyileştirmek amaçlanmıştır. - TFRS/UFRS 10 Konsolide finansal tablolar ve TMS/UMS 28 İştiraklerdeki ve iş ortaklıklarındaki yatırımlar ; 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklikler yatırım işletmeleri ve onların bağlı ortaklıkları için konsolidasyon muafiyeti uygulamasına açıklık getirir. 11
- TFRS/UFRS 15 Müşterilerle yapılan sözleşmelerden doğan hasılat ; 1 Ocak 2017 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Amerika da Kabul Görmüş Muhasebe Standartları ile yapılan uyum çalışması sonucu ortaya çıkan yeni standart, hasılatın finansal raporlamasını ve finansal tabloların toplam gelirlerinin dünya çapında karşılaştırılabilirliğini sağlamayı amaçlamıştır. - TFRS/UFRS 9, Finansal araçlar ; 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu standart TMS/UMS 39 un yerini almaktadır. Finansal varlıklar ve yükümlülüklerin sınıflandırması ve ölçülmesi ile ilgili zorunlulukları ve aynı zamanda şuanda kullanılmakta olan, gerçekleşen değer düşüklüğü zararı modelinin yerini alacak olan beklenen kredi riski modelini de içermektedir. 2.3 UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ/MUHASEBE POLİTİKALARI Nakit ve Nakit Benzerleri Nakit ve nakit benzeri kalemler, nakit para, vadesiz mevduat ve vadeleri 3 aydan daha az olan, hemen nakde çevrilebilecek olan ve önemli tutarda değer değişikliği riskini taşımayan yüksek likiditeye sahip diğer kısa vadeli yatırımlardır. Nakit ve Nakit Benzerleri; kasa, vadesiz mevduatlar, Borsa Para Piyasasından portföy alacakları ile vadesi 3 aydan kısa olan devlet tahvillerinden oluşmaktadır. Bankalardaki mevduatlar vadesiz, Borsa Para Piyasasından portföy alacakları ise günlük bağlanmakta olup, dönem sonunda bağlanmıştır. Devlet tahvilleri ise, Borsa İstanbul A.Ş. nin tahvil ve bono piyasasındaki ise bekleyen en iyi alış fiyatı üzerinden değerlenmiştir. Finansal Yatırımlar TMS 32 Finansal Araçlar Sunum Standardı nda ve TMS 39 Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler Standardı nda tanımlanan finansal varlıklardan yatırım amacıyla elde tutulanlar haricindekiler bu kalemde gösterilir. Doğrudan faiz, temettü geliri, alım satım karı elde edilme veya bir zarardan korunma amacıyla elde tutulan finansal varlıklar ile raporlama günü itibariyle vadesine 12 aydan daha kısa süre kalanlar veya vadesi daha uzun olmakla birlikte 12 ay içinde elden çıkarılması düşünülen finansal varlıklar Dönen Varlıklar altındaki Finansal Yatırımlar kalemi olarak sınıflandırılmaktadır. Vadesine 12 aydan daha uzun süre kalan veya 12 aydan uzun süre elde tutulması düşünülen finansal varlıklar Duran Varlıklar altındaki Finansal Yatırımlar kalemi içinde gösterilmektedir. Finansal yatırımlar; gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar, vadesine kadar elde tutulacak yatırımlar, satılmaya hazır finansal varlıklar, aktif bir piyasası olmadığı için maliyetle değerlenecek finansal varlıklar olarak sınıflandırılır. Sınıflandırma, finansal varlıkların niteliğine ve amacına bağlı olarak yapılır ve ilk muhasebeleştirme sırasında belirlenir. a) Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar veya Zarara Yansıtılan Finansal Varlıklar: Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar, piyasada kısa dönemde oluşan fiyat ve benzeri unsurlardaki dalgalanmalardan kâr sağlama amacıyla elde edilen, veya elde edilme nedeninden bağımsız olarak, kısa dönemde kâr sağlamaya yönelik bir portföyün parçası olan finansal varlıklardır. Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıkların gerçeğe uygun değerleriyle değerlenmesi sonucu oluşan kazanç ya da kayıp, kar zararda muhasebeleştirilir. Kar zarar içinde muhasebeleştirilen net kazanç ya da kayıplar, söz konusu finansal varlıktan elde edilen faiz ve / veya temettü tutarını da kapsar. Hisse senetleri, ve 31.12.2014 tarihli Borsa İstanbul A.Ş. de bilanço tarihi itibariyle oluşan 2. seans bekleyen en iyi alış fiyatı üzerinden değerlenmiştir. Devlet tahvilleri gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar olarak sınıflandırılmıştır. Buna göre; Devlet tahvilleri 31.12.2015 tarihli Borsa İstanbul A.Ş. nin tahvil ve bono piyasasındaki bekleyen en iyi alış fiyatı üzerinden bunların bulunmaması durumunda gerçekleşen en yakın zamanlı işlemin fiyatı ile değerlenmiştir. (Not 8). 12
b) Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatırımlar: Şirket in vadesine kadar elde tutma olanağı ve niyeti olduğu, sabit veya belirlenebilir bir ödeme planına sahip, sabit vadeli bono ve tahviller, vadesine kadar elde tutulacak yatırımlar olarak sınıflandırılır. Vadesine kadar elde tutulacak yatırımlar etkin faiz yöntemine göre itfa edilmiş maliyet bedelinden varsa değer düşüklüğü tutarı düşülerek kayıtlara alınır ve ilgili gelirler etkin faiz yöntemi kullanılmak suretiyle hesaplanır. ve 31.12.2014 itibariyle yoktur. c) Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar: Satılmaya hazır finansal varlıklar vadesine kadar elde tutulacak finansal varlık olmayan veya gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar olmayan finansal varlıklardan oluşmaktadır. Satılmaya hazır finansal varlıklar kayıtlara alındıktan sonra güvenilir bir şekilde ölçülebiliyor olması koşuluyla gerçeğe uygun değerleriyle değerlenmektedir Satılmaya hazır finansal varlıklara ilişkin kar veya zararlara ilgili dönemin gelir tablosunda yer verilmektedir. Bu tür varlıkların makul değerinde meydana gelen değişiklikler özkaynak hesapları içinde gösterilmektedir. İlgili varlığın elden çıkarılması veya değer düşüklüğü olması durumunda özkaynak hesaplarındaki tutar kar / zarar olarak gelir tablosuna transfer edilir. ve 31.12.2014 itibariyle Şirket in uzun vadeli finansal varlıkları arasında yer alan iştiraki satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılmıştır. d) Maliyetle Değerlenecek Finansal Varlıklar: Gerçeğe uygun değeri güvenilir bir şekilde ölçülemeyen ve aktif bir piyasası olmayan menkul kıymetler maliyet değeriyle gösterilmektedir. Şirketin ve 31.12.2014 itibariyle maliyetle değerlenecek finansal varlıkları bulunmamaktadır. Ticari Alacaklar, Kredili Müşterilerden Alacaklar ve Diğer Alacaklar Şirketin sabit ve belirlenebilir ödemeleri olan, ticari ve diğer alacaklar ile müşterilere kullandırılan krediler bu kategoride sınıflandırılır. Ticari alacaklar (Müşterilerden alacaklar) kısa vadeli olmaları sebebi ile kayıtlı değerleri ile muhasebeleştirilmektedirler. Kredili müşteri hesapları, dönem sonu itibariyle, kredili müşterilerin hisse alım işlemlerini, T+2 süresinin sonunda fiilen gerçekleştirmesiyle oluşmaktadır. Söz konusu müşterilerin kullandığı kredinin belirli bir vadesi bulunmamakta olup, hisse alım işleminin T+2 süresinin sonunda fiilen gerçekleşmesiyle, Şirket kredi tutarını muhasebeleştirilmekte ve aynı günün akşamında kredinin faizi işlemeye başlamaktadır. Söz konusu alacaklardan şüpheli hale gelmiş alacaklar için mali tablolarda karşılık ayrılmaktadır. Şüpheli alacak tutarına karşılık ayrılmasını takiben, tutarının tamamının veya bir kısmının tahsil edilmesi durumunda, tahsil edilen tutar, ayrılan şüpheli alacak karşılığından düşülerek diğer faaliyet gelirleri altında muhasebeleştirilir. ve 31.12.2014 itibariyle ticari alacaklar içinde şüpheli hale gelmiş alacaklar bulunmamaktadır. (Dipnot 11-12). Maddi Varlıklar 1 Ocak 2005 tarihinden önce satın alınan maddi duran varlıklar 31 Aralık 2004 tarihi itibariyle enflasyona göre düzeltilmiş maliyet değerlerinden birikmiş amortismanlar düşülerek gösterilmiştir. 1 Ocak 2005 tarihinden sonra satın alınan kalemler ise satın alım maliyet değerlerinden birikmiş amortismanlar düşülerek gösterilmiştir. Kullanıma hazır hale getirmek için katlanılan masraflar da dahil olmak üzere, mali tablolarda maliyet değerleri üzerinden birikmiş amortisman ve varsa değer düşüş karşılığı düşülerek gösterilmiştir. Bilanço tarihleri itibariyle değer düşüş karşılığı ayrılan maddi duran varlık bulunmamaktadır. Maddi duran varlıkların satılması durumunda bu varlığa ait maliyet ve birikmiş amortismanlar ilgili hesaplardan düşüldükten sonra oluşan kar yada zarar gelir tablosuna intikal ettirilmektedir. Varlıklar amortismana tabi tutulurken Vergi Usul Kanunda yer alan varlığın faydalı ömrüne göre belirlenen oranlar esas alınmak suretiyle normal amortisman yöntemi kullanılarak amortisman ayrılmıştır. (Not 19). % Taşıtlar 20 Döşeme ve Demirbaşlar 10-25 13
Diğer Maddi Duran Varlıklar 20 Maddi Olmayan Varlıklar 1 Ocak 2005 tarihinden önce satın alınan maddi olmayan varlıklar 31 Aralık 2004 tarihi itibariyle enflasyona göre düzeltilmiş maliyet değerlerinden birikmiş amortismanlar düşülerek gösterilmiştir. 1 Ocak 2005 tarihinden sonra satın alınan kalemler ise satın alım maliyet değerlerinden birikmiş amortismanlar düşülerek gösterilmiştir. Birikmiş değer düşüklükleri olması durumunda ise değer düşüklükleri düşüldükten sonraki tutarlarıyla gösterilmektedir.. Vergi Usul Kanunda yer alan varlığın faydalı ömrüne göre belirlenen oranlar esas alınmak suretiyle normal amortisman yöntemi kullanılarak amortisman ayrılmıştır. (Not 20) % Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar 6,66-33,33 Varlıklarda Değer Düşüklüğü Amortismana tabi olan varlıklar için ise defter değerinin geri kazanılmasının mümkün olmadığı durum veya olayların ortaya çıkması halinde değer düşüklüğü testi uygulanır. Varlığın defter değerinin geri kazanabilir tutarını aşması durumunda değer düşüklüğü karşılığı kaydedilir. Geri kazanılabilir tutar, satış maliyetleri düşüldükten sonra elde edilen gerçeğe uygun değer veya kullanımdaki değerin büyük olanıdır. Değer düşüklüğünün değerlendirilmesi için varlıklar ayrı tanımlanabilir nakit akımlarının olduğu en düşük seviyede gruplanır. Şerefiye haricinde değer düşüklüğüne tabi olan finansal olmayan varlıklar her raporlama tarihinde değer düşüklüğünün olası iptali için gözden geçirilir. Finansal varlıklar dışındaki uzun vadeli varlıklar dahil olmak üzere tüm varlıkların kayıtlı değeri piyasa değerinin ( geri kazanılacak tutar) altına düşmüş ise bu varlıklar için değer düşüş karşılığı ayrılmaktadır. Şirket, her bilanço tarihinde maddi ve maddi olmayan varlıklarının, maliyet değerinden birikmiş amortismanlar ve itfa payları düşülerek bulunan defter değerine ilişkin değer kaybının olduğuna dair herhangi bir gösterge olup olmadığını değerlendirir. İleride meydana gelecek olaylar sonucunda oluşması beklenen kayıplar olasılığı yüksek dahi olsa muhasebeleştirilmemektedir. Şirketin varlıklarında ve 31.12.2014 itibariyle değer düşüklüğü bulunmamaktadır. Borçlanma Maliyetleri Kullanıma ve satışa hazır hale getirilmesi önemli ölçüde zaman isteyen varlıklar söz konusu olduğunda, satın alınması, yapımı veya üretimi ile doğrudan ilişkilendirilen borçlanma maliyetleri, ilgili varlık kullanıma veya satışa hazır hale getirilene kadar varlığın maliyetine dahil edilmektedir. Bunun dışında kalan tüm finansman maliyetleri doğrudan oluştukları dönemlerde gider olarak gelir tablosuna kaydedilmektedir. Şirketin ve 31.12.2014 dönemlerinde aktifleştirilen ve giderleştirilen borçlanma maliyeti bulunmamaktadır. Finansal Yükümlülükler Şirket in Finansal Borçları ve Diğer finansal yükümlülükleri, finansal yükümlülüklerini oluşturur. Finansal yükümlülükler gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal yükümlülükler ya da diğer finansal yükümlülükler olarak sınıflandırılır. a) Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal yükümlülükler: Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal yükümlülükler gerçeğe uygun değeriyle kayda alınır ve her raporlama döneminde, bilanço tarihindeki gerçeğe uygun değeriyle yeniden değerlenir. Gerçeğe uygun değerlerindeki değişim, kar zararda muhasebeleştirilir. Kar zarar içinde muhasebeleştirilen net kazanç ya da kayıplar, söz konusu finansal yükümlülük için ödenen faiz tutarını da kapsar. Şirketin ve 31.12.2014 itibariyle Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal yükümlülüğü bulunmamaktadır. 14
b) Diğer Finansal Yükümlülükler: itibariyle, Diğer finansal yükümlülükleri arasında, Şirketin kredi kartı kullanımından doğan borçları yer almaktadır. Hasılat Şirketin satış gelirleri içerisinde, menkul kıymetlerin satış gelirleri ve faiz gelirleri, hizmet gelirleri ve aracılık komisyonları, müşterilerden alınan kredi faiz gelirleri ile diğer faiz gelirleri yer almaktadır. Şirket dönem içinde portföyünde yer alan hisse senetleri satış geliri elde etmiştir. Menkul kıymetlerin satış gelirleri, satış anında tahsil edilebilir hale geldiğinde gelir kaydedilmektedir. Faiz gelirleri ise tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmekte ve gelir kaydedilmektedir. Şirketin hizmet gelirleri içerisinde yurtiçi ve yurtdışı aracılık komisyonları yer almaktadır. Komisyon gelirleri tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmekte ve gelir kaydedilmektedir. Komisyon gelirleri komisyon iadeleri düşüldükten sonraki tutarları ile mali tablolarda yer almaktadır. Müşterilerden alınan faiz gelirleri, müşterilerin kredili menkul kıymet işlemlerden elde edilmekte olup, tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmekte ve gelir kaydedilmektedir. Müşterilerden Alınan Diğer Faiz Gelirleri ise müşteri cari hesaplarının temerrüde düşmesinden dolayı elde edilen faiz gelirlerinden oluşmakta olup, tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmekte ve gelir kaydedilmektedir. İlişkili Taraflar Şirketin ilişkili tarafları ve bu taraflarla olan aktif, pasif ilişkileri, ilişikteki mali tablolar üzerinde ayrı sınıflandırılarak gösterilmiştir. Buradaki ilişkili taraf deyimi; Şirketi doğrudan ya da dolaylı olarak kontrol etmesi, Şirket üzerinde önemli derecede etki sağlayacak bir hakkın bulunması, Şirket üzerinde ortak kontrole sahip olması yada bahsedilen herhangi bir bireyin yakın bir aile üyesi olması, yada Şirketin iştiraki, yönetim kurulu üyesi, genel müdür gibi yöneticisi olması ilişkili taraf olarak adlandırılmaktadır.(not 6). Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar Kıdem tazminatı karşılıkları: Şirket personelinin Türk İş Kanunu uyarınca emekliye ayrılmasından doğacak gelecekteki olası yükümlülüklerinin tahmini toplam karşılığının, bugünkü değerini ifade etmek suretiyle hesaplanmaktadır. (Not 21). İzin karşılıkları: Şirket çalışanlarının bilanço tarihleri itibariyle hak kazandıkları ancak henüz kullanılmayan izinleri için karşılık hesaplanarak ilişikteki finansal tablolara yansıtılmıştır. (Not 21). Yabancı Para Cinsinden İşlemler Yıl içinde gerçekleşen yabancı paraya bağlı işlemler, işlem tarihindeki T.C Merkez Bankası tarafından ilan edilen döviz kurları kullanılarak Türk Lirası na çevrilmektedir. Bilançoda yer alan yabancı paraya bağlı varlıklar ve borçlar bilanço tarihindeki T.C. Merkez Bankası (TCMB) döviz kurları kullanılarak Türk Lirası na çevrilmiş olup bu işlemlerden doğan kur farkı gelir ve giderleri gelir tablosuna dahil edilmiştir. Hisse Başına Kazanç 15
Cari döneme ait hisse başına kazanç hesaplaması, net dönem karından veya zararından adi hisse senedi sahiplerine isabet eden kısmın, dönem içindeki ağırlıklı ortalama adi hisse senedi sayısına bölünmesiyle hesaplanır. Dönem içinde ortakların elinde bulunan ağırlıklı ortalama adi hisse senedi sayısı, dönem başındaki adi hisse senedi sayısı ve dönem içinde ihraç edilen hisse senedi sayısının bir zaman ağırlıklı faktör ile çarpılarak toplanması sonucu bulunan hisse senedi sayısıdır. Türkiye de şirketler, sermayelerini, hissedarlarına geçmiş yıl karlarından dağıttıkları bedelsiz hisse yolu ile arttırabilmektedirler. Bu tip bedelsiz hisse dağıtımları, hisse başına kazanç hesaplamalarında, ihraç edilmiş hisse gibi değerlendirilir. Buna göre, bu hesaplamalarda kullanılan ağırlıklı ortalama hisse sayısı, söz konusu hisse senedi dağıtımlarının geçmişe dönük etkileri de dikkate alınarak bulunmuştur. (Not 36) Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar Şirketin bilanço tarihinden sonra ortaya çıkan ve bilanço tarihindeki durumunu etkileyebilecek düzeltme gerektiren olaylar mali tablolara yansıtılmaktadır. Düzeltme gerektirmeyen olaylar sadece dipnotlarda açıklanmaktadır. ve 31.12.2014 itibariyle bu madde kapsamında düzeltme gerektiren olay bulunmamaktadır. Not 39). Karşılıklar, Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Şarta Bağlı Varlıklar Karşılıklar ancak Şirket in, geçmişteki işlemlerinin sonucunda mevcut hukuki veya geçerli bir yükümlülüğünün bulunması ve yükümlülüğün yerine getirilmesi için kaynakların dışa akmasının gerekli olabileceği ve tutar için güvenilir bir tahminin yapılabileceği durumlarda ayrılır. Şirketin ve 31.12.2014 itibariyle bu madde kapsamında ayrılmış olan karşılığı bulunmamaktadır. Şarta bağlı varlıklar ve yükümlülükler mali tablolara yansıtılmamış olup, bilanço dışı yükümlülük yada varlık olarak sınıflandırılmıştır. Şarta bağlı yükümlülükler, kaynakların işletmeden çıkma ihtimalinin olduğu durumları, şarta bağlı varlıklar ise ekonomik faydanın işletmeye gireceğinin mümkün olduğu durumları ifade etmektedir. (Dipnot 25). Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler Vergi karşılığı, dönem karı veya zararı hesaplanmasında dikkate alınan cari dönem ve ertelenen vergi karşılıklarının tamamıdır. Ertelenen vergi, bilanço yükümlülüğü metodu dikkate alınarak, aktif ve pasiflerin finansal raporlamada yansıtılan değerleri ile yasal vergi hesabındaki bazları arasındaki geçici farklardan oluşan vergi etkileri dikkate alınarak yansıtılmaktadır. Ertelenen vergi yükümlülüğü vergilendirilebilir tüm geçici farklar üzerinden hesaplanır. Ertelenen vergi varlıkları, indirilebilir geçici farkların ve kullanılmamış vergi zararlarının ileride indirilebilmesi için yeterli karların oluşması mümkün görünüyorsa, tüm geçici farklar ve kullanılmamış vergi zararları üzerinden ayrılır. Her bilanço döneminde Şirket, ertelenen vergi varlıklarını gözden geçirmekte ve gelecekte indirilebilir olması ihtimali göz önüne alınarak muhasebeleştirmektedir. Özsermaye hesabı altında muhasebeleştirilen gelir ve gider kalemlerine ilişkin ertelenmiş vergi tutarları da özsermaye hesabı altında takip edilir. Ertelenen vergi varlıklarının ve yükümlülüklerinin hesaplanmasında söz konusu varlığın gerçekleşeceği ve yükümlülüğün yerine getirileceği dönemlerde oluşması beklenen vergi oranları, bilanço tarihi itibariyle uygulanan vergi oranları (vergi mevzuatı) % 20 baz alınarak hesaplanır. (Not 24) Netleştirme/Mahsup İçerik ve/veya tutar itibariyle önemlilik arz eden kalemler, finansal tablolarda ayrı gösterilir. Önemlilik arz etmeyen tutarlar, esasları ve işlevleri açısından birbirine benzeyen kalemler itibarıyla toplanarak gösterilir. İşlem ve olayların özünün mahsubu gerekli kılması sonucunda, bu işlem ve olayların net tutarları üzerinden gösterilmesi veya varlıkların değer düşüklüğü indirildikten sonraki tutarları üzerinden izlenmesi, mahsup edilmeme kuralının ihlali olarak değerlendirilmez. 16
Önemli Muhasebe Değerlendirme, Tahmin ve Varsayımları Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler ve tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem mali tabloları yeniden düzenlenir. Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, gelecek dönemleri kapsayacak şekilde, ileriye yönelik olarak uygulanır. Finansal tabloların Seri: II, No: 14.1 sayılı Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği ne uygun olarak hazırlanması, yönetimin, politikaların uygulanması ve raporlanan varlık, yükümlülük, gelir ve gider tutarlarını etkileyen kararlar, tahminler ve varsayımlar yapmasını gerektirmektedir. Gerçekleşen sonuçlar bu tahminlerden farklılık gösterebilir. Tahminler ve tahminlerin temelini teşkil eden varsayımlar sürekli olarak gözden geçirilmektedir. Muhasebe tahminlerindeki güncellemeler, güncellemenin yapıldığı dönemde ve bu güncellemelerden etkilenen müteakip dönemlerde kayıtlara alınır. Tahminlerin kullanıldığı başlıca notlar aşağıdaki gibidir: Ticari alacak ve borçlar Maddi duran varlıklar Maddi olmayan duran varlıklar Karşılıklar, koşullu varlık ve yükümlülükler Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar Vergi varlık ve yükümlülükleri Finansal araçlardan kaynaklanan risklerin niteliği ve düzeyi Finansal araçlar 3. İŞLETME BİRLEŞMELERİ Yoktur. (31 Aralık 2014- Yoktur). 4. DİĞER İŞLETMELERDEKİ PAYLAR Yoktur. (31 Aralık 2014- Yoktur). 5. BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA Şirketin TFRS 8 e göre tek bir raporlanabilir bölümü bulunmaktadır. Şirketin faaliyetlere ilişkin karar almaya yetkili mercii, Yönetim kurulunun kararları doğrultusunda, Yönetim Kurulu başkanı ile Yönetim Kurulu üyeleri olup, Şirkete kaynak tahsisi, faaliyetlere ilişkin karar alma ve Şirketin performansının değerlendirilmesi işlevlerinde bulunmaktadır. 01.01.2015-01.01.2014-01.04.2015-01.04.2014- Hasılat 54.748 352.760 28.008 221.911 Satış Gelirleri - 69.337-69.337 Pay ve Geçici İlmühaber Satışları - 69.337-69.337 Hizmet Satışları 54.748 283.423 28.008 152.574 Pay Alım/Satım Aracılık Komisyonları 47.342 249.037 24.567 152.048 Kredili Menkul Kıymet İşlemlerinden Faiz Gelirleri - 33.678 - - Borsa Para Piyasası Aracılık Komisyonları 7.406 708 3.441 526 Satış İndirimleri (-) 17
Satışların Maliyeti (-) - (66.979) - (66.979) Pay ve İlmühaber Alışları - (66.979) - (66.979) BRÜT KAR/ZARAR 54.748 285.781 28.008 154.932 Genel Yönetim Giderleri (-) (817.047) (576.885) (500.254) (307.546) Pazarlama Giderleri (-) (95.371) (82.629) (46.019) (40.887) Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler 125.210 40.283 70.944 29.265 Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) (68.646) 0 (68.646) 0 ESAS FAALİYET KARI/ZARARI (801.106) (333.450) (515.967) (164.236) Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler 546.557 859.985 421.563 607.341 Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) 0 (7.057) 42 (2.971) Finansman Gelirleri 1.104 87 224 87 Finansman Giderleri (-) (9.357) (1.126) (2.130) (243) SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI/ZARARI (262.802) 518.439 (96.278) 439.978 Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri/Geliri (16.662) (133.243) (8.370) (97.130) Dönem Vergi Gideri/Geliri 0 0 0 0 Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri (16.662) (133.243) (8.370) (97.130) DÖNEM KARI/ZARARI (279.464) 385.196 (104.638) 342.848 6. İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI İlişkili Taraflara Kısa Vadeli Ticari Borçlar 31.12.2014 Borsa Para Piyasası Müşteri Alacakları 248.000 22.700 Ortaklar 248.000 22.700 TOPLAM 248.000 22.700 İlişkili taraflara dönem içinde verilen teminatlar yada ilişkili taraflardan dönem içinde alınan teminatlar Yoktur. (-Yoktur). İlişkili taraflardan elde edilen gelir ve giderler Hizmet Gelirleri 01.01.2015-01.01.2014- Borsa Para Piyasası ve Pay Alım/Satım Aracılık Komisyonları 5.357 41.304 Hizmet Gelirleri 5.357 41.304 Genel Yönetim Giderleri 01.01.2015-01.01.2014- İşyeri Kira Gideri - 30.000 Toplam - 30.000 18