PİYASA GELİŞMELERİNİ YAKINDAN TAKİP EDİN döviz dergisi Sayı 59 10 MART 2014 PARİTE ANALİZLERİ ENDEKS ANALİZLERİ EMTİA ANALİZLERİ
İ Ç İ N D E K İ L E R EUR / USD EUR / JPY GBP / USD ALTIN PETROL BIST DOLAR / TÜRK LİRASI EURO / TÜRK LİRASI GRAM ALTIN / TÜRK LİRASI 6 6 6 6 7 9 10 11 11 döviz dergisi dergisi Adres Bilgileri Galataderesi Cd. 27/6 Şişli - İstanbul Telefon Numaramız 0 (212) 505 37 69 E-Posta Adresimiz info@dovizdergisi.com KURUCU BİLGİLERİ Ad Soyad Alper KORKMAZ E-Posta Adresi alper@alperkorkmaz.com Twitter Adresi twitter.com/alperfrx
HAKKIMIZDA HAKKIMIZDA Dünyanın en büyük piyasasında işlem yapmak ve yaptığınız işlemler için bilgi almak istiyorsunuz. Döviz dergisini okuyorsunuz çünkü yurt dışı piyasalardaki gelişmelerin hayatımızı daha çok etkilediği bugünlerde, başta ekonomik olmak üzere, politik, sosyal, çevresel ve teknolojik oluşumları daha yakından takip etmek ve yurt dışı spot parite (fx), vadeli işlemler, opsiyon ve CFD piyasaları aracılığıyla yatırım portföyünüzü çeşitlendirmek istiyorsunuz. 2001 ve 2007 yılında yaşanan ekonomik krizler sonrasında, ülkemizde önce döviz dalgalanmalarının serbest bırakılması, ardından faizlerin hızla gerileyerek cazibesini kaybetmesi, yatırımcıların alternatif yatırım araçlarına yönelmesine neden olmuştur. Yatırımcıların kaldıraçlı yatırım enstrümanlarına olan talebi, uzun bir süredir Vadeli İşlemler ve Opsiyon Borsası A.Ş nin faaliyete geçmesini sağlamış, zamanla aynı şekilde çalışan yurt dışı piyasalara ilgi daha da artmıştır. Bu ilgi, yatırımcıların tek bir borsa ve geleneksel enstrümanlar yanında, farklı yatırım alternatiflerine duydukları ihtiyacı işaret etmektedir; bu durum aynı zamanda ülkemizdeki yatırımcıların daha nitelikli ve bilinçli olmaları yolunda güzel bir trendin başladığının da işaretidir. Döviz Dergisi bu trende paralel olarak, yatırımcıların yurt dışı piyasalara güvenilir ve etkin bir kaynaktan erişimlerini sağlamak üzere kurulmuştur. Sitemizde zengin kapsamlı strateji bültenlerimize erişebileceksiniz. Döviz Dergisi ile edindiğimiz tecrübelerimizi ve bilgilerimizi sizlerle paylaşmaya devam edeceğiz. Günlük yazılı ve görüntülü bültenlerimiz yanında, şirketimizin tecrübesinden birebir komünikasyonla faydalanabilme ayrıcalığının size katma değer olacağına inanıyoruz. Spot parite (fx), vadeli işlemler, opsiyon ve CFD piyasalarında onlarca parite, metal, emtia, hisse senedi, hazine bonosu yatırımları yaparken profesyonel desteğe ihtiyaç duyacağınızı düşünüyorsanız, gelin birlikte çalışalım. Kişiye özgün ve 7/24 hizmetlerimizden faydalanma imkânına gerçek anlamda ilk defa ulaşma fırsatını yakalayın.
ANALİZLER 04 ANALİZLER Avrupa Merkez Bankası ndan gelen karar ve açıklamalar fiyatlar üzerinde, özellikle para piyasalarında daha etkiliydi. ECB nin faiz indirimine gitmemesi, Başkan Draghi nin yakın gelecekte bu yönde bir adım atılacağına işaret etmemesi ve güçlü bir vurgu yapılmasa da enflasyonun gözetileceğinden bahsedilmesi EUR yu destekledi. Draghi nin açıklamaları ile kısa süre içinde 1,3730 dan 1,3870 e yönelen EUR/USD paritesi, aynı zamanda Temmuz 2008 de gördüğü 1,6040 tarihi zirvesinden gelen alçalan trend direncini de yukarı kırdı. Temel açıdan Fed in likiditeyi kısması ve faiz artırım periyoduna yaklaşması USD yi destekleyebilecek bir etken, ancak teknik açıdan EUR lehine görünüm sürüyor.
ANALİZLER 05 EUR / USD Parite 1.3915 e yükselmişti. Geçtiğimiz haftalarda parite için 1.41 dinamiği olduğunu sizlerle paylaşmıştık. Paritede yükseliş dinamiği devam ediyor. İşin gerçek yanı Euro cinsi varlıklar güç kazanıyor. Bu nedenle parite yükseliyor. Euro yıl içi bu gücünü korur ise 1.47 seviyelere bile yükselebiliriz. Bunu zaman içinde göreceğiz. Paritede destek noktalarımız 1.38 e kadar uzanmaktadır. 1.38 den 1.395 haftalık işlem yapılabilir yada 1.41 hedefli ek alımlar yapılmalıdır. EUR / JPY EUR/JPY ise 143.3 den işlem görüyor. Japonya ve Çin verileri Yen in satışını hızlandırıyor. Güçlenen Euro ilede çapraz kur 145 i test edebilir. 143.3 den 145 hedefli 142.3 stoplu alım yapılabilir. GBP / USD Sterlin faizlerinin yükseliş ihtimali Sterlini güçlendiriyor. 1.682 i geçemeyen paritede 1.664 deyiz. 1.654 hedefli 1.674 stoplu satış yapılabilir. ALTIN Altın Cuma günü 1328 e kadar gerilemişti. Gelen alımlar ile 1344 ü test ederek 1340 a indi. 1380 dinamiği eden altında hafta içi 1330-1352 arasında fiyatlanma görebiliriz.
ANALİZLER 06 Ham petrol Ukrayna ile 105 e kadar yükselmişti.hafta içi 100 e kadar gerileyen petrol fiyatları 101 den fiyatlanıyor. PETROL 98.2 en büyük destek nokta olurken 102.6 direnç noktadır. Yükseliş dinamiği kırılan petrolde satış yönlü pozisyona yönelmelidir. 98 in altında bir fiyatlanma beklemediğimiz petrolde 98 den alım yönüne yönelmelidir. 101 den 98.2 hedefli 103 stoplu satış yapılabilir. TÜRKİYE TCMB nin verilerine göre, yurtdışında yerleşik kişilerin mülkiyetindeki devlet iç borçlanma senedi (DİBS) stoğu 28 Şubat haftasında önceki haftaya göre piyasa fiyatı değişimi ve kur farkından arındırılmış olarak net 81 milyon dolar artış gösterdi. Toplam brüt stok ise geçen hafta 47,5 milyar dolardan 47,1 milyar dolara geriledi. Yabancıların DİBS portföyünün toplam pazar içindeki payı 28 Şubat ta 2012 yılı Eylül ayından bu yana en düşük seviyeye olan %25,2 den %25,5 e yükseldi. Repo hariç olarak DİBS stoğu içerisindeki yabancı payı ise %19,3 ten %19,6 seviyesine çıktı. Yurtdışında yerleşik kişilerin mülkiyetindeki hisse senedi stoğu ise 28 Şubat haftasında önceki haftaya göre piyasa fiyatı değişimi ve kur farkından arındırılmış olarak net 61 milyon dolar azalış gösterdi. Toplam brüt stok ise 47,6 milyar dolardan 46,1 milyar dolara geriledi. Aynı dönemde hisse senedinde yabancı payı portföy büyüklüğü açısından %61,12 den %61,14 e yükseldi. Son durumda ise bu oran %61,46 seviyesinde bulunuyor.
TÜRKİYE 07
TÜRKİYE 08 BIST Ukrayna gerginliğinin azalması ile BIST geçtiğimiz hafta yükselerek kapatmıştı. BIST100, 63100 seviyesinden haftayı kapattı. Yeni haftaya 63000 den başlayarak ilk günü 62700 den % 0.58 kayıp ile kapattı. BIST30 vadeli Endeksi ilk günü 76200 den kapatırken yatırımcılar seçim dönemine fazla risk ile girmemek için adım attığını düşünüyoruz. JP Morgan seçim sonrası ralli yaşanacağını rapor etti. Döviz Dergisi olarak seçim sonrası 83000 lü seviyelerde olacağımızı tahmin ediyoruz. Bu nedenle gerilemelerde makul hacimde yatırım yapılmasını öneriyoruz.
TÜRKİYE 09 DOLAR TÜRK LİRASI Kur geçtiğimiz hafta açıklanan tarım dışı verisi ile yeniden yükselişe geçti. 2.218 den fiyatlanan kurda 2.21 kısa vade destek olurken 2.24 e kadar yükseliş dinamiği yeniden sinyal verdi. Hafta içi kur yeniden 2.24 de fiyatlanmasını bekliyoruz.
TÜRKİYE 10 EURO TÜRK LİRASI Euro nun dolar karşısında 1.39 a yükselmesi Türkiye de de kuru yükseltti. 3.078 den fiyatlanan kurda 3.12 li seviyelere kadar yükseliş dinamiği devam ediyor. 2013 içinde yayınlamış olduğumuz raporlarda kurun 3.1 li seviyelerde fiyatlanmasını sizlerle paylaşmıştık. Kur bir süre daha 3.1-3.2 arasında fiyatlanmaya devam edecektir. GRAM ALTIN TÜRK LİRASI Gram altın kurun yükselmesi ile yeniden 96 lı seviyelere yükseldi. 95.5 den fiyatlanan gram altın 102 seviyesine kadar yükseliş dinamiğini devam ettirecektir. Gerilemelerde altın almak kazanç getirecektir.
RİSK BİLDİRİMİ 11 RİSK BİLDİRİMİ Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Bu rapor ABD de dağıtılmak için hazırlanmamıştır. Döviz piyasasındaki ticaretin sabit vadeleri ve garantileri yoktur ve bu da likiditeyi ve her an hareket etme olanağını piyasanın ana karakteristiği yapmaktadır. Buna yüksek oynaklık ve özellikle de şeffaflık eklenebilir. Döviz veya yabancı para ticaretindeki temel unsur ise kaldıraç etkisi ile işlem yapma olanağıdır. Başka bir deyişle çok az sermayeyle çok daha yüksek bir miktarı hareket ettirmek mümkündür. Döviz ticaretinde ki normal kaldıraç oranı 1:100 dür. Başka bir deyişle, işlem yapmak istediğiniz döviz miktarının %1 i kadar bir teminat ile işlem yapabilirsiniz. Örneğin; 1.000 Euro yatırarak 100.000 Euro değerinde işlem gerçekleştirebilirsiniz. Bu durumda satın aldığınız döviz sizin lehinizde sadece yüzde 0.5 oranında bir hareket gerçekleştirdiğinde pozisyonu kapatırsanız 500 Euro luk bir gelir elde edersiniz. 1.000 Euroluk yatırımınızda göz önüne alındığında, bu yüzde 50 oranında bir gelir demektir. Döviz kurları genellikle gün içinde yüzde 1 oranında aşağı veya yukarı dalgalanma gösterirler. Döviz işlemlerinin çekiciliği, küçük fiyat hareketlerinde bile anında önemli kazançlar elde edebilme şansında yatmaktadır. Ancak bu kazanç şansının yanı sıra aynı oranda kaybetme riski de vardır ve bunu, daha önce de altını çizdiğimiz gibi, kesinlikle unutmamalısınız.gerekli finansal koşullara sahip spekülatif kişiler için döviz işlemleri; hızı, yüksek likiditesi ve özellikle de kaldıraç etkileriyle eşsiz bir ortam oluşturmaktadır. Şeffaflık ve günün 24 saati güncel koşullara cevap vermek de diğer avantajları arasındadır. Kaldıraçlı spot parite ve vadeli işlemler piyasaları doğaları gereği yatırımcıların hesaplarında bulunan teminatların ortalama 50 kattı büyüklüğünde pozisyonların açılmasına olanak verir. Yatırım yaparken kaybetmeyi göze alabileceğiniz büyüklükteki sermayelerle çalışmalısınız. Hiçbir suretle borç alarak bu piyasalarda işlem yapmamalı veya hayat standardınızı etkileyecek büyüklükte riskler almamalısınız.
DİĞER İŞTİRAKLERİMİZ DÖVİZ DERGİSİ - www.dovizdergisi.com Haftalık olarak yayınlanan analizlerimizi ve önemli gelişmeleri Döviz Dergisi nde bulabilirsiniz. DÖVİZ GAZETESİ - www.dovizgazetesi.com Döviz Gazetesi nde piyasadaki son gelişmeleri ve günlük analizleri bulabilirsiniz. ENERJİ MADENCİLİK - www.enerjimadencilik.com Enerji ve Madencilik sektörü analizlerini ve gelişmelerini bulabilirsiniz. TURKEY CFD - www.turkeycfd.com USDTRY ve EURTRY analizleri, Bist30 hisse analizleri, gram altın analizleri ve Türkiye deki piyasa haberlerini bulabilirsiniz. FİNANCE STOCKS - www.financestocks.net ABD nin önde gelen firmaların haberlerini stock bilgilerini buradan takip edebilirsiniz. USCFD - www.uscfd.net ABD nin önde gelen firmalarla ilgili analizlere ve önemli gelişmeleri takip edebilirsiniz.