plastik sanayi PET PAZARI TÜRKİYE POLIEETILEN TEREFTALAT TURKISH PET MARKET Barbaros DEMİRCİ PLASFED Genel Sekreteri Plastik Sanayicileri Derneği

Transkript

1 plastik sanayi 2013 TÜRKİYE PET PAZARI POLIEETILEN TEREFTALAT TURKISH PET MARKET Plastik Sanayicileri Derneği Barbaros DEMİRCİ PLASFED Genel Sekreteri

2 Barbaros DEMİRCİ PLASFED Genel Sekreteri YÖNETİCİ ÖZETİ : Türkiye de PET resin kullanılan sektörlerde 2013 yılı itibariyle 1,5 milyar dolarlık ihracat 13 milyar dolarlık ta iç pazar potansiyeli mevcut olup bu potansiyelin her yıl giderek arttığı görülmektedir. Türkiye, halen süren yatırımlarının tamamlanması ile 2016 yılında PET Resin üretiminde ton üretim kapasitesi ile global bir oyuncu olacaktır. Dünya toplam PET tüketimi 2013 yılında 19,7 milyon ton olarak gerçekleşmiş olup bu talebe karşılık 29,4 milyon ton PET üretim kapasitesi bulunmaktadır. Bu durum dünya da 2013 yılı itibariyle 9,7 milyon tonluk PET kapasite fazlalığının olduğunu göstermektedir. Kapasite fazlalığının 4,4 milyon tonu Çin de dir. Çin PET üreticileri yılda 2 milyon ton civarında ihracat yapmalarına rağmen kapasite kullanımları % 70 in altındadır. AB ülkelerinde ise 2,5 milyon ton talebe karşı 2,9 milyon ton talebe karşı 2,5 milyon ton PET üretimi mevcut olup, 2016 yılında 3 milyon ton olarak beklenen talebe karşı 3,3 milyon ton üretim yapılacak ve sektörde 300 bin ton civarında kapasite fazlası oluşacaktır. Dünyada giderek artması beklenen PET üretim fazlasına karşı, Türkiye PET pazarında mevcut ve yeni tesislerin rantabl olabilmeleri için sektörün en az % 70 kapasite kullanımı ile çalışmaları gerekecektir. Başka bir değişle 2013 yılında ton olan toplam üretimin 2016 yılında tona erişmesi gerekmektedir. Bu da sektörün en az % 70 kapasite kullanımı ile çalışmasını gerektirecektir. Diğer taraftan, yurtiçi talebin yılda ortalama % 5 artacağı varsayılırsa, bu düzeyde bir üretimin sağlanabilmesi için 2016 yılında toplam üretimin en az % 20 sinin ihraç edilmesi ve ithalatın toplam yurtiçi talep içindeki payının % 9 a inmesi gerekecektir. 2

3 PET RESİN KURULU VE BEKLENEN ÜRETİM KAPASİTESİ: Türkiye de şişe tipi PET Resin ( Polieetilen tereftalat ) üretimi Artenius Turkpet, Meltem Kimya ve 2013 yılı sonunda devreye giren KÖKSAN tarafından üretilmektedir. Bu firmaların mevcut üretim kapasiteleri, yılda ton şişe tipi PET resin üretebilecek seviyededir. KÖKSAN firmasının süren ikinci hat yatırımı ile 2016 yışında üretim kapasitesinin ton olacağı, Polyflex yatırımının ise 2014 sonunda, toplam üretim kapasite ile devreye gireceği bilinmektedir. Bu yatırımların tamamlanması ile birlikte 2016 yılında Türkiye nin şişe tipi PET Resinde toplam ton üretim kapasitesine sahip olacağı görülmektedir. Şişe Tipi PET Resin Üretiminde Mevcut ve Beklenen Kapasite (Ton / Yıl) MEVCUT KAPASİTE SÜREN YATIRIMLAR TAHMİNİ KAPASİTE 2016 ARTENIUS TURKPET MELTEM KİMYA KÖKSAN POLYFLEX TOPLAM Kaynak : Firmalar Diğer taraftan SASA ve POLYFLEKS firmaları toplam kapasite ile tekstil ve film tipi PET resin imal etmekte ancak büyük bölümünü kendi grup şirketlerince tüketmektedir. Bunun dışında bazı küçük firmaların da yılda ton benzeri imalat yaptığı bilinmektedir. Tekstil Tipi PET Resin Üretiminde Mevcut ve Beklenen Kapasite (Ton / Yıl) MEVCUT KAPASİTE SÜREN YATIRIMLAR TAHMİNİ KAPASİTE 2016 SASA POLYFLEX OTHERS TOPLAM TOTAL RESİN Kaynak : Firmalar 2016 yılında Türkiye de toplam PET Resin üretim kapasitesinin ( şişe, tekstil ve film ) tona ulaşacağı tahmin edilmektedir. TOPLAM PET Resin Üretiminde Mevcut ve Beklenen Kapasite (Ton / Yıl) MEVCUT KAPASİTE SÜREN YATIRIMLAR TAHMİNİ KAPASİTE 2016 Şişe Tipi PET Resin Tekstil Tipi PET Resin TOTAL RESİN Kaynak : Firmalar PET RESİN ÜRETİMİ : 3

4 PET RESİN ÜRETİMİ : PET resin talebinin giderek artması nedeniyle yerli üretim de son 5 yıldır artarak sürmektedir yılında 225 bin ton olan toplam PET resin üretiminin CAGR % 2,4 ile ( bileşik büyüme hızı ) artarak 2013 yılında 243 bin tona eriştiği görülmektedir. Toplam Pet Resin Üretimi (Şişe+Tekstil+Film) 1000 Ton Kaynak : Firmalar Toplam üretimin yaklaşık % 75 i şişe tipi, % 25 i de tekstil tipi PET resinlerden oluşmuştur. PET RESİN ÜRETİMİNDE KAPASİTE KULLANIMI : Artan üretime paralel olarak toplam PET resin ( şişe, tekstil ve film ) sektöründe 2008 yılında % 80 olan kapasite kullanımının 2012 yılında % 86 ya çıktığı görülmektedir yılı son ayında üretime başlayan KÖKSAN yatırımının 1 aylık marjinal kapasite artışı ile toplam üretim artmasına rağmen kapasite kullanımı % 84 e inmiştir. Pet Resin Üretiminde Kapasite Kullanımı (%) Kaynak : Firmalar 4

5 PET RESİN İTHALATI : PET resin ithalatı döneminde ton bazında yılda ortalama % 8,3, dolar bazında da % 7,7 artış göstererek 2013 yılında 260 bin tona ve 393 milyon dolara erişmiştir. Pet Resin İthalatı Kaynak : TUİK Şişe tipi PET resinlerde ithalatta CAGR ( bileşik büyüme hızı ) yılları arasında miktar bazında yılda % 14,8, değer bazında da % 15,1 artarken aynı dönemde tekstil ve film tipi PET resinlerde ithalatın bileşik büyüme hızının miktar bazında % 5,8, değer bazında da % 7,3 gerilediği görülmektedir. Pet Resin İthalatı (1000 Ton) Şişe Tipi Tekstil Tipi Toplam Kaynak : TUİK Pet Resin İthalatı (Milyon Dolar) Şişe Tipi Tekstil Tipi Toplam Kaynak : TUİK döneminde toplam PET resin ithalatının % 75 ini şişe tipi, % 25 ini de tekstil tipi PET resinler oluşturmuştur. 5

6 PET RESİN İHRACATI : PET resin ihracatında CAGR ( bileşik büyüme hızı ) döneminde miktar bazında % 14,5, değer bazında da % 15,3 artış göstererek 2013 yılında 61 bin tona ve 106 milyon dolara erişmiştir. Pet Resin İhracatı Kaynak : TUİK PET Resin İhracatı ( 1000 Ton ) Şişe Tipi 0,4 5,4 8,9 7,6 6,6 9,9 Tekstil Tipi 30,5 28,7 39,9 33,6 25,5 51,2 Toplam 31,0 34,1 48,7 41,3 32,1 61,0 Kaynak : TUİK PET Resin İhracatı ( Milyon Dolar ) Şişe Tipi 0,6 7,6 15,1 16,9 12,8 17,9 Tekstil Tipi 51,2 35,9 59,4 65,7 45,4 87,7 Toplam 51,7 43,5 74,5 82,6 58,2 105,6 Kaynak : TUİK döneminde toplam PET resin ihracatının % 15 ini şişe tipi, % 85 ini de tekstil tipi PET resinler oluşturmuştur. PET RESİN ORTALAMA İTHAL VE İHRAÇ FİYATLARI : döneminde artış gösteren ancak 2012 ve 2013 yıllarında gerileme trendine giren PET resin ortalama ithal fiyatı 2013 yılında dolar / ton, ortalama ithal birim fiyatı ise dolar / ton olarak gerçekleşmiştir. 6

7 Türkiye nin döneminde PET resin ortalama ithal fiyatında CAGR ( bileşik büyüme hızı ) ( - ) % 0,5 iken ortalama ihraç fiyatında % 0,7 olarak gerçekleşmiştir. Pet Resin Ortalama İthal ve İhraç Fiyatları Kaynak : TUİK Birim ithal fiyatlarında CAGR ( bileşik büyüme hızı ) şişe tipi PET resinlerde % 0,3, tekstil tipi PET resinlerde ise % ( - ) 1,6 olarak gerçekleşmiştir. Diğer taraftan ihraç fiyatlarında CAGR nin ( bileşik büyüme hızı ) şişe tipi resinlerde % 4,5 tekstil tipi resinlerde ise % 0,5 olarak gerçekleştiği görülmektedir. PET Resin Ortalama İthal Fiyatları ( Dolar / Ton ) CAGR ( % ) 2013 / 2008 Şişe Tipi ,3 Tekstil Tipi ,6 Ortalama ,5 Kaynak : TUİK PET Resin Ortalama İhraç Fiyatları ( Dolar / Ton ) TÜRKİYE NİN ÜLKELER İTİBARİYLE PET RESİN DIŞ TİCARETİ : TÜRKİYE NİN ÜLKELER İTİBARİYLE PET RESİN DIŞ TİCARETİ : CAGR ( % ) 2013 / 2008 Şişe Tipi ,5 Tekstil Tipi ,5 Ortalama ,7 Kaynak : TUİK Türkiye, PET resin ithalatının 2012 yılında % 82 sini 2013 yılında da % 88 ini 10 ülkeden Türkiye, gerçekleştirmiştir. PET resin ithalatının yılında yılında Çin, % Pakistan 82 sini 2013 ve Tayvan yılında da en % çok 88 ini ithalatın 10 ülkeden yapıldığı gerçekleştirmiştir. 3 ülkeyi 2012 oluştururken yılında Çin, Pakistan 2013 ve yılında Tayvan en Pakistan, çok ithalatın İran yapıldığı ve Tayvan 3 ülkeyi en oluştururken çok ithalat 2013 yapılan yılında Pakistan, ülkeler İran ve Tayvan durumundadır. en çok ithalat yapılan ülkeler durumundadır. 7 Ülkeler Bazında PET Resin İthalatı

8 Ülkeler Bazında PET Resin İthalatı Ton Milyon $ % Pay ( $ ) 1000 Ton Milyon $ % Pay ( $ ) Çin 73,4 111,0 28 Pakistan 60,8 92,2 44 Pakistan 40,4 60,2 15 İran 47,4 70,8 11 Tayvan 23,6 34,6 9 Tayvan 12,4 18,3 10 Çin 15,8 23,2 6 Endonezya 12,5 17,7 5 Endonezya 15,7 23,2 6 Çin 8,9 13,8 4 Güney Kore 13,7 20,6 5 Tayland 8,2 11,8 4 BAE 10,4 16,3 4 B.A.E. 6,8 10,6 3 İran 8,0 12,5 3 Malezya 6,8 10,2 3 Tayland 7,4 11,3 3 Almanya 5,6 10,1 2 Pakistan 7,2 10,7 3 Umman 5,9 8, Ülke Toplam 215,6 323, Ülke Toplam 175,3 264,4 88 Diğerleri 44,7 69,2 18 Diğerleri 24,7 39,7 12 TOPLAM 260,4 392,9 100 TOPLAM 200,0 304,1 100 Kaynak : TUİK Türkiye nin 2012 yılında PET resin ihracatının % 91 i, 2013 yılında da % 88 i 10 ülkeye yönelik olarak yapılmıştır.2012 yılında Almanya, İtalya ve İsrail en çok PET resin ihraç edilen 3 ülkeyi oluştururken, 2013 yılında Polonya, Almanya ve İtalya dan sonra 3.ncü büyük ihracat pazarımız olmuştur. Ülkeler Bazında PET Resin İhracatı Ton Milyon $ % Pay ( $ ) 1000 Ton Milyon $ % Pay ( $ ) Almanya 14,1 27,3 47 Almanya 25,5 46,7 44 İtalya 6,0 10,1 17 İtalya 7,4 11,9 11 İsrail 1,9 3,5 6 Polonya 7,0 10,3 10 Belçika 1,2 2,1 4 Almanya 2,7 5,0 5 Romanya 1,2 2,1 4 Israil 2,6 4,7 4 Portekiz 1,2 2,0 3 İngiltere 3,1 4,3 4 Mısır 1,0 1,6 3 Portekiz 1,9 3,4 3 İspanya 1,0 1,6 3 Belçika 1,6 2,7 3 Azerbeycan 0,8 1,4 2 İtalya 1,0 2,2 2 Polonya 0,7 1,4 2 İspanya 1,2 2, Ülke Toplam 29,2 53, Ülke Toplam 54,1 93,3 88 Diğerleri 2,9 5,1 9 Diğerleri 6,9 12,3 12 TOPLAM 32,1 58,2 100 TOPLAM 61,0 105,6 100 Kaynak : TUİK PET RESİN PET RESİN ARZ TALEP DENGESİ : : Yukarıdaki gelişmeler sonucu; Türkiye nin PET resin pazarında, yılları Yukarıdaki arasında gelişmeler üretimin sonucu; bileşik Türkiye nin büyüme hızı PET % resin 2,4 ithalatın pazarında, ise 2008 % 8,3 olarak 2013 yılları gerçekleştiği, arasında 2013 üretimin bileşik büyüme yılında hızı % toplam 2,4 ithalatın PET ise resin % 8,3 arzının olarak % gerçekleştiği, 52 sinin ithalatla 2013 yılında % 48 inin toplam de PET yerli resin üretimle arzının % 52 sinin karşılandığı görülmektedir. ithalatla % 48 inin de yerli üretimle karşılandığı görülmektedir yılında pazara sunulan 503 bin ton PET resinin 61 bin tonu ihraç edilirken yurt içi satışlar 442 bin ton olarak gerçekleşmiştir yılında ihracatta CAGR ( bileşik büyüme hızı ) % 14,5, yurtiçi satılarda ise % 4,2 olarak gerçekleşirken 2013 yılında üretimin % 25 inin ihraç edildiği ve böylece ithalatın yurtiçi satışlar içindeki payının %

9 2013 yılında pazara sunulan 503 bin ton PET resinin 61 bin tonu ihraç edilirken yurt içi satışlar 442 bin ton olarak gerçekleşmiştir yılında ihracatta CAGR ( bileşik büyüme hızı ) % 14,5, yurtiçi satılarda ise % 4,2 olarak gerçekleşirken 2013 yılında üretimin % 25 inin ihraç edildiği ve böylece ithalatın yurtiçi satışlar içindeki payının % 59 a çıktığı gözlenmektedir. PET Resin Arz Talep Dengesi ( 1000 Ton ) CAGR % Üretim ,4 İthalat ,3 İhracat ,5 Yurtiçi Talep ,2 İhracat / Üretim İthalat / İç Talep PET RESİN HAMMADDELERİNDE ARZ VE TALEP DENGESİ : PET (polietilen tereftalat) bir termoplastik polyster reçine olup, başlıca hammaddeleri PTA (Saf Teraftalik Asit) ve MEG (Mono Etilen Glikol) dur. Bu karışıma bir miktar da IPA (İztopik Asit) ilave edilmektedir. PTA - ARZ VE TALEP DENGESİ : Bu hammaddelerden PTA, yerli olarak PETKİM tarafından üretilmektedir. PETKİM 70 bin ton kapasiteye sahip olup son 4 yılda ortalama 60 bin ton PTA üretmiştir. Yerli talebin karşılanamaması nedeniyle PTA nın büyük bölümü ithalatla karşılanmaktadır. İthalatın döneminde bileşik büyüme hızı % 19,2 gibi çok yüksek seviyelerde gerçekleşmiştir. PTA yurtiçi talebinin de döneminde bileşik büyüme hızı % 17,2 gibi yüksek seviyelerde gerçekleşirken, ihracatı giderek azalmaktadır. Nitekim 2010 yılında üretimin % 25 i ihraç edilmişken 2013 yılında bu oranın % 3 e gerilediği görülmektedir. Yerli üretimin ihtiyacı karşılamaması nedeniyle 2010 yılında iç talebin % 80 i ithalatla karşılanırken bu oran 2013 yılında % 84 e çıkmıştır. PTA Arz Talep Gelişimi (1000 Ton) CAGR % 2013 / 10 Üretim ,0 İthalat ,2 İhracat ,6 Yurtiçi Tüketim ,2 İhracat / Üretim İthalat / Yurtiçi Satışlar Kaynak : Firmalar Türkiye nin PTA ithalatında Belçika, İspanya, Güney Kore, Portekiz ve Polonya başı çekmektedir yılında bu ülkelerden yapılan ithalat toplam ithalatın % 91 ini 9

10 Türkiye nin PTA ithalatında Belçika, İspanya, Güney Kore, Portekiz ve Polonya başı çekmektedir yılında bu ülkelerden yapılan ithalat toplam ithalatın % 91 ini oluşturmuştur. PTA İthalatının Ülkelere Dağılımı Ton Milyon Dolar % Pay $ / Ton Belçika İspanya Güney Kore Portekiz Polonya Tayland Brezilya İngiltere İran Pakistan Diğerleri TOPLAM Kaynak : TUİK MEG ARZ VE TALEP DENGESİ : PET hammaddelerinden MEG, yerli olarak PETKİM tarafından üretilmektedir. PETKİM 89 bin ton kapasiteye sahip olup son 4 yılda ortalama 85 bin ton MEG üretmiştir. Yerli talebin karşılanamaması nedeniyle MEG in büyük bölümü ithalatla karşılanmaktadır. İthalatın döneminde bileşik büyüme hızı % 0,6 gibi çok küçük seviyelerde gerçekleşmiştir. MEG yurtiçi talebinin döneminde bileşik büyüme hızı % 1,5 seviyelerinde gerçekleşirken, ihracatı giderek azalmaktadır. Nitekim 2010 yılında üretimin % 27 si ihraç edilmişken 2013 yılında bu oranın % 18 e gerilediği görülmektedir. Yerli üretimin ihtiyacı karşılamaması nedeniyle 2013 yılında iç talebin % 72 si ithalatla karşılanmıştır. MEG Arz Talep Gelişimi ( 1000 Ton ) CAGR % 2013 / 08 Üretim ,0 İthalat ,6 İhracat ,2 Yurtiçi Tüketim ,5 İhracat / Üretim İthalat / Yurtiçi Satışlar Kaynak : TUİK - Firmalar Türkiye nin MEG MEG ithalatında ithalatında Kuveyt, Kuveyt, İran, S. Arabistan İran, S. Arabistan ve İspanya başı ve İspanya çekmektedir. başı 2013 çekmektedir. yılında bu ülkelerden 2013 yapılan yılında ithalat bu ülkelerden toplam ithalatın yapılan % 92 sini ithalat oluşturmuştur. toplam ithalatın % 92 sini oluşturmuştur. 10

11 Türkiye nin Ülkeler Bazında MEG İthalatı 1000 Ton Milyon Dolar % Pay $ / Ton Kuveyt İran Suudi Arabistan İspanya ABD Hindistan Hollanda Belçika Diğerleri TOPLAM Kaynak : TUİK TÜRKİYE DE PET PAZARININ BÜYÜMESİNDE ÖNEMLİ ETKENLER : PET resin, tüm dünyada olduğu gibi ülkemizde de ; gazlı içecek ve doğal kaynak su şişlerinde, sıvı yağ, salça, turşu kavanozunda, kozmetik sektöründe sıvı sabun, duş jeli şişelerinde, yüksek mukavemetli polyester çember yapımında, ekonomik ömrü uzun çift katmanlı şişelerde, zirai tarım ilaç şişelerinde ve 19 lt geri dönüşümsüz damacana üretiminde kullanılmaktadır. PET resinin, hafif ve dayanıklı olması nedeniyle Türkiye de kullanım yelpazesi giderek genişlemektedir. PET ambalajların kullanıldığı başlıca alanlar aşağıdaki gibi sıralanabilir: ügıda ve içecek ambalaj sanayi ( PET şişe, kavanoz, damacana ) ükozmetik, deteryjan ve muhtelif kimyasallar ambalaj sanayii üfotoğraf ve röntgen filmleri imalatı üpolyster esalı elyaf ve iplik üretimi üplastik levha üretimi ülastik kablolar üemniyet kemerleri üplaka Dondurulmuş Meyve ve Sebze : Türkiye de 30 civarında firma dondurulmuş meyve ve sebze üretmekte olup işletmelerin büyük çoğunluğu farklı ürün gruplarında da faaliyet göstermektedir. Dondurulmuş meyve ve sebze üretmek amacıyla kurulan tesislerin yıllık üretimleri 200 bin ton civarında olup, üretilen mamullerin % 60 ını dondurulmuş sebzeler, % 22 sini dondurulmuş sebze ve sebze karışımları ve % 18 ini de dondurulmuş meyve ve kabuklu yemişler oluşturmaktadır. Bu tesisler tarafından üretilen mamullerin ambalajlamasında, içinde kağıttan yapılmış kutu bulunan PET ambalajlar kullanılmaktadır. Türkiye de dondurulmuş meyve ve sebze üretiminin yaklaşık % 70 i ihraç edilmekte olup yıllık ihracat tutarı milyon dolar düzeyindedir. Bu mamullerde başlıca ihraç pazarlarımızı AB ülkeleri, ABD, Japonya ve Ota Doğu ülkeleri oluşturmaktadır. 11

12 Bitkisel Yağlar : Türkiye de bitkisel yağ üretiminde ayçiçeği yağı ilk sırada yer almakta olup, son yıllarda soya, mısır ve kanola yağlarının üretiminde de artış sağlanmıştır. Türkiye, yaklaşık 2,4 milyon tonluk rafine sıvı yağ ve 1,1 milyon tonluk margarin üretim kapasitesi ile toplamda yaklaşık 3,4 milyon tonluk rafine sıvı yağ üretim kapasitesine sahiptir. Türkiye, yılda ortalama bin ton ve 300 bin dolar civarında bitkisel sıvı yağ ( zeytin yağı hariç ) ihraç etmektedir. Bitkisel yağ ihraç ettiğimiz başlıca pazarlar; Irak, Suriye, İsrail, KKTC, Güney Kore ve Yemen dir. Meyve Suları : Türkiye nin meyve suyu ve benzeri içecek üretimi 900 milyon ton civarındadır. Bunun dışında konsantre ve püre üretimi de hızla artmakta olup, toplam üretimi 300 bin tonu aşmaktadır. Türkiye nin son yıllarda meyve suyu ihracatı bin ton ve 150 milyon dolar olarak gerçekleşmiş olup, 110 ülkeye ihracat yapılmaktadır. AB ülkeleri ihracatımızda en önemli pazarlardır. Domates Salçası : Ülkemize yetiştirilen yaklaşık 9,5 10 milyon ton domatesin % u gıda sanayimiz tarafından işlenmekte, kalan miktar taze tüketime gitmektedir. İşlenen toplam miktarın % 80 i salça, % 15 i konserve domates imalatı için, kalan kısım ise ketçap, domates suyu vb. domates ürünlerinin imalatı için kullanılmaktadır. Türkiye nin sanayi tipi domates üretimi iklim koşullarına ve sanayinin talebine göre değişmekle beraber yıllık üretim 4000 ton civarındadır. Türkiye yıllık tonu aşan domates salçası üretim kapasitesi ile, İtalya dan sonra Avrupa da ikinci sırada, dünyada ise ABD ve Çin in ardından dördüncü sırada yer almaktadır. Domates salçası üretiminin % 50 si ihraç edilerek yılda ortalama 180 milyon dolar döviz kazanılmaktadır. Kozmetik, Deterjan ve Muhtelif Kimyasallar Ambalaj Sanayi : Türkiye de sabun, deterjan, kozmetik ve kişisel bakım ürünleri sanayinde yaklaşık 1500 civarında firma faaliyet göstermekte olup sektörün yılda ortalama 700 milyon dolar ihracat yaptığı bilinmektedir. Fotoğraf ve röntgen filmleri imalatı : Türkiye nin yıllık fotoğraf ve rontgen film ihracatı 15 milyon doları aşmıştır. Sonuç olarak Türkiye de PET resin kullanılan sektörlerde 2013 yılı itibariyle 1,5 milyar dolarlık ihracat 13 milyar dolarlık ta iç pazar potansiyelinin bulunduğu ve bu potansiyelin her yıl giderek arttığı görülmektedir. PET Resin Kullanılan Başlıca Sektörlerin Yaklaşık İhracat ve İç Pazar Potansiyeli 12 PET Kullanılan Başlıca Sektörler İhracat Potansiyeli Milyon $ İç Pazar Potansiyeli Milyon $ Dondurulmuş Sebze- Meyve Bitkisel Yağlar Meyve Suları Domates Salçası Kozmetik, Deterjan, Muhtelif Kimyasallar Fotoğraf Rontgen Filmleri Ambalajlı Su TOPLAM

13 İLERİYE DÖNÜK BEKLENTİLER : Türkiye, halen süren yatırımlarının tamamlanması ile 2016 yılında PET Resin üretiminde ton üretim kapasitesi ile global bir oyuncu olacaktır. Mevcut ve yeni tesislerin rantabl olabilmeleri için sektörün en az % 70 kapasite kullanımı ile çalışmaları gerekecektir. Başka bir değişle 2013 yılında ton olan toplam üretimin 2016 yılında tona erişmesi gerekmektedir. Bu da sektörün en az % 70 kapasite kullanımı ile çalışmasını gerektirecektir. Diğer taraftan, yurtiçi talebin yılda ortalama % 5 artacağı varsayılırsa, bu düzeyde bir üretimin sağlanabilmesi için 2016 yılında toplam üretimin en az % 20 sinin ihraç edilmesi ve ithalatın toplam yurtiçi talep içindeki payının % 9 a inmesi gerekecektir. PET Resinlerde Arz Talep Gelişim Tahmini CAGR % Kapasite Üretim İthalat İhracat Yurtiçi Talep İhracat / Üretim İthalat / İç Talep lı yıllarda moda olan her şeyin uzak doğuda üretilmesi fikri şimdi geri dönmekte ve lokal üretimler tekrar önem kazanmaktadır. Zira firmalar voladitenin çok yüksek olması nedeniyle Çin den 3 ayda gelecek bir ürüne bağlı olmak yerine lokal üreticiden almak istemektedir. Bu nedenle Türkiye de PET üretimi konusunda önemli bir üs olmaya adaydır. Avrupalı üreticilerin düşük kapasite kullanımları ve yaşanan bazı finansal sorunlar nedeniyle Avrupa da PET üretiminde de konsolidasyon beklenmektedir. Bu arada AB ile ABD arasında serbest ticaret anlaşması bitirilmek üzeredir. Kuzey Amerika 2 yıl içinde PET konusunda da net ihracatçı konuma gelecektir. Sonuç olarak bu şartlar altında Türkiye deki PET pazarı sağlam bir şekilde ayakta kalacaktır. 13

14 TURKISH PET MARKET DEVELOPMENTS AND EXPECTATIONS : INSTALLED AND EXPECTED CAPACITY: In Turkey, bottle-type PET Resin (Polyethylene terephthalate) is manufactured by Artenius Turkpet, Meltem Kimya, and KÖKSAN, a company which started its production in The current manufacturing capacity of these companies is tonnes of bottle-type (viscosity 78 dl/mg) PET resin per year. Current and Expected Capacity in Bottle-Type PET Resin Manufacture Tons / Year CURRENT CAPACITY ONGOING INVESTMENTS ESTIMATED CAPACITY 2016 ARTENIUS TURKPET MELTEM KİMYA KÖKSAN POLYFLEX TOTAL Source : Companies On the other hand, the companies SASA and POLYFLEKS manufactures textile- and film-type PET resin (viscosity 78 dl/mg) with a capacity of but most of this is consumed by the companies of their own group. Some small companies are also known to make similar production of tonnes per year in their facilities which total at tonnes. Current and Expected Capacity in Textile - Type PET Resin Manufacture Tons / Year CURRENT CAPACITY ONGOING INVESTMENTS ESTIMATED CAPACITY 2016 SASA POLYFLEX OTHERS TOPLAM TOTAL RESİN Source : Companies It is known that the second line investment of KÖKSAN will increase its manufacturing capacity to tonnes, and that Polyflex s investment will step in with a total manufacturing capacity of tonnes at the end of It is seen that Turkey will have a total manufacturing capacity of tonnes in PET Resin when these investments are completed. Total PET Resin manufacturing capacity (bottle, textile, and film) in Turkey is expected to reach by Total PET Resin Manufacturing Capacity ( Current and Expected ) Tons / Year 14 CURRENT CAPACITY ONGOING INVESTMENTS ESTIMATED CAPACITY 2016 Bottle Type PET Resin Textile Type PET Resin TOTAL Source : Companies

15 PET PRODUCTION : As the demand for PET resin is on the increase, domestic production continues its growth for the last 5 years. Having been 216 thousand tonnes in 2008, the production is seen to have reached 243 thousand tonnes with a compound growth rate of 2,4 % in Total Production of PET Resin (Botte+textile, film) 1000 Tonnes Source : Companies CAPACITY UTILIZATION IN PET MANUFACTURING : In parallelism with the increasing production, the usage of capacity in overall PET resin (bottle, textile, and film) sector is seen to have increased from 80 % in 2008 to 86 % in The usage of capacity of KÖKSAN, which started production in the last month of 2013, has decreased to 84% despite the increase in production with a 1-month marginal increase of capacity. Capacity Utilization in PET Resin Manufacturing (%) Source : Companies PET IMPORTS: PET resin imports reached 260 thousand tons and 393 million dollars in 2013 with an annual average increase of 8,3 % in weight and 7,7 % in value between 2008 and

16 PET Resin Imports Source : Turkstat While the import of bottle-type PRT resins increased annually by 14,8 % in weight and 15,1 % in value between 2008 and 2013, it is seen that the import of textile- and film-type PET resins lowered by 5,8 % in weight and 7,3 % in value within the same period. PET Resin Imports ( 1000 Ton ) Bottle Type Textile Type TOTAL Source : Turkstat PET Resin Imports ( USD Million ) Bottle Type Textile Type TOTAL Source : Turkstat 75 % of PET resin imports between 2008 and 2013 was made up of bottle type PET resins and 25 % of the same was made up of textile type PET resins. PET EXPORTS: Exports of PET resin reached 61 thousand tonnes and 106 million dollars in 2013 with a compound increase of 14,5 % in weight and 15,3 % in value within period. 16

17 PET Resin Exports Source : Turkstat PET Resin Exports ( 1000 Ton ) Bottle Type 0,4 5,4 8,9 7,6 6,6 9,9 Textile Type 30,5 28,7 39,9 33,6 25,5 51,2 TOTAL 31,0 34,1 48,7 41,3 32,1 61,0 Source : Turkstat PET Resin Exports ( USD Million ) Bottle Type 0,6 7,6 15,1 16,9 12,8 17,9 Textile Type 51,2 35,9 59,4 65,7 45,4 87,7 TOTAL 51,7 43,5 74,5 82,6 58,2 105,6 Source : Turkstat 15 % of PET resin export was made up of bottle types and 85 % of the same by textile type of PET resins within the period of AVARAGE IMPORT AND EXPORT PRICES OF PET RESINS : Average import price of PET resin was dollars / ton in 2013, and average import unit price was dollars / ton in 2013, and average import price of PET resin in Turkey between 2008 and 2013 lowered by an average rate of 0,5 % while average export prices increased by 0,7 %. 17

18 Avarage Import and Export Prices Source : Turkstat Average import price increase was 0,3 % in bootle type PET and ( - ) 1,6 % in textile type PET resins. On the other hand, average export price increase was 4,5 % in bottle type PET resins and 0,5 % in textile type PET resins. Avarage Import Prices of PET Resins ( USD / Ton ) CAGR ( % ) 2013 / 2008 Bottle Type ,3 Textile Type ,6 TOTAL ,5 Source : Turkstat Avarage Export Prices of PET Resins ( USD / Ton ) CAGR ( % ) 2013 / 2008 Bottle Type ,5 Textile Type ,5 TOTAL ,7 Source : Turkstat PET RESIN TRADE BY COUNTRY: PET RESIN TRADE BY COUNTRY: Turkey imported 82 % of its total PET resin imports in 2012 and 88 % of its in 2013 from 10 countries. While China, Pakistan, and Taiwan were the 3 countries where the Turkey Turkey imported 82 % of its total PET resin imports in 2012 and 88 % of its in 2013 from 10 countries. While imported the highest amount of PET resin in 2012, Pakistan, Iran, and Taiwan were the China, Pakistan, and Taiwan were the 3 countries where the Turkey imported the highest amount of PET resin top 3 in the same category in in 2012, Pakistan, Iran, and Taiwan were the top 3 in the same category in PET Resin Imports By Countries Ton USD Million % Share ( USD ) 1000 Ton USD Million % Share ( USD )

19 PET Resin Imports By Countries Ton USD % Share 1000 Ton USD % Share Million ( USD ) Million ( USD ) China 73,4 111,0 28 Pakistan 60,8 92,2 44 Pakistan 40,4 60,2 15 Iran 47,4 70,8 11 Taiwan 23,6 34,6 9 Taiwan 12,4 18,3 10 China 15,8 23,2 6 Indonesia 12,5 17,7 5 Indonesia 15,7 23,2 6 China 8,9 13,8 4 South Korea 13,7 20,6 5 Thailand 8,2 11,8 4 UAE 10,4 16,3 4 B.A.E. 6,8 10,6 3 Iran 8,0 12,5 3 Malaysia 6,8 10,2 3 Thailand 7,4 11,3 3 Germany 5,6 10,1 2 Pakistan 7,2 10,7 3 Oman 5,9 8, Countries Total 215,6 323, Countries Total 175,3 264,4 88 Others 44,7 69,2 18 Others 24,7 39,7 12 TOTAL 260,4 392,9 100 TOTAL 200,0 304,1 100 Source : Turkstat Turkey exported 91 % of its total PET resin exports in 2012 and 88 % in 2013 to 10 countries. While Germany, Italy, and Israel were the 3 countries where Turkey exported the highest amount of resin in 2012, Poland became our third major export market after Germany and Italy in PET Resin Exports By Countries Ton USD Million % Share ( USD ) 1000 Ton USD Million Germany 14,1 27,3 47 Germany 25,5 46,7 44 Italy 6,0 10,1 17 Italy 7,4 11,9 11 Israel 1,9 3,5 6 Poland 7,0 10,3 10 Belgium 1,2 2,1 4 Germany 2,7 5,0 5 Romania 1,2 2,1 4 Israel 2,6 4,7 4 Portugal 1,2 2,0 3 United Kingdom 3,1 4,3 4 Egypt 1,0 1,6 3 Portugal 1,9 3,4 3 Spain 1,0 1,6 3 Belgium 1,6 2,7 3 Azerbaijan 0,8 1,4 2 Italy 1,0 2,2 2 Poland 0,7 1,4 2 Spain 1,2 2, Countries Total 29,2 53, Countries Total 54,1 93,3 88 Others 2,9 5,1 9 Others 6,9 12,3 12 % Share ( USD ) TOTAL 32,1 58,2 100 TOTAL 61,0 105,6 100 Source : Turkstat SUPPLY AND DEMAND EQUILIBRIUM IN PET RESINS : As the result of the developments above, it is seen that compound growth rate of Turkey in PET resin market was 2,4 % and import was 8,3 % between 2008 and 2013, and that 52 % of the total demand for PET resin was met by imports, and 48 % of the same was met by domestic production. 19

20 While 61 thousand tons of PET supplied to the market was exported, 442 thousand tons of the same was sold domestically. Compound growth rate was 14,5 % in exports, and 4,2 % in domestic sales between 2008 and % of the total production was exported in 2013, which means the share of imports in domestic sales increased to 59 %. PET Resin Supply Demand Equilibrium CAGR % Production ,4 Import ,3 Export ,5 Domestic Demand ,2 Export / Production Import / Domestic Demand Source : Turkstat & Companies DEVELOPMENT OF SUPPLY AND DEMAND IN MAIN PET RESIN RAW MATERIALS: PET (polyethylene terephthalate) is a thermoplastic polyster resin, and its primary raw materials are PTA (Pure Terephthalic Acid) and MEG (Mono Ethylene Glycol). A certain amount of IPA (Isotopic Acid) is added to this mixture. SUPPLY AND DEMAND EQUILIBRIUM FOR PTA : Among these raw materials, PTA is manufactured domestically by PETKİM. With a capacity of 70 thousand tonnes, PETKİM has manufactured 60 thousand tonnes of PTA in the last 4 years. Due to the failure of meeting the domestic demand, a major part of PTA is imported. Compound growth rate in the period of import from 2010 to 2013 was at a very high level of 19,2 %. While the compound growth rate of domestic PTA demand was 17,2% from 2010 to 2013, its high export rate of 17,2% continues to fall. As a matter of fact, while 25% of the production was exported in 2010, this ratio reduced to 3 % in Due to the failure of domestic production to meet the demand, while 80% of the domestic demand was met by import, this rate rose to 84 % in PTA - Supply And Demand Equilibrium CAGR % 2013 / 10 Production ,0 Import ,2 Export ,6 Domestic Consumption ,2 Export / Production Import / Domestic Sales Source : Companies Belgium, Spain, South Korea, Portugal and Poland are the top exporters of PTA to Turkey.

21 Belgium, Spain, South Korea, Portugal and Poland are the top exporters of PTA to Turkey. The total import made by Turkey from these countries in 2013 accounted for 91 % of the total import. PTA Imports By Countries Tons USD Million % Share USD / Ton Belgium Spain South Korea Portugal Poland Thailand Brazil United Kingdom Iran Pakistan Others TOTAL Source : Turkstat SUPPLY AND DEMAND EQUILIBRIUM FOR MEG : One of the raw materials of PET, MEG is produced domestically by PETKİM. With a capacity of 89 thousand tonnes, PETKİM has manufactured 85 thousand tonnes of MEG in avarage in the last 4 years. Due to the failure to meet the domestic demand, a major part of MEG is imported. Compound growth rate in the period of import from 2010 to 2013 was at a very high level of 19,2 %. While the compound growth rate of domestic MEG demand was 0,6 % from 2010 to 2013, its export continues to fall. As a matter of fact, while 27% of the production was exported in 2010, this ratio reduced to 18 % in Due to the failure of domestic production to meet the demand, 72 % of the domestic demand was met by import in MEG - Supply And Demand Equilibrium CAGR % 2013 / 08 Production ,0 Import ,6 Export ,2 Domestic Consumption ,5 Export / Production Import / Domestic Sales Source : Companies Kuwait, Iran, Iran, S. Arabia, S. Arabia, and Spain and Spain are Turkey s are Turkey s top suppliers top suppliers of MEG. The of import MEG. The made import from these made countries from in 2013 these accounted countries for 92 in 2013 % of the accounted total import. for 92 % of the total import. MEG Imports By Countries 21

22 MEG Imports By Countries 1000 Tons USD Million % Share USD / Ton Kuwait Iran Saudi Arabia Spain USA India Netherlands Belgium Others TOTAL Source : Turkstat DRIVING FACTORS BEHIND THE GROWTH OF PET MARKET IN TURKEY: In our country and abroad, PET resin is used in production of carbonated beverage and spring water bottles, liquid oil, tomato paste, and pickle jars, liquid soap and shower gel bottles in cosmetics sector, high strength polyester rims, long-life double-layered bottles, agricultural pesticide bottles, and unrecyclable 19-litre bottles. For its qualities of lightness and durability, usage of PET resin is on the increase in Turkey. Primary areas of PET package use can be listed as follows: ü Food and beverage packaging industry (PET bottles, jars, 5-gallon bottles) ü Packages of cosmetics, detergents, and different chemicals ü Production of photographs and x-ray films ü Production of polyester-based fibres and threads ü Production of plastic signboards ü Plastic cables ü Safety Belts ü License Plates Frozen Fruits and Vegetables There are about 30 manufacturers of frozen fruits and vegetables in Turkey, and majority of these manufacturers operate in different groups of products. Annual production of facilities that are established to produce frozen fruits and vegetables is about 200 thousand tonnes, of which 60% is frozen fruits, 22% is mixtures of frozen fruits and vegetables, and 18% is frozen fruits and nuts. In packaging of products produced by these establishments, PET packages that include paper boxes are used. About 70% of frozen fruits and vegetables produced in Turkey is exported, and the sum of annual export is about 100 to 120 million dollars. EU countries, USA, Japan, and Middle Eastern countries make our primary export markets in these products. 22

23 Vegetable Oils While sunflower seed oil is in the first place of the kinds of vegetable oil production in Turkey, the production of soy, maize, and canola oil has also increased in recent years. With a refined liquid oil production capacity of 2,4 million tonnes, and a margarine production capacity of 1,1 million tonnes, Turkey has a refined oil production capacity of 3,4 million tonnes. Turkey exports 250 to 260 thousand tonnes of liquid vegetable oil (excluding olive oil) equivalent to 300 thousand dollars every year. Our primary export markets of vegetable oil are Iraq, Syria, Israel, North Cyprus, South Korea, and Yemen). Fruit Juice Turkey s production of fruit juice and similar beverages is about 900 million tonnes. In addition, production of concentrated drinks and mash is increasing at a fast pace, and is well above 300 thousand tonnes. Fruit juice export of Turkey was 70 to 90 thousand tonnes and 150 million dollars in recent years, and these products are exported to 110 countries. Our most significant markets of export are EU countries. Tomato Paste 20 to 30% of 9,5 to 10 million tonnes of tomato grown in our country is processed by our food industry, and the remaining amount is left to fresh consumption. Of the total processed amount, 80% is used for production of tomato paste, 15% for production of canned tomato, and the rest for production of tomato products such as ketchup, tomato juice, etc. Although dependent on climate conditions and industry demand, production of tomato for industrial use in Turkey is about 4000 tonnes per year. With its production capacity of more than tonnes per year, Turkey is in second to Italy in Europe, and in the fourth place after USA and China in the world. 50% of tomato paste production is exported for a total sum of 180 million dollars in average per year. Packaging Industry for Cosmetics, Detergents, and Various Chemicals About 1500 companies operate in soap, detergent, cosmetics and personal care industry in Turkey, and it is known that the sector earns an average of 700 million dollars from exports in a year. Production of photograph and x-ray films Annual photograph and x-ray film export of Turkey has exceeded 15 million dollars. Exports and Domestic Market Potential of Primary Sectors of PET Resin Utility Primary Sectors of PET Utility Export Potential USD Million Domestic Market Potential USD Million Frozen Fruits and Vegetables Vegetable Oil Fruit Juice Tomato Paste Cosmetics, Detergents, Various Chemicals Photograph X-Ray Films Bottled Water TOTAL

24 EXPECTATIONS: When the on-going investments are complete, Turkey will establish itself as a global player with a PET resin production capacity of tonnes in In order for the existing and new facilities to be rantable, the sector has to operate at minimum capacity usage of 70 %. In other words, the total production that was tons in 2013 should reach tons by Assuming that the domestic demand will increase by 5 % each year, at least 20 % of the total production should be exported and the share of import in total domestic demand should be reduced to 9 % in 2016 in order to sustain a production at this level. Expected Supply And Demand Equilibrium For PET Resins CAGR % Capacity Production Import Export Domestic Demand Export / Production Import / Domestic Demand Local manufacturing is gaining importance as the fad of 1980s and 90s that every fashionable item should be manufactured in Far East has now returned, because no one would like to be dependent on a product that arrives from China in 3 months, due to high volatility. Therefore, everyone is interested in purchasing from the local manufacturer. This makes Turkey a good candidate for a significant base of PET production. A consolidation is expected in PET production in Europe because of the low capacity used by European manufacturers and some financial problems that are being experienced. Meanwhile, a free trade agreement is about to be consummated between the EU and the USA. North America is going to become a net exporter of PET within 2 years. PET market in Turkey will keep up in a robust way. 24

25

26