TROYA PORTFÖY YÖNETİMİ A.Ş. YÖNETİM KURULU FAALİYET RAPORU

Transkript

1

2 TROYA PORTFÖY YÖNETİMİ A.Ş. YÖNETİM KURULU FAALİYET RAPORU

3 İÇİNDEKİLER A) GENEL BİLGİLER B) YÖNETİM KURULU ÜYELERİ İLE ÜST DÜZEY YÖNETİCİLERE SAĞLANAN MALİ HAKLAR C) ŞİRKETİN ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME ÇALIŞMALARI D) ŞİRKET FAALİYETLERİ VE FAALİYETE İLİŞKİN ÖNEMLİ GELİŞMELER E) FİNANSAL DURUM F) RİSKLER G) DİĞER HUSUSLAR 2

4 A) GENEL BİLGİLER Hesap Dönemi : Ortaklığın Ünvanı Adres : Troya Portföy Yönetimi Anonim Şirketi. : Harbiye Mahallesi Bronz Sokak No:1/24 Şişli - İstanbul Telefon/Faks : / Internet Sitesi e-posta Adresi : : info@ troyacapital.com.tr SPK Yetki Belgesi Tarih/No : Tarih PYŞ/PY/37/1032 Ticaret Sicil No. : Mersis No. : Vergi Dairesi : Beyoğlu V.D Vergi Sicil No : ORGANİZASYON ve ORTAKLIK YAPISI Şirketin Organizasyonu ve Faaliyet Konusu Troya Portföy Yönetimi Anonim Şirketi tarihinde İstanbul Ticaret Sicili ne tescil ve Tarih ve 8748 sayılı Türkiye Ticaret Sicili Gazetesi'nde ilan edilerek kurulmuştur. Şirketin Amacı Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuat hükümleri çerçevesinde finansal varlıklardan oluşan portföyleri, müşterilerle portföy yönetim sözleşmesi yapmak suretiyle ve vekil sıfatı ile yönetmek ve sermaye piyasası faaliyetlerinde bulunmaktır. Şirket ayrıca portföy yöneticiliği faaliyeti kapsamında yerli ve yabancı yatırım fonları, yatırım ortaklıkları ile yerli ve yabancı gerçek ve tüzel kişilerle yatırım şirketleri ve benzeri girişimlerin portföylerini de mevzuat hükümleri dairesinde yönetebilir. Ayrıca, sermaye piyasası mevzuatında yer alan şartları sağlamak ve Sermaye Piyasası Kurulu ndan gerekli izin ve yetki belgelerini almak kaydıyla yatırım danışmanlığı faaliyeti, Borsa İstanbul A.Ş. Gelişen İşletmeler Piyasası nda piyasa danışmanlığı ve yatırım fonlarının katılma paylarının alım satımına aracılık faaliyetinde de bulunabilir. Şirket Sermaye Piyasası Kurulunun III-55.1 sayılı Portföy Yönetim Şirketleri ve Bu Şirketlerin Faaliyetlerine İlişkin Esaslar Tebliği hükümlerine uygun olarak faaliyetlerini sürdürmektedir. Sermaye Tamamı ödenmiş olmak üzere TL. (Y/üçmilyon.). 3

5 Ortaklık Yapısı * Ortağın Adı / Soyadı - Ticaret Unvanı Pay Tutarı (TL) Pay Oranı (%) Esra Pelitözü Kuday %100 TOPLAM %100 YÖNETİM KURULU, ÜST DÜZEY YÖNETİCİLER VE PERSONEL BİLGİLERİ Yönetim Kurulu Üyeleri Bilgileri Şirketin Yönetim Kurulu 3 kişiden oluşmaktadır. Adı Soyadı Ünvanı Görev Süresi Esra Pelitözü Kuday Yönetim Kurulu Başkanı Devam Ediyor Funda Afacan Yönetim Kurulu Başkan Yrd Devam Ediyor Ekrem Bayraktar Yönetim Kurulu Üyesi Devam Ediyor Şirketin Diğer Üst Düzey Yöneticileri Adı Soyadı Ünvanı Görev Süresi Hakan Sönmez Genel Müdür Devam Ediyor Murat Gündüz Genel Müdür Yardımcısı Devam Ediyor Dönem içerisinde Yönetim Kurulu ve Üst Düzey Yöneticilerde herhangi bir değişiklik olmamıştır. Personel İle İlgili Bilgiler tarihi itibariyle, Şirketin personel sayısı 8 dir. Personele ücret ve benzeri ödemeler dışında ulaşım ve yemek yardımı sağlanmaktadır. Personel ücretleri Şirket in mali durumu, sektördeki diğer kurumların ücret politikası ve personel performansları göz önünde bulundurularak belirlenmektedir. B) YÖNETİM KURULU ÜYELERİ, ÜST DÜZEY YÖNETİCİLERE VE PERSONELE SAĞLANAN HAKLAR Yönetim Kurulu Üyeleri, esas sözleşme hükümleri dairesinde Genel Kurul tarafından miktarı tespit olunacak aylık veya yıllık bir ücret veya her toplantı için muayyen bir ödenek alabilirler. Genel Kurulun ücret ödenmemesi yönünde bir karar almaması halinde, Yönetim Kurulu Üyeleri ne TL ücret ödenecektir yılında Yönetim Kurulu Üyeleri ne Huzur Hakkı adı altında herhangi bir ücret ödenmemiştir. 4

6 C) ŞİRKETİN ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME ÇALIŞMALARI Yoktur. D) ŞİRKET FAALİYETLERİ VE FAALİYETE İLİŞKİN ÖNEMLİ GELİŞMELER Yatırımlara İlişkin Bilgiler Şirket 01 Ocak - 30 Haziran 2016 faaliyet döneminde duran varlıklarındaki hareketlere yapmıştır. Bunların dağılımı aşağıdaki gibidir. Maliyet Bedeli Hesap İsmi 1 Ocak 2016 İlave Çıkış (-) 30 Haziran 2016 Tesis Makine ve Cihazlar Özel Maliyetler Toplam Birikmiş Amortisman Amortisman Hesap İsmi 1 Ocak 2016 Gideri Çıkış (-) 31 Haziran 2016 Makina Tesis ve Cihazlar (9.702) (8.475) - (18.176) Özel Maliyetler (4.903) (4.132) - (9.035) Toplam (14.605) (12.607) - (27.211) Net Defter Değeri Öte yandan Şirketimiz bu dönemde herhangi bir teşvikten yararlanmamıştır. İşletmenin Faaliyet Gösterdiği Sektör ve Bu Sektör İçerisindeki Yeri Hakkında Bilgi Portföy yönetimi sektörü büyüklüğü 2013 yıl sonu itibarıyla 64,92 milyar TL ye 2014 yıl sonu itibariyle ise 81,87 milyar TL ye ulaşmıştır. Şirketimiz faaliyet iznini Eylül 2015 içerisinde almış olup itibarıyla ,82 TL tutarında bir portföy yönetmektedir. Şirketin İç Kontrol Sistemi ve İç Denetim Faaliyetleri Hakkında Bilgiler İle Yönetim Kurulunun Bu Konudaki Görüşü Şirketin İç Kontrol ve İç Denetim faaliyetleri Sermaye Piyasası Kurulu nun ilgili düzenlemeleri kapsamında İç Kontrol ve Teftiş Birimleri tarafından etkin bir şekilde ilgili mevzuata ve Şirket Yönetim Kurulu tarafından kabul edilmiş prosedür ve politikalara uygun olarak yürütülmektedir. Şirket, ilgili birimleri tarafından yürütülen iç kontrol ve iç denetim faaliyetleriyle yasal düzenlemelere ve yükümlülüklere uyum sağlanmasını hedeflemektedir. Şirketin Doğrudan veya Dolaylı İştirakleri ve Pay Oranlarına İlişkin Bilgiler Yoktur. Şirketin İktisap Ettiği Kendi Paylarına İlişkin Bilgiler Yoktur. 5

7 Mevzuat Uyarınca Kurumsal Yönetim İlkelerine Uyum Raporu Düzenleme Yükümlülüğünün Bulunması veya İsteğe Bağlı Olarak Hazırlanmış Olması Halinde Söz Konusu Rapor Şirketin Kurumsal Yönetim İlkelerine Uyum Raporu düzenleme yükümlülüğü yoktur. Faaliyet Yılı İçerisinde Yapılan Özel Denetime ve Kamu Denetimine İlişkin Bilgiler Şirket, SPK Mevzuatı gereği Bağımsız Denetim kapsamındadır dönemi içerisinde herhangi bir kamu ve özel denetimine tabi olmamıştır. Şirket Aleyhine Açılan ve Şirketin Mali Durumunu ve Faaliyetlerini Etkileyebilecek Nitelikteki Davalar ve Olası Sonuçları Hakkında Bilgiler Yoktur. Mevzuat Hükümlerine Aykırı Uygulamalar Nedeniyle Şirket ve Yönetim Kurulu Üyeleri Hakkında Uygulanan İdari veya Adli Yaptırımlara İlişkin Açıklamalar Yoktur. Faaliyet Yılı İçerisinde Yapılan Olağanüstü Genel Kurul Toplantıları Dönem içerisinde, tarihinde 2015 yılı Olağan Genel Kurul toplantısı yapılmıştır. Faaliyet Yılı İçerisinde Yapılan Bağış, Yardım ve Sosyal Sorumluluk Projeleri Hakkında Bilgi Yoktur. Şirketin Finansman Kaynakları ve Varsa Çıkarılmış Bulunulan Sermaye Piyasası Araçlarının Niteliği Şirketimiz öz sermaye ile finanse edilmektedir. Çıkarılmış herhangi bir sermaye piyasası aracı bulunmamaktadır. İlişkili Taraf İşlemleri Hakkında Bilgiler İlişkili taraf işlemleri aşağıdaki gibidir. Alacaklar Borçlar Ticari Alacaklar Ticari Olmayan Alacaklar Ticari Borçlar Ticari Olmayan Borçlar Şahıs Ortaklar Toplam Çalışanlara Sağlanan Kısa Vadeli Faydalar Hesap Adı Üst düzey yöneticilere sağlanan fayda ve ücretler Toplam

8 E) FİNANSAL DURUM Bağımsız Geçmemiş 01 Ocak- 31 Mart 2016 Dönemine Ait Finansal Durum Tablosu, Kar ve Zarar Tablosu, Diğer Kapsamlı Gelir Tablosu, Nakit Akım Tablosu ve Özkaynak Değişim Tablosu aşağıda yer almaktadır. TROYA PORTFÖY YÖNETİM ANONİM ŞİRKETİ 30 HAZİRAN 2016 TARİHİ İTİBARİYLE FİNANSAL DURUM TABLOSU (BİLANÇO) (Tüm Tutarlar, Türk Lirası olarak gösterilmiştir) Bağımsız Cari Dönem Önceki Dönem Dipnot Referansları 30 Haziran Aralık 2015 VARLIKLAR Dönen Varlıklar Nakit ve Nakit Benzerleri Not Finansal Yatırımlar Not Ticari Alacaklar Not İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar Not İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar Not Diğer Alacaklar Not İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar Not İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar Not Türev Araçlar Not Stoklar Not Canlı Varlıklar Not Peşin Ödenmiş Giderler Not Cari Dönem Vergisi İle İlgili Varlıklar Not Diğer Dönen Varlıklar Not Toplam Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar Not Duran Varlıklar Finansal Yatırımlar Not Ticari Alacaklar Not İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar Not İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar Not Diğer Alacaklar Not İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar Not İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar Not Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar Not Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Not Maddi Duran Varlıklar Not Maddi Olmayan Duran Varlıklar Not Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar Not Şerefiye Not Peşin Ödenmiş Giderler Not Ertelenmiş Vergi Varlığı Not Diğer Duran Varlıklar Not TOPLAM VARLIKLAR İlişik açıklayıcı notlar bu tabloların tamamlayıcısıdır. 7

9 TROYA PORTFÖY YÖNETİM ANONİM ŞİRKETİ 30 HAZİRAN 2016 TARİHİ İTİBARİYLE FİNANSAL DURUM TABLOSU (BİLANÇO) (Tüm Tutarlar, Türk Lirası olarak gösterilmiştir) Bağımsız Cari Dönem Önceki Dönem Dipnot Referansları 30 Haziran Aralık 2015 KAYNAKLAR Kısa Vadeli Yükümlülükler Kısa Vadeli Borçlanmalar Not Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları Not Diğer Finansal Yükümlülükler Not Ticari Borçlar Not İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar Not İlişkili Taraflara Ticari Borçlar Not Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar Not Diğer Borçlar Not İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar Not İlişkili Taraflara Diğer Borçlar Not Türev Araçlar Not Devlet Teşvik ve Yardımları Not Ertelenmiş Gelirler Not Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü Not Kısa Vadeli Karşılıklar Not Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar Not Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli Karşılıklar Not Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler Not Toplam Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yük. Not Uzun Vadeli Yükümlülükler - - Uzun Vadeli Borçlanmalar Not Diğer Finansal Yükümlülükler Not Ticari Borçlar Not Diğer Borçlar Not UzunVadeli Karşılıklar Not Cari Dönem Vergisi ile İlgili Borçlar Not Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü Not Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler Not ÖZKAYNAKLAR Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar Not Ödenmiş Sermaye Not Sermaye Düzeltmesi Farkları Not Geri Alınmış Paylar (-) Not.27 - Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-) Not Paylara İlişkin Primler/İskontolar Not Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birkmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler Not Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birkmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler Not Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler Not Yıllar Kar / Zararları Not.27 ( ) - Net Dönem Karı / Zararı Not.27 ( ) ( ) Kontrol Gücü Olmayan Paylar Not TOPLAM KAYNAKLAR İlişik açıklayıcı notlar bu tabloların tamamlayıcısıdır. 8

10 TROYA PORTFÖY YÖNETİM ANONİM ŞİRKETİ 30 HAZİRAN 2016 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT KAR VEYA ZARAR TABLOSU (Tüm Tutarlar, Türk Lirası olarak gösterilmiştir) Dipnot Referansları Cari Dönem Geçmemiş Cari Dönem Önceki Dönem Geçmemiş Önceki Dönem Hasılat Not Satışların Maliyeti (-) Not Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar / (Zarar) Finans Sektörü Faaliyetleri Hasılatı Finans Sektörü Faaliyetleri Maliyeti (-) Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kar / (Zarar) BRÜT KAR / (ZARAR) Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-) Not (951) (631) - - Genel Yönetim Giderleri (-) Not ( ) ( ) ( ) ( ) Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) Not Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler Not Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) Not.31 ( ) ( ) (97.204) (40.264) ESAS FAALİYET KAR / (ZARARI) ( ) ( ) (57.561) (13.680) Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Kar / Zararlarındaki Paylar Not Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler Not Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) Not FİNANSMAN GELİR GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET KAR/ZARARI ( ) ( ) (57.561) (13.680) Finansman Gelirleri Not Finansman Giderleri (-) Not SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI / (ZARARI) ( ) ( ) (57.561) (13.680) Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir / (Gideri) Not Dönem Vergi Gelir / (Gideri) Ertelenmiş Vergi Gelir / (Gideri) SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI / (ZARARI) ( ) ( ) (46.156) (11.051) DURDURULAN FAALİYETLER Durdurulan Faaliyetler Vergi Sonrası Dönem Karı / (Zararı) DÖNEM KARI / (ZARARI) ( ) ( ) (46.156) (11.051) Dönem Kar / Zararının Dağılımı Kontrol Gücü Olmayan Paylar Ana Ortaklık Payları ( ) ( ) (46.156) (11.051) İlişik açıklayıcı notlar bu tabloların tamamlayıcısıdır. 9

11 TROYA PORTFÖY YÖNETİM ANONİM ŞİRKETİ 30 HAZİRAN 2016 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU (Tüm Tutarlar, Türk Lirası olarak gösterilmiştir) Cari Dönem Geçmemiş Cari Dönem Önceki Dönem Geçmemiş Önceki Dönem Dipnot Referansları DÖNEM KAR / ZARARI Not.36 ( ) ( ) (46.156) (11.051) DİĞER KAPSAMLI GELİRLER Kar veya Zararda Yeniden Snıflandırılmayacaklar Maddi Duran Varlık Yeniden Değerleme Artışları/Azalışları Maddi Olmayan Duran Varlık Yeniden Değerleme Artışları/Azalışları Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları/Kayıpları Özkaynak Yöntemi ile Değerlenen Yatırımların Diğer Kapsamlı Gelirinden Kar/Zararda Sınıflandırılmayacak Paylar Diğer Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler Dönem Vergi Geliri/Gideri Ertelenmiş Vergi Geliri/Gideri Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacaklar Yabancı Para Çevrim Farkları Satılmaya Hazır Finansal Varlıkların Yeniden Değerleme ve/veya Sınıflandırma Kazançları/Kayıpları Nakit Akış Riskinden Korunma Kazançları/Kayıpları Yurtdışındaki İşletmeye İlişkin Yatırım Riskinden Korunma Kazançları/Kayıpları Emeklilik planlarından aktüeryal kazanç ve kayıplar Özkaynak Yöntemi ile değerlenen yatırımların diğer kapsamlı gelirinden kar/zararda sınıflandırılacak paylar Diğer kapsamlı gelir kalemlerine ilişkin vergi gelir/gideri Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler Dönem Vergi Geliri/Gideri Ertelenmiş Vergi Geliri/Gideri DİĞER KAPSAMLI GELİR (VERGİ SONRASI) TOPLAM KAPSAMLI GELİR ( ) ( ) (46.156) (11.051) Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı: ( ) ( ) (46.156) (11.051) Kontrol Gücü Olmayan Paylar Ana ortaklık payları ( ) ( ) (46.156) (11.051) İlişikteki açıklayıcı notlar bu tabloların tamamlayıcısıdır. 10

12 TROYA PORTFÖY YÖNETİM ANONİM ŞİRKETİ 30 HAZİRAN 2016 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSU (Tüm Tutarlar, Türk Lirası olarak gösterilmiştir.) Birikmiş Karlar Kardan Sermaye Dipnot Ödenmiş Pay İhraç Ayrılan Yıllar Net Dönem Düzeltme Özkaynaklar Referansları Sermaye Primleri/İskontoları Kısıtlanmış Kar/Zararları Kar/Zararı Farkalrı Cari Dönem Yedekler 1 Ocak 2016 (Dönem Başı) ( ) Transferler ( ) Toplam Kapsamlı Gelir ( ) ( ) - Net Dönem Kar Zararı ( ) ( ) - Diğer Kapsamlı Gelir Haziran 2016 (Dönem Sonu) ( ) ( ) Dipnot Referansları Ödenmiş Sermaye Sermaye Düzeltme Farkları Pay İhraç Primleri/İskontoları Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler Yıllar Kar/Zararları Birikmiş Karlar Net Dönem Kar/Zararı Özkaynaklar Önceki Dönem 26 Ocak 2015 (Dönem Başı) Sermaye Arttırımı Toplam Kapsamlı Gelir (46.156) (46.156) - Net Dönem Kar Zararı (46.156) (46.156) - Diğer Kapsamlı Gelir Haziran 2015 (Dönem Sonu) (46.156) İlişik açıklayıcı notlar bu tabloların tamamlayıcısıdır. 11

13 TROYA PORTFÖY YÖNETİM ANONİM ŞİRKETİ 30 HAZİRAN 2016 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT NAKİT AKIŞ TABLOSU (Tüm tutarlar, Türk Lirası olarak gösterilmiştir.) Yeniden Sınıflandırılmış Cari Dönem Önceki Dönem Dipnot 01 Ocak Ocak 2015 Referansları 30 Haziran Haziran 2015 A) İŞLETME FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI ( ) ( ) SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI / (ZARARI) ( ) (46.156) Sürdürülen Faaliyetler Vergi Öncesi Kar/Zararı ile ilgili Düzeltmeler ( ) Amortisman ve İtfa Gideri İle İlgili Düzeltmeler Not.17,18, Gerçeğe Uygun Değer Kayıpları (Kazançları) İle İlgili Düzeltmeler Not Faiz (Gelirleri) ve Giderleri İle İlgili Düzeltmeler Not. 31,32, Vergi Geliri Gideri İle İlgili Düzeltmeler (86.570) (11.405) Kar Payı (Geliri) Gideri ile İlgili Düzeltmeler Not. 31 (56.296) (16.920) Kar (Zarar) Mutabakatı İle İlgili Diğer Düzeltmeler Not İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler (32.923) ( ) Finansal Yatırımlardaki Azalış (Artış) Not.7 (29.929) ( ) Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Azalış (Artış) ile İlgili Not.11 Düzeltmeler (56.126) (1.021) Ticari Borçlardaki Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler Not Faaliyetler ile İlgili Diğer Borçlardaki Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler Not Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlardaki Artış (Azalış) Not Peşin Ödenmiş Giderlerdeki Azalış (Artış) Not.15 (33.079) (978) Faaliyetlerden Kaynaklanan Net nakit ( ) ( ) Vergi İadeleri (Ödemeleri) Not (10.494) Alınan Temettüler B) YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI (20.860) ( ) Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları Not.18,19 (20.860) ( ) C) FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI Pay ve Diğer Özkaynağa Dayalı Araçların İhracından Kaynaklanan Nakit Girişleri Yabancı Para Çevrim Farklarının Etkisinden Önce Nakit ve Nakit Benzerlerindeki Net Artış Azalış (A+B+C) ( ) D) YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ ETKİSİ - - Nakit ve Nakit Benzerlerindeki Net Artış/Azalış ( ) E) DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ Not DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ Not İlişik açıklayıcı notlar bu tabloların tamamlayıcısıdır. 12

14 Karın Tespiti ve Dağıtımı Şirketin, bir bilanço devresi içindeki işlemlerinden elde ettiği gelirlerden her türlü masraflar, amortismanlar, ödenen faizler, komisyonlar, Şirkette çalışanlara ödenen maaş, ücret ve ikramiye vesaire gibi her türlü giderler, Şirket işlerinin yönetim ve yürütülmesi için ihtiyar olunan diğer bütün giderler ile her türlü sosyal gayeli ödemeler ve karşılıklar çıktıktan sonra kalan ticari kardan ödenmesi zorunlu olan vergilerin indirilmesini müteakip kalan miktar Şirketin safi karını gösterir. Yukarıdaki şekilde tespit olunan safi karın: a- % 5 i kanuni yedek akçe olarak ayrılır, b- Bakiye kardan ödenmiş sermayenin %5 i oranında birinci kar payı tefrik olunur, c- Genel Kurul Kararı ile kalan kardan en fazla %10 u Yönetim Kurulu Başkan ve Üyelerine, en fazla % 10 u da Şirket in müdür, memur ve müstahdemlerine dağıtılabilir. d- Türk Ticaret Kanunu hükmüyle ayrılması zorunlu tutulan yedek akçeler ile esas sözleşmede pay sahipleri için belirlenen oranda birinci kar payı ayrılmadıkça başka yedek akçe ayrılmasına, ertesi yıla kar aktarılmasına ve Yönetim Kurulu Üyeleri ile memur müstahdem ve işçilere kardan pay dağıtılmasına karar verilemez. e- Bakiye karın kısmen veya tamamen ikinci kar payı olarak ortaklara dağıtılmasına veya kısmen yahut tamamen olağanüstü yedek akçeye ayrılmasına karar vermeye Genel Kurul yetkilidir. f- Türk Ticaret Kanunu nun 466. Maddesinin 2. Fıkrasının 3. bendi hükmü saklıdır. Genel Kurulca dağıtım kararı verilen temettü ile kar paylarının hangi tarihte ödeneceği ve dağıtım ile ilgili hususlar Genel Kurulca kararlaştırılır. Kar dağıtımında kıstelyevm esası uygulanmaksızın mevcut payların tamamı eşit şekilde kar payından yararlanır. F) RİSKLER VE YÖNETİM KURULUNUN DEĞERLENDİRMESİ Şirketin Öngörülen Risklere Karşı Uygulayacağı Risk Yönetimi Politikasına İlişkin Bilgiler Şirketimiz, faaliyetleri çerçevesindeki riskleri, organizasyon yapısında oluşturulan İç Kontrol, Teftiş ve Risk Yönetim Birimleri çalışmalarını mevzuat ve Yönetim Kurulu tarafından kabul edilmiş İç Kontrol Sistemleri prosedürleri ve Kabul Edilebilir Risk Seviyeleri Politika Dokümanı çerçevesinde yönetmektedir. 13

15 Satışlar, Verimlilik, Gelir Yaratma Kapasitesi, Karlılık, Borç/Öz Kaynak Oranı ve Benzeri Konularda İleriye Dönük Riskler Yoktur. Sermaye piyasalarında faaliyet gösteren şirketimiz ekonomik dalgalanmalara karşı duyarlıdır. Şirket ayrıca finansal araçlardan kaynaklanan risklerin yönetimini de içerecek şekilde, SPK tarafından yayınlanmış Sermaye Yeterliliğine ilişkin düzenlemeler kapsamındaki Sermaye Yeterliliği Tablolarını ve bunların eklerini, iki haftalık periyodlarla hazırlamakta ve bunları Sermaye Piyasası Kuruluna raporlamaktadır. G) DİĞER HUSUSLAR Yıllık faaliyet raporunun sona ermesinden sonra meydana gelen ve ortakların, alacaklıların ve diğer ilgili kişi ve kuruluşların haklarını etkileyebilecek nitelikte özel önem taşıyan olay bulunmamaktadır. Saygılarımızla, Funda Afacan Yönetim Kurulu Başkan Yard. Esra Pelitözü Kuday Yönetim Kurulu Başkanı 14