TÜRK EKONOMİ BANKASI A.Ş.'NİN PAY 3. TERTİP B TİPİ DEĞİŞKEN FONU KATILMA PAYLARININ SATIŞINA İLİŞKİN İZAHNAMEDİR.

Transkript

1 BU İZAHNAME KATILMA PAYLARININ SATIŞININ YAPILDIĞI YERLERDE FON İÇTÜZÜĞÜ VE HER AY İTİBARİYLE HAZIRLANAN, FONA İLİŞKİN MALİ BİLGİLERİN YERALDIĞI AYLIK RAPORLARLA BİRLİKTE TASARRUF SAHİPLERİNİN İNCELEMESİNE SUNULMAK VE ÜCRETSİZ OLARAK KENDİLERİNE VERİLMEK ÜZERE YETERLİ SAYIDA HAZIR BULUNDURULUR. BU İZAHNAME YENİ BİR TUTAR ARTIRIMINA KADAR GEÇERLİ OLUP, İZAHNAME KAPSAMINDAKİ BİLGİLERDEKİ DEĞİŞİKLİKLER TİCARET SİCİLİNE TESCİL VE TÜRKİYE TİCARET SİCİLİ GAZETESİ'NDE İLANINI MÜTEAKİP BU İZAHNAMENİN EKİ HALİNE GETİRİLİR. HERYILIN OCAK AYI İTİBARİYLE İZAHNAME DEĞİŞİKLİKLERİ TEKRAR TESCİL ETTİRİLMEKSİZİN TEK BİR METİN HALİNE GETİRİLEREK TASARRUF SAHİPLERİNE SUNULMAK ÜZERE TEKRAR BASTIRILIR. TÜRK EKONOMİ BANKASI A.Ş.'NİN PAY 3. TERTİP B TİPİ DEĞİŞKEN FONU KATILMA PAYLARININ SATIŞINA İLİŞKİN İZAHNAMEDİR. Türk Ekonomi Bankası A.Ş. tarafından 2499 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu'nun 37 ve 38'nci maddelerine dayanılarak, 17/04/1998 tarihinde İstanbul ili Ticaret Sicili Memurluğuna sicil numarası altında kaydedilerek 24/04/1998 tarih ve 4526 sayılı Türkiye Ticaret Sicili Gazetesinde ilan edilen ve katılma belgelerinin arkasında da tam metni bulunan fon içtüzüğü hükümlerine göre yönetilmek üzere, içtüzükte belirtilen kuruluşlardan katılma belgeleri karşılığında toplanacak paralarla, katılma belgesi sahipleri hesabına, riskin dağıtılması ve inançlı mülkiyet esaslarına göre Sermaye Piyasası araçlarından oluşan portföyü işletmek amacıyla Sermaye Piyasası Kurulu'nun 13/04/1998 tarih ve KYD-192 sayılı izni ile Türk Ekonomi Bankası A.Ş. N.V. Turkse Perenco A Tipi Özel u kurulmuştur. Türk Ekonomi Bankası A.Ş. N.V. Turkse Perenco A Tipi Özel u'nun kuruluşunun üzerinden 5 yıl geçmiş olması ve Turkse Perenco'nun fon katılma belgelerine yatırım yapmaktan vazgeçmesi üzerine, Türk Ekonomi Bankası A.Ş.'nin 06/05/2004 tarih ve 3636/31 sayılı Yönetim Kurulu Kararı çerçevesinde Sermaye Piyasası Kurulu'ndan alınan 10/09/2004 tarih ve KYD/610 sayılı izin doğrultusunda Türk Ekonomi Bankası A.Ş. N.V. Turkse Perenco A Tipi Özel u'nun unvanı Türk Ekonomi Bankası A.Ş. B Tipi Değişken u olarak değiştirilmiştir. Türk Ekonomi Bankası A.Ş. B Tipi Değişken u'nun bu tutar artırımı öncesi Kurul kaydına alınan halka arzlarına ilişkin bilgiler tarih sırasıyla aşağıdaki tabloda gösterilmektedir. HALKA ARZ TARİHİ SPK KAYIT TARİHİ SPK KAYIT NUMARASI TERTİP ESKİ TUTARI (TL'DEN) YENİ TUTARI (TL'YE) 07/07/ /06/1998 KB.202/658 1.Tertip /03/ /03/2005 K.B.202-2/ Tertip Bu sefer fon tutarının TL'ndan TL'na artırımı dolayısıyla ihraç olunarak fona iştirak sağlayan ve fon varlığına katılım oranını gösteren 3.tertip pay katılma belgeleri, Sermaye Piyasası Kurulu'nca 04/08/2005 tarih ve KB.202-3/969 sayı ile kayda alınmıştır. Ancak bu kayda alınma, 'un ve katılma belgelerinin, Kurul veya kamuca tekeffülü anlamına gelmez. I. FON HAKKINDA BİLGİLER: 1. un Türü : Değişken 2. un Tipi : B Tipi 3. Mevcut Tutarı : TL 4. Artırılan Tutarı : TL 5. Artırım Sonrası Tutarı : TL 6. Mevcut Pay Sayısı : Adet 7. Artırılan Pay Sayısı : Adet 8. Artırım Sonrası Pay sayısı : Adet 9. Artırılan Payların Tertibi : 3 10 'un Süresi : Süresizdir.

2 II. FON PORTFÖY STRATEJİSİ: portföyündeki varlıklar Sermaye Piyasası Kurulu'nun düzenlemelerine ve fon içtüzüğüne uygun olarak seçilir ve fon portföyü yönetici tarafından içtüzüğün 5. md. ve Sermaye Piyasası Kurulu'nun Seri:VII,No:10 sayılı Tebliğinin 41. md. ne uygun olarak yönetilir. Buna göre fon portföyünün oluşumunda yatırım yapılacak sermaye piyasası araçlarının seçiminde nakde dönüşümü kolay ve riski az olanlar tercih edilir. Portföy sınırlamaları itibariyle Tebliğ'in 5. maddesinde belirtilen diğer fon türlerinden herhangi birine girmeyen fonlar değişken fon türündendir. III. FON PORTFÖYÜNÜN YÖNETİMİ VE SAKLANMASI: 1. Kurucu: kurucusu olarak Türk Ekonomi Bankası A.Ş. riskin dağıtılması ve inançlı mülkiyet esaslarına göre, fonun belge sahiplerinin haklarını koruyacak şekilde yönetim ve temsilinden sorumludur. 2. Yönetici: portföyü TEB Portföy Yönetimi A.Ş. tarafından kurucu ile yapılan bir portföy yönetim sözleşmesi çerçevesinde Sermaye Piyasası Kanunu, ilgili Tebliğler ve fon içtüzüğü hükümlerine uygun olarak yönetilir. 3. Saklama Kuruluşu: Kurucunun fon varlığının korunması ve saklanmasına ilişkin sorumluluğu devam etmek üzere, fon portföyündeki varlıklar İMKB Takas ve Saklama Bankası A.Ş. nezdinde, altın ile diğer kıymetli madenler İstanbul Altın Borsası Takas Müdürlüğü nezdinde ve yabancı menkul kıymetler Euroclear Operation Center BA nezdinde muhafaza edilecektir. IV. FON YÖNETİMİ HAKKINDA BİLGİLER: 'da görev alan kişilere ilişkin bilgiler aşağıda verilmektedir: Adı Soyadı Görev Son 5 Yılda Yaptığı İşler (Yıl-Şirket-Mevki) Tecrübesi (Yıl) Atanmasına İlişkin Yönetim Kurulu Kararı Tarihi ve Sayısı Ömer Abidin Yenidoğan Emrah Hadi Tercan Mahmut Burak Öztunç Yahya Bülent Aktaş Yalçın Giray Arıcan Cüneyt Öztürk Kurulu Başkanı Kurulu Üyesi Kurulu Üyesi Denetçisi Müdürü Hizmet Birimi Yetkilisi 2003 devam ediyor TEB Portföy Yönetimi A.Ş. Genel Müdür Teb Yatırım Menkul Değerler A.Ş ve Teb Portfoy Yönetimi A.Ş, Yönetimi Bölümü, Yöneticisi ABN AMRO Portföy Yönetimi A.Ş., ve Portföy Yönetimi Bölümü, Yöneticisi ( devam ediyor) TEB Portföy Yönetimi A.Ş., Yönetimi Bölümü, Yöneticisi TEB Portföy Yönetimi A.Ş. Yönetimi Bölümü / Direktör (2003 devam ediyor) 1989(Mart) -1995(Aralık): Türk Ekonomi Bankası Teftiş Kurulu Başkanlığı (Müfettiş) 1995(Ocak) -1995(Aralık): Türk Ekonomi Bankası Gayrettepe Şb. İç Yönetmen 1996(Ocak) (Haz.): Türk Ekonomi Bankası Genel Müdürlüğü Bireysel Bankacılık İşl.Proje Lideri 1997(Haz)-2005(Kas) Türk Ekonomi Bankası Genel Müdürlük Hazine Operasyon Dept. Yöneticisi 2005(Kas) (devam ediyor) Türk Ekonomi Bankası Genel Müdürlük Hazine Operas.Bölümü Direktörü Türk Ekonomi Bankası A.Ş.-Yönetici(2006-devam ediyor) Varlık Yatırım Ortaklığı A.Ş. -Gn.Md.( ) Varlık Yatırım Ortaklığı A.Ş.-Maliİşl.Md.( ) Türk Ekonomi Bankası A.Ş. - Yönetmen ( 2007-devam ediyor) TEB Portföy A.Ş. - Yönetmen ( ) Şubat / Şubat / Aralık / Mayıs / Şubat / Şubat /17

3 V. FON PORTFÖY SINIRLAMALARI HAKKINDA BİLGİLER Portföyde yer alabilecek varlıklar için belirlenmiş içtüzük sınırlamaları portföyün en az ve en çok yüzdesi olarak aşağıdaki tabloda gösterilmiştir. Bu konu ile ilgili detaylı bilgiler katılma belgesi alım satımının yapılacağı adreslerden temin edilecek İçtüzüğü'nden sağlanabilir. VARLIK TÜRÜ EN AZ % EN ÇOK % Hisse Senetleri Kamu Borçlanma Araçları Özel Sektör Borçlanma Araçları Ters Repo İşlemleri Yabancı Menkul Kıymetler Altın ve diğer kıymetli madenler Borsa Para Piyasası İşlemleri 0 20 VI. FON PORTFÖYÜNÜN OLUŞUMU VE DAĞILIMI: portföyünün 21/07/2005 tarihi itibariyle yapısı aşağıda verilmiştir. tutar artırımı suretiyle toplanacak paralar 3 işgünü içinde içtüzükte belirlenmiş varlıklara yatırılacaktır. 1. Portföydeki Hisse Senetlerine İlişkin Bilgiler portföyünde 21/07/2005 itibariyle hisse senedi bulunmamaktadır. 2. Portföydeki Borçlanma Araçlarına İlişkin Bilgiler KIYMET TÜRÜ TANIMI VADESİ RAYİÇ DEĞER (TL) DEVLET TAHVİLİ TRT161105T12 16/11/2005 5,805, TRT180106A12 18/01/2006 8,841, TRT220206T14 22/02/2006 4,033, TRT120406T14 12/04/2006 5,733, HAZİNE BONOSU TRB231105T13 23/11/2005 5,432, TRB040106T17 04/01/2006 3,748, TRB080206T12 08/02/2006 3,689, TRB050406T13 05/04/2006 6,561, Portföydeki Yabancı Varlıklara İlişkin Bilgiler portföyünde 21/07/2005 itibariyle yabancı varlık bulunmamaktadır. 4. Özet Portföy Tablosu TUTARI (TL) ORANI (%) Hisse Senetleri Toplamı Kamu İç Borçlanma Araçları Toplamı 43,845, Kamu Dış Borçlanma Araçları Toplamı Özel Sektör Borçlanma Araçları Toplamı Ters Repo İşlemleri Toplamı 2,459, Yabancı Hisse Senetleri Toplamı Yabancı Borçlanma Araçları Toplamı Portföy Değeri 46,305, Nakit Borsa Para Piyasası İşlemleri Hazır Değerler Toplamı Takastan Alacaklar Diğer Alacaklar Alacaklar Toplamı Diğer Varlıklar 57, Takasa Borçlar Yönetim Ücreti Karşılığı 101,

4 Vergi Karşılığı 174, Diğer Borçlar Borçlar Toplamı 275, Toplam Değeri 46,086, Tedavüldeki Pay Sayısı 415, Birim Pay Fiyatı Portföye İlişkin Oranlar 21/07/2005 tarihi itibariyle son sekiz aylık dönem için hesaplanan oranlar aşağıda verilmektedir. Hisse Senetleri Dönüşüm Oranı (Hisse senetleri alım satım tutarları toplamı / Ortalama hisse senedi tutarı) Ortalama Hisse Senetleri Oranı (Günlük hisse 0.01 senetleri oranlarının ortalaması) Borçlanma Senetleri Dönüşüm Oranı (Borçlanma senetleri alım satım tutarları toplamı / Ortalama borçlanma senedi tutarı) *Ters Repo İşlemleri Hariç Tutulmuştur Ortalama Borçlanma Senetleri Oranı (Günlük borçlanma senetleri oranlarının ortalaması) Yabancı Menkul Kıymetler Dönüşüm Oranı (Yab. menkul kıy m. Alım satım tutarları - toplamı / Ortalama yab. menkul kıy m. tutarı) Ortalama Yabancı Menkul Kıymetler Oranı (Günlük - yabancı menkul kıymetler oranlarının ortalaması) Son Sekizi Aylık Birim Fiyat Artış Oranı Son Sekiz Aylık Ortalama Portföy Büyüklüğü (TL) 18,730, Son Sekiz Aylık Portföydeki Borçlanma Araçlarının Ortalama Vadesi 184 VII. KATILMA PAYLARININ DEĞERİNİN TESPİTİ: Katılma belgelerinin değeri, fon içtüzüğü ve Sermaye Piyasası Kurulu'nun seri:vii, No: 10 Tebliği'nin 45. maddesi çerçevesinde; portföydeki varlıklardan hisse senetleri için en son tarihli borsa ikinci seans ağırlıklı ortalama fiyatlar, borçlanma araçları ve ters repolar için en son tarihli borsada gerçekleşen ortalama oranlar dikkate alınarak her işgünü sonu itibariyle hesaplanır ve müteakip işgünü katılma belgelerinin alım satım yerlerinde açıkça görülebilecek şekilde asılan ilanlarla duyurulur. İlan gününde yapılan alım satımlarda bu fiyat geçerli olur. Savaş, ekonomik kriz, iletişim sistemlerinin çökmesi, menkul kıymetlerin ilgili olduğu piyasanın kapanması, bilgisayar sistemlerinde meydana gelebilecek arızalar gibi olağanüstü olayların ortaya çıkması durumlarında, Sermaye Piyasası Kurulu'nca uygun görülmesi halinde, katılma belgelerinin birim pay değerleri hesaplanmayabilir. VIII. FONDAN TAHSİL EDİLECEK HARCAMALAR: 1. Kurucuya ve/veya Portföy Yöneticisine Ödenecek Yönetim Ücretinin Tespit Esası ve Oranı: un toplam giderleri kapsamında, 'un yönetim ve temsili ile 'a tahsis ettiği donanım ve personel ile muhasebe hizmetleri karşılığı ile sınırlı olarak, Kurucu ya, fon toplam değerinin günlük % 0,00411 inden (yüzbindedörtvirgülonbir) yıllık yaklaşık % 1,5 (yüzdebirbuçuk) oluşan bir yönetim ücreti tahakkuk ettirilir ve bu ücret her ay sonunu izleyen bir hafta içinde, imzalanan portföy yönetim sözleşmeleri ve katılma payı alım satımına aracılık sözleşmeleri çerçevesinde kurucuya, yöneticiye ve katılma payı alım satımını yapan kuruluşlara ödenir. 2. Sabit Menkul Kıymet Kurtajı: adına, Borsa İstanbul Borçlanma Araçları Piyasası nda ve Takasbank Para Piyasası nda gerçekleştirilen işlemler üzerinden, Borsa İstanbul ve Takasbank tarifesi uygulanır. 3. Karşılık Ayrılan Giderler ve Tutarlar aşağıda yer almaktadır: a. Bağımsız Denetim Ücreti: Yaklaşık TL ücret ödenir ve yatırım dönemi içinde tahsil edilir. b. Saklama Ücreti: İşlem ve menkul kıymet stokları üzerinden aylık olarak ödenmektedir. Yıllık yaklaşık TL dir. c. KYD Endeksleri Benchmark Kullanım Bedeli: Geriye dönük son üç ayın, ay sonlarında hesaplanan fon büyüklüklerinin ortalaması alınarak hesaplanır. Ödeme dönemleri Ocak-Mart, Nisan-Haziran, Temmuz- Eylül ve Ekim-Aralık olarak üç aylık dönemlere ayrılmıştır.

5 4. Kurul Ücreti: Takvim yılı esas alınarak, üçer aylık dönemlerin son iş gününde un net varlık değeri üzerinden %0,005 (yüzbindebeş) oranında hesaplanacak Kurul ücreti varlıklarından karşılanır. a) dan karşılanan toplam giderlerin (yönetim ücreti dahil) üst sınırı fon toplam değerinin yıllık % 3,65 i (yüzdeüçnoktaaltmışbeş) olarak uygulanacak olup söz konusu Toplam Gider Oranı limiti içinde kalınsa dahi, yukarıda belirtilen harcamalardan bağımsız olarak fona gider tahakkuk ettirilemez. b) 3, 6, 9 ve 12 aylık dönemlerin son işgünü itibarıyla, içtüzükte belirlenen yıllık fon toplam gider oranının ilgili döneme denk gelen kısmının aşılıp aşılmadığı, ilgili dönem için hesaplanan günlük ortalama fon toplam değeri esas alınarak, Kurucu tarafından kontrol edilir. Yapılan kontrolde içtüzükte belirlenen oranın aşıldığının tespiti halinde aşan tutar ilgili dönemi takip eden 5 iş günü içinde Kurucu tarafından fona iade edilir. İade edilen tutar, ilgili yıl içinde takip eden dönemlerin fon toplam gider oranı hesaplamasında toplam giderlerden düşülür. 3, 6, 9 ve 12 aylık dönemlerin bitiminde hesaplanan fon toplam gider oranı ve varsa iade tutarı ilgili dönemin bitimini takip eden 6 iş günü içinde KAP ta ilan edilir. IX. İHRACA İLİŞKİN GİDERLER: Aşağıda tutar artırımına ilişkin ortaya çıkan tahmini giderler verilmektedir: GİDER TÜRÜ TUTARI (TL) Tescil ve İlan Giderleri Gazete İlan Giderleri Diğer Giderler TOPLAM X. YATIRIM FONUNUN VERGİLENDİRİLMESİ: 1) Portföy İşletmeciliği Kazançlarının Vergilendirilmesi a) Kurumlar Vergisi Düzenlemesi Açısından: 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu nun 5'inci maddesinin 1 no lu bendinin (d) alt bendi uyarınca, menkul kıymet yatırım fonlarının portföy işletmeciliğinden doğan kazançları kurumlar vergisinden istisnadır. Öte yandan, 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu nun 15. maddesinin 3. fıkrası uyarınca portföyü Türkiye de kurulu borsalarda işlem gören altın ve kıymetli madenlere dayalı yatırım fonları veya ortaklıklarının portföy işletmeciliğinden doğan kazançlarından % 15 oranında vergi kesintisi yapılması gerekmektedir. b) Gelir Vergisi Düzenlemesi Açısından: ların portföy işletmeciliği kazançları, Gelir Vergisi Kanunu nun geçici 67. maddesinin (8) numaralı bendi uyarınca, A ve B Tipi ayrımı olmaksızın % 0 1 oranında gelir vergisi tevfikatına tabidir. 2. Katılma Payı Satın Alanların Vergilendirilmesi Gelir Vergisi Kanunu nun geçici 67. maddesi uyarınca Sermaye Piyasası Kanununa göre kurulan menkul kıymetler yatırım fonlarının katılma belgelerinin ilgili olduğu fona iadesi %10 oranında gelir vergisi tevfikatına tabidir. Dar mükellef gerçek kişi ve kurumlar için bu oran %0 olarak uygulanır. Sürekli olarak portföyünün en az % 51 i İstanbul Menkul Kıymetler Borsasında işlem gören hisse senetlerinden oluşan yatırım fonlarının bir yıldan fazla süreyle elde tutulan katılma belgelerinin elden çıkarılmasında Gelir Vergisi Kanunu nun geçici 67. maddesi kapsamında tevkifat yapılmaz. Gelir Vergisi Kanunu nun geçici 67. maddesinin (8) numaralı bendi uyarınca fon katılma paylarının fona iadesinden elde edilen gelirler için yıllık beyanname verilmez. Diğer gelirler nedeniyle beyanname verilmesi halinde de bu gelirler beyannameye dahil edilmez. Ticarî işletmeye dahil olan bu nitelikteki gelirler, bu fıkra kapsamı dışındadır. Kurumlar Vergisi Kanunu Geçici Madde 1 uyarınca dar mükellef kurumların Türkiye'deki iş yerlerine atfedilmeyen veya daimî temsilcilerinin aracılığı olmaksızın elde edilen ve Gelir Vergisi Kanununun geçici 67 nci maddesi kapsamında kesinti yapılmış kazançları ile bu kurumların tam mükellef kurumlara ait olup İstanbul Menkul Kıymetler Borsasında işlem gören ve bir yıldan fazla süreyle elde tutulan hisse senetlerinin elden çıkarılmasından sağlanan ve geçici 67 nci maddenin (1) numaralı fıkrasının altıncı paragrafı kapsamında vergi kesintisine tâbi tutulmayan kazançları ve bu kurumların daimî temsilcileri aracılığıyla elde ettikleri tamamı geçici 67 nci madde kapsamında vergi kesintisine tâbi tutulmuş kazançları için yıllık veya özel beyanname verilmez. 1 Bkz. 2006/10371 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı.

6 XI. KATILMA PAYI SAHİPLERİNİN HAKLARI: 1. 'da oluşan kar, katılma belgelerinin fon içtüzüğünde belirtilen esaslara ve Sermaye Piyasası Kurulu düzenlemelerine göre tespit edilen günlük fiyatlarına yansır. Katılma belgesi sahipleri, belgelerini herhangi bir işgünü 'a geri sattıklarında, ellerinde tuttukları süre için 'da oluşan kardan paylarını almış olurlar. Hesap dönemi sonunda ayrıca temettü dağıtımı söz konusu değildir. 2. Kurucu her hesap döneminin bitimini takip eden 3 ay içinde bir önceki yılla karşılaştırmalı olarak hazırlanmış ve bağımsız denetimden geçmiş fon bilanço ve gelir tabloları ile fon portföy ve toplam değeri tablolarını bağımsız denetim raporu sonucu ile beraber Türkiye Ticaret Sicili Gazetesi'nde ilan ettirir, katılma belgelerinin alınıp satıldığı yerlerde müşterilerine açıklar ve ilanı takiben 6 işgünü içinde Kurul'a gönderilir. 3. Ticaret Siciline tescil olunarak TTSG'de ilan olunan hususlardan yatırımcının yatırım kararlarını etkileyebilecek ve önceden bilgi sahibi olmayı gerektirecek nitelikte olanlar kurucu tarafından Türkiye çapında yayın yapan en az 2 gazetenin Türkiye baskısında ilan yoluyla duyurulur. Söz konusu hususlar ilandan en az 10 işgünü sonra yürürlüğe girer. 4. İzahnamede tescil edilen hususlarda bir değişiklik yapılacak olursa bunlar ticaret siciline tescil ettirilerek izahname eki haline getirilir. Yeni bir tutar artırımına kadar bu izahname geçerli olup, ekleri ile beraber her yılın Ocak ayında birleştirilerek tek bir metin haline getirilir. Ancak bu birleştirmeden dolayı yeni bir tescil yapılmaz. İzahname, içtüzük ve en son aylık rapor, katılma belgesi alım satımı yapılan yerlerden ücretsiz olarak temin edilir. 5. Her ayın 15 inden itibaren biten aya ilişkin fon portföy ve fon toplam değeri tabloları ile fonun mali bilgilerini içeren aylık rapor hazırlanır ve bunlar katılma belgesi alım satımı yapılan yerlerde tasarruf sahiplerinin incelemesine açık tutulur. Her gün itibariyle alım satıma esas fiyatlar buralarda ilan olunur. 6. içtüzüğünde belirlenmiş olan katılma belgesi alım satım esasları aşağıdaki gibidir: 6.1 Genel Esaslar Katılma belgesi satın alınması veya fona iadesinde, Kurucunun izahnamede ilan edeceği katılma belgesinin alım satımının yapılacağı yerlere başvurularak alım satım talimatı verilir. Bunun dışında Kurucunun veya fon katılma belgesi alım satım aracılık sözleşmesi imzaladığı Aracı Kuruluşların telefon ve internet bankacılığı ile ATM sistemleri aracılığıyla da katılma belgesi alım satım talimatı verilebilir. Kurucu'nun kendi adına yapacağı işlemler de dahil alınan tüm katılma belgesi alım satım talimatlarına alım ve satım talimatları için ayrı ayrı olmak üzere müteselsil sıra numarası verilir ve işlemler bu öncelik sırasına göre gerçekleştirilir. 6.2 Alım Talimatları Yatırımcıların İMKB Tahvil ve Bono Piyasası'nın açık olduğu günlerde saat 13:15'e kadar verdikleri katılma belgesi alım talimatları talimatın verilmesini takip eden ilk hesaplamada bulunacak pay fiyatı üzerinden yerine getirilir. İMKB Tahvil ve Bono Piyasası'nın açık olduğu günlerde saat 13:15'den sonra iletilen talimatlar ilk pay fiyatı hesaplamasından sonra verilmiş olarak kabul edilir ve izleyen hesaplamada bulunan pay fiyatı üzerinden yerine getirilir. İMKB Tahvil ve Bono Piyasası'nın kapalı olduğu günlerde iletilen talimatlar ilk hesaplamada bulunacak pay fiyatı üzerinden gerçekleştirilir. 6.3 Alım Bedellerinin Tahsil Esasları Alım talimatının verilmesi sırasında, talep edilen katılma belgesi bedelinin Kurucu tarafından tahsil edilmesi esastır. Alım talimatları pay sayısı ya da tutar olarak verilebilir. Kurucu, talimatın pay sayısı olarak verilmesi halinde, alış işlemine uygulanacak fiyatın kesin olarak bilinmemesi nedeniyle, katılma belgesi bedellerini en son ilan edilen satış fiyatına %10 ilave marj uygulayarak tahsil edebilir. Ayrıca, katılma belgesi bedellerini işlem günü tahsil etmek üzere en son ilan edilen fiyata marj uygulanmak suretiyle bulunan tutara eş değer kıymeti teminat olarak kabul edebilir. Talimatın tutar olarak verilmesi halinde ise belirtilen tutar tahsil edilerek, bu tutara denk gelen pay sayısı fon fiyatı açıklandıktan sonra hesaplanır. Alım talimatının karşılığında tahsil edilen tutar o gün için yatırımcı adına nemalandırılmak suretiyle maddede belirlenen esaslar çerçevesinde, katılma belgesi alımında kullanılır. 6.4 Satım Talimatları Yatırımcıların İMKB Tahvil ve Bono Piyasası'nın açık olduğu günlerde saat 13:15'e kadar verdikleri katılma belgesi satım talimatları talimatın verilmesini takip eden ilk hesaplamada bulunacak pay fiyatı üzerinden yerine getirilir. İMKB Tahvil ve Bono Piyasası'nın açık olduğu günlerde saat 13:15'den sonra iletilen talimatlar ilk fiyat hesaplanmasından sonra verilmiş olarak kabul edilir ve izleyen hesaplamada bulunan pay fiyatı üzerinden yerine getirilir. İMKB Tahvil ve Bono Piyasası'nın kapalı olduğu günlerde iletilen talimatlar ilk hesaplamada bulunacak pay fiyatı üzerinden gerçekleştirilir.

7 6.5 Satım Bedellerinin Ödenme Esasları Katılma belgesi bedelleri; iade talimatının, İMKB Tahvil ve Bono Piyasası'nın açık olduğu günlerde saat 13:15'e kadar verilmesi halinde talimatın verilmesini takip eden birinci işlem gününde, iade talimatının İMKB Tahvil ve Bono Piyasası'nın açık olduğu günlerde saat 13:15'den sonra verilmesi halinde ise talimatın verilmesini takip eden ikinci işlem gününde yatırımcılara ödenir. 7. Bu içtüzükte belirlenen esaslar çerçevesinde katılma paylarının alım ve satımı işlemleri Türk Ekonomi Bankası A.Ş. ve şubeleri aracılığıyla yapılır. 8. Katılma payları müşteri bazında Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş. nezdinde izlenmekte olup, tasarruf sahipleri kurucudan veya alım satıma aracılık eden kuruluşlardan hesap durumları hakkında her zaman bilgi talep edebilirler. 9. Savaş, ekonomik kriz, iletişim sistemlerinin çökmesi, menkul kıymetlerin ilgili olduğu piyasanın kapanması, bilgisayar sistemlerinde meydana gelebilecek arızalar gibi olağanüstü olayların ortaya çıkması durumlarında, Sermaye Piyasası Kurulu nun izni ve Sermaye Piyasası Kurulu düzenlemeleri çerçevesinde tasarruf sahiplerine bilgi verilmesi suretiyle katılma payı alım satımları durdurulabilir.

8 XII. FON BİLANÇO VE GELİR TABLOSU 31/12/2004 tarihli fon bilanço ve gelir tabloları aşağıdadır: TÜRK EKONOMİ BANKASI A.Ş. B TİPİ DEĞİŞKEN FONU (Eski Ünvanıyla Türk Ekonomi Bankası A.Ş.A Tipi N.V.Turkse Perenco Değişken Özel u) 31 ARALIK 2004 TARİHİ İTİBARİYLE BİLANÇO (Birim - Yeni Türk Lirası) Hazır Değerler Bankalar Menkul Kıymetler Kamu Kesimi Borçlanma Senetleri Diğer Varlıklar Peşin Ödenen Stopaj Varlıklar 10,050,256 10,050, , ,011 6,166 6,166 Varlıklar Toplamı 10,057,390 4,011 Borçlar Yönetim Ücreti 44,562 Vergi ve Diğer Yasal Yükümlülükler Karşılığı 24,859 Diğer Borçlar - 4,011 Borçlar Toplamı 69,421 4,011 Net Varlıklar Toplamı 9,987,969 Toplam Değeri Katılma Belgeleri Katılma Belgeleri Değer Artış-Azalışı Gelir Gider Farkı Cari Yıl Gelir-Gider Farkı Geçmiş Yıllar Gelir-Gider Farkı 6,312,892 96,445 (3,451,343) - 3,578,632 3,451, ,289 12,264 3,451,343 3,439,079 Toplam Değeri 9,987,969

9 TÜRK EKONOMİ BANKASI A.Ş. B TİPİ DEĞİŞKEN FONU (Eski Ünvanıyla Türk Ekonomi Bankası A.Ş.A Tipi N.V.Turkse Perenco Değişken Özel u) 31 ARALIK 2004 TARİHİ İTİBARİYLE GELİR TABLOSU (Birim - Yeni Türk Lirası) Gelirleri Menkul Kıymetler Portföyünden Alınan Faiz ve Kar Payları Özel Kesim Menkul Kıymet Faiz ve Kar Paylar Hisse Senetleri Kar Payları Menkul Kıymet Satış Karları Özel Kesim Menkul Kıymet Satış Karları Hisse Senetleri Satış Karları Borçlanma Senetleri Satış Karları Kamu Kesimi Menkul Kıymet Satış Karları Gerçekleşen Değer Artışları Diğer Gelirler ,723 2,192-2,192-2, , ,446 18,434 _ 1,212 Gelirleri Toplamı 222, Giderleri Menkul Kıymet Satış Zararları Özel Kesim Menkul Kıymet Satış Zararları Hisse 3, Senetleri Satış Zararları Kamu Kesimi Menkul Kıymet Satış Zararları Gerçekleşen Değer Azalışları 5,379 3, _ Diğer Giderler İlan Giderleri Aracılık Komisyonu Giderleri Noter Harç ve Tam Tasdik Ücretleri Yönetim Ücretleri Denetim Ücreti Vergi, Resim, Harç vb. Giderler 61,009-8, , ,833 1,212-5, ,256 Giderleri Toplamı 70,021 10,381 Gelir-Gider Farkı 152,148 12,264 Ödenecek Vergi ve Yasal Yükümlülükler 24,859 - Gelir-Gider Farkı 127,289 12,264 10

10 XIII. TASFİYE SONUCUNA İŞTİRAK:, aşağıda belirtilen nedenlerle sona erer ; 1. içtüzüğünde bir süre öngörülmüş ise bunun sona ermesi, 2. süresiz ise kurucunun Kurulun uygun görüşünü aldıktan sonra 6 ay öncesinden feshi ihbar etmesi, 3. Kurucunun fon kurma koşullarını kaybetmesi, 4. Kurucunun mali durumunun zayıflaması, fonun kendi maliyetlerini karşılayamaz durumda olması ve benzer nedenlerle fonun devamının yatırımcıların yararına olmayacağının Kurulca tespit edilmiş olması. un sona ermesi durumunda fon portföyündeki varlıklar kurucu tarafından borsada satılır. Bu şekilde satışı mümkün olmayan fon mevcudu, açık artırma veya pazarlık veya her iki usulün uygulanması suretiyle satılarak paraya çevrilebilir. Bu yolla nakde dönüşen varlığı, katılma payı sahiplerine payları oranında dağıtılır. Fesih anından itibaren hiçbir katılma payı ihraç edilemez ve geri alınamaz. Kurucunun iflası veya tasfiyesi halinde Kurul, fonu uygun göreceği başka bir kuruluşa tasfiye amacıyla devreder. Saklayıcı kurumun iflası halinde kurucu, fon varlığını Kurul'ca uygun görülecek başka bir kuruluşa devreder. XIV. HALKA ARZLA İLGİLİ BİLGİLER: 1. Satış Başlangıç Tarihi: Katılma payları,../ / tarihinden itibaren bedelleri tam ve nakden tahsil edilmek suretiyle satış günündeki değerleri üzerinden satılacaktır. 2. İçtüzüğü ve İzahnamenin Temin Edilebileceği ve Pay Değerinin İlan Edileceği Yerler : UNVAN ADRES TELEFON NO Türk Ekonomi Bankası A.Ş. ve Şubeleri TEB Kampüs C ve D Blok, Saray Mah. Sokullu Caddesi No:7A-7B Ümraniye- İstanbul Katılma Payı Alım Satımının Yapılacağı Yerler : UNVAN ADRES TELEFON NO Türk Ekonomi Bankası A.Ş. ve Şubeleri TEB Kampüs C ve D Blok, Saray Mah. Sokullu Caddesi No:7A-7B Ümraniye- İstanbul Kurucunun ve Yöneticinin Merkezinin Adres ve Telefon Numaraları: KURUCUNUN UNVANI ADRES TELEFON NO Türk Ekonomi Bankası A.Ş. ve Şubeleri TEB Kampüs C ve D Blok, Saray Mah. Sokullu Caddesi No:7A-7B Ümraniye- İstanbul YÖNETİCİNİN UNVANI ADRES TELEFON NO TEB Portföy Yönetimi A.Ş. Gayrettepe Mahallesi Yener Sokak No:1 Kat: Beşiktaş/İSTANBUL XV. PROMOSYON KAMPANYALARI İLE İLGİLİ BİLGİLER: 1. Türk Ekonomi Bankası A.Ş nin kurucusu ve satışına aracılık ettiği Türk Ekonomi Bankası A.Ş. B Tipi Değişken u, B Tipi Tahvil ve Bono u, B Tipi Altın u, B Tipi Varlık Yönetimi Hizmeti Tahvil ve Bono u, B Tipi Nakit Yönetimi Kısa Vadeli Tahvil ve Bono u ve TEB Yatırım Menkul Değerler A.Ş. B Tipi Büyüme Amaçlı Değişken u için 25/12/2012 tarihinden itibaren uygulanmakta olan kampanyaya ilişkin olarak, kampanyaya tabii olan fonlara Türk Ekonomi Bankası A.Ş. B Tipi Taktik Dağılım Değişken u ve B Tipi Özel Sektör Tahvil ve Bono u eklenmiş ve ayrıca vadelere göre kampanya için uygulanacak ek faiz oranları aşağıdaki şekilde değiştirilmiştir. Söz konusu kampanya aksi Banka tarafından kararlaştırılıp, ilan edilmediği takdirde süresiz olarak devam edecektir. Maddi kaynağı Türk Ekonomi Bankası A.Ş. tarafından karşılanacak olan kampanyanın uygulama esasları aşağıdaki gibidir:

11 2. Kampanyaya, Türk Ekonomi Bankası A.Ş. B Tipi Taktik Dağılım Değişken u ve Türk Ekonomi Bankası A.Ş. B Tipi Özel Sektör Tahvil ve Bono u eklenmiştir. 3. Kampanyanın duyurulması ile birlikte Banka, 25/11/2013 tarihinden itibaren, müşteri ile yapılacak bir sözleşme dahilinde, her bir vadeli TL mevduat hesabı için ayrı ayrı olmak üzere, müşterinin hesap tutarının belirli bir oranını (oranlar aşağıdaki tabloda yer almaktadır.) mevduatın vadesi boyunca aşağıdaki tabloda belirtilen yatırım fonlarından birinde, kalanını 1 ay, 3 ay veya 6 ay vadeli mevduat hesabında değerlendireceğini garanti etmesi durumunda, yatırımcının normal şartlarda mevduat hesabına verilen TL faiz oranına aşağıdaki tabloda belirtilen oranlarda ek faiz verecektir. Tipi Payı Mevduat Payı Mevduat Payı için verilecek faiz oranına eklenecek oran (Yıllık) 1 AY 3 AY 6 AY TEB B Tipi Değişken u 10% 90% 0.17% TEB B Tipi Değişken u 20% 80% 0.38% TEB B Tipi Değişken u 30% 70% 0.66% TEB B Tipi Değişken u 10% 90% 0.17% TEB B Tipi Değişken u 20% 80% 0.38% TEB B Tipi Değişken u 30% 70% 0.66% TEB B Tipi Değişken u 10% 90% 0.17% TEB B Tipi Değişken u 20% 80% 0.38% TEB B Tipi Değişken u 30% 70% 0.66% Bu uygulama sadece 1 aylık, 3 aylık ve 6 aylık mevduat hesapları için yukarıdaki tabloda belirtilen ek marjlar için geçerli olacaktır. 4. Müşteri mevcut mevduat vadesinin içindeyken fon bloke tutarını artırmak isterse, mevcut ek faiz uygulanmaya devam edecektir. Vade sonunda yeni bir vadeli mevduat açıldığında bu yeni hesaba yeni fon blokesine karşılık gelen ek faiz uygulanacaktır. Kampanyadan faydalanan müşterinin, bu süre içinde Banka da yeni bir vadeli mevduat hesabı açtırması halinde de her bir vadeli mevduat hesabı ve bunlara karşılık gelen fon blokeleri ayrı ayrı olarak takip edilecek olup, ek faiz uygulanmasında bu hesaplar birleştirilmeyecektir. Banka müşterinin bu kampanya kapsamında tutmayı taahhüt ettiği fon paylarına bloke koyacak ve müşteriler mevduatın vadesi boyunca söz konusu fon paylarını satamayacaklardır. Müşterilerin mevduatlarını vadesinden önce bozmak istemleri halinde, fon paylarındaki bloke de kaldırılacaktır. 5. Kampanya süresince her şekilde aynı yatırım fonu dilimi için tüm müşterilere aynı ek faiz verilecektir. 6. Bu kampanya boyunca söz konusu yatırım fonlarından tahsil edilecek yönetim ücretlerinde herhangi bir artış yapılmayacak ve bu kampanyaya ilişkin maliyetler hiçbir şekilde hiçbir yatırım fonuna yansıtılmayacaktır. 7. Kampanya uygulaması sebebi ile kampanya döneminde söz konusu yatırım fonlarının tür ve tiplerinde herhangi bir değişiklik yapılmayacaktır. 8. Yatırımcı vade içinde herhangi bir tarihte sözleşme dahilindeki vadeli mevduatını kapatmak istediği takdirde, fonları üzerindeki bloke otomatik olarak kalkacaktır. Bu durumda yatırımcı kendi talebiyle fon ihbarı verebilecek olup, herhangi bir şekilde otomatik olarak yatırımcının fon paylarının satımı yapılmayacaktır. Ancak, yatırımcı mevduatını vadesi öncesinde bozduğu için, herhangi bir mevduat faizi geliri elde edemeyecektir. 9. Bu kampanya gerçek ve tüzel kişiler için geçerlidir. Bu izahname ekinde yer alan bilgilerin doğruluğunu kanuni yetki ve sorumluluklarımız çerçevesinde onaylarız (16/07/2013) Yalçın Giray ARICAN Müdür Ayşe KADAYIFCİ Yönetici