$1RiNOGLU FAKTORING ANONIM $irketi (eski unvani ile "$irin06 LU FACTORING FINANSAL HiZMETLERi TICARET ANONIM $irketi")

GE H) V UKAS YEMINLI MALI M4AlliRLIK ye BAMMSIZ DENETIM $1RiNOGLU FAKTORING ANONIM $irketi (eski unvani ile "$irin06 LU FACTORING FINANSAL HiZMETLERi TICARET ANONIM $irketi") 31 ARALIK 2013 TARIHINDE SONA EREN HESAP DONEMINE AiT FINANSAL TABLOLAR VE BAdIMSIZ DENETIM RAPORU ANIL YEMINLI MALI MUSAVIRLIK YE BA6IMSIZ DENETIM A.5. ANIL YEMINLI MALI MO4AVIRLIK ye BAGIMSIZ DENETIM A. 4. Merkez : Kartaltepe Mah. Alem Sok. Billursaray Apt. Trakya Ofis : Orta Cami, Yasar Konak is Merkezi No:5/404 Tekirdag No:3 K:45 D:1416 34145 Incirli Bakirkoy / Istanbul Tel: +90 533 720 49 08 +90 282 260 55 77 262 58 11 Tel : +90 212 660 98 12 Fax : +90 212 660 86 11 email : info@anilymm.com web: www.anilymm.com

SIRINO6LU FAKTORING A.S. 1 OCAK 31 ARALIK 2013 HESAP DONEMiNE AIT BA6IMSIZ DENETIM RAPORU (Aksi belirtilmedikge turn tutarlar "TL" olarak ifade ICINDEKILER SAYFA NO I BAOIMSIZ DENETIM GORUSU II FINANSAL TABLOLAR VE DIPNOTLARI Finansal Durum Tablosu (Bilancosu) 12 Nazim Hesaplar 3 Kar veya Zarar Tablosu 4 Kar veya Zarar Diger Kapsamli Gelir Tablosu 5 Ozkaynaklar Degisim Tablosu 6 Nakit Akin Tablosu 7 Kar Dagitim Tablosu 8 Finansal Tablolara Riskin Dipnotlar 952

SIRINO6LU FAKTORING A.S. 1 OCAK 31 ARALIK 2013 HESAP DONEMiNE AiT BAGIMSIZ DENETIM RAPORU (Aksi belirtilmedikce turn tutarlar "TL" olarak ifade FINANSAL TABLOLARA iliskin DiPNOT FillRiSTi DIPNOT S.NO ORGANIZASYON VE FAALIYET KONUSU NOT:1 9 FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILISKIN ESASLAR NOT:2 914 UYGULANAN DEOERLEME ILKELERI / MUHASEBE POLITIKALARI NOT:3 1425 NAKIT VE NAKIT BENZERLERI NOT:4 25 GERcEGE UYGUN DEGER FARKI KAR/ZARARA YANSITILAN FINANSAL VARLIKLAR (Net) NOT:5 25 BANKALAR NOT:6 25 TERS REPO ISLEMLER1NDEN ALACAKLAR NOT:7 26 SATILMAYA HAZIR FINANSAL VARLIKLAR (Net) NOT:8 26 FAKTORING ALACAKLARI VE BOKLARI NOT:9 26 DIGER ALACAKLAR NOT:10 26 TAKIPTEKI ALACAKLAR NOT:11 2627 RISKTEN KORUNMA AMAcLI TUREV FINANSAL VARLIKLAR NOT:12 27 VADEYE KADAR ELDE TUTULACAK YATIRIMLAR (Net) NOT:13 27 BAGLI ORTAKLIKLAR (Net) NOT:14 27 ISTIRAKLER (Net) NOT:15 27 IS ORTAKLIKLARI (Net) NOT:16 27 MADDI DURAN VARLIKLAR (Net) NOT:17 2831 MADDI OLMAYAN DURAN VARLIKLAR (Net) NOT:18 32 PESIN ODENMIS GIDERLER NOT:19 32 CARL DONEM VERGI VARLIGI / CARI DONEM VERGI BORCU NOT:20 32 ERTELENMIS VERGI VARLIGI / ERTELENMIS VERGI BORCU NOT:21 3334 DIGER AKTIFLER NOT:22 34 SATIS AMAcLI ELDE TUTULAN VE DURDURULAN FAALIYETLERE ILISKIN VARLIKLAR (Net) NOT:23 34 ALIM SATIM AMAcLI TUREV FINANSAL YUKUMLULUKLER NOT:24 34 ALINAN KREDILER NOT:25 35 KIRALAMA ISLEMLERINDEN BOKLAR NOT:26 35 IHRAc EDILEN MENKUL KIYMETLER (Net) NOT:27 35 DIGER BOKLAR NOT:28 36 DIGER YABANCI KAYNAKLAR NOT:29 36 RISKTEN KORUNMA AMAcLI TUREV FINANSAL YUKUMLULUKLER NOT:30 36 ODENECEK VERGI VE YUKUMLULUKLER NOT:31 36 BOK VE GOER KARSILIKLARI NOT:32 3738 ERTELENMIS GELIRLER NOT:33 38 SERMAYE BENZERI KREDILER NOT:34 38 SATIS AMAcLI ELDE TUTULAN VE DURDURULAN FAALIYETLERE ILISKIN DURAN VARLIK BKLARI (Net) NOT:35 38 OZKAYNAKLAR NOT:36 3840 ESAS FAALIYET GELIRLERI NOT:37 40 FINANSMAN GIDERLERI NOT:38 40 ESAS FAALIYET GIDERLERI NOT:39 41 DIGER FAALIYET GELIRLERI.. NOT:40 41 TAKIPTEKI ALACAKLARA ILISKIN OZEL KARSILIKLAR NOT:41 42 DIGER FAALIYET GIDERLERI NOT:42 42 VERGI KARSILIGI NOT:43 4243 HISSE BASINA KAR NOT:44 4344 ILISKILI TARAFLARDAN ALACAKLAR VE BOKLAR NOT:45 44 KARSILIKLAR, SARTA BAGLI VARLIK VE YUKUMLULUKLER NOT:46 4446 FINANSAL ARAcLARDAN KAYNAKLANAN RISKLERIN NITELIGI VE DOZEYI. NOT:47 4651

SIRINOGLU FAKTORING A.S. 1 OCAK 31 ARALIK 2013 HESAP DONEMINE AIT BA '6IMSIZ DENETIM RAPORU (Aksi belirtilmedikce turn tutarlar "TL" olarak ifade FINANSAL ARAcLAR (GERcEGE UYGUN DE6ER AcIKLAMALARI VE FINANSAL RISKTEN KORUNMA MUHASEBESI cercevesindekt AcIKLAMALAR) NOT:48 5152

UKAS mava. AN IL YEMINLI MALI Mil AVIRLIK ye BAfilMSIZ DENETIM $IRINO6LU FAKTORING A.S. 01.01.2013 31.12.2013 HESAP DONEMINE AiT BA6IMSIZ DENETIM RAPORU Sirinoglu Faktoring Anonim Sirketi Yiinetim Kurulu Ba kanlegena, Sirinoglu Faktoring Anonim Sirketi'nin ("Sirket") 31 Arahk 2013 tarihi itibanyla hazirlanan fmansal durum tablosu ile aym tarihte sona eren yila ait kar veya zarar tablosunu, kar veya zarar ye diger kapsamli gelir tablosunu, Ozkaynaklar degi im tablosunu, nakit alu tablosunu ye Onemli muhasebe politikalannm ozetini ye dipnotlan denetlemi bulunuyoruz. Finansal Tablolarla Ilgili Olarak lcletme YOnetiminin Sorumluluk u; Sirket Yonetim Kurulu, rapor konusu finansal tablolann 24 Arahk 2013 tarih ve 28861 say!!! Resmi Gazete'de yayimlanarak yiirtirrige giren Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Sirketlerinin Muhasebe Uygulamalan ile Finansal Tablolan Hakkmda Yonetmelik ye ayni gazetede yayimlanan Finansal Kiralama, Faktoring ye Finansman Sirketlerince Uygulanacak Tekdiizen Hesap Plan' ve Izahnamesi Hakkmda Teblig ye Ttirkiye Muhasebe Standartlan ile Tiirkiye Finansal Raporlama Standartlarena ye Bankacilik Dtizenleme ye Denetleme Kurumu ("BDDK") tarafmdan muhasebe ye finansal raporlama esaslarma ili kin yayimlanan diger yonetmelik, aciklama ye genelgelere uygun olarak ve hata ya da suistimal dolayisiyla onemlilik arz eden olqude yank* bilgi icermeyecek hazirlanmasmi ve sunulmasmi saglayacak bir is kontrol sistemi oluturulmasi, uygun muhasebe politikalannm secilmesi ve uygulanmasindan sorumludur. Bagunsa Denetim Kurulufunun Sorumlutue u, Bagimsiz denetimi yapan kurulu olarak iizerimize diiwn sorumluluk, denetlenen finansal tablolar iizerinde gorti bildirmektir. Bagimsiz denetimimiz, 1 Kamm 2006 tarihli ye 26333 sayili Resmi Gazete'de yayimlanan Bankalarda Bagimsiz Denetim Gerceklestirecek KuruluOarm Yetkilendirilmesi ve Faaliyetleri Haldunda Yonetmelik ye uluslararasi denetim standartlanna uyumlu olarak gercekleorihn4tir. Finansal tablolann onemlilik arz edecek olcude bir hata icermedigine makul giivence saglayacak ekilde bagimsiz denetim planlanmi ve gerceklqtirilm4tir. Bagimsiz denetimde; finansal tablolarda yer alan tutarlar ye fmansal tablo aciklama ye dipnotlan hakkmda denetim kaniti toplamaya yonelik denetim teknikleri uygulanmwir. Denetim teknikleri, finansal tablolarm hazirlanmasi ve sunumu stirecindeki is kontrollerin etkinligi dikkate almarak ye uygulanan muhasebe politikalannm uygunlugu degerlendirilerek belirlenm4tir. Ancak, amacimiz is kontrol sisteminin etkinligi hakkmda gorti vermek degil, bagimsiz denetim tekniklerini kowllara uygun olarak tasarlamak amaciyla, Sirket yonetimi tarafindan hazirlanan finansal tablolar ile is kontrol sistemi arasmdaki ili kiyi ortaya koymaktir. Apgida belirtilen bagimsiz denetim gortioniin olwurulmasi icin ye 'r denetim kaniti saglanmitff. ANIL Yemi ii Mali Miisa irlik ye Ba imsiz Dene 11 A.$ ANIL YEMINLI MALI Mil VIRLIK ye BAGIMS IZ DE ETIM Merkez : Kartaltepe Mah. Alem Sok. Biliursaray Apt. Trakya Ofis : Orta Cami, Yaiar K nak rkezi No:5/404 Tekirdag No:3 K:45 D:1416 34145 Incirli Balorkay / Istanbul Tel: +90 533 720 49 08 + 282 60 55 77 262 58 11 Tel : +90 212 660 98 12 Fax : +90 212 660 86 11 email : info@anilymm.co b: www.anilymm.com

IARA991. YEMINLI MALI Mii IWIRLIK ye BAfilMSIZ BENETINI GOrils, Gorii iimtize gore, ili ikteki finansal tablolar Sirinoglu Faktoring Anonim Sirketi'nin 31 Aralik 2013 tarihi itibariyle finansal durumunu, aynt tarihte sona eren yila ait fmansal performansim ye nakit akt$larmi TMS (bkz. Not 2) cerceyesinde dogru ye durust bir bicimde yansitmaktadir. Diger Hususlar, Sirkee in 31 Aralik 2012 tarihli yil sonu finansal tablolannm tam kapsamh denetimi ba*ka bir bagimsiz denetim firmasi tarafindan yapilmt olup, soz konusu bagimstz denetim firmasi tarafindan hazirlanan 11 Mart 2013 tarihli bagnnstz denetim raporlarmda olumlu yerilmi tir. Istanbul,14 Mart 2014 ANIL YMII1 VE BAdIMSIZ DENETIM A. FERHAT ATESALMAZ Sorumlu Ortak, Basclenetgi ANIL Yeminli Mali MCisayirlik ye Bagi Rapor No : 2014 / 2013 BD F 003 Stizlevme No: 2013 / BD F / 002 ANIL YEMINLI MALI Mil AVIRLIK ye BAfilMSIZ DENETIM A.S. Merkez : Kartaltepe Mah. Alem Sok. Billursaray Apt, Trakya Ofis : Orta Cami, Yaiar Konak Merkezi No:5/404 Tekirdag No:3 K:45 D:1416 34145 Incirli Bakirkay / Istanbul Tel: +90 533 720 49 08 +90 282 260 55 77 262 58 11 Tel : +90 212 660 98 12 Fax : +90 212 660 86 11 email : info@anilymm.com web: www.anilymm.com

StRilTO6LU FAKTORING A.$ 31 ARALIK 2013 TARtat ittbariyla FINANSAL DURUM TABLOSU (BILANCO) (Tutarlar aksi belirtilmedikse Turk Liras, (11.") olarak ifade ediknistir.) Begunnz Denetimden Geemi, &onset Denethnden Gest* ARTIE KALEMLER NOW 31 Arabic 2013 31 Aral& 2012 re i YP 1 Toplam TP 1 YP I Toplem I. NAK1T DEGERLER Not:4 102.818 102.828 79.769 79.769 IL GERGECE UYGUN DEdER FARK1 1C/EA YANSITILAN TV Nbod (Ned) 2.1 Akre SatMl Manch Filmset VerIdder 2.2 Oereege Ilygun Deter Farb Ker/Zerara )(menden 06trek Smiliendrdan FV 23 Alm Setsm Ameck Tame Fiume' Verlddet III. BANKALAR N60.6 3.605.676 47.561.792 51.167.468 2.770.854 38.700.273 41.471.127 W. TERS REPO I6LEMLETIINDEN ALACAKLAR Nor? V. SAT1LMAYA HAZ1R F1NANSAL VARL1KLAR (Net) Nok8. VL FAKTORING ALACARLARI Not9 281.031.400 281.031.400 258054.523 258.054.523 6.1 Lskontolu Faktoring Alacalderi 281.031.400 281.031.400 258.054.523 258.054.523 6.1.1 Yttet hi 293.818324 293.818.324 270.233.843 270.233.843 6.1.2 Yuri Dm 6.1.3 KezeintImemi4 Gefider () (12.786.924) (12.786.924) (12.179320) (12.179320) 62 Diger Faktoring Alecaklan 62.1 Yurt lei. _.. 622 Yurt Dip.. VII FINANSMAN KREDILERI 7.1 Tliketici Kredileri 7.2 Kredi Keegan 73. Takeitli Tieari Ktediler VIM K1RALAMA L8LEMLER1.. 8.1 Kiralama 121emlerinden Alacalder. 8.1.1 Finansal Kirelama Alecaklen 8.12 Fealiyot Kindamest Alecaldan 8.1.3 Kneandmemts Gelirler (..) 8.2 Kindema Konusu Yaptimekte Ohm Yalmmlar 8.3 Minima 181emleri 19in Vedic,. Aveneler. DL DIGER ALACAKLAR Nor:10 X. TAK1PTEKI ALACAKLAR N4611 5041.165 5.041.169 8416002 8416002 10.1 Tekipteld Faktoring Almaklan 34.156.227 34156.227 30.489.492 30.489.492 10.2 Telcipteki Finansmen Kredileti. 103 Tekipteki Kindema 18Iemlerinden Mimicker. 10.4 Ctel kerpidder () (29.115.062) (29.115.062) (22.073.490) (22.073.490) XL RISKTEN KORUNMA AMAIII TOREV FlNANSAL Not:12 VARL1KLAR 11.1 Gerge e Uygur Diger Rieldnden Rotuma Amitehler 112 Nakit Ma; Riskinden Konen= Amaehter.. 113 Yurtrinmdeki Net Yetnme Eiskinden Koren= Ameebler XIL VADEYEKADAR ELDE TUTULACAK YATIMMLAR (Net) NoC/3 XIII. BAGLIORTAKLIKLAR (Net) NotI4 XVL IST1RAKIER (Net) N,oIS XV. IS ORTAKLIKLAR1 (Net) NotI6 XVL MADDI DURAN VARLIKLAR (Net) Noi,I7 29.610217 29.610.217 23.443.943 23.443.943 XVII. MADDI OLMAYAN DURAN VARL1KLAR (Net) Not 18 16.670 16678 42.515 42.515 17.1 )erefiya 17.2 138& 16.678 16.678 42.515 42.515 XVUL PESIN ODENM18 G1DERLER Not19 2.970.503 2970.503 1.747.882 1.747.882 XIX. CAR1 DONEM VERGI VARLIGI Not:20 X3L ERTELENML5 VERGt VARLIG1 N,2 21 7.605.140 7.605140 6449.853 6.449.853 XXI. DIGER AKTIFLER Not:22 1.957.820 1.957.020 975.843 975.843 ARA TOPLAM 331.940.627 47.561.792 379.502.419 301.981.184 38700.273 340.681.457 XXII. SA17$ AMACLI ELDE TUTULAN VE DURDURULAN Not:23 FAAL1YETLERE ILIS1dN VARL1KLAR (Net) 22.1 Salm Amech. 72.2 Durdurtdan Feediyetkre iliskin AKT1F TOPLAM1 331.940.6271 47.561.7921 379.502.419 301.981.1841 38.700.2731 340.681.457 Ye inli Mali B cjimsiz. aviril ye etim A.S. tli0ikteki notlar bu fmansal tablolarm ayrdmaz bir parcasxhr.

$illino6lu FAKTORtNG A.$ 31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLA FINANSAL DURUM TABLOSU (BILANCO) (Tutadar aksi belirtilmedikee Turk Lirasi ("11,) olarak ifade PAStS ICALEMLER Nodor Bagonsm Denetimden Gegnia 31 Aral& 2013 TP I VP I Toplam I. ALIM SATIM AMACLI TlIREV FINANSAL Not 24 YOKOMLULOKLER IL AL1NAN KREDILER Not25 230318.663 230.318.663 M. FAKTORING BORCLARI Not9 1.500 1.500 IV. KIRALAMA 1.5LEMLERINDEN BORCLAR Not 26 4.1 Finansal Kiralama Borglan _ 4.2 Faaliyet Kiralamasi Borglan 4.3 Diger 4.4 Ertelenmis Finansal Knalama Giderlerk) hirac EDILEN MENKUL KIYMETLER (Net) Not:27 5.1 Bowler 5.2 Vail* Dayalt Menkul Klymeder 5.3 Tahviller VL DICER BORCLAR Not 28 1.193.659 1.193.659 VIL DICER YABANCI KAYNAICLAR N ot 29. vim RISKTEN KORUNMA AMACLI T1DREV FINANSAL No1.10. YUKUMLOWICLER 8.1 Gergege Uygun Diger Riskinden Korunma Amagldar. 82 Nakit Aka Riskinden Korunma Amaghlar 83 Yurkhondaki Net Yannm Risldnden Korunma Amaghlar _ IX. I5DENEGEK VERGI VE YOKOMLDLOKLER Not3 1 3.521934 3.520934 X. BORC YE OLDER ICAR5ILIICLAILI Not32 1.047.307 1.047307 10.1 Yeniden Yapilanma Katmligi 102 calisan Hidden YOkamlnlign Karathg 993.872 993.872 10.3 Diger Km44111(1m 53A35 53.435 XL ERTELEN1q1.5 GELIRLER Not:33 1.491.701 1.491.701 X11, xeo. CAR1 DONEM VERGI BORCU ERTELENM15 VERGI BORCU Not:20 Not 21 Ely. SERMAYE BENZERI KREDILER Not34 ARA TOPLAM 237373.764 237.573.764 XV. SATL5 AMACLI EWE TUTULAN YE DURDURULAN Not:35 FAALIYETLERE ILL5KIN DURAN VARLIK BOKLARI (Net) 15.1 Sgtlf Am* 15.2 Durdurulan Faaliyetlere Makin xyl OZKAYNAKLAR Not:36 141.921655 141.928.655 16.1 Odenmis Sermaya 60.000.000 60.000.000 16.2 Sermaye Yedckleri _. _ 16.2.1 Ease Senedi Ikea Primleri. 1622 Riese Senedi final Kklan. 162.3 Diger Sermaye Yedekleri 163 Kir veya Zararda Yeniden Snuflandinimayacak Birikm4 Diger Nor 17 5.291.020 5.291.020 Kapsamh Odder veya Giderler 16.4 Kir veya Zanirda Yeniden Smiflandinkteak Birilunia Diger Kapsamh Gaiter veya Giderler 16.5 Kir Yedelderi 41345.509 41.345309 16.5.1 Yazd Yedekkr 10509.966 10.509.966 16.5.2 SUM Yedekleri 16.5.3 OlaganGstn Yodelder 30.835.543 30.835343 16.5.4 Diger Kai Yedakleri _ 16.6 Kir veya Zarin 35.292.126 35.292.126 16.6.1 Gegmis Yillar Kir veya Zaran 16.6.2 D6ncm Net ICk veya Zaran 35292.126' 35.292.126 PASIF TOPLAMI 379.502.419] I 379.502.419 Bagansin Denerimden Gego I 31 Aralik 2012 TP YP Toplam 217.500.162 217.500.162 1.500 1.500 1.094.166 3.221.497 773.962 746.392 27.570 1.920.809 116.169.361 50.000.000 1.094.166 3.221.497 773.962 746.392 27.570 1.920.809 224.512096 224.512.096 116.169.361 3.059.146 3.059.146 38.240.853 38.240.853 8.009.309 8.009.309 30.231.544 30.231.544 24.869.363 24.869363 24.869.363 21.869363 340.681.457 I I 340.681.457 ANIL Ye nli Mali Mi4 rlik ye B Oimsiz Dene irn A.$. nieikteki notlar bu finansal tablolams aynlmaz bir pareasuhr. 2

SIRINOdLU FAKTORING A.$ 31 ARALIK 2013 TARilli ITIBARIYLA NAZIM HESAPLAR TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikce Turk Lirast ("TL") olarak ifade edilmistir.) NAZIM IIESAP KALEMLERI Notlar Bagnnsta Denetimden Geemit, 31 AraIlk 2013 Ragan= Denetimden Geemi$ 31 Arabic 2012 TP YP Toplam TP IT Toplam I. RISK! USTLENILEN FAKTORING ISLEMLERI 11. RISK! USTLENILMEYEN FAKTORING ISLEMLERI 25.048.063 25.048.063 28.861.807 28.861.807 III. ALINAN TEMINATLAR IV. VERILEN TEMiNATLAR 17.595.670 17.595.670 21.065.670 21.065.670 V. TAABIICTLER 5.1 Caplama. Taahhittler 5.2 Caplabilir Taahhiitler 5.2.1 Kiralama Taahhiitleri 5.2.1.1 Finansal Kiralama Taahhittleri 5.2.1.2 Faallyet Kiralama Taahhiltleri 5.2.2 Diger Cayilabilir Taahhiitler VI. TCJREV FINANSAL ARACLAR 6.1 Riskten Korunma Amagli Rimy Finansal Araglar 6.1.1 Gergege Uygun Defier Riskinden Korunma Amagh islemler 6.1.2 Nakit Akis Riskinden Korunma Amagli islemler 6.1.3 Yurtchsindald Net Yattrim Riskinden Korona Amagh i,slemler 6.2 Alan Satin Amagh islemler 6.2.1 Vadeli AlcorSatim islemleri 6.2.2 Swap Alan Satim islemle.ri 6.2.3 Alm Salim Opsiyon islemleri i 6.2.4 Futures Alm Satim hlemleri 6.2.5 Diger VII. EMANET IUYMETLER 334.143.558 334.143.558 304.606.541 304.606.541 NAZIM HESAPLAR TOPLAMI 376.787.291 376.787.291 354.534.018 354.534.018 etirn A.$. notlar bu finansal tablolann aynlmaz bir parcastchr. 3

SIRINO6LU FAKTORING A.$ 31 ARALIK 2013 TARIHINDE SONA EREN HESAP DONEMINE AIT KAR VEYA ZARAR TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikce Turk Liram ("TL") olarak ifade edilm4tir.) GELIR VE CIDER KALEMLER1 Norlor Bagmnaz Denet/mden Gelarda 31 Arabk 2013 Bagunsu Denetimden Geprds 31 Arahk 2012 L ESAS FAALIYET GELIRLER/ Not37 89.465208 92.793.383 FAKTORING GELIRLERI 89.465208 92.793383 1.1 Faktoring Alacaklanndan Amen Faizler 74.719.750 79.249.051 1.1.1 lokontolu 74.719.750 79.249.051 1.1.2 Diger 12 Faktoring Alaoaldanndan Min= Ocret ve Kornisyonlar 14.745.458 13.544.332 1.2.1 tab:01 1u 14.745.458 13.544.332 1.22 Diger FINANSMAN KREDILERINDEN GELIRLER 1.3. Finansman Kredilerinden Alman Fabler 1.4 Finansman Kredilerinden Altnan Octet no Komisyonlar KIRALAMA GELIRLERI 1.5 Filarial Kiralarna Gelirleri 1.6 Faaliyel Knalamasi Gelitieri 1.7 Kindama Islemlerinden Amen Thant no Komisyonlar IL FINANSMAN GIDERLERI () Not38 (20.483.814) (27.637.161) 2.1 Kullanilan Kredilere Verilen Fable (20.253.468) (27.298.577) 2.2 Faktoring 111emlerinden Borelara Verilen Faizler (42.196) (338.584) 2.3 Roams] Kirslama Giderleri 2.4 Ihrag Mien Menkul Klymetlere Yeailea Fables 2.5 Diger Fel. Giderleri. 2.6 Verilen Corot ve Komisyonlar (188.150) ILL BOOT ICJZ(101) 68.981394 65156.222 IV. ESAS FAALIVET GIDERLERI () Not39 (31.316.112) (25.478.095) 4.1 Porsone1GiderIeri (16.429.806) (12.479.405) 4.2 Kulem Tazminan Karsibgi Crideri (345.188) (274.994) 4.3 Arashnua Gelisdnne Gidederi 4.4 Genel Islebne Giderleri (13.966.585) (10.892.008) 4.5 Diger (574.533) (1.831.688) V. BROT Ka(ID*IV) 37.665282 39.678.127 VL DICER FAALIYET GELIRLERI Not40 14.428.366 3.685.443 6.1 Bankalanitm Ahnan Faizler 1.193.037 1.464.239 6.2 Tars Repo IslemIerindon Alm= Fabler _ 6.3 Menkul Degerlerden Munn Rider 3.863 6.3.1 Mira SIMI, &each Maenad Varlddardan 3.863 6.3.2 Gereege Uygun Diger Fula Karim. Yanandan Obrak Smillandinlan FV 6.3.3 Satilmaya Haar Finansal Varlildodan 6.3.4 Vadeye Kadar Elder Tubilaeak Yannmlanian. 6.4 Tanana Gelideri 6.5 Sermaye Piyasan Islemleti Kin 6.5.1 Tarty Finansal lalanierden 6.5.2 Dig... 6.6 Kambiyo 181ean1eri Kin 7.916.604 761.990 6.7 Diger 5.318.725 1.455.351 V. TAKIPTEKI ALACAKLARA ILISKIN OZEL KARSILIKLAR () Not41 (8.361.957) (8.793.242) VIII. DIGER FAALIYET GIDERLERI () Not42 (37.003) 0.030.232) 8.1 Menkul Degerler Deger Dale, (Mari 8.1.1 Damage Dynan Diger Farb Ka/Zarara Yansitdan 01tuak Smillandinlan FV Diger 130jr9e _ Odell 8.1.2 SatImaya Haar Fironsal VarlIklardan 8.1.3 Vadeyo Kadar Elder Tubilacak YaammIardan 8.2 Duran Varltklar Diger D68a5 Waded 8.2.1 Maddi Duran Varhk Dela Deans Gideden 8.2.2 Satig Amaoh Elder Thad= ve Duradurulan Faaliyetlere Ili2kin Duran Vadadar Delta Dnalls Gidederi 8.2.3 $erefiya Doge DOA Gidai 8.2.4 Diger Maddi Mayan Duren Varbldar Doger DOA Gider1eri 8.2.5 Wink, Bergh Ortalubk ve Is Orb Idlest Dakar D649 Gide:den 8.3 TOrev Drumm! Islemlerden Zara. 8.4 Kambiyo Islemleri Zaran (37.003) (2.950.232) 8.5 Diger (80.000) IX. NET FAALIYET K/Z (Yr...+VIII) 43.694.708 31.540.096 X. BIRLESME 151E511 SONRAS1NDA GELIR OLARAK KAYDEDILEN FAZLAL1K TUTARI. XL NET PARASAL POZ1SYON larezarari. XU. SORDOROLEN FAALIYETLER VERGI ONCESI KJZ (IX*XFX1) 43.694.708 31.540.096 XJIL SORDIMOLEN FAALIYETLER VERGI KAItgLidl W Not:43 (8402.582) (6670.733) 13.1 Cari Vergi Karsdigr (9.675.335) (9.094.358) 13.2 Edelman{ Vergi Oiler Etkisi (.) 13.3 Ertelemnis Vergi Gefir Etkisi (+) 1.272.753 2.423.625 XVI. SORDOROLEN FAALIYETLER DONEM NET K/Z (XIDAIII) 35.292.126 24.869.363 XV. DURDURULAN FAALITETLERDEN GELIRLER 15.1 Sang Mach Fide Tutulan Duran Marla Gelirleri. 15.2 Bagli Ortaldik,!oink no I OnaklikIan Sam Karim 15.3 Diger Dunkrulan Faaliyet (3el6neri XVL DURDURULAN FAAL1YETLERDEN GIDERLER (.) 16.1 Sans Am*. Elde Tululan Dunn Vail* Giderkri 16.2 NO Grailthk, Istirak ve Is Ortaldiklan Sabs Zarar1an 163 Diger Durdundan Faaliyet Giderleri XVII. DURDURULAN FAALIYETLER YEW ONCESI K/Z (XVIIXVIII) XVIIL DURDURULAN FAALIYETLER VERGI KAILSILIGI (0) 18.1 Cari Vergi Karsthgt 18.2 Erteleranis Vergi Gide Etkisi (.) 18.3 Ertebannis Vagj Gelb Dkisi (). XDL DURDURULAN FAALIYETLER DONEM NET IC/Z (XVIDXVIII) XX. NET DONEM KARDZARARI (XIV*XIX) 35.297126 24.869.363 HtSSE BASINA KAZANG Not44 0.59 0,50 SOrdarMen Fadiyerlordeo Hine Hanna Kau% 0.59 0,50 Durdundan Faaliyederden Hine Hanna Kaman SEYRELTILMIS HISSE BASINA KAZANG SfirdOrMen Faaliyetlerden Hive Hanna!Game Durdurulan Faaliyeilerden Hisse Baum Keane Miivvirlik ye Denetim AS. Ilitikteki notlar bu fumnsal tablolarm aynlmaz bir parcandm 4

StRINOG" LU FAKTORING A.S 31 ARALIK 2013 TARIlli itibariyla KAR VEYA ZARAR VE DIGER KAPSAMLI GELIR TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikce Turk Lirasi ("TL") olarak ifade edilmistir.) Bagmlnz Denetimden Gemi? Nottar 31 Arabi( 2013 L DONEM KARI/ZARARI Not:36 35.292.126 II. Di6ER KAPSAMLI GELIItLER 2.231.874 2.1 Kar veya Zararda Yeniden Smiflandirdmayacaklar 2.231.874 2.1.1 Maddi Duran Varlildar Yeniden Degerleme Artislan/Azalislan Not:I 7 2.349.342 2.1.2 Maddi Olmayan Duran Varlildar Yeniden Degerleme Artislan/Azahslan 2.1.3 Tarumlanmis Fayda Planlan Yeniden Olcum Kazanclan/Kayiplan 2.1.4 Diger Kar veya Zarar Olarak Yeniden Sunflandirilmayacalc Diger Kapsamh Gelir Unsurlan 2.1.5 Kfir veya Zararda Yeniden Smiflandinlmayacalc Diger Kapsamh Gelire iliskin Vergiler 2.1.5.1 DOnem Vergi Gideri/Geliri 2.1.5.2 Ertelenmis Vergi Gideri/Geliri (117.468) 2.2 Kir veya Zararda Yeniden Smiflandlnlacaklar 2.2.1 Yabaner Para Cevirim Farklan 2.2.2 Satilmaya Hazir Finansal Varliklann Yeniden Degerleme ve/veya Smiflandirma Gelirleri/Giderleri 2.2.3 Nakit Ac's Riskinden Korunma Gelirleri/Giderleri 2.2.4 Yurtdisindaki isletmeye Riskin Yatinm Riskinden Korunma Gelirleri/Giderleri 2.2.5 Diger Kir veya Zarar Olarak Yeniden Simflandirilacak Diger Kapsamli Gelir Unsurlan 2.2.6 KM veya Zararda Yeniden Suuflanduilaeak Diger Kapsamh Gelire ilislcin Vergiler 2.2.6.1 DOnem Vergi Gideri/Geliri 2.2.6.2 Ertelenmit Vergi Gideri/Geliri M. TOPLAM KAPSAMLI GELIR (1+11) 37.524.001 Bagmisiz Denetimden Gesmil 31 Arallk 2012 24.869.363 24.869363 ANI :eminli Mali M..ayirlik ye Bagirnsiz D netim A.5. ilisikteki notlar bu finansal tablolarm aynlmaz bir parcasithr. 5

SIRINO6LU FAKTORING A.$ 31 ARALIK 2013 TARIIIINDE SONA EREN HESAP DONEMINE AIT OZKAYNAK DE6ISIM TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikce Yeni Tiirk Liras> ("TL") olarak ifacie edilm4tir.) ONCEKI DONEM (3112.2012) Naar N..* Sermaye Danem Bast Baklyeai 99836 50.000.000 IL TMS 8 Hyarmat YamIan Derellmeler 2.1 Hatalarin DIReltilmesiain Etkisi 22 Mulmaelm Politikaunds Tend= Degisikliklenn Etkisi III. Yard Raldye (ND) 50.000.000 fiernmye TedeI derl His. Sailed' Ihr. PrhtderI Mao Senedl Iptal Kilian Diger Vedelder KAR veya ZARARDA Yeniden Snuflandtrdmarcak Dniknds Diger Ka.amli Garter ve CIderler 1 /597.620 461.522 461.522 2 3 KAR v.. ZARARDA Yenlden Senflandirdacek 13006011 Mae Kapamd, cartar ve adertar 2 3 IC.. Yetlelderl Vasa Yedeldar 81.6 Yedeklerl Olagantlata Diger Kar V.464.. 5.558.980 7.232.171 3.059346 5.558.980 7.232171 Donna Gem* Danam Yedelderl Kan/(Zaran) Kard(Zarsin) 32.320.290 188.234 188234 32.508.524 DOnem Net Kan nays &ran Tel.= Odolynak 97.709.065 649.755 98.358.820 IV. Toplam Kapsamh Gelir V. Nakden Gemoldestifilen Sermaye Artin. VL VIL VIOL IX. X XL X1L ly Kaynaklardan Omneklestirilen Sermaye ANON= Odeami9 Sermaye Enliasyon DOraltme Farb Hine Seaodine Donnataralebilir Taliviller Sermayo Donned En:rifler Diger Dogisildikler Nedeniylo Arns/Arahs Dan= Not Kan %nye Zaran Ear Dap= 12.1 Dagittlan Taman 12.2 Yedeklere Aktardan Tutarlar 123 Diger D6nem Somi Bakiymi (IIIFIVF +1(1.)(11) 50.000.000 3.059.146 8.009309 30.231.540 24.869.363 116.169.361 2.450329 2.450329 22.999.373 (7.058.822) 30.058.195 24.869.363 (32.508.524) (32.508.524) 24.869.363 (7.058.822) (7.058.822) L CARI DONEM (31.12.2013) ()meld Dlinem Sonu Baldyeal Not36 50.000.000 3.059.146 8.009309 30.231.544.. 24.869.363 116.169.361 II. TMS 8 Uyarmca Yana. DfteItmeIer 2.1 Mandarin Doreltilmesinin Etkisi 22 Muhasebe Politikasmda Evil. DeEiaikliklerin Etkisi IIL Yetd Baldye11111) W. Tophos Kapsamh Gar V. Nakden Gemokle nrilen Sermaye Adm. VI. h Kaynaklanian Oeryeldepirilen Sermaye Altman VIL VIOL IX. Odenmi9 Samar Enflasyon Danoltme Parke Hiss, &marline DOnatrtangebilir Tahtiller Sermaye Batumi Krediler X. Diger DoEinikIiklerNedeniylo Ants/Aral* XL XIL Danom Net 1CAn veya Zaran KmDagnimi 12.1 DagMlaa Tema= 12.2 Yedeklere Aktardan Tutu!. 12.3 Diger.., D6nem Son., 13.1dra1 (111.102 50121 50.000.005 10.000.000 3.059.146 2.231.874 8.009309 2.500.657 2.500.657 30131.544 (10.000.000) 10.603.999 (11.764.706) 22.368;705 24.869.363 35292.126 (24.869.363) (24.869363) Not :36 60.000.000 5.291.020 10.509.966 30.835.543 35.292.126 141.928.655 116.169.361 2.231.874 35292.126 (11.764.707) (11.764.706) Ilisikteki notlar bu fmansal tablolann aynlmaz bir parcasuhr. 6

SiRiNO6LU FAKTORiNG A.$ 31 ARALIK 2013 TARiHiNDE SONA EREN HESAP DONEMINE MT NAKIT AKIS TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikce Turk Lirasi ("TL") olarak ifade edilmistir.) NAKIT AKIS TABLOSU Notlar Bagunstz Denetimden Gecmis 31 Arabk 2013 Bagimstz Denetimden Gecmis 31 Arahk 2012 A. ESAS FAALIYETLERE ILLSKIN NAKIT AKISLARI 1.1 Esas Faaliyet Konusu Aktif ye Pasiflerdeki Degisim Oncesi Faaliyet Karl 41.116.708 33.249.832 1.1.1 Alinan Faizler / Kiralama Gelirleri Not:37 74.719.750 79.249.051 1.1.2 Odenen Faizler / Kiralama Giderleri 1.1.3 Kiralama Giderleri 1.1.4 Alinan Temettuler 1.1.5 Ahnan ecret ye Komisyonlar Not:37 14.745.458 13.544.332 1.1.6 Elde Edilen Diger Kazanclar 1.1.7 Zarar Olarak Muhasebelestirilen Takipteki Alacaklardan Tahsilatlar Not:I I 1.320.365 682.758 1.1.8 Personele ye Hizmet Tedarik Edenlere Yapilan Nakit Odemeler (29.012.762) (23.427.279) 1.1.9 Odenen Vergiler Not:43 (9.675.335) (9.094.358) 1.1.10 Diger (10.980.768) (27.704.672) 1.2 Esas Faaliyet Konusu Aktif ye Pasiflerdeki Degisim (30.208.860) (79.098.628) 1.2.1 Faktoring Alacaklanndaki Net (Artis) Azahs Not:9,11 (27.963.977) (79.100.840) 1.2.1 Finansman Kredilerindeki Net (Artis) Azalis 1.2.1 Kiralama islemlerinden Alacaldarda Net (Anis) Azalis 1.2.2 Diger Aktiflerde Net (Anis) Azalis Not:I 9,20,22 (2.130.348) 664.523 1.2.3 Faktoring Borclanndaki Net Anis (Azahs) Not:9 (2.340.352) 1.2.3 Kiralama islemlerinden Borclarda Net Artis (Azahs) 1.2.4 Alban Kredilerdeki Net Anis (Azahs) _ 1.2.5 Vadesi Gelmis Borclarda Net Artis (Azahs) 1.2.6 Diger Borclarda Net Anis (Azalis) (114.534) 1.678.041 I. Esas Faaliyetlerinden Kaynaklanan Net Nakit Alas' 10.907.849 (45.848.796) B. YATIRIM FAALIYETLERINE ILISKIN NAKIT AKISLARI 2.1 ilctisap Edilen Bagh Ortaklik ye Istirakler ye Is Ortakhklan _ 2.2 Elden cikanlan Bagh Ortakhk ye istiralder ye is Ortakhklan _ 2.3 Satin Alban Menkuller ye Gayrimenkuller Not:17,18 (2.291.670) (1.232.487) 2.4 Elden cikanlan Menkul ye Gayrimenkuller 71.258 534.663 2.5 Elde Edilen Satilmaya Ham Finansal Varliklar 2.6 Elden cikanlan Satilmaya Ham Finansal Varliklar 2.7 Satin Alinan Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatmmlar 2.8 Satilan Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatmmlar. _ 2.9 Diger _ IL Yattrun Faaliyetlerinden Kaynaklanan Net Nakit Alust (2.220.412) (697.823) C. FINANSMAN FAALiYETLERINE iliskin NAKIT AKISLARI 3.1 Krediler ye ihrac Edilen Menkul Degerlerden Saglanan Nakit Not:25 12.796.969 54.531.973 3.2 Krediler ye Dirac Edilen Menkul Degerlerden Kaynaklanan Nakit cilust 3.3 Bun Edilen Sermaye Araclan _ 3.4 Temettii Odemeleri (11.764.706) (7.058.822) 3.5 Finansal Kiralamaya iliskin Odemeler 3.6 Diger ILL Finansman Faaliyetlerinden Saglanan Net Nakit 1.032.263 47.473.151 IV. Doyiz Kurundaki Degisimin Nakit ye Nakde Esdeger Varliklar Uzerindeki Etkisi _ V. Nakit ye Nakde Esdeger Varhldardaki Net Azahs 9.719.7 926.532 VL Donem Basmdaki Nakit ye Nakde Esdeger Varlildar Not:4,6 41. 7.446 40.550.914 v11.. Donem Sonundaki Nakit ye Nakde Esdeger VarlIklar Not:4,6 1.197.146 / 41.477.446 ifisikteki notlar bu finansal tablolann aynlmaz bir parcasichr. 7 y rninli P aii Mi4avirlik ve atnrn Denetirn AS.

SiRiNO6LU FAKTORiNG A.S 31 ARALIK 2013 TARIHINDE SONA EREN HESAP DONEMINE AiT KAR DA6ITIM TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikce Turk Lirast ("TL") olarak ifade KAR DACITIM TABLOSU Notlar Bagunstz Denetimden Gecmis 31.Ara.13 Baginasiz Denetimden Gegmis 31.Ara.12 L DONEM KARININ DA6ITIMI 1.1 DONEM KARI 43.694.708 1.2 ODENECEK VERGI VE YASAL YUKUMLOLUKLER () Not:43 (8.402.582) 1.2.1 Kurumlar Vergisi (Gelir Vergisi) (9.675.335) 1.2.2 Gelir Vergisi Kesintisi 1.2.3 Diger Vergi ve Yasal YiildimItiltikler 1.272.753 A. NET DONEM KARI (1.11.2) Not:36 35.292.126 31.540.096 (6.670.733) (9.094.358) 2.423.625 24.869.363 1.3 GECMIS DONEMLER ZARARI () 1.4 BIRINCI TERTIP YASAL YEDEK AKCE () 1.5 KURULUSTA BIRAKILMASI VE TASARRUFU ZORUNLU YASAL FONLAR () B. DA6ITILABILIR NET DONEM KARI [(A(1.3+1.4+1.5)] 35.292.126 24.869.363 1.6 ORTAKLARA BIRINCI TEMETTCJ () 1.6.1 Hisse Senedi Sahiplerine 1.6.2 imtiyazh Hisse Senedi Sahiplerine 1.6.3 Katdma intifa Senetlerine 1.6.4 Kara istirakli Tahvillere 1.6.5 Kfir ve Zarar Ortakhgt Belgesi Sahiplerine 1.7 PERSONELE TEMETTCJ () 1.8 YONETIM KURULUNA TEMETTO () 1.9 ORTAKLARA IKINCI TEMETTO () 1.9.1 Hisse Senedi Sahiplerine 1.9.2 Imtiyazh Hisse Senedi Sahiplerine 1.9.3 Katihna Intifa Senetlerine 1.9.4 Kara istiraldi Tahvillere 1.9.5 Kfir ve Zarar Ortakhgt Belgesi Sahiplerine 1.10 'NINO TERTIP YASAL YEDEK AlCcE () 1.11 STATU YEDEKLERI () 1.12 OLAOANCJSTO YEDEKLER 1.13 DiOER YEDEKLER 1.14 OZEL FONLAR H. YEDEKLERDEN DAITINT 2.1 DACITILAN YEDEKLER 2.2 IKINCI TERTIP YASAL YEDEKLER () 2.3 ORTAKLARA PAY () 2.3.1 Hisse Senedi Sahiplerine 2.3.2 Imtiyazh Hisse Senedi Sahiplerine 2.3.3 Katdma intifa Senetlerine 2.3.4 Kara I8tirakli Tahvillere 2.3.5 Kfir Ire Zarar Ortaldigt Belgesi Sahiplerine 2.4 PERSONELE PAY () 2.5 YONETIM KURULUNA PAY () ILL HISSE HAMA KAR 3.1 HISSE SENEDI SAHIPLERINE 3.2 HISSE SENEDI SAHIPLERINE ( %) 3.3 IMTIYAZLI HISSE SENEDI SAHIPLERINE 3.4 IMTIYAZLI HISSE SENEDI SAHIPLERINE ( % ) IV. HISSE BASINA TEMETTC 4.1 HISSE SENEDI SAHIPLERINE 4.2 HISSE SENEDI SAHIPLERINE ( %) 4.3 IMTIYAZLI HISSE SENEDI SAHIPLERINE 4.4 IMTIYAZLI HISSE SENEDI SAHIPLERINE ( %) Kar dagmmum karar Genel Kurul toplanttsmda verilecektir. notlar bu finansal tablolann ayrdmaz bir pargasithr. 8 IL ali ye slz Dene.tim AS.

SIRINOGLU FAKTORING A.S. 1 OCAK 31 ARALIK 2013 HESAP DONEMINE AiT BAGIMSIZ DENETIM RAPORU (Aksi belirtilmedikce tam tutarlar "TL" olarak ifade edilm*ir.) NOT:1) ORGANIZASYON VE FAALlYET KONUSU $irinoglu Faktoring A.S. "Sirket" 28 Arahk 1992 tarih ye 3187 sap"' T.T. Sicil Gazetesi'nde yayimlanarak kurulusu tescil edilmis bir anonim sirkettir $irketin ana sozlesmedeki sirket iinvant Sirinoglu Factoring Finansal Hizmetleri Ticaret Anonim $irketi Iken $irinoglu Faktoring A.S. olarak degistirilmis olup,ilgili degisiklik 10.01.2013 tarihinde tescil edilmis, 16 Ocak 2013 tarih ye 8237 sayili Ticaret Sicil Gazetesinde ve ilan Sirket, faaliyetlerini 13 Arahk 2012 tarih ve 28496 sayili Resmi Gazete'de yayimlanan "Finansal Kiralama, Faktoring ye Finansman Sirketleri Kanunu" ve Bankacilik Diizenleme ve Denetleme Kurumu'nun ("BDDK") "Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Sirketlerinin Kurulus ve Faaliyet Esaslan Hakkinda Yonetmelik"i cercevesinde siirdiirmektedir. Sirket'in ortaklari ve paylarina iliskin bilgiler a$agidaki gibidir: 31.12.2013 31.12.2013 31.12.2012 31.12.2012 Ortak Adi Payi (%) Payt (TL) Payt (%) Payi (TL) BERG SIRINOOLU 33,37 20.022.000,00 33,37 16.685.000,00 SIRPUHI TANYA $IRINO6LU 3,52 2.112.000,00 3,52 1.760.000,00 AGOP ERCAN $IRINO6LU 16,65 9.990.000,00 16,65 8.325.000,00 ARTO ERKAN $IRINOCLU 16,65 9.990.000,00 16,65 8.325.000,00 GARO $IRINOO LU 29,81 17.886.000,00 29,81 14.905.000,00 Sermaye Toplamt 100,00 60.000.000,00 100,00 50.000.000,00 Sirket'in ticari sicile kayith adresi Levent Mahallesi Bilyiikdere Caddesi Yam Kredi Plaza C Blok Kat:14 No:3435 Levent Besiktas/ISTANBUL'dur. Sirket, faktoring faaliyetlerini agirlikli olarak tek bir cografi boliimde (Turkiye) yuramektedir. Sirket'in bunyesinde istihdam edilen personel sayisi 31 Arahk 2013 tarihi itibariyle 432 kisidir. (31 Arahk 2012; 373 kisidir). NOT:2) FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA iliskin ESASLAR 2.1. Uygulanan Muhasebe Standartlari Ilisikteki Finansal tablolar, Bankacilik Diizenleme ve Denetleme Kurumu ("BDDK") tarafindan 24 Arahk 2013 tarih ve 28861 sayili Resmi Gazete'de yayimlanarak yuruluger giren "Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Sirketlerinin Muhasebe Uygulamalan Ile Finansal Tablolari Haldunda Yonetmelik" ve aynt tarihli ve sayili Resmi Gazete'de yayimlanan "Finansal Kiraalama, Faktoring ve Finansman Sirketlerince Uygulanacak Telcdtizen Hesap Plant ye Izahnamesi Hakkmda Teblig", Kamu G6zetimi, Muhasebe ve Denetim Standartlan Kurumu ("KGK") tarafindan yiiriirliige konulan Tiirkiye uhas e Standartlan ("TMS") ile Tiirkiye Finansal Raporlama Standartlan ("TFRS") ye bunlar yorumlara ve BDDK tarafindan muhasebe ve raporlama esaslarma iliskin yayimlanan y6 aciklama ve genelgelere (tiimii "Raporlama Standartlan") uygun olarak hazirlanmtstir. 9

SiRINOGLU FAKTORING A.S. 1 OCAK 31 ARALIK 2013 HESAP DONEMINE AiT BAGIMSIZ DENETIM RAPORU (Aksi belirtilmedikge turn tutarlar "TL" olarak ifade edilmistir.) 2.1.1) Tiirkiye Finansal Raporlama Standartlarendaki Degisiklikler a) 1 Ocak 2013 tarihi ile baslayan donem itibariyle Sirket tarafindan uygulanmis, mevcut standartlarda degisiklik veya yeni standartlar: UMS/ TMS 1 (degisiklik), "Finansal Tablolarm Sunumu, Diger Kapsamh Gelir", 1 Temmuz 2012 tarihinde veya bu tarihten sonra baslayan yillik raporlama donemlerinden itibaren gecerlidir. Degisikler sonucu ortaya cikan temel gelisme isletmelerin diger kapsamli gelir altmda gosterdigi hesaplari daha sonraki donemlerde potansiyel olarak gelir tablosu ile iliskilendirilecek olarak gruplamasi zorunlulugunun getirilmesidir. Degisiklik diger kapsamli gelirde hangi kalemlerin gosterileceginden bahsetmemektedir. UMS/ TMS 19 (degisiklik), "calisanlara Saglanan Faydalar", 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra baslayan yilhk raporlama donemlerinde gecerlidir. Degisiklikler, koridor metodunu yartirlalcten kaldirmakta ve finansal giderlerin net fonlama temelinde hesaplanmasint 6ng6rmektedir. Standart, gecmis hizmet maliyetlerinin gelir tablosunda muhasebelestirilmesi hakmiinii icermektedir. Yeni bir kavram olan yeniden olciimti, gelir tablosu yerine diger kapsamli gelirde muhasebelestirilmesini icermektedir. UFRS/ TFRS 12, "Diger isletmelerdeki Paylara Riskin Actklamalar", 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra baslayan yak raporlama donemlerinde gecerlidir. Standart ortak dtizenlemeler, istirakler, ozel amach araclar ye diger bilanco dist araclar da dahil olmak tizere diger isletmelerde bulundurulan turn paylara iliskin aciklama yiikiimliiliiklerini icermektedir. UFRS/ TFRS 13, "Gercege Uygun Deger Olcumu", 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra baslayan yilhk raporlama donemlerinde gecerlidir. Standart, tam bir makul deger tammi ve turn UFRS/TFRS'lerde uygulanacak tek bir olcum ye actklamalar kaynagi saglayarak tutarliligin gelistirilmesi ye karmastkligm azaltilmasint amaclamaktathr. UMS/ TMS 28 (revize), "istirakler ye is Ortakliklarindaki Yatirimlar", 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra baslayan yillik raporlama donemlerinde gecerlidir. Standart, yeni UFRS/ TFRS 11'in yayinlanmasinin ardindan ozkaynak yontemiyle muhasebelestirilecek is ortakliklart ye istirakler ile ilgili yukumlulukleri icermektedir. UFRS/ TFRS 7 (degisiklik), "Finansal Araclar: Aciklamalar", 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra baslayan yillik raporlama donemlerinde gecerlidir. Degisiklik, halihazirda gecerli olan dipnot actklamalarimn iyilestirilerek UFRS/ TFRS ye US GAAP finansal tablo haztrlayan sirketler arasmdaki karstlastmlabilirligin arttirilmasi amactni tastmaktadtr. UFRS/ TFRS' lerin gelistirilmesi projesi kapsammda, 2011 ph icinde 5 tane standarda degisiklik getirilmistir. UFRS/ TFRS 1, UMS/ TMS 1, UMS/ TMS 16, UMS/ TMS 32 ye UMS/ TMS 34. Bu degisiklikler 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra baslayan ytlhk raporlama donemlerinde gecerlidir. b) 1 Ocak 2013 tarihinden itibaren gecerli olan diger turn yeni standartlar, mevcut standartlardaki degisiklikler ve yorumlar, Sirket faaliyetleri ile ilgili olmadigindan veya finansal tablolar iizerinde onemli etkisi olmadigindan listelenmemistir. 10

SIRINOGLU FAKTORING A.S. 1 OCAK 31 ARALIK 2013 HESAP DONEMINE AIT BAGIMSIZ DENETIM RAPORU (Aksi belirtilmedikce tam tutarlar "IL" olarak ifade edilmi tir.) c) Heniiz gecerli olmayan ye Sirket tarafindan uygulanmamis, mevcut standartlardaki degisiklikler, yeni standartlar ye yorumlar: UMS/ TMS 32 (degisiklik), "Finansal Araclar: Sunum", 1 Ocak 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra baslayan yilhk raporlama donemlerinde gecerlidir. Degisiklik ile UMS/ TMS 32, "Finansal Araclar: Sunum" standardinda bulunan uygulama rehberi bilancoda bulunan finansal varlik ve finansal yakiimlillaklerin netlestirilmesi konusunda daha actklayict olmasi amactyla giincellenmistir. UFRS/ TFRS 9 "Finansal Araclar ", 1 Ocak 2015 tarihinde veya bu tarihten sonra baslayan yillik raporlama donemlerinde gecerlidir. Finansal varhk ve yakilmialiiklerin situflandtrilmast, olciimii ve muhasebelestirilmesine yer vermektedir. UMS/ TMS 39'da yer alan finansal enstramanlann sintflama ye prensipleri yerine gelmistir. UMS 36 (degisiklik), "Varliklarda deger dilsiikrigii", 1 Ocak 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra ba0ayan yilhk raporlama donemlerinde gecerlidir. Bu degisiklikler, deger dasiiklagiine 4irams varligin eger gercege uygun degeri ile sates maliyetinin farki baz almarak hesaplanmis ise, geri kazarulabilir tutari ile ilgili bilgilerin actklanmastna Riskin ek actklamalar getirmektedir. UMS 39 (degisiklik), "Finansal Araclar: muhasebelestirilmesi ye Olcamii", 1 Ocak 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra baslayan yilhk raporlama donemlerinde gecerlidir. Bu degisiklikler tiirevlerin tecditi ve finansal risklerden korunma muhasebesi ile ilgili olup, belirtilen sartlar saglanchgt sarece, kanun ye yonetmelikler sebebiyle tiirevlerin tecdit edilmesi durumunda finansal riskierden korunma muhasebesine devam edilmesine izin vermektedir. Sirket yukarida yer alan degisikliklerin operasyonlanna olan etkilerini degerlendirip gecerlilik tarihinden itibaren uygulayacakttr. Yukaridaki standart ve yorumlarm, uygulanmasmtn gelecek donemlerde Sirket'in finansal tablolart iizerinde onemli bir etki yaratmayacagi beklenmektedir. 2.1.2) Karsdastirmali Bilgiler ve Onceki Donem Tarihli Finansal Tablolartn Dfizeltilmesi Mali durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek iizere, 5irket'in finansal tablolan anceki donemle karstlastirmalt hazirlanmaktadir. Sirket, 31 Arahk 2013 tarihi itibariyle bilancosunu 31 Arahk 2012 tarihi itibariyle hazulanmis bilancosu ile 1 Ocak 31 Aral* 2013 hesap donemine ait gelir, kapsamh gelir, ozkaynaklar degisim ye nakit akim tablolannt ise, 1 Ocak 31 Arahk 2012 hesap donemi ile karstlasttrmalt olarak, BDDK'nin "Finansal Kiralama, Faktoring ye Finansman 5irketlerince Uygulanacak Tekdiizen Hesap Plant ve Izahnamesi ile Kamuya Actklanacak Finansal Tablolann Bicim ve Icerigi Haklunda Teblig" hukumleri cercevesinde diizenlenmistir. BDDK'mn 24 Arahk 2013 tarih ve 28861 sayth Resmi Gazete'de yarmlanarak yiiriirlilge giren "Finansal Kiralama, Faktoring Ve Finansman 5irketlerinin Muhasebe Uygulamalan Ile Finansal Tablolan Haktnda Yonetmelik" uyannca hazirlanan yeni finansal tablo formation ye TMS 8 uygulamalart nedeniyle ilisteki finansal durum tablosunda karstlastirma olarak verilen 31 Arahk 2012 (Dolaytstyla 2013 Donem actlis tarihi 1 Ocak 2013 tutarlandtr) tarihli finansal tablolarda asagtdaki struflamalar ye yeniden hesaplamalar 11

StRiNOGLU FAKTORING A.S. 1 OCAK 31 ARALIK 2013 HESAP DONEMINE AiT BAGIMSIZ DENETIM RAPORU (Aksi belirtilmedikce tilm tutarlar "FL" olarak ifade edilrnistir.) Bilanco Etkisi: VARLIKLAR Onceden Raporlanan 01.0cak 2013 Dtizeltme Etkisi Yeniden Dtizenlenen 01.0cak 2013 Maddi Duran Varhklar Net (Yatirim Amach Gayrimenkuller Net) 13.199.233 10.244.710 23.443.943 Not:1 Sans Amach Elde Tutulan ye Durdurulan Faaliyetlere Ilisikin Varhklar Net (Yatirim Amach Gayrimenkuller Net) 10.244.710 (10.244.710) Not:1 Pesin Odenmis Giderler 1.747.882 1.747.882 Not:2 Diger Aktifler (Gelecek Doneme Ait Pesin Iskonto Kredi Faiz Giderleri) 1.614.250 (1.614.250) Not:2 Diger Aktifler (Pesin Odenen Giderler) 133.632 (133.632) Not:2 Not YUKUMLULUKLER Diger Yabanci kaynaklar (Kazanilmamis Faktoring Komisyon Gelirleri) 1.920.809 (1.920.809) Not:3 Ertelenmis Gelirler (Kazanilmamis Faktoring Komisyon Gelirleri) 1.920.809 1.920.809 Not:3 Not 1:Onceki &Mem bagimsiz denetim finansal tablolan ye dipnotlarinda Sati Amach Elde Tutulan ye Durdurulan Faaliyetlere IliOcin Varhklar altinda siniflandinlmt* olan Yatinm Amach Gayrimenkuller, cari &nem bagimsiz denetim Finansal tablolan ye dipnotlannda yeniden simflandirilmak suretiyle Maddi Duran Varhklar altinda Yattrim amacli Gayrimenkuller olarak siniflandirilmqtir. Not 2:Onceki donem bagimsiz denetim finansal tablolan ye dipnotlartnda diger aktiflerde siniflandirilmi olan Gelecek Doneme ait Pekin Iskonto Kredi Faiz Giderleri ile Pekine Od enen Giderler, can donem bagimsiz denetim finansal tablolan ye dipnotlannda yeniden simflandinlmak suretiyle Pekin Odenen Giderlerde simflandtrilmi*tir. Not 3: Onceki donem bagimsiz denetim Finansal tablolan ye dipnotlannda Diger Yabanci Kaynaklar icersinde siniflandinlmi olan Kazanilmami Faktoring Komisyon Gelirleri, cari donem bagimsiz denetim Finansal tablolan ye dipnotlarinda yeniden simflandirilmak suretiyle Ertelenm4 Gelirlerin altmda siniflandirilmor. 12

SIRINOGLU FAKTORING A.S. 1 OCAK 31 ARALIK 2013 HESAP DONEMINE Ail' BA6IMSIZ DENETIM RAPORU (Aksi belirtilmedikge tam tutarlar "TL" olarak ifade edilrni tir.) Mimic() Etkisi: VARLIKLAR Onceden Yeniden Raporlanan Dtizenlenen 01.Ocak 2012 Dilzeltme Etkisi 01.Ocak 2012 Not Ertelenmi Vergi Varligi 3.376.473 649.755 4.026.228 Not:4 649.755 OZKAYNAKLAR Mr veya Zararda Yeniden Sinfflandirilmayacak Birikmi Diger Kapsamli Gelirler veya Giderler (Maddi ye Maddi Olmayan Duran Varhklar Yeniden Degerleme Farklan) Olagantistii Yedekler Onceden Yeniden Raporlanan Diizenlenen 01.Ocak 2012 Diizeltme Etkisi 01.Ocak 2012 Not 2.597.624 30.043.310 461.522 188.234 649.755 3.059.146 Not:4 30.231.544 Not:4 Not4:Sirketin, gayrimenkullerini gozden gecirmesi sonucunda, 2012 ye 2013 ph ozkaynak actlis tutarlari TMS 8 uyarmca yeniden diizenlemistir.bu kapsamda 2011 yth mali tablolarmda yatirim ye kullamm amach gayrimenkullere ait ertelenmis vergi yeniden hesaplanmis 649.755 TL olarak raporlanan ertelenmis vergi giderinin 461.522 TL'si Kar veya Zararda yeniden sintflandinlmayacak birilcmis diger kapsamh gelir veya giderler (maddi duran varliklar yeniden degerleme farklan) hesabina ilave edilerek geriye kalan 188.234 TL'si ise olaganustu yedekler hesabina ilave edilerek yeniden diizenlenmistir. 2.2. Finansal Tablolarin Hanrlams 5ekli Sirket'in inceleme doneminde islevsel para birimi ye raporlama para birimi TL'dir. ilisikteki finansal tablolar, Teblig'e uygun olarak haztrlanmis olup en yakm TL' ye yuvarlanarak ifade edilmistir. Finansal tablolar, makul degerleri ile gosterilen finansal tiirev enstriimanlan ye satilmaya hazir menkul degerler gibi varltk ve yiikiimliiliiklerin &sitida, tarihi maliyet esasi temel almarak TL olarak hazirlanmistir. 2.3. Muhasebe Tahminleri Finansal tablolarin Raporlama Standartlari'na uygun olarak hazirlanmast amactyla, raporlanan aktif ve pasif tutarlartnt ve bilanco tarihi itibanyla vukuu muhtemel varlik ve yiikiimliilliklere iliskin aciklamalan etkileyecek bazi tahmin ve varsayunlar yapmast gerekmektedir. Fiili sonuclar can tahminlerden farkh olabilir. Tahminler ve tahminlerin temelini teskil eden varsaytmlar siirekli olarak gozden gecirilmektedir. Muhasebe tahminlerindeki giincellemeler, giincellemenin yapildigt donemde ve bu Thcellemelerden etkilenen muteakip donemlerde kayttlara ahmr. 13

SiRINO6LU FAKTORING A.S. 1 OCAK 31 ARALIK 2013 HESAP DONEMINE AIT BAGIMSIZ DENETIM RAPORU (Aksi belirtilmedikge tam tutarlar "TL" olarak ifade 2.4. Yilksek Enflasyonlu Ekonomilerde Raporlama Ilisikteki finansal tablolar en son 31 Aralik 2004 tarihi itibanyla TMS 29 uyannca (Yilksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama) enflasyon muhasebesine tabi tutulmustur. Dolayistyla, 31 Aralik 2013 tarihli bilancoda yer alan parasal olmayan aktif ye pasifler, 31 Arahk 2004 tarihine kadar olan girislerin 31 Aralik 2004 tarihine kadar enflasyona gore cliizeltilmis degerleriyle, bu tarihten sonra olusan girisler ise nominal degerleriyle dikkate 2.5. Yabanci Para Birimi Bazmdaki islemler Yabanci para cinsinden yapilan islemler, islemin yapildigi tarihteki &Wiz kurlarmdan TL' ye cevrilmistir. Bilancoda yer alan yabanci para birimi baztndaki parasal varhklar ye borclar bilaneo tarihindeki &Wiz kurlan kullantlarak TL'ye cevrilmistir. Bu islemler sonucunda olusan kur farklan &Mem kartnin belirlenmesinde dikkate alintrustir. 2.6. Konsolidasyon Esaslari Bagimsiz denetim, sirketlerin solo finansal tablolan dikkate almarak gerceklestirilmis olup, Sirket'in konsolide ettigi finansal varhgt bulunmamaktadir. NOT:3) UYGULANAN DEGERLEME ILKELERI / MUHASEBE POLITIKALARI Finansal tablolann haztrlanmasinda izlenen onemli muhasebe politikalan asagida ozetlenmistir: Nakit Degerler / Bankalar Nakit Degerler / Bankalar, nakit ve banka mevduati ile tutan belirli nakde kolayca cevrilebilen kisa vadeli ye yiiksek likiditeye sahip ye degerindeki degisim riski onemsiz olan ye vadeli 3 ay veya daha kisa olan yattnmlan icermektedir. Ticari Alacaklar Ticari Alacaklar hesabinda, sirketin milsterileri ile yapnats oldugu faktoring islemleri karstligmda almts oldugu temlik tutarlar takip edilmektedir. Ticari Alacaklar; Dogrudan bir borcluya mal veya hizmet tedariki ile olusan Sirket kaynakh ticari alacaklar, etkin faiz yontemi kullantlarak iskonto edilmis maliyeti iizerinden degerlendirilmistir. Belirtilmis bir faiz orani bulunmayan kisa vadeli ticari alacaklar, faiz tahakkuk etkisinin onemsiz olmast durumunda fatura tutarmdan degerlendirilmistir. Sirket'in, 6denmesi gereken meblaglan tahsil edemeyecek oldugunu gosteren bir durumun soz konusu imam halinde ticari alacaklar kin bir alacak risk karsiligi olusturulur. Soz konusu bu karstligm tutan, alacagm kayith degeri ile tahsili miimkiin tutar arasindaki farktir. Tahsili miimkiln tutar, teminatlardan ye gilvencelerden tahsil edilebilecek meblaglar da dahil olmak tizere tiim nakit akislarmin, olusan ticari alacagin orijinal etkin faiz oram eras almarak iskonto edilen degeridir. Deger dusuklugu tutan, zarar yazilmasindan sonra olusacak bir durum dolaytstyla azahrsa, soz konusu tutar, cari donemde diger gelirlere yansitihr. 14