er mala PANL GÜNLÜK BÜLTEN 08.02.2012 İç Piyasalar 07.02.2012 Kapanış Değişim % IMKB-100 60,545-0,21 IMKB-30 73,612-0,18 USD/TL 1,7575-0,26 EUR/USD 1,3205 0,59 ALTIN 1,731 0,72 PETROL (BRENT) 116,14-0,28 08.02.2012 Piyasa Verileri USD/TL Dün 1,7571 1,7470 EUR/USD 1,3092 1,3281 Tahvil (04.12.2013) %9,20 BRENT 115,88 116,47 Dış Piyasalar 07.01.2011 Kapanış Değişim % Bovespa 65,917 1,06 XETRA DAX 6,754-0,16 Dow Jones 12,878 0,26 FTSE 5,890-0,03 Nikkei 8,979 0,69 S&P 500 1,347 0,20 Vadeli Piyasalar 08.02.2012 Değişim % FDOW 0,16 FSPX 0,13 FDAX 0,50 Gündem Bakış Açısı Büyümeye D Vitamini Bugün 10.00 da Aralık ayı sanayi üretimi açıklanacak olup yıllık bazda yüzde 2,2 ile 2,4 arasında artış beklenmektedir. En yüksek tahmin ise yüzde 4,3 seviyesindedir. Yüzde 8,4 olarak gerçekleşmesi beklenen TÜİK Kasım ayı sanayi üretimi bir önceki yılın aynı ayına göre beklenti dahilinde gerçekleşmişti. Aylık bazda değerlendirildiğinde ise bir önceki aya göre yüzde 8,6 azalış göstermişti. 1.Ekonomi Bakanı Zafer Çağlayan, Türkiye'nin yüzde 8,3'lük büyüme rakamıyla dünya büyümesinde çok önemli bir yere sahip olacağını kaydetmişti. 2.Yüzde 6,7 beklenen 3.çeyrek büyüme verisi üçüncü kez sürpriz yaparak yüzde 8,2 olarak gerçekleşmişti. 3.Büyüme için 2011 de yüzde 8,0 in biraz üzerinde büyüme, 2012 yılında ise yüzde 4,00 büyüme bekleniyordu. Yabancı Geri Döndü 2011 yılı Aralık ayında 72,1 milyon dolar alış işlemi gerçekleştiren yabancı yatırımcılar 2012 Ocak ayında 474,4 milyon dolar alış işlemi gerçekleştirdiler. Geçen sene Ocak ayında 752 milyon dolar, Şubat ayında ise 747 milyon dolar satış işlemi yapmışlardı. En çok alınan hisseler Halk Bankası, Garanti Bankası,Yapı Kredi, Vakıfbank ve Sabancı Holding olurken, en çok satılan hisseler Tüpraş, Asya Bank, Turkcell, Emlak Konut,Trakya Cam oldu. Bankacılık Sektörü 2011 Sektörün karı yıllık bazda yüzde 10,3 gerileyerek 19,8 milyar TL olarak gerçekleşmiştir. Bu gerilemenin sebebi yüksek faiz dışı giderler ve sermaye piyasası işlem kar/zararı nın dönem net karını arttırıcı etkisinin büyük oranda azalmasıdır. 1.Bankacılık sektörünün aktif toplamı 2011 yılında yüzde 21 artarak 1,218 milyar TL seviyesine ulaşmıştır. Kredilerin toplam aktifler içerisinde payı 3,8 puan artarak yüzde 57,1 e yükselmiştir. 2.Aralık 2011 itibariyle krediler 2010 yılı sonuna göre 157,1 milyar TL artış göstererek 682,9 milyar TL seviyesine ulaşmıştır. Kredilerde yüzde 29,9 artış gözlenmiştir ve bu bir önceki yılki yüzde 34 lük artıştan daha düşüktür. 3.Bankaların pasifleri yüzde 21 oranında büyürken, toplam mevduatlar yüzde 12,7 oranında artış göstermiştir. Bir önceki yıl mevduat miktarı yüzde 20 civarında artış göstermişti. 4.Sektörün sermaye yeterliliği rasyosu, önceki çeyreğe göre 0,04 puan artarak yüzde 16,46 olarak gerçekleşmiştir. Yıllık bazda ise yüzde 2,51 azalmıştır (önceki 18,97) 5.Sektörün özkaynakları yıllık bazda yüzde 7,5 artmıştır. Sektörün özkaynak karlılığı yıllık bazda yüzde 20,1 den 15,5 e düşmüştür. 6.2011 yılı içerisinde kredilerin GSYH ya oranı tarihi yüksek seviyesine ulaşmıştır. Üçüncü çeyrek sonu itibari ile bu oran yüzde 96,7 olarak gerçekleşmiştir. 7.Menkul değer portföyü ise 287,9 milyar TL den, 285 milyar TL ye düşmüştür. 8.Sektörün aktif karlılığı yüzde 2,5 dan yüzde 1,7 ye düşmüştür. Bu da net faiz marjının ilk üç çeyrekte gerilemesine sebep olmuştur. Net faiz marjı Aralık ayında yüzde 3,5 olarak gerçekleşmiştir ve bu da 3,6 olarak gerçekleştiği Mart 2011 den beri gerçekleşen en yüksek rakamdır. ABD Haftalık İşsizlik Başvuruları Aralık Sanayi Üretimi (TÜİK) 10.00 önceki -8,6% beklenti %2,2 yıllık TCMB Beklenti Anketi 14.30 Almanya'da Aralık ayı dış ticaret ve cari işlemler dengesi açıklanacak 09.00 Özak Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı halka arz 8-9-10 Şubat 2,50 TL
Küresel Piyasalar 1.İngiltere Merkez Bankası faiz toplantısı başlayacak. Perşembe günü İngiltere Şubat BOE Faiz Kararı ile Avro Bölg. Şubat ECB Faiz kararı izlenecek. 2.Almanya'da sanayi üretimi Aralık ayında bir önceki aya göre yüzde 2,9 düştü. 3.Papademos Maliye Bakanınndan ilk kez temerrüt riskine karşı rapor istedi. 4.Dow Yunanistan ın ilerleme sağlaması ile 2008 Mayıs tan beri en yüksek kapanış seviyesinin üzerine çıktı. 5.Asya da hisse senetleri Toyota Motor un kar tahminini artırması sonrası değer kazandı. Asya nın en büyük otomobil üreticisi 3,7% değer kazandı. Japonya borsası üç ayın en yüksek düzeyini gördü. 6.ABD ham petrol stokları 4,5 milyon varil düşerken, brent petrol 0,3% artarak 116,23 dolar oldu. 7.Yunanistan da görüşmeler bugüne kaldı. Görüşme koalisyon ortakları taslak metni incelemek istediği için ertelendi. 8.Almanya 5 yıllık tahvil ihalesi izlenecek. 9.Parite 1,3270 ile iki ayın zirve seviyesine yöneldi.1,3332 nin önemli olduğu belirtiliyor. 10.ECB nin elindeki Yunan kâğıtlarını bankayı zarara sokmadan değiştireceği belirtiliyor. 11.Çin-Avrupa liderler görüşmesi'nin 14 Şubat günü Pekin'de yapılacağı açıklandı. 12.Dünya'nın en büyük madencilik şirketi BHP Billiton, yılın ilk yarısında karının yüzde 5.5 azaldığını bildirdi. 13. 9 ülke, AB Dönem Başkanı Danimarka'ya bir mektup göndererek, finansal işlem vergisinin uygulamaya geçirilmesi yönündeki çalışmaların hızlandırılmasını istediler. Şirket Haberleri Galatasaray Kulübü Divan Kurulu Toplantısı yapılacak 13.30 Ucak Çağrı Süresi bugün bitiyor 26.01.2012-08.02.2012 Yeni Üye: TROSMEN- OSMANLI MENKUL DEĞERLER A.Ş. (Hisse Senedi İhraççısı) Koza Anadolu Metal Madencilik İşletmeleri A.Ş. 03.02.2012 tarihinde başlayan ve 20.02.2012 tarihinde hak kullanım süresi sona erecek olan % 100 oranındaki bedelli sermaye artırım işleminde, kaydileşmiş hisse senetlerinin rüçhan haklarını kullanmak isteyen üyelerin belirtilen tarihler arasında Merkezi Kaydi Sistem çalışma süresi içerisinde işlem yapmaları gerekmektedir. Şirket sermaye artırım karşılığında yeni (Y) kaydi pay vermektedir. Şekerbank Bankamızca 330 Milyon TL'ye kadar, azami 24 ay vadeli bono ve/veya tahvil ihraç edilmesi için Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu'na başvuruda bulunulmuştur. Akçansa Genel Müdürü Hakan Gürdal, şirket olarak 2012 yılında toplam 125 milyon TL düzeyinde bir yatırım planladıklarını belirterek, İhracat anlamında ana ortağımızla Hiedelberg Cement ile yeni pazar arayışlarımız sürüyor. 9 aylık verilerimize bakıldığında bir önceki yıla göre ciro bazında yüzde 20-22 civarında bir artış oldu. Son çeyreğin de buna paralel olmasını bekliyoruz dedi. Çimsa Genel Müdürü Mehmet Hacıkamiloğlu da şirketin 2011 yılı 9 aylık sonuçlarıyla cirosal bazda yüzde 16 büyüdüğünü ve yıl sonu rakamlarının da buna paralel düzeyde gerçekleşeceğini öngördüklerini söyleyerek, 2012 için 100 milyon TL yatırım harcaması yapmayı hedefliyoruz açıklamasını yaptı. THY Yönetim Kurulu Başkanı Hamdi Topçu, Polonya şirketi LOT'un alınması konusunda hazırlanan raporun bu ay tamamlanacağını kaydetti. Ekonomi Haberleri Otomotiv ihracatı yıla artışla başladı. Uludağ Otomotiv Endüstrisi İhracatçıları Birliği (OİB) Başkanı Orhan Sabuncu, 2009 yılı Ocak ayında 1 milyar dolar olan ihracatın, 2012 yılında 1.61 milyar dolara yükseldiğini bildirdi. Sabuncu, yaptığı yazılı açıklamada, otomotiv ihracatında 2012 yılında, son dört yılın en iyi başlangıcını yaptıklarını belirtti. Yunanistan a Ya denileni yap ya da iflas et resti çektiler. Avrupa Birliği (AB), Uluslararası Para Fonu (IMF) ve Avrupa Merkez Bankası (ECB) yetkililerinden oluşan Troyka heyeti hükümete, 16 sayfalık yeni bir plan sunarak, Ya kabul et ya da reddet resti çekti. Yunanistan ın planı reddetmesi ülkenin iflası seçmesi anlamına geliyor. Yunanistan ın ikinci mali paketten yararlanabilme için en geç 13 Şubat a kadar anlaşmayı imzalaması ve parlamentoda oylaması gerekiyor. Bernanke, Amerikan ekonomisinin yavaş bir hızda ilerlediğini belirterek, düşük faiz oranlarının, büyümeyi desteklemek için gerekli olduğunu savundu. Cumhuriyetçi senatörlerin, faizi düşük tutmanın enflasyon riskini artırdığı yolundaki endişelerini dile getirdiği oturumda Bernanke, risklerin farkında olduklarını ve enflasyonu yakından izlediklerini söyledi. Cari açığa 'enerji verimli motor' neşteri. Hükümet cari açığı önlemeye dönük çalışmalarını hızlandırırken, enerji verimli elektrikli motorların üretimine geçilmesini sağlayacak önemli bir düzenlemeyi hayata geçirdi. Resmi Gazete'de yayımlanan 'Elektrik Motorları ile İlgili Çevreye Duyarlı Tasarım Gereklerine Dair Tebliğ' ile bu yılın ikinci çeyreğinden itibaren aşamalı olarak sanayide daha verimli elektrik motorlarına geçiş başlayacak. Kar yağışının THY'ye bilançosu ağır oldu. THY, 27 Ocak-2 Şubat tarihleri arasında İstanbul ve varış noktalarındaki olumsuz hava şartları nedeniyle 454'ü dış, 471'i de iç hatlarda olmak üzere toplam karşılıklı 925 seferini iptal etti (Sabah). Ford'a yolsuzluk soruşturması şoku! Köln kentindeki Ford işletmelerinde geçtiğimiz günlerde baskın şoku yaşandığı ortaya çıktı. Bild gazetesindeki habere göre, polis, maliye ve savcılık memurlarından oluşan yaklaşık 100 kişilik bir ekip, işletmenin fabrikaları, büroları ve üst düzey yöneticilerinin evlerinde aramalar yaptı. Dört üst düzey yöneticinin yasa dışı işler yaptığı iddiasıyla gerçekleştirilen aramalar sonucunda bir yöneticinin gözaltına alındığı bildirildi (Milliyet).
Teknik Bakış Endeks günü %0,21 azalış ve 60545 (-129) puan ile tamamladı. İşlem hacmi 2,397 milyon TL oldu. İMKB-30 da Türk Traktör 3,25%, Bimas %2,95, Tüpraş 2,95% ile en çok değer kazanan hisseler oldu. 60950-61138 sonrası kar satışları ile 60400 e geri çekilen endekste 61500 sonraki direnç seviyesi olup 61721 ise kuvvetli dirençtir. Bu seviyelere yaklaştıkça kar satışları görülebilir. Olası 59500 altında satış baskısı artabilir. Bu durumda kısa vadeli yükselen trend desteği 59100 dedir. Destek 60400-60200 59500 58900 58500 Aylık Bazda Direnç 61138 61500 61721 61957 62436 62800 İMKB 100 0.7 Bilgi Notu Hisse Kapanış Destek Direnç BIMAS 61.00 59.25-58.25 61.00 61.50 ADNAC 0.71 0.68-0.67 0.73-0.74 0.77
SGMK & DÖVİZ Gösterge Tahvil 04.12.2013 TCMB dün 7 milyar TL tutarında ve 14 Şubat vadeli repo ihalesi açtı. %9,35 bileşik seviyesinde açılan 4 Aralık 2013 vadeli gösterge tahvil %9,20 seviyesini test etmekte. Gösterge tahvil gün boyunca yatay bir seyir izlemiş olup, düşük işlem hacmi sonrası aynı seviyeden kapandı. Vadeli İşlemler VOB ENDEKS KONTRATI: VIX0300212 Şubat vadeli endeks kontratları en yüksek 74,800 en düşük 74,025 gördüğü günü 74,075 seviyesinden kapattı. Hedef seviye olan 75,000 lere yaklaşan endekste bu seviyelerden seans sonu gelen satışla kapanış yapılmış oldu. Direnç olarak önemine değindiğimiz bu seviyelerden olası gelebilecek realizasyonların sağlıklı ve yüksek ihtimal olduğunu belirtmekte fayda görmekteyiz. 73,500 seviyesinin altında 72,500 ve önemli destek olarak belirttiğimiz 71,500 seviyesine kadar gelebilecek realizasyonların normal ve trendi bozmayacağını söylemek yanlış olmaz. Yukarı yönlü hareketin devamı halinde ise 75,000 li seviyelerin üzerinde 76,000 ve 77,000 li seviyelerin sırası ile hedefleneceği söylenebilir.
+90 (212) 276 27 27 Timuçin Alp Araştırma Müdür Yardımcısı timucin.alp@tekstilbank.com.tr 1570 Erdem Kaylı Araştırma Yönetmen erdem.kayli@tekstilbank.com.tr 1571 Şebnem Türkeli Vadeli İşlemler Yönetmen Yardımcısı sebnem.turkeli@tekstilbank.com.tr 1539 Göktan Akbaş Yurt Dışı Piyasalar Yönetmen goktan.akbas@tekstilbank.com.tr 1580 Öneri, eleştiri ve sorularınız için yatirimarastirma@tekstilbank.com.tr adresine göndereceğiniz e-posta ile bize ulaşabilirsiniz. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. UYARI