IŞIKFX Uluslararası Piyasalar Departmanı Günlük Yorum
Piyasalarda Bugün Ne Oldu? EURUSD BRENT PETROL ALTIN USDTRY GBPUSD Gündemdekiler Piyasalarda son derece hareketli bir gün geçiriyoruz. Gündemin dolu dolu olduğu günde gözler Viyana daydı. Hem OPEC in Haziran toplantısı hem de Avrupa Merkez Başkanı Mario Draghi nin faiz oranı kararı sonrası açıklamalarını takip ettik. Petrol fiyatlarının önümüzdeki süreçte seyrini belirleyecek olan gelişme için OPEC üyeleri Viyana da toplandı. Toplantıdan beklentilere paralel olarak üretim politikasında herhangi bir değişim yaşanmadı. Toplantı sonrası yapılan ilk açıklamalarda OPEC in petrol arzı konusunda bir anlaşmaya varmadığı, yeni bir üretim tavanı belirlenmediği belirtildi. Ülkeler arasındaki derin fikir ayrılıkların yine toplantının önüne geçtiğini ve piyasa istikrar kazandıracak bir anlaşma yapılmasının önünü tıkadığını söyleyebiliriz. Avrupa Merkez Bankası faiz oranlarında herhangi bir değişime gitmezken Başkan Draghi nin yaptığı açıklamalar piyasaların ilgi odağındaydı. Pojeksiyonlarda yapılan değişimler ilk etapta dikkat çekiciydi. 2016 yılı büyüme beklentisini yüzde 1.4 den 1.6 ya çeken banka, enflasyon beklentilerini de yüzde 0.1 den yüzde 0.2 ye revize etti. Beklentilerde yaşanan değişimler Avrupa Merkez Bankası nın iyimser tavrını ortaya koyuyor. Banka yapılan faiz indirimlerinin ardından piyasanın gideceği yönü tahmin etmek istiyor. Kısa vadede enflasyonun baskı altında olmaya devam edeceğine değinen Draghi rakamlardaki her değişimin ek teşvik anlamına gelmeyeceğini anlatmaya çalışmış. Ek olarak gerekirse elindeki tüm araçları kullanmaktan çekinmeyeceğini ifade eden Draghi ve kurmayları para politikasından elde edilecek faydanın göstergeleri sert bir şekilde etkilemeyeceğini sözlerine eklediler. Ekonomik reformlara ağırlık verilmesinin öneminden bahsedilen açıklamalarda İngiltere nin Avrupa Birliği ülkesi olarak kalması gerektiği de ayrıca ifade edildi. Konuşmayı özetlersek Draghi önümüzdeki aylarda da göstergelerdeki seyrin istenilen düzeyde gitmemesinin kabul edilebilir olduğunu ifade etmeye çalışmış ama özellikle 2016 nin 2. yarısında da bu baskının sürmesiyle birlikte bankanın harekete geçebileceğini söyleyebiliriz.
Paritede yapılan açıklamalar hareketliliğe neden olsa da piyasalar söylemlere sert bir şekilde tepki vermiş değil. Teknik olarak görünümde değişen bir şey yok. 1.1150 seviyesini kıramayan EURUSD 1.1200 nin üzerinde kalmaya da niyetli değil. 1.1200 seviyesinin üzerinde kalıcı olunmaması paritedeki hareketliliğin sakin bir şekilde yönünü aşağıya çevirmesini sağlıyor. 1.1150 yorulmuş bir destek olarak karşımıza çıkarken asıl piyasanın dikkati 1.1120 ve 1.1100 aralığında. 200 günlük ortalama seviyesine gelen 1.1100 in aşılması zor bir kale olduğunu belirterek, geçilmesi durumunda 1.1050 seviyesinden destek bulabileceğini hatırlatmamız gerekiyor. Piyasada büyük bir gelişme olmadığı sürece de belirtilen seviyelerden gelebilecek tepki alımlarına hazırlıklı olmalıyız. Yükseliş hareketinin devam etmesi halinde hareketlilik 1.1250 direncini test etmek isteyecektir. Toparlanmanın duraksayacağını düşündüğümüz aralık ise 1.1280-1.1300.
Petrol piyasasının merakla beklediği toplantı sona erdi. OPEC, petrol arzı konusunda bir anlaşmaya varılmadığını ve yeni bir üretim tavanı belirlenmediğini belirtti. Piyasa beklentilerinin karşılandığını söyleyebiliriz. Toplantı sonrası yapılan açıklamalar, Doha daki gibi gergin bir toplantı olmadığını, en azından ülkeler arasındaki sorunların şimdilik göz ardı edildiğini söyleyebiliriz. Karar sonrası Suudi Arabistan Petrol Bakanı, petrol piyasalarının iyileşmeye devam ettiğini, fiyatın piyasada kendi mekanizması içerisinde belirleneceğini söyledi. Suudi Bakan ayrıca, OPEC üyelerinin piyasaları istikrarlı tutmak adına görüşmelere devam edeceğini belirtti. Bu açıklama önemliydi. En azından 30 Kasım daki OPEC toplantısında birlik olarak bir karar alınabilme beklentisi oluşturduğunu söyleyebiliriz. İran Petrol Bakanı ise piyasa trendlerinin iyi durumda olduğunu, hiçbir ülkeden üretimi artırma yönünde bir sinyal almadığını belirtti. Teknik olarak ise karar sonrası 48.85 seviyesini test eden Brent petrolde 49.00 seviyesinin üzerinde seyir sürüyor. 49.00 un üzerinde kalıcılık sağlanırsa 49.60 ve 50.00 seviyeleri görülebilir. 49.00 desteğinin kırılması durumunda ise 48.70 ve 48.45 seviyeleri takip edilebilir.
Güne alıcılı başlayan altın fiyatlarının 1217,50 seviyesine kadar yükseldiğini gördük. Ancak öğleden sonra ABD tarafından açıklanan ADP Tarım Dışı İstihdam verisinin beklenti olan 175binin hemen altında 173bin olarak açıklanması, altının günlük kazançlarını silerek negatife dönmesine neden oldu. İyi gelen ABD verileriyle birlikte satış baskısı devam edecek gibi görünüyor. Bu durumunda ilk destek seviyemiz 1207 dolar, bu seviyenin aşılması halinde ise hareket bizi 1200 kritik desteğine kadar götürebilir. Toparlanmalarda ise 1214 direnicinin üzerinde kalıcılık sağlanıp sağlanamayacağı oldukça önemli. Bu seviyenin üzerinde kalıcılık sağlanması durumunda hareket 1220 dolar seviyesine kadar devam edebilir. Akşam saatlerinde ise FOMC Üyesi Dudley in konuşması var. Konuşmada Haziran ayı FED toplantısında faiz artırımıyla ilgili söylemlerin yer alması altın fiyatlarındaki hareketliliğin artmasına neden olabilir. Paritede alıcılı seyrin hakim olduğu bir gün geçiriyoruz. Gün içerisinde Cumhurbaşkanı Başdanışmanı Cemil Ertem in açıklamaları takip edildi. Ertem, TCMB nin önümüzdeki dönemde daha yapıcı ve büyümeyi destekleyici politikalar izlemesi gerektiğini belirtti. TCMB nin esas görevinin fiyat istikrarı ve finansal istikrar olduğunu ancak büyüme ve istihdamın da dikkate alınması gerektiğini söyledi. Ertem ayrıca, fiyat istikrarını sağlama amacı ile çelişmemek kaydıyla, hükümetin mali politikalarının TCMB tarafından desteklenmesi gerektiğini vurguladı. ABD tarafında ise ADP tarım dışı beklentilerin bir miktar altında kalırken haftalık işsizlik haklarından yararlanma başvuruları beklentilere göre olumluydu. Yükseliş hareketinin devam ettiği paritede 2.9500 seviyesinin üzerinde kalıcılık sağlanması durumunda gün içerisinde 2.9600 seviyesine doğru yükseliş görülebilir. Olası satış baskısında ise 2.9480-2.9400 aralığı geçilirse 2.9320 gündeme gelecektir.
Paritede haftanın diğer işlem günlerine göre daha sakin bir seyir izliyoruz. Brexit senaryoları ile sert fiyat hareketlerine şahit olduğumuz paritede bugün, ekonomik veriler takip edildi. İngiltere tarafında Mayıs ayı inşaat PMI verisi beklentilerin altında 51.2 olarak açıklandı. Veri ayrıca, 50 daralma bölgesinin üzerinde gelse de 2013 yılından bu yana görülen en düşük seviyeye geriledi. ABD tarafında ise FED üyesi Daniel Tarullo, İngiltere'de AB için 23 Haziran da yapılacak referandumun Fed'in 14-15 Haziran'da yapacağı toplantıda değerlendirilecek faktörlerden biri olacağını söyledi. Teknik olarak ise 1.4420 seviyesi paritenin şu an için en önemli desteği konumunda. Kırılması durumunda önce 1.4400, sonrasında ise 1.4360 görülebilir. Yükselişlerde ise 1.4470 geçilirse 1.4500 hedeflenebilir.