2015 Yıllık Faaliyet Raporu. ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş.

Transkript

1 2015 Yıllık Faaliyet Raporu ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş.

2 İçindekiler 1. BÖLÜM Genel Bilgiler Misyon Vizyon Kurumsal Değerlerimiz Tarihsel Gelişim Ortaklık Yapısı ve Hesap Dönemi İçindeki Değişiklikler Esas Sözleşme Değişiklikleri Finansal Göstergeler Kar Dağıtım Politikası Yatırım Politikası Yönetim Kurulu Başkanı nın Mesajı Genel Müdür ün Mesajı Yılına İlişkin Değerlendirme Bireysel Emeklilik Hayat Ferdi Kaza Hesap Dönemi İçinde Yapılmış Olan Yatırımlar Şirketin Doğrudan veya Dolaylı İştirakleri ve Pay Oranlarına İlişkin Bilgiler Şirketin İktisap Ettiği Kendi Paylarına İlişkin Bilgiler Hesap Dönemi İçinde Yapılan Özel Denetime ve Kamu Denetimine İlişkin Açıklamalar Şirket Aleyhine Açılan ve Şirketin Mali Durumunu ve Faaliyetlerini Etkileyebilecek Nitelikteki Davalar ve Olası Sonuçları Mevzuat Hükümlerine Aykırı Uygulamalar Nedeniyle Şirket ve Yönetim Organı Üyeleri Hakkında Uygulanan İdari ve Adli Yaptırımlara İlişkin Açıklamalar Şirketin Yıl İçinde Yapmış Olduğu Bağış ve Yardımlar ile Sosyal Sorumluluk Projeleri Çerçevesinde Yapılan Harcamalara İlişkin Bilgiler Şirketler Topluluğuna İlişkin Açıklamalar BÖLÜM Yönetim Kurulu Üyeleri Denetçiler Üst Yönetim İç Sistemler Kapsamındaki Birimlerin Yöneticileri...16 Faaliyet Raporu

3 2.5. Yönetim Kurulu Üyelerinin 2015 Yılında Yapılan Toplantılara Katılımı Hakkında Bilgi ERGO Emeklilik ve Hayat Anonim Şirketi Olağanüstü Genel Kurul Toplantılarına İlişkin Bilgiler Şirket Genel Kurulunca Verilen İzin Çerçevesinde Yönetim Organı Üyelerinin Şirketle Kendisi veya Başkası Adına Yaptığı İşlemler İle Rekabet Yasağı Kapsamındaki Faaliyetleri Hakkında Bilgiler Geçmiş Dönemlerde Belirlenen Hedeflere ve Genel Kurul Kararlarına İlişkin Bilgiler ve Değerlendirmeler Organizasyon Şeması İnsan Kaynakları Uygulamaları Yönetim Kurulu Kısa Faaliyet Raporu Kurumsal Yönetim Uygulamaları Şirketin Dahil Olduğu Risk Grubu ile İşlemlere İlişkin Bilgiler Yönetim Kurulu Üyeleri ile Üst Düzey Yöneticilere Sağlanan Maddi Haklar AR-GE Çalışmaları BÖLÜM İç Denetim Faaliyetleri Mali Durum, Karlılık ve Tazminat Ödeme Gücüne İlişkin Değerlendirmeler Prim Üretimi Tazminat Ödeme Gücü Karlılık Mali Bünyeye İlişkin Bilgiler Rapor Dönemi Dahil 5 Yıllık Döneme İlişkin Özet Finansal Bilgiler Risk Türleri İtibariyle Uygulanan Risk Yönetimi Politikalarına İlişkin Bilgiler Yıllık Faaliyet Raporu Uygunluk Beyanı Yıllık Faaliyet Raporu Uygunluk Görüşü Bağımsız Denetim Raporu Faaliyet Raporu

4 1. BÖLÜM 1.1.Genel Bilgiler ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş. nin ( Şirket / EEH ) Yıllık Faaliyet Raporu, 1 Ocak Aralık 2015 hesap dönemini kapsamaktadır. Şirket in İstanbul Ticaret Sicil Müdürlüğü nezdindeki ticaret sicil numarası 14531, MERSİS numarası ise olup, iletişim bilgileri aşağıdaki gibidir: ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş. - Saray Mah. Dr.Adnan Büyükdeniz Cd. No:4 Akkom Ofis Park 2.Blok Kat: Ümraniye / İSTANBUL. Tel :0216) / Fax: (0216) Şirket in internet sitesi dır. Şirket faaliyetlerini rapor tarihi itibariyle Şirket merkezinden yürütmekte olup Bölge Müdürlüğü bulunmamaktadır. Şirket, Hayat Sigortası, Ferdi Kaza ve Bireysel Emeklilik branşlarında faaliyet göstermektedir. 1.2.Misyon Müşterilerimizin yaşamlarını ve değerlerini güvence altına almak. 1.3.Vizyon Türkiye yi ERGO latmak. 1.4.Kurumsal Değerlerimiz Pozitif düşünce Güven Açık iletişim Sahiplenmek Takım çalışması İnsiyatif almak Müşteri odaklılık 1.5.Tarihsel Gelişim yılından itibaren Türkiye de faaliyet gösteren ve bir Swiss Re iştiraki olan La Suisse Umum Sigorta A.Ş. nin Türkiye temsilciliğinin alınması ile Avrupa Sigorta Aracılığı A.Ş. olarak faaliyet gösterilmeye başlanmıştır Şirket, sigortacılık faaliyetlerini düzenleyen yasanın değişmesi sonucunda Avrupa Holding A.Ş. ve Swiss Re tarafından İsviçre Sigorta A.Ş. olarak yeniden kurulmuş ve La Suisse Umum Sigorta A.Ş. portföyü İsviçre Sigorta ya devredilmiştir. Faaliyet Raporu

5 1995 Sigortacılık mevzuatındaki gelişmelere paralel olarak İsviçre Hayat Sigorta A.Ş. kurulmuş, sağlık ve hayat portföyü bu grup şirketine devredilmiştir Dünyanın en büyük reasürans şirketi olan Münich Re nin çoğunluk hissesine sahip olduğu ERGO International AG, Avrupa Holding A.Ş. ile ortaklık anlaşması imzalamıştır. Bu anlaşma ile; Avrupa Holding A.Ş nin İsviçre Sigorta A.Ş. şirketindeki hisselerinin % 75 i ERGO International AG ye devredilmiş ve yeni oluşum ERGOİSVİÇRE Sigorta A.Ş. adını almıştır. ERGOİSVİÇRE Sigorta A.Ş. nin % 99,99 hissesine sahip olduğu İsviçre Hayat Sigorta A.Ş. nin unvanı da bu paralelde ERGOİSVİÇRE Hayat Sigorta A.Ş. olarak değiştirilmiştir Mart ayında çoğunluk hissesi ERGO International AG ye ait olmak üzere ERGO Grubu Holding A.Ş. kurulmuştur. Nisan ayında, ERGOİSVİÇRE Sigorta A.Ş. nin ERGOİSVİÇRE Hayat Sigorta A.Ş. de sahip olduğu hisselerinin tamamı ERGO Grubu Holding A.Ş. tarafından devralınmıştır. Ocak ayında başlayan emeklilik şirketine dönüşüm çalışmaları 16 Mayıs 2008 tarihinde emeklilik şirketi kuruluş izninin alınması ile hız kazanmıştır. Kuruluş iznini müteakip ERGOİSVİÇRE Hayat Sigorta A.Ş. unvanı ERGOİSVİÇRE Emeklilik ve Hayat A.Ş. olarak değiştirilmiştir. Emeklilik dönüşümü ile birlikte sağlık portföyü ERGOİSVİÇRE Sigorta A.Ş. ye devredilmiştir.. Ağustos 2008 tarihinde ise ruhsat işlemleri tamamlanarak Kasım 2008 itibarıyla emeklilik ürünleri satışına başlanmıştır.. Avrupa Holding A.Ş. Kasım ayında ERGOİSVİÇRE Sigorta A.Ş. de kalan % 25 lik hissesini de devretmiş böylece ERGO International AG, ERGOİSVİÇRE Emeklilik ve Hayat A.Ş. sermayesinde doğrudan veya dolaylı hakim olmuştur 2010 Marka değişim kampanyası kapsamında ERGOİSVİÇRE unvanı ERGO olarak değişmiştir Tüm ERGO Grubu Şirketleri, Ümraniye Akkom Ofis Park taki ERGO Genel Merkezi nde hizmet vermeye başlamıştır Ana Sözleşme değişikliğine gidilerek Yönetim Kurulu Üyesi sayısı 5 ten 7 ye çıkartılmıştır. Sermaye yapısı değiştirilmiş ve % 100 ERGO Grubu Holding A.Ş. olacak şekilde tek ortaklı bir yapıya kavuşmuştur Şirket, Emeklilik branşı için almış olduğu karar ve yeni iş modeli doğrultusunda direkt satış örgütünü ve bölge müdürlüklerini kapatmıştır. Mevcut müşteri ve iş ortaklarına en iyi hizmeti kesintisiz olarak vermeye devam etmektedir. 1.6.Ortaklık Yapısı ve Hesap Dönemi İçindeki Değişiklikler Yönetim Kurulu nun, tarihli ve 2012 / 328 sayılı kararı ile ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş. nin tarihi itibariyle tek pay sahipli bir anonim şirket olduğu hususu, karar altına alınmış ve bu husus Ticaret Sicil Müdürlüğü nde tarihinde tescil ve tarihli ve 8206 sayılı Türkiye Ticaret Sicili Gazetesi nde ilan edilmiştir. ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş. nin tek pay sahibi tarihi itibariyle ERGO Grubu Holding A.Ş. dir yılında ortaklık yapısında herhangi bir değişiklik meydana gelmemiştir. Faaliyet Raporu

6 itibariyle ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş. de gerçek kişi pay sahibi ve imtiyazlı paylar bulunmamaktadır. 31 Aralık 2015 tarihi itibariyle ortaklık yapısı aşağıda sunulmuştur. Pay Sahibi Pay Tutarı (TL) Pay Adedi Pay Oranı (%) ERGO Grubu Holding A.Ş , Esas Sözleşme Değişiklikleri Şirket in 2015 yılında gerçekleşen esas sözleşme değişikliği bulunmamaktadır. 1.8.Finansal Göstergeler Bin TL Değişim % Toplam Prim Üretimi ,25 Toplam Teknik Kar ,78 Toplam Aktifler ,98 Ödenmiş Sermaye ,00 Özkaynaklar ,62 Net Kar ,96 Faaliyet Raporu

7 1.9.Kar Dağıtım Politikası Kar dağıtım politikamız, Şirket imiz esas sözleşmesi, Türk Ticaret Kanunu, Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanunu ile Bireysel Emeklilik ve Sigortacılık mevzuatı esaslarına uygun olarak aşağıdaki şekilde belirlenmiştir. Bir önceki mali yılın sonuçları doğrultusunda, Yönetim Kurulu, eğer gerçekleşmişse bir önceki yıla ait kârın dağıtılıp dağıtılmayacağına ilişkin teklifini Genel Kurul un onayına sunar. Yönetim Kurulu, kar dağıtılmamasını teklif ederse, bu teklifin gerekçesini Genel Kurul da pay sahiplerine açıklar. Kural olarak; Şirket imiz yerel sermaye yeterliliği düzenlemelerini karşılamadığı sürece kar dağıtımı yapmayacaktır. Munich Re Grubu tarafından kabul edilen Solvency II sermaye yeterliliği kuralları da dikkate alınacaktır. Yönetim Kurulu teklifine istinaden; Genel Kurul dağıtılabilir karların, kar payı olarak pay sahiplerine dağıtılıp dağıtılmayacağına ya da yedek akçelere ya da olası durumda zarar itfa fonuna eklenmesine, kendi takdirine bağlı olarak karar verir. Genel Kurul Yönetim Kurulu nun kar dağıtımına ilişkin teklifi ile bağlı değildir. Kar Dağıtım Politikası Yönetim Kurulu tarafından onaylanır ve internet sitemizde de yayınlanır Yatırım Politikası Şirketimizin yatırımları IMA da (Yatırım Yönetim Anlaşması) belirtildiği şekilde yönetilir. Bu prensipler, başta ERGO Uluslararası Operasyonlar Departmanı tarafından hazırlanan IKEA manueli olmak üzere Munich Re Grubu tarafından tanımlanan genel standartlarla çelişemez. Yatırım Politikası ve IMA lar; güncel muhasebe uygulamaları, vergi politikaları ve T.C. Hazine Müsteşarlığı yönetmelik ve Faaliyet Raporu

8 uygulamaları temellidir. Yasal çerçevede yıl içinde meydana gelen her türlü değişim yatırım kararları alınırken göz önünde bulundurulur. Herhangi bir yatırım kararı alınırken T.C. Hazine Müsteşarlığı yönetmelik ve uygulamaları ile Kurumsal Yönetim İlkeleri de göz önünde bulundurulur. ALM (Aktif-Pasif Yönetimi) stratejileri, ERGO Türkiye Grup Şirketleri nin tüm yatırım kararları için baz alınacak temel ilkelerdir ve bu stratejiler, Şirket in risk alma kapasitesini ve getiri gereklilikleri dikkate alarak saptanır. ALM stratejilerinin belirlenmesi ve uygulanması sürecinde şirketlerin teminat sorumlulukları mutlak öncelikli öneme sahiptir. ALM stratejileri, yerel Yatırım Komitesi tarafından belirlenir. Her üç ayda bir Yatırım Komitesi ALM stratejisini gözden geçirir ve yerel ALM Komitesi rolünü üstlenir. ALM stratejilerine uyum Kurumsal Finans Departmanı tarafından kontrol edilir Yönetim Kurulu Başkanı nın Mesajı Değerli Paydaşlarım, Geride bıraktığımız 2015 yılı, dünya ekonomisinde bölgesel ayrışmaların ön plana çıktığı bir yıl oldu. Başta ABD olmak üzere gelişmiş ekonomilerde devam eden mütevazi toparlanma eğilimine karşılık, gelişmekte olan ülkelerdeki yavaşlama ve aşağı yönlü risklerin belirginleşmesi, para politikası yöneticilerinin işini zorlaştırdı. Türkiye ise 2015 yılını küresel ekonomiden ziyade iç siyasetin ve jeopolitik risklerin etkileriyle geçirdi. Haziran ve Kasım aylarında iki kez genel siyasi seçime gidilmesi, seçimler öncesi ve sonrası tırmanan tansiyon ile birlikte, ekonomik reformlara odaklanmak zorlaştı. Global konjonktür, gerek bol likidite ortamının sürmesi, gerek emtia ve bilhassa petrol fiyatlarının ciddi şekilde aşağı gelmesiyle birlikte, Türkiye gibi enerji ithalatçısı konumundaki ülkelere önemli bir fırsat penceresi tanıdı. Bu sayede ülkenin dış dengesinde ve finansman ihtiyacında önemli ölçüde iyileşme yaşanmasına karşın, siyasi gerilimler ve izlenen para politikaları, reel ekonomik anlamda bu gelişmeden elde edilebilecek faydayı kısıtladı. Ekonomik aktivite korkulduğu ölçüde yavaşlamadı. Ancak gelişmekte olan ülkelerin para birimleri, fon akımlarına bağlı olarak gelişmiş para birimlerine karşı değer kaybederken, Türk Lirası nın biraz daha olumsuz performans gösterdiği ve bunun yurt içinde enflasyon düzeyindeki iyileşmeyi engellediği gözlemlendi. Bununla birlikte, Türkiye nin iki yıl süren yoğun seçimler dönemini geride bırakmış olması hiç kuşkusuz bir avantaj oluşturuyor. Ancak yapısal reformların uygulamaya konulması, fiyat istikrarının ve sürdürülebilir büyümenin sağlanması için bu avantajı çok iyi kullanmak gerekiyor. Özellikle jeopolitik tehditlerin yoğunlaştığı bir ortamda bunları gerçekleştirmek ise zorlu bir hedef olarak önümüzde duruyor. Sigorta sektörüne bakarsak, 2015 yılı sektörün yüksek büyüme oranlarına geri döndüğü bir yıl oldu. Bir önceki seneye oranla hayat-dışı segmentte %20 (%10 reel büyüme), hayat segmentinde ise yaklaşık %15 (%5 reel) büyüme kaydetti. Diğer taraftan, hükümet teşvik programları ile desteklenen bireysel emeklilik sisteminde ise 2015'te toplam fon tutarındaki büyüme %27 oldu. Hayat-dışı segmentte bu büyümenin temel kaynağının zorunlu trafik sigortasındaki büyük artış olduğunu görüyoruz. Zorunlu trafik sigortası primlerinin yılın ortasından itibaren artmaya başlaması ile toplam prim üretimi 2015 yılında bir önceki yıla oranla yaklaşık %37 artarken poliçe sayısındaki artış ise %2 ile sınırlı kaldı. Önemli yasal değişiklikler, trafik sigortalarındaki risklerin sigorta şirketleri açısında net bir şekilde öngörülebilir ve hesaplanabilir olmaması, yıllardır pazarda teknik olarak yetersiz fiyatlama yapılması sebebiyle sektörün olması gerekenin altında hasar karşılığı ayırmış olması nedeniyle hem sigorta şirketleri hemde özellikle müşteriler açısından önemli sorunlar ortaya çıkmaya başladı. Bunun bir sonucu olarak da trafik branşındaki fiyatlar önemli ölçüde yükseldi. Kasko ve oto-dışı segmenti ise yine iyi bir büyüme performansı sergileyerek yaklasık toplam %15 büyüdü. Faaliyet Raporu

9 Zorunlu trafik sigortasında yaşanan tüm bu gelişmelere paralel olarak bu sene karlılık açısından hayatdışı sigorta sektörü için çok kötü bir yıl oldu. Sektörün başta gelen karlılık göstergelerinden biri kabul edilen Bileşik Oran 2015'in 3. çeyreğinde %110 idi. Ayrıca, hayat dışı segmentin 2015'in 3. çeyreğindeki hem teknik (-33,7 milyon TL) hem de net kar (-110 milyon TL) sonuçları 2015 yıl sonu için kötü bir tablo çiziyor. Bu sonuçların başlıca nedeni sektörün zorunlu trafik sigortası için ayrılan karşılıkları artırma ihtiyacıdır. Biz, ERGO Türkiye olarak, hayat dışı segmentte sektörün üzerinde bir büyüme göstermeyi başardık (%34). Bu büyümenin önemli bir bölümü trafik branşından gelmekle birlikte hemen hemen tüm branşlarda sektör ortalamasında ve hatta üzerinde büyüyoruz. Sektörde şu anda trafik branşındaki düşük rezerv oranlarından dolayı problemler yaşanıyor. Biz bu sorunun önceden farkına vararak gereken önlemleri zaten almıştık ve sektördeki en iyi rezerv seviyesine sahip şirketlerden biri olmuştuk. Yine de, sektörde yaşanan bu problemli durumu rezervlerimizi tekrar güçlendirmek, yeni gelen değişikliklere karşı (örn. Asgari maaş daki değişiklik) erkenden önlem almak ve bu şekilde geleceğe hazır olarak kârlı bir şekilde büyüyebilmek amacıyla kullanmak için bir fırsat olarak görüyoruz. Bahsettiğim bu karşılık artırma ihtiyacından dolayı ise bu yılı kârlılık açısından planladığımızın altında ve eksi bir sonuçla kapatacağız. Geçmiş yıllara ait (2012 yılı ve öncesi) rezerv miktarlarıyla alakalı ortaya çıkan bu durum gerçek ve finansal açıdan gayet olumlu performansımızı yansıtmıyor. Bu rezerv artırımından arındırılmış kârlılık sonuçlarımız oldukça iyi, ki bu da bu sene iyi bir performans gösterdiğimizin kanıtı. Finansal tablolarımızdaki negatif sonuç planladığımız bir durum olmasa da, biz doğru yoldayız ve bu yolda ilerlemeye devam edeceğiz. Emeklilik ve Hayat Şirketimiz, 2013 teki stratejik yapılanma süreci sonrasındaki başarılı performansını 2015 te de sürdürmüştür. Toplam fon tutarımız geçen seneye göre büyüme ile ve hedefin çok üstünde bir seviyede gerçekleşmiştir. Kredi hayat sigortalarında mevcut banka işbirlikliklerimizle şirket sonuçlarını olumlu yönde etkileyen üretim sonuçları elde etmiştir. 2015'te, öncelikle, satış ağımızı genişletmeye devam ettik. Şu anda toplam acente ve broker sayımız 1600 leri geçti. Acente toplantıları, bölgesel toplantılar ve odak grup çalışmaları gibi pek çok farklı etkinlikle satış ağımızla ilişkilerimizi iyileştirmeye devam ediyoruz. Yaptığımız çalışmaların sonuçlarını da görmeye başladık. Acente memnuniyet skorumuz geçen yıla oranla %11,7 yükselerek sektör için yüksek memnuniyet seviyesine yükseldi ki bu da acentelerimizin bize karşı bağlı konuma geldiğini göstermektedir. Şirket içinde ise, geçtiğimiz yıl ile karşılaştırdığımızda çalışan memnuniyet oranımızın %8 arttığını belirtmekten mutluluk duyuyorum. Güç, destek, uzun vadeli yatırım perspektifi ve ana hissedarımız Munich Re ve ERGO Sigorta Grubu'nun güveni ve desteği sayesinde karlı büyüyen bir şirket olma hedefimize doğru ilerlemeye devam ediyoruz. Stratejilerimizi uygulamaya koymaya, iş ortaklarımıza ve müşterilerimize değer katmaya ve gelecek yılda da onların yanında olmaya devam edeceğiz. Theodoros Kokkalas CEO ERGO Türkiye 1.12.Genel Müdür ün Mesajı Değerli Müşterilerimiz, Çalışanlarımız ve İş Ortaklarımız, Global ekonomide önceki yıllardan süregelen belirsizliklerin hakim olduğu bir dönemde, komşu coğrafyamızda meydana gelen siyasi çatışmalar ve Haziran seçimlerinin sonucunda ortaya çıkan tablonun etkisiyle 2015, ekonomi ve siyasetin gündemi oluşturduğu, tansiyonun yüksek olduğu bir yıl oldu. Döviz kurlarının tüm gelişmekte olan ülkelere paralel ülkemizde de yüksek oranda artış Faaliyet Raporu

10 göstermesi, petrol ve emtia fiyatlarındaki düşüşler, BIST 100 endeksinin önceki yıla göre % 16 civarında değer yitirmesi, tahvil ve bono faizlerinde meydana gelen artışlar geçtiğimiz yıl ekonominin temel belirleyicileri oldu. Sigorta sektörü, TSB nin verilerine göre 2015 yılında toplamda % 19,4 lük artışla 31 milyar TL tutarında bir üretim gerçekleştirdi. Hayat branşında ise % 14,7 oranında büyüme ile 3,8 milyar TL tutarında prim üretimi gerçekleşti yılında Şirketimizin hayat branşı prim üretimi % 11,9 oranında azalarak 7,5 milyon TL olarak gerçekleşti. Şirketimiz hayat dışı branşlar dâhil toplam prim üretimi ise 2015 yılında % 11,2 azalışla 7,6 milyon TL tutarında gerçekleşti. Bireysel emeklilikte ise Emeklilik Gözetim Merkezi nin ("EGM") 1 Ocak 2016 tarihli verilerine göre sektörün toplam fon tutarı % 23,5'lik artışla 43,0 milyar TL'ye ulaştı. Devlet katkısı fon tutarı 5 milyar TL ye, katılımcı sayısı % 18,6 lık artışla 6 milyon kişiye ulaştı. Şirketimiz bireysel emeklilik katılımcılarının devlet katkısı dahil emeklilik yatırım fonları toplamı % 4,2 artışla 175,8 milyon TL'ye ulaştı. Katılımcı sayımız ise % 7,8 lik azalışla kişi oldu. İş ortaklarımıza ve müşterilerimize verdiğimiz taahhütleri kesintisiz olarak gerçekleştirdiğimiz, oldukça olumlu mali sonuçlar elde ettiğimiz bir yılı geride bırakmanın mutluluğu içindeyiz. Bu çerçevede 2015 yılı faaliyetlerimizde büyük payı olan çok değerli iş ortaklarımız acentelerimize, çalışma arkadaşlarımıza ve değerli müşterilerimize teşekkür ediyorum Yıldırım Türe GENEL MÜDÜR Yılına İlişkin Değerlendirme Toplam Prim Üretimi (Bin TL) % Artış Oranı % Portföy Oranı Ferdi Kaza ,63 1,02 Hayat ,91 98,98 Toplam ,24 100, Bireysel Emeklilik 2015 yılı sonu itibarı ile acenteler kanalında 132, banka kanalında 12 ve broker kanalında 4 Bireysel emeklilik aracısı ile hizmet vermektedir. TEKNİK SONUÇLAR(Bin TL) Yönetim Gider Kesintisi Fon İşletim Gelirleri Giriş Aidatı Gelirleri Teknik Kar Faaliyet Raporu

11 Genel Göstergeler Katılımcı Sayısı Sözleşme Sayısı Toplam Fon Tutarı** (Bin TL) ** Yürürlükteki sözleşme ve sertifikalara ilişkin büyüklükleri göstermektedir Hayat Şirket olarak hayat sigortası prim üretimimiz ise bin TL olarak gerçekleşmiştir. Şirketimiz % 0,20 lik pazar payı ile 2015 yılında hayat sigorta sektörünü 20. sırada tamamlamıştır yılı hayat branşı teknik geliri bin TL, teknik gideri bin TL olarak gerçekleşmiş ve bin TL teknik zarar oluşmuştur Toplam Prim Üretimi (Bin TL) Toplam Teknik Kar (Bin TL) Toplam Prim Üretimi (Bin TL) Toplam Teknik Kar (Bin TL) Ferdi Kaza 2015 yılında ferdi kaza branşında prim üretimi % 225,6 artış ile 77 bin TL olarak gerçekleşmiştir Toplam Prim Üretimi (Bin TL) Toplam Teknik Kar (Bin TL) Toplam Prim Üretimi (Bin TL) Faaliyet Raporu

12 1.14.Hesap Dönemi İçinde Yapılmış Olan Yatırımlar Şirketimiz 2015 yılı içerisinde TL si bilgi işlem yatırımı ve TL si diğer yatırımlar olmak üzere toplam TL tutarında sabit kıymet yatırımı yapmıştır Şirketin Doğrudan veya Dolaylı İştirakleri ve Pay Oranlarına İlişkin Bilgiler Şirketin mevzuat gereği pay sahibi olduğu Emeklilik Gözetim Merkezi dışında doğrudan veya dolaylı bir iştiraki bulunmamaktadır Şirketin İktisap Ettiği Kendi Paylarına İlişkin Bilgiler Şirketin iktisap ettiği kendi payı bulunmamaktadır Hesap Dönemi İçinde Yapılan Özel Denetime ve Kamu Denetimine İlişkin Açıklamalar Şirketimiz 2015 faaliyet dönemi içerisinde Hazine Müsteşarlığı tarafından denetime tabi tutulmuş, ayrıca PwC Başaran Nas Yeminli Mali Müşavirlik A.Ş. den bağımsız denetim hizmeti almıştır. Kamu denetimi ve özel denetim ayrıntıları aşağıda gösterilmiştir. Denetleyen Kurum Denetim Konusu Denetim Türü Hazine Müsteşarlığı Başaran Nas Yeminli Mali Müşavirlik A.Ş. Bireysel Emeklilik Sistemi Devlet Katkısı İşlemleri Denetimi dönemi (Sınırlı) dönemi (Yıl Sonu Bağımsız Denetim) Kamu Denetimi Bağımsız Denetim 1.18.Şirket Aleyhine Açılan ve Şirketin Mali Durumunu ve Faaliyetlerini Etkileyebilecek Nitelikteki Davalar ve Olası Sonuçları Normal faaliyetleri içerisinde Şirket, ağırlıklı olarak sigortacılık faaliyetlerinden kaynaklanmak üzere hukuki anlaşmazlıklar, davalar ve tazminat davaları ile karşı karşıyadır. Bu davalar, gerek muallak tazminat karşılığı gerekse de maliyet gider karşılıkları içerisinde karşılık ayrılmak suretiyle finansal tablolara yansıtılmaktadır. 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla, Şirket in davalı olduğu tüm davaların Şirket aleyhine sonuçlanması durumunda doğacak muhtemel sorumluluk miktarı brüt olarak TL dir (31 Aralık 2014: TL) Şirket, söz konusu aleyhte açılan davalar için faiz ve diğer giderler dahil TL (31 Aralık 2014: TL) tutarında karşılık ayırmıştır Mevzuat Hükümlerine Aykırı Uygulamalar Nedeniyle Şirket ve Yönetim Organı Üyeleri Hakkında Uygulanan İdari ve Adli Yaptırımlara İlişkin Açıklamalar T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı tarafından, tarih ve sayılı yazı ile bildirilen, 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanununun ve Bireysel Emeklilik Sistemi Hakkında Yönetmeliğe aykırılık tespit edilmiş olup toplam TL ceza ödenmiştir. T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı tarafından, tarih ve sayılı yazı ile bildirilen 5684 sayılı Sigortacılık Kanununa aykırılık tespit edilmiş olup toplam ,00 TL ceza ödenmiştir Faaliyet Raporu

13 1.20.Şirketin Yıl İçinde Yapmış Olduğu Bağış ve Yardımlar ile Sosyal Sorumluluk Projeleri Çerçevesinde Yapılan Harcamalara İlişkin Bilgiler Şirketimiz 2015 yılı içerisinde herhangi bir bağış ve yardım yapmamıştır veya sosyal sorumluluk projesine katılmamıştır Şirketler Topluluğuna İlişkin Açıklamalar ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş. Saray Mah. Dr. Adnan Büyükdeniz Cd. No: 4 Akkom Ofis Park 2. Blok Ümraniye / İSTANBUL adresinde bulunan, İstanbul Ticaret Sicili ne sicil numarası ile kayıtlı ERGO Grubu Holding A.Ş. nin doğrudan; ticari merkezi Victoriaplatz Düsseldorf Almanya adresinde bulunan, Almanya daki Amtsgericht Düsseldorf siciline HRB numarası altında kayıtlı bulunan ERGO International AG nin, ticari merkezi Victoriaplatz Düsseldorf Almanya adresinde bulunan Alman uyruklu ERGO Versicherungsgruppe AG nin ve ticari merkezi Königinstr Munich Almanya adresinde bulunan, Almanya daki Handelsregister B des Amtsgerichts München siciline HRB numarası altında kayıtlı bulunan Münchener Rückversicherungs-Gesellschaft ın dolaylı bağlı şirketidir. EGH, ayrıca, İstanbul Ticaret Sicili ne sicil numarası ile kayıtlı ERGO Sigorta Anonim Şirketi nin ve İstanbul Ticaret Sicili ne sicil numarası ile kayıtlı ERGO Portföy Yönetimi A.Ş. nin doğrudan hâkim şirketidir. EEH, bu bağlamda, 6102 sayılı Türk Ticaret Kanunu bağlamında, şirketler topluluğuna bağlı bir şirkettir. Yönetim Kurulu Beyanı Tarafımızca bilinen hal ve şartlara göre; 01 Ocak Aralık 2015 faaliyet döneminde, Şirket in hâkim şirketle, hâkim şirkete bağlı bir şirketle, hâkim şirketin yönlendirmesiyle onun ya da ona bağlı bir şirketin yararına yaptığı herhangi bir hukuki işlem veya hâkim şirketin ya da ona bağlı bir şirketin yararına alınan veya alınmasından kaçınılan herhangi bir önlem bulunmadığını, buna göre, anılan türde herhangi bir hukuki işlem veya önlem nedeniyle Şirket in bir zararının olmadığını beyan ederiz. 2. BÖLÜM 2.1.Yönetim Kurulu Üyeleri Yönetim Kurulu üyeleri 29.Mart.2013 tarihli Pay Sahipleri Olağan Genel Kurul Toplantısı nda 2016 yılına kadar görev yapmak üzere üç yıl için seçilmişlerdir. Sn. Stefan Pasternak ın istifası üzerine, 2014 yılında Sn. Mehmet Yetgin, Yönetim Kurulu nda görev almış ve 2015 yılında bu görevinden ayrılmıştır. Sn. Mehmet Yetgin den boşalan göreve Sn. Seda Hacıoğlu seçilmiştir. Theodoros Kokkalas Yönetim Kurulu Başkanı 1987 yılında Piraeus Üniversitesi Ekonomi Bölümü'nden mezun olan Sn. Theodoros Kokkalas 1991 yılında Athens Üniversitesi Hukuk Bölümünü bitirmiştir yılında Hannover Üniversitesinde lisansüstü Hukuk eğitimini, 1999 yılında ise Stratejik Yönetim eğitimini tamamlamıştır. Çalışma hayatına 1993 yılında Norddeutschen Landesbank'ta Hukuk Departmanında başlamış, 1994 yılında Gerlin-Konzern Allgemeine V.A.G. Insurance'da Mali Sorumluluk ve Krediler Bölümünde başladığı görevine yılları arasında Genel Müdür olarak devam etmiştir yılında ERGO Grup Victoria Insurance Companies S.A.'da CEO olarak göreve başlayan Sn. Kokkalas Mart 2012 tarihi itibari ile Şirketimiz bünyesine katılmış olup, Yönetim Kurulu Başkanlığı görevini ve ERGO Türkiye CEO su ve ERGO Türkiye İcra Kurulu Başkanlığı görevlerini de yürütmektedir. Faaliyet Raporu

14 Christos Pappas Yönetim Kurulu Başkan Vekili 1997 yılında American College of Greece'de İşletme Bölümü nden mezun olan Sn. Christos Pappas mezun olduktan sonra 1998 yılında Kimya Mühendisliği üzerine lisans eğitimini tamamlamış olup; 2005 yılında INSEAD'da MBA programını tamamlamıştır. Çalışma hayatına 2000 yılında Tesmec Grup'ta Ticaret Müdürü olarak başlamış ve 2001 yılında McKinsey & Company'de Danışman olarak çalışmıştır. Ekim 2012 tarihi itibari ile Şirketimiz bünyesine katılan Sn. Pappas, halen insan kaynakları, bilgi teknolojileri, satın alma, idari işler ve maliyet kontrolü alanlarından sorumlu Yönetim Kurulu Üyesi ve ERGO Türkiye İcra Kurulu üyesidir. Dimitrios Christakos Yönetim Kurulu Üyesi 1993 yılında Piraeus Üniversitesi Finans ve Bilgisayar Bilimleri Bölümü'nden mezun olan Sn. Dimitrios Christakos 1995 yılında City University London'da Aktüeryal Bilimler Yüksel Lisansını tamamlamıştır. Çalışma hayatına 1996 yılında ING'de Aktüerya Bölümünde başlamış, yıllarında Yunanistan da çeşitli finans kuruluşlarında Finansal Risk Yöneticiliği yapmıştır yılında ERGO Yunanistan'da Finansal Risk ve Aktüerya Müdürü olarak çalışmaya başlayan Sn. Christakos Ekim 2012 tarihi itibari ile Şirketimiz bünyesine katılmış olup, halen aktüerya ve fiyatlama kontrolü alanlarından sorumlu Yönetim Kurulu Üyesi ve ERGO Türkiye İcra Kurulu Üyesi olarak görev yapmaktadır. Yıldırım Türe Yönetim Kurulu Üyesi / Genel Müdür 1989 yılında Çukurova Üniversitesi İşletme Bölümü mezunu olan Sn. Yıldırım Türe çalışma hayatına 1991 yılında Yapı Kredi Sigorta A.Ş. de Hasar Departmanı nda başlamış, çeşitli görevlerde bulunup son olarak aynı şirkette yılları arasında Bölgeler, Acente ve Satıştan Sorumlu Genel Müdür Yardımcılığı görevini sürdürmüştür. Kasım 2012 tarihi itibari ile Şirketimiz bünyesine katılan Sn. Türe, Şirket in Genel Müdürü olması nedeniyle, ilgili mevzuattan kaynaklanan görev ve sorumluluklarının yanı sıra, iş kabul, teknik, operasyon, tahsilat, hasar, müşteri iletişim merkezi, bölge müdürlükleri, acente ve brokerler, pazarlama ve ürün geliştirme alanlarından sorumlu Yönetim Kurulu Üyesi ve ERGO Türkiye İcra Kurulu Üyesidir. Seda Hacıoğlu Yönetim Kurulu Üyesi 1998 yılında Marmara Üniversitesi İşletme Fakültesi İngilizce İşletme Bölümü nden mezun olan Sn. Seda Hacıoğlu iş hayatına 06 Eylül 1998 tarihinde Ernst&Young Istanbul Ofisinde başlamış ve 2015 yılına kadar aynı firmada, Denetçi Yardımcısı, Kıdemli Denetçi, Denetim Müdürü,Denetim Kıdemli Müdür,Denetim Yönetici Müdür ve Denetim Ortağı sıfatlarıyla çeşitli kademelerde görev almıştır. 15 Ekim 2015 tarihinde Şirket imize mali işler (muhasebe, planlama kontrol), tahsilat ve kurumsal finans alanlarından sorumlu yönetim kurulu üyesi ( CFO ) ve ERGO Türkiye İcra Kurulu Üyesi olarak atanmıştır. Turgay Özbek Yönetim Kurulu Üyesi Cornell Üniversitesi Endüstri Mühendisliği bölümü mezunu olan Sn. Turgay Özbek aynı üniversitede Master ve MBA programlarını da tamamlamıştır. Çalışma hayatına, 1986 yılında Sabancı Holding A.Ş. de finansal analist olarak başlamıştır yılında ise Finansbank A.Ş. de çalışmış olup, yılları arasında çalıştığı Interbank A.Ş. de Finansal Kontrol Genel Müdür Yardımcısı olarak görev yapmıştır yılında Tatko firmasında CFO olarak göreve başlayan Sn. Özbek, yılları arasında aynı firmada CEO olarak görev yapmıştır. Faaliyet Raporu

15 2000 yılında Başarı Elektronik A.Ş. de Yönetim Kurulu Başkanı olarak görev yapan Sn. Özbek, yılları arasında Sabancı Holding A.Ş. de Aksigorta A.Ş. ve AvivaSA A.Ş. nin İç Denetim ve İç Kontrol den sorumlu Yönetim Kurulu Üyesi olarak çalışmalarını sürdürmüştür. Sn. Özbek halen kurumsal yönetim, uyum ve kurumsal hukuk alanlarından sorumlu Yönetim Kurulu Üyesi olarak görev yapmaktadır. 2.2.Denetçiler 31 Mart 2015 tarihli Pay Sahipleri Olağan Genel Kurul Toplantısı nda alınan karar gereğince ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş nin bağımsız denetim görevine Başaran Nas Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. (Ticaret sicil No: ) atanmıştır. 2.3.Üst Yönetim Birol Güleç Genel Müdür Yardımcısı 1999 yılında İstanbul Üniversitesi Siyaset Bilimi ve Uluslararası İlişkiler Bölümü nden mezun olmuş ve 2003 yılında İstanbul Üniversitesi nde Çalışma Ekonomisi Yüksek Lisansını tamamlamıştır yılları arasında Bayındır Hayat Sigorta A.Ş. de Acente İlişkileri Uzman Yardımcısı ve Araştırma&Geliştirme Uzmanı, yıllarında Emeklilik Gözetim Merkezi nde Uzman ve Müdür Yardımcısı olarak çalışmıştır. Sn. Güleç, Şubat 2010 yılından itibaren şirketimiz bünyesine katılmış olup halen Genel Müdür Yardımcısı olarak çalışmaktadır. Şebnem Sezer Mali İşler Direktörü 1992 yılında Ortadoğu Teknik Üniversitesi İşletme Fakültesi nden mezun olmuştur yılları arasında KPMG de Kıdemli Denetim Müdürü, yıllarında Ak Portföy Yonetimi A.Ş. de İç Denetim Müdürü olarak çalışmıştır yılları arasında Aksigorta A.Ş. de sırasıyla İç Denetim Müdürü, Mali ve İdari İşler Genel Müdür Yardımcısı ve İç Denetim Birim Başkanı olarak görev almıştır. Ekim 2009 tarihinde Şirketimiz bünyesine katılan Sn. Sezer halen Mali İşler Direktörü olarak görevine devam etmektedir. Bülent Dağ Bilgi Teknolojileri Direktörü 1990 yılında İTU İşletme Mühendisliği nden mezun olmuştur yılları arasında Başak Sigorta A.Ş. de Metot Analisti, yılları arasında Cine-5 te Metot Organizasyon Müdürü ve yılları arasında Universal Sigorta A.Ş. de Metot Organizasyon & İnsan Kaynakları Koordinatörü olarak çalışmıştır yılları arasında Egebank A.Ş. de Kalite Yonetimi & İş Geliştirme Müdürü, yılları arasında İsviçre Sigorta A.Ş. de Metot Organizasyon Departman Müdürü olarak çalışmıştır yılında Bilgi Teknolojileri Genel Müdür Yardımcısı olan Sn. Dağ halen Bilgi Teknolojileri Direktörü olarak görevini sürdürmektedir. Özlem Yılmaz İnsan Kaynakları Direktörü 2000 yılında Boğaziçi Üniversitesi İngilizce Dili ve Edebiyatı Bölümü nden mezun olan Sn. Yılmaz, 2003 yılında aynı üniversitede MBA programını tamamlamıştır. Çalışma hayatına 2000 yılında Lilly İlaç A.Ş. de İnsan Kaynakları Uzmanı olarak başlamış, 2003 yılında PEPSİ de İnsan Kaynakları Uzmanı olarak görev almıştır yılında Global Bilgi Pazarlama Danışma ve Çağrı Servisi Hizmetleri A.Ş. de Organizasyonel Yönetim Uzman olarak başladığı görevine 2006 yılında İnsan Kaynakları Müdürü olarak devam etmiştir. Ekim 2010 tarihi itibari ile Şirketimiz bünyesine katılan Sn. Yılmaz, halen İnsan Kaynakları Direktörü görevini sürdürmektedir. Faaliyet Raporu

16 Zeynep Berna Tören İç Denetim Direktörü Sn. Zeynep Berna Tören, lisans diplomasını İstanbul Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi Uluslararası İlişkiler Bölümü nden almıştır. İş hayatına 1997 yılında EGS Yatırım Ortaklığı A.Ş. de başlayan Sn. Tören, yılları arasında Allianz Türkiye de İç Denetim Departmanı Müdür Yardımcılığı görevini sürdürmüştür yılında ERGO Grubu Holding A.Ş. Grup Denetim Başkanlığı görevini sürdürmeye başlayan Sn. Tören, ERGO Sigorta A.Ş. ve ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş. Yönetim Kurulu Üyeliği ve Hasar, Müşteri İlişkileri Hukuk ve Rücu Direktörü/GMY görevlerinde bulunmuştur. Berna Tören halen İç Denetim Direktörü olarak görevine devam etmektedir. Mehmet Murat Beköz Acente ve Broker Satış Direktörü 1995 yılında Orta Doğu Teknik Üniversitesi Matematik Bölümü nden mezun olmuştur. Çalışma hayatına 1995 yılında Halk Yaşam Sigorta/Yapı Kredi Emeklilik de başlamıştır. Ardından farklı satış yönetim pozisyonlarında yer almış, son olarak da Yapı Kredi Sigorta da Acente ve Broker Kanalı ndan sorumlu vekil Genel Müdür Yardımcılığı rolünü üstlenmiştir. Ocak 2014 tarihi itibari ile Şirketimiz bünyesine katılan Sn. Beköz, halen Acente ve Broker Satış Direktörü görevini sürdürmektedir. Mehmet Şengün Pazarlama Direktörü 1997 yılında İstanbul Teknik Üniversitesi İşletme Mühendisliği Bölümü nden mezun olan Sn. Şengün, 1998 yılında Louisiana State Üniversitesi Finans programını tamamlamıştır. Çalışma hayatına bankacılık sektöründe tarihleri arasında Millenium Bank ve Bank Pozitif'te Türkiye ve yurtdışında olmak üzere farklı üst düzey pazarlama pozisyonlarında devam etmiştir. Haziran 2015 tarihi itibari ile Şirketimiz bünyesine katılan Sn. Şengün, halen Pazarlama Direktörü görevini sürdürmektedir. 2.4.İç Sistemler Kapsamındaki Birimlerin Yöneticileri İrem Durmuş İç Denetim Müdürü 2002 yılında Marmara Üniversitesi Ekonometri bölümünden mezun olmuştur. Lisans eğitiminin ardından yine aynı üniversitede Sermaye Piyasaları ve Borsa alanında Yüksek Lisans derecesi almıştır. Çalışma hayatına 1999 yılında Doğan Holding'te başlamıştır yılları arasında sırasıyla; Sunrose Foreing Trade, Ata Yatırım Menkul Kıymetler, Demir Hayat Sigorta A.Ş. ve Koç Allianz Sigorta A.Ş. şirketlerinde çeşitli pozisyonlarda görev almıştır. Sn. Durmuş, 2009 yılında ERGO bünyesine katılmış olup halen ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş. ve ERGO Sigorta A.Ş. şirketlerinde İç Denetim Müdürü olarak görevine devam etmektedir. Zeynep Stefan Risk Yönetimi ve İç Kontrol Yöneticisi 2004 yılında İstanbul Üniversitesi İşletme Fakültesi nde lisans, 2011 yılında aynı üniversitede İktisat Politikası Yüksek Lisansı derecelerini almıştır. Çalışma hayatına 2003 yılında Turkcell de başlamıştır yıllarında PwC İstanbul Ofis te Risk ve Süreç Yönetimi (RAS) ekibinde Ekip Şefi olarak çalışmıştır yılında Generali Sigorta ya iç kontrol, risk yönetimi ve uyum fonksiyonlarının kurulması göreviyle yönetici olarak katılmıştır. Kariyerine yılları arasında Assicurazioni Generali-İtalya da Risk Yönetimi ve Solvency II ekibinde devam etmiştir Kasım tarihinden itibaren ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş. bünyesinde iç kontrol ve risk yönetimi fonksiyonlarından sorumlu yönetici olarak görev almaktadır. İngilizce ve İtalyanca konuşan Sn. Stefan, halen İstanbul Üniversitesi İktisat Fakültesi nde doktora çalışmalarına devam etmektedir. Faaliyet Raporu

17 Serdal Gazcılar Kurumsal Yönetim ve Uyum Müdürü 1995 yılında Mimar Sinan Üniversitesi İstatistik Bölümü nden mezun olmuştur. Çalışma hayatına 1996 yılında Yapı Kredi Sigorta A.Ş. Yangın Sigortaları Departmanı nda başlamış ve 2011 yılına kadar sırasıyla; Pazarlama Departmanı, İç Denetim Departmanı, İç Kontrol ve Risk Yönetimi Departmanlarında çeşitli pozisyonlarda çalışmıştır. Sn. Gazcılar, Mart 2011 den itibaren Kurumsal Yönetim ve Uyum Müdürü görevine devam etmektedir. 2.5.Yönetim Kurulu Üyelerinin 2015 Yılında Yapılan Toplantılara Katılımı Hakkında Bilgi Yönetim Kurulu, Türk Ticaret Kanunu ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak toplanır ve karar alır. Yönetim Kurulu toplantıları, Şirket merkezi veya Yönetim Kurulu nun belirleyeceği başka bir yerde de yapılabilir. Şirket Yönetim Kurulu, 2015 yılı içinde 81 kez toplanmıştır. Yönetim Kurulu Üyeleri toplantılara çoğunlukla eksiksiz katılmışlardır. Yönetim Kurulu Üyeleri nin bilgilendirilmesi ve iletişimi sağlamak üzere Şirket bünyesinde bir sekreterya bulunmakta ve bu sekreterya toplantılardan önce üyelerin gündem hakkında bilgilendirilmesini ve üyeler arasındaki iletişimi sağlamaktadır. 2.6.ERGO Emeklilik ve Hayat Anonim Şirketi Olağanüstü Genel Kurul Toplantılarına İlişkin Bilgiler 2015 yılı içerisinde, Şirket te Olağanüstü Genel Kurul toplanmamıştır. 2.7.Şirket Genel Kurulunca Verilen İzin Çerçevesinde Yönetim Organı Üyelerinin Şirketle Kendisi veya Başkası Adına Yaptığı İşlemler İle Rekabet Yasağı Kapsamındaki Faaliyetleri Hakkında Bilgiler Şirket in tarihinde gerçekleştirilen Pay Sahipleri Olağan Genel Kurul Toplantısı nda, Yönetim Kurulu Başkan ve Üyelerine ERGO Grup Şirketleri ve ERGO International AG ile Türk Ticaret Kanunu nun 395 inci ve 396 ncı maddelerinde yazılı muameleleri yapabilmeleri için izin verilmesine oybirliği ile karar verilmiştir. Yönetim Kurulu Başkan ve üyeleri, söz konusu izne istinaden diğer ERGO Grup Şirketleri nde de yönetim kurulu üyesi olabilmekte ve/veya farklı görevler üstlenebilmektedir. 2.8.Geçmiş Dönemlerde Belirlenen Hedeflere ve Genel Kurul Kararlarına İlişkin Bilgiler ve Değerlendirmeler Şirket performansı, 2014 yılında şirket genel merkezi tarafından onaylanmış iş planına göre değerlendirilmektedir. Ergo Emeklilik ve Hayat A.Ş yılı içerisinde 7,5 milyon TL prim üretimi, 31,6 milyon TL Bireysel Emeklilik katkı payı üretimi gerçekleştirmiş olup, prim ve katkı payı toplam üretim hedefinin %13 üzerinde gerçekleştirmiştir. Şirket sene sonunda planladığı 2,8 milyon TL zarar yerine 0,4 milyon TL zarar ile daha iyi bir sonuç gerçekleştirmiştir. Faaliyet Raporu

18 2.9.Organizasyon Şeması Organizasyon Şemasında 2015 Yılında Yapılan Değişiklikler; tarihinde Yönetim Kurulu Üyesi olan Mehmet Yetgin in (CFO) ayrılmasıyla, Seda Hacıoğlu yılında Yönetim Kurulu Üyesi (CFO) olarak atanmıştır. Pazarlama Bölümü ne 2015 yılında Mehmet Şengün, Direktör olarak atanmıştır. Risk Yönetimi ve İç Kontrol, Yönetim Kurulu Üyesi (CRO) Dimitrios Christakos a bağlanmıştır. Müşteri İlişkileri ekibinde EEH ye hizmet veren çalışanlar olması sebebiyle, Genel Müdür Yardımcısı na kesik çizgiler ile bağlanmıştır. Faaliyet Raporu

19 2.10.İnsan Kaynakları Uygulamaları Çalışan Profilimiz Toplam çalışan sayısı 26 dır yılı içerisinde 3 yeni çalışanımız ailemize katılmıştır. Yıllık personel devir oranımız %8 dir Ücret Politikamız Ücret ve Yan Haklar ile ilgili uygulamalar İş Kanunu ve SGK Mevzuatı na uygun yönetilir. ERGO Grubu Holding A.Ş. ve Grup Şirketleri nde, çalışanlara aylık olarak ve yılda 12 brüt maaş ödenir. ERGO Grup Şirketleri nde ücret yönetimi, pozisyonların seviyelerine göre yapılandırılmıştır. Pozisyonların seviyeleri belirlenirken, her pozisyonun iş büyüklüğü ölçümlenir ve pozisyonun seviyesi bulunur Yan Haklar Ek menfaatler fonksiyon ve unvan bazında yönetilmektedir. Çalışanlarımıza Özel Sağlık Sigortası, Hayat Sigortası ve taleplerine göre şirket katkılı Bireysel Emeklilik planı imkanı sunulmaktadır Performans ve Gelişim Yönetimi Performans Değerlendirme Performans değerlendirme sürecinde çalışanların genel performans sonuçları yöneticileri tarafından yılda bir kez değerlendirilir. Bu kapsamda belli seviyeler için yürütülen yetkinlik değerlendirme sürecinde, çalışanın mevcut pozisyondaki davranışları ve iş yapış şekli dikkate alınır. Potansiyel değerlendirme sürecinde ise çalışanlarımız bir üst pozisyona yönelik potansiyeli dikkate alınarak yöneticileri tarafından değerlendirilir. Değerlendirme Komiteleri İnsan Kaynakları nın ve ilgili yönetim seviyesinin katılımı ile her bir çalışanın birebir değerlendirildiği Değerlendirme Komiteleri yılda bir kez yapılır. Değerlendirme komitelerinde çalışanların genel performans sonucu, güçlü ve gelişim alanları tartışılır. Bu toplantılarda elde edilen sonuçlar, ilgili İcra Kurulu Üyesi tarafından değerlendirilir ve onaylanır. Müdür ve üstü seviyelerdeki tüm sonuçlar, CEO onayına sunulur. Gelişim Programları Komiteler sonrasında, çalışanların güçlü ve gelişim alanları dikkate alınarak gelişim planları oluşturulur. Gelişim programlarımız, çoklu öğrenim sistemlerinden oluşur ve her bir seviye (unvan grubu) için farklı uygulamalar dikkate alınır. Faaliyet Raporu

20 2.11.Yönetim Kurulu Kısa Faaliyet Raporu 2015 YILI ÇALIŞMALARINA AİT YÖNETİM KURULU FAALİYET RAPORU Sayın Ortaklarımız, ERGO Emeklilik ve Hayat Anonim Şirketi'nin 1 Ocak Aralık 2015 dönemine ait Yönetim Kurulu ve Denetçiler raporuyla Bilanço ve Gelir Tablosu hesaplarını inceleme ve onayınıza arz ederiz. Sigorta sektörü, TSB nin verilerine göre 2015 yılında % 19,4 lük artışla 31,0 milyar TL tutarında bir üretim gerçekleştirmiştir. Hayat dışı branşlarda % 20,1 lik bir büyüme oranı ile 27,3 milyar TL tutarında prim üretimi gerçekleşirken hayat branşında ise % 14,7 oranında büyüme ile 3,8 milyar TL tutarında prim üretimi gerçekleşmiştir. Bireysel emeklilik sektöründe ise Emeklilik Gözetim Merkezi nin ("EGM") 1 Ocak 2016 tarihli verilerine göre fon tutarı % 23,5'lik artışla 43,0 milyar TL'ye ulaşmıştır. Ayrıca devlet katkısı fon tutarı 5,0 milyar TL olarak gerçekleşmiştir. Sistemdeki katılımcı sayısı ise 1 milyon kişiye yakın ve % 18,6 lık artışla 6,0 milyon kişiye ulaşmıştır yılında Şirketimizin hayat branşı prim üretimi % 11,9 oranında azalarak 7,5 milyon TL olarak gerçekleşmiştir. Şirketimiz hayat dışı branşlar dâhil toplam prim üretimi ise 2015 yılında % 11,2 azalışla 7,6 milyon TL tutarında gerçekleşmiştir. Şirketimiz bireysel emeklilik katılımcılarının devlet katkısı dahil emeklilik yatırım fonları toplamı % 4,2 artış kaydederek 175,8 milyon TL'ye ulaşmış olup katılımcı sayısı ise % 7,8 lik azalışla olmuştur. Şirketimiz 2015 yılını TL zararla kapatmış bulunmaktadır. Tetkikinize sunduğumuz 2015 Yılı Bilanço ve Gelir Tablolarının kabulünü tasvibinize sunuyor, Yönetim Kurul unun ibra edilmesini teklif ediyoruz yılı faaliyetlerimizde büyük payı olan İş ortaklarımıza, Reasürörlerimize, Sigortalılarımıza, Acentelerimize ve Personelimize teşekkürlerimizi sunar, 2016 yılının şirketimiz ve ülkemiz için iyi bir yıl olmasını temenni ederiz. Saygılarımızla, ERGO EMEKLİLİK VE HAYAT ANONİM ŞİRKETİ Yönetim Kurulu adına Yıldırım Türe 2.12.Kurumsal Yönetim Uygulamaları Kurumsal Yönetim İlkelerine Uyum ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş., Kurumsal Yönetim İlkeleri'nin eşitlik, şeffaflık, hesap verilebilirlik ve sorumluluk kavramlarını benimsemiş olup faaliyetlerinde bu ilkelere azami ölçüde uyum sağlamayı hedeflemektedir. Kurumsal Yönetim İlkelerine uyumun izlenebilmesi adına 2012 yılında Kurumsal Yönetim Komitesi kurulmuştur Kamuyu Bilgilendirme Politikası Şirketimiz, 6102 sayılı Türk Ticaret Kanunu, 5684 sayılı Sigortacılık Kanunu, 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanunu ve bu Kanunlara ilişkin düzenlemeler başta olmak üzere Kurumsal Yönetim İlkeleri doğrultusunda bilgilendirme yapmaya özen gösterir. Faaliyet Raporu

21 Şirketin kamunun aydınlatılması ile ilgili, Yönetim Kurulu tarafından belirlenmiş, kamuya hangi bilgilerin açıklanacağını, bu bilgilerin ne şekilde ve hangi yollardan kamuya duyurulacağı ve benzeri hususları içeren Kamuyu Bilgilendirme Politikası mevcuttur. Yönetim Kurulumuz tarafından onaylanmış olan Kamuyu Bilgilendirme Politikası Şirketimizin internet sitesinde yer almaktadır. Şirketimizde kamunun aydınlatılması ve bilgilendirme politikasının izlenmesi, gözetimi ve geliştirilmesi Yönetim Kurulu nun yetki ve sorumluluğu altındadır Şirket İnternet Sitesi ve İçeriği Şirketimizde bilgilendirme faaliyetlerinin etkin olarak yürütülmesi amacıyla kurumsal internet sitesi aktif olarak kullanılmaktadır. Şirketimiz internet sitesi, ilgili mevzuat gereği içerik ve erişim kolaylığı açısından düzenlenmiş olup Türkçe ve İngilizce olarak yayın yapmaktadır. İnternet sitemizin Bilgi Toplumu Hizmetleri başlığı altında Sermaye Şirketlerinin Açacakları İnternet Sitelerine Dair Yönetmelikte belirtilen bilgiler (sermaye yapısı, yönetim kadrosu, ticaret sicil bilgileri, esas sözleşme, seçilen denetim firması, finansal bilgiler, genel kurul dokümanları vb.) yer alır. Ayrıca ürün ve hizmetlerimiz, iletişim kanalları, etik kurallar, kampanyalarımız, misyon ve vizyon vb. bilgilere de ana sayfamızda yer verilmiştir Etik Kurallar Şirketimiz, ERGO International AG nin ana hissedarı ERGO Versicherungsgruppe AG nin davranış kurallarını ve Türkiye Sigorta ve Reasürans Şirketleri Birliği'nin yayınlamış olduğu Sigortacılık Etik İlkeleri'ni benimsemiş olup bu kuralların organizasyonun her aşamasında uygulanması için özen göstermektedir. Bu kapsamda oluşturulan Etik Kurallarımız sürekli güncel tutularak internet sitemizde yayınlanmaktadır Çevre Politikası Şirketimiz, çevresel değerlere karşı sorumluluğunun bilincinde bir kurum olarak çevre korumaya ilişkin yerel ve uluslararası kanunlara azami uyum göstermeyi amaçlamaktadır. Bu kapsamda oluşturulan Çevre Politikası Yönetim Kurulu tarafından onaylanmış ve Şirketimiz internet sitesinde de yayınlanmaktadır. Çevre Politikası ile çevre koruma kültürünü teşvik etmek, emisyonun azaltılması ve önlenmesini sağlamak, personel farkındalığının arttırılması ve paydaşlarımızın bu konuda bilincinin arttırılmasının sağlanması amaçlanmaktadır Şirketin Dahil Olduğu Risk Grubu ile İşlemlere İlişkin Bilgiler Şirketimizin 2015 yılı içerisinde, dâhil olduğu risk grubu ile yaptığı işlemlerin detaylarına ve ilgili açıklamalara, şirket bağlılık raporunda yer verilmiş ve raporun sonuç bölümünde de belirtildiği üzere hakim şirket veya ona bağlı bir şirket ile olan işlemlerden dolayı şirketin zarara uğramadığı vurgulanmıştır Yönetim Kurulu Üyeleri ile Üst Düzey Yöneticilere Sağlanan Maddi Haklar 31 Aralık 2015 tarihinde sona eren hesap dönemine ilişkin, yönetim kurulu başkan ve üyeleriyle genel müdür, genel müdür yardımcıları, genel koordinatör gibi üst düzey yöneticilere cari dönemde sağlanan ücret ve benzeri menfaatlerin toplam tutarı TL dir (31 Aralık 2014: TL). Faaliyet Raporu

22 2.15.AR-GE Çalışmaları Rapor dönemi içinde yapılmış AR-GE çalışması yoktur. 3. BÖLÜM 3.1.İç Denetim Faaliyetleri Şirketimizde iç denetim faaliyeti, 21 Haziran 2008 tarih ve sayılı Resmi Gazete de yayımlanan Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin İç Sistemlerine İlişkin Yönetmelik çerçevesinde kurulan İç Denetim Departmanı tarafından yürütülmektedir. İç Denetim Departmanı, Yönetim Kurulu'na direkt bağlı olarak çalışmakta ve düzenlenen raporlar Yönetim Kurulu na sunulmaktadır. İç Denetim Yönetmeliği kapsamında hazırlanan dönemsel ve riske dayalı iç denetim faaliyetleri; iç denetim planının hazırlanması, yürürlüğe konulması, çalışma programları aracılığıyla icrası ve denetim raporları çerçevesinde ilgili birim yönetimlerince alınan önlemlerin izlenmesi faaliyetlerini kapsamaktadır. İç Denetim Departmanı yıllık program dahilinde çalışmaktadır. Denetlenecek alan seçiminde kayıp, suistimal veya sahtekarlık şüphesi, giderlerin azaltılması veya hizmet kalitesinin arttırılması imkanı, sorunlu ya da hatalı uygulama olduğuna dair kanıt bulunması, yasal ya da kamu ilgisi, finansal olarak dikkat çeken bir durum bulunması gibi kriterler dikkate alınır. İç denetim faaliyetleri yürütülürken, Şirket prosedür, yönetmelik ve genelgeleri ile genel yön etim prensipleri dikkate alınır. Aynı zamanda, ilgili kanunlarda yer alan hukuki yaptırımlara, kısıtlamalara ve diğer kurallara bağlı kalınıp kalınmadığının da kontrolü yapılır. Denetim faaliyetleri inceleme, faaliyet, soruşturma ve özel çalışma olmak üzere dört grupta incelenebilir. İnceleme ve faaliyet çalışmaları, sözleşme ile hizmet alınan birimleri ve bağlı organizasyondaki departmanları; soruşturma çalışmaları ise personel ile ilgili muhtemel suistimal durumlarını içermektedir.bunun yanı sıra; Yönetim Kurulu nun talepleri doğrultusunda özel denetim çalışmaları da yürütülebilmektedir. İç Denetim Departmanı tarafından tespit edilen bulgulara ilişkin vadesi gelmiş aksiyonlar üçer aylık periyodlarda takip edilmektedir. ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş. İç Denetim Departmanı'nda 1 müdür ve 1 denetçi görev yapmakta olup departman, İç Denetim Direktör ü aracılığı ile Yönetim Kurulu'na bağlı olarak çalışmakta ve düzenlenen raporlar Yönetim Kuruluna sunulmaktadır yılı içerisinde, Adana, Ankara, Antalya, İstanbul Asya ve İzmir Emeklilik ve Hayat Faaliyetleri, Tahsilat, İnsan Kaynakları ve Muhasebe Departmanları ile Yönetim Sistemleri ve Finansal Yaptırım süreçlerine ilişkin denetim çalışmaları gerçekleştirilerek, bu çalışmalar raporlanmıştır. Ayrıca, bu dönem içerisinde İç Denetim Departmanı tarafından, 5549 sayılı Suç Gelirlerinin Aklanmasının Önlenmesi Hakkında Kanun ve Kanun kapsamında çıkartılan yönetmelik ve tebliğlere uyum çalışmaları ve acenteler genel değerlendirme ile 3 adet acente için yerinde denetim çalışması yapılarak, inceleme raporu hazırlanmıştır. Faaliyet Raporu

23 3.2. Mali Durum, Karlılık ve Tazminat Ödeme Gücüne İlişkin Değerlendirmeler Prim Üretimi Şirketimizin 2015 yılındaki prim üretimi bin TL olarak gerçekleşmiştir. Prim üretiminin tamamına yakını hayat branşından oluşmaktadır. Yeni iş modeli doğrultusunda bir önceki yıla göre % 11,2 azalma meydana gelmiştir. Prim Üretimi (Bin TL) Tazminat Ödeme Gücü 2015 yılında Bin TL'si iştira ödemeleri olmak üzere toplam Bin TL tazminat ödemesi yapılmıştır. Bu tutar bir önceki yıl Bin TL olarak gerçekleşmiştir. 31 Aralık 2015 tarihi itibari ile hesaplanan sermaye yeterlilik sonuçlarına göre şirketin faaliyetlerini sürdürmesi için gerekli olan minimum özkaynak tutarı Bin TL olup mevcut özkaynakları minimum gerekliliğin Bin TL üzerindedir Karlılık Şirket 2015 yılında iş planındaki beklentilerden daha iyi bir performans göstererek 387 Bin TL zarar ile yılı kapatmıştır. Faaliyet Raporu

24 3.3.Mali Bünyeye İlişkin Bilgiler % Sermaye Yeterliliğine İlişkin Oranlar Sermaye Yeterlilik Oranı 646,0 745,0 Alınan Primler (Brüt) / Özkaynaklar 33,1 30,4 Özkaynaklar / Toplam Aktifler (Emeklilik Faal. Alacaklar Düşülmüş) 27,9 30,2 Özkaynaklar / Teknik Karşılıklar (Net) 42,5 47,2 2. Aktif Kalitesi ve Likiditeye İlişkin Oranlar Likit Aktifler / Toplam Aktifler (Emeklilik Faal. Alacaklar Düşülmüş) 36,0 39,8 Likidite Oranı 360,4 426,0 Cari Oran 370,0 433,8 Esas Faal. Alacaklar / Toplam Aktif 64,9 68,3 3. Faaliyet Oranları Konservasyon Oranı 94,9 93,7 Tazminat Tediye Oranı 81,0 75,5 4. Karlılık Oranları Hasar Prim Oranı (Brüt) 259,3 243,9 Hasar Prim Oranı (Net) 266,9 250,0 Faaliyet Giderleri / Kazanılmış Primler 49,4 67,3 Vergi Öncesi Kar / Özkaynak Toplamı -16,6-1,6 Vergi Öncesi Kar / Aktif Toplamı (Emeklilik Faal. Alacaklar Düşülmüş) -4,6-0,5 3.4.Rapor Dönemi Dahil 5 Yıllık Döneme İlişkin Özet Finansal Bilgiler Özkaynak Toplam Prim Üretimi Emeklilik Katkı Payı Ödenen Tazminat Net Yatırım Geliri Genel Giderler Bilanço Karı Toplam Aktifler Teknik Kar Faaliyet Raporu

25 Faaliyet Raporu

26 3.5. Risk Türleri İtibariyle Uygulanan Risk Yönetimi Politikalarına İlişkin Bilgiler Risk Yönetimi ve İç Kontrol Mekanizması Risk Yönetimi ve İç Kontrol Departmanı T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı nca yayınlanan Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin İç Sistemlerine ilişkin Yönetmelik ile tanımlanan esaslar çerçevesinde kurulmuştur. Faaliyetlerini nihai sorumluluk Yönetim Kurulu nda olmak üzere Şirket in Genel Müdürü nün başkanlığında faaliyet gösterecek Risk İcra Komitesi ne bağlı olarak sürdürmektedir. Risk Yönetimi ve İç Kontrol Departmanı adı geçen yönetmelik hükümleri gereğince; Şirket varlıklarının korunmasını, faaliyetlerin etkin ve verimli bir şekilde Kanuna ve ilgili diğer mevzuata, şirket içi politikalar ile kurallara ve sigortacılık teamüllerine uygun olarak yürütülmesini, muhasebe ve finansal raporlama sisteminin güvenilirliğini, bütünlüğünü ve bilgilerin zamanında elde edilebilirliğini amaçlamaktadır. Bunların yanı sıra; Şirket in gelecekteki nakit akımlarının ihtiva ettiği risk ve getiri yapısını, buna bağlı olarak faaliyetlerin niteliğini ve düzeyini izlemeye, kontrol altında tutmaya ve gerektiğinde değiştirmeye yönelik olarak belirlenen politikalar, uygulama usulleri ve limitler vasıtasıyla, maruz kalınan risklerin tanımlanmasını, ölçülmesini, izlenmesini ve kontrol edilmesini hedeflemektedir. Risk Yönetimi Politikaları Şirket in risk iştahı, risk yönetim politikası ve piyasa gelişmeleri ile uyumun sağlanmasını teminen, Yönetim Kurulu tarafından tesis edilen limitler ve standartlar aracılığı ile kontrol altında tutulmaktadır. Risk yönetim politikaları ve sistemleri, piyasa koşullarındaki ve sunulan ürün ve servislerdeki değişiklikleri yansıtacak şekilde düzenli olarak gözden geçirilmektedir. Risk türleri itibariyle uygulanan risk yönetim politikaları genel olarak sigorta riski ve finansal risk politikaları olarak sınırlandırılmaktadır. Şirket imizin risk yönetim modelleri Solvency II uygulamalarını baz alacak şekilde yapılandırılmaktadır. Solvency II, yalnızca sermayeyle ilgili bir yükümlülük getirmekle kalmayıp, etkin bir risk yönetim sisteminin kurulmasına yönelik gerekli hedef ve adımları da belirlemektedir. Bu bağlamda, Şirket in genel süreçlerini kapsayacak, kalitatif ve kantitatif risk yönetim sisteminin oluşturulması Risk Yönetimi faaliyetlerimizin esas amacıdır. İç model yapısının kurulması, operasyonel risklerin izlenmesi ve aktüeryal risklerin hesaplanmasına yönelik 2011 yılında ERGO Almanya bünyesinde başlanan projenin tamamlanmasına yönelik çalışmalarımız 2016 yılı içerisinde de devam edecektir. ERGO Grup standartlarındaki uygulamalara ve Solvency II çalışmalarına paralel olmak üzere ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş. nin risk kategorileri aşağıda belirtilen gruplara ayrılarak değerlendirilmektedir. Sigorta Riski Sigorta sözleşmeleri sigorta riskini transfer eden sözleşmelerdir. Sigorta sözleşmeleri, sigortalıyı hasar olayının olumsuz ekonomik sonuçlarına karşı sigorta poliçesinde taahhüt edilen şart ve koşullar altında korumaktadır. Faaliyet Raporu

27 Sigorta riski, herhangi bir sigorta sözleşmesi ile sigortalanmış olan rizikonun gerçekleşme olasılığı ve de buna bağlı olarak ortaya çıkacak olan hasarın büyüklüğünün belirsiz olma riskidir. Sigorta sözleşmesinin gereği olarak riskin tesadüfî olması nedeniyle risk tutarı tahmin edilemez. Sigorta sözleşmelerinde şirketin karşı karşıya kaldığı en temel risk, alınan primlerin ödenen tazminatları karşılamaması ihtimalidir. Şirket, sigorta riskini reasürans sözleşmeleri ve poliçe yazma stratejileriyle yönetmektedir. Şirket, hayat sigortası tarifelerini Hazine Müsteşarlığı nca uygun görülen mortalite tablolarını kullanarak hazırlamaktadır. Finansal Risk Şirket in, sermaye yönetimindeki amacı; gelir getiren bir işletme olarak devamlılığını sağlamak, hissedar ve kurumsal ortakların faydasını gözetmek, aynı zamanda sermayenin maliyetini azaltmak için en verimli sermaye yapısının sürekliliğini sağlamaktır. Finansal riskin en önemli bileşenleri kredi riski, likidite riski ve piyasa riskidir. Söz konusu risklerin takibine yönelik aktif-pasif takibi aylık olarak yapılmaktadır. Şirket in risk yönetimi programı genel olarak mali piyasalardaki belirsizliğin, Şirket finansal performansı üzerindeki potansiyel olumsuz etkilerinin minimize edilmesi üzerine odaklanmaktadır. Şirket, finansal yatırımları sebebiyle genelde faiz ve fiyat riskine, sigorta alacakları sebebiyle kredi riskine ve dövizli poliçe ve varlıkları sebebiyle de kur riskine maruz kalmaktadır. Risk yönetimi, Şirket yönetimi tarafından Yönetim Kurulu nca onaylanmış usuller doğrultusunda gerçekleştirilmektedir. - Kredi Riski Kredi riski karşı tarafın üzerinde mutabık kalınan sözleşme şartlarına uygun olarak yükümlülüklerini yerine getirememe olasılığı olarak tanımlanır. Sigorta riski yönetiminde en yaygın olan reasürans sözleşmesi yapmaktır. Bu yolla devredilen risk ilk sigorta yaptıran olarak yükümlülüğümüzü ortadan kaldırmamaktadır. Reasürans şirketi hasar ödemezse sigorta şirketi olarak poliçe sahiplerine karşı sorumluluğumuz devam etmektedir. Reasürans şirketi güvenilirliği, yıllık yapılan sözleşme öncesi söz konusu şirketin finansal durumu incelenerek değerlendirilmektedir. - Likidite Riski Parasal yükümlülüklerden kaynaklanan yükümlülüklerin yerine getirilmesinde güçlük yaşanması riskidir. Likidite riskinden korunmak amacıyla varlık ve yükümlülükler arasında vade uyumunun sağlanması, ortaya çıkabilecek likidite ihtiyacının eksiksiz bir biçimde sağlanabilmesi amacıyla likit değerler muhafaza edilmektedir. - Piyasa Riski Faiz oranı ve döviz kurları gibi piyasa fiyatlarında olabilecek değişikliklerin gelir veya elde bulundurulan finansal araçların değerini etkileme riskidir. Piyasa riskinin yönetiminin amacı, risk karlılığını optimize ederek, piyasa riskinin kabul edilebilir parametrelerde kontrol edilmesidir. Dövize dayalı yapılan sigortacılık ve reasürans faaliyetleri sebebiyle kur riskine maruz kalınmaktadır. Yabancı para işlemlerinden doğan kur farkı gelirleri ve giderleri işlemin yapıldığı dönemde kayıtlara intikal ettirilmektedir. Dönem sonlarında, yabancı para aktif ve pasif hesapların bakiyeleri, dönem sonu T.C. Merkez Bankası döviz alış kurundan değerlenerek oluşan farklar kambiyo işlemleri karı veya zararı olarak muhasebeleştirilmektedir. Maruz kalınan faiz oranı riski ise alım-satım amaçlı olamayan portföylerin maruz kaldığı temel risk, piyasa faiz oranlarındaki değişim sonucu, gelecek nakit akımlarında meydana gelebilecek Faaliyet Raporu

28 dalgalanma ve finansal varlıkların rayiç değerlerindeki azalma sonucu oluşacak zarardır. Faiz oranı riskinin yönetimi faiz oranı aralığının izlenmesi ve yeniden fiyatlandırma bantları için önceden onaylanmış limitlerin belirlenmesi ile yapılmaktadır. Rayiç değer gösterimi finansal araçların tahmini piyasa değerleri, elde bulunan piyasa verileri kullanılarak ve eğer mümkünse uygun değerleme yöntemleri kullanılarak belirlenmektedir. Uyum Riski Uyum riski; Şirket faaliyetlerinin veya personelinin tutum ve davranışlarının mevzuat, düzenleme ve standartlara uygun ve uyumlu olmaması sonucunda şirketin maruz kalabileceği yaptırımlar, finansal kayıplar ve/veya itibar kaybı ile ilgili riskleri ifade eder. ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş. nin uyum riskine maruz kalmaması açısından, Şirket faaliyetlerinin veya Şirket personelinin tutum ve davranışlarının devamlı surette mevzuat, düzenleme ve standartlara uygun ve uyumlu olması gerekir. Risk Yönetimi ve İç Kontrol Departmanı, uyum riskinin ilgili mevzuat, düzenleme ve standartlar ile Şirket in risk yönetimi politika ve usulleri çerçevesinde etkin bir şekilde yönetilerek kontrol altına alınmasını sağlamak üzere; ERGO Emeklilik ve Hayat A.Ş. nin uyum risklerini tanımlama, değerlendirme, izleme ve raporlama faaliyetlerini yürütür ve koordine eder. Operasyonel Riskler Bu çeşit riskler, yetersiz ve verimsiz süreçlerden, personelden ve sistemlerden ya da dışsal olaylardan kaynaklanan olaylardır. Söz konusu risklerin bertaraf edilebilmesine yönelik süreç bazında risk ve kontrol matrisleri oluşturulmuş, risk ve kontrol noktaları öz değerlendirme metodu ile tespit edilmiş ve kontrol zafiyetleri belirlenmiştir. Risk Yönetimi ve İç Kontrol Departmanı, söz konusu risklerin tanımlama, değerlendirme, izleme ve raporlama faaliyetlerini yürütür ve ilgili süreç sahipleri ile koordine eder. Sermaye Yönetimi Şirket in sermaye yapısı sırasıyla çıkarılmış sermaye, yedekler ile geçmiş yıl kazançlarını içeren özkaynak kalemlerinden oluşmaktadır. Şirket, sermaye yönetiminde, bir yandan faaliyetlerinin sürekliliğini sağlamaya çalışırken, diğer yandan da teknik karşılık ve özkaynak dengesini en verimli şekilde kullanarak karını artırmayı hedeflemektedir. Şirket in sermayeyi yönetirken amaçları: Hazine Müsteşarlığı nın gerekli gördüğü sermaye yeterliliği şartlarını yerine getirmek, Şirket in işletmelerin devamlılığı ilkesi çerçevesinde varlığını sürdürmek ve faaliyetlerin devamını sağlayabilmek, Sigorta poliçelerinin fiyatlamasını, alınan sigorta risk düzeyi ile orantılı belirleyerek, hissedarlara yeterli getiriyi sağlayabilmektir. Faaliyet Raporu

29 3.6.Yıllık Faaliyet Raporu Uygunluk Beyanı Şirketimizin faaliyet dönemine ilişkin olarak düzenlenen 2015 yılı Faaliyet Raporu'nun; 28 Ağustos 2012 tarih ve sayılı Resmi Gazete de yayımlanarak yürürlüğe giren Gümrük ve Ticaret Bakanlığı nın, "Şirketlerin Yıllık Faaliyet Raporunun Asgari içeriğinin Belirlenmesi Hakkındaki Yönetmelik" te belirlenen usul ve esaslar çerçevesinde ve T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı nca 7 Ağustos 2007 tarih ve sayılı Resmi Gazete de yayımlanan Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Mali Bünyelerine İlişkin Yönetmelik ile uygulamaya konulan usul ve esaslar çerçevesinde hazırlandığını beyan ederiz. Theodoros Kokkalas Yönetim Kurulu Başkanı Yıldırım Türe Yönetim Kurulu Üyesi/Genel Müdür Şebnem Sezer Mali İşler Direktörü Didem Balaban Muhasebe Müdürü Faaliyet Raporu