VAKIF FİNANSAL KİRALAMA ANONİM ŞİRKETİ VE BAĞLI ORTAKLIĞI

Transkript

1 VAKIF FİNANSAL KİRALAMA ANONİM ŞİRKETİ VE BAĞLI ORTAKLIĞI 30 HAZİRAN 2018 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR VE SINIRLI DENETİM RAPORU

2 ARA DÖNEM KONSOLİDE FİNANSAL BİLGİLERE İLİŞKİN SINIRLI DENETİM RAPORU Vakıf Finansal Kiralama A.Ş. Genel Kurulu na Giriş Vakıf Finansal Kiralama A.Ş. nin ( Şirket ) ve konsolidasyona tabi ortaklığının (hep birlikte Grup olarak anılacaktır) 30 Haziran 2018 tarihli ilişikteki konsolide finansal durum tablosunun ve aynı tarihte sona eren altı aylık döneme ait konsolide kar veya zarar tablosunun, konsolide kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunun, konsolide özkaynak değişim tablosunun ve konsolide nakit akış tablosu ile önemli muhasebe politikalarının özetinin ve diğer açıklayıcı dipnotlarının sınırlı denetimini yürütmüş bulunuyoruz. Şirket yönetimi, söz konusu ara dönem konsolide finansal bilgilerin 24 Aralık 2013 tarih ve sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Şirketlerinin Muhasebe Uygulamaları ile Finansal Tabloları Hakkında Yönetmelik ve Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Şirketlerince Uygulanacak Tekdüzen Hesap Planı ve İzahnamesi Hakkında Tebliğ ile Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu ( BDDK ) tarafından yayımlanan yönetmelik, tebliğ, genelge ve yapılan açıklamalar; ve bunlar ile düzenlenmeyen konularda Türkiye Muhasebe Standardı 34, Ara Dönem Finansal Raporlama Standardı hükümlerini içeren BDDK Muhasebe ve Finansal Raporlama Mevzuatı na uygun olarak hazırlanmasından ve gerçeğe uygun bir biçimde sunumundan sorumludur. Sorumluluğumuz, yaptığımız sınırlı denetime dayanarak söz konusu ara dönem finansal bilgilere ilişkin bir sonuç bildirmektir. Sınırlı Denetimin Kapsamı Yaptığımız sınırlı denetim, Sınırlı Bağımsız Denetim Standardı (SBDS) 2410 Ara Dönem Finansal Bilgilerin, İşletmenin Yıllık Finansal Tablolarının Bağımsız Denetimini Yürüten Denetçi Tarafından Sınırlı Bağımsız Denetimi ne uygun olarak yürütülmüştür. Ara dönem finansal bilgilere ilişkin sınırlı denetim, başta finans ve muhasebe konularından sorumlu kişiler olmak üzere ilgili kişilerin sorgulanması ve analitik prosedürler ile diğer sınırlı denetim prosedürlerinin uygulanmasından oluşur. Ara dönem finansal bilgilerin sınırlı denetiminin kapsamı; Bağımsız Denetim Standartlarına uygun olarak yapılan ve amacı finansal tablolar hakkında bir görüş bildirmek olan bağımsız denetimin kapsamına kıyasla önemli ölçüde dardır. Sonuç olarak ara dönem finansal bilgilerin sınırlı denetimi, denetim şirketinin, bir bağımsız denetimde belirlenebilecek tüm önemli hususlara vakıf olabileceğine ilişkin bir güvence sağlamamaktadır. Bu sebeple, bir bağımsız denetim görüşü bildirmemekteyiz.

3 Sonuç Sınırlı denetimimize göre ilişikteki ara dönem konsolide finansal bilgilerin, Vakıf Finansal Kiralama A.Ş. ve konsolidasyona tabi ortaklığının 30 Haziran 2018 tarihi itibarıyla finansal durumunun ve aynı tarihte sona eren altı aylık döneme ilişkin finansal performansının ve nakit akışlarının BDDK Muhasebe ve Finansal Raporlama Mevzuatı na uygun olarak tüm önemli yönleriyle gerçeğe uygun bir biçimde sunulmadığı kanaatine varmamıza sebep olacak herhangi bir husus dikkatimizi çekmemiştir. PwC Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. Didem Demer Kaya, SMMM Sorumlu Denetçi İstanbul, 7 Ağustos 2018

4 VAKIF FİNANSAL KİRALAMA ANONİM ŞİRKETİ VE BAĞLI ORTAKLIĞI 30 HAZİRAN 2018 TARİHİNDE SONA EREN HESAP DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR İÇİNDEKİLER SAYFA KONSOLİDE FİNANSAL DURUM TABLOSU (BİLANÇO) KONSOLİDE NAZIM HESAP KALEMLERİ... 3 KONSOLİDE KAR VEYA ZARAR TABLOSU... 4 KONSOLİDE KAR VEYA ZARAR VE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU... 5 KONSOLİDE ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOSU KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU NOT 1 GRUP UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU... 9 NOT 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR NOT 3 BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA NOT 4 NAKİT DEĞERLER VE BANKALAR NOT 5 SATILMAYA HAZIR FİNANSAL VARLIKLAR NOT 6 KİRALAMA İŞLEMLERİ VE TAKİPTEKİ ALACAKLAR NOT 7 MADDİ DURAN VARLIKLAR NOT 8 MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR NOT 9 SATIŞ AMAÇLI ELDE TUTULAN VE DURDURULAN FAALİYETLERE İLİŞİN DURAN VARLIKLAR NOT 10 VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ NOT 11 DİĞER AKTİFLER NOT 12 PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER NOT 13 ALIM SATIM AMAÇLI TÜREV FİNANSAL YÜKÜMLÜKLER NOT 14 ALINAN KREDİLER NOT 15 İHRAÇ EDİLEN MENKUL KIYMETLER NOT 16 DİĞER BORÇLAR NOT 17 DİĞER YABANCI KAYNAKLAR NOT 18 BORÇ VE GİDER KARŞILIKLARI NOT 19 ÖZKAYNAKLAR NOT 20 ESAS FAALİYET GİDERLERİ NOT 21 DİĞER FAALİYET GELİRLERİ VE GİDERLERİ NOT 22 HİSSE BAŞINA KAZANÇ / (KAYIP) NOT 23 İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI NOT 24 KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER NOT 25 FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ NOT 26 FİNANSAL ARAÇLAR NOT 27 DİĞER HUSUSLAR NOT 28 BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR... 54

5 30 HAZİRAN 2018 TARİHİ İTİBARIYLA KONSOLİDE FİNANSAL DURUM TABLOSU (BİLANÇO) Sınırlı Denetimden Geçmiş Bağımsız Denetimden Geçmiş AKTİF KALEMLER Dipnot Cari Dönem (30 Haziran 2018) Önceki Dönem (31 Aralık 2017) TP YP Toplam TP YP Toplam I. NAKİT, NAKİT BENZERLERİ VE MERKEZ BANKASI II. GERÇEĞE UYGUN DEĞER FARKI K/Z'A YANSITILAN FV (Net) Alım satım amaçlı finansal varlıklar Gerçeğe uygun değer farkı kar/zarara yansıtılan olarak sınıflandırılan fv Alım satım amaçlı türev finansal varlıklar III. BANKALAR 4 2,004 77,719 79,723 2, , ,062 IV. TERS REPO İŞLEMLERİNDEN ALACAKLAR V. SATILMAYA HAZIR FİNANSAL VARLIKLAR (Net) 5 8,064-8,064 8,064-8,064 VI. FAKTORİNG ALACAKLARI İskontolu Faktoring Alacakları Yurt İçi Yurt Dışı Kazanılmamış Gelirler (-) Diğer Faktoring Alacakları Yurt İçi Yurt Dışı VII. FİNANSMAN KREDİLERİ Tüketici kredileri Kredi kartları Taksitli ticari krediler VIII. KİRALAMA İŞLEMLERİ 6 570,777 1,892,776 2,463, ,045 1,406,156 1,880, Kiralama İşlemlerinden Alacaklar 533,556 1,685,770 2,219, ,541 1,296,317 1,760, Finansal Kiralama Alacakları 721,604 1,884,934 2,606, ,478 1,455,943 2,058, Faaliyet Kiralaması Alacakları Kazanılmamış Gelirler (-) (188,048) (199,164) (387,212) (137,937) (159,626) (297,563) 8.2 Kiralama Konusu Yapılmakta Olan Yatırımlar 19, , ,526 6,776 48,748 55, Kiralama İşlemleri İçin Verilen Avanslar 17,660 95, ,701 2,728 61,091 63,819 IX. DİĞER ALACAKLAR 5,874 1,277 7,151 4, ,202 X. TAKİPTEKİ ALACAKLAR 6 13,575 66,908 80,483 31,215 22,850 54, Takipteki Faktoring Alacakları Takipteki Finansman Kredileri Takipteki Kiralama İşlemlerinden Alacaklar 23, , ,748 62, , , Özel Karşılıklar (-) (10,095) (51,170) (61,265) (30,869) (88,620) (119,489) XI. RİSKTEN KORUNMA AMAÇLI TÜREV FİNANSAL VARLIKLAR Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Amaçlılar Nakit Akış Riskinden Korunma Amaçlılar Yurtdışındaki Net Yatırım Riskinden Korunma Amaçlılar XII. VADEYE KADAR ELDE TUTULACAK YATIRIMLAR (Net) XIII. BAĞLI ORTAKLIKLAR (Net) XIV. İŞTİRAKLER (Net) XV. İŞ ORTAKLIKLARI (Net) XVI. MADDİ DURAN VARLIKLAR (Net) 7 20,792-20,792 20,900-20,900 XVII. MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR (Net) Şerefiye Diğer XVIII. PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER 12 1,542 3,017 4, ,891 3,641 XIX. CARİ DÖNEM VERGİ VARLIĞI 1,674-1, XX. ERTELENMİŞ VERGİ VARLIĞI 10 10,255-10,255 10,302-10,302 XXI. DİĞER AKTİFLER ARA TOPLAM 635,392 2,041,697 2,677, ,988 1,542,173 2,095,161 XXII. SATIŞ AMAÇLI ELDE TUTULAN VE DURDURULAN FAALİYETLERE İLİŞKİN VARLIKLAR (Net) Satış Amaçlı Durdurulan Faaliyetlere İlişkin AKTİF TOPLAMI 635,578 2,041,697 2,677, ,196 1,542,173 2,095,369 Sayfa 9 ile 54 arasındaki açıklayıcı dipnotlar finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasını oluştururlar. 1

6 30 HAZİRAN 2018 TARİHİ İTİBARIYLA KONSOLİDE FİNANSAL DURUM TABLOSU (BİLANÇO) Sınırlı Denetimden Geçmiş Bağımsız Denetimden Geçmiş PASİF KALEMLER Dipnot Cari Dönem (30 Haziran 2018) Önceki Dönem (31 Aralık 2017) TP YP Toplam TP YP Toplam I. ALIM SATIM AMAÇLI TÜREV FİNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER II. ALINAN KREDİLER ,336 1,799,743 2,076, ,409 1,398,983 1,704,392 III. FAKTORİNG BORÇLARI IV. KİRALAMA İŞLEMLERİNDEN BORÇLAR Finansal Kiralama Borçları Faaliyet Kiralaması Borçları Diğer Ertelenmiş Finansal Kiralama Giderleri ( - ) V. İHRAÇ EDİLEN MENKUL KIYMETLER (Net) , ,489 94,921-94, Bonolar 144, ,084 94,921-94, Varlığa Dayalı Menkul Kıymetler 68,405-68, Tahviller VI. DİĞER BORÇLAR 16 5,528 43,866 49,394 5,718 18,421 24,139 VII. DİĞER YABANCI KAYNAKLAR 17 19,255 73,575 92,830 10,440 44,109 54,549 VIII. RİSKTEN KORUNMA AMAÇLI TÜREV FİNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Amaçlılar Nakit Akış Riskinden Korunma Amaçlılar Yurtdışındaki Net Yatırım Riskinden Korunma Amaçlılar IX. ÖDENECEK VERGİ VE YÜKÜMLÜLÜKLER ,287-1,287 X. BORÇ VE GİDER KARŞILIKLARI 18 4,496-4,496 3,779-3, Yeniden Yapılanma Karşılığı Çalışan Hakları Yükümlülüğü Karşılığı 4,496-4,496 3,779-3, Diğer Karşılıklar XI. ERTELENMİŞ GELİRLER 1,458 2,674 4,132 1,351 1,957 3,308 XII. CARİ DÖNEM VERGİ BORCU 10 7,038-7,038 3,856-3,856 XIII. ERTELENMİŞ VERGİ BORCU XIV. SERMAYE BENZERİ KREDİLER ARA TOPLAM 527,342 1,919,858 2,447, ,761 1,463,470 1,890,231 XV. SATIŞ AMAÇLI ELDE TUTULAN VE DURDURULAN FAALİYETLERE İLİŞKİN DURAN VARLIK BORÇLARI (Net) Satış Amaçlı Durdurulan Faaliyetlere İlişkin XVI. ÖZKAYNAKLAR , , , , Ödenmiş Sermaye 140, , , , Sermaye Yedekleri Hisse Senedi İhraç Primleri Hisse Senedi İptal Kârları Diğer Sermaye Yedekleri Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler 16,358-16,358 16,449-16, Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler 5,628-5,628 5,628-5, Kâr Yedekleri 42,610-42,610 39,791-39, Yasal Yedekler 7,984-7,984 6,286-6, Statü Yedekleri Olağanüstü Yedekler 34,626-34,626 33,505-33, Diğer Kâr Yedekleri Kâr veya Zarar 25,077-25,077 33,819-33, Geçmiş Yıllar Kâr veya Zararı Dönem Net Kâr veya Zararı 25,077-25,077 33,819-33, Azınlık Payları PASİF TOPLAMI 757,417 1,919,858 2,677, ,899 1,463,470 2,095,369 Sayfa 9 ile 54 arasındaki açıklayıcı dipnotlar finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasını oluştururlar. 2

7 30 HAZİRAN 2018 TARİHİ İTİBARIYLA KONSOLİDE NAZIM HESAP KALEMLERİ NAZIM HESAP KALEMLERİ Dipnot Sınırlı Denetimden Geçmiş Bağımsız Denetimden Geçmiş Cari Dönem Önceki Dönem (30 Haziran 2018) (31 Aralık 2017) TP YP Toplam TP YP Toplam I. RİSKİ ÜSTLENİLEN FAKTORİNG İŞLEMLERİ II. RİSKİ ÜSTLENİLMEYEN FAKTORİNG İŞLEMLERİ III. ALINAN TEMİNATLAR 24 5,511,801 16,072,096 21,583,897 5,044,557 12,190,606 17,235,163 IV. VERİLEN TEMİNATLAR V. TAAHHÜTLER , ,490 1,137, , , , Cayılamaz Taahhütler 349, , , ,968 67, , Cayılabilir Taahhütler 87, , ,969 46, , , Kiralama Taahhütleri 87, , ,969 46, , , Finansal Kiralama Taahhütleri 87, , ,969 46, , , Faaliyet Kiralama Taahhütleri Diğer Cayılabilir Taahhütler VI. TÜREV FİNANSAL ARAÇLAR Riskten Korunma Amaçlı Türev Finansal Araçlar Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Amaçlı İşlemler Nakit Akış Riskinden Korunma Amaçlı İşlemler Yurtdışındaki Net Yatırım Riskinden Korunma Amaçlı İşlemler Alım Satım Amaçlı İşlemler Vadeli Alım-Satım İşlemleri Swap Alım-Satım İşlemleri Alım Satım Opsiyon İşlemleri Futures Alım Satım İşlemleri Diğer VII. EMANET KIYMETLER 833,692 1,736,146 2,569, , ,065 1,210,084 NAZIM HESAPLAR TOPLAMI 6,782,968 18,508,732 25,291,700 5,895,864 13,266,572 19,162,436 Sayfa 9 ile 54 arasındaki açıklayıcı dipnotlar finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasını oluştururlar. 3

8 1 OCAK - 30 HAZİRAN 2018 HESAP DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE KAR VEYA ZARAR TABLOSU 4 Sınırlı Denetimden Geçmiş 1 Ocak - 30 Haziran 2018 Sınırlı Denetimden Geçmiş 1 Ocak - 30 Haziran 2017 Sınırlı Denetimden Geçmemiş 1 Nisan - 30 Haziran 2018 Sınırlı Denetimden Geçmemiş 1 Nisan - 30 Haziran 2017 GELİR VE GİDER KALEMLERİ Dipnot I. ESAS FAALİYET GELİRLERİ 83,724 66,404 41,506 33,784 FAKTORİNG GELİRLERİ Faktoring Alacaklarından Alınan Faizler İskontolu Diğer Faktoring Alacaklarından Alınan Ücret ve Komisyonlar Iskontolu Diğer FİNANSMAN KREDİLERİNDEN GELİRLER Finansman Kredilerinden Alınan Faizler Finansman Kredilerinden Alınan Ücret ve Komisyonlar KİRALAMA GELİRLERİ 83,724 66,404 41,506 33, Finansal Kiralama Gelirleri 81,811 64,780 40,431 32, Faaliyet Kiralaması Gelirleri Kiralama İşlemlerinden Alınan Ücret ve Komisyonlar 1,913 1,624 1, II. FİNANSMAN GİDERLERİ (-) (65,237) (44,882) (35,924) (22,950) 2.1 Kullanılan Kredilere Verilen Faizler (56,152) (39,129) (29,880) (18,703) 2.2 Faktoring İşlemlerinden Borçlara Verilen Faizler Finansal Kiralama Giderleri İhraç Edilen Menkul Kıymetlere Verilen Faizler (6,670) (3,817) (4,698) (3,074) 2.5 Diğer Faiz Giderleri Verilen Ücret ve Komisyonlar (2,415) (1,936) (1,346) (1,173) III. BRÜT K/Z (I+II) 18,487 21,522 5,582 10,834 IV. ESAS FAALİYET GİDERLERİ (-) 19 (10,849) (8,408) (5,739) (4,200) 4.1 Personel Giderleri (7,146) (4,963) (3,921) (2,721) 4.2 Kıdem Tazminatı Karşılığı Gideri (211) (410) (103) (41) 4.3 Araştırma Geliştirme Giderleri Genel İşletme Giderleri (3,492) (3,035) (1,715) (1,438) 4.5 Diğer V. BRÜT FAALİYET K/Z (III+IV) 7,638 13,114 (157) 6,634 VI. DİĞER FAALİYET GELİRLERİ 20 41,579 10,133 30,532 2, Bankalardan Alınan Faizler Ters Repo İşlemlerinden Alınan Faizler Menkul Değerlerden Alınan Faizler Alım Satım Amaçlı Finansal Varlıklardan Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar/Zarara Yansıtılan Olarak Sınıflandırılan FV Satılmaya Hazır Finansal Varlıklardan Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatırımlardan Temettü Gelirleri Sermaye Piyasası İşlemleri Kârı Türev Finansal İşlemlerden Diğer Kambiyo İşlemleri Kârı 22,998 1,966 14, Diğer 18,324 8,108 15,564 2,621 VII. TAKİPTEKİ ALACAKLARA İLİŞKİN ÖZEL KARŞILIKLAR (-) 6 (15,822) (8,587) (12,619) (613) VIII. DİĞER FAALİYET GİDERLERİ (-) 20 (1,197) (408) (1,190) (1,975) 8.1 Menkul Değerler Değer Düşüş Gideri Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar/Zarara Yansıtılan Olarak Sınıflandırılan FV Değer Düşme Gideri Satılmaya Hazır Finansal Varlıklardan Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatırımlardan Duran Varlıklar Değer Düşüş Giderleri Maddi Duran Varlık Değer Düşüş Giderleri Satış Amaçlı Elde Tutulan ve Durdurulan Faaliyetlere İlişkin Duran Varlıklar Değer Düşüş Giderleri Şerefiye Değer Düşüş Gideri Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar Değer Düşüş Giderleri İştirak, Bağlı Ortaklık ve İş Ortaklıkları Değer Düşüş Giderleri Türev Finansal İşlemlerden Zarar (1,023) - (1,023) Kambiyo İşlemleri Zararı (1,855) 8.5 Diğer (174) (408) (167) (120) IX. NET FAALİYET K/Z (V+ +VIII) 32,198 14,252 16,566 6,695 X. BİRLEŞME İŞLEMİ SONRASINDA GELİR OLARAK KAYDEDİLEN FAZLALIK TUTARI XI. NET PARASAL POZİSYON KÂRI/ZARARI XII. SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ K/Z (IX+X+XI) 32,198 14,252 16,566 6,695 XIII. SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ KARŞILIĞI (±) 10 (7,142) (3,053) (4,069) (1,367) 13.1 Cari Vergi Karşılığı (7,072) - (3,977) Ertelenmiş Vergi Gider Etkisi (+) (70) (3,053) (70) (1,367) 13.3 Ertelenmiş Vergi Gelir Etkisi (-) - - (22) - XIV. SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM NET K/Z (XII±XIII) 25,056 11,199 12,497 5,328 XV. DURDURULAN FAALİYETLERDEN GELİRLER Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlık Gelirleri Bağlı Ortaklık, İştirak ve İş Ortaklıkları Satış Karları Diğer Durdurulan Faaliyet Gelirleri XVI. DURDURULAN FAALİYETLERDEN GİDERLER (-) Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlık Giderleri Bağlı Ortaklık, İştirak ve İş Ortaklıkları Satış Zararları Diğer Durdurulan Faaliyet Giderleri XVII. DURDURULAN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ K/Z (XV-XVI) XVIII. DURDURULAN FAALİYETLER VERGİ KARŞILIĞI (±) Cari Vergi Karşılığı Ertelenmiş Vergi Gider Etkisi (+) Ertelenmiş Vergi Gelir Etkisi (-) XIX. DURDURULAN FAALİYETLER DÖNEM NET K/Z (XVII±XVIII) XX. NET DÖNEM KARI/ZARARI (XIV+XIX) 25,056 11,199 12,497 5,328 XXI KONTROL GÜCÜ OLMAYAN PAYLAR 21 (4 ) 11 (3) XXII. NET DÖNEM KARI/ZARARI (XX+XXI) 25,077 11,195 12,508 5,325 HİSSE BAŞINA KAZANÇ Sürdürülen Faaliyetlerden Hisse Başına Kazanç Durdurulan Faaliyetlerden Hisse Başına Kazanç SEYRELTİLMİŞ HİSSE BAŞINA KAZANÇ Sayfa 9 ile 54 arasındaki açıklayıcı dipnotlar finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasını oluştururlar.

9 1 OCAK - 30 HAZİRAN 2018 HESAP DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE KAR VEYA ZARAR VE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem Sınırlı Denetimden Geçmiş Önceki Dönem Dipnot (30 Haziran 2018) (30 Haziran 2017) I. DÖNEM KARI /ZARARI 25,056 11,199 II. DİĞER KAPSAMLI GELİRLER (91) Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar (91) Maddi Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Artışları/Azalışları Maddi Olmayan Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Artışları/Azalışları Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları/Kayıpları 17 (114) Diğer Kar veya Zarar Olarak Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelir Unsurları Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler 23 (31) Dönem Vergi Gideri/Geliri Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri 23 (31) 2.2 Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacaklar Yabancı Para Çevirim Farkları Satılmaya Hazır Finansal Varlıkların Yeniden Değerleme ve/veya Sınıflandırma Gelirleri/Giderleri Nakit Akış Riskinden Korunma Gelirleri/Giderleri Yurtdışındaki İşletmeye İlişkin Yatırım Riskinden Korunma Gelirleri/Giderleri Diğer Kâr veya Zarar Olarak Yeniden Sınıflandırılacak Diğer Kapsamlı Gelir Unsurları Kâr veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler Dönem Vergi Gideri/Geliri Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri - - III. TOPLAM KAPSAMLI GELİR (I+II) 24,965 11,339 Sayfa 9 ile 54 arasındaki açıklayıcı dipnotlar finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasını oluştururlar. 5

10 1 OCAK - 30 HAZİRAN 2018 HESAP DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOSU ÖZKAYNAK KALEMLERİNDEKİ DEĞİŞİKLİKLER Ödenmiş Sermaye Sermaye Yedekleri Hisse Senedi İhraç Primleri Hisse Senedi İptal Kararları Kâr veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler ve Giderler Kâr veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler ve Giderler Diğer Sermaye Yedekleri Kar Yedekleri Yasal Yedekler Statü Yedekleri Olağanüstü Yedekler Diğer Yedekler Geçmiş Dönem Karı / (Zararı) Dönem Net Karı veya Zararı Kontrol Gücü Olmayan Paylar Toplam Özkaynak Sınırlı Denetimden Geçmiş ÖNCEKİ DÖNEM (1 Ocak - 30 Haziran 2017) I. Önceki Dönem Sonu Bakiyesi (31/12/2016) 87, ,517 (99) - - 3,468-38,510 5,110-33,400-23, ,103 II. TMS 8 Uyarınca Yapılan Düzeltmeler Hataların Düzeltilmesinin Etkisi Muhasebe Politikasında Yapılan Değişikliklerin Etkisi III. Yeni Bakiye (I+II) 87, ,517 (99) - - 3,468-38,510 5,110-33,400-23, ,103 IV. Toplam Kapsamlı Gelir V. Nakden Gerçekleştirilen Sermaye Artırımı VI. İç Kaynaklardan Gerçekleştirilen Sermaye Artırımı 22, (22,000) VII. Ödenmiş Sermaye Enflasyon Düzeltme Farkı VIII. Hisse Senedine Dönüştürülebilir Tahviller IX. Sermaye Benzeri Krediler X. Diğer Değişiklikler Nedemiyle Artış /Azalış XI. Dönem Net Kârı veya Zararı , ,199 XII. Kâr Dağıtımı ,284 1, (1,284) Dağıtılan Temettü Yedeklere Aktarılan Tutarlar ,284 1, (1,284) Diğer Dönem Sonu Bakiyesi (III+IV+...+XI+XII) 109, , ,470-39,794 6,286-33, , , Duran varlıklar birikmiş yeniden değerleme artışları/azalışları, 2. Tanımlanmış fayda planlarının birikmiş yeniden ölçüm kazançları/kayıpları, 3. Diğer (Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların diğer kapsamlı gelirinden kâr/zararda sınıflandırılmayacak payları ile diğer kâr veya zarar olarak yeniden sınıflandırılmayacak diğer kapsamlı gelir unsurlarının birikmiş tutarları) 4. Yabancı para çevirim farkları, 5. Satılmaya hazır finansal varlıkların birikmiş yeniden değerleme ve/veya sınıflandırma kazançları/kayıpları, 6. Diğer (Nakit akış riskinden korunma kazançları/kayıpları, Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların diğer kapsamlı gelirinden kâr/zararda sınıflandırılacak payları ve diğer kâr veya zarar olarak yeniden sınıflandırılacak diğer kapsamlı gelir unsurlarının birikmiş tutarları)ifade eder. Sayfa 9 ile 54 arasındaki açıklayıcı dipnotlar finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasını oluştururlar. 6

11 1 OCAK - 30 HAZİRAN 2018 HESAP DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOSU ÖZKAYNAK KALEMLERİNDEKİ DEĞİŞİKLİKLER Ödenmiş Sermaye Sermaye Yedekleri Hisse Senedi İhraç Primleri Hisse Senedi İptal Kararları Kâr veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler ve Giderler Kâr veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler ve Giderler Diğer Sermaye Yedekleri Kar Yedekleri Yasal Yedekler Statü Yedekleri Olağanüstü Yedekler Diğer Yedekler Geçmiş Dönem Karı / (Zararı) Dönem Net Karı veya Zararı Kontrol Gücü Olmayan Paylar Toplam Özkaynak Sınırlı Denetimden Geçmiş CARİ DÖNEM (1 Ocak - 30 Haziran 2018) I. Önceki Dönem Sonu Bakiyesi (31/12/2017) 109, ,595 (146) - - 5,628-39,791 6,286-33,505-33, ,138 II. TMS 8 Uyarınca Yapılan Düzeltmeler Hataların Düzeltilmesinin Etkisi Muhasebe Politikasında Yapılan Değişikliklerin Etkisi III. Yeni Bakiye (I+II) 109, ,595 (146) - - 5,628-39,791 6,286-33,505-33, ,138 IV. Toplam Kapsamlı Gelir (91) (91) V. Nakden Gerçekleştirilen Sermaye Artırımı VI. İç Kaynaklardan Gerçekleştirilen Sermaye Artırımı 31, (31,000) VII. Ödenmiş Sermaye Enflasyon Düzeltme Farkı VIII. Hisse Senedine Dönüştürülebilir Tahviller IX. Sermaye Benzeri Krediler X. Diğer Değişiklikler Nedemiyle Artış /Azalış XI. Dönem Net Kârı veya Zararı ,077 (21) 25,056 XII. Kâr Dağıtımı ,819 1,698-1,121 - (2,819) - (28) (28) 12.1 Dağıtılan Temettü Yedeklere Aktarılan Tutarlar ,819 1,698-1,121 - (2,819) - (28) (28) 12.3 Diğer Dönem Sonu Bakiyesi (III+IV+...+XI+XII) 140, ,595 (237) - - 5,628-42,610 7,984-34, , , Duran varlıklar birikmiş yeniden değerleme artışları/azalışları, 2. Tanımlanmış fayda planlarının birikmiş yeniden ölçüm kazançları/kayıpları, 3. Diğer (Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların diğer kapsamlı gelirinden kâr/zararda sınıflandırılmayacak payları ile diğer kâr veya zarar olarak yeniden sınıflandırılmayacak diğer kapsamlı gelir unsurlarının birikmiş tutarları) 4. Yabancı para çevirim farkları, 5. Satılmaya hazır finansal varlıkların birikmiş yeniden değerleme ve/veya sınıflandırma kazançları/kayıpları, 6. Diğer (Nakit akış riskinden korunma kazançları/kayıpları, Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların diğer kapsamlı gelirinden kâr/zararda sınıflandırılacak payları ve diğer kâr veya zarar olarak yeniden sınıflandırılacak diğer kapsamlı gelir unsurlarının birikmiş tutarları)ifade eder. Sayfa 9 ile 54 arasındaki açıklayıcı dipnotlar finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasını oluştururlar. 7

12 1 OCAK - 30 HAZİRAN 2018 HESAP DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU A. ESAS FAALİYETLERE İLİŞKİN NAKİT AKIŞLARI Dipnot Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem (30 Haziran 2018) Sınırlı Denetimden Geçmiş Önceki Dönem (30 Haziran 2017) 1.1 Esas Faaliyet Konusu Aktif ve Pasiflerdeki Değişim Öncesi Faaliyet Kârı 39,807 8, Alınan Faizler/Kiralama Gelirleri 82,315 61, Ödenen Faizler/Kiralama Giderleri (54,500) (55,560) Kiralama Giderleri Alınan Temettüler Alınan Ücret ve Komisyonlar 1,911 1, Elde Edilen Diğer Kazançlar 20,147 8, Zarar Olarak Muhasebeleştirilen Takipteki Alacaklardan Tahsilatlar 12,777 2, Personele ve Hizmet Tedarik Edenlere Yapılan Nakit Ödemeler (7,146) (4,963) Ödenen Vergiler Diğer (15,806) (5,111) 1.2 Esas Faaliyet Konusu Aktif ve Pasiflerdeki Değişim (205,807) (57,448) Faktoring Alacaklarındaki Net (Artış) Azalış Finansman Kredilerindeki Net (Artış) Azalış Kiralama İşlemlerinden Alacaklarda Net (Artış) Azalış (625,946) (75,874) Diğer Aktiflerde Net (Artış) Azalış (4,594) (3,160) Faktoring Borçlarındaki Net Artış (Azalış) Kiralama İşlemlerinden Borçlarda Net Artış (Azalış) Alınan Kredilerdeki Net Artış (Azalış) 364,520 9, Vadesi Gelmiş Borçlarda Net Artış (Azalış) Diğer Borçlarda Net Artış (Azalış) 60,213 12,192 I. Esas Faaliyetlerinden Kaynaklanan Net Nakit Akışı (166,000) (49,225) B. YATIRIM FAALİYETLERİNE İLİŞKİN NAKİT AKIŞLARI 2.1 İktisap Edilen Bağlı Ortaklık ve İştirakler ve İş Ortaklıkları Elden Çıkarılan Bağlı Ortaklık ve İştirakler ve İş Ortaklıkları Satın Alınan Menkuller ve Gayrimenkuller 7,8,9 (545) (579) 2.4 Elden Çıkarılan Menkul ve Gayrimenkuller Elde Edilen Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar Elden Çıkarılan Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar Satın Alınan Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatırımlar Satılan Vadeye Kadar Elde Tutulacak Yatırımlar Diğer - - II. Yatırım Faaliyetlerinden Kaynaklanan Net Nakit Akışı (487) (220) C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNE İLİŞKİN NAKİT AKIŞLARI 3.1 Krediler ve İhraç Edilen Menkul Değerlerden Sağlanan Nakit 207,900 99, Krediler ve İhraç Edilen Menkul Değerlerden Kaynaklanan Nakit Çıkışı (93,903) İhraç Edilen Sermaye Araçları Temettü Ödemeleri Finansal Kiralamaya İlişkin Ödemeler Diğer - - III. Finansman Faaliyetlerinden Sağlanan Net Nakit 113,997 99,366 IV. Döviz Kurundaki Değişimin Nakit ve Nakde Eşdeğer Varlıklar Üzerindeki Etkisi 20,152 1,720 V. Nakit ve Nakde Eşdeğer Varlıklardaki Net Artış / (Azalış) (32,338) 51,641 VI. Dönem Başındaki Nakit ve Nakde Eşdeğer Varlıklar 4 112,060 16,680 VII. Dönem Sonundaki Nakit ve Nakde Eşdeğer Varlıklar 4 79,722 68,321 Sayfa 9 ile 54 arasındaki açıklayıcı dipnotlar finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasını oluştururlar. 8

13 1 - GRUP UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU Kısa tarihçe Vakıf Finansal Kiralama Anonim Şirketi ( Şirket ), 15 Eylül 1988 tarihinde kurulmuş olup, faaliyetlerini 13 Aralık 2012 tarih ve sayılı Resmi Gazete de yayımlanan Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Şirketleri Kanunu ve BDDK nın Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Şirketlerinin Kuruluş ve Faaliyet Esasları Hakkında Yönetmelik i çerçevesinde sürdürmektedir. Şirket, Türkiye Vakıflar Bankası Türk Anonim Ortaklığı ( Vakıfbank ) Grubu nun bağlı ortaklığı konumunda olup; Şirket hisselerinin %22.54 oranındaki payı Borsa İstanbul A.Ş. de ( BIST ) işlem görmektedir. Şirket in imtiyazlı hisse senedi bulunmamaktadır. Şirket ile yatırımcı arasında düzenlenen finansal kiralama sözleşmelerine konu olan yatırım malının, sözleşme süresince Güneş Sigorta Anonim Şirketi tarafından sigortalanması faaliyetlerine aracılık yapması için 3 Ocak 1995 tarihinde Vakıf Sigorta Aracılık Hizmetleri Limited Şirketi ( Vakıf Sigorta ) faaliyetlerine başlamıştır. Vakıf Sigorta ayrıca yurtiçinde ve yurtdışında özel ve tüzel kişilere sigorta danışmanlığı ile beraber risk yönetimi ve hasar kontrolünü sağlamakta ve sigorta şirketleri ile reasürans şirketleri arasında reasürans aracılığı yapmaktadır. Şirket in sermayesinde %84.85 paya sahip olduğu Vakıf Sigorta nın finansal tabloları bu finansal tablolarda konsolide edilmektedir. Raporun geri kalanında Şirket ve Vakıf Sigorta birlikte Grup olarak anılacaktır. 30 Haziran 2018 tarihi itibarıyla Şirket in 73, Vakıf Sigorta nın 1 olmak üzere Grup un toplam personel sayısı 74 dür (31 Aralık 2017: Şirket in 54, Vakıf Sigorta nın 4 olmak üzere toplam 58). Şirket in ticari sicile kayıtlı adresi aşağıdaki gibidir: Büyükdere Caddesi Matbuat Sokak Gazeteciler Sitesi No: Esentepe - Şişli İstanbul/Türkiye Ortaklık yapısı Şirket in sermayesinde doğrudan veya dolaylı hakimiyeti olan sermaye grubu Vakıfbank Grubu dur. Şirket in 30 Haziran 2018 ve 31 Aralık 2017 tarihleri itibarıyla hissedarları ve bu hissedarların sermaye içindeki payları aşağıdaki gibidir: Pay Tutarı Pay Oranı Pay Tutarı Pay Oranı Hissedar (TL) (%) (TL) (%) Vakıfbank 82, , Güneş Sigorta Anonim Şirketi 21, , Halka açık bölümü (*) 31, , Diğer 4, , Ödenmiş Sermaye 140, , (*) Temsil edilen oran, İstanbul Takas ve Saklama Bankası A.Ş. de ( Takasbank ) kayıtlı hisse senetleri üzerinden hesaplanmıştır. 9

14 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR 2.1 Sunuma İlişkin Temel Esaslar Uygulanan Muhasebe Standartları ve TMS ye uygunluk beyanı Grup, bu konsolide finansal tablolarını, 24 Aralık 2013 tarih ve sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Şirketlerinin Muhasebe Uygulamaları ile Finansal Tabloları Hakkında Yönetmelik ve Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Şirketlerince Uygulanacak Tekdüzen Hesap Planı ve İzahnamesi Hakkında Tebliğ ile Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu ( BDDK ) tarafından yayımlanan yönetmelik, tebliğ, genelge ve yapılan açıklamalar; ve bunlar ile düzenlenmeyen konularda Türkiye Muhasebe Standardı 34, Ara Dönem Finansal Raporlama Standardı hükümlerini içeren BDDK Muhasebe ve Finansal Raporlama Mevzuatı na uygun olarak hazırlamıştır. Grup un 30 Haziran 2018 tarihi itibarıyla düzenlenmiş konsolide finansal tabloları 7 Ağustos 2018 tarihinde Şirket in yönetim kurulu tarafından onaylanmıştır. Bu konsolide finansal tabloları değiştirme yetkisine, Şirket in genel kurulu ve/veya yasal otoriteler sahiptir. Konsolide finansal tablolar, güvenilir ölçümü mümkün olması durumunda gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçülen satılmaya hazır finansal varlıklar ve satış amaçlı elde tutulan maddi duran varlıklar hariç yüksek enflasyon döneminin sona erdiği tarih kabul edilen 31 Aralık 2004 tarihine kadar enflasyon muhasebesinin etkilerine göre düzeltilmiş tarihi maliyet esasına göre hazırlanmıştır Netleştirme/Mahsup Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hakkın bulunması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net olarak değerlendirmeye niyet olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin birbirini takip ettiği durumlarda net olarak gösterilirler İşletmenin Sürekliliği Grup, finansal tablolarını işletmenin sürekliliği ilkesine göre hazırlamıştır Kullanılan Para Birimi Bu konsolide finansal tablolar, Grup un faaliyette bulunduğu temel ekonomik çevrede geçerli para birimi (fonksiyonel para birimi) olan TL cinsinden sunulmuştur. Aksi belirtilmedikçe, TL olarak verilen finansal bilgiler, en yakın binlik değerine yuvarlanarak gösterilmiştir. 10

15 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) Önemli Muhasebe Değerlendirme Tahmin ve Varsayımları Konsolide finansal tabloların BDDK Muhasebe ve Finansal Raporlama Standartları na uygun olarak hazırlanması, yönetimin, politikaların uygulanması ve raporlanan varlık, yükümlülük, gelir ve gider tutarlarını etkileyen kararlar almasını, tahminler ve varsayımlar yapmasını gerektirmektedir. Gerçekleşen sonuçlar bu tahminlerden farklılık gösterebilir. Tahminler ve tahminlerin temelini teşkil eden varsayımlar sürekli olarak gözden geçirilmektedir. Muhasebe tahminlerindeki güncellemeler, güncellemenin yapıldığı dönemde ve bu güncellemelerden etkilenen müteakip dönemlerde kayıtlara alınır. Finansal tablolar üzerinde önemli etkisi olabilecek ve gelecek yıl içinde varlık ve yükümlülüklerin taşınan değerlerinde önemli değişikliğe sebep olabilecek önemli değerlendirme, tahmin ve varsayımlar aşağıdaki gibidir: Finansal kiralama alacakları üzerindeki değer düşüklükleri Finansal kiralama alacaklarından gelecekte oluşacak nakit akımlarının zamanlaması ve tutarını tahmin edebilmek için kullanılan varsayımlar ve yöntemler finansal kiralama alacakları üzerindeki değer düşüklüğü tahminleri ile gerçekleşen kayıplar arasındaki farkı gidermek için sık sık gözden geçirilmektedir. Ertelenmiş vergi varlığının tanınması Ertelenmiş vergi varlıkları, söz konusu vergi yararının muhtemel olduğu derecede kayıt altına alınabilir. Gelecekteki vergilendirilebilir karlar ve gelecekteki muhtemel vergi yararlarının miktarı, Şirket tarafından hazırlanan orta vadeli iş planı ve bundan sonra çıkarılan tahminlere dayanır. İş planı, Grup un koşullar dahilinde makul sayılan beklentilerini baz alır. Sermayede payı temsil eden menkul değerlerin gerçeğe uygun değer ölçümleri Sermayede payı temsil eden mankul değerlerin gerçeğe uygun değer tespiti için yılda bir kez bağımsız değerleme kuruluşlarına değerleme yaptırılmaktadır. 2.2 Muhasebe politikalarındaki değişiklikler Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Finansal Tabloların Yeniden Düzenlenmesi Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkân vermek üzere, Grup un finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Grup, 30 Haziran 2018 tarihi itibarıyla bilançosunu 31 Aralık 2017 tarihi itibarıyla hazırlanmış bilançosu ile 1 Ocak - 30 Haziran 2018 ara hesap dönemine ait kar veya zarar tablosun, kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosu, özkaynak değişim tablosu ve nakit akış tablosunu ise 1 Ocak - 30 Haziran 2017 ara hesap dönemi ile karşılaştırmalı olarak düzenlemiştir. Finansal tablo kalemlerinin gösterimi veya sınıflandırılması değiştiğinde karşılaştırılabilirliği sağlamak amacıyla, önceki dönem finansal tabloları da buna uygun olarak yeniden sınıflandırılır ve önemli farklılıklar açıklanır Muhasebe Politikalarındaki Değişiklikler Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir. Grup un cari dönem içerisinde önemli bir muhasebe politikası değişikliği bulunmamaktadır. 11

16 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemlerde, ileriye yönelik olarak uygulanır. Grup un cari dönem içerisinde muhasebe tahminlerinde önemli bir değişikliği olmamıştır. Tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak düzeltilir ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir Standartlarda Değişiklikler ve Yorumlar Yeni ya da Düzenlenmiş Türkiye Finansal Raporlama Standartlarının ve Yorumların Uygulanması Grup KGK tarafından yayınlanan ve 1 Ocak 2018 tarihinden itibaren geçerli olan yeni ve revize edilmiş standartlar ve yorumlardan kendi faaliyet konusu ile ilgili olanları uygulamıştır. 30 Haziran 2018 tarihi itibarıyla yürürlükte olan yeni standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar: TFRS 9, Finansal araçlar ; 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu standart TMS 39 un yerini almaktadır. Finansal varlıklar ve yükümlülüklerin sınıflandırması ve ölçülmesi ile ilgili zorunlulukları ve aynı zamanda şu anda kullanılmakta olan, gerçekleşen değer düşüklüğü zararı modelinin yerini alacak olan beklenen kredi riski modelini de içermektedir. TFRS 15, Müşteri sözleşmelerinden hasılat ; 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Amerika da Kabul Görmüş Muhasebe Standartları ile yapılan uyum çalışması sonucu ortaya çıkan yeni standart hasılatın finansal raporlamasını ve finansal tabloların toplam gelirlerinin dünya çapında karşılaştırılabilir olmasını sağlamayı amaçlamıştır. TFRS 15, Müşteri sözleşmelerinden hasılat standardındaki değişiklikler; 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişikliklerle edim (performans) yükümlülüklerini belirleyen uygulama rehberliğine, fikri mülkiyet lisanslarının muhasebesine ve işletmenin asil midir yoksa aracı mıdır değerlendirmesine (net hasılat sunumuna karşın brüt hasılat sunumu) ilişkin açıklamaları içermektedir. Uygulama rehberliğindeki bu alanların her biri için yeni ve değiştirilmiş açıklayıcı örnekler eklenmiştir. UMSK, aynı zamanda yeni hasılat standardına geçiş ile ilgili ek pratik tedbirler dahil etmiştir. TFRS 4, Sigorta Sözleşmeleri standardındaki değişiklikler; 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. TFRS 4 de yapılan değişiklik sigorta şirketleri için örtülü yaklaşım (overlay approach) ve erteleme yaklaşımı (deferral approach) olarak iki farklı yaklaşım sunmaktadır. Buna göre: Sigorta sözleşmeleri tanzim eden tüm şirketlere yeni sigorta sözleşmeleri standardı yayımlanmadan önce TFRS 9 uygulandığında ortaya çıkabilecek olan dalgalanmayı kar veya zararda muhasebeleştirmek yerine diğer kapsamlı gelir tablosunda muhasebeleştirme seçeneğini sağlayacaktır ve Faaliyetleri ağırlıklı olarak sigorta ile bağlantılı olan şirketlere isteğe bağlı olarak 2021 yılına kadar geçici olarak TFRS 9 u uygulama muafiyeti getirecektir. TFRS 9 uygulamayı erteleyen işletmeler hali hazırda var olan TMS 39, Finansal Araçlar standardını uygulamaya devam edeceklerdir. 12

17 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) TMS 40, Yatırım amaçlı gayrimenkuller standardındaki değişiklikler; 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Yatırım amaçlı gayrimenkullerin sınıflandırılmasına ilişkin yapılan bu değişiklikler, kullanım amacında değişiklik olması durumunda yatırım amaçlı gayrimenkullere ya da gayrimenkullerden yapılan sınıflandırmalarla ilgili netleştirme yapmaktadır. Bir gayrimenkulün kullanımının değişmesi durumunda bu gayrimenkulün yatırım amaçlı gayrimenkul tanımlarına uyup uymadığının değerlendirilmesinin yapılması gerekmektedir. Bu değişim kanıtlarla desteklenmelidir. TFRS 2, Hisse bazlı ödemeler standardındaki değişiklikler; 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Değişiklik nakde dayalı hisse bazlı ödemelerin ölçüm esaslarını ve bir ödüllendirmeyi nakde dayalıdan özkaynağa dayalıya çeviren değişikliklerin nasıl muhasebeleştirileceğini açıklamaktadır. Bu değişiklik aynı zamanda bir işverenin çalışanının hisse bazlı ödemesine ilişkin bir miktarı kesmek ve bunu vergi dairesine ödemekle yükümlü olduğu durumlarda, TFRS 2 nin esaslarına bir istisna getirerek, bu ödül sanki tamamen özkaynağa dayalıymışçasına işlem görmesini gerektirmektedir dönemi yıllık iyileştirmeler; 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. TFRS 1, Türkiye finansal raporlama standartlarının ilk uygulaması ; TFRS 7, TMS 19 ve TFRS 10 standartlarının ilk kez uygulama aşamasında kısa dönemli istisnalarını kaldırılmıştır. TMS 28, İştiraklerdeki ve iş ortaklıklarındaki yatırımlar ; bir iştirak ya da iş ortaklığının gerçeğe uygun değerden ölçülmesine ilişkin açıklık getirmiştir. TFRS Yorum 22, Yabancı para cinsinden yapılan işlemler ve avanslar ödemeleri ; 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu yorum yabancı para cinsinden yapılan işlemler ya da bu tür işlemlerin bir parçası olarak yapılan ödemelerin yabancı bir para cinsinden yapılması ya da fiyatlanması konusunu ele almaktadır. Bu yorum tek bir ödemenin yapılması/alınması durumunda ve birden fazla ödemenin yapıldığı/alındığı durumlara rehberlik etmektedir. Bu rehberliğin amacı uygulamadaki çeşitliliği azaltmaktadır. 30 Haziran 2018 tarihi itibarıyla yayımlanmış ancak henüz yürürlüğe girmemiş olan standartlar ve değişiklikler : TFRS 9, Finansal araçlar daki değişiklikler ; 1 Ocak 2019 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik, itfa edilmiş maliyet ile ölçülen finansal bir yükümlülüğün, finansal tablo dışı bırakılma sonucu doğurmadan değiştirildiğinde, ortaya çıkan kazanç veya kaybın doğrudan kar veya zararda muhasebeleştirilmesi konusunu doğrulamaktadır. Kazanç veya kayıp, orijinal sözleşmeye dayalı nakit akışları ile orijinal etkin faiz oranından iskonto edilmiş değiştirilmiş nakit akışları arasındaki fark olarak hesaplanır. Bu, farkın TMS 39 dan farklı olarak enstrümanın kalan ömrü boyunca yayılarak muhasebeleştirilmesinin mümkün olmadığı anlamına gelmektedir. TMS 28, İştiraklerdeki ve iş ortaklıklarındaki yatırımlar daki değişiklikler ; 1 Ocak 2019 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Şirketlerin özkaynak metodunu uygulamadığı uzun vadeli iştirak veya müşterek yönetime tabi yatırımlarını, TFRS 9 kullanarak muhasebeleştireceklerini açıklığa kavuşturmuştur. 13

18 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) TFRS 16, Kiralama işlemleri ; 1 Ocak 2019 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. TFRS 15, Müşteri sözleşmelerinden hasılat standardı ile birlikte erken uygulamaya izin verilmektedir. Bu yeni standart mevcut TMS 17 rehberliğinin yerini alır ve özellikli kiralayanlar açısından muhasebesinde geniş kapsamlı bir değişiklik yapar. Şu anki TMS 17 kurallarına göre kiralayanlar bir kiralama işlemine taraf olduklarında bu işlem için finansal kiralama (bilanço içi) ya da faaliyet kiralaması (bilanço dışı) ayrımı yapmak zorundalar. Fakat TFRS 16 ya göre artık kiralayanlar neredeyse tüm kiralama sözleşmeleri için gelecekte ödeyecekleri kiralama yükümlülüklerini ve buna karşılık olarak da bir varlık kullanım hakkını bilançolarına yazmak zorunda olacaklardır. UMSK kısa dönemli kiralama işlemleri ve düşük değerli varlıklar için bir istisna öngörmüştür, fakat bu istisna sadece kiraya verenler açısından uygulanabilir. Kiraya verenler için muhasebe neredeyse aynı kalmaktadır. Ancak UMSK nın kiralama işlemlerinin tanımını değiştirmesinden ötürü (sözleşmelerdeki içeriklerin birleştirilmesi ya da ayrıştırılmasındaki rehberliği değiştirdiği gibi) kiraya verenler de bu yeni standarttan etkileneceklerdir. En azından yeni muhasebe modelinin kiraya verenler ve kiralayanlar arasında pazarlıklara neden olacağı beklenmektedir. TFRS 16 ya göre biz sözleşme belirli bir süre için belirli bir tutar karşılığında bir varlığın kullanım hakkını ve o varlığı kontrol etme hakkını içeriyorsa o sözleşme bir kiralama sözleşmesidir ya da kiralama işlemi içermektedir. TFRS Yorum 23, Vergi uygulamalarındaki belirsizlikler ; 1 Ocak 2019 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu yorum TMS 12 Gelir Vergileri standardının uygulamalarındaki bazı belirsizliklere açıklık getirmekte dir. UFRS Yorum Komitesi daha önce vergi uygulamalarında bir belirsizlik olduğu zaman bu belirsizliğin TMS 12 ye göre değil TMS 37 Karşılıklar, Koşullu Borçlar ve Koşullu Varlıklar standardının uygulanması gerektiğini açıklığa kavuşturmuştu. TFRS Yorum 23 ise gelir vergilerinde belirsizlikler olduğu durumlarda ertelenmiş vergi hesaplamasının nasıl ölçüleceği ve muhasebeleştirileceği ile ilgili açıklama getirmektedir. Vergi uygulaması belirsizliği, bir şirket tarafından yapılan bir vergi uygulamasının vergi otoritesince kabul edilir olup olmadığının bilinmediği durumlarda ortaya çıkar. Örneğin, özellikle bir giderin indirim olarak kabul edilmesi ya da iade alınabilir vergi hesaplamasına belirli bir kalemin dahil edilip edilmemesiyle ilgili vergi kanunda belirsiz olması gibi. TFRS Yorum 23, bir kalemin vergi uygulamalarının belirsiz olduğu; vergilendirilebilir gelir, gider, varlık ya da yükümlülüğün vergiye esas tutarları, vergi gideri, alacağı ve vergi oranları da dahil olmak üzere her durumda geçerlidir. TFRS 17, Sigorta Sözleşmeleri ; 1 Ocak 2021 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu standart, hali hazırda çok çeşitli uygulamalara izin veren TFRS 4 ün yerine geçmektedir. TFRS 17, sigorta sözleşmeleri ile isteğe bağlı katılım özelliğine sahip yatırım sözleşmeleri düzenleyen tüm işletmelerin muhasebesini temelden değiştirecektir yıllık iyileştirmeler; 1 Ocak 2019 ve sonrası yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Bu iyileştirmeler aşağıdaki değişiklikleri içermektedir: TFRS 3 İşletme Birleşmeleri, kontrolü sağlayan işletme, müşterek faaliyette daha önce edindiği payı yeniden ölçer. TFRS 11 Müşterek Anlaşmalar, müşterek kontrolü sağlayan işletme, müşterek faaliyette daha önce edindiği payı yeniden ölçmez. TMS 12 Gelir Vergileri, işletme, temettülerin gelir vergisi etkilerini aynı şekilde muhasebeleştirir. TMS 23 Borçlanma Maliyetleri, bir özellikli varlığın amaçlanan kullanıma veya satışa hazır hale gelmesi için yapılan her borçlanmayı, genel borçlanmanın bir parçası olarak değerlendirir. 14

19 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) TMS 19 Çalışanlara Sağlanan Faydalar, planda yapılan değişiklik, küçülme veya yerine getirme ile ilgili iyileştirmeler; 1 Ocak 2019 ve sonrasında olan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Bu iyileştirmeler aşağıdaki değişiklikleri gerektirir: Planda yapılan değişiklik, küçülme ve yerine getirme sonrası dönem için; cari hizmet maliyeti ve net faizi belirlemek için güncel varsayımların kullanılması; Geçmiş dönem hizmet maliyetinin bir parçası olarak kar veya zararda muhasebeleştirme, ya da varlık tavanından kaynaklanan etkiyle daha önce finansal tablolara alınmamış olsa bile, fazla değerdeki herhangi bir azalmanın, yerine getirmedeki bir kazanç ya da zararın finansal tablolara alınması, Erken uygulanması benimsenmiş standartlar Grup un 2018 yılında erken uygulanması benimsenmiş yeni ya da değişikliğe uğramış standart yoktur. Grup un konsolide finansal tablo kalemleri göz önünde bulundurulduğunda, yukarıdaki değişikliklerin TFRS 9 un uygulaması dışında Grup un finansal durumu ve performansı üzerinde önemli bir etkisi olacağı düşünülmemektedir. Grup, kiralama işlemlerinden alacakları için, BDDK tarafından 24 Aralık 2013 tarihli ve sayılı Resmi Gazete de yayımlanan Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Şirketlerinin Muhasebe Uygulamaları ile Finansal Tabloları Hakkında Yönetmelik ve ilgili yönetmeliğe değişiklik yapılmasına dair diğer yönetmelik hükümlerine uygun olarak değer düşüklüğü karşılığı ayırmaktadır. Şirket, geçmiş dönemlerde olduğu gibi değer düşüklüğü karşılıklarını söz konusu mevzuata uygun olarak muhasebeleştirmeye devam etmektedir. 2 Mayıs 2018 tarihli ve sayılı Resmi Gazete de yayımlanan Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Şirketlerinin Muhasebe Uygulamaları ile Finansal Tabloları Hakkında Yönetmelikte Değişiklik Yapılamasına Dair Yönetmelik kapsamında Şirketlere BDDK ya bildirimde bulunmak şartıyla TFRS 9 kapsamında beklenen kredi zarar karşılığı ayırabilme hakkı tanınmış olup yönetmeliğin yürürlük tarihi 30 Eylül 2018 olarak düzenlenmiştir. Grup, söz konusu yönetmelik kapsamında TFRS 9 a göre beklenen kredi zarar karşılığı hesaplamayı değerlendirmektedir. Finansal tabloların TFRS 9 a uyumlu olacak şekilde hazırlanması için aynı Yönetmelik değişikliği ile finansal tabloların biçim ve içeriklerinde yapılan değişikliğin yürürlük tarihi de 30 Eylül 2018 dir. Bu nedenle Şirket ilişikteki finansal tablolarında TMS 39 un sınıflandırma ve ölçme hükümlerini ve finansal kiralama alacakları için geçmiş dönemki uygulamalarına devam etmektedir. 2.3 Önemli muhasebe politikalarının özeti Konsolidasyon esasları Bu konsolide finansal tablolar, ana ortaklık Şirket in ve bağlı ortaklığının hesaplarını aşağıda belirtilen şekilde yansıtmaktadır. Konsolidasyona dahil olan bağlı ortaklığın finansal tabloları, konsolide finansal tablolarla aynı tarih itibarıyla hazırlanmıştır. Bağlı ortaklık Bağlı ortaklıklar Şirket in kontrol ettiği kuruluşları ifade eder. Kontrol, Şirket in bir işletmenin faaliyetlerinden fayda sağlamak amacıyla söz konusu işletmenin finansal ve faaliyet politikaları ile ilgili kararlarında tek başına etkin rol oynama gücünü ifade etmektedir. Kontrol değerlendirilirken, itfa edilebilir veya hisse senedine dönüştürülebilir tahvillerin potansiyel oy hakları da dikkate alınmaktadır. Bağlı ortaklıkların finansal tabloları konsolide finansal tablolara kontrolün oluştuğu tarihten kontrolün ortadan kalktığı tarihe kadar dahil edilmektedir. Şirket, 30 Haziran 2018 ve 31 Aralık 2017 tarihleri itibarıyla Vakıf Sigorta nın %84.85 ine sahiptir. Şirket in Vakıf Sigorta nın faaliyetleri üzerinde tam kontrol gücünün bulunmasından dolayı Vakıf Sigorta nın finansal tabloları bu konsolide finansal tablolara tam konsolidasyon yöntemi ile dahil edilmiştir. 15