DESTEK FİNANS FAKTORİNG HİZMETLERİ A.Ş. ve BAĞLI ORTAKLIKLARI

Transkript

1 DESTEK FİNANS FAKTORİNG HİZMETLERİ A.Ş. ve BAĞLI ORTAKLIKLARI 31 ARALIK TARİHİ İTİBARİYLE SPK NIN SERİ XI NO:25 SAYILI TEBLİĞİNE GÖRE HAZIRLANAN KONSOLİDE MALİ TABLOLAR

2 BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU Destek Finans Faktoring Hizmetleri A.Ş. Yönetim Kurulu na Destek Finans Faktoring Hizmetleri A.Ş. nin ( Şirket ) ve bağlı ortaklıklarının ( Grup ) tarihi itibariyle hazırlanan ve ekte yer alan konsolide bilançosunu, aynı tarihte sona eren yıla ait konsolide gelir tablosunu, öz sermaye değişim tablosunu ve nakit akım tablosunu, önemli muhasebe politikalarının özetini ve dipnotları denetlemiş bulunuyoruz. Finansal Tablolarla İlgili Olarak İşletme Yönetiminin Sorumluluğu İşletme yönetimi konsolide finansal tabloların Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartlarına göre hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumundan sorumludur. Bu sorumluluk, finansal tabloların hata ve/veya hile ve usulsüzlükten kaynaklanan önemli yanlışlıklar içermeyecek biçimde hazırlanarak, gerçeği dürüst bir şekilde yansıtmasını sağlamak amacıyla gerekli iç kontrol sisteminin tasarlanmasını, uygulanmasını ve devam ettirilmesini, koşulların gerektirdiği muhasebe tahminlerinin yapılmasını ve uygun muhasebe politikalarının seçilmesini içermektedir. Bağımsız Denetim Kuruluşunun Sorumluluğu Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak bu finansal tablolar hakkında görüş bildirmektir. Bağımsız denetimimiz, Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan bağımsız denetim standartlarına uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu standartlar, etik ilkelere uyulmasını ve bağımsız denetimin, finansal tabloların gerçeği doğru ve dürüst bir biçimde yansıtıp yansıtmadığı konusunda makul bir güvenceyi sağlamak üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir. Bağımsız denetimimiz, finansal tablolardaki tutarlar ve dipnotlar ile ilgili bağımsız denetim kanıtı toplamak amacıyla, bağımsız denetim tekniklerinin kullanılmasını içermektedir. Bağımsız denetim tekniklerinin seçimi, finansal tabloların hata ve/veya hileden ve usulsüzlükten kaynaklanıp kaynaklanmadığı hususu da dahil olmak üzere önemli yanlışlık içerip içermediğine dair risk değerlendirmesini de kapsayacak şekilde, mesleki kanaatimize göre yapılmıştır. Bu risk değerlendirmesinde, işletmenin iç kontrol sistemi göz önünde bulundurulmuştur. Ancak, amacımız iç kontrol sisteminin etkinliği hakkında görüş vermek değil, bağımsız denetim tekniklerini koşullara uygun olarak tasarlamak amacıyla, işletme yönetimi tarafından hazırlanan finansal tablolar ile iç kontrol sistemi arasındaki ilişkiyi ortaya koymaktır. Bağımsız denetimimiz, ayrıca işletme yönetimi tarafından benimsenen muhasebe politikaları ile yapılan önemli muhasebe tahminlerinin ve finansal tabloların bir bütün olarak sunumunun uygunluğunun değerlendirilmesini içermektedir. Bağımsız denetim sırasında temin ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulmasına yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz.

3 Görüş Görüşümüze göre, ilişikteki konsolide finansal tablolar, Destek Finans Faktoring Hizmetleri A.Ş. nin ve bağlı ortaklıklarının tarihi itibariyle finansal durumunu, aynı tarihte sona eren yıla ait finansal performansını ve nakit akımlarını, Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartları çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmaktadır. DRT BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş. Member of DELOITTE TOUCHE TOHMATSU Özlem Gören Güçdemir Sorumlu Ortak Başdenetçi İstanbul, 6 Nisan 2007

4 İÇİNDEKİLER Sayfa Bilanço 1-2 Gelir Tablosu 3 Özkaynak Değişim Tablosu 4 Nakit Akım Tablosu 5 Mali Tablolara İlişkin Dipnotlar 6-30 Not 1 Grup un Organizasyonu ve Faaliyet Konusu 6 Not 2 Mali Tabloların Sunumuna İlişkin Esaslar 6 Not 3 Uygulanan Değerleme İlkeleri / Muhasebe Politikaları 7 Not 4 Hazır Değerler 12 Not 5 Menkul Kıymetler (net) 12 Not 6 Finansal Borçlar (net) 12 Not 7 Ticari Alacak ve Borçlar (net) 13 Not 8 Faktoring Alacaklari ve Borçları (net) 13 Not 9 İlişkili Taraflardan Alacaklar ve Borçlar 15 Not 10 Diğer Alacak ve Borçlar 16 Not 11 Canlı Varlıklar 16 Not 12 Stoklar 16 Not 13 Devam Eden İnşaat Sözleşmeleri Alacakları ve Hakediş Bedelleri 16 Not 14 Ertelenen Vergi Varlıkları ve Yükümlülükleri 17 Not 15 Diğer Cari/Cari Olmayan Varlıklar 17 Not 16 Finansal Varlıklar 18 Not 17 Pozitif/Negatif Şerefiye (net) 18 Not 18 Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller 18 Not 19 Maddi Varlıklar 18 Not 20 Maddi Olmayan Varlıklar 19 Not 21 Alınan Avanslar 19 Not 22 Emeklilik Planları 19 Not 23 Borç Karşılıkları 19 Not 24 Sermaye 20 Not 25 Sermaye Yedekleri 21 Not 26 Kar Yedekleri 21 Not 27 Geçmiş Yıllar Kar / Zararları 21 Not 28 Yabancı Para Pozisyonu 22 Not 29 Devlet Teşvik ve Yardımları 24 Not 30 Karşılıklar, Şarta Bağlı Varlık ve Yükümlülükler 24 Not 31 İşletme Birleşmeleri 24 Not 32 Bölümlere Göre Raporlama 24 Not 33 Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar 24 Not 34 Durdurulan Faaliyetler 24 Not 35 Esas Faaliyet Gelirleri 24 Not 36 Faaliyet Giderleri 25 Not 37 Diğer Faaliyetlerden Gelir/ Gider ve Kar /Zararlar 25 Not 38 Finansman Giderleri / Gelirleri 26 Not 39 Net Parasal Pozisyon Kar / Zararı 26 Not 40 Vergiler 26 Not 41 Hisse Başına Kazanç 28 Not 42 Nakit Akım Tablosu 28 Not 43 Mali Tabloları Önemli Ölçüde Etkileyen yada Mali Tabloların Açık, Yorumlanabilir ve Anlaşılabilir Olması Açısından Gerekli Olan Diğer Hususlar 28

5 31 ARALIK TARİHİ İTİBARİYLE KONSOLİDE BİLANÇO VARLIKLAR Not Cari / Dönen Varlıklar Hazır değerler Menkul kıymetler (net) Ticari alacaklar (net) Faktoring alacakları (net) İlişkili taraflardan alacaklar (net) Diğer alacaklar (net) Canlı varlıklar (net) Stoklar (net) Devam eden inşaat sözleşmelerinden alacaklar (net) Ertelenen vergi varlıkları (net) Diğer cari dönen varlıklar Cari Olmayan / Duran Varlıklar Ticari alacaklar (net) Faktoring alacakları (net) İlişkili taraflardan alacaklar (net) Diğer alacaklar (net) Finansal varlıklar (net) Pozitif/negatif şerefiye(net) Yatırım amaçlı gayrimenkuller (net) Maddi varlıklar (net) Maddi olmayan varlıklar (net) Ertelenen vergi varlıkları (net) Diğer cari olmayan duran varlıklar Toplam Varlıklar İlişikteki dipnotlar bu mali tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 1

6 31 ARALIK TARİHİ İTİBARİYLE KONSOLİDE BİLANÇO YÜKÜMLÜLÜKLER Not Kısa Vadeli Yükümlülükler Finansal borçlar (net) Uzun vadeli finansal borçların kısa vadeli kısımları (net) Faktoring işlemlerinden borçlar (net) Diğer finansal yükümlülükler (net) Ticari borçlar (net) İlişkili taraflara borçlar (net) Alınan avanslar Devam eden inşaat sözleşmeleri hakediş bedelleri (net) Borç karşılıkları Ertelenen vergi yükümlülüğü (net) Diğer yükümlülükler (net) Uzun Vadeli Yükümlülükler Finansal borçlar (net) Faktoring işlemlerinden borçlar (net) Diğer finansal yükümlülükler (net) Ticari borçlar (net) İlişkili taraflara borçlar (net) Alınan avanslar Borç karşılıkları Ertelenen vergi yükümlülüğü (net) Diğer yükümlülükler (net) Ana Ortaklık Dışı Paylar ÖZSERMAYE Sermaye Karşılıklı iştirak sermaye düzeltmesi - - Sermaye yedekleri Hisse senetleri ihraç primleri - - -Hisse senedi iptal karları - - -Yeniden değerleme fonu - - -Finansal varlıklar değer artış fonu - - -Özsermaye enflasyon düzeltmesi farkları Kar yedekleri Yasal yedekler Statü yedekleri - - -Olağanüstü yedekler Özel yedekler - - -Sermayeye eklenecek iştirak hisseleri ve gayrimenkul satış kazançları - - -Yabancı para çevrim farkları - - Net dönem karı Geçmiş yıllar kar/zararları Toplam Özsermaye ve Yükümlülükler İlişikteki dipnotlar bu mali tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 2

7 DESTEK FİNANS FAKTORİNG HİZMETLERİ A.Ş. 1 OCAK - 31 ARALIK TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT GELİR TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Yeni Türk Lirası ( YTL ) olarak ifade edilmiştir) Not 1 Ocak 1 Ocak ESAS FAALİYET GELİRLERİ Satış gelirleri (net) Satışların maliyeti Hizmet gelirleri (net) Esas faaliyetlerden diğer gelirler (net) BRÜT ESAS FAALİYET KARI / (ZARARI) Faaliyet giderleri (-) 36 ( ) ( ) NET ESAS FAALİYET KARI / (ZARARI) Diğer faaliyetlerden gelir ve karlar Diğer faaliyetlerden gider ve zararlar (-) 37 ( ) ( ) Finansman (giderleri) / gelirleri (net) 38 ( ) ( ) FAALİYET KARI Net parasal pozisyon karı/ zararı Ana ortaklık dışı kar / zarar VERGİ ÖNCESİ KAR Vergiler 40 ( ) ( ) NET DÖNEM KARI Hisse başına kazanç İlişikteki dipnotlar bu mali tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 3

8 DESTEK FİNANS FAKTORİNG HİZMETLERİ A.Ş. 1 OCAK - 31 ARALIK TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOSU Sermaye Özsermaye enflasyon düzeltme farkları Yasal yedekler Olağanüstü yedekler Geçmiş yıllar karları Toplam 2004 Bakiyesi Sermaye arttırımı Yedeklere transfer ( ) - Ödenen temettü ( ) ( ) Net dönem karı Bakiyesi Yedeklere transfer ( ) - Ödenen temettü ( ) ( ) Net dönem karı Bakiyesi İlişikteki dipnotlar bu mali tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 4

9 DESTEK FİNANS FAKTORİNG HİZMETLERİ A.Ş. 1 OCAK - 31 ARALIK TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT NAKİT AKIM TABLOSU İŞLETME FAALİYETLERİ Not 1 Ocak 1 Ocak Net dönem karı Esas faaliyetlerden sağlanan nakit akımına ulaşmak için yapılan düzeltmeler: Amortisman ve itfa giderleri Kıdem tazminatı karşılığı Kullanılmamış izin karşılığı Vergi karşılığı İşletme sermayesindeki değişim öncesi faaliyetlerden elde edilen nakit akımı Faktoring alacaklarındaki değişim ( ) Yatırım amaçlı gayrimenkullerdeki değişim ( ) Diğer alacaklardaki değişim ( ) Ticari borçlardaki değişim Diğer yükümlülüklerdeki değişim Ödenen vergiler ( ) ( ) Ödenen kıdem tazminatı (28.112) (36.229) İşletme faaliyetlerinde kullanılan nakit YATIRIM FAALIYETLERİ Maddi varlıklardaki değişim ( ) ( ) Maddi olmayan varlıklardaki değişim (49.915) Yatırım faaliyetlerinde kullanılan nakit ( ) ( ) FİNANSMAN FAALİYETLERİ Sermaye arttırımı - ( ) Ödenen temettü ( ) ( ) Finansal borçlardaki artış ( ) (97.625) Finansman faaliyetlerinden elde edilen nakit ( ) ( ) HAZIR DEĞERLERDEKİ NET DEĞİŞİM ( ) DÖNEM BAŞI HAZIR DEĞERLER DÖNEM SONU HAZIR DEĞERLER İlişikteki dipnotlar bu mali tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 5

10 1. GRUP UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU Destek Finans Faktoring Hizmetleri A.Ş. ( Şirket ) 18 Temmuz 1996 tarihinde İstanbul da ticari ve endüstriyel firmalara faktoring hizmetleri sunmak için kurulmuştur. Şirket, Türkiye de kayıtlıdır. Şirket, borçluların borçlarını ödeyememesinden kaynaklanacak riski kendi üzerine almadığı kabili rücu faktoring işlemleri yapmaktadır. tarihi itibariyle Grup un çalışan sayısı 21 dir. (: 21) Aşağıdaki tabloda belirtilen firmaların mali tabloları, Şirket in mali tabloları ile konsolide edilmiştir. Ayrıca aynı tablodaki oranlar, Şirket in doğrudan ve dolaylı olarak sahip olduğu payları göstermektedir: Firma Firma nın faaliyet alanı Şirket in doğrudan sahip olduğu pay (%) Şirket in dolaylı olarak sahip olduğu pay(%) Destek Finansal Kiralama A.Ş. Finansal (Destek Leasing) Kiralama Destek Kıymetli Madenler Tic. A.Ş (Kıymetli Madenler) Finans Destek Leasing, 11 Ağustos 1997 tarihinde kurulmuş olup, finansal kiralama alanında faaliyet göstermektedir. Şirket 2002 den beri aktif değildir. Kıymetli Madenler, Istanbul Altın Piyasası, uluslararası altın piyasası ve para piyasalarında alım satım yapmak isteyen yatırımcılara hizmet veren bir aracı kuruluştur. 2. MALİ TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR Uygulanan Muhasebe Standartları SPK, 15 Kasım 2003 tarihinde Seri:XI, No:25 sayılı Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ i yayımlamış bulunmaktadır. Bu Tebliğ, 1 Ocak tarihinden sonra sona eren ilk ara mali tablolardan geçerli olmak üzere yayımı tarihinde yürürlüğe girmiştir. Şirket; defterlerini ve kanuni mali tablolarını ( Kanuni Mali Tablolar ) Türk Ticaret Kanunu ( TTK ) ve vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta ve hazırlamaktadırlar. Ekli mali tablolar Şirket in yasal kayıtlarına yapılan Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yayımlanan Seri XI No:25 sayılı Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ e uygun düzeltmeler ve sınıflama maddelerini içermektedir. Şirket mali tablolarını, Sermaye Piyasası Kurulu ( SPK ) tarafından yayımlanan muhasebe ve raporlama ilkelerine (SPK Muhasebe Standartları) uygun olarak hazırlamaktadır. 6

11 2. MALİ TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) Mali Tabloların Hazırlanma Esasları: SPK, Seri: XI, No: 25 sayılı Sermaye Piyasalarında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ ile kapsamlı bir muhasebe ilkeleri seti yayımlamıştır. Anılan tebliğde, alternatif olarak Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (IASB) ve Uluslararası Muhasebe Standartları Komitesi (IASC) tarafından çıkarılmış olan muhasebe standartlarının uygulanmasının da, SPK Muhasebe Standartlarına uyulmuş sayılacağı belirtilmiştir. Ekli konsolide mali tablolar ve dipnotlar, yukarıda bahsedilen SPK nın Seri: XI, No: 25 sayılı Tebliği çerçevesinde hazırlanmış ve SPK tarafından 20 Aralık 2004 tarihli duyuru ile uygulanması zorunlu kılınan formatlara uygun olarak sunulmuştur. Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Mali Tabloların Düzeltilmesi 1 Ocak tarihinden önceki dönemlerde düzenlenen mali tablolarda, Türk Lirası nın satın alma gücündeki değişiminin gösterilmesi amacıyla, Seri XI No:20 Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Mali Tabloların Düzeltilmesine İlişkin Usul ve Esaslar Hakkında Tebliğ ( Seri XI, No:20 sayılı Tebliğ ) hükümlerince öngörüldüğü üzere genel fiyat endeksleri kullanılarak enflasyon düzeltmeleri yapılmıştır. Seri XI, No:20 sayılı Tebliğ, hiperenflasyonist ekonomilerin para birimi ile hazırlanan mali tabloların bilanço tarihindeki ölçüm biriminden gösterilmesini öngörmektedir. SPK nın 17 Mart tarih ve 11/367 sayılı toplantısında, yüksek enflasyon döneminin sona erdiği; ayrıca, yüksek enflasyon döneminin devamına ilişkin diğer emarelerin de büyük ölçüde ortadan kalktığı hususları çerçevesinde, yılında mali tabloların enflasyona göre düzeltilmesi uygulamasına son verilmesine karar verilmiş, dolayısıyla 1 Ocak tarihinden sonra enflasyon muhasebesi uygulanmamıştır. Konsolidasyon Esasları: Ekte sunulan konsolide mali tablolar, SPK nın Seri: XI, No: 25 sayılı Tebliğinin öngördüğü şekilde ana ortaklık ve ana ortaklık tarafından idare edilen bağlı ortaklıkların mali tablolarını kapsamaktadır. Konsolidasyon kapsamındaki ana ortaklık ve bağlı ortaklıklara ait mali tablolarda yer alan varlık, borç, özkaynaklar, gelir ve giderler bir bütün olarak birleştirilmiş ve konsolidasyon ilke ve esasları çerçevesinde gerekli düzeltmeler yapılmıştır. Şirket in doğrudan veya dolaylı olarak %50 sinden fazlasına iştirak ettiği veya oy hakkına sahip olması nedeniyle işlemleri üzerinde kontrol yetkisine sahip olduğu bağlı ortaklıklar tam olarak konsolide edilmektedir. Şirket, bağlı ortaklık konumundaki bir kuruluşun finansal ve operasyonel politikalarını yürütme gücüne sahip olması nedeniyle, bu bağlı ortaklığın faaliyet sonuçlarından pay alır. Şirket ve konsolide edilen bağlı ortaklıkları arasında gerçekleşen önemli işlemler ve bakiyeler konsolidasyon sırasında elimine edilir. 100% üne sahip olunmayan konsolide bağlı ortaklığın, özkaynakları ve net kar/zararındaki üçüncü şahıslara ait paylar konsolide mali tablolarda azınlık payı olarak gösterilmektedir. Finansal ve operasyonel politikalarıyla ilgili kararlarında Şirket in önemli etkinliği bulunan kuruluşlar, iştirak olarak adlandırılmaktadır. Şirket in %20 ile %50 sini elinde bulundurduğu veya oy hakkına sahip olduğu, ancak faaliyetlerini önemli ölçüde kontrol edemediği iştirakler, özkaynak yöntemiyle muhasebeleştirilmektedir. 7

12 2. MALİ TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) Konsolidasyon Esasları (devamı): Özkaynak yönteminde iştirak net varlık tutarıyla konsolide bilançoda gösterilir ve faaliyeti sonucunda ortaya çıkan Şirket in payı konsolide gelir tablosuna dahil edilir. İştiraklerin net aktif değerindeki düşüşün geçici olmaması durumunda iştirak değeri, konsolide mali tablolarda azaltılmış değeriyle gösterilir. Şirket in %20 den fazla hisse veya oy hakkına sahip olmadığı diğer iştirakler ve bağlı menkul kıymetler, maliyetleri üzerinden muhasebeleştirilir. Gerekli olduğu hallerde değer düşüklüğü karşılığı ayrılır. Bir şirketin Şirket tarafından satın alımı gerçekleştiğinde ilgili bağlı ortaklığın aktif ve pasifleri, alım günü itibariyle makul değerleriyle ölçülür. Azınlıkların payı, aktif ve pasiflerin makul değerlerinin azınlık payı oranında hesaplanmasıyla elde edilir. Yıl içinde alınan veya satılan bir bağlı ortaklığın, alımın gerçekleştiği tarihten başlayan veya satışın gerçekleştiği tarihe kadar olan faaliyet sonuçları konsolide gelir tablosuna dahil edilir. Gerekli görülen durumlarda bağlı ortaklıkların mali tablolarını diğer grup içi şirketlerinin uyguladığı muhasebe ilkelerine uygun hale getirebilmek için gerekli düzeltmeler yapılır. Ekli konsolide mali tablolara dahil edilen ortaklıklar, bunların mali tablo hazırlama esasları ve konsolidasyon yöntemleri aşağıda sunulmaktadır: Bağlı Ortaklığın Ünvanı Mali Tablo Hazırlama Standardı Konsolidasyon Yöntemi Destek Finansal Kiralama A.Ş. SPK, Seri XI No:25 Tebliği Tam konsolidasyon Destek Kıymetli Madenler Tic. A.Ş. SPK, Seri XI No:25 Tebliği Tam konsolidasyon Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Mali Tablolarının Düzeltilmesi Mali tablolardaki sayısal veriler önceki dönemle karşılaştırmalı olarak sunulmuştur. Mali tabloların kalemlerinin gösterimi veya sınıflandırılması değiştiğinde karşılaştırılabilirliği sağlamak amacıyla, önceki dönem mali tabloları da buna uygun olarak yeniden sınıflandırılır. Netleştirme Finansal varlıklar ve yükümlülükler, yasal olarak netleştirme hakkı var olması, net olarak ödenmesi veya tahsilinin mümkün olması, veya varlığın elde edilmesi ile yükümlülüğün yerine getirilmesinin eş zamanlı olarak gerçekleşebilmesi halinde, bilançoda net değerleri ile gösterilir. 8

13 3. UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ / MUHASEBE POLİTİKALARI Ekteki mali tabloların hazırlanmasında takip edilen değerleme ilkeleri ve muhasebe politikaları aşağıdaki gibidir: a. Hasılat Faktoring hizmet gelirleri müşterilere yapılan peşin ödemeler üzerinden tahsil edilen faiz gelirlerinden oluşmaktadır. Faktoring işlemine konu olan fatura toplamı üzerinden alınan belli bir yüzde miktarı faktoring komisyon gelirlerini oluşturmaktadır. Komisyon gelirleri tahsil edildikleri dönemde gelir kaydedilmekte, diğer tüm gelir ve giderler tahakkuk esasına göre kayıtlara intikal ettirilmektedir. b. Stoklar Bulunmamaktadır. c. Maddi Varlıklar Maddi varlıklar, 1 Ocak tarihinden önce satın alınan kalemler için 2004 tarihi itibariyle enflasyonun etkilerine göre düzeltilmiş maliyet değerlerinden ve yılı ve sonrasında alınan kalemler için satın alım maliyet değerlerinden birikmiş amortisman ve kalıcı değer düşüşleri ayrılarak kayıtlara yansıtılmıştır. Maddi varlıklara ilişkin amortismanlar, varlıkların faydalı ömürlerine göre varlıklara giriş veya montaj tarihleri esas alınarak, doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak ayrılmıştır. d. Maddi Olmayan Varlıklar Maddi olmayan varlıklar, 1 Ocak tarihinden önce satın alınan kalemler için enflasyonun etkilerine göre düzeltilmiş maliyetlerinden ve yılı ve sonrasında satın alınan kalemler için satın alım maliyet değerinden, birikmiş itfa ve tükenme payları ile kalıcı değer düşüşleri ayrılarak kayıtlara yansıtılmıştır. Maddi olmayan varlık itfa payları gelir tablolarında, ilgili varlıkların tahmini ekonomik ömürleri üzerinden doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak hesaplanması sonucu muhasebeleştirilir. Söz konusu maddi olmayan varlıklar kullanıma hazır oldukları tarihten itibaren itfa edilirler. e. Varlıklarda Değer Düşüklüğü Ertelenmiş vergi aktifi ve finansal varlıklar dışındaki her varlık, her bir bilanço tarihinde, sözkonusu varlığa ilişkin değer kaybının olduğuna dair herhangi bir gösterge olup olmadığının tespiti için değerlendirilir. Bir varlığın kayıtlı değeri, tahmini ikame değerinden büyük ise değer düşüklüğü karşılığı ayırmak gerekmektedir. İkame değeri, varlığın net satış değeri ile kullanım değerinden yüksek olanı olarak kabul edilir. Kullanım değeri, varlığın sürekli kullanımı sonucu gelecekte elde edilecek tahmini nakit girişlerinin ve kullanım ömrü sonundaki satış değerinin toplamının bugünkü değeridir. f. Borçlanma Maliyetleri Tüm finansman giderleri, oluştukları dönemlerde gelir tablosuna kaydedilmektedir. g. Finansal Araçlar Finansal araçlar finansal aktifler, finansal pasifler ve türev enstrümanlardan oluşmaktadır. Finansal araçlar Grup un ticari aktivite ve faaliyetlerinin temelini oluşturmaktadır. 9

14 3. UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ / MUHASEBE POLİTİKALARI (devamı) g. Finansal Araçlar (devamı) Bu enstrümanlarla ilgili riskler Grup un aldığı toplam riskin çok önemli bir kısmını oluşturmaktadır. Finansal araçlar Grup un bilançosundaki piyasa riskini her açıdan etkilemektedir. Kayıtlara ilk alındıktan sonra ticari alacaklar, vadesine kadar elde tutulacak yatırımlar, aktif piyasalarda borsa fiyatı bulunmayan ve güvenilir bir şekilde değeri ölçülemeyen varlıklar dışındaki bütün finansal aktifler makul değerleriyle değerlenmektedir. Makul değerleriyle değerlenmeyen ve vadeleri sabit olan varlıklar iskonto edilmiş değerleriyle, vadeleri sabit olmayanlar maliyetleriyle muhasebeleştirilir. Finansal varlıkların değerlemeleri değer düşüş karşılığı için periyodik olarak kontrol edilir. Makul değer, istekli alıcı ve satıcıların biraraya geldiği piyasalarda bir aktifin başka bir varlıkla değiştirilebileceği veya bir taahhütün yerine getirilebileceği değerdir. Bir finansal aracın piyasa değeri, aktif bir pazarın mevcudiyeti durumunda, satıştan elde edilebilecek tutara veya satın almadan doğabilecek borca eşittir. Finansal araçların tahmini makul değeri Grup tarafından piyasalara ilişkin bilgiler ve gerekli değerleme yöntemleri kullanılarak belirlenmiştir. Ancak, makul değerin belirlenmesinde kullanılan piyasa verilerinin yorumlanmasına gerek duyulmaktadır. Banka mevduatı ve alacaklar karşı tarafın anlaşmanın şartlarını yerine getirememesi durumunda, Grup un finansal durumunu olumsuz yönde etkileyebilecek önemli finansal araçlardır. Aşağıda her finansal aracın tahmini makul değerini belirlemede kullanılan yöntemler ve varsayımlar belirtilmiştir. Hazır değerler: Yabancı para cinsinden kasa ve banka bakiyeleri yıl sonu kurundan değerlenmiştir. Bilançodaki nakit ile bankadaki mevduatın mevcut değeri, bu varlıkların tahmini makul değerleridir. Faktoring alacakları ve borçları: Faktoring alacakları, tahsili şüpheli alacaklar karşılığı ayrıldıktan sonraki defter değerleri ve faktoring borçlarının defter değerlerinin makul değeri yansıttığı varsayılmaktadır. İlişkili taraflardan alacaklar / borçlar: İlişkili taraflardan alacaklar / borçların bilanço değerleri makul değer olarak kabul edilir. Finansal borçlar: Yabancı para cinsinden olan banka kredileri yıl sonu kurundan değerlenmişlerdir, kullanılan krediler için faiz oranları piyasa faiz oanlarına bağlı olduğundan, dalgalanmalar gösterebilir. Krediler kullanılan nakit değerleri üzerinden kaydedilmiştir. Finansman giderleri tahakkuk esasına göre ve piyasada oluşan faiz oranlarına göre kayıtlara intikal ettirilmekte ve tahmini makul değerini yansıtmaktadır. Piyasa riski Piyasa riski faiz oranlarında ve kurlarda meydana gelecek ve Grup u olumsuz etkileyecek değişimlerdir. Grup için esas önemli riskler kurdaki ve faizdeki değişimlerdir. 10

15 3. UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ / MUHASEBE POLİTİKALARI (devamı) g. Finansal Araçlar (devamı) Kredi riski Grup un kredi riski esas olarak faktoring alacaklarından doğabilmektedir. Faktoring alacakları, Grup yönetimince geçmiş tecrübeler ve cari ekonomik durum gözönüne alınarak değerlendirilmekte ve uygun oranda şüpheli alacak karşılığı ayrıldıktan sonra bilançoda net olarak gösterilmektedir. Likidite riski Grup genellikle kısa vadeli finansal araçlarını nakite çevirerek; örneğin alacaklarını tahsil ederek ve bankalardaki mevduatlarını nakde dönüştürerek kendisine fon yaratmaktadır. Bu araçlardan elde edilen tutarlar makul değerleri ile kayıtlarda yer almaktadır. Grup nakit ihtiyacı bulunması durumunda kreditörlerinden fon sağlamaktadır. h. İşletme Birleşmeleri Bulunmamaktadır. i. Kur Değişiminin Etkileri Yabancı para işlemleri işlem tarihindeki cari kurlardan muhasebeleştirilmektedir. Bilançoda yer alan yabancı para cinsinden varlık ve borçlar bilanço tarihindeki kurlardan çevrilmektedir. Bu işlemlerden doğan kur farkı gelir veya giderleri mali tablolara yansıtılmaktadır j. Hisse Başına Kazanç Hisse başına kazanç miktarı, dönem kar/zararının Şirket hisselerinin dönem içindeki ağırlıklı ortalama pay adedine bölünmesiyle hesaplanır. Seri XI No: 25 sayılı Tebliğ in 16. Kısmı nın 412. maddesine göre, hisse senetleri borsada işlem görmeyen işletmeler hisse başına kazanç açıklamak zorunda değildirler. k. Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar Bilanço tarihinden sonraki olaylar; kara ilişkin herhangi bir duyuru veya diğer seçilmiş finansal bilgilerin kamuya açıklanmasından sonra ortaya çıkmış olsalar bile, bilanço tarihi ile bilançonun yayımı için yetkilendirilme tarihi arasındaki tüm olayları kapsar. Grup; bilanço tarihinden sonraki düzeltme gerektiren olayların ortaya çıkması durumunda, mali tablolara alınan tutarları bu yeni duruma uygun şekilde düzeltir. l. Karşılıklar, Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Şarta Bağlı Varlıklar Geçmiş olaylardan kaynaklanan mevcut bir hukuki veya zımni yükümlülüğün bulunması; yükümlülüğün yerine getirilmesi için ekonomik fayda içeren kaynakların işletmeden çıkmasının muhtemel olması ve yükümlülük tutarının güvenilir bir biçimde tahmin edilebiliyor olması durumlarında karşılık mali tablolarda yer almaktadır. m. Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Değişiklik ve Hatalar Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler ve tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem mali tabloları yeniden düzenlenir. Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemde, ileriye yönelik olarak uygulanır. 11

16 3. UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ / MUHASEBE POLİTİKALARI (devamı) n. Kiralama işlemleri Finansal kiralamadan alınan sabit kıymet bulunmamaktadır. o. İlişkili Taraflar Ekteki mali tablolarda Şirket in hissedarları ve bu şirketlerle ilişkili olan şirketler, bunların yöneticileri ve ilişkili oldukları bilinen diğer gruplar, ilişkili taraflar olarak tanımlanmışlardır. p. Finansal Bilgilerin Bölümlere Göre Raporlanması Grup faaliyetlerinin önemli bir bölümü faktoring işlemlerinden oluştuğu için finansal bölümlere göre raporlanmayı gerektirecek bir husus bulunmamaktadır. r. İnşaat Sözleşmeleri Bulunmamaktadır. s. Durdurulan Faaliyetler Bulunmamaktadır. t. Devlet Teşvik ve Yardımları Bulunmamaktadır. u. Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Yatırım amaçlı gayrimenkuller, kira ve/veya sermaye kazancı elde etmek amacıyla elde tutulan gayrimenkuller olup, bilanço tarihi itibarıyla ekli mali tablolarda makul değerleri ile gösterilmektedir. Makul değerdeki değişiklikten kaynaklanan kazanç veya zarar, oluştuğu dönemde net kar/ zarara dahil edilmektedir. Grup un mülkiyetindeki gayrimenkuller kira ve/veya sermaye kazancı elde etmek amacıyla elde tutulduğu için, bilanço tarihi itibarıyla yatırım amaçlı gayrimenkuller olarak gösterilmiştir. v. Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler Mali tablolarda yer alan gelir vergileri, cari dönem vergisi ile ertelenmiş vergilerdeki değişimi içermektedir. Mali tablolarda işletmenin faaliyet sonuçlarından doğacak kurumlar vergisi, gelir vergisi ve fonlara ilişkin yükümlülükler için tahmini karşılık ayrılmıştır. Cari dönem vergisi, Grup un faaliyet sonuçları üzerinden vergisel açıdan kabul edilmeyen giderler ve istisnalar dikkate alınarak hesaplanmaktadır. Ertelenmiş vergi aktif ve pasif kalemleri muhasebe ve vergilendirme dönemlerinin farklı olması sonucu ortaya çıkan önemli zamanlama farklarından kaynaklanmaktadır. Ertelenmiş vergi pasifi tüm vergilendirilebilir zamanlama farkları için hesaplanmaktadır. Ertelenmiş vergi aktifi ancak vergilendirilebilir kardan düşülebilir geçici zamanlama farklarının bulunması durumunda hesaplanmaktadır. Gerçekleşmesi muhtemel olmayan ertelenmiş vergi aktifi için karşılık ayrılmaktadır. 12

17 3. UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ / MUHASEBE POLİTİKALARI (devamı) Ertelenmiş vergi, varlıkların oluştuğu veya yükümlüklüklerin yerine getirildiği dönemde geçerli olması beklenilen vergi oranları üzerinden hesaplanır ve gelir tablosuna gider veya gelir olarak kaydedilir. Ödenecek kurumlar vergisi, peşin ödenen kurumlar vergisi ile ilişkili olduğundan ve aynı vergi otoritesi tarafıdan tahakkuk ettirildiğinden netleştirilmektedir. Ertelenmiş vergi aktif ve pasifi de aynı şekilde netleştirilmektedir. y. Çalışanlara Sağlanan Faydalar/ Kıdem Tazminatları Türk Yasaları ve sendika sözleşmelerine göre kıdem tazminatı emeklilik veya işten çıkarılma durumunda ödenmektedir. SPK Seri:XI No:25 sayılı Tebliğ in Kısım 29 Standardı Çalışanlara Sağlanan Faydalar Türk Kıdem Tazminatı uygulamasını belirlenmiş bir kazanç sistemi olarak tanımlamaktadır. SPK Seri:XI No:25 sayılı Tebliğ in Kısım 29 Standardı ile, gelecek dönemde hak edilecek olan kıdem tazminatı tutarı, tahmin edilen enflasyon oranı ile uygun olan bir iskonto oranının neti üzerinden bilanço tarihindeki değerine getirilmektedir. z. Emeklilik Planları Bulunmamaktadır. aa. Tarımsal Faaliyetler Bulunmamaktadır. ab. Nakit Akım Tablosu Nakit akım tablosunda, döneme ilişkin hazır değerlerdeki değişimler ; esas, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayalı bir biçimde sınıflandırılarak raporlanmıştır. Hazır değerler, kısa vadeli yükümlülükler için elde bulundurulan ve yatırım amacıyla veya diğer amaçlarla kullanılmayan kasa, banka gibi varlıklardır. 4. HAZIR DEĞERLER Bankalar vadesiz mevduat Kasa tarihi itibari ile vadeli mevduat bulunmamaktadır. ( : Bulunmamaktadır) 5. MENKUL KIYMETLER (net) Bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır.). 13

18 6. FİNANSAL BORÇLAR (net) Finansal Borçlar: Kısa vadeli finansal borçlar Faiz tahakkukları Toplam Finansal Borçlar Finansal borçların faiz aralığı aşağıdaki gibidir: Para Birimi Faiz Oranı Döviz Tutarı YTL Tutarı Euro %5,85-% ABD Doları %9, YTL %19,3-%20, Toplam Para Birimi Faiz Oranı Döviz Tutarı YTL Tutarı Euro %6-% ABD Doları %7-% YTL %14-% Toplam TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR (net) Faktoring alacakları ve borçları faktoring alacakları ve borçları kaleminde gösterilmiştir. 14

19 8. FAKTORİNG ALACAKLARI VE BORÇLARI (net) Faktoring alacakları (net) : YTL Yabancı Para Toplam Faktoring alacakları Şüpheli alacaklar Eksi: Şüpheli alacak karşılığı ( ) - ( ) Faktoring alacakları (Net) Faktoring ödemeleri (49.127) - (49.127) Faktoring alacakları ve borçları (net) YTL Yabancı Para Toplam Faktoring alacakları Şüpheli alacaklar Eksi: Şüpheli alacak karşılığı ( ) - ( ) Faktoring alacakları (Net) Faktoring ödemeleri (31.330) - (31.330) Faktoring alacakları ve borçları (net) Yabancı para faktoring alacaklarının dağılımı aşağıdadır; Para Birimi YTL Karşılığı Para Birimi YTL Karşılığı Euro

20 8. FAKTORİNG ALACAKLARI VE BORÇLARI (net) (devamı) ve itibari ile şüpheli faktoring alacakları karşılığındaki değişim şu şekilde incelenebilir: Dönem başı karşılık, 1 Ocak ( ) ( ) Ayrılan karşılık ( ) ( ) Tahsilatlar Dönem sonu karşılık, ( ) ( ) ve tarihleri itibariyle, faktoring alacakları karşılıkları ilişikteki gelir tablolarında diğer faaliyetlerden giderler / zararlar içerisinde yansıtılmaktadır. 9. İLİŞKİLİ TARAFLARDAN ALACAKLAR VE BORÇLAR İlişkili taraflardan alacaklar Altunç Kumova İlişkili taraflara borçlar Altunç Kumova Finansman gelirleri: 1 Ocak 1 Ocak Faiz gelirleri DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR (net) Diğer alacaklar: Peşin ödenen giderler Gelir tahakkukları Diğer çeşitli alacaklar

21 10. DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR (net) (devamı) Diğer yükümlülükler (net): Ödenecek SSK primleri Ödenecek vergi Personele borçlar Diğer borçlar CANLI VARLIKLAR Bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır.). 12. STOKLAR (net) Bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır.). 13. DEVAM EDEN İNŞAAT SÖZLEŞMELERİ ALACAKLARI VE HAKEDİŞ BEDELLERİ Bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır.) 14. ERTELENEN VERGİ VARLIKLARI VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ Grup vergiye esas yasal mali tabloları ile SPK nın standartlarına göre hazırlanmış mali tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi aktifi ve pasifini muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas tutarları ile SPK standartlarına göre hazırlanan mali tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmakta olup aşağıda açıklanmaktadır. Ertelenmiş vergiye baz teşkil eden zamanlama farklılıkları: Maddi ve maddi olmayan varlıklar ekonomik ömür farkları ( ) ( ) Kıdem tazminatı karşılığı Değer düşüş karşılıkları Kullanılmayan izin karşılığı düzeltmesi ( ) ( ) 17

22 14. ERTELENEN VERGİ VARLIKLARI VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (devamı) Ertelenmiş vergi (aktifleri)/ pasifleri: Maddi ve maddi olmayan varlıklar ekonomik ömür farkları ( ) ( ) Kıdem tazminatı ve kullanılmamış izin karşılığı Değer düşüş karşılıkları Kullanılmayan izin karşılığı düzeltmesi ( ) ( ) Ertelenmiş vergi aktifi için ayrılan karşılık (20.360) (76.337) ( ) ( ) Ertelenmiş vergi aktifi hareketleri: 1 Ocak, açılış bakiyesi Vergi oranı değişiminin etkisi ( ) - Ertelenmiş vergi geliri (net) (Not 39) , kapanış bakiyesi Destek Finansal Kiralama A.Ş. ve Destek Kıymetli Madenler Tic. A.Ş nin ertelenmiş vergi aktifleri için karşılık ayrılmıstır. 15. DİĞER CARİ/CARİ OLMAYAN VARLIKLAR Bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır.). 16. FİNANSAL VARLIKLAR Satılmaya hazır finansal varlıklar Satılmaya hazır finansal varlıkların ve itibari ile detayı aşağıdaki gibidir: Şirket Adı Tutar Pay (%) Tutar Pay (%) İstanbul Altın Rafinerisi < <1 Emlak Bankası < <1 Toplam

23 17. POZİTİF/NEGATİF ŞEREFİYE Bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır.). 18. YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER ve tarihinde sona eren dönemlerde, yatırım amaçlı gayrimenkul hareketleri aşağıdaki gibidir: 1 Ocak tarihi itibariyle açılış bakiyesi Kur değişiminin etkisi - (300) Yatırım amaçlı gayrimenkul satışı ( ) - Değer düşüş (karşılığı)/iptali ( ) tarihi itibariyle kapanış bakiyesi Cari dönemde yatırım amaçlı gayrimenkullerden biri ABD Doları bedel ile satılmıştır. 19

24 19. MADDİ VARLIKLAR (net) Binalar Taşıtlar Döşeme ve Demirbaşlar Diğer Özel Maliyetler Toplam Maliyet 1 Ocak açılış bakiyesi Alışlar Değer düşüş karşılığı iptali Satışlar - - ( ) (10.941) - ( ) kapanış bakiyesi Birikmiş Amortisman 1 Ocak açılış bakiyesi Dönem amortismanı Satışlar - ( ) (10.941) - ( ) kapanış bakiyesi ( ) kapanış bakiyesi kapanış bakiyesi Grup, Yapı Kredi Plaza daki ofisini kredi borcu karşılığında ipotek ettirmiştir. Bu ipoteğin tutarı ABD Doları dır. Amortisman oranları (%) Taşıtlar 20 Döşeme ve Demirbaşlar 20 Bilgisayar yazılımları 20 Özel maliyetler 10 20

25 20. MADDİ OLMAYAN VARLIKLAR (net) Maliyet Haklar 1 Ocak açılış bakiyesi Alışlar kapanış bakiyesi Birikmiş Amortisman 1 Ocak açılış bakiyesi Dönem amortismanı kapanış bakiyesi kapanış bakiyesi kapanış bakiyesi Maddi olmayan varlıklar için kullanılan faydalı ömür 5 yıldır. 21. ALINAN AVANSLAR Bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır.). 22. EMEKLİLİK PLANLARI Bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır.). 23. BORÇ KARŞILIKLARI Kısa vadeli borç karşılıkları Cari kurumlar vergisi (Not:39) Peşin ödenen vergi ( ) ( ) Uzun vadeli borç karşılıkları Kıdem tazminatı karşılığı İzin karşılığı

26 23. BORÇ KARŞILIKLARI (devamı) Uzun vadeli borç karşılıkları (devamı) Yürürlükteki İş Kanunu hükümleri uyarınca, çalışanlardan kıdem tazminatına hak kazanacak şekilde iş sözleşmesi sona erenlere, hak kazandıkları yasal kıdem tazminatlarının ödenmesi yükümlülüğü bulunmaktadır. Ayrıca, halen yürürlükte bulunan 506 sayılı Sosyal Sigortalar Kanununun 6 Mart 1981 tarih, 2422 sayılı ve 25 Ağustos 1999 tarih, 4447 sayılı yasalar ile değişik 60 ıncı maddesi hükmü gereğince kıdem tazminatını alarak işten ayrılma hakkı kazananlara da yasal kıdem tazminatlarını ödeme yükümlülüğü bulunmaktadır. tarihi itibariyle ödenecek kıdem tazminatı, aylık 1.857,44 YTL ( : 1.727,15 YTL) tavanına tabidir. Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir. Kıdem tazminatı yükümlülüğü, Grup çalışanların emekli olmasından doğan gelecekteki olası yükümlülüğün bugünkü değerinin tahminine göre hesaplanır. Seri XI No:25 sayılı Tebliğ, Kısım 29 ( Çalışanlara Sağlanan Faydalar ), grupun yükümlülüklerini tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak geliştirilmesini öngörür. Buna uygun olarak, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir: Esas varsayım, her hizmet yılı için olan azami yükümlülüğün enflasyona paralel olarak artmasıdır. Dolayısıyla, uygulanan iskonto oranı, gelecek enflasyon etkilerinin düzeltilmesinden sonraki beklenen reel oranı ifade eder. tarihi itibariyle, ekli konsolide mali tablolarda karşılıklar, çalışanların emekliliğinden kaynaklanan geleceğe ait olası yükümlülüğünün bugünkü değeri tahmin edilerek hesaplanır. tarihi itibariyle karşılıklar yıllık %5 enflasyon oranı ve %11 iskonto oranı varsayımına göre, %5,71 reel iskonto oranı ile hesaplanmıştır ( : % 6,175 enflasyon oranı, %12 iskonto oranı ve %5,49 reel iskonto oranı). Kıdem tazminatı tavanı altı ayda bir revize olup, Grup un kıdem tazminatı karşılığının hesaplanmasında 1 Ocak 2007 tarihinden itibaren geçerli tavan olan 1.960,69 YTL göz önüne alınmıştır. Kıdem tazminatının yıl içerisindeki hareketi aşağıdaki gibidir: İzin Karşılığı Kıdem Tazminatı Toplam Açılış bakiyesi, 1 Ocak Dönem içinde ödenen - (28.112) (28.112) Dönem içinde ayrılan karşılık Dönem sonu itibarıyla Ocak - tarihleri arasında izin tazminatı karşılığı hesabının hareketi aşağıda sunulmuştur: Kıdem Tazminatı Toplam Açılış bakiyesi, 1 Ocak Dönem içinde ödenen (36.229) (36.229) Dönem içinde ayrılan karşılık Dönem sonu itibarıyla

27 24. SERMAYE Pay Pay Adı Oranı % Pay Tutarı Oranı % Pay Tutarı Altuç Kumova 99, , Diğer <1 1 <1 1 Toplam SERMAYE YEDEKLERİ ve tarihleri itibariyle sermaye yedeklerinin detayı aşağıdaki gibidir: Özsermaye enflasyon düzeltmesi farkları KAR YEDEKLERİ Yasal yedekler Olağanüstü yedekler GEÇMİŞ YILLAR KAR / ZARARLARI Geçmiş yıllar karları

28 28. YABANCI PARA POZİSYONU YTL ABD Doları Euro Toplam VARLIKLAR Hazır değerler Ticari alacaklar Faktoring alacakları İlişkili taraflardan alacaklar Diğer alacaklar Finansal varlıklar Yatırım amaçlı gayrimenkuller(net) Maddi varlıklar (net) Maddi olmayan varlıklar (net) Toplam YÜKÜMLÜLÜKLER Finansal borçlar ( ) ( ) ( ) ( ) Faktoring borçları (49.127) - - (49.127) İlişkili taraflara borçlar ( ) - - ( ) Diğer yükümlülükler ( ) - - ( ) Borç karşılıkları ( ) - - ( ) Ertelenmiş vergi yükümlülüğü ( ) - - ( ) Ana ortaklık dışı paylar (4.143) - - (4.143) Sermaye ( ) - - ( ) Yasal yedekler ( ) - - ( ) Olağanüstü yedekler ( ) - - ( ) Geçmiş yıl karları ( ) - - ( ) Toplam ( ) ( ) ( ) Net yabancı para pozisyonu ( ) ( ) - 24

29 28. YABANCI PARA POZİSYONU (devamı) YTL ABD Doları Euro Toplam VARLIKLAR Hazır değerler Faktoring alacakları İlişkili şirketlerden alacaklar Diğer alacaklar Finansal varlıklar Yatırım amaçlı gayrimenkuller Maddi varlıklar (net) Maddi olmayan varlıklar (net) Toplam YÜKÜMLÜLÜKLER Finansal borçlar ( ) ( ) ( ) ( ) Faktoring borçları (31.330) - - (31.330) İlişkili şirketlere borçlar ( ) - - ( ) Diğer yükümlülükler ( ) - - ( ) Borç karşılıkları ( ) - - ( ) Ertelenmiş vergi yükümlülükleri ( ) - - ( ) Ana ortalık dışı paylar (4.210) - - (4.210) Sermaye ( ) - - ( ) Yasal yedekler ( ) - - ( ) Olağanüstü yedekler ( ) - - ( ) Geçmiş yıl karları ( ) - - ( ) Toplam ( ) ( ) ( ) ( ) Net yabancı para pozisyonu ( ) ( ) - 25

30 DESTEK FİNANS FAKTORİNG HİZMETLERİ A.Ş. 31 ARALIK TARİHİ İTİBARİYLE MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR 29. DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI Bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır). 30. KARŞILIKLAR, ŞARTA BAĞLI VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER Bilanço dışı taahhüt ve yükümlülükler: tarihi itibariyle Grup tarafından adli makamlara verilmiş YTL tutarında teminat mektubu bulunmaktadır ( : YTL). Grup, Yapı Kredi Plaza daki ofisini kredi borcu karşılığında ipotek ettirmiştir. Bu ipoteğin tutarı ABD Doları dır. tarihi itibariyle Grup tarafından YTL lik alacaklarına karşılık yasal teminatlar bulundurmaktadır. 31. İŞLETME BİRLEŞMELERİ Bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır). 32. BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA Bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır). 33. BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR Bilanço tarihinden sonra kıdem tazminatı tavanı 1.960,69 YTL ye yükseltilmiştir. 34. DURDURULAN FAALİYETLER Bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır). 35. ESAS FAALİYET GELİRLERİ Satış gelirleri (net): 1 Ocak 1 Ocak Faktoring faiz gelirleri Faktoring komisyon gelirleri

31 DESTEK FİNANS FAKTORİNG HİZMETLERİ A.Ş. 31 ARALIK TARİHİ İTİBARİYLE MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR 36. FAALİYET GİDERLERİ Pazarlama satış ve dağıtım giderleri: Bulunmamaktadır. Genel yönetim giderleri: 1 Ocak 1 Ocak Personel giderleri ( ) ( ) Denetim ve danışmanlık giderleri (94.175) (67.210) Amortisman gideri ve itfa payları ( ) ( ) İletişim ve ulaşım gideri ( ) (72.587) Ofis giderleri (64.211) ( ) Sigorta giderleri (27.111) (36.293) Bakım giderleri (31.392) (16.130) Seyahat giderleri ( ) ( ) Tanıtım giderleri (28.538) (9.409) Pazarlama giderleri - (40.326) Banka giderleri (78.980) (91.406) Diğer giderler ( ) ( ) 37. DİĞER FAALİYETLERDEN GELİR / GİDER VE KAR / ZARARLAR ( ) ( ) Diğer faaliyetlerden gelir ve karlar: 1 Ocak 1 Ocak Tahsil edilen karşılık geliri Faiz geliri Kira geliri Menkul kıymet satış karı Diğer gelirler Diğer faaliyetlerden gider / zararlar : Şüpheli alacak karşılıkları ( ) ( ) Yatırım amaçlı gayrimenkul satış zararı ( ) - Menkul kıymet satış zararı - ( ) Komisyon gideri (2.280) (65.482) Diğer giderler ( ) - ( ) ( ) 27

32 DESTEK FİNANS FAKTORİNG HİZMETLERİ A.Ş. 31 ARALIK TARİHİ İTİBARİYLE MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR 38. FİNANSMAN GELİRLERİ / (GİDERLERİ) (NET) 1 Ocak 1 Ocak Kredi faiz giderleri ( ) ( ) Kambiyo (zararları)/karları(net) ( ) ( ) ( ) 39. NET PARASAL POZİSYON KAR / ZARARI Sermaye Piyasası Kurulu Karar Organının 17 Mart tarih ve 11/367 sayılı toplantısında aldığı karar uyarınca yılında enflasyon muhasebesi uygulamasına son verildiğinden dolayı ekli mali tablolarda tarihi itibari ile parasal kar yada zarar oluşmamıştır. 40. VERGİLER Kurumlar Vergisi Grup, Türkiye de geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. Grup un cari dönem faaliyet sonuçlarına ilişkin tahmini vergi yükümlülükleri için ekli mali tablolarda gerekli karşılıklar ayrılmıştır. Vergiye tabi kurum kazancı üzerinden tahakkuk ettirilecek kurumlar vergisi oranı, ticari kazancın tespitinde gider yazılan vergi matrahından indirilemeyen giderlerin eklenmesi ve yurtiçinde yerleşik şirketlerden alınan temettüler, vergiye tabi olmayan gelirler ve kullanılan yatırım indirimleri düşüldükten sonra kalan matrah üzerinden hesaplanmaktadır. yılında uygulanan efektif vergi oranı %20 dir (: %30). Türkiye de geçici vergi üçer aylık dönemler itibariyle hesaplanmakta ve tahakkuk ettirilmektedir. yılı kurum kazançlarının geçici vergi dönemleri itibariyle vergilendirilmesi aşamasında kurum kazançları üzerinden %20 oranında geçici vergi hesaplanmıştır (: %30). Zararlar, gelecek yıllarda oluşacak vergilendirilebilir kardan düşülmek üzere, maksimum 5 yıl taşınabilir. Ancak oluşan zararlar geriye dönük olarak, önceki yıllarda oluşan karlardan düşülemez. Türkiye de vergi değerlendirmesiyle ilgili kesin ve kati bir mutabakatlaşma prosedürü bulunmamaktadır. Şirketler ilgili yılın hesap kapama dönemini takip eden yıl 1 Nisan 25 Nisan tarihleri arasında vergi beyannamelerini hazırlamaktadır. Vergi Dairesi tarafından bu beyannameler ve buna baz olan muhasebe kayıtları 5 yıl içerisinde incelenerek değiştirilebilir. 28

33 DESTEK FİNANS FAKTORİNG HİZMETLERİ A.Ş. 31 ARALIK TARİHİ İTİBARİYLE MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR 40. VERGİLER (devamı) Gelir Vergisi Stopajı Kurumlar vergisine ek olarak, dağıtılması durumunda kar payı elde eden ve bu kar paylarını kurum kazancına dahil ederek beyan eden tam mükellef kurumlara ve yabancı şirketlerin Türkiye deki şubelerine dağıtılanlar hariç olmak üzere kar payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı hesaplanması gerekmektedir. Gelir vergisi stopajı 24 Nisan 2003 tarihinden itibaren tüm şirketlerde %10 olarak ilan edilmiştir. Bu oran, 23 Temmuz tarihi itibarıyla %15 olarak değiştirilmiştir. Dağıtılmayıp sermayeye ilave edilen kar payları gelir vergisi stopajına tabi değildir. 24 Nisan 2003 tarihinden önce alınmış yatırım teşvik belgelerine istinaden yararlanılan yatırım indirimi tutarı üzerinden %19,8 vergi tevkifatı yapılması gerekmektedir. Bu tarihten sonra yapılan teşvik belgesi yatırım harcamalarından şirketlerin üretim faaliyetiyle doğrudan ilgili olanların %40 ı vergilendirilebilir kazançtan düşülebilir. Yararlanılan teşvik belgesiz yatırım harcamalarından vergi tevkifatı yapılmamaktadır. Yatırım indirimi uygulaması 1 Ocak tarihinden geçerli olmak üzere yürürlükten kaldırılmıştır. Ancak, şirketlerin vergilendirilebilir kazançlarının yetersiz olması sebebiyle, tarihi itibariyle yararlanamadığı yatırım indirimi tutarı sonraki yıllarda elde edilecek vergilendirilebilir kazançlardan düşülmek üzere sonraki yıllara taşınabilir. Bununla birlikte, taşınan yatırım indirimini sadece, 2007 ve 2008 yıllarına ait kazançlarından indirebilirler yılı kurum kazancından indirilemeyen yatırım indirimi tutarının sonraki dönemlere devri mümkün değildir. Şirketlerin, 2007 ve 2008 yıllarının kurumlar vergisi hesabında, taşınan yatırım indirimini vergilendirilebilir kazançlarından düştükleri takdirde uygulayacakları kurumlar vergisi oranı %30 olacaktır. Taşınan yatırım indiriminden faydalanılmaması durumunda ise kurumlar vergisi oranı %20 olarak dikkate alınacak ve faydalanılmayan yatırım indirimi hakkı ortadan kalkacaktır. Enflasyona Göre Düzeltilmiş Vergi Hesaplaması 2003 yılı ve önceki dönemlerde, sabit kıymetlerin ve buna bağlı olarak amortismanlarının senelik olarak yeniden değerlemeye tabi tutulmaları haricinde; vergiye esas dönem karı enflasyona göre düzeltilmiş tutarları üzerinden hesaplanmamaktaydı. 30 Aralık 2003 tarih ve sayılı Resmi Gazete de yayımlanan 5024 sayılı Kanun ile Türkiye de enflasyon muhasebesi uygulamasının yılı ve sonraki dönemlerde geçerli olacak şekilde; enflasyon oranının kanunda belirlenen sınırlara ulaşması durumunda uygulanmasını gerekmektedir. Vergi mevzuatındaki enflasyon muhasebesi ilkeleri Seri XI No:20 Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Mali Tabloların Düzeltilmesine İlişkin Usul ve Esaslar Hakkında Tebliğ standardındaki hükümlerden önemli ölçüde farklılık göstermemektedir yılı itibarıyla enflasyon belirli kriterleri aştığı için 5024 sayılı kanuna göre Grup enflasyon düzeltmesi yapmış olup bu bakiyeler 1 Ocak tarihi itibariyle yasal kayıtlar için açılış bakiyesi olarak alınmıştır. ve yılında kanunun belirlediği kriterler gerçekleşmediği için Grup un ve tarihli yasal mali tablolarına enflasyon muhasebesi uygulanmamıştır. Ertelenmiş vergiye ve kurumsal vergiye baz teşkil eden kalemler aşağıda belirtilmiştir: Vergi karşılığı: Kurumlar vergisi karşılığı ( ) ( ) Ertelenmiş vergi geliri / (gideri) (Not 14) ( ) ( ) ( ) 29