Sağlık Grubu Mali Yılı Sonuçları Yatırımcı Sunumu Mart 2015

Transkript

1 Sağlık Grubu 2014 Mali Yılı Sonuçları Yatırımcı Sunumu Mart 2015

2 2014 Yılında Lokman Hekim SATIŞLAR Net konsolide satışlarımız %16.3 artarak 125 milyon TL olmuştur. BRÜT GELİR Yıldan yıla %65.3 artarak Nakit brüt gelirimiz 18 milyon TL olmuştur. FAVÖK Favök marjımızda 419 bp gelişmeyle 13 milyon TL ye çıkmıştır.(geçen yıla göre +96.3%) FVÖK Önceki yıla göre 2.6 kat artarak Fvök 6 milyon TL ye ulaşmıştır. NET KAR Net kar azınlık payları öncesi 2 Milyon TL dir. Bunun 1.7 milyon TL si ana ortaklık karıdır. VAN Van hastaneleri KKO daki toparlanma ile güçlü bir geri dönüş olmuştur. 2

3 2014 finansal özet Kar ve Zarar tablosunda iyileşme Brüt nakit kar ve FAVÖK marjı Yeniden yapılandırılan borç TLm Change(%) Satışlar Nakit satışların maliyeti Nakit Brüt Kar Operasyonel giderler FAVÖK Amortisman giderleri Net diğer gelirler NM FVÖK Net faiz VÖK NM Vergi ve vergi yükümlülükleri NM Net kar NM Şirketin alacakları ile varlıkları TLm Change(%) Kısa Vadeli Borçlar Uzun Vadeli Borçlar Çalışanlara Sağlanan Faydalar Azınlıklar Nakit ve Nakit Benzerleri Özkaynaklar Şirket Değeri Sources: WHO, Industry reports, and Lokman Hekim estimates 3

4 Hastane ve Müşterilere göre 2014 Satışları Satışların Dağılımı Lokman Hekim Engürüsağ Sağlık Finansalları ve tahminleri TLm A Satışlar Sağlık Hizmetleri Etlik Sincan Van Van Hayat Erbil Diğer satışlar Alıcılar Sosyal Güvenlik Kurumu (SGK) Toplamdaki(%) Diğer Toplam Tedavi türlerine göre satışlar Yatarak Toplamdaki (%) Ayakta Toplam Sources: WHO, Industry reports, and Lokman Hekim estimates 4

5 Bütün gelir seviyelerindeki güçlü büyüme Lokman Hekim Engürüsağ Sağlık Finansalları ve tahminleri TLm A Satışlar Sağlık Hizmetleri Etlik Sincan Van Van Hayat Erbil Diğer satışlar Alıcılar Sosyal Güvenlik Kurumu (SGK) Toplamdaki(%) Diğer Toplam Tedavi türlerine göre satışlar Yatarak Toplamdaki(%) Ayakta Toplam Nakit satışların Maliyeti Brüt Kar Nakit Opersayon Giderleri FAVÖK Amortisman FVÖK Net Faiz Giderleri Diğer Gelirler Vergi öncesi kar Dönem vergisi Ertelenen vergi Net kar Kapasite kullanımındaki devam eden artış büyüme hızlanmıştır. Sources: WHO, Industry reports, and Lokman Hekim estimates 5

6 Karlılık Milyon TL 20,00 18,00 16,00 14,00 12,00 10,00 8,00 6,00 4,00 2,00 0, gross profit operationel profit net profit Şirketimiz 2013 ve 2014 yıllarında 32.5 milyon TL duran varlık yatırımı yapmıştır.(2012 ye göre, duran varlıklar %61 artmıştır.) 6

7 Dağıtılmış Kar Payları Temettü Tarihi Nakit Temettü Brüt Oran (%) Nakit Temettü TL Nakit Temettü Net Oran (%) Net Kar (TL) Temettü Verimi (%) Nakit Temettü Dağıtma Oranı (%) , , ,4 84, , , ,9 37,3 Şirketimiz her yıl kar dağıtmayı planlamaktadır. Bu yıl Genel kurula teklif edilecek kar payı 1.2 milyon dir. 7

8 Hastane bazında satışlar Milyon TL Etlik Sincan Van Van Hayat Arbil Van Hayat ın grup satışlarındaki artışa katkısı 8

9 2014 satış dağılımları Van 31% 2014 Erbil satışları neredeyse bir önceki yılın üç katıdır.(2.8 katı) Hayat-Erbil 5% Sincan 43% Van Hayat hastanesi satışları neredeyse önceki yılın iki katıdır.(1.9 katı) Etlik 21% Van Hayat 4% Etlik Sincan Van Van Hayat Arbil 9 Erbil 1%

10 Müşteri bazında satışlar Milyon TL Sgk lı hastalar Diğer SS toplam yüzdesi Satışlara en çok katkıyı sosyal güvenlik hastaları sağlamaktadır. 10

11 Tedavi türlerine göre satışlar Milyon TL Yatarak Ayakta Yatarak tedavi toplam yüzdesi 11

12 12 aylık FAVÖK marjı 12

13 Sağlık hizmeti satışları ve FAVÖK (TL) 13

14 Neden Türkiyedeki sağlık hizmetine yatırım yapılmalı? Sağlık hizmetindeki yıllık bileşik büyüme (%) Avrupa birliğinin yatırım harcamalarının düşmesi beklenirken Türkiye düzenli ve sürüdürülebilir büyüme vadediyor. Sources: WHO, Industry reports, and Lokman Hekim estimates 14

15 Türkiye sağlık sektörü seçilmiş verileri 100 bin kişiye düşen doktor, dişçi ve hemşire sayısı Hastane sayıları konsolidasyon Türk sağlık sektörüne doğrudan yabancı yatırımlar(us$m) Türkiyede sağlık turizmi ( 000) Sources: WHO, Industry reports, and Lokman Hekim estimates 15

16 Türkiye bölgelerine göre hastane ve yatak sayıları Marmara Central Anatolia Eastern Anatolia 16 Southeast Anatolia Black Sea Mediterra nean Aegean Turkey public hospital private hospital public bed private bed (TÜİK 2013) *Şirketimizin yatak kapasitesi 497 dir. *Ülkemizde, yatak kapasitesi açısından özel hastane sektöründeki payımız %1.3 dür.

17 Türk sağlık hizmeti kamu ve özel Kamu ve Özel (%) Özel hastanelerin coğrafik dağılımı 2013 deki toplam hastane sayısı, 1, deki toplam özel hastane sayısı, 506 Sources: Turkish Ministry of Health, Industry reports, and Lokman Hekim estimates 17

18 Türk sağlık hizmeti genel ve özel Özelliklerine göre hastanelerin yatak dağılımı Genel ve Özel (%) Özelliklerine göre dağılım (%) 2014 te toplam yatak sayısı te özel yatak sayısı Sources: Turkish Ministry of Health, Industry reports, and Lokman Hekim estimates 18

19 Sağlık hizmetine kim ödeme yapar? OECD ülkeleri içinde sağlık hizmeti harcamaları(%) Sources: WHO, Industry reports, and Lokman Hekim estimates 19

20 Türkiye deki Evrensel Sağlık Sigortası 2003 yılında Türkiye, «Sağlık Dönüşüm Programı nı (HTP)» ;öncelikli olarak Evrensel Sağlık Kapsamını(UHC) yerleştirerek; ülkeye entegre etmeye başladı. 16 adet sağlık sigorta şeması bugün bilinen adıyla Genel Sağlık Sigortasını(GHI) oluşturmak için birleştirildi. Sosyal Güvenlik Kurumu(SGK) UHC yi yönetmektedir. GHI koruyucu, belirlenmiş, tanısal ve tedaviye ait hizmetleri(yataklı ve yataksız) geri ödemektedir. Son değişikliklerle beraber, bu sağlık hizmetleri aylık 279 TL den az kazanan vatandaşlara ücretsiz olarak sunulmaktadır. Bu vatandaşların havuza katılımı değişiklik göstermektedir. (güncellenmektedir) Sources: WHO, Industry reports, and Lokman Hekim estimates 20

21 Lokman Hekim in Hedefleri 1 Odaklanan/Kendini İşine adayan yönetim takımını ve iş modelini Anadolu yu hedeflemiştir. 2 Büyümek için Türkiye nin daha önce girilmemiş bölgelerinde özenli araştırmalar yapılmaktadır. 3 Güçlü bir orta-gelirli müşteri portföyüyle düzenli organik büyümeyi gerçekleştirmek. 4 KKO nında önemli artışlar sağlayarak ve kazançları geliştirerek uygun borçlanma oranıyla şirketi işletmek. 21

22 Lokman Hekim milestones 1996 Lokman Hekim kuruldu Etlik Hastanesi faaliyete geçti Sincan Hastanesi faaliyete geçti İstanbul Borsasında halka arz oldu. Van Hastanesine yatırıma başlandı Van daki 2. hastane olan Van Hayat faaliyete geçti Erbil yatırımları: Erbil Görüntüleme Merkezi Gruba katıldı. 22

23 Yasal Uyarı Bu doküman «ileriye dönük ifadeleri» içermektedir. Geriye yönelik bilgiler hariç, grup işlemleri, finansal durumları ve iş stratejileri hakkındaki ifadelerle sınırlı kalmayan fakat içeren bütün ifadeler «ileriye dönük ifadeleri» bulundurabilir. Buna ek olarak, «ileriye dönük ifadeler» " muhtemelen ", «kaçınılmaz», «beklenen», «amaç», «plan», «öngörme», «tahmin», «inanma», «devam etme» gibi ileriye dönük terimlerle genellikle belirtilebilir. İleriye dönük ifadelerde belirtilen beklentileri bugünün beklentileri olarak mantıklı olsa da, bu beklentilerin gerçekleşeceğini garanti etmez. Bu belirsizlikten dolayı, okurlarımız sorudaki ileriye dönük ifadeleri baz alarak hareket etmemelidir. Bu uyarıcı açıklamalar şimdiden sonra bizim tarafımızdan belirtilen bütün yazılı ve sözel durumlar için bir bütün olarak uygulanacaktır. Lokman Hekim Grup Konsolide Finansal Durumlarına aşağıdaki web sitesinden ulaşılabilir: 23