EGE SERAMİK SANAYİ VE TİCARET A.Ş. EGSER. KONSOLİDE BİLANÇO (YTL) Bağımsız Denetim'den (XI-29 KONSOLİDE)

Transkript

1 EGE SERAMİK SANAYİ VE TİCARET A.Ş. EGSER KONSOLİDE BİLANÇO (YTL) Bağımsız Denetim'den (XI-29 KONSOLİDE) Geçmiş Geçmemiş Dipnot Referansları VARLIKLAR Dönen Varlıklar 126,634, ,104,982 Nakit ve Nakit Benzerleri 3,314,960 4,850,168 Finansal Yatırımlar - - Ticari Alacaklar 75,193,606 80,074,812 İlişkili Kuruluşlardan Ticari Alacaklar 73,170,223 77,461,245 Diğer Ticari Alacaklar 2,023,383 2,613,567 Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar - - Diğer Alacaklar 231, ,106 Stoklar 41,541,742 45,051,160 Canlı Varlıklar - - Diğer Dönen Varlıklar 6,352,749 3,888,736 (Ara Toplam) (126,634,862) (134,104,982) Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar - - Duran Varlıklar 87,426,742 89,460,567 Ticari Alacaklar - - Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar - - Diğer Alacaklar 6,271 6,271 Finansal Yatırımlar 2,045 2,107 Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar - - Canlı Varlıklar - - Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller 69,276 69,276 Maddi Duran Varlıklar 84,139,008 85,585,819 Maddi Olmayan Duran Varlıklar 470, ,670 Şerefiye - - Ertelenmiş Vergi Varlığı 2,736,720 3,178,202 Diğer Duran Varlıklar 3,266 79,221 TOPLAM VARLIKLAR 214,061, ,565,548 KAYNAKLAR Kısa Vadeli Yükümlülükler 42,217,903 48,160,519 Finansal Boçlar 2,434,709 4,986,659 Diğer Finansal Yükümlülükler - - Ticari Borçlar 34,294,896 32,771,245 İlişkili Kuruluşlara Ticari Borçlar 197,376 - Diğer Ticari Borçlar 34,097,520 32,771,245 Diğer Borçlar 3,412,760 7,432,371 Finans Sektörü Faal.den Borçlar - - Devlet Teşvik ve Yardımları - - Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü 124, ,174 Borç Karşılıkları 737,348 1,924,570 Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 1,213, ,500 (Ara toplam) 42,217,903 48,160,519 Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler - - Uzun Vadeli Yükümlülükler 46,361,087 97,275,057 Finansal Borçlar 39,785,596 64,876,657 Diğer Finansal Yükümlülükler - - Ticari Borçlar - - Diğer Borçlar - 25,491,570 İlişkili Kuruluşlara Diğer Borçlar - 25,491,570 Diğer Ticari Borçlar - - Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar - - Devlet Teşvik ve Yardımları - - Borç Karşılıkları - - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (veya Kıdem Tazminatı Karşılığı) 6,575,491 6,906,830 Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü - - Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler - - ÖZKAYNAKLAR 125,482,614 78,129,972 Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar 125,236,554 77,880,736 Ödenmiş Sermaye 75,000,000 52,632,000 Sermaye Düzeltmesi Olumlu Farkları 66,529,523 66,529,523 Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-) - - Hisse Senedi İhraç Primleri 35,838, ,858 Değer Artış Fonları 1,917,661 1,917,661 Yabancı Para Çevrim Farkları - - Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler 289, ,820 Geçmiş Yıllar Kar/Zararları (43,670,127) (51,479,101) Net Dönem Karı/Zararı (10,668,918) 7,808,974 Azınlık Payları 246, ,236 TOPLAM KAYNAKLAR 214,061, ,565,548

2 EGE SERAMİK SANAYİ VE TİCARET A.Ş. EGSER KONSOLİDE GELİR TABLOSU (YTL) Bağımsız Denetim'den (XI-29 KONSOLİDE) Geçmiş/ Geçmemiş Geçmiş/ Geçmemiş SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER Dipnot Referansı Satış Gelirleri 31,778,001 42,837,030 Satışların Maliyeti (-) (27,217,822) (34,314,177) Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar (Zarar) 4,560,179 8,522,853 Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler - - Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-) - - Finans Sektörü Faaliyetlerinden brüt kar (zarar) - - BRÜT KAR/ZARAR - - Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-) (1,465,386) (2,343,733) Genel Yönetim Giderleri (-) (3,223,755) (4,521,068) Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) (404,972) (535,363) Diğer Faaliyet Gelirleri 1,071,822 1,309,891 Diğer Faaliyet Giderleri (-) (1,772,937) (1,355,420) FAALİYET KARI/ZARARI (1,235,049) 1,077,160 Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Kar/Zararlarındaki Paylar - - (Esas Faaliyet Dışı) Finansal Gelirler 9,037,060 5,852,819 (Esas Faaliyet Dışı) Finansal Giderler (-) (18,032,623) (8,042,723) SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI/ZARARI (10,230,612) (1,112,743) Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir/Gideri (441,482) 406,442 - Dönem Vergi Gelir/Gideri Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri (441,482) 406,442 SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI/ZARARI (10,672,094) (706,301) DURDURULAN FAALİYETLER - - Durdurulan Faaliyetler Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı - - DÖNEM KARI/ZARARI (10,672,094) (706,301) Dönem Kar/Zararının Dağılımı (10,672,094) (706,301) Azınlık Payları 3,176 6,610 Ana Ortaklık Payları (10,668,918) (699,691) Hisse Başına Kazanç ( ) ( ) Seyreltilmiş Hisse Başına Kazanç - - Sürdürülen Faaliyetlerden Hisse Başına Kazanç ( ) ( ) Sürdürülen Faaliyetlerden Seyreltilmiş Hisse Başına Kazanç - -

3 EGE SERAMİK SANAYİ VE TİCARET A.Ş. NAKİT AKIM TABLOSU (XI-29 KONSOLİDE) Bağımsız Denetim'den Geçmiş Geçmemiş 31 Mart Mart 2007 A) ESAS FAALİYETLERDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI Net dönem karı (10,668,918) (706,301) Düzeltmeler Azınlık Payları (3,176) - Amortisman 2,742,045 2,141,318 Kıdem tazminatı karşılığı (331,339) 763,073 Maddi duran varlık satış karı/(zararı) - 16,992 Faiz geliri - (250,089) Faiz gideri 128,940 2,386,106 Ertelenen Vergi Varlığı 441,482 - İşletme Sermayesinde Değişikler Öncesi Faaliyet Karı (+) (7,690,966) 4,351,099 Finansal Yatırımlardaki değişim - (7,354,029) Ticari alacaklardaki değişim 4,881,206 (24,607,440) Diğer Alacaklardaki değişim 8,301 (79,074) Stoklardaki değişim 3,509,418 3,914,913 Diğer Varlıklardaki değişim (2,388,056) (648,371) Ticari borçlardaki değişim 1,523,651 (11,611,593) Diğer borçlardaki değişim (29,511,182) 1,884,345 Dönem Karı Vergi ve Yükümlülüğü (5,684) (406,442) Borç karşılıklarındaki değişim (1,187,223) 579, Diğer Yükümlülüklerdeki değişim 298,201 (780,837) Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Net nakit (30,562,334) (34,757,540) B) YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMI Maddi duran varlık alımları ve satımları, net (1,190,382) (1,068,596) Maddi olmayan duran varlık alımları ve satımları, net (35,339) (75,061) Finansal duran varlık alımları ve satımları, net 61 - Yatırım faaliyetlerinde kullanılan nakit (1,225,659) (1,143,657) C)FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNALANAN NAKİT AKIMLARI Finansal borçlardaki değişim (27,771,951) 32,981,602 Diğer finansal borçlardaki değişim - 419,797 Özsermayedeki değişim 58,024,736 - Ödenen Temettüler - - Finansman Faaliyetlerden Kaynaklanan Nakit 30,252,786 33,401,399 Hazır Değerlerde Meydana Gelen Net Artış (1,535,207) (2,499,799) Dönem Başı Hazır Değerler Mevcudu 4,850,168 6,186,025 Dönem Sonu Hazır Değerler Mevcudu 3,314,961 3,686,226

4 EGE SERAMİK SANAYİ VE TİCARET A.Ş. ÖZ SERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU (XI-29 KONSOLİDE) Sermaye Hisse Kardan Düzeltmesi Senetleri Değer Artış KısıtlanmışAzınlık Birikmiş Toplam Sermaye Farkları İhraç Primleri Fonları Yedekler Payı kar/(zarar) özsermaye 01 Ocak 2008 bakiyesi 52,632,000 66,529, ,858 1,917, , ,236 (43,670,127) 78,129,972 Sermaye Artışı 22,368,000 35,656,736-58,024,736 Net dönem karı/(zararı) (3,176) (10,668,918) (10,672,094) 31 Mart 2008 bakiyesi 75,000,000 66,529,523 35,838,594 1,917, , ,060 (54,339,045) 125,482,614 Sermaye Hisse Kardan Düzeltmesi Senetleri Değer Artış Kısıtlanmış Azınlık Birikmiş Toplam Sermaye Farkları İhraç Primleri Fonları Yedekler Payı kar/(zarar) özsermaye 01 Ocak 2007 Bakiyesi 52,632,000 66,529, ,858 1,917, ,820 (252,370) (81,502,724) 70,071, Net dönem karı/(zararı) (699,693) (699,693) 31 Mart 2007 bakiyesi 52,632,000 66,529, ,858 1,917, ,820 (252,370) (82,202,417) 69,372,069

5 1. ŞİRKET İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU Ege Seramik Sanayi ve Ticaret A.Ş. nin ( Şirket ) fiili faaliyet konusu, ağırlıklı yer ve duvar karosu üretimi ile yurtiçi ve yurtdışı satış faaliyetlerini yürütmektir. Şirket Eylül 1972 tarihinde kurulmuş olup halihazırda merkezi İstanbul da bulunan İbrahim Polat Holding A.Ş. nin bağlı ortaklığıdır. Şirket, Sermaye Piyasası Kurulu na ( SPK ) kayıtlıdır ve hisseleri, İstanbul Menkul Kıymetler Borsa sında ( İMKB ) 1993 yılından itibaren işlem görmektedir. 31 Aralık 2007 itibariyle, İMKB ye kayıtlı %28,75 oranında hissesi mevcuttur. Şirket üretmekte olduğu ürünlerin yurtiçi satış ve dağıtımının yaklaşık %99.62 sini (2006: %99.65) grup şirketi olan Ege İnşaat Malzemeleri Pazarlama A.Ş.( Ege Pazarlama ) (Not 27), yurtdışı satış ve dağıtımının önemli bir kısmını ise yine grup şirketleri olan Ege Seramik Dış Ticaret, Ege Seramik East Europe, Ege Seramik America, ve Ege Seramik Italia aracılığıyla yapmaktadır. Şirket in bünyesinde 31 Aralık 2007 tarihi itibariyle istihdam edilen ortalama personel sayısı 201 i memur (31 Aralık 2007: 249) 977 si işçi (31 Aralık 2007: 1.028) olmak üzere (31 Aralık 2007: 1.277) kişidir. Şirket, Türkiye de kayıtlı olup ticari sicile kayıtlı merkez adresi aşağıdaki gibidir: Ankara Asfaltı 26.Km Ansızca Mevkii Kemalpaşa -İZMİR Bağlı ortaklık 31 Aralık 2007 itibariyle konsolide edilen bağlı ortaklık Ege Birleşik Enerji Elektrik Üretim ve Otoprodüktör Grubu A.Ş yılında, İzmir, Kemalpaşa ilçesinde elektrik ve ısı enerjisi üretmek için kurulmuştur. Ana ortaklığın bağlı ortaklıklardaki hisse payları aşağıdaki gibidir : Bağlı Ortaklıklar Ege Birleşik Enerji Elektrik Üretim Otoprodüktör Grubu A.Ş. % 98,00 % 98,00 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR a. Sunuma İlişkin Temel Esaslar Uygulanan Muhasebe Standartları Şirket ve Türkiye de kayıtlı bağlı ortaklıkları yasal defterlerini ve mali tablolarını Türk Ticaret Kanunu ve vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta ve hazırlamaktadırlar. Yabancı ülkelerde kurulmuş olan bağlı ortaklıkların defterleri ise kayıtlı bulundukları ülkenin yasal mevzuatına uygun olarak hazırlanmaktadır. 5

6 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) Sermaye Piyasası Kurulu ( SPK ), Seri: XI, No: 29 sayılı "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliğ ile işletmeler tarafından düzenlenecek finansal raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına ilişkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu tebliğ ile işletmelerin Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle Uluslararası Muhasebe/Finansal Raporlama Standartlarını ( UMS/UFRS ) uygulayacağı ve bu kapsamda, benimsenen standartlara aykırı olmayan, TMSK ca yayımlanan TMS/TFRS esas alınacağı belirtilmiştir. Bu Tebliğ, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra sona eren ilk ara mali tablolardan geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiştir. Bu çerçevede Grup, mali tablolarını SPK'nın izin verdiği TMSK ca yayımlanan TMS/TFRS çerçevesinde hazırlamayı ve kamuya açıklamayı benimsemiştir. Mali tablo ve dipnot formatları ise SPK nın 17 Nisan 2008 tarihli duyurusu ile uygulanması zorunlu kılınan formatlara uygun olarak sunulmuştur. Geçmiş dönemlere ait mali tablolarda cari dönemde yapılan gösterim değişikliklerine uygun olarak gerekli sınıflandırmaları yapmıştır. İşlevsel ve Sunum Para Birimi Finansal Tabloların gösterilmesinde kuruş lar yuvarlama yapılarak gösterilmiş ve kullanılan para birimi YTL dir. 31 Mart 2008 tarihi itibariyle Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası tarafından açıklanan dolar kuru 1 ABD Doları = 1,2765 YTL, (31 Aralık 2007: 1,1647) 1 Euro = 2,0156 YTL, (31 Aralık ,7102 YTL) 1 Gbp = 2,5483 YTL dir. (31 Aralık ,3259 YTL) Konsolidasyon Esasları Konsolidasyon, ana ortaklık olan Ege Seramik Sanayi ve Ticaret A.Ş. bünyesinde gerçekleştirilmiştir. Konsolide mali tablolar UMS 27 Konsolide ve Bireysel Finansal Tablolara İlişkin Türkiye Muhasebe Standardı na uygun olarak hazırlanmıştır. Konsolide finansal tablolar ana ortaklığın tüm bağlı ortaklıklarını kapsar. Ana ortaklığın herbir bağlı ortaklıktaki yatırım tutarı ve bağlı ortaklıkların özkaynaklarından ana ortaklığın payına isabet eden tutarlar elimine edilir. Konsolide edilen bağlı ortaklığın dönem kar/zararından azınlık paylarına isabet eden tutarlar belirlenir ve Konsolide edilen bağlı ortaklığın net aktiflerinden azınlık paylarına isabet eden tutarlar ana ortaklığa isabet eden tutardan ayrı olarak belirlenir. Net aktiflerden azınlık paylarına isabet eden tutarlar; TFRS 3 e uygun olarak, işletme birleşmesinin gerçekleştiği tarihte hesaplanan azınlık payları; İşletme birleşmesinin gerçekleştiği tarihten sonra özkaynaklarda meydana gelen değişikliklerden azınlık paylarına isabet eden tutarlardan oluşur. 6

7 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) Grup içi bakiyeler, işlemler, gelir ve giderler tamamen elimine edilir. Gelir, gider ve temettüler dahil olmak üzere, grup içi bakiyeler ve işlemler tamamen elimine edilir. Grup içi işlemler nedeniyle oluşan ve stoklar ve maddi duran varlıklar gibi varlıkların maliyetine dahil edilen kar ve zararlar tamamen elimine edilir. Grup içi zararlar, varlıklarda konsolide finansal tablolara yansıtılması gereken bir değer düşüklüğünün oluştuğunu gösterebilir. Grup içi işlemlerden kaynaklanan kar ve zararların elimine edilmesi sırasında ortaya çıkan geçici farklara ilişkin olarak TMS 12 "Gelir Vergileri" Standardı hükümleri uygulanır. Konsolide finansal tablolara dahil olan şirketlerin herhangi birinin finansal tablolarının benzer işlemler ve benzer koşullardaki diğer olaylar için farklı muhasebe politikaları kullanılarak hazırlanmış olması durumunda, konsolide finansal tabloların hazırlanması sırasında ilgili şirketin finansal tablolarında gerekli düzeltmeler yapılır. Konsolide finansal tabloların hazırlanmasında kullanılan ana ortaklık ve bağlı ortaklık finansal tabloları aynı tarih itibariyle hazırlanmıştır. Konsolide finansal tablolar, benzer işlemler ve benzer koşullardaki diğer olaylar için yeknesak muhasebe politikaları benimsenmiştir. Bir bağlı ortaklığın gelir ve giderleri, TFRS 3 de belirlenen elde etme tarihinden itibaren konsolide finansal tablolara dahil edilir ve bu durum ana ortaklığın bağlı ortaklık üzerindeki kontrol gücünü kaybettiği tarihe kadar devam eder. Bağlı ortaklık elden çıkarıldığında; elde edilen gelir ile bağlı ortaklığın defter değeri arasındaki fark, konsolide gelir tablosuna kazanç veya zarar olarak yansıtılır. Bu işlem ile ilgili olarak, varsa "TMS 21 Kur Değişiminin Etkileri" Standardına uygun olarak doğrudan özkaynak ile ilişkilendirilen birikmiş kur farkları kazanç veya zararın hesaplanmasında dikkate alınır. Azınlık payları, konsolide bilançoda ana ortaklığın özkaynaklardaki payından ayrı olarak özkaynaklar içerisinde gösterilir. Grubun kar ya da zararından azınlık paylarına isabet eden tutar da ayrıca gösterilmelidir. Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Mali Tabloların Düzeltilmesi Mali durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Şirket in mali tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı hazırlanmaktadır. Şirket, 31 Mart 2008 tarihi itibariyle bilançosunu 31 Aralık 2007 tarihi itibariyle hazırlanmış bilançosu ile; 1 Ocak - 31 Mart 2008 dönemine ait gelir tablosu, nakit akım tablosu 1 Ocak - 31 Mart 2007 tarihi itibariyle hazırlanmış gelir tablosu, nakit akım tablosu ile; 1 Ocak - 31 Mart 2008 özsermaye değişim tablosunu ise 1 Ocak - 31 Mart 2007 dönemi ile karşılaştırmalı olarak düzenlemiştir. Öte yandan, SPK nın 17 Nisan 2008 tarihli duyurusu ile uygulanması zorunlu kılınan formatlara istinaden geçmiş dönemlere ait mali tablolarda cari dönemde yapılan gösterim değişikliklerine uygun olarak gerekli sınıflandırmaları yapmıştır. 7

8 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) b. Muhasebe Politikalarında Değişiklikler Muhasebe politikalarındaki değişiklik geçmişe dönük uygulanırsa, işletme etkilenen her bir özkaynak kaleminin finansal tablolarda yer verilen en eski döneme ait açılış tutarını düzeltmeli ve bu yeni muhasebe politikası eskiden beri uygulanıyormuşçasına önceki dönemlerle karşılaştırılabilir bilgileri sunmalıdır. Muhasebe politikasında değişiklik, geçmişe dönük uygulama gerektirmekle birlikte döneme özgü veya kümülatif olarak değişikliğin etkisi belirlenemiyor ise geçmişe dönük uygulama yapılmayabilir. Grup, muhasebe politikalarını bir önceki mali yıl ile tutarlı olarak uygulamıştır: c. Muhasebe Tahminlerindeki Değişikler ve Hatalar Muhasebe tahminlerindeki değişikliğin etkileri varlık, yabancı kaynak veya özkaynak kalemlerinde değişiklik yaratıyorsa, ilgili varlık, yabancı kaynak veya özkaynak kaleminin defter değerleri değişikliğin yapıldığı dönemde düzeltilmelidir. Muhasebe tahminindeki bir değişikliğin etkisinin ileriye yönelik olarak finansal tablolara yansıtılması, tahminde değişiklik yapıldığı tarihten sonraki işlemlere, olaylara ve koşullara uygulandığı anlamına gelir. Hataya ilişkin döneme özgü veya kümülatif etkilerin hesaplanamadığı durumlar haricinde önceki dönem hataları geriye yönelik yeniden düzenleme yoluyla düzeltilirler. Konsolide mali tabloların hazırlanmasında Grup yönetiminin, varlık ve yükümlülük tutarlarını etkileyecek, bilanço tarihi itibari ile vukuu muhtemel yükümlülük ve taahhütleri ve raporlama dönemi itibariyle gelir ve gider tutarlarını belirleyen tahminler ve varsayımlar yapması gerekmektedir. Gerçekleşen sonuçlar, tahmin ve varsayımlardan farklı olabilir. Bu tahmin ve varsayımlar düzenli olarak gözden geçirilmekte, gerekli düzeltmeler yapılmakta ve ilgili dönemin faaliyet sonuçlarına yansıtılmaktadır. Kullanılan önemli tahminler, başlıca maddi ve maddi olmayan varlıkların ekonomik ömürleri ve karşılıklar ile ilgilidir. d. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti Nakit ve Nakit Benzerleri Nakit işletmedeki nakit ile vadesiz mevduatı, nakit benzeri ise tutarı belirli bir nakde kolayca çevrilebilen kısa vadeli ve yüksek likiditeye sahip ve değer kaybetme riski önemsiz olan yatırımları ifade etmektedir. Nakit benzerleri, kısa vadeli nakit yükümlülükler için elde bulundurulan ve yatırım amacıyla veya diğer amaçlarla kullanılmayan varlıklardır. (Not: 6) 8

9 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) Ticari Alacaklar Doğrudan bir borçluya mal veya hizmet tedariki ile oluşan Şirket kaynaklı ticari alacaklar, etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyeti üzerinden değerlendirilmiştir. Belirtilmiş bir faiz oranı bulunmayan kısa vadeli ticari alacaklar, faiz tahakkuk etkisinin önemsiz olması durumunda fatura tutarından değerlendirilmiştir. (Not :10) Şirket in, ödenmesi gereken meblağları tahsil edemeyecek olduğunu gösteren bir durumun söz konusu olması halinde ticari alacaklar için bir alacak risk karşılığı oluşturulur. Söz konusu bu karşılığın tutarı, alacağın kayıtlı değeri ile tahsili mümkün tutar arasındaki farktır. Tahsili mümkün tutar, teminatlardan ve güvencelerden tahsil edilebilecek meblağlar da dahil olmak üzere tüm nakit akışlarının, oluşan ticari alacağın orijinal etkin faiz oranı esas alınarak iskonto edilen değeridir. (Not: 10) Değer düşüklüğü tutarı, zarar yazılmasından sonra oluşacak bir durum dolayısıyla azalırsa, söz konusu tutar, cari dönemde diğer gelirlere yansıtılır (Not: 31). Finansal Araçlar Finansal varlıkların sınıflandırılması, yatırımların hangi amaç için elde edilmesine bağlı olarak belirlenmektedir. Şirket yönetimi, finansal varlığın sınıflandırılmasını ilk elde edildiği tarihte yapmakta ve bu sınıflandırmayı her bilanço döneminde tekrar değerlendirmektedir. Şirket, finansal varlıklarını aşağıdaki gibi sınıflandırmıştır: a) Krediler ve alacaklar Krediler ve alacaklar, etkin bir piyasada kote olmayan ve sabit veya belirli ödemelerden oluşan türev olmayan finansal varlıklardan oluşmaktadır. Krediler ve alacaklar, alım-satım amacıyla tutulmadan, Şirket in herhangi bir borçluya doğrudan para, mal veya hizmet tedarik ettiğinde ortaya çıkmaktadır. Vadeleri bilanço tarihinden itibaren 12 aydan kısa ise, bu varlıklar dönen varlıklar içinde, 12 aydan fazla ise duran varlıklar içinde gösterilmektedir. Krediler ve alacaklar, ilk olarak makul değer ve ilgili finansal varlıkla direkt olarak ilişkilendirilebilen işlem masrafları da dahil olmak üzere maliyet bedelleri üzerinden mali tablolara alınır. Krediler ve alacaklar sonradan etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyet değeri üzerinden gösterilir. (Not: 8) b) Satılmaya hazır finansal varlıklar Likidite ihtiyacının karşılanmasına yönelik olarak veya faiz oranlarındaki değişimler nedeniyle satılabilecek olan ve belirli bir süre gözetilmeksizin elde tutulan ve başka bir sınıflandırmaya tabi tutulamayan finansal varlıklar, satılmaya hazır finansal varlıklar olarak sınıflandırılmıştır. Bunlar, yönetimin bilanço tarihinden sonraki 12 aydan daha kısa bir süre için finansal aracı elde tutma niyeti olmadıkça veya işletme sermayesinin arttırılması amacıyla satışına ihtiyaç duyulmayacaksa, ki bu durumda dönen varlıklar içine dahil edilir. Şirket yönetimi, bu finansal varlıkların sınıflandırmasını satın aldıkları tarihte uygun bir şekilde yapmakta olup düzenli olarak bu sınıflandırmayı gözden geçirmektedir. Tüm finansal yatırımlar, ilk olarak bedelin makul değeri olan ve yatırımla ilgili satın alma masrafları da dahil olmak üzere maliyet bedelleri üzerinden gösterilmektedir. Şirket in %20 nin altında sermaye payına sahip olduğu finansal yatırımların borsaya kayıtlı herhangi bir rayiç değerinin olmadığı, makul değerin hesaplanmasında kullanılan diğer yöntemlerin uygun veya tatbik edilebilir olmaması nedeniyle makul bir değer tahmininin yapılamaması ve makul değerin güvenilir bir şekilde ölçülemediği durumlarda finansal varlığın kayıtlı değeri, 1 Ocak 2005 tarihinden önce iktisap edilen kalemler için YTL nin 31 Aralık 2004 tarihindeki alım gücüyle ifade edilen düzeltilmiş elde etme maliyeti üzerinden, 9

10 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) 1 Ocak 2005 tarihinden sonra iktisap edilen kalemler için ise elde etme maliyeti üzerinden, mevcutsa, değer düşüklüğünün çıkarılması suretiyle değerlenmiştir. Değer düşüklüğü kayıpları gelir tablosunda muhasebeleştirilir. Stoklar Stoklar, maliyetin veya net gerçekleşebilir değerin düşük olanı ile değerlenmiştir. Net gerçekleşebilir değer, işin normal akışı içinde tahmini satış fiyatından tahmini tamamlama maliyeti ve satışı gerçekleştirmek için gerekli tahmini satış maliyeti toplamının indirilmesiyle elde edilen tutardır. Stokların maliyeti; tüm satın alma maliyetlerini, dönüştürme maliyetlerini ve stokların mevcut durumuna ve konumuna getirilmesi için katlanılan diğer maliyetleri içerir. Stokların birim maliyeti, aylık ağırlıklı ortalama yöntemi ile belirlenir. Maddi Varlıklar Maddi varlıklar, 1 Ocak 2005 tarihinden önce iktisap edilen kalemler için YTL nin 31 Aralık 2004 tarihindeki alım gücüyle ifade edilen düzeltilmiş elde etme maliyetleri üzerinden, 1 Ocak 2005 tarihinden sonra iktisap edilen kalemler için ise elde etme maliyetleri üzerinden, birikmiş amortisman ve mevcutsa kalıcı değer düşüklüğünün indirilmesi sonrasında oluşan değerleri ile mali tablolara yansıtılmaktadır. Amortisman, enflasyona göre düzeltilmiş tutarlar üzerinden ve aşağıda belirtilen maddi varlıkların ekonomik faydalı ömürlerini yansıtan oranlarda doğrusal amortisman metoduna göre hesaplanmaktadır. Arsalar, ekonomik faydalı ömürleri sonsuz olarak kabul edildiğinden amortismana tabi tutulmamışlardır. Söz konusu varlıkların tahmin edilen faydalı ömürleri aşağıda belirtilmiştir: Yıllar Yerüstü ve yeraltı düzenleri 8-50 Binalar 50 Makina, tesis ve cihazlar 4-15 Taşıt araç ve gereçleri 5 Döşeme ve demirbaşlar 3-15 Bir varlığın kayıtlı değeri, varlığın geri kazanılabilir değerinden daha yüksekse, kayıtlı değer geri kazanılabilir değerine indirilir. Geri kazanılabilir değer, ilgili varlığın net satış fiyatı ya da kullanımdaki değerinin yüksek olanıdır. Net satış fiyatı, varlığın makul değerinden satışı gerçekleştirmek için katlanılacak maliyetlerin düşülmesi suretiyle tespit edilir. Kullanımdaki değer ise ilgili varlığın kullanılmasına devam edilmesi suretiyle gelecekte elde edilecek tahmini nakit akımlarının bilanço tarihi itibariyle indirgenmiş tutarlarına artık değerlerinin eklenmesi ile tespit edilir. Maddi varlıkların elden çıkartılması sonucu oluşan kar veya zarar, düzeltilmiş tutarlar ile tahsil olunan tutarların karşılaştırılması ile belirlenir ve cari dönemde ilgili gelir ve gider hesaplarına yansıtılır. Maddi varlıkların bakım ve onarım giderleri normal şartlarda gider yazılmaktadır. Ancak, istisnai durumlarda, eğer bakım ve onarım varlıklarda genişletme veya önemli ölçüde geliştirme ile sonuçlanırsa söz konusu maliyetler aktifleştirilebilir ve ilişkilendirildiği maddi varlığın kalan faydalı ömrü üzerinden amortismana tabi tutulur. (Not 18) 10

11 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) Maddi Olmayan Varlıklar Maddi olmayan duran varlıklar, iktisap edilmiş hakları, bilgi sistemlerini, bilgisayar yazılımlarını ve özel maliyetleri içermektedir. Bunlar, iktisap maliyeti üzerinden kaydedilir ve iktisap edildikleri tarihten sonra tahmini faydalı ömürleri üzerinden doğrusal amortisman yöntemi ile amortismana tabi tutulur. Söz konusu maddi olmayan varlıkların tahmin edilen faydalı ömürleri aşağıda belirtilmiştir: Yıllar Haklar 3-15 Özel maliyetler kira süresi (gün) Değer düşüklüğünün olması durumunda maddi olmayan duran varlıkların kayıtlı değeri, geri kazanılabilir değerine indirilir. (Not 19) Varlıklarda Değer Düşüklüğü Şirket, ertelenen vergi varlıkları dışında kalan her varlık için her bir bilanço tarihinde, sözkonusu varlığa ilişkin değer kaybının olduğuna dair herhangi bir gösterge olup olmadığını değerlendirir. Eğer böyle bir gösterge mevcutsa, o varlığın geri kazanılabilir tutarı tahmin edilir. Kullanıma uygun olmayan maddi olmayan varlıklarda ise geri kazanılabilir tutar her bir bilanço tarihinde tahmin edilir. Eğer sözkonusu varlığın veya o varlığa ait nakit üreten herhangi bir biriminin kayıtlı değeri, kullanım veya satış yoluyla geri kazanılacak tutarından yüksekse değer düşüklüğü meydana gelmiştir. Değer düşüklüğü kayıpları gelir tablosunda muhasebeleştirilir. Bir varlıkta oluşan değer düşüklüğü kaybı, o varlığın geri kazanılabilir tutarındaki müteakip artışın, değer düşüklüğünün kayıtlara alınmalarını izleyen dönemlerde ortaya çıkan bir olayla ilişkilendirilebilmesi durumunda daha önce değer düşüklüğü ayrılan tutarı geçmeyecek şekilde geri çevrilir. Kiralama İşlemleri Finansal Kiralama İşlemleri Şirket, finansal kiralama yoluyla edinmiş olduğu sabit kıymetleri, bilançoda kira başlangıç tarihindeki rayiç değeri yada, daha düşükse minimum kira ödemelerinin bilanço tarihindeki bugünkü değeri üzerinden yansıtmaktadır (mali tablolarda ilgili maddi duran varlık kalemlerine dahil edilmiştir). Finansal kiralama işlemine konu olan sabit kıymetin iktisap aşamasında katlanılan masrafları maliyete dahil edilir. Finansal kiralama işleminden kaynaklanan yükümlülük; ödenecek faiz ve anapara borcu olarak ayrıştırılır. Faiz giderleri, sabit faiz oranı üzerinden hesaplanarak ilgili dönemin hesaplarına dahil edilir. (Not 8) Operasyonel Kiralama İşlemleri Kiralayanın malın tüm risk ve faydalarını elinde bulundurduğu kira sözleşmeleri operasyonel kiralama olarak adlandırılır. Bir operasyonel kiralama için yapılan ödemeler, kiralama süresi boyunca doğrusal yönteme göre gider olarak kayıtlara alınır. 11

12 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Mal ve hizmetlerin üretiminde kullanılmak veya idari maksatlarla veya işlerin normal seyri esnasında satılmak yerine, kira elde etmek ve/veya sermaye kazancı elde etmek amacıyla veya her ikisi için tutulan araziler ve binalar yatırım amaçlı gayrimenkuller olarak sınıflandırılır ve maliyet yöntemine göre maliyet eksi birikmiş amortisman (arazi hariç) değerleri ile gösterilir. İnşası, Şirket tarafından yapılan yatırım amaçlı gayrimenkulun maliyeti ise, inşaat veya ıslah çalışmalarının tamamlandığı tarihteki maliyeti üzerinden belirtilir. Söz konusu tarihte varlık, yatırım amaçlı gayrimenkul haline gelir ve bu nedenle yatırım amaçlı gayrimenkuller hesap kalemine transfer edilir. Borçlanma Maliyetleri Şirket, borçlanma maliyetlerini, kar/zarar tablosuna kredi dönemi süresince finansman maliyeti olarak yansıtır. Kredilerden kaynaklanan finansman maliyeti, oluştuğunda kar/zarar tablosuna kaydedilir. Karşılıklar, Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Şarta Bağlı Varlıklar Karşılıklar Karşılıklar, Şirket in bilanço tarihi itibariyle mevcut bulunan ve geçmişten kaynaklanan yasal veya yapısal bir yükümlülüğünün bulunması, yükümlülüğü yerine getirmek için ekonomik fayda sağlayan kaynakların çıkışının gerçekleşmesinin kuvvetle muhtemel olması ve yükümlülük tutarı konusunda güvenilir bir tahminin yapılabildiği durumlarda muhasebeleştirilmektedir. Birden fazla sayıda benzer yükümlülüğün bulunduğu durumlarda, gerekli olabilecek ekonomik fayda sağlayan kaynakların çıkış olasılığı aynı nitelikteki yükümlülüklerin tamamı dikkate alınarak değerlendirilir. Aynı nitelikte bulunan yükümlülüklerden herhangi bir tanesine ilişkin kaynak çıkışı ihtimali az bile olsa karşılık ayrılmaktadır. Gelecekteki operasyonel zararlarla ilgili olarak karşılık ayrılmamaktadır. Paranın zaman değerinin etkisinin önemli olduğu durumlarda, karşılık tutarı; yükümlülüğün yerine getirilmesi için gerekli olması beklenen giderlerin bugünkü değeri olarak belirlenir. Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Varlıklar Geçmişteki olaylardan kaynaklanan ve gerçekleşmesi gelecekte Şirket in tamamiyle kontrolünde olmayan, bir veya birden fazla olayın olması veya olmaması durumuna bağlı olan olası varlık ve yükümlülükler, şarta bağlı varlık ve yükümlülükler olarak kabul edilmektedir. Şirket, şarta bağlı varlık ve yükümlülükleri kayıtlarına yansıtmamaktadır. Şarta bağlı yükümlülükler, ilgili bir ekonomik fayda çıkışı olasılığı uzak olmadığı sürece, şarta bağlı varlıklar ise ancak ekonomik faydaların girişi kuvvetle muhtemel ise mali tablo dipnotlarında açıklanmıştır. Çalışanlara Sağlanan Faydalar a) Tanımlanan Fayda Planı Kıdem tazminatı karşılıkları UMS 19 a Çalışanlara Sağlanan Faydalar göre aktüer çalışmasına dayanarak yansıtılmıştır. Kıdem tazminatı yükümlülüğü Şirket in personelinin Türk İş Kanunu uyarınca emekliye ayrılmasından ya da ilgili kanunca belirtilmiş nedenlerden dolayı iş akdinin sona ermesinden doğacak gelecekteki olası yükümlülüklerinin tahmini toplam karşılığının bilanço tarihi itibariyle değerini ifade eder. Şirket, kıdem tazminatını personelin işten ayrılması veya işine son verilmesi ile ilgili Şirket in kendi deneyimlerinden 12

13 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) doğan bilgilere dayanarak ve hak kazanılan menfaatlerin indirgenmiş net değerinden kaydedilmesini öngörerek hesaplanır ve mali tablolara yansıtılır. b) Tanımlanan Katkı Planları Grup, Sosyal Sigortalar Kurumu na zorunlu olarak sosyal sigortalar primi ödemektedir. Grup un, bu primleri ödediği sürece başka yükümlülüğü kalmamaktadır. Bu primler tahakkuk ettikleri dönemde personel giderlerine yansıtılmaktadır. Hasılat Satış gelirleri, ürünün teslimi veya hizmetin verilmesi, ürünle ilgili önemli risk ve getirilerin alıcıya nakledilmiş olması, gelir tutarının güvenilir bir şekilde ölçülebilmesi ve işlemle ilgili ekonomik faydaların Şirket tarafından elde edileceğinin kuvvetle muhtemel olması üzerine alınan veya alınabilecek bedelin makul değeri üzerinden tahakkuk esasına göre kayıtlara alınır. Net satışlar, satılmış ürün yada tamamlanmış hizmetin satış vergisi hariç faturalanmış değerinden, iadeler ve komisyonların indirilmiş şeklini gösterir. Kira gelirleri dönemsel tahakkuk esasına göre, faiz gelirleri etkin faiz yöntemine göre muhasebeleştirilir. Temettü gelirleri ise tahsil etme hakkının oluştuğu tarihte gelir yazılırlar. Kur Değişiminin Etkileri Dönem içinde gerçekleşen dövizli işlemler, işlem tarihlerinde geçerli olan döviz kurları üzerinden Yeni Türk Lirası na çevrilmiştir. Dövize dayalı parasal varlık ve yükümlülükler, dönem sonunda geçerli olan döviz kurları üzerinden değerlenmiştir. Dövize dayalı parasal varlık ve yükümlülüklerin değerlemelerinden doğan kur kazancı veya zararları, kar/zarar tablosuna yansıtılmıştır. Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler Ertelenmiş vergi, bilanço yükümlülüğü metodu dikkate alınarak hesaplanmıştır. Ertelenmiş vergi, aktif ve pasiflerin mali tablolarda yansıtılan değerleri ile yasal vergi bazı arasındaki geçici farkların vergi etkisi dikkate alınarak yansıtılmaktadır. Ertelenen vergi yükümlülüğü vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenen vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır. Ertelenmiş vergi alacağı ve yükümlülüğü, aktif ve pasif kalemlerin vergi ve defter değerleri arasındaki farklardan doğan vergi (gelecekte indirilebilecek veya vergilendirilebilir geçici farklar) oluşmaktadır. Ertelenmiş vergi alacağı ve yükümlülüğü zamanlama farklarının kullanılabileceği düşünülen zamana bakılmaksızın kayıtlara alınmaktadır. Türkiye de kurumlar vergisi oranı %20 dir ve bu oran daha sonraki yıllar için de %20 olacaktır. Bu oran, kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna (iştirak kazançları istisnası gibi) ve indirimlerin (yatırım indirimi gibi) indirilmesi sonucu bulunacak vergi matrahına uygulanır. Kar dağıtılmadığı takdirde başka bir vergi ödenmemektedir. Türkiye deki bir işyeri ya da daimi temsilcisi aracılığı ile gelir elde eden kurumlar ile Türkiye de yerleşik kurumlara ödenen kar paylarından (temettüler) stopaj yapılmaz. Bunların dışında kalanlara yapılan temettü ödemeleri %15 ( tarihinden önce %10) oranında stopaja tabidir. Karın sermayeye ilavesi, kar dağıtımı sayılmaz ve stopaj uygulanmaz. 13

14 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) Türk vergi mevzuatına göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla dönem kurum kazancından indirilebilirler. Ancak, mali zararlar, geçmiş yıl karlarından mahsup edilemez. Hisse Başına Kar Konsolide gelir tablolarında belirtilen hisse başına kazanç, net karın, raporlama dönemleri boyunca piyasada bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama adedine bölünmesiyle bulunmaktadır. Dönem içerisinde içsel kaynaklardan sermaye artırımı yapılması halinde, hisse adedinin ağırlıklı ortalaması hesaplanırken yeni bulunan değerin dönem başı itibariyle de geçerli olduğu kabul edilir. Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar Bilanço tarihinden sonraki olaylar; kara ilişkin herhangi bir duyuru veya diğer seçilmiş finansal bilgilerin kamuya açıklanmasından sonra ortaya çıkmış olsalar bile, bilanço tarihi ile bilançonun yayımı için yetkilendirilme tarihi arasındaki tüm olayları kapsar. Şirket; bilanço tarihinden sonraki düzeltme gerektiren olayların ortaya çıkması durumunda, mali tablolara alınan tutarları bu yeni duruma uygun şekilde düzeltir. Bilanço tarihinden sonra ortaya çıkan düzeltme gerektirmeyen hususlar, mali tablo kullanıcılarının ekonomik kararlarını etkileyen hususlar olmaları halinde mali tablo dipnotlarında açıklanır. Nakit Akım Tablosu Nakit akım tablosunda, döneme ilişkin nakit akımları işletme, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayalı bir biçimde sınıflandırılarak raporlanır. İşletme faaliyetlerden kaynaklanan nakit akımları, Şirket in faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akımlarını gösterir. Yatırım faaliyetleriyle ilgili nakit akımları, Şirket in yatırım faaliyetlerinde (duran varlık yatırımları ve finansal yatırımlar) kullandığı ve elde ettiği nakit akımlarını gösterir. Finansman faaliyetlerine ilişkin nakit akımları, Şirket in finansman faaliyetlerinde kullandığı kaynakları ve bu kaynakların geri ödemelerini gösterir. Nakit ve nakit benzeri değerler, nakit ve banka mevduatı ile tutarı belirli nakde kolayca çevrilebilen kısa vadeli, yüksek likiditeye sahip ve vadesi 3 ay veya daha kısa olan yatırımları içermektedir. e. Önemli Muhasebe değerlendirme, Tahmin ve Varsayımları Mali tabloların hazırlanması, bilanço tarihi itibariyle raporlanan varlıklar ve yükümlülüklerin tutarlarını, şarta bağlı varlıkların ve yükümlülüklerin açıklamasını ve hesap dönemi boyunca raporlanan gelir ve giderlerin tutarlarını etkileyebilecek tahmin ve varsayımların kullanılmasını gerektirmektedir. Bu tahmin ve varsayımlar, Şirket yönetiminin mevcut olaylar ve işlemlere ilişkin en iyi bilgilerine dayanmasına rağmen, fiili sonuçlar varsayımlardan farklılık gösterebilir. 14

15 3. İŞLETME BİRLEŞMELERİ Şerefiye 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren UFRS 3- İşletme Birleşmeleri çerçevesinde, iktisap edilen tanımlanabilir varlık, yükümlülük ve şarta bağlı yükümlülüklerin makul değerinin satın alma bedelini aşan kısmı şerefiye olarak muhasebeleştirilir. İşletme birleşmesi sırasında oluşan şerefiye amortismana tabi tutulmaz, bunun yerine yılda bir kez veya şartların değer düşüklüğünü işaret ettiği durumlarda daha sık aralıklarla değer düşüklüğü tespit çalışmasına tabi tutulur. Satın alma bedeli, iktisap edilen tanımlanabilir varlık, yükümlülük ve şarta bağlı yükümlülüklerin makul değerinden düşük olması durumunda söz konusu fark gelir kaydedilir. 4. İŞ ORTAKLIKLARI Şirketin müşterek kontrole tabi bir ekonomik faaliyeti gerçekleştirmesini sağlayan sözleşmeye bağlı iş ortaklığı bulunmamaktadır. 5. BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA Şirket in yer ve duvar karosu üretimi ile yurtiçi ve yurtdışı satış faaliyetlerini yürütme dışındaki faaliyet alanlarındaki operasyonlarının tüm faaliyetler içindeki yeri önem arz etmediğinden ve Şirket in yurt içi ve yurt dışı satış ve operasyonlarını İbrahim Polat Holding şirketleri aracılığıyla gerçekleştiğinden, finansal bilgiler bölümlere göre raporlanmamıştır. 6. NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ Kasa Banka Vadesiz mevduat Vadeli mevduat tarihi itibariyle Banka da bulunan vadesiz mevduatların YTL tutarındaki kısmı, alınan kredilere ilişkin olarak bloke edilmiştir. 7. FİNANSAL YATIRIMLAR YTL % YTL % Seramik Araştırma Merkezi , ,00 Teknopark A.Ş ,00 Turgutlu Su Ürünleri A.Ş. 45 1, ,

16 8. FİNANSAL BORÇLAR Kısa vadeli finansal Borçlar Banka Kredileri Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar Ertelenmiş Finansal Kiralama Maliyetleri (-) (22.364) (54.037) Uzun Vadeli Kredilerin Anapara Taksitleri Ve Faizleri Kısa vadeli ticari alacaklar-net Uzun vadeli finansal Borçlar Banka Kredileri Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar Ertelenmiş Finansal Kiralama Maliyetleri (-) (46.883) (22.815) Uzun vadeli ticari alacaklar-net Mart 2008 ve 31 Aralık 2007 tarihi itibariyle uzun vadeli kredilerin anapara yükümlülüklerinin geri ödeme planı aşağıdaki gibidir: Finansal kiralama yoluyla edinilmiş maddi duran varlıklar bilançoda makine ve teçhizat içerisinde yer almakta olup, 31 Mart 2008 tarihi itibariyle söz konusu maddi duran varlıkların toplam net defter değeri YTL dir (31 Aralık 2007: YTL). 31 Mart 2008 ve 31 Aralık 2007 tarihi itibariyle söz konusu finansal kiralama sözleşmelerine ilişkin yükümlülükleri net aşağıdaki gibidir: Finansal kira yükümlülüğü geri ödemesi Aralık 2007 bakiyesi Şirket in finansal kiralama alacağı bulunmamaktadır. 16

17 Şirketin kredi borclarının vade ve faiz tutarlarının detayı aşağıdaki gibidir. Yıllık faiz oranı % Döviz değeri YTL Kısa vadeli krediler: ABD doları krediler - - Euro krediler - - Yeni Türk Lirası krediler % 0 % Uzun vadeli kredilerin kısa dönem taksitleri: ABD doları krediler 8,40-11, Euro krediler 4,82 4, Toplam kısa vadeli krediler Uzun vadeli krediler: ABD doları krediler 5,20% 8,40-11, Euro krediler 4,82 4, Şirket in finansal borçlar ile ilgili vermiş olduğu teminatlar 22 no lu dipnotta açıklanmıştır

18 NOT 8 FİNANSAL BORÇLAR (Devamı) 13 Mart 2008 tarihinde Morgan Stanley den sağlanan YTL sermaye taahhüt alacağı tahsilatı (Not 27) ile yine Morgan Stanley den alınmış olan USD kredinin USD tutarındaki anapara ödemesi ile USD tutarındaki faiz ödemesi yapılarak kredi borcu USD ye düşürülmüştür. 27 Mart 2008 tarihinde ise ABM Ambro Bank NV den sağlanan kredi ile Morgan Stanley nin kalan USD tutarındaki kredi ve ,55 USD faiz ödemesi yapılarak kredi borcunun tamamı kapatılmıştır. ABN Ambro Bank NV den 17 Mart 2008 tarihinde alınan USD tutarındaki kredi, bir yıl anapara ödemesiz, altı ayda bir eşit taksitlerle ödenmek üzere 48 ay vadeli olarak kullanılmıştır. 9. DİĞER FİNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER Yoktur. (31 Aralık 2007 Yoktur.) 10. TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR Ticari alacaklar Müşteri cari hesapları İlişkili kuruluşlardan Alacaklar Diğer Alacaklar Alacak Senetleri İlişkili Taraflardan Alınan Alacak Senetleri Diğer Alacak Senetleri Tenzil: Tahakkuk etmemiş finansman giderleri ( ) ( ) Kısa vadeli ticari alacaklar-net Mart 2008 tarihi itibariyle ticari alacakların YTL tutarındaki kısmının vadesi geçmiş olduğu halde, bu alacaklara ilişkin yakın zamanda tahsil edilememe riski yaşanmamış olduğundan karşılık ayrılmamıştır. Bahse konu ticari alacakların yaşlandırması aşağıdaki gibidir: 18

19 31 Mart 08 1 aydan az ile 3 ay arası ay ile 1 yıl arası Grup önemli müşterileri ilişkili kuruluşlar olması nedeniyle önemli bir şüpheli alacak riski bulunmamaktadır. Dolayısıyla, Grup ekli mali tablolarda yer alan şüpheli alacak karşılığından daha fazla bir karşılığa gerek görmemektedir. Grup, hukuki takibe intikal etmiş teminatsız bakiyelerinin tamamı için ilgili bakiyelere göre özel karşılık ayırmaktadır. Ticari Borçlar Satıcı cari hesapları İlişkili Taraf Satıcı Borçları Diğer Satıcı Borçları Borç Senetleri - - Diğer Ticari Borçlar Tenzil: Tahakkuk etmemiş finansman gelirleri ( ) ( ) Kısa vadeli ticari borçlar-net DİĞER ALACAK VE BORÇLAR Kısa Vadeli Diğer Alacaklar Personelden Alacaklar Diğer Çeşitli Alacaklar Uzun Vadeli Diğer Alacaklar Verilen Depozito ve Teminatlar

20 Kısa Vadeli Diğer Borçlar İlişkili Kuruluşlara Borçlar Personele Borçlar Diğer Çeşitli Borçlar Alınan Sipariş Avansları Ödenecek Vergi ve Fonlar Ödenecek Sosyal Güvenlik Kesintileri Ödenecek Diğer Yükümlülükler Uzun Vadeli Diğer Borçlar İlişkili Kuruluşlar Borçlar tarihi itibariyle İbrahim Polat Holing A.Ş. ye olan kısa ve uzun vadeli borçların tamamı 6 Haziran 2012 vadeli ve %7,3075 faiz oranlı toplam ABD doları tutarındaki devir kredisinden oluşmaktadır. 31 Mart 2008 tarihi itibariyle söz konusu kredinin tamamı ödenmiştir. 12. FİNANS SEKTÖRÜ FAALİYETLERİNDEN ALACAKLAR VE BORÇLAR Yoktur. (31 Aralık 2007 Yoktur.) 13. STOKLAR Hammadde stokları Yarı mamul stokları Mamul stokları Ticari mallar Diğer stoklar CANLI VARLIKLAR Yoktur. (31 Aralık 2007 Yoktur.) 15. DEVAM EDEN İNŞAAT SÖZLEŞMELERİNDE İLİŞKİN VARLIKLAR Yoktur. (31 Aralık 2007 Yoktur.) 20

21 16. ÖZKAYNAK YÖNTEMİYLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR Yoktur. (31 Aralık 2007 Yoktur.) 17. YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER Yatırım amaçlı gayrimenkullerin, 31 Mart 2008 ve 31 Aralık 2007 tarihlerinde sona eren dönemlere ait hareket tablosu aşağıdaki gibidir: 1 Ocak 2008 İlaveler Çıkışlar 31 Mart 2008 Arsa Net defter değeri Ocak 2007 İlaveler Çıkışlar 31 Aralık 2007 Arsa Net defter değeri MADDİ DURAN VARLIKLAR 1 Ocak 2008 İlaveler Transferler Çıkışlar 31 Mart 2008 Maliyet: Arsa ve arazi Yeraltı ve yerüstü düzenleri Binalar Makina, tesis ve cihazlar Taşıt araç ve gereçleri Döşeme ve demirbaşlar Yapılmakta olan yatırımlar

22 Birikmiş amortisman: 1 Ocak 2008 İlaveler Transferler Çıkışlar 31 Mart 2008 Yeraltı ve yerüstü düzenleri Binalar Makina, tesis ve cihazlar Taşıt araç ve gereçleri Döşeme ve demirbaşlar Net defter değeri Ocak 2007 İlaveler Transferler Çıkışlar 31 Aralık 2007 Maliyet Arazi ve arsalar Yeraltı ve yerüstü düzenleri (36.851) Binalar ( ) Tesis makina ve cihazlar ( ) Taşıtlar ( ) Demirbaşlar ( ) ( ) Yapılmakta olan yatırımlar (44.953) ( ) Amortisman 1 Ocak 2007 İlaveler Transferler Çıkışlar 31 Aralık 2007 Yeraltı ve yerüstü düzenleri (8.051) Binalar Tesis makina ve cihazlar ( ) Taşıtlar (69.178) Demirbaşlar ( ) ( ) Net defter değeri

23 19. MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR 1 Ocak 2008 İlaveler Transferler Çıkışlar 31 Mart 2008 Maliyet: Kuruluş ve örgütlenme giderleri Haklar Diğer maddi olm. Dur. Var Özel maliyet Birikmiş amortisman: 1 Ocak 2008 İlaveler Transferler Çıkışlar 31 Mart 2008 Kuruluş ve örgütlenme Giderleri Haklar Diğer maddi olm. Dur. Var Özel maliyet Net defter değeri Maliyet 1 Ocak 2007 İlaveler Transferler Çıkışlar 31 Aralık 2007 Haklar Kuruluş ve örgütlenme giderleri Özel maliyetler Diğer maddi olmayan duran varlıklar (48.307) (48.307) Amortisman 1 Ocak 2007 İlaveler Transferler Çıkışlar 31 Aralık 2007 Haklar Kuruluş ve örgütlenme giderleri Özel maliyetler Diğer maddi olmayan duran varlıklar (48.307) (48.307) Net defter değeri

24 20. ŞEREFİYE Yoktur. (31 Aralık 2007 Yoktur.) 21. DEVLET TEŞVİK VE YATIRIMLARI Yoktur. (31 Aralık 2007 Yoktur.) 22. KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER Dönem Karı vergi Karşılıkları,net (Not: 35) Dönem Karı Vergi ve Diğer Yasal Yükümlülük Karşılığı Dönem Karının Peşin Ödenen Vergi ve Diğer Yükümlülükleri (5.684) Kısa Vadeli Borç Karşılıkları Maliyet Giderleri Karşılığı Diğer Borç ve Gider Karşılıkları Şirket tarafından verilen teminatlar Verilen teminat mektupları Verilen ipotekler - - Verilen teminat senetleri - - Kefaletten doğan borçlar - - Verilen teminat çekleri Şirket tarafından alınan teminatlar Alınan teminat mektupları Alınan teminat çekleri - - Alınan teminat senetleri

25 Şirket tarafından verilen rehinler Şirket aktifine kayıtlı olan İzmir/Kemalpaşa ilçesi Ansızca Köyü Kırovası Mevki m2 fabrika binası ve müştemilatının olduğu gayrimenkul üzerine ABN Ambro Bank NV tarafından tarihinde USD kredi karşılığında ipotek tesis edilmiştir. Şirket in davalı olduğu ve devam etmekte olan davaları Şirket in kıdem tazminatı uyuşmazlıkları ile ilgili YTL (31 Aralık 2007: YTL) şarta bağlı zararı olup, Şirket yönetimi ve hukuk müşaviri adı geçen davaların içeriklerinden ve benzer içtihatlardan dolayı Şirket aleyhine sonuçlanacağı kanaatinde olduklarından ilişikteki mali tablolarda tamamı için karşılık ayrılmıştır. 23. TAAHHÜTLER Yoktur. (31 Aralık 2007 Yoktur.) 24. ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR Kıdem Tazminatı Şirket ve yurtiçinde faaliyette bulunan bağlı ortaklıkları, mevcut iş kanunu gereğince, en az bir yıl hizmet verdikten sonra emeklilik nedeni ile işten ayrılan veya istifa ve kötü davranış dışındaki nedenlerle işine son verilen personele belirli miktarda kıdem tazminatı ödemekle yükümlüdürler. Ödenecek tazminat her hizmet yılı için bir aylık maaş tutarı kadardır ve bu miktar 31 Mart 2008 tarihi itibariyle, 2.087,92 YTL (31 Aralık ,19 YTL) ile sınırlandırılmıştır. Kıdem tazminatı karşılığı EMEKLİLİK PLANLARI Yoktur. (31 Aralık 2007 Yoktur.) 26. DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER Diğer Dönen Varlıklar Verilen Sipariş Avansları Gelecek aylara ait giderler Gelir tahakkukları Devreden KDV Diğer KDV Peşin Ödenen Vergiler ve Fonlar Personel Avansları İş Avansları Diğer Çeşitli Dönen Varlıklar