B TİPİ %100 ANAPARA KORUMA AMAÇLI ALTINCI ALT FONU 10 EYLÜL 2012-17 TEMMUZ 2013 YATIRIM DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLAR VE ÖZEL BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU
17 TEMMUZ 2013 TARİHLİ HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR İÇİNDEKİLER Sayfa No BİLANÇO... 1 GELİR TABLOSU... 2 FON PORTFÖY DEĞERİ TABLOSU... 3 FON TOPLAM DEĞERİ TABLOSU... 4 FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR... 5-10 1. FON HAKKINDA GENEL BİLGİLER... 5 2. FON UN YÖNETİM STRATEJİSİ... 5 3. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR... 6-8 4. BİLANÇO DİPNOTLARI... 8-9 5. GELİR TABLOSU DİPNOTLARI... 9 6. FON PORTFÖY DEĞERİ TABLOSU DİPNOTLARI... 10 7. FON TOPLAM DEĞERİ TABLOSU DİPNOTLARI... 10
B TİPİ %100 ANAPARA KORUMA AMAÇLI ALT FON (ALTINCI ALT FON) 17 TEMMUZ 2013 TARİHLİ BİLANÇO Varlıklar 17 Temmuz 2013 I- Hazır değerler 394 A. Kasa - B. Bankalar - C. Diğer hazır değerler 394 II- Menkul kıymetler 13.430.945 A. Hisse senetleri - B. Özel kesim borçlanma senetleri - C. Kamu kesimi borçlanma senetleri 13.430.945 D. Diğer menkul kıymetler - III- Alacaklar - IV- Diğer varlıklar - Varlıklar toplamı 13.431.339 Borçlar V- Borçlar 13.071 A. Banka avansları - B. Banka kredileri - C. Menkul kıymet alım borçları - D. Fon yönetim ücreti 10.817 E. Katılma belgeleri borçları - F. İlan ücreti - G Kurul kayıt ücreti 125 H. Denetim ücreti 1.623 I. Borsa payı - J. Saklama ücreti - K. Diğer 506 Borçlar toplamı 13.071 Net varlıklar toplamı 13.418.268 VI- Fon toplam değeri 13.418.268 A. Katılma belgeleri 13.404.440 B. Katılma belgeleri değer artış/azalışı 1.945 C. Fon gelir gider farkı 11.883 - Cari yıl fon gelir gider farkı 11.883 - Geçmiş yıllar fon gelir gider farkı - Fon toplam değeri 13.418.268 Takip eden dipnotlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır. 1
10 EYLÜL 2012-17 TEMMUZ 2013 TARİHLERİ ARASINDAKİ YATIRIM DÖNEMİNE AİT GELİR TABLOSU 10 Eylül 2012-17 Temmuz 2013 I- Fon gelirleri 876.933 A. Menkul kıymetler portföyünden alınan faiz ve kar payları 770.686 1. Özel kesim menkul kıymetleri faiz ve kar payları - - Hisse senetleri kar payları - - Borçlanma senetleri faizleri - 2. Kamu kesimi menkul kıymetleri faiz ve kar payları 770.686 3. Diğer menkul kıymetler faiz ve kar payları - B. Menkul kıymet satış karları 2.381 1. Özel kesim menkul kıymetleri satış karları - - Hisse senetleri satış karları - - Borçlanma senetleri satış karları - 2. Kamu kesimi menkul kıymetleri satış karları 865 3. Diğer menkul kıymetler satış karları 1.516 C. Vadeli işlem sözleşme gelirleri - D. Gerçekleşen değer artışları 71.012 E. Diğer gelirler 32.854 II- Fon giderleri 865.050 A. Menkul kıymet satış zararları 13.343 1. Özel kesim menkul kıymetleri satış zararları - - Hisse senetleri satış zararları - - Borçlanma senetleri satış zararları - 2. Kamu kesimi menkul kıymetleri satış zararları 173 3. Diğer menkul kıymetler satış zararları 13.170 B. Vadeli işlem sözleşmeleri - C. Gerçekleşen değer azalışları 598.854 D. Faiz giderleri - 1. Banka avans faizleri - 2. Banka kredi faizleri - E. Diğer giderler 252.853 1. İhraç izni ücretleri - 2. İlan giderleri - 3. Kurul kayıt ücretleri 2.372 4. Aracılık komisyonu giderleri - 5. Noter harç ve tasdik ücretleri 268 6. Fon yönetim ücretleri 244.118 7. Denetim ücretleri 3.245 8. Katılma belgesi basım giderleri - 9. Vergi, resim, harç vb. giderler 641 10. Saklama ücretleri 1.589 11. Borsa payı giderleri 619 12. Diğer 1 III- Fon gelir gider farkı 11.883 Takip eden dipnotlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır. 2
17 TEMMUZ 2013 TARİHLİ FON PORTFÖY DEĞERİ TABLOSU 17 Temmuz 2013 Nominal Rayiç Değer Değer % Ters Repo 14.542.015 13.430.945 100,00 Fon portföy değeri 14.542.015 13.430.945 100,00 (*) Borsa dışı opsiyon sözleşmesine ilişkin detaylar dipnot 5.d ve 6.d de açıklanmıştır. Dipnot 4.h. de izah edildiği üzere Fon un hesap dönemi 17 Temmuz 2013 tarihinde sona ermiş ve katılma payı sahiplerine 18 Temmuz 2013 tarihinde payları ödenmiştir. Bu çerçevede dipnot 5.d. de de belirtildiği üzere 16 Temmuz 2013 tarihi itibarıyla borsa dışı opsiyon sözleşmesinin vadesi dolmuş olup, tutar Alacaklar hesabında takip edilmektedir. Ayrıca, dipnot 5.d. de de belirtildiği üzere 17 Temmuz 2013 tarihi itibariyle portföyde bulunan devlet tahvili itfa olmuş olup, tutar ters repoya yatırılmıştır. Fon portföyündeki kıymetlerin tasfiyeye (ters repoya dönüşmeden önce) esas rayiç değerleri ve yüzdeleri aşağıdaki gibidir: Nominal Rayiç değer değer % Devlet tahvili 13.373.000 13.373.000 100,00 Borsa dışı opsiyon sözleşmesi 31.508.714-0,00 44.881.714 13.373.000 100,00 Takip eden dipnotlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır. 3
17 TEMMUZ 2013 TARİHLİ FON TOPLAM DEĞERİ TABLOSU 17 Temmuz 2013 Tutar Grup Toplam TL % % Fon portföy değeri 13.430.945-100,09 Hazır değerler 394-0,01 Kasa - - - Bankalar - - - Diğer hazır değerler 394 100,00 - Alacaklar - - - Diğer varlıklar - - - Borçlar (13.071) - (0,10) Banka avansları - - - Fon yönetim ücretleri (10.817) (82,76) - Kurul kayıt ücreti (125) (0,96) - Denetim ücreti (1.623) (12,42) - Borsa payı - - - Saklama ücreti - - - Diğer (506) (3,86) - Fon toplam değeri 13.418.268 100,00 Takip eden dipnotlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır. 4
10 EYLÜL - 17 TEMMUZ 2013 YATIRIM DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR 1. FON HAKKINDA GENEL BİLGİLER Türkiye Halk Bankası A.Ş. Koruma Amaçlı Şemsiye Fonu'na Bağlı B Tipi %100 Anapara Koruma Amaçlı Altıncı Alt Fon ( Fon ), B tipi fondur. Türkiye Halk Bankası A.Ş. tarafından 2499 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu'nun 37 ve 38 nci maddelerine dayanılarak, Sermaye Piyasası Kurulu nun ( SPK ) 24 Ağustos 2012 tarih ve B.02.1.SPK.0.15-767 sayılı izni ile Türkiye Halk Bankası A.Ş. B Tipi %100 Anapara Koruma Amaçlı Fonu (Altıncı Alt Fon) kurulmuştur. Fon Kurucusu, Yöneticisi, Saklayıcı Kurum ve Aracı Kurum ile ilgili bilgiler aşağıdaki gibidir: Kurucu: Türkiye Halk Bankası A.Ş. Meclis-i Mebusan Caddesi No:13/1 Salıpazarı Karaköy/İstanbul Yönetici: Halk Portföy Yönetimi A.Ş. Halide Edip Adıvar Mah. Darülaceze Cad. No:20 Şişli/İstanbul Saklayıcı Kurum: İstanbul Takas ve Saklama Bankası A.Ş Abide-i Hürriyet Cad. Mecidiyeköy Yolu Sok. No:286 Şişli/İstanbul 2. FON UN YÖNETİM STRATEJİSİ Alt Fon un portföyündeki varlıklar Sermaye Piyasası Kurulu ( SPK ) nun düzenlemelerine, Şemsiye Alt Fon içtüzüğüne ve Alt Fon un izahnamesine uygun olarak seçilir ve Alt Fon portföyü yönetici tarafından içtüzüğün 5. maddesine ve SPK nın Seri:VII, No:10 sayılı Tebliği nin 41. maddesine uygun olarak yönetilir. Alt Fon un yatırım stratejisi Alt Fon izahnamesinde belirtilen yatırım döneminin sonunda, yatırımcının anaparasının %100 ünün korunması ve ayrıca, borsa dışından alınacak bir opsiyon sözleşmesi aracılığıyla Euro kurunun (EUR/TRY) düşüşünden katılım oranında getiri sağlamaktır. 5
10 EYLÜL - 17 TEMMUZ 2013 YATIRIM DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR 3. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR 3.1. Uygulanan Muhasebe Standartları SPK nın 28 Şubat 1990 tarihli Resmi Gazete de yayımlanan, XI Seri 6 numaralı tebliği ve bu tebliği değiştiren 19 Aralık 1996 tarihli VII Seri 10 numaralı tebliğ ve 27 Ocak 1998 tarihli tebliğler ile menkul kıymetler yatırım fonları tarafından 1 Ocak 1990 tarihinden başlayarak düzenlenecek mali tablo ve raporların hazırlanıp sunulmasına ilişkin ilke ve kurallar (bundan sonra menkul kıymet yatırım fonları için SPK tarafından yayımlanan genel kabul görmüş muhasebe ilkeleri olarak anılacaktır), 12 Haziran 2006 tarihli Resmi Gazete de yayınlanan X Seri 22 numaralı tebliğle de mali tabloların bağımsız denetlenmesine ilişkin ilke ve kurallar belirlenmiştir. Alt Fon muhasebe kayıtlarını ve yasal finansal tablolarını TL cinsinden, Türk Ticaret Kanunu, SPK nın yayınlamış olduğu tebliğler ve Vergi Usul Kanunu na uygun olarak hazırlamaktadır. Bu finansal tablolar tarihi maliyet esasına göre tutulan yasal kayıtların menkul kıymet yatırım fonları için SPK tarafından yayımlanan genel kabul görmüş muhasebe ilkelerine uygunluk açısından gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yansıtılarak düzenlenmiştir. 3.2. Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi Alt Fon un yatırım dönemi başlangıcı 10 Eylül 2012 ve yatırım dönemi bir yıldan kısa olduğu için cari dönem finansal tabloları önceki dönem ile karşılaştırmalı olarak verilmemiştir. 3.3. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti Fon payı Alt Fon portföyündeki menkul kıymetlerinin uygulanan değerleme hükümlerine göre değerlemesi sonucunda ortaya çıkan değerleme farkları, bilançodaki fon toplam değerinin içinde yer alan Katılma belgeleri değer artış/azalış hesabında muhasebeleştirilmektedir. Bu suretle, değerleme farkları, ancak ilgili menkul kıymetin elden çıkarılarak gerçekleşmesi halinde gelir veya gider hesaplarına intikal ettirilmektedir. Gerçekleşen değer artışları / azalışları Alt Fon un menkul kıymetlerinin her gün itibarıyla bağlı olduğu Şemsiye Fonu içtüzüğü hükümlerine göre değerlemesi sonucunda ortaya çıkan değerleme farkları, bilançodaki fon toplam değerinin içinde yer alan Katılma belgeleri değer artış/azalış hesabında muhasebeleştirilmektedir. Bu suretle, değerleme farkları, ancak ilgili menkul kıymetin elden çıkarılarak gerçekleşmesi halinde gelir veya gider hesaplarına intikal ettirilmektedir. Gelir/giderin tanınması Alt Fon portföylerinde bulunan menkul kıymetlerin, alım ve satımı, fon paylarının alım ve satımı, fonun gelir ve giderleri ile fonun diğer işlemleri yapıldıkları gün itibariyle muhasebeleştirilir. Alt Fon dan satılan bir menkul kıymet satış günü değeri (alış bedeli ve satış gününe kadar oluşan değer artış veya azalışları toplamı) üzerinden Menkul kıymetler hesabına alacak kaydedilir. Satış günü değeri, ortalama bir değer olup; Menkul kıymetler hesabının borç bakiyesinin, ilgili menkul kıymetin birim sayısına bölünmesi suretiyle hesaplanır. Satış tutarı ile satış günü değeri arasında bir fark oluştuğu takdirde bu fark Menkul kıymet satış karları hesabına veya Menkul kıymet satış zararları hesabına kaydolunur. Satılan menkul kıymete ilişkin Katılma belgeleri değer artış/azalış hesabının bakiyesinin ortalamasına göre satılan kısma isabet eden tutar ise, bu hesaptan çıkarılarak Gerçekleşen değer artışları / azalışları hesaplarına aktarılır. Menkul kıymet alım satımına ait aracılık komisyonları alım ve satım bedelinden ayrı olarak Aracılık komisyonu gideri hesabında izlenir. 6
10 EYLÜL - 17 TEMMUZ 2013 YATIRIM DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR 3. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) Vergi karşılığı 193 Sayılı Gelir Vergisi Kanunu nun (GVK) Geçici 67. maddesinde 7 Temmuz 2006 tarihinde 5527 sayılı yasa ile yapılan değişiklik ve bu değişiklik çerçevesinde yayınlanan 23 Temmuz 2006 tarih ve 26237 sayılı Resmi Gazete de yayınlanan karar ile Sermaye Piyasası Kanunu na göre kurulan menkul kıymetler yatırım fonları (borsa yatırım fonları ile konut finansman fonları ve varlık finansman fonları dahil) ile menkul kıymetler yatırım ortalıklarının portföy işletmeciliği kazançları üzerinden yapılacak tevkifat oranı değişiklik tarihinden 1 Ekim 2006 tarihine kadar %10, 1 Ekim 2006 tarihinden itibaren %0 olarak değiştirilmiştir. GVK da yapılan yukarıda bahsedilen düzenleme çerçevesinde, yatırım döneminde portföy işletmeciliği kazançları üzerinden yapılacak tevkifat oranı %0 olduğundan, 10 Eylül 2012-17 Temmuz 2013 yatırım döneminde vergi karşılığı bulunmamaktadır. 3.4. Uygulanan Değerleme İlkeleri Uygulanan değerleme ilkeleri aşağıdaki gibidir: - Alt fon için değerleme, her ayın 1. ve 15. günü (tatil günleri olması halinde takip eden ilk işgünü) katılma paylarının alım-satım yerlerinde açıkça görülebilecek şekilde asılan ilanlarla duyurulur. - Fon Portföy Değeri, portföydeki varlıkların değerlerinin toplamıdır. - Portföydeki varlıkların değeri aşağıdaki esaslara göre tespit edilir. 1) Portföye alınan varlıklar alım fiyatları ile kayda geçirilir. Yabancı para cinsinden varlıkların alım fiyatı satın alma günündeki yabancı para cinsinden değerinin T.C. Merkez Bankası döviz satış kuru ile çarpılması suretiyle bulunur. Eğer yabancı ürünlerin fiyatlaması TL cinsinden yapılıyorsa, yukarıdaki hesaplamaya gerek yoktur. 2) Borsada işlem gören varlıklar değerleme gününde borsada oluşan ağırlıklı fiyat ve oranlarla değerlenir. İki seans uygulayan borsalarda değerleme fiyatı ikinci seans ağırlıklı fiyatı ve oranıdır. 3) İMKB küçük işlemler pazarında oluşan fiyatlar değerlemede dikkate alınmaz. 4) Borsada işlem görmekle birlikte değerleme gününde borsada alım satıma konu olmayan paylar son işlem tarihindeki borsa fiyatıyla, borçlanma senetleri, ters repo ve repolar son işlem günündeki iç verim oranı (günlük nakit girişlerini nakit çıkışlarına eşitleyen iskonto oranı) ile değerlenir. 5) Yukarıdaki şekilde değeri belirlenemeyen varlıklar ise, piyasa fiyatını en iyi yansıtacak şekilde fon kurulu tarafından belirlenecek esaslar çerçevesinde değerlenir. 6) Portföydeki yabancı para birimi üzerinden çıkarılan menkul kıymetler satın alındıkları borsada değerleme günü itibariyle oluşan fiyatlarının ilgili oldukları yabancı paranın T.C.Merkez Bankası döviz satış kuru ile çarpılması suretiyle değerlenir. 7
10 EYLÜL - 17 TEMMUZ 2013 YATIRIM DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR 3. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) 7) Gelir ortaklığı senetleri ile dövize endeksli gelir ortaklığı senetleri ve dövize endeksli tahvillerin değerlemesi Tebliğ in 45. maddesi çerçevesinde yapılır. 8) Portföye borsa dışından alınan türev araçların değerlemesine ilişkin olarak, portföye dahil edilen opsiyonun satın alındığı kurumdan temin edilecek opsiyonun alış fiyatı kullanılacaktır. Bu fiyat Black&Scholes modeli, Monte Carlo simülasyonu veya uygun görülecek diğer metotlar kullanılarak doğrulanacaktır. Bu kontrollerde kullanılacak standart sapma (volatilite) için, opsiyonun satın alındığı ve/veya diğer kuruluşlardan elde edilecek uygun vadedeki implied volatilite ya da uygun verilerin elde edilememesi durumunda diğer veri sağlayıcı kuruluşlar tarafından elde edilip belgelendirilebilecek geçmiş tarihli historical volatilite değerleri kullanılacaktır 4. BİLANÇO DİPNOTLARI a. Birim pay değeri: 17 Temmuz 2013 Fon toplam değeri (TL) 13.418.268 Dolaşımdaki pay sayısı (Adet) 1.337.280.000 Birim pay değeri (TL) 0,010034 b. Katılma belgesi hareketleri (Adet): 17 Temmuz 2013 10 Eylül 2012 (Adet) 1.668.980.000 Dönem içinde satılan fon payları sayısı (Adet) - Dönem içinde geri alınan fon payları sayısı (Adet) (331.700.000) Dolaşımdaki pay sayısı (Adet) 1.337.280.000 a. Fon, süresiz olmakla birlikte, belirli bir yatırım dönemine sahiptir. Bu yatırım dönemi 10 Eylül 2012-17 Temmuz 2013 tarihleri arasıdır. b. Alt Fon a ait menkul kıymetler İstanbul Takas ve Saklama Bankası A.Ş. ( Takasbank ) nezdinde saklamada tutulmaktadır. Fon a ait olan katılma belgeleri Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş. de ( MKK ) saklanmaktadır. Yapılan saklama sözleşmesine istinaden menkul kıymetler Takasbank ve MKK güvencesi altındadır. c. Bilanço tarihinden sonra ortaya çıkan ve açıklamayı gerektiren hususlar bulunmamaktadır. d. Değerlemede uygulanan döviz kurları: Alt Fon portföyünde dövizli menkul kıymet bulunmamaktadır. 8
10 EYLÜL - 17 TEMMUZ 2013 YATIRIM DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR 4. BİLANÇO DİPNOTLARI (Devamı) e. Değerlemede esas alınan gelir ortaklığı senetleri fiyatları: Alt Fon portföyünde gelir ortaklığı senetleri bulunmamaktadır. f. Açıklanması gerekli görülen diğer hususlar: Fon un yatırım dönemi 17 Temmuz 2013 tarihi itibariyle sona ermiş olup, katılma payı sahiplerine 18 Temmuz 2013 tarihinde 13.418.267,51 TL ödeme yapılmak sureti ile Fon sonlandırılmıştır. Bu finansal tablolar Fon un 17 Temmuz 2013 tarihi itibariyle tasfiye öncesi finansal durumunu yansıtmaktadır. 5. GELİR TABLOSU DİPNOTLARI a. Tahsil edilemeyen anapara, faiz ve temettü tutarları: Tahsil edilemeyen anapara, faiz ve temettü bulunmamaktadır. b. Yönetici ve kurucudan alınan avans ve kredi faiz oranları: Dönem içinde Yönetici ve kurucudan avans veya kredi alınmamıştır. c. Gelir ve gider kalemlerindeki %25 in üzerindeki değişiklikler: Fon, 10 Eylül 2012 tarihinde kurulmuş olup 17 Temmuz 2013 tarihinde sona ermesi sebebiyle karşılaştırmalı bilgilere yer verilmemiştir. d. Açıklanması gerekli görülen diğer hususlar: Kurucuya Fon un yönetim ve temsili ile Fon a tahsis ettiği donanım ve personel ile muhasebe hizmetleri karşılığı olarak her gün için fon toplam değerinin %2 (yüzde 2) oranında yönetim ücreti ödenmektedir. Yönetim ücretinin hesaplanmasında matrah, değerleme günlerine ilişkin Fon toplam değeridir. İhracın ilk günü için matrah ihraç tutarıdır. Değerleme gününden sonraki günden itibaren ilk günkü toplam değer sonraki değerleme tarihine kadar yönetim ücreti matrahıdır. Matrahın, değerleme tarihleri arasındaki geçen gün sayısı ve günlük yönetim ücreti oranı ile çarpılması suretiyle hesaplanan Fon yönetim ücreti her değerleme gününde tahakkuk ettirilerek, her ay sonunu izleyen bir hafta içinde Kurucu ya ödenir. Fon portföyünde yer alan 13.373.000 TL nominal değerli devlet tahvili 17 Temmuz 2013 tarihinde itfa olmuş olup, bu borçlanma aracına istinaden Faiz ve kar payları, Menkul kıymet satış karları ve de Gerçekleşen değer artışları hesaplarına sırasıyla 770.686 TL, 865 TL, 61.729 TL gelir, Kamu kesimi menkul kıymet satış zararı hesabına 173 TL kaydedilmiştir. Fon portföyünde yatırım dönemi boyunca (EUR/TRY) düşüşüne paralel olarak gerçekleşecek getiriye belirli oranda iştirak etmeyi sağlayan PUT - Satım opsiyon sözleşmesi yer almaktadır. Opsiyon sözleşmesinin yatırım dönemi başındaki nominal değeri 39.285.714 TL olup sözleşme ile ilgili olarak 660.000 TL tutarında prim ödenmiştir. 16 Temmuz 2013 tarihi itibarıyla 31.508.714 TL nominal değer üzerinden vadesi dolan opsiyon sözleşmesi (EUR/TRY) kuru değerinin düşüşü üzerine fona getiri sağlamak amacıyla imzalanmıştır. Ancak opsiyon vadesi olan 16 Temmuz 2013 tarihi itibarıyla bu durum gerçekleşmediğinden opsiyon kullanım hakkından vazgeçilmiştir. Fon un yatırım dönemi içinde bu opsiyon sözleşmesi ile ilgili gelir tablosunda 1.516 TL satış karı Diğer menkul kıymet satış karları hesabına, 13.170 TL tutadındaki satış zararı Menkul kıymet satış zararları hesabına 598.854 TL değer azalışı ise Gerçekleşen değer azalışları hesabına, kayıt edilmiştir. Yatırım dönemi sona ermeden yatırımcıların fon paylarını satmaları durumunda %1 (yüzdebir) oranında erken çıkış komisyonu alınmaktadır. Söz konusu yatırım dönemi içerisinde alınan 32.854 TL tutarındaki erken çıkış komisyon geliri Diğer gelirler hesabına yansıtılmış bulunmaktadır.. 9
10 EYLÜL - 17 TEMMUZ 2013 YATIRIM DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR 6. FON PORTFÖY DEĞERİ TABLOSU DİPNOTLARI a. İmtiyazlı hisse senetleri: İmtiyazlı hisse senedi bulunmamaktadır. b. Alınan bedelsiz hisse senetleri aşağıdaki gibidir: Alınan bedelsiz hisse senetleri bulunmamaktadır. c. İhraç edilen menkul kıymetin toplam tutarının %10'unu aşan kısmı: Fon da, bir ihraççının para ve sermaye piyasası araçlarına yatırılmış fon varlıklarının %10 undan fazlasını aşan kısmı bulunmamaktadır. d. Menkul kıymetler borsalarına kote edilmemiş menkul kıymetler: Bulunmamaktadır. Fon portföyünde yatırım dönemi boyunca (EUR/TRY) düşüşüne paralel olarak gerçekleşecek getiriye belirli bir oranda iştirak etmeyi sağlayan PUT - Satım opsiyon sözleşmesi yer almaktadır. Opsiyon sözleşmesinin yatırım dönemi başındaki nominal değeri 39.285.714 TL olup sözleşme ile ilgili olarak 660.000 TL tutarında prim ödenmiştir. 16 Temmuz 2013 tarihi itibarıyla 31.508.714 TL nominal değer üzerinden vadesi dolan opsiyon sözleşmesi gerçekleşmemiştir. e. Vadeli döviz satış sözleşmeleri bulunmamaktadır. f. Fon portföyü içerisinde vadeli mevduat bulunmamaktadır. Alt Fon portföyü içerisinde bulunan menkul kıymetler 3.4 dipnotta detaylı olarak açıklanan uygulanan değerleme ilkelerine göre, her ayın 1. ve 15.i gününde değerlenmektedir. Bununla birlikte, Alt Fon portföyü içerisinde bulunan borçlanma senetleri ve ters repolar, bu finansal tabloların raporlama dönemi olan 17 Temmuz 2013 tarihi itibarıyla, rayiç değerleri ile muhasebeleştirilmiştir. g. Fon portföyündeki menkul kıymetlerin tasfiyeye esas rayiç değerleri ve yüzdeleri Fon Portföy Değeri Tablosu nda sunulan değerlerle aynıdır. Dipnot 4.h de de izah edildiği üzere Fon un yatırım dönemi 17 Temmuz 2013 tarihinde sona ermiş ve Fon portföyündeki tüm varlıklar aynı tutarlarda hazır değerlere dönüştürülerek 18 Temmuz 2013 tarihinde pay sahiplerine payları ödenmiştir. Bu tarih itibariyle Fon portföyü içerisinde bulunan finansal araçlardan kaynaklanan gelirler Katılma belgeleri değer artış/azalışı hesabından çıkılarak gelir tablosuna yansıtılmış bulunmaktadır. 7. FON TOPLAM DEĞERİ TABLOSU DİPNOTLARI a. Şüpheli alacakların tutarı: Fon un şüpheli alacağı bulunmamaktadır. b. Fon toplam değerinin %5 inden fazla tutardaki diğer varlıkların detayı: Fon toplam değeri tablosunda açıklananlar dışında fon toplam değerinin %5 inden fazla tutarda diğer varlık bulunmamaktadır. c. Açıklanması gerekli görülen diğer hususlar: Fon Toplam Değeri Tablosu nda gösterilen tüm varlıklar 18 Temmuz 2013 tarihinde hazır değerlere dönüştürülerek yatırımcılara payları doğrultusunda ödenmiştir.... 10