POLİSAN HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI 01.01.-31.12.2014 HESAP DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR
BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU Polisan Holding Anonim Şirketi Yönetim Kurulu na Giriş Polisan Holding A.Ş. ( Şirket ) ve bağlı ortaklıklarının ( Grup ) 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle hazırlanan ve ekte yeralan konsolide finansal durum tablosunu, aynı tarihte sona eren yıla ait konsolide kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunu, konsolide özkaynaklar değişim tablosunu ve konsolide nakit akış tablosunu, önemli muhasebe politikalarının özetini ve dipnotları denetlemiş bulunuyoruz. Finansal Tablolarla İlgili Olarak Şirket Yönetiminin Sorumluluğu Grup yönetimi bu konsolide finansal tabloların Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ( KGK ) tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe Standartları'na ( TMS ) uygun olarak hazırlanmasından ve gerçeğe uygun olarak sunumundan ve bunun için konsolide finansal tabloların usulsüzlük veya hatadan kaynaklanan önemli yanlışlıklar içermeyecek biçimde hazırlanmasını sağlamak amacıyla yönetim tarafından gerekli görülen iç kontrollerden sorumludur. Bağımsız Denetim Kuruluşunun Sorumluluğu Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak bu konsolide finansal tablolar hakkında görüş bildirmektir. Bağımsız denetimimiz, Sermaye Piyasası Kurulu nca yayımlanan bağımsız denetim standartlarına uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu standartlar, etik ilkelere uyulmasını ve bağımsız denetimin, konsolide finansal tabloların gerçeği doğru ve dürüst bir biçimde yansıtıp yansıtmadığı konusunda makul bir güvenceyi sağlamak üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir. Bağımsız denetimimiz, konsolide finansal tablolardaki tutarlar ve dipnotlar ile ilgili bağımsız denetim kanıtı toplamak amacıyla, bağımsız denetim tekniklerinin kullanılmasını içermektedir. Bağımsız denetim tekniklerinin seçimi, konsolide finansal tabloların, hata ve/veya hileden ve usulsüzlükten kaynaklanıp kaynaklanmadığı hususu da dahil olmak üzere önemli yanlışlık içerip içermediğine dair risk değerlendirmesini de kapsayacak şekilde, mesleki kanaatimize göre yapılmıştır. Bu risk değerlendirmesinde, işletmenin iç kontrol sistemi göz önünde bulundurulmuştur. Ancak, amacımız iç kontrol sisteminin etkinliği hakkında görüş vermek değil, bağımsız denetim tekniklerini koşullara uygun olarak tasarlamak amacıyla, Grup yönetimi tarafından hazırlanan konsolide finansal tablolar ile iç kontrol sistemi arasındaki ilişkiyi ortaya koymaktır. Bağımsız denetimimiz, ayrıca Grup yönetimi tarafından benimsenen muhasebe politikaları ile yapılan önemli muhasebe tahminlerinin ve finansal tabloların bir bütün olarak sunumunun uygunluğunun değerlendirilmesini içermektedir. Bağımsız denetim sırasında temin ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulmasına yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz.
Görüş Görüşümüze göre, ilişikteki konsolide finansal tablolar Polisan Holding A.Ş. nin ve bağlı ortaklıklarının ( Grup ) 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle finansal durumunu, aynı tarihte sona eren yıla ait finansal performansını ve konsolide nakit akışlarını, TMS (Not 2) çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmaktadır. Görüşümüzü etkilememekle birlikte aşağıdaki hususa dikkatinizi çekmek isteriz; Grup un 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle yüzde 40,00 oranla sahip olduğu ve özkaynak yöntemiyle değerlenen müşterek yönetime tabi ortaklığı Rohm and Haas Kimyasal Ürünler Üretim, Dağıtım ve Ticaret A.Ş. ( Rohm and Haas )'ın finansal tabloları tarafımızca denetlenmemiştir. İlişikteki konsolide finansal tablolarda 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle Grup konsolide varlıklarının %0,33'ünü oluşturan müşterek yönetime tabi ortaklığın, 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle Grup konsolide kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosu ile ilişkilendirilen tutarı ve özkaynaktan pay verilerek hesaplanan taşınan değeri, ortaklığın US GAAP gereklerine göre tuttuğu kayıtlar esas alınarak hesaplanmıştır (Not 13). Diğer İlgili Mevzuattan Kaynaklanan Bağımsız Denetçi Yükümlülükleri Hakkında Raporlar -6102 sayılı Türk Ticaret Kanunu nun ( TTK ) 402. Maddesi uyarınca; Yönetim Kurulu tarafımıza denetim kapsamında istenen açıklamaları yapmış ve istenen belgeleri vermiştir, ayrıca Şirket in 1 Ocak 31 Aralık 2014 hesap döneminde defter tutma düzeninin, kanun ile Şirket esas sözleşmesinin finansal raporlamaya ilişkin hükümlerine uygun olmadığına dair önemli bir hususa rastlanmamıştır -6102 sayılı Türk Ticaret Kanunu nun ( TTK ) 398 inci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca düzenlenen Riskin Erken Saptanması Sistemi ve Komitesi Hakkında Denetçi Raporu 10 Mart 2015 tarihinde Şirket in Yönetim Kurulu na sunulmuştur. Arkan Ergin Uluslararası Bağımsız Denetim ve SMMM A.Ş. Eray YANBOL Sorumlu Denetçi İstanbul, 10 Mart 2015
İÇİNDEKİLER Sayfa No KONSOLİDE FİNANSAL DURUM TABLOSU... 1-2 KONSOLİDE KAPSAMLI GELİR TABLOSU... 3 KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU... 4 KONSOLİDE ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOSU... 5 MALİ TABLOLARA AİT AÇIKLAYICI NOTLAR NOT 1 - GRUP UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU 6 NOT 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR 8 NOT 3 - İŞLETME BİRLEŞMELERİ 33 NOT 4 - BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA 34 NOT 5 - NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 37 NOT 6 - FİNANSAL YATIRIMLAR 38 NOT 7 - FİNANSAL BORÇLANMALAR 38 NOT 8 - TİCARİ ALACAKLAR VE BORÇLAR 40 NOT 9 - DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR 43 NOT 10 - STOKLAR 44 NOT 11 - PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER 45 NOT 12 - CARİ DÖNEM VERGİSİYLE İLGİLİ VARLIKLAR 46 NOT 13 - ÖZKAYNAK YÖNTEMİYLE DEĞERLENEN MÜŞTEREK YÖNETİME TABİ ORTAKLIK 46 NOT 14 - YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER 47 NOT 15 - MADDİ DURAN VARLIKLAR 48 NOT 16 - MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR 51 NOT 17 - KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE BORÇLAR 51 NOT 18 - ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR 57 NOT 19 - DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER 58 NOT 20 - SERMAYE, YEDEKLER VE DİĞER ÖZKAYNAK KALEMLERİ 59 NOT 21 - HASILAT VE SATIŞLARIN MALİYETİ 61 NOT 22 - GENEL YÖNETİM GİDERLERİ, PAZARLAMA GİDERLERİ, ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ 63 NOT 23 - ÇEŞİT ESASINA GÖRE SINIFLANDIRILMIŞ GİDERLER 64 NOT 24 - ESAS FAALİYETLERDEN DİĞER GELİRLER VE GİDERLER 65 NOT 25 - YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GELİRLER VE GİDERLER 66 NOT 26 - FİNANSMAN GELİRLERİ VE GİDERLERİ 66 NOT 27 - SATIŞ AMACIYLA ELDE TUTULAN DURAN VARLIKLAR /YÜKÜMLÜLÜKLER 67 NOT 28 - GELİR VERGİLERİ (ERTELENMİŞ VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ DAHİL) 68 NOT 29 - HİSSE BAŞINA KAZANÇ/ (KAYIP) 71 NOT 30 - İLİŞKİLİ TARAFLAR AÇIKLAMALARI 71 NOT 31 - FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ 74 NOT 32 - FİNANSAL ARAÇLAR (GERÇEĞE UYGUN DEĞER AÇIKLAMALARI VE FİNANSAL RİSKTEN KORUNMA MUHASEBESİ ÇERÇEVESİNDEKİ AÇIKLAMALAR) 83 NOT 33 - AÇIKLANMASI GEREKEN DİĞER HUSUSLAR 84
1 POLİSAN HOLDİNG A.Ş VE BAĞLI ORTAKLIKLARI 31.12.2014 TARİHLİ KONSOLİDE FİNANSAL DURUM TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir.) Bağımsız Denetimden Geçmiş Bağımsız Denetimden Geçmiş Dipnot VARLIKLAR Referansları 31.12.2014 31.12.2013 Dönen Varlıklar 604.775.668 486.346.015 Nakit ve Nakit Benzerleri 5 80.511.849 87.178.665 Ticari Alacaklar - İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar 8,30 456.059 2.667.647 - İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar 8 402.366.985 279.024.801 Diğer Alacaklar - İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar 9 1.525.238 9.869.403 Stoklar 10 87.836.639 82.354.544 Peşin Ödenmiş Giderler 11 14.843.741 12.334.197 Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar 12 3.370.612 5.133.910 Diğer Dönen Varlıklar 19 12.428.094 5.874.421 ARA TOPLAM 603.339.217 484.437.588 Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar 27 1.436.451 1.908.427 Duran Varlıklar 934.468.957 682.559.191 Ticari Alacaklar - İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar 8 14.027.487 8.174.004 Diğer Alacaklar - İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar 9 327.611 281.502 Finansal Yatırımlar - Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar 6 40.920 40.920 Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar 13 5.078.764 4.558.254 Canlı Varlıklar -- Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller 14 242.783.495 218.366.797 Maddi Duran Varlıklar 15 621.814.694 400.496.500 Maddi Olmayan Duran Varlıklar - Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar 16 6.353.404 6.449.037 Peşin Ödenmiş Giderler 11 36.788.863 38.090.709 Ertelenmiş Vergi Varlığı 28 7.253.719 6.101.468 TOPLAM VARLIKLAR 1.539.244.625 1.168.905.206 İlişikteki dipnotlar bu mali tabloların ayrılmaz parçasını oluşturur.
2 POLİSAN HOLDİNG A.Ş VE BAĞLI ORTAKLIKLARI 31.12.2014 TARİHLİ KONSOLİDE FİNANSAL DURUM TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir.) Bağımsız Denetimden Dipnot Geçmiş Referansları Bağımsız Denetimden Geçmiş KAYNAKLAR 31.12.2014 31.12.2013 Kısa Vadeli Yükümlülükler 575.258.003 339.043.022 Kısa Vadeli Borçlanmalar 7 101.113.382 82.761.071 Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları 7 234.365.680 80.343.938 Ticari Borçlar - İlişkili Taraflara Ticari Borçlar 8, 30 8.519.616 6.945.471 - İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar 8 120.614.354 94.981.329 Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar 18 4.056.388 3.817.508 Diğer Borçlar - İlişkili Taraflara Diğer Borçlar 9, 30 6.208 -- - İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar 9 13.611 33.026 Ertelenmiş Gelirler 11 101.980.430 67.411.164 Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü 28 1.788.960 1.312.151 Kısa Vadeli Karşılıklar - Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar 17 -- 63.829 Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 19 2.799.374 1.373.535 ARA TOPLAM 575.258.003 339.043.022 Uzun Vadeli Yükümlülükler 165.926.433 238.708.210 Uzun Vadeli Borçlanmalar 7 77.856.491 160.319.549 Ertelenmiş Gelirler 11 3.018.632 7.452.245 Uzun Vadeli Karşılıklar - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar 18 8.584.188 7.561.495 Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü 28 76.467.122 63.374.921 ÖZKAYNAKLAR 798.060.189 591.153.974 Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar 779.222.457 578.578.650 Ödenmiş Sermaye 20 370.000.000 370.000.000 Sermaye Düzeltmesi Farkları 20 1.467.266 1.467.266 Paylara İlişkin Primler/İskontolar 20 23.130.220 23.130.220 Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler - Kıdem Tazminatı Karşılığı Aktüeryal Kazanç/ Kayıp Fonu 20 (3.064.311) (2.029.035) - Yeniden Değerleme ve Sınıflandırma Kazanç/Kayıpları 20 384.364.814 214.670.575 Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler Yabancı Para Çevrim Farkları 745.789 (90.357) Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler 20 22.983.012 21.470.963 Satın Almaya Ilişkin Özsermaye Etkisi (208.011.543) (208.011.543) Geçmiş Yıllar Kar 20 145.458.512 129.849.881 Net Dönem Karı 42.148.698 28.120.680 Kontrol Gücü Olmayan Paylar 20 18.837.732 12.575.324 TOPLAM KAYNAKLAR 1.539.244.625 1.168.905.206 İlişikteki dipnotlar bu mali tabloların ayrılmaz parçasını oluşturur.
3 POLİSAN HOLDİNG A.Ş VE BAĞLI ORTAKLIKLARI 01.01.-31.12.2014 DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE KAR VEYA ZARAR VE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir.) Dipnot Referansları Bağımsız Denetimden Geçmiş 01.01.- 31.12.2014 Bağımsız Denetimden Geçmiş 01.01.- 31.12.2013 KAR VEYA ZARAR KISMI Hasılat 21 772.749.345 584.530.878 Satışların Maliyeti (-) 21 (570.896.351) (397.308.100) BRÜT KAR 201.852.994 187.222.778 Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) 22 (5.611.174) (4.103.936) Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-) 22 (88.297.234) (81.563.206) Genel Yönetim Giderleri (-) 22 (32.406.079) (31.860.971) Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler 24 19.546.189 14.954.004 Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) 24 (20.788.306) (16.680.871) Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Karlarından Paylar 520.509 1.655.481 ESAS FAALİYET KARI 74.816.899 69.623.279 Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler 25 37.090.331 19.086.095 Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) 25 (8.556.918) (1.316.681) FİNANSMAN GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET KÂRI 103.350.312 87.392.693 Finansman Gelirleri 26 27.786.315 3.235.773 Finansman Giderleri (-) 26 (72.378.101) (55.472.943) SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI 58.758.526 35.155.523 Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir/Gideri - Dönem Vergi Gelir/Gideri 28 (12.795.818) (6.737.061) - Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri 28 (2.860.849) 536.431 DÖNEM KARI 43.101.859 28.954.893 Dönem Karının Dağılımı Kontrol Gücü Olmayan Paylar 953.161 834.213 Ana Ortaklık Payları 42.148.698 28.120.680 Pay Başına Kazanç 29 0,114 0,076 Diğer kapsamlı gelir/(gider) Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar - Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin aktüeryal kazanç / (kayıp) 18 (1.309.987) (337.553) - Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin aktüeryal kazanç / (kayıp) ertelenmiş vergi etkisi 261.997 67.511 Duran varlıklar değer artış fonundaki değişim 14 184.595.570 -- Diğer kapsamlı gelir kalemlerine ilişkin vergi gelir/giderleri (9.229.779) -- Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacaklar Yabancı para çevrim farklarındaki değişim 836.146 (90.357) Diğer kapsamlı gelir/(gider) 175.153.947 (360.399) TOPLAM KAPSAMLI GELİR 218.255.806 28.594.494 Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı Kontrol Gücü Olmayan Paylar 930.470 835.853 Ana Ortaklık Payları 217.325.336 27.758.641 İlişikteki dipnotlar bu mali tabloların ayrılmaz parçasını oluşturur.
4 Ödenmiş Sermaye Sermaye Düzeltmesi Farkları Paylara İlişkin Primler POLİSAN HOLDİNG A.Ş VE BAĞLI ORTAKLIKLARI 01.01.-31.12.2014 DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir.) Kar veya Zararda Kar veya Zararda Yeniden Yeniden Sınıflandırılacak Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Birikmiş Diğer Kapsamlı Kapsamlı Gelirler veya Gelirler veya Giderler Giderler Değer Artış Fonları Kıdem Tazminatı Karşılığı Aktüeryal Kazanç/ Kayıp Fonu Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler Satın Almaya Ilişkin Özsermaye Etkisi Yabancı Para Çevrim Farkları Birikmiş Karlar Geçmiş Yıllar Karları Net Dönem Karı Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar Kontrol Gücü Olmayan Paylar Toplam Özsermaye 01 Ocak 2014 bakiyesi 370.000.000 1.467.266 23.130.220 214.670.575 (2.029.035) 21.470.963 (208.011.543) (90.357) 129.849.881 28.120.680 578.578.650 12.575.324 591.153.974 Yedeklere aktarım -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- Dağıtılacak temettü -- -- -- -- -- -- -- -- (11.000.000) -- (11.000.000) -- (11.000.000) Geçmiş yıllar karlarına transfer -- -- -- -- -- 1.512.049 -- -- 26.608.631 (28.120.680) -- -- -- Azınlık payları ile gerçekleşen (5.671.551) 22.691 -- (5.648.860) 5.299.270 (349.590) işlemler -- Toplam kapsamlı gelir -- -- -- 175.365.790 (1.057.967) -- -- 836.146 -- 42.148.698 217.292.667 963.138 218.255.805 31 Aralık 2014 bakiyesi 370.000.000 1.467.266 23.130.220 384.364.814 (3.064.311) 22.983.012 (208.011.543) 745.789 145.458.512 42.148.698 779.222.457 18.837.732 798.060.189 01 Ocak 2013 bakiyesi 370.000.000 1.467.266 23.130.220 214.670.575 (1.757.353) 19.526.237 (208.011.543) -- 93.070.313 48.724.294 560.820.009 12.005.009 572.825.018 Yedeklere aktarım -- -- -- -- -- 1.944.726 -- -- (1.944.726) -- -- -- -- Dağıtılacak temettü -- -- -- -- -- -- -- -- (10.000.000) -- (10.000.000) (265.538) (10.265.538) Geçmiş yıllar karlarına transfer -- -- -- -- -- -- -- -- 48.724.294 (48.724.294) -- -- -- Toplam kapsamlı gelir -- -- -- -- (271.682) -- -- (90.357) -- 28.120.680 27.758.641 835.853 28.594.494 31 Aralık 2013 bakiyesi 370.000.000 1.467.266 23.130.220 214.670.575 (2.029.035) 21.470.963 (208.011.543) (90.357) 129.849.881 28.120.680 578.578.650 12.575.324 591.153.974 İlişikteki dipnotlar bu mali tabloların ayrılmaz parçasını oluşturur.
5 POLİSAN HOLDİNG A.Ş VE BAĞLI ORTAKLIKLARI 01.01.-31.12.2014 DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir.) Dipnot Referansları Bağımsız Denetimden Geçmiş 01.01.- 31.12.2014 Bağımsız Denetimden Geçmiş 01.01.- 31.12.2013 A. İŞLETME FAALİYETLERDEN NAKİT AKIŞLARI (28.150.529) 20.886.501 Dönem Karı/Zararı 43.101.859 28.954.893 Dönem Net Karı/Zararı Mutabakatı ile İlgili Düzeltmeler 42.614.254 35.257.456 Amortisman ve İtfa Gideri ile İlgili Düzeltmeler 15, 16 24.896.375 20.955.919 Karşılıklar ile İlgili Düzeltmeler 17, 18 1.425.568 1.578.329 Gerçeğe Uygun Değer Kayıpları/Kazançları ile İlgili Düzeltmeler 8, 10 6.010.718 3.042.351 Değer Düşüklüğü/İptali ile İlgili Düzeltmeler 24 -- 4.135.863 Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından Kaynaklanan Kayıp/Kazançlar ile İlgili Düzeltmeler 25 (538.295) (42.263) Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımlardaki değişim 13 (520.510) (1.655.481) Vergi Gideri/Geliri ile İlgili Düzeltmeler 28 15.656.667 6.200.630 Faiz Gelirleri ve Giderleri ile İlgili Düzeltmeler 25, 26 19.410.627 13.987.890 Sabit Kıymetler Gerçekleşmemiş Çevrim Farkları 15, 16 (498.908) (1.228.909) Yatırım Amaçlı Gayrimenkul Değer Artışı 14 (23.998.203) (11.626.516) Gerçekleşmemiş Yabancı Para Çevirim Farkları 770.215 (90.357) İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler (78.548.249) (20.768.048) Ticari Alacaklardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 8 (139.263.152) (57.272.723) Stoklardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 10 (5.482.095) (26.263.457) Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 9, 11, 12, 19 998.137 (9.779.432) Ticari Borçlardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 8 27.491.684 49.539.906 Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 9, 19 37.707.177 23.007.658 Faaliyetlerden Elde Edilen Nakit Akışları 7.167.864 43.444.301 Ödenen Kıdem Tazminatları 18 (1.712.862) (1.139.057) Vergi Ödemeleri/İadeleri 28 (12.319.009) (6.630.482) Ödenen Faiz 26 (21.286.522) (14.788.261) B. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI (57.427.282) (88.340.144) Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklardaki Değişim 27 299.633 79.368 Maddi/Maddi Olmayan Duran Varlık ve Yatırım amaçlı Gayrimenkul Alımları 14, 15, 16 (71.965.130) (61.008.335) Nedeniyle Oluşan Nakit Çıkışları Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri 15, 16 11.060.474 241.625 Verilen Nakit Avans ve Borçlar 11 1.301.846 (28.453.173) Alınan Faiz 25 1.875.895 800.371 C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI 78.910.995 126.962.743 Ödenen Temettüler 20 (11.000.000) (10.265.538) Finansal Borçlanmalardaki Değişim 7 89.910.995 137.228.281 Nakit Ve Nakit Benzerlerindeki Değişim (6.666.816) 59.509.100 Dönem Başı Hazır Değerler 5 87.178.665 27.669.565 Dönem Sonu Hazır Değerler 5 80.511.849 87.178.665 İlişikteki dipnotlar bu mali tabloların ayrılmaz parçasını oluşturur.
6 NOT 1 - GRUP UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU Polisan Holding A.Ş. sermayesine ve yönetimine katıldığı şirketler arasında koordinasyonu sağlamak, sevk ve idare edilmelerini temin etmek, planlama, pazarlama ve mali işler, finansman ve fon yönetimi, hukuk, insan kaynakları, bilgi işlem alanlarında gelişmiş tekniklerle çalışmalarını sağlamak amacıyla kurulmuştur. Şirket in faaliyet konusu ticari, sınai, tarımsal, turistik, inşaat, madencilik, finansal konular başta olmak üzere her türlü iştigal konusunda çalışmak ve yerli ve yabancı şirketlerin sermayelerine ve yönetimlerine katılarak çeşitli faaliyetlerde bulunmaktır. Şirket 2000 yılında kurulmuş olup, Şirket in ticari merkezi; Dilovası Organize Sanayi Bölgesi 1.Kısım Liman Cad. No:7 Dilovası - Kocaeli dir. Şirket in İstanbul Şubesi İçerenköy Mah. Ali Nihat Tarlan Cad. No:86 Ataşehir-İstanbul dadır. Polisan Holding A.Ş. nin bağlı ortaklıkları ve müşterek yönetime tabi ortaklığının (hep birlikte Grup olarak anılacaktır) faaliyet konuları aşağıda belirtilmiştir: - Polisan Boya Sanayi ve Ticaret A.Ş. - Polisan Kimya Sanayii A.Ş. - Poliport Kimya Sanayi ve Ticaret A.Ş. - Polisan Tarımsal Üretim Sanayi ve Ticaret A.Ş. (Eski ünvanı: Polikem Kimya San ve Tic.A.Ş.) - Polisan Yapı İnşaat Taahhüt Turizm Sanayi ve Ticaret A.Ş. - Polisan Yapı Kimyasalları A.Ş. - Rohm and Haas Kimyasal Ürünler Üretim Dağıtım ve Tic. A.Ş. - Polisan Hellas S.A Grup un temel faaliyetleri Türkiye de olup, aşağıda belirtilen belli başlı sektörler altında toplanmıştır: Kimyevi maddeler üretimi ve satışı Ağaç ve tarım endüstrilerini destekleyici nihai ve yan maddelerin üretimi ve satışı Boya imalatı ve satışı Beton kimyasalları üretimi ve satışı Liman, depolama ve antrepo hizmetleri Hizmet Polisan Boya Sanayi ve Ticaret A.Ş. ( Polisan Boya ): Polisan Boya nın faaliyet konusu; boya, vernik, reçine, sair yüzey kaplama ve izolasyon malzemesi üretim ve satışıdır. Polisan Boya 1975 yılında kurulmuş olup, şirketin ticari merkezi, Dilovası Organize Sanayi Bölgesi 1. Kısım Liman Cad. No:7 Dilovası / Kocaeli dir. Polisan Kimya Sanayii A.Ş. ( Polisan Kimya ) : Polisan Kimya nın faaliyet konusu; formaldehit ve formaldehit reçineleri, yapı kimyasalları ve AUS 32 üretimi ve satışıdır. Polisan Kimya 1964 yılında kurulmuş olup, şirketin ticari merkezi, Dilovası Organize Sanayi Bölgesi 1. Kısım Liman Cad. No:7 Dilovası / Kocaeli dir.
7 NOT 1 GRUP UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU (Devamı) Poliport Kimya Sanayi ve Ticaret A.Ş. ( Poliport ): Poliport un faaliyet konusu; dökme sıvı depolama, A tipi genel antrepo, kuru yük ve genel kargo gemilerine yükleme ve boşaltma hizmetleridir. Poliport 1971 yılında kurulmuş olup, şirketin ticari merkezi; Dilovası Organize Sanayi Bölgesi 1. Kısım Liman Cad. No:7 Dilovası / Kocaeli dir. Polisan Tarımsal Üretim Sanayi ve Ticaret A.Ş. ( Polisan Tarım ) : Polisan Tarım ın faaliyet konusu; her nevi bitkinin ekimi, her türlü organik, doğal ürünler üretmek, alıp satmak, her türlü tarımsal üründen yaş veya kurutulmuş gıdalar elde etmek, her nevi hayvan üretimini ve yetiştirilmesini sağlamak, tarımla ilgili her türlü konuda teknoloji, danışmanlık hizmeti sağlayıp, proje ve yatırımları kontrol etmektir. Poisan Tarım 1998 yılında kurulmuş olup, şirketin ticari merkezi; Dilovası Organize Sanayi Bölgesi 1. Kısım Liman Cad. No:7 Dilovası / Kocaeli dir. Polisan Yapı İnşaat Taahhüt Turizm Sanayi ve Ticaret A.Ş. ( Polisan Yapı ): Polisan Yapı nın faaliyet konusu; inşaat ve tesisat müteahhitliği, su kanalı, yol, köprü, baraj, kanalizasyon, alt yapı tesisleri yapımı, inşaat ve tesisat malzemeleri imalatı, pazarlaması ve alım satımı, turizm konusu ile ilgili turistik, mesleki veya eğitim maksadı ile her türlü yurt içi ve yurt dışı gezi ve meslek toplantıları tertip etmektir. Polisan Yapı 2006 yılında kurulmuş olup, şirketin ticari merkezi; Dilovası Organize Sanayi Bölgesi 1.Kısım Liman Caddesi No:7 Dilovası-Kocaeli dir. Polisan Yapı Kimyasalları A.Ş.( Polisan YapıKim ): Polisan YapıKim in faaliyet konusu; yapı kimyasalları (beton kimyasalları) satışı ve pazarlamasını gerçekleştirmektir. Polisan YapıKim 2010 yılında kurulmuş olup, şirketin kayıtlı adresi; Dilovası Organize Sanayi Bölgesi 1.Kısım Liman Caddesi No:7 Dilovası-Kocaeli dir. Rohm and Haas Kimyasal Ürünler Üretim Dağıtım ve Tic. A.Ş.( Rohm and Haas ) Rohm and Haas ın faaliyet konusu; emülsiyon polimerleri ve bunlara ait hammadelerin alımı, satımı, pazarlaması ve ticaretidir. Rohm and Haas 2004 yılında kurulmuş olup, şirketin ticari merkezi; Bayar Cad. Şehit Mehmet Fatih Öngül Sokak, Odak Plaza, A Blk. 5/2 Kozyatağı-Kadıköy/İstanbul dur. Polisan Hellas S.A( Hellas ): Polisan Hellas S.A 29 Temmuz 2013 tarihinde Yunanistan Atina bölgesinde kurulmuştur. Polisan Hellas S.A plastik ürünler sektöründe yer almaktadır. Fabrikada meşrubat, yiyecek ve içecek kapları, sentetik fiber gibi geniş kullanım alanı olan Polietilen Tereftalat (PET) üretimi, granül ve preform şişe üretimi yapılmaktadır.
8 NOT 1 GRUP UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU (Devamı) Grup un ortalama personel sayıları şirket bazında aşağıdaki gibidir: 31.Ara.14 Polisan Holding Polisan Boya Polisan Kimya Poliport Polisan YapıKim Polisan Tarımsal Hellas TOPLAM Bordrolu Personel Sayısı 249 673 118 131 11 3 67 1.252 Toplam 249 673 118 131 11 3 67 1.252 31.Ara.13 Polisan Holding Polisan Boya Polisan Kimya Poliport Polisan YapıKim Polisan Tarımsal Hellas TOPLAM Bordrolu Personel Sayısı 243 635 116 127 10 3 64 1.198 Sözleşmeli Personel Sayısı (Müteahhit) 11 -- -- -- -- -- -- 11 Toplam 254 635 116 127 10 3 64 1.209 Ayrıca, özkaynak yöntemiyle değerlenmekte olan iştirak Rohm and Haas ın 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle ortalama çalışan sayısı 46 dır (31 Aralık 2013: 42). NOT 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR 2.1 Sunuma İlişkin Temel Esaslar Uygunluk Beyanı İlişikteki konsolide finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu nun ( SPK ) 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete de yayımlanan Seri II, 14.1 No lu Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği ( Tebliğ ) hükümleri uyarınca Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ( KGK ) tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Muhasebe Standartları/Türkiye Finansal Raporlama Standartları na (TMS/TFRS) ve bunlara ilişkin ek ve yorumlara uygun olarak hazırlanmıştır. 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle hazırlanan konsolide finansal tablolar yayınlanmak üzere 10 Mart 2014 tarihli Yönetim Kurulu toplantısında onaylanmıştır. Genel Kurul un yasal mevzuata göre düzenlenmiş finansal tabloları ve bu konsolide finansal tabloları tashih etme hakkı vardır. Finansal tabloların hazırlanış şekli Grup(ve Türkiye de kayıtlı olan Bağlı Ortaklıkları ve Müşterek Yönetime Tabi Ortaklığı) muhasebe kayıtlarının tutulmasında ve kanuni finansal tablolarının hazırlanmasında, SPK tarafından çıkarılan prensiplere ve şartlara, Türk Ticaret Kanunu ( TTK ), vergi mevzuatı ve Maliye Bakanlığı tarafından çıkarılan Tekdüzen Hesap Planı şartlarına uymaktadır. Yabancı ülkelerde faaliyet gösteren Bağlı Ortaklık kanuni finansal tablolarını faaliyet gösterdiği ülkede geçerli olan kanun ve yönetmeliklerine uygun olarak hazırlamıştır. Konsolide finansal tablolar yasal kayıtlara dayandırılmış ve TL cinsinden ifade edilmiş olup, KGK tarafından yayınlanan Türkiye Muhasebe Standartları na göre Grup un durumunu layıkıyla arz edebilmek için bir takım düzeltme ve sınıflandırma değişikliklerine tabi tutularak hazırlanmıştır. Grup un ilişikteki konsolide finansal tabloları SPK nın 7 Haziran 2013 tarihli Finansal Tablo ve Dipnot Formatları Hakkında Duyuru suna uygun olarak hazırlanmıştır.
9 NOT 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) 2.1 Sunuma İlişkin Temel Esaslar (Devamı) Geçerli ve raporlama para birimi Şirket in ve Türkiye de kayıtlı olan Bağlı Ortaklıkları ve Müşterek Yönetime Tabi Ortaklığının fonksiyonel ve raporlama para birimi Türk Lirası ( TL ) dir. Yunanistan da faaliyet gösteren Polisan Hellas S.A nın fonksiyonel para birimi Avro dur. Her işletmenin finansal durumu ve faaliyet sonuçları, Şirket in geçerli para birimi olan ve konsolide finansal tablolar için sunum para birimi olan TL cinsinden ifade edilmiştir. Raporlama para birimine çevrim Avro hazırlanan Polisan Hellas S.A nın finansal tabloların TL ye çevrim yöntemleri aşağıdaki gibidir: a) Şirket in 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle konsolide bilançosunda yer alan tüm varlık ve yükümlülük kalemleri bilanço tarihindeki TCMB Avro döviz alış kuru olan 2,8207 TL/Avro ile TL ye çevrilmiştir. Özkaynaklar kalemleri tarihsel değerleri ile taşınmıştır. b) 1 Ocak 31 Aralık 2014 hesap dönemine ilişkin konsolide kapsamlı gelir tablosu kalemleri ortalama TCMB Avro döviz alış kuru olan 2,9059 TL/Avro ile TL ye çevrilmiştir. c) Ortaya çıkan tüm kur farkları özkaynaklar altında yabancı para çevrim farkları olarak gösterilmiştir. 2.2 Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Mali Tabloların Düzeltilmesi SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almış olduğu bir kararla, Türkiye de faaliyette bulunan halka açık şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan etmiştir. Grup'un ara dönem konsolide finansal tabloları, bu karar çerçevesinde hazırlanmıştır. 2.3. Konsolidasyon Esasları Konsolide finansal tablolar Şirket in ve Şirket in bağlı ortaklıklarının ve özsermaye yöntemiyle değerlenen müşterek yönetime tabi ortaklığın finansal tablolarını kapsar. Konsolide finansal tablo hazırlanma esasları aşağıdaki gibidir; - Bağlı ortaklıklar, ana ortaklığın, doğrudan veya diğer bağlı ortaklıkları veya iştirakleri vasıtasıyla, sermaye ve yönetim ilişkileri çerçevesinde %50 den fazla oranda hisseye, oy hakkına veya yönetim çoğunluğunu seçme hakkına veya yönetim çoğunluğuna sahip olduğu işletmeleri temsil etmektedir. Kontrol gücü ana ortaklık tarafından bağlı ortaklıklarının finansal ve faaliyet politikalarını yönetme gücü ile faaliyetlerden fayda sağlama gücü olarak tanımlanmaktadır. - Bağlı ortaklıklar, faaliyetleri üzerindeki kontrolün Grup a transfer olduğu tarihten itibaren konsolidasyon kapsamına alınmış ve kontrolün ortadan kalktığı tarihte konsolidasyon dışında bırakılacaktır. Bağlı ortaklıklar tarafından uygulanan muhasebe politikaları tutarlılığın sağlanması amacıyla Grup tarafından uygulanan muhasebe politikaları ile uyumlu hale getirilmiştir. - Bağlı ortaklıklar ın finansal tabloları tam konsolide yöntemi kullanılarak konsolide edilmiştir. Bu kapsamda bağlı ortaklıkların kayıtlı değeri ile özkaynakları netleştirilmiş, Şirket in sahip olduğu hisselerin kayıtlı değeri ile bunlardan kaynaklanan temettüler, ilgili özkaynakları ve gelir tablosu hesaplarından netleştirilmiştir.
10 NOT 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) 2.3. Konsolidasyon Esasları (Devamı) - Konsolidasyon kapsamındaki bağlı ortaklıkların birbirlerinden olan alacak ve borçları ile birbirlerine yapmış oldukları mal ve hizmet satışları, birbirleriyle olan işlemleri nedeniyle oluşmuş gelir ve gider kalemleri karşılıklı olarak mahsup edilmiştir. - Konsolidasyon kapsamındaki bağlı ortaklıkların ödenmiş/çıkarılmış sermaye dahil bütün öz sermaye hesap grubu kalemlerinden, ana ortaklık ve bağlı ortaklıklar dışı paylara isabet eden tutarlar indirilir ve konsolide bilançonun özsermaye hesap grubunda, "Kontrol Gücü Olmayan Paylar" hesap grubu adıyla gösterilir. - Müşterek yönetime tabi ortaklık Polisan Holding in bir veya daha fazla sayıdaki taraf ile birlikte ortak kontrölüne tabi ve sözleşme ile ekonomik bir faaliyetin üstlenildiği şirketlerdir. Ums 31 İş Ortaklıklarındaki Paylar standardına göre müştereken kontrol edilen işletmeler ya özkaynak yöntemiyle yada oransal konsolidasyon yöntemiyle muhasebeleştirilebilmektedir. Söz konusu Standarda göre iş ortaklıklarının muhasebeleştirilmesi için belirlenen esas yöntem oransal konsolidasyon yöntemi, alternatif yöntem ise özkaynak yöntemidir. Ancak 1 Ocak 2013 ve sonrasında sona eren hesap dönemleri için geçerli olan ve değişikliklerin erken ve geriye doğru uygulanmasına izin veren UFRS 11 Müşterek Düzenlemeler standardına göre ise iş ortaklıklarının oransal konsolidasyona tabi tutulmasına izin verilmemekte, müşterek yönetime tabi işletmelerin sadece özkaynak yöntemine göre muhasebeleştirilmesine izin verilmektedir. Şirket bu standartları baz alarak müşterek yönetime tabi ortaklığı özsermaye yöntemi ile muhasebeleştirmiştir. Şirket in 31 Aralık 2014 ve 31 Aralık 2013 tarihleri itibariyle müşterek yönetime tabi ortaklığı Rohm and Haas Kimyasal Ürünler Üretim Dağıtım ve Tic. A.Ş deki ortaklık oranı %40 tır. - Özsermaye yöntemine göre muhasebeleştirilen müşterek yönetime tabi ortaklar, başta maliyet değerleriyle ifade edilir. Taşınan tutar, alım tarihinden sonra, ortaklığın karlarından ya da zararlarından iştirak eden şirketin ortaklık oranına göre arttırılır veya azaltılır.ortaklıktan sağlanan kar dağıtımları, ortaklığın değerini düşürür. Özsermayedeki değişikliğin kar veya zarar dışındaki özsermaye kalemlerinden kaynaklanması halinde Şirket in özsermayesinde de bu kalemlere ilişkin gerekli düzeltmeler yapılır.ortaklığın net aktif değerindeki düşüşün geçici olmaması durumunda ortaklık değeri, finansal tablolarda azaltılmış değeriyle gösterilir. Aşağıdaki tabloda 31 Aralık 2014 ve 31 Aralık 2013 tarihleri itibariyle bağlı ortaklık ve müşterek yönetime tabi ortaklık ın ortaklık oranları gösterilmiştir: Ortaklığın ünvanı Grup tarafından sahip olunan doğrudan ve dolaylı pay (%) Etkin ortaklık payı (%) 31.12.2014 31.12.2013 31.12.2014 31.12.2013 Polisan Boya 100,00 100,00 100,00 100,00 Polisan Kimya 100,00 100,00 100,00 100,00 Poliport 93,35 93,35 93,35 93,35 Polisan Yapı 100,00 99,00 100,00 99,00 Polisan Tarım 100,00 100,00 100,00 100,00 Polisan YapıKim 51,00 51,00 51,00 51,00 Rohm and Haas 40,00 40,00 50,00 50,00 Polisan Hellas 100,00 100,00 100,00 100,00 Konsolidasyon kapsamı dışındaki ortaklıklar Not 6 da gösterilmiştir.
11 NOT 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (Devamı) 2.4 Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları 31 Aralık 2014 tarihi itibarıyla sona eren yıla ait konsolide finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları aşağıda özetlenen 1 Ocak 2014 tarihi itibarıyla geçerli yeni ve değiştirilmiş TFRS standartları ve TFRYK yorumları dışında önceki yılda kullanılanlar ile tutarlı olarak uygulanmıştır. Bu standartların ve yorumların Grup un mali durumu ve performansı üzerindeki etkileri ilgili paragraflarda açıklanmıştır. 1 Ocak 2014 tarihinden itibaren geçerli olan yeni standart, değişiklik ve yorumlar aşağıdaki gibidir: Yatırım İşletmeleri (TFRS 10, TFRS 12 ve TMS 27 ye ilişkin değişiklikler) TFRS 10 standardı yatırım şirketi tanımına uyan şirketlerin konsolidasyon hükümlerinden muaf tutulmasına ilişkin bir istisna getirmek için değiştirilmiştir. Konsolidasyon hükümlerine getirilen istisna ile yatırım şirketlerinin bağlı ortaklıklarını TFRS 9 Finansal Araçlar standardı hükümleri çerçevesinde gerçeğe uygun değerden muhasebeleştirmeleri gerekmektedir. İşletmelerin TFRS 9 u uygulamamaları durumunda, TMS 39 Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme hükümleri çerçevesinde gerçeğe uygun değerden muhasebeleştirmeleri gerekmektedir. Söz konusu değişikliklerin Grup un finansal durumu ve performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır. TMS 32 Finansal Araçlar: Sunum - Finansal Varlık ve Borçların Netleştirilmesi (Değişiklik) Değişiklik muhasebeleştirilen tutarları netleştirme konusunda mevcut yasal bir hakkının bulunması ifadesinin anlamına açıklık getirmekte ve TMS 32 netleştirme prensibinin eş zamanlı olarak gerçekleşmeyen ve brüt ödeme yapılan hesaplaşma (takas büroları gibi) sistemlerindeki uygulama alanına açıklık getirmektedir. Söz konusu değişikliklerin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır. TMS 36 Varlıklarda Değer Düşüklüğü - Finansal olmayan varlıklar için geri kazanılabilir değer açıklamaları (Değişiklik) TFRS 13 Gerçeğe Uygun Değer Ölçümleri ne getirilen değişiklikten sonra TMS 36 Varlıklarda Değer Düşüklüğü standardındaki yapılan değişiklik ile değer düşüklüğüne uğramış finansal olmayan varlıkların geri kazanılabilir değerlerine ilişkin bazı açıklama hükümlerini açıklığa kavuşturulmuştur. TMS 36 standardında yapılan değişiklikler finansal olmayan varlıkların geri kazanılabilir miktarlarının açıklanmasını sadece değer kaybı veya değer kaybının ters çevrildiği durumlarda gerektirmektedir. Söz konusu değişiklikler açıklama hükümlerini etkilemiştir ve değişikliklerin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır. TMS 39 Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme Türev ürünlerin devri ve riskten korunma muhasebesinin devamlılığı (Değişiklik) TMS 39 Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme Standardı na getirilen değişlik, finansal riskten korunma aracının kanunen ya da düzenlemeler sonucunda merkezi bir karşı tarafa devredilmesi durumunda riskten korunma muhasebesinin durdurulmasını zorunlu kılan hükme dar bir istisna getirmektedir. Söz konusu değişikliklerin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.
12 NOT 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (DEVAMI) 2.4 Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (Devamı) TFRYK Yorum 21 Zorunlu Vergiler Bu yorum, zorunlu vergiye ilişkin yükümlülüğün, işletme tarafından ödemeyi ortaya çıkaran eylemin ilgili yasalar çerçevesinde gerçekleştiği anda kaydedilmesi gerektiğine açıklık getirmektedir. Aynı zamanda bu yorum, zorunlu verginin sadece ilgili yasalar çerçevesinde ödemeyi ortaya çıkaran eylemin bir dönem içerisinde kademeli olarak gerçekleşmesi halinde kademeli olarak tahakkuk edebileceğine açıklık getirmektedir. Asgari bir eşiğin aşılması halinde ortaya çıkan bir zorunlu vergi, asgari eşik aşılmadan yükümlülük olarak kayıtlara alınamayacaktır. Söz konusu yorumun Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır. TMS 19 Çalışanlara Sağlanan Faydalar Tanımlanmış Fayda Planları: Çalışan katkıları (Değişiklik) Standartta yapılan değişiklik kapsamında çalışanların yaptığı bazı katkıların muhasebeleştirilmesindeki karmaşıklık azaltılmıştır ve çalışanların fayda planlarına yaptığı katkılar, plan dahilinde belirlenmiş, hizmet ile doğrudan ilişkili ve hizmet verilen yıldan bağımsız ise bu katkıların hizmetin verildiği dönemde hizmet maliyetinden düşülmesine izin verilmektedir. Değişikliğin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır. TFRS deki iyileştirmeler Uygulamadaki standartlar için yayınlanan TFRS de Yıllık İyileştirmeler aşağıda sunulmuştur. Standartların Karar Gerekçeleri ni etkileyen değişiklikler haricinde değişiklikler 1 Temmuz 2014 den itibaren geçerlidir. Yıllık iyileştirmeler - 2010 2012 Dönemi TFRS 2 Hisse Bazlı Ödemeler: Hakediş koşulları ile ilgili tanımlar değişmiş olup sorunları gidermek için performans koşulu ve hizmet koşulu tanımlanmıştır. Söz konusu değişikliğin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır. TFRS 3 İşletme Birleşmeleri Bir işletme birleşmesindeki özkaynak olarak sınıflanmayan koşullu bedel, TFRS 9 Finansal Araçlar kapsamında olsun ya da olmasın sonraki dönemlerde gerçeğe uygun değerinden ölçülerek kar veya zararda muhasebeleşir. Söz konusu değişikliğin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır. TFRS 8 Faaliyet Bölümleri Değişiklikler şu şekildedir: i) Faaliyet bölümleri standardın ana ilkeleri ile tutarlı olarak birleştirilebilir/ toplulaştırılabilir. ii) Faaliyet varlıklarının toplam varlıklar ile mutabakatı, bu mutabakat işletmenin faaliyetlere ilişkin karar almaya yetkili yöneticisine raporlanıyorsa açıklanmalıdır. Söz konusu değişikliğin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.
13 NOT 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (DEVAMI) 2.4 Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (Devamı) TFRS 13 Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü Karar Gerekçeleri Karar Gerekçeleri nde açıklandığı üzere, faiz oranı belirtilmeyen kısa vadeli ticari alacak ve borçlar, iskonto etkisinin önemsiz olduğu durumlarda, fatura tutarından gösterilebilecektir. Söz konusu değişikliğin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır. TMS 16 Maddi Duran Varlıklar ve UMS 38 Maddi Olmayan Duran Varlıklar TMS 16.35(a) ve TMS 38.80(a) daki değişiklik yeniden değerlemenin aşağıdaki şekilde yapılabileceğini açıklığa kavuşturmuştur i) varlığın brüt defter değeri piyasa değerine getirilecek şekilde düzeltilir veya ii) varlığın net defter değerinin piyasa değeri belirlenir ve net defter değeri piyasa değerine gelecek şekilde brüt defter değeri oransal olarak düzeltilir. Söz konusu değişikliğin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır. TMS 24 İlişkili Taraf Açıklamaları Değişiklik, kilit yönetici personeli hizmeti veren yönetici işletmenin ilişkili taraf açıklamalarına tabi ilişkili bir taraf olduğunu açıklığa kavuşturmuştur. Söz konusu değişikliğin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır. Yıllık İyileştirmeler - 2011 2013 Dönemi TFRS 1 Uluslararası Finansal Raporlama Standartlarının İlk Uygulaması Değişiklik ile UFRS finansal tablolarını ilk kez uygulayanlara, henüz uygulaması zorunlu olmamakla birlikte erken uygulanabilecek yeni veya değiştirilmiş standartları uygulamasına izin verilmiştir. Söz konusu değişikliğin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır. TFRS 3 İşletme Birleşmeleri Değişiklik ile, i) sadece iş ortaklıklarının değil müşterek anlaşmaların TFRS 3 ün kapsamında olmadığı ve ii) bu kapsam istisnasının sadece müşterek anlaşmanın finansal tablolarındaki muhasebeleşmeye uygulanabilir olduğu açıklığa kavuşturulmuştur. Söz konusu değişikliğin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır. TFRS 13 Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü TFRS 13 deki portföy istisnasının sadece finansal varlık ve finansal yükümlülüklere değil TMS 39 kapsamındaki diğer sözleşmelere de uygulanabileceği açıklığa kavuşturulmuştur. Söz konusu değişikliğin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır. TMS 40 Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Gayrimenkulün yatırım amaçlı gayrimenkul ve sahibi tarafından kullanılan gayrimenkul olarak sınıflanmasında TFRS 3 ve TMS 40 ın karşılıklı ilişkisini açıklığa kavuşturmuştur. Söz konusu değişikliklerin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.
14 NOT 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (DEVAMI) 2.4 Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (Devamı) Yayınlanan ama yürürlüğe girmemiş ve erken uygulamaya konulmayan standartlar Konsolide finansal tabloların onaylanma tarihi itibarıyla yayımlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz yürürlüğe girmemiş ve Grup tarafından erken uygulanmaya başlanmamış yeni standartlar, yorumlar ve değişiklikler aşağıdaki gibidir. Grup aksi belirtilmedikçe yeni standart ve yorumların yürürlüğe girmesinden sonra konsolide finansal tablolarını ve dipnotlarını etkileyecek gerekli değişiklikleri yapacaktır. TFRS 9 Finansal Araçlar Sınıflandırma ve Ölçümleme Aralık 2012 de yayınlanan değişiklikle yeni standart, 1 Ocak 2015 tarihi ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerli olacaktır. TFRS 9 Finansal Araçlar standardının ilk safhası finansal varlıkların ve yükümlülüklerin ölçülmesi ve sınıflandırılmasına ilişkin yeni hükümler getirmektedir. TFRS 9 da yapılan değişiklikler esas olarak finansal varlıkların sınıflama ve ölçümünü ve gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılarak ölçülen olarak sınıflandırılan finansal yükümlülüklerin ölçümünü etkileyecektir ve bu tür finansal yükümlülüklerin gerçeğe uygun değer değişikliklerinin kredi riskine ilişkin olan kısmının diğer kapsamlı gelir tablosunda sunumunu gerektirmektedir. Standardın erken uygulanmasına izin verilmektedir. Grup, standardın finansal durumu ve performansı üzerine etkilerini değerlendirmektedir. TMS 16 ve TMS 38 Uygulanılabilir amortisman ve itfa yöntemlerine açıklık getirilmesi TMS 16 Maddi Duran Varlıklar standardında yapılan değişiklik gelir bazlı amortisman hesaplaması yöntemlerinin maddi duran varlıkların amortisman hesaplamalarında kullanılamayacağını açıkça ifade etmektedir. TMS 38 Maddi Olmayan Duran Varlıklar standardında yapılan değişiklik, maddi olmayan duran varlıkların amortismanında gelir bazlı amortisman yöntemlerinin kullanılmasının uygun olmayacağı yönünde aksi kanıtlanabilir bir varsayım uygulamaya koymaktadır. Bu değişiklikler 1 Ocak 2016 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerlidir ve ileriye dönük olarak uygulanacaktır. Standardın erken uygulamasına izin verilmektedir. Değişikliğin, Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olması beklenmemektedir. TFRS 11 Müşterek faaliyetlerde edinilen payların muhasebeleştirilmesi Değişiklikler bir işletme standardın işletme tanımına uygun olan müşterek faaliyetlerde edinilen paylar için TFRS 3 İşletme Birleşmeleri standardının uygulanıp uygulanamayacağına açıklık getirmektedir. Değişiklikler işletme birleşmesi muhasebeleştirmesinin bir işletme teşkil eden müşterek faaliyetlerde edinilen paylar için uygulanmasını gerektirmektedir. Bu değişiklikler 1 Ocak 2016 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerlidir ve ileriye dönük olarak uygulanacaktır. Standardın erken uygulamasına izin verilmektedir. Değişikliğin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olması beklenmemektedir.
15 NOT 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (DEVAMI) 2.4 Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (Devamı) Uluslararası Muhasebe Standartları Kurumu (UMSK) tarafından yayınlanmış fakat KGK tarafından yayınlanmamış yeni ve düzeltilmiş standartlar ve yorumlar Aşağıda listelenen yeni standartlar, yorumlar ve mevcut UFRS standartlarındaki değişiklikler UMSK tarafından yayınlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz yürürlüğe girmemiştir; fakat bu yeni standartlar, yorumlar ve değişiklikler henüz KGK tarafından TFRS ye uyarlanmamıştır/ yayınlanmamıştır ve bu sebeple TFRS nin bir parçasını oluşturmazlar. Buna bağlı olarak UMSK tarafından yayımlanan fakat hali hazırda KGK tarafından yayımlanmayan standartlara UFRS veya UMS şeklinde atıfta bulunulmaktadır. Grup, konsolide finansal tablolarında ve dipnotlarda gerekli değişiklikleri bu standart ve yorumlar TFRS de yürürlüğe girdikten sonra yapacaktır. UFRS 9 Finansal Araçlar Riskten Korunma Muhasebesi ve TFRS 9, TFRS 7 ve TMS 39 daki değişiklikler UFRS 9 (2013) UMSK Kasım 2013 de, yeni riskten korunma muhasebesi gerekliliklerini ve TMS 39 ve TFRS 7 deki ilgili değişiklikleri içeren UFRS 9 un yeni bir versiyonunu yayınlamıştır. Bu versiyona bağlı olarak işletmeler tüm riskten korunma işlemleri için TMS 39 un riskten korunma muhasebesi gerekliliklerini uygulamaya devam etmek üzere muhasebe politikası seçimi yapabilirler. Buna ek olarak Standart UFRS 9 un eski versiyonlarında yer alan 1 Ocak 2015 zorunlu yürürlülük tarihini ertelemektedir. UFRS 9 (2013) den sonra yayımlanan UFRS 9 (2014) ile zorunlu yürürlülük tarihi 1 Ocak 2018 olarak belirlenmiştir. Grup, standardın finansal durumu ve performansı üzerine etkilerini değerlendirmektedir. UFRS 9 Finansal Araçlar (2014) Temmuz 2014 de yayımlanan UFRS 9 standardı TMS 39 Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme standardındaki mevcut yönlendirmeyi değiştirmektedir. Bu versiyon daha önceki versiyonlarda yayımlanan yönlendirmeleri de içerecek şekilde finansal varlıklardaki değer kaybının hesaplanması için yeni bir beklenen kredi kayıp modeli de dahil olmak üzere finansal araçların sınıflandırılması ve ölçülmesi ve yeni genel riskten korunma muhasebesi gereklilikleri ile ilgili güncellenmiş uygulamaları içermektedir. UFRS 9 aynı zamanda TMS 39 da yer alan finansal araçların muhasebeleştirilmesi ve bilanço dışında bırakılması ile ilgili uygulamaları yeni UFRS 9 standardına taşımaktadır. UFRS 9 standardı 1 Ocak 2018 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerlidir. Grup, standardın finansal durumu ve performansı üzerine etkilerini değerlendirmektedir. UFRS 14 Düzenleyici Erteleme Hesapları UMSK 2012 yılında Oranı Düzenlenmiş Faaliyetler üzerine kapsamlı bir proje başlatmıştır. UMSK projenin bir parçası olarak oranı düzenlenen işletmelerden ilk defa UFRS uygulayacak olanlar için geçici bir çözüm olması açısından kısıtlı kapsamda bir Standart yayımlamıştır. Bu Standart ilk kez UFRS uygulayacak işletmeler için hâlihazırda genel kabul görmüş muhasebe prensiplerine göre muhasebeleştirdikleri düzenleyici erteleme hesaplarını UFRS ye geçişlerinde aynı şekilde muhasebeleştirmelerine izin vermektedir. Bu Standart 1 Ocak 2016 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerli olup erken uygulamaya izin verilmektedir. Değişikliğin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olması beklenmemektedir.
16 NOT 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (DEVAMI) 2.4 Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (Devamı) UFRS 15 Müşterilerle Yapılan Sözleşmeler Yeni standart, Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (UFRS) ve Amerika Birleşik Devletleri Genel Kabul Görmüş Muhasebe Prensipleri nde yer alan rehberlikleri değiştirip; müşterilerle yapılan sözleşmeler için kontrol bazlı yeni bir model getiriyor. Bu yeni standart, hasılatın muhasebeleştirilmesinde, sözleşmede yer alan mal ve hizmetleri ayrıştırma ve zaman boyunca muhasebeleştirme konularında yeni yönlendirmeler getirmekte ve hasılat bedelinin, gerçeğe uygun değerden ziyade, şirketin hak etmeyi beklediği bedel olarak ölçülmesini öngörmektedir. Bu değişiklik 1 Ocak 2017 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerli olup erken uygulamaya izin verilmektedir. Grup, standardın finansal durumu ve performansı üzerine etkilerini değerlendirmektedir Yatırımcı işletmenin iştirakine veya iş ortaklığına yaptığı varlık satışı veya katkısı (TFRS 10 ve TMS 28 de değişiklikler) Bu değişiklikler yürürlükteki konsolidasyon ve özkaynak muhasebesi uygulamalarının arasındaki çelişkiyi ele almaktadır. Değişiklikler transfer edilen varlıkların TFRS 3 İşletme Birleşmeleri standardındaki iş tanımına uyması haline bütün kazancın muhasebeleştirilmesini gerektirmektedir. Bu değişiklikler 1 Ocak 2016 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerlidir ve ileriye dönük olarak uygulanacaktır. Standardın erken uygulamasına izin verilmektedir. Değişikliğin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olması beklenmemektedir. Konsolide finansal tablolarda özkaynak yöntemi (TMS 27 de değişiklikler) Değişiklikler özkaynak yönteminin bireysel finansal tablolarda kullanılmasına izin vermektedir ve bu uygulama sadece iştirak ve iş ortaklıkları için değil bağlı ortaklıklar için de geçerlidir. Bu değişiklikler 1 Ocak 2016 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerlidir ve geriye dönük olarak uygulanacaktır. Standardın erken uygulamasına izin verilmektedir. Değişikliğin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olması beklenmemektedir. Açıklama inisiyatifi (TMS 1 de değişiklik) Bu dar kapsamlı değişiklik, TMS 1 Finansal Tabloların Sunuluşu standardını önemli ölçüde değiştirmek yerine, TMS 1 de sunulan gereklilikleri açıklığa kavuşturmaktadır. Değişiklikler çoğu durumda TMS 1 deki ifadelerin aşırı kuralcı yorumlamalarına yanıt vermektedir. Değişiklikler şu konulara açıklık getirmektedir: önemlilik seviyesi, dipnotların sıralaması, alt toplamlar, muhasebe standartları ve açılımlar. Bu değişiklikler 1 Ocak 2016 ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerlidir. Değişikliğin erken uygulamasına izin verilmektedir. Değişikliğin Grup un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olması beklenmemektedir.