GÜNLÜK BÜLTEN 20 Nisan 2015 Pazartesi Piyasa Rakamları BIST-100 En Çok Yükselen En Çok Düşen Kapanış Günlük (%) Haftalık (%) BIST-100 82,418-0.02-0.28 BIST-30 100,541 0.03-0.29 BIST-Sınai 81,543-0.56 0.13 BIST-Banka 144,967 0.54 0.09 İşlem Hacmi TL mn 3,684-18.63-13.47 MSCI EM End.(US$) 1,043-0.91 0.12 MSCI Türkiye End.(US$) 436 0.36-2.90 MSCI Dünya End.(US$) 1,769-0.98-0.17 0.69 M SCI Türkiye / MSCI Gelişen Ülke Endeksi 0.66 0.63 0.60 0.57 0.54 0.51 0.48 0.45 0.42 0.39 0.36 0.33 0.30 Gösterge Tahvil 9.85 0.00 5.91 Eurobond - 2030 4.69-0.01 1.36 Sepet(%50 $- %50 ) 2.7953-0.04 3.16 VIX Endeksi 13.89 10.24 10.41 Altın $/ ons 1,203 0.54-0.11 Petrol $/ Varil(Brent) 63-0.83 7.63 Bakır $/ mt 6,060-0.35 Değerlem e Son 12 Ay 2014T 2015T BIST F/ K 10.51 10.33 8.97 MSCI EM F/ K 13.56 13.00 11.49 BIST FD/ FAVÖK 9.12 7.35 6.57 MSCI EM FD/ FAVÖK 8.09 8.54 7.74 İşlem Hacmi En Yüksek Hisse Gün (%) Hisse Gün (%) Hisse M n TL AKSA 10.45 ULKER -4.51 GARAN 628 HURGZ 8.00 GLYHO -3.86 VAKBN 278 IPEKE 4.90 FENER -3.58 AKBNK 205 ALARK 3.53 IHLAS -3.57 KOZAA 132 DOHOL 3.33 SKBNK -3.28 HALKB 125 Dünya Endeksleri Ajanda Ülke TSİ Dönem Veri Tahm. Önc. Almanya 09:00 Mar. ÜFE - Aylık % 0.20% 0.10% Almanya 09:00 Mar. ÜFE - Yıllık % -1.60% -2.10% Türkiye 10:00 Mar. Yurt Dışı ÜFE-Aylık % 3.35% Türkiye 10:00 Mar. Yurt Dışı ÜFE-Yıllık % 1.24% AB 12:00 Şub. İnşaat Üretimi- Aylık (%) 1.90% AB 12:00 Şub. İnşaat Üretimi- Yıllık (%) 3.00% ABD 15:30 Mar. Chicago Ulusal Aktivite Endeksi -0.11 TSİ: 8:50 AM Ülke Endeks Son Günlük (%) Haftalık (%) Japonya NKY Index 19,634-0.09-1.36 Çin SHCOMP Index 4,257-0.70 3.29 Rusya RTSI$ Index 999-5.90-0.56 Almanya DAX Index 11,689-2.58-5.54 Fransa CAC Index 5,143-1.55-1.85 Ingiltere UKX Index 6,995-0.93-1.34 Brezilya IBOV Index 53,955-1.32-0.48 Amerika INDU Index 17,826-1.54-1.28 Amerika SPX Index 2,081-1.13-0.99 Portekiz BVLX Index 2,685-1.91-3.75 İrlanda ISEQ Index 6,249-1.45-0.24 İtalya FTSEMIB Index 23,044-2.40-3.49 Yunanistan ASE Index 730-3.00-4.96 İspanya IBEX Index 11,359-2.17-3.32 Hisse Senedi Piyasalarına Bakış Haftanın son işlem gününde en düşük 82,230.02, en yüksek 83,339.30 puanı gören BIST 100 endeksi %0.02 düşüşle 82,417.73 puandan kapandı. Toplam işlem hacmi 3.2 milyar TL olarak gerçekleşti. Haftalık bazda ise endeks %0.28 değer kaybetti. Cuma günü Merkez Bankası'nın Nisan ayı beklenti anketi açıklandı. Anket sonuçlarına göre, 2015 sonu dolar/tl tahmini 2.6116 dan 2.7012 ye çıkarken, yıl sonu TÜFE beklentisi ise %6.98'den %7.29'a yükseldi. Gelecek 12 ay sonundaki TÜFE beklentisi %6.78 ten %6.91 e çıkarken; yıl sonu büyüme beklentisi %3.3 ten %3.1 e geriledi. Bu hafta gözler TCMB nin Çarşamba günü gerçekleştireceği para politikası toplantısında olacak. CNBC-e PPK beklenti anketi sonuçlarına göre, 21 ekonomistin tamamı politika faizinde ve faiz koridorunda değişiklik beklemiyor. 2 ekonomist TL zorunlu karşılıklarda 25 bp artırım beklerken, 1 ekonomist ise döviz zorunlu karşılıklarda 25 bp indirim bekliyor. Geçtiğimiz hafta Merkez Bankası yaptığı açıklamada, 22 Nisan 2015 tarihli Para Politikası Kurulu toplantısında, Döviz depo piyasası faiz oranlarında ölçülü bir indirim ve Türk lirası zorunlu karşılık oranlarına ödenen kısmi faiz oranlarında ölçülü bir artışın gündeme alınacağını bildirmişti. Ayrıca TCMB, toplantıda gerekli görülmesi halinde finansal piyasalardaki istikrarı destekleyici yönde ilave tedbirler de ele alınabileceğini belirtmişti. Bu hafta 21 Nisan da Türk Telekom ve 24 Nisan da Akbank ile BIST şirketlerinin 2015 yılı ilk çeyrek bilanço açıklama dönemi başlıyor. BIST şirketlerinin (Banka hariç) 2015 1. çeyrek konsolide olmayan finansal sonuçlarının açıklanma süresi 30 Nisan 2015 itibariyle sona eriyor. 2015 1. çeyrek konsolide finansal sonuçlarının açıklanma süresi ise 11 Mayıs 2015 ile sona erecek. Yunanistan ın borç sorununa ilişkin endişeler ve Çin'de denetçilerin marj işlemlerindeki kuralları değiştirmesi haberlerinin etkisi ile Cuma günü Avrupa borsaları sert düşüşler gösterdi ve Stoxx Europe 600 endeksi günü %1.76 düşüşle 403.69 puandan kapattı. Endeks haftalık bazda %2.2 gerileme gösterdi. Cuma günü %2.58 değer kaybeden Almanya da DAX 30 endeksi haftalık bazda %5.5 düşüş ile Kasım 2011 den bu yana en kötü haftalık performansını kaydetti. ABD de ise Dow Jones endeksi %1.54 düşüşle 17,826.10, S&P 500 endeksi %1.13 düşüşle 2,081.16, Nasdaq endeksi ise %1.52 düşüş ile 4,931.81 puandan günü kapattı. Haftalık bazda ise Dow Jones %1.3, S&P 500 %1.0, Nasdaq ise %1.3 değer kaybetti. Dolar ise euro karşısında geçen hafta %2.2 düşüş gösterdi. Hafta sonunda Çin Merkez Bankası, zorunlu rezerv oranları 20 Nisan dan itibaren geçerli olmak kaydıyla 1 yüzdelik puan düşürerek %18.5 a çekerken, Çin Merkez Bankası Başkanı Zhou Xiaochuan, Çin ekonomisinin diğer ülkelere göre para politikasında genişlemeye daha elverişli olduğunu ancak bu fırsatı kullanmayabileceklerini söyledi. Bu sabah Asya borsalarında satıcılı bir seyir var. ABD vadelileri ise şu sıralar hafif artıda işlem görüyor. Avrupa borsalarının yeni güne yükselişlerle başlamaları beklenirken, BIST-100 endeksi yeni güne hafif alıcılı başlayabilir. BIST-100 Teknik Analiz BIST 100 Endeksi haftanın son gününe alışlarla başladı. Gün içerisinde 83300 puanlar civarına kadar yükselen endeks, bu seviyelerden gelen satışlarla geriledi. Gün sonu kapanış önceki seviyenin bir miktar altında yapıldı. Teknik açıdan değişen bir durum yok. Endeks dar bir aralıkta hareketine devam ediyor. Genel anlamda Endeks, bir yıllık ve beş yıllık trendler arasına sıkışmış durumda. Endeksin yukarı yönlü hareketinde 83300-83800 dirençlerinin geçilmesi gerekecek. Muhtemel gerileme durumunda ise 80800 güçlü destek konumunda bulunuyor. Bollinger bandının daralması, agresif fiyat hareketi olma ihtimalini gündemde tutuyor. 1
VİOP Teknik Analiz BIST-30 Teknik Analiz Endeks 30 kontratları geçtiğimiz haftanın son iş gününde yukarı açılışı takiben yüksek sayılamayacak işlem hacmine rağmen 1,200 puanlık işlem bandında oldukça gel git li bir gün geçirdi, kapanışta ise bir önceki güne göre 350 puan yükselişle 100,950 uzlaşma fiyatından kapandı, açık pozisyon sayısı da gün sonunda yükselmeye devam etti ve 3,369 kontrat daha yükselerek 219,268 kontrata yükseldi. Endeks 30 kontratları tekrardan 100,000 103,000 puan bandında işlem görmeye başladı, ancak daha önce de söylediğimiz gibi TL USD paritesine gösterdiği reaksiyon sebebiyle endeks kontratları sert hareketler gerçekleştirebiliyor, bugün için 100,000 ve 99,500 puan seviyeleri destek konumundalar, dirençler ise 101,500 ve 103,000 puan seviyelerinde. Kontrat Önc.Uzl. Uzlaşm a Değ(%) F_XU0300415S0 100.600 100.950 0.35 F_TRYUSD0415S0 2.7052 2.7052 0.00 F_TRYEUR0415S0 2.9146 2.9146 0.00 F_XAUTRYM0415S0 104.35 104.70 0.34 Sabit Getirili Piyasalar Geçen hafta Fed'in faiz artırımını öteleyebileceği beklentisiyle dolar küresel piyasalarda 10 günün en düşük seviyelerine gerilerken, dolar karşısındaki rekor düşük seviyelerden bir miktar uzaklaşan TL'deki negatif ayrışma seçim sonrasına dair siyasi belirsizlikle devam etti. Dolar/TL Cuma günü, güne 2.68'in üzerinde başlarken, gün içinde 2.70 seviyelerine kadar yükseldikten sonra akşam saatlerinde 2.692 seviyelerindeydi. Altının ons fiyatı ise uluslararası piyasalarda güne 1.198 dolardan işlem görmeye başlayarak gün içinde en yüksek 1.207 doları gördüyse de akşam saatlerinde 1.205 seviyesindeydi. Borçlanma Araçları piyasasında gösterge tahvilin ortalama bileşik faizi Cuma günü spot piyasada yüzde 9.44 seviyesinden gerçekleşirken valörlüde ise en son işlem yüzde 9.54 den gerçekleşti. 11.00 10.00 9.00 8.00 7.00 Getiri Eğrisi Dün Bir Hafta Önce 1 Ay Önce 3 Ay Önce 6.00 3M 6M 1Y 2Y 3Y 4Y 5Y 7Y 8Y 10Y 11.0 10.0 9.0 8.0 7.0 6.0 5.0 Gösterge Tahvil Getirisi % Nominal İşlem Tutarı TL Bileşik Faiz(%) Mn TL 11.0 200 10.0 9.0 8.0 100 7.0 6.0 5.0 4.0 0 Döviz Piyasaları Döviz Kapanış Günlük (%) Haftalık (%) Aylık (%) US$/ TRY 2.6869-0.55 2.20 2.57 EUR/ TRY 2.9027 0.64 4.08 4.45 Sepet(0.50 $- 0.50 ) 2.7948 0.07 3.17 3.53 Eur/ US$ 1.0810 0.45 2.26-0.10 2.85 2.80 2.75 2.70 2.65 2.60 2.55 2.50 2.45 2.40 2.35 2.30 Sepet(0.50 $- 0.50 ) 2
Şirket Haberleri AKSA Ak sa Kapanış, TL 10.46 Piyasa Değeri, Mn TL 1,935.10 Halka Açıklık(%) 37.00 Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL 4.08 Şirket müşterek yönetime tabi ortaklığı DowAksa Advanced Composites Holdings B.V. ("DowAksa") ile Ford Motor Company ve Ford Global Technologies ("Ford") arasında uygun fiyatlı, yüksek hacimli otomotiv uygulamalarına uygun karbon elyaf üretimine yönelik olarak çalışmak üzere ortak geliştirme anlaşması imzalanmıştır. F/ K 11.88 10.63 PD/ DD 1.74 1.49 ARENA Arena Bilgisayar Kapanış, TL 3.65 Piyasa Değeri, Mn TL 116.80 Halka Açıklık(%) 48.00 Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL 0.68 F/ K 5.93 PD/ DD 0.75 AVISA Av iv asa Emek lilik Hayat Kapanış, TL 43.20 Piyasa Değeri, Mn TL 1,545.66 Halka Açıklık(%) 20.00 Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL 1.10 F/ K 33.66 13.56 PD/ DD 8.67 5.29 EKGYO Emlak Konut GMYO Kapanış, TL 2.97 Piyasa Değeri, Mn TL 11,286.00 Halka Açıklık(%) 51.00 Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL 77.10 Şirket Arena Bilgisayar San. ve Tic. A.Ş.'nin Nisan 2011 - Nisan 2014 döneminde gerçekleştirmiş olduğu tüm ithalat işlemleri Gümrük ve Ticaret Bakanlığı Müfettişlerince incelenmiş ve inceleme sonucu hazırlandığı belirtilen rapora istinaden 1.111.848 TL ÖTV, 208.529 TL KDV, 46.644 TL KKDF ile bu vergi ve fonlara ilişkin toplam 4.101.063 TL tutarında para cezası ve ayrıca 5.100 TL usulsüzlük cezası tahakkuk ettirilerek 17 Nisan 2015 tarihinde tebliğ edilmiştir. Şirket söz konusu tahakkuklara ilişkin olarak itiraz, uzlaşma ve yargı yolu dahil olmak üzere tüm yasal hakları kullanılacaktır. Şirket'in bağımsız denetimden geçmemiş verilerine göre 2015 Ocak-Mart döneminde toplam prim üretimi yıllık bazda %1.4 artarak 57.74 milyon TL (Hayat Dışı: 9,833,579 TL, Hayat: 47,903,092 TL) olarak gerçekleşmiştir. Mart ayında ise toplam prim üretimi (Y/ Y %13.08 A/ A %44.78) 23.26 milyon TL olmuştur. 16.04.2015 Perşembe günü 1. Oturumu yapılan "Ankara Çankaya Mühye Arsa Satışı Karşılığı Gelir Paylaşımı İşi" ihalesinin Pazarlık - Açık Artırma bölümünü içeren 2.oturumu 22.04.2015 Çarşamba günü saat: 14:30' da yapılacaktır. F/ K 11.83 9.57 PD/ DD 1.29 1.14 EREGL Ereğli Demir Çelik Kapanış, TL 4.45 Piyasa Değeri, Mn TL 15,575.00 Halka Açıklık(%) 48.00 Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL 47.37 Şirket, Balıkesir/ Altınoluk'ta bulunan gayrimenkulünü Okullu Gıda şirketine 46 milyon TL bedelle sattığını duyurdu. F/ K 9.73 11.51 PD/ DD 1.56 1.37 GLYHO Global Yat. Holding Kapanış, TL 2.24 Piyasa Değeri, Mn TL 457.43 Halka Açıklık(%) 58.00 Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL 12.78 Global Yatırım Holding, Polsan Portföy Yönetim'i devraldı. İştirak içinde olduğu tüm iş kollarında her zaman kontrol hissedar olmayı tercih eden Global Yatırım Holding, bu amaçla Azimut Global Portföy Yönetim Şirketi'ndeki tüm hisselerini (Azimut Global'in %40'ı) devrediyor ve Polsan Portföy Yönetimi'nin hissesini %90,1'ini devralıyor. F/ K - PD/ DD 1.00 3
Şirket Haberleri GOODY Good-Year Kapanış, TL 70.70 Piyasa Değeri, Mn TL 842.58 Halka Açıklık(%) 23.00 Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL 5.07 F/ K 17.81 PD/ DD 2.04 GSRAY Galatasaray Sportif Kapanış, TL 19.85 Piyasa Değeri, Mn TL 429.65 Halka Açıklık(%) 28.00 Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL 2.98 Goodyear Lastikleri Türk A.Ş. İzmit fabrikasında, 19 Nisan 2015 tarihi itibariyle olağan seviyelerde üretim faaliyetine yeniden başlanmıştır. Hasar tespitine ilişkin çalışmalar devam etmekte olup konuyla ilgili gelişmeler duyurulacaktır. Galatasaray Spor Kulübü'nün 811 milyon liralık borç yükünden kurtulmak amacıyla ümit bağladığı Mecidiyeköy'deki otel projesi komisyona takıldı. Sabah Gazetesi'nin haberine göre, İstanbul Büyükşehir Belediye Meclisi'nde komisyondan vize alarak geçen otel izni meclisteki itirazlar nedeniyle geri gönderildi. Yıllık 5 milyon dolar kira getirisi amaçlayan yönetim, yeniden belediyenin kapısını çalmaya hazırlanıyor. F/ K - PD/ DD - GUBRF Gübre Fabrik. Kapanış, TL 6.85 Piyasa Değeri, Mn TL 2,287.90 Halka Açıklık(%) 22.00 Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL 8.74 Gübre Fabrikaları, Bilecik'in Söğüt ilçesinde bulunan altın maden sahası ile ilgili 2007 yılında Koza Altın ile imzaladığı rödovans sözleşmesini feshetmek için dava açılması konusunda karar aldığını duyurdu. Anlaşmaya göre, Gübre Fabrikaları sahadan elde edilecek gelirden %2 rödovans payı alacaktı. Şirket, Koza Altın'ın sözleşmenin yükümlülüklerini yerine getirmediği için iptal edilmesini talep etti. F/ K 10.86 11.33 PD/ DD 2.47 2.03 NTHOL Net Holding Kapanış, TL 3.07 Piyasa Değeri, Mn TL 1,122.85 Halka Açıklık(%) 47.00 Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL 10.85 Net Holding, Milli Piyango ihalesi ile ilgili 9 milyon dolar dolar tutarındaki teminat mektubunu nakde çevrilerek Özelleştirme İdaresi Başkanlığı hesaplarına aktardı. F/ K 49.19 48.82 PD/ DD 1.05 1.03 TCELL Turk c ell Kapanış, TL 11.50 Piyasa Değeri, Mn TL 25,300.00 Halka Açıklık(%) 35.00 Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL 133.11 Ukrayna medyasında yer alan haberlere göre Turkcell, Ukrayna'nın en büyük telekom şirketi Ukrtelecom'un bağlı ortaklığı TriMob'u satın alma sürecini başlattı. Kaynak: Bloomberg F/ K 13.55 11.14 PD/ DD 1.48 1.31 VESBE Vestel Beyaz Eşya Kapanış, TL 13.95 Piyasa Değeri, Mn TL 2,650.50 Halka Açıklık(%) 7.00 Ort. Aylık İşlem Hacmi,Mn TL 12.39 Şirket pay satımı için mevzuatta öngörülen azami sürenin 10 iş günü ve satış işleminin gerçekleştirilebileceği son tarih 5 Mayıs 2015 olduğunu açıkladı. F/ K 20.21 PD/ DD 4.00 4
Ekonomi ve Sektör Haberleri Cari yıl sonu TÜFE beklentisi bir önceki anket döneminde yüzde 6,98 iken, bu anket döneminde yüzde 7,29'a yükseldi. 12 ay ve 24 ay sonrası TÜFE beklentileri ise sırasıyla yüzde 6,91 ve yüzde 6,55 olarak gerçekleşti. Merkez Bankası Beklenti Anketi'ne göre, 2015 yılı Nisan ayı için tüketici enflasyonu (TÜFE) beklentisi bir önceki anket döneminde yüzde 0,73 iken, bu anket döneminde yüzde 0,85 olmuştur. 2015 yılı Mayıs ayı TÜFE beklentisi aynı anket dönemlerinde sırasıyla yüzde 0,49 ve yüzde 0,53 olmuştur. 2015 yılı Haziran ayı TÜFE beklentisi ise yüzde 0,24 olarak gerçekleşti. Borusan Holding CEO su Agâh Uğur, kurun ekonomi için önemini vurguladı. Uğur, "Kur talep ile ilgili daha büyük bir barometre faize göre. Faiz yüksek olduğunda talep dramatik olmuyor. Ama kur yüksek olunca talep altüst oluyor, duruyor. Talebin durması da bizi daha çok endişelendiriyor." dedi. Dünya Bankası'nın Ankara'da açıkladığı Türkiye Ekonomik Bilgi Notunun Nisan sayısına göre, 2014 yılının ikinci yarısında toplam talepteki durgunluk 2014 yılında büyümenin yüzde 2,9'da kalmasına yol açtı. Beklenmeyen stok oluşumu ve zayıf seyreden bir dizi gösterge, mevcut ekonomik zayıflığın 2015 yılının ilk yarısında da devam etmesinin olası olduğunu göstermektedir. Dolayısıyla yıl sonu büyüme tahmini yüzde 3 olarak revize edilmektedir. Uludağ Otomotiv Endüstrisi İhracatçıları Birliği (OİB) Başkanı Orhan Sabuncu, sektörün 2023 hedeflerini yakalaması için 4-5 büyük yatırım yapılması gerektiğini, bunun için ÖTV indiriminin şart olduğunu söyledi. Türkiye Ziraatçiler Derneği (TZD) Başkanı İbrahim Yetkin, dolardaki yükseliş ve mazot zammının çiftçiyi vurduğunu söyledi. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Gerek bu yayındaki, gerekse bu yayında kullanılan kaynaklardaki hata ve eksikliklerden ve bu yayındaki bilgilerin kullanılması sonucunda yatırımcıların ve/veya ilgili kişilerin uğrayabilecekleri doğrudan ve/veya dolaylı zararlardan, kâr yoksunluğundan manevi zararlardan ve her ne şekil ve surette olursa olsun üçüncü kişilerin uğrayabileceği her türlü zararlardan dolayı Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu tutulamaz. 5